Дебиторская задолженность

Размещено на http://www.allbest.ru/

План

Введение

1. Понятие дебиторской задолженности и ее классификация

2. Особенности политики в области управления дебиторской задолженностью, ее задачи и этапы

3. Контроль за состоянием дебиторской задолженностью и за финансовым состоянием дебиторов

4. Кредитная политика предприятия, показатели ее характеризующие

5. Пути оптимизации дебиторской задолженностью. Политика скидок

Заключение

Список использованной литературы

Введение

Дебиторская задолженность является неотъемлемым элементом сбытовой деятельности любого предприятия. Слишком высокая доля дебиторской задолженности в общей структуре активов снижает ликвидность и финансовую устойчивость предприятия и повышает риск финансовых потерь компании. Разумное использование коммерческого кредита способствует росту продаж, увеличению доли рынка и, как следствие, положительно влияет на финансовые результаты компании.

Современная система управления дебиторской задолженностью должна включать всю совокупность методов анализа, контроля и оценки дебиторской задолженности. Вместе с тем, управление дебиторской задолженностью - это постоянная работа с контрагентами, включающая формирование кредитной политики предприятия, организацию договорной работы, управление долговыми обязательствами.

Таким образом, актуальность выбранной темы не вызывает сомнений.

Целью контрольной работы является проведение изучение методов управления дебиторской задолженностью.

Для достижения поставленной цели данной работы необходимо решить следующие задачи:

-раскрыть сущность понятия дебиторской задолженности, рассмотреть ее виды; дебиторский задолженность ликвидность

-изучить политику в области управления дебиторской задолженностью

-рассмотреть особенности кредитной политикой и показателями ее характеризующими;

-выявить пути оптимизации управления дебиторской задолженностью.

1. Понятие дебиторской задолженности и ее классификация

В современных рыночных условиях правила диктуют покупатели и заказчики, которым выгодно сначала получить товар или принять работу, а только потом расплатиться. Для того чтобы удержать свои позиции на рынке, поставщики и подрядчики следуют желаниям клиентов и все чаще используют коммерческое кредитование, предоставляют отсрочки платежей. Если факт поставки товаров и оплаты не совпадают, у поставщика возникает дебиторская задолженность.

Дебиторская задолженность - сумма долгов, причитающихся предприятию, от юридических или физических лиц в итоге хозяйственных взаимоотношений с ними [4, с. 145].

Дебиторская задолженность подразделяется на различные виды в зависимости от экономического содержания обязательств, от продолжительности, по своевременности оплаты.

Виды дебиторской задолженности в соответствии с ее классификационными признаками представлены на рисунке 1.

Рисунок 1.1 - Классификация дебиторской задолженности

По содержанию обязательств дебиторская задолженность может быть связана с реализацией продукции, товаров, работ, услуг (задолженность за продукцию, товары, работы и услуги, в том числе обеспеченная векселями) и не связана с ней (задолженность по расчетам с бюджетом, по аренде, по авансам выданным, по начисленным доходам, по внутренним расчетам, прочая задолженность).

По продолжительности задолженность подразделяется на краткосрочную и долгосрочную. Дебиторская задолженность представляется как краткосрочная если срок ее погашения не более 12 месяцев после отчетной даты. Остальная дебиторская задолженность представляется как долгосрочная.

По своевременности оплаты дебиторскую задолженность можно подразделить на нормальную и просроченную. Нормальной считается задолженность, срок оплаты по которой не наступил. А просроченной считается задолженность за товары, работы, услуги, не оплаченные в установленный договором срок.

Просроченная дебиторская задолженность может быть сомнительной и безнадежной.

Налоговым законодательством дано определение сомнительной задолженности: "Сомнительным долгом признается любая задолженность перед налогоплательщиком, возникшая в связи с реализацией товаров, выполнением работ, оказанием услуг, в случае, если эта задолженность не погашена в сроки, установленные договором, и не обеспечена залогом, поручительством, банковской гарантией". [1]

Безнадежными долгами признаются те долги перед организацией, по которым истек срок исковой давности, а также те долги, по которым обязательство прекращено вследствие невозможности его исполнения, либо на основании акта государственного органа или ликвидации.

Приведем пример оценки дебиторской задолженности в НГДУ "Елховнефть". Данные по состоянию дебиторской задолженности представлены в таблице 1.1.

Таблица 1.1 - Структура дебиторской задолженности в НГДУ "Елховнефть" за 2012-2013 гг.

Показатель	Сумма, тыс. руб.	Удельный вес, %	Изменение суммы, тыс. руб.	Изменение уд. веса
	2012 год	2013 год	2012 год	2013 год
Дебиторская задолженность	414629	217401	100,0	100	-197228
Долгосрочная дебиторская задолженность	169894	117433	41,0	54,0	-52461	13,0
В т.ч. покупатели и заказчики	47577	0	11,5	-	-47577	-11,5
Авансы выданные	-	-	-	-	-	-
Прочие дебиторы	122317	117433	29,5	54,0	-4884	24,5
Краткосрочная дебиторская задолженность	244735	99968	59,0	46,0	-144767	-13,0
В т.ч. покупатели и заказчики	161131	15713	38,9	7,2	-145418	-31,6
Авансы выданные	61920	43590	14,9	20,1	-18330	5,1
Прочие дебиторы	21684	40665	5,2	18,7	18981	13,5

Как видно из таблицы, дебиторская задолженность предприятия снизилась за год на 48%, что в абсолютном выражении составило 197 млн. руб. В структуре дебиторской задолженности преобладает долгосрочная дебиторская задолженность, которая за два года увеличилась на 13 % и составила 54% от общей суммы задолженности. Доля краткосрочной задолженности наоборот уменьшилась на 13% и к концу года составила 46%.

На рисунке 1.1 изображена структура дебиторской задолженности предприятия.



Рисунок 1.1 Структура дебиторской задолженности НГДУ "Елховнефть" за 2012-2013 гг., %

Из рисунка видно, что в структуре дебиторской задолженности за рассматриваемый период произошли существенные изменения. Так доля покупателей и заказчиков снизилась с 50,3% до 7,2%. Доля прочих дебиторов увеличилась на 38% и составила 72,7%, что связано с увеличением выдачи займов, ссуд персоналу предприятия. Также возросла доля выданных авансов с 14,9% до 20%.

Таким образом, дебиторская задолженность представляет собой имущественные требования организации к юридическим и физическим лицам, которые являются ее должниками.

Возникновение дебиторской задолженности обусловлено несовпадением даты появления обязательств с датой платежа по ним.

2. Особенности политики в области управления дебиторской задолженностью, ее задачи и этапы

В настоящее время задача управления дебиторской задолженностью состоит в ускорении платежей со стороны клиентов фирмы, снижении долгов.

Формирование политики управления дебиторской задолженностью предприятия осуществляется по следующим этапам (рисунок 2.1).



Рисунок 2.1 Основные этапы формирования политики управления дебиторской задолженностью предприятия

Рассмотрим этапы более подробно.

1. Анализ дебиторской задолженности в предшествующем периоде включает оценку ее уровня и состава в динамике, а также расчет доли дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов предприятия.

2. Формирование принципов кредитной политики по отношению к покупателям продукции. Данный этап предусматривает определение типа кредитной политики предприятия. По отношению к покупателям продукции выделяют три типа кредитной политики: консервативный, умеренный и агрессивный. Консервативный тип направлен на минимизацию кредитного риска. Осуществляя этот тип кредитной политики, предприятие сокращает круг покупателей продукции в кредит, минимизирует срок и размер предоставления кредита. Умеренный тип кредитной политики ориентируется на средний уровень риска при продаже продукции с отсрочкой платежа.

При проведении агрессивной кредитной политики приоритетной целью для предприятия является максимизация прибыли за счет расширения объема реализации продукции в кредит, не считаясь с высоким уровнем риска.

3. Определение возможной суммы финансовых средств инвестируемых в дебиторскую задолженность.

Расчет необходимой суммы финансовых средств, инвестируемых в дебиторскую задолженность, осуществляется по следующей формуле:

Идз = Орк х Кс:ц х (ППКср + ПРср) : 360, (2.1)

где Орк - планируемый объем реализации продукции в кредит;

Кс:ц - коэффициент соотношения себестоимости и цены продукции,

ППКср, - средний период предоставления кредита покупателям, в днях;

ПРср - средний период просрочки платежей по предоставленному кредиту, в днях.

4. Формирование системы кредитных условий. В состав этих условий входят следующие элементы:

-срок предоставления кредита,

- размер предоставляемого кредита;

- стоимость предоставляемого кредита.

5. Формирование стандартов оценки покупателей и дифференциация условий предоставления кредита - оценка способности покупателя привлекать кредиты и выполнять все связанные с ними финансовые обязательства в полном объеме и в предусмотренные сроки.

6. Формирование процедуры инкассации дебиторской задолженности

В составе этой процедуры должны быть предусмотрены сроки и формы предварительного и последующего напоминаний покупателям о дате платежей, условия возбуждения дела о банкротстве несостоятельных дебиторов.

7. Обеспечение использования в организации современных форм рефинансирования дебиторской задолженности. Развитие финансового рынка позволяют использовать ряд новых форм управления дебиторской задолженностью - ее рефинансирование, т.е. ускоренный перевод в другие формы оборотных активов организации: денежные средства и высоколиквидные краткосрочные ценные бумаги. Основными формами рефинансирования дебиторской задолженности, используемыми в настоящее время, являются: факторинг; учет векселей, выданных покупателями продукции; форфейтинг.

8. Построение эффективных систем контроля за движением и своевременной инкассацией дебиторской задолженности.

Одним из видов таких систем является ABC-система. В группу "А" включаются наиболее крупные и сомнительные виды дебиторской задолженности; в группу "В" - кредиты средних размеров; в группу "С" - остальные виды дебиторской задолженности, не оказывающие серьезного влияния на результаты финансовой деятельности организации.

3. Контроль за состоянием дебиторской задолженностью и за финансовым состоянием дебиторов

В настоящее время контроль дебиторской задолженности является необходимым условием нормального функционирования компании, так как состояние расчетов с дебиторами влияет на как денежные потоки предприятия, так и на его экономику в целом. Неуплата дебитором суммы долга вовремя может привести к тому, что предприятие не сможет своевременно рассчитаться со своими поставщиками, выполнить налоговые обязательства.

С целью обеспечения контроля и планирования дебиторской задолженности предприятия необходимо установить критический срок оплаты, который представляет собой дату, не позднее которой должен быть осуществлен платеж по коммерческому кредиту. В общем виде критический срок оплаты определяется так: дата возникновения дебиторской задолженности + установленное количество дней отсрочки.

Отчет о состоянии дебиторской задолженности по конкретному клиенту в общем виде может быть представлен в следующей форме (таблица 3.1).

Таблица 3.1. Отчет о состоянии дебиторской задолженности по конкретному клиенту

Номер счета	Дата возникновения дебиторской задолженности	Сумма долга	Отсрочка платежа (дни)	Дата оплаты по плану	Оплаченная сумма долга в срок	Сумма просроченного платежа	Количество дней просрочки

Безусловно, предложенная форма может быть доработана с учетом специфики деятельности предприятия.

На обеспечение контроля за дебиторской задолженностью предприятия направлено создание реестра старения дебиторской задолженности, который представляет собой таблицу, в которой содержатся неоплаченные суммы счетов, сгруппированные по периодам просрочки платежа.

Важным инструментом прогнозирования величины дебиторской задолженности является ведомость непогашенных остатков, которая помогает выявить и оценить изменения платежного поведения клиентов вне зависимости от объемов реализации (таблица 3.2).

Для обеспечения контроля за состояние дебиторской задолженности также необходим расчет аналитических показателей:

1. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, который показывает среднее число дней для взыскания задолженности:

. (3.1)

Величина коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности показывает, насколько эффективно налажено взаимодействие между компанией и ее контрагентами. Коэффициент служит количественным показателем скорости превращения товаров и услуг, поставляемых компанией, в денежные средства. Чем меньше размер этого показателя, тем меньше дебиторской задолженности, следовательно, выше ликвидность оборотных средств предприятия.

2. Оборачиваемость дебиторской задолженности рассчитывается в днях и характеризует средний период времени, в течение которого денежные средства от покупателей поступают на расчетные счета предприятия. Данный показатель рассчитывается по формуле:

(3.2)

Чем меньше значение данного показателя, тем в более выгодных условиях находится поставщик товара.

Величины коэффициента оборачиваемости и оборачиваемости дебиторской задолженности находятся между собой в обратной зависимости. Чем больше величина оборачиваемости долгов, тем ниже коэффициент оборачиваемости в днях, то есть короче временной период обращения поставленных товаров и услуг в денежные средства.

3. Доля сомнительной задолженности в составе дебиторской задолженности характеризует "качество" дебиторской задолженности и рассчитывается по формуле:

(3.3)

где СЗ - сомнительная дебиторская задолженность.

Тенденция к его росту свидетельствует о снижении ликвидности предприятия.

Каждая компания устанавливает свои нормативы коэффициентов, исходя из специфики своей деятельности.

С целью оптимизации дебиторской задолженности целесообразно формирование информационной базы, сгруппировав покупателей по уровню кредитоспособности. Для оценки кредитоспособности партнеров можно использовать информацию - структура предприятия, ее история, список банков, которые ведут дела с предприятием, отзывы о предприятии, которые публикуются в печати. На основе всей этой информации необходимо принять решение о возможностях кредита [6].

Система контроля дебиторской задолженности должна быть автоматизирована. Для этого могут использоваться разные программные продукты, в частности Access, Excel, "1С: Управление производственным предприятием 8.0". Многие компании используют собственное программное обеспечение.

Контроль дебиторской задолженности должен вестись ежедневно, более укрупненные отчеты должны готовиться еженедельно, ежемесячно.

В настоящее время в условиях снижения уровня расчетной дисциплины система "неплатежей" ведет к росту дебиторской задолженности, в том числе просроченной. Такое положение обусловливает необходимость контроля суммы дебиторской задолженности и ее движения.

4. Кредитная политика предприятия, показатели ее характеризующие

Кредитная политика предприятия - это набор принципов, которые регулируют предоставление отсрочки платежа покупателям.

Кредитная политика включает следующие показатели:

-срок предоставления кредита;

-стандарты кредитоспособности;

- размер предоставляемого кредита;

-политика сбора платежей;

-скидки, предоставляемые за оплату в более ранние сроки.

Срок предоставления кредита характеризует предельный период, на который покупателю предоставляется отсрочка платежа за реализованную продукцию. Увеличение срока предоставления кредита стимулирует объем реализации продукции, однако приводит в то же время к увеличению суммы финансовых средств, инвестируемых в дебиторскую задолженность. Срок предоставления кредита можно принять равным среднему периоду оплаты дебиторской задолженности в днях.

Вторым показателем кредитной политики предприятия являются стандарты кредитоспособности, которые используются кредитором для определения размера допустимого кредита.

Существуют различные стандарты кредитоспособности. В качестве примера рассмотрим методику анализа кредитоспособности Сбербанка России.

Для оценки финансового состояния заемщика используются три группы оценочных показателей:

-коэффициенты ликвидности: коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент промежуточного покрытия, коэффициент текущей ликвидности;

-коэффициент соотношения собственных и заемных средств;

-рентабельность продукции.

Кроме количественных показателей для оценки кредитоспособности заемщика используются качественные показатели. На этом этапе оцениваются риски отраслевые, акционерные, регулирующие деятельность предприятия, производственные и управленческие.

На заключительном этапе финансового анализа определяют рейтинг заемщика.

Устанавливают три класса заемщиков:

-первоклассные, кредитование которых не вызывает сомнения;

-второго класса, кредитование которых требует взвешенного подхода;

-третьего класса, кредитование которых связано с повышенным риском.

Кредитоспособность покупателя можно оценить, если проанализировать возможность его банкротства.

Размер предоставляемого кредита характеризует максимальный предел суммы задолженности покупателя по предоставляемому кредиту. Он устанавливается с учетом типа осуществляемой кредитной политики, планируемого объема реализации продукции на условиях отсрочки платежей, финансового состояния предприятия.

Стоимость предоставления кредита характеризуется системой ценовых скидок при осуществлении немедленных расчетов за приобретенную продукцию. Расчет ведется по формуле:

ПСк = ЦСн х 360 / СПк, (4.1)

где ПСк - годовая норма процентной ставки за предоставляемый кредит;

ЦСн - ценовая скидка, предоставляемая покупателю при осуществлении немедленного расчета за приобретенную продукцию,

СПк - срок предоставления кредита, в днях.

Устанавливая стоимость кредита, необходимо иметь в виду, что его размер не должен превышать уровень процентной ставки по краткосрочному банковскому кредиту в противном случае покупателю будет выгодней взять краткосрочный кредит в банке и рассчитаться за приобретенную продукцию при ее покупке.

Политика сбора платежей включает в себя перечень конкретных мероприятий, которые планирует провести поставщик в отношении покупателей, несвоевременно оплачивающих счета.

За досрочную оплату счетов поставщики предоставляют покупателям скидки. Предоставление скидок имеет свои преимущества. Во-первых, появление новых покупателей, которых привлекает сниженная цена. Во-вторых, сокращение времени обращения дебиторской задолженности за счет того, что часть клиентов оплатят счета раньше срока предоставления кредита.

Однако предоставление скидок приведет к дополнительным расходам. Нужно сопоставить планируемую дополнительную прибыль с дополнительными расходами и сделать вывод о целесообразности предоставления скидок.

Таким образом, кредитная политика предприятия представляет собой комплекс решений руководства компании по ряду вопросов: объемам продаж в кредит, срокам предоставления кредита, политики скидок, политики взыскания долгов, стандарты фирмы для оценки кредитной надежности клиентов.

Данные вопросы тесно взаимосвязаны и оказывают непосредственное влияние на скорость оборота денежных средств и как следствие этого - на эффективность и прибыльность работы предприятия.

5. Пути оптимизации дебиторской задолженностью. Политика скидок

Поддержание оптимального состояния дебиторской задолженности является необходимым условием обеспечения устойчивого финансового состояния предприятия.

Управление дебиторской задолженностью может происходить следующими способами: взысканием через судебную процедуру, инкассацией - добровольным перечислением дебитором денежных средств, реструктуризацией долгов предприятия.

Превращение дебиторской задолженности в денежные средства или ее сокращение может происходить следующими способами: взысканием через судебную процедуру, инкассацией - добровольным перечислением дебитором денежных средств, реструктуризацией долгов предприятия.

Взыскание долгов с дебитора при его нежелании выплатить свои обязательства по договору происходит через решения арбитражного суда по исполнительному листу.

Инкассация дебиторской задолженности означает возврат дебиторской задолженности путем добровольного перевода дебитором денежных средств.

Реструктуризация дебиторской задолженности организации представляет собой перевод просроченной дебиторской задолженности в быстроликвидные активы для повышения ее платежеспособности.

Рассмотрим более подробно пути снижения дебиторской задолженности. Распространенным методом реструктуризации задолженности является взаимозачеты долгов, которые предполагают погашение взаимных обязательств предприятий.

Важным направлением уменьшения объема дебиторской задолженности является увеличение размера предоплаты за отгруженную продукцию. Размер предоплаты за отгруженную продукцию может колебаться в значительных границах в зависимости от характера взаимодействия с потребителем продукции и истории кредитных отношений с ним. В общем случае для постоянного клиента размер предоплаты за отгруженную продукцию может составлять 20-25% стоимости партии, для клиента, периодически потребляющего продукцию, - не менее 50%, для незнакомого клиента - 100%.

Оптимизировать структуру дебиторской задолженности можно с помощью проведения политики скидок, заключающейся в предоставлении покупателям скидок к размеру задолженности в обмен на ускорение платежей. Так, при досрочном платеже скидки могут составлять 5-7%, при своевременном платеже - 2-3%, при ускорении просроченного платежа - за счет отмены или снижения санкций за просрочку платежа.

Важной мерой снижения объема дебиторской задолженности может стать также уменьшение периода предоставления товарного кредита потребителям продукции. Для разных категорий клиентов устанавливаются свои индивидуальные сроки.

В заключении необходимо отметить, что устойчивость финансового положения организации во многом зависит от соотношения дебиторской и кредиторской задолженностей. Поэтому, чтобы финансовое положение организаций не ухудшалось, предприятиям необходимо:

1) следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженностей, так как в случае значительного превышения дебиторской задолженности требуется привлекать дополнительные источники финансирования из-за возникновения недостатка в оборотных средствах для осуществления производственной деятельности;

2) контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям и задолженностям, по которым наступил срок исполнения;

3) при значительном превышении кредиторской задолженности над дебиторской возрастает недостаток собственных долгосрочных и даже краткосрочных источников средств для формирования запасов.

Заключение

Проблема неплатежей актуальна не только для России, но и для большинства зарубежных стран. Важное различие состоит лишь в том, что за границей существуют отработанные методы управления дебиторской задолженностью. Для российских предприятий в большинстве случаев характерны неэффективное планирование необходимой величины оборотных средств, в том числе дебиторской задолженности, нерациональное их использование. Это еще раз подчеркивает необходимость управления дебиторской задолженностью.

Руководителям хозяйствующих субъектов, финансовым менеджерам приходится решать следующие задачи:

-выбор условий продаж, обеспечивающих гарантированное поступление денежных средств;

-ограничение приемлемого уровня дебиторской задолженности;

-определение скидок или надбавок для различных групп покупателей;

-ускорение истребования долгов;

- уменьшение бюджетных долгов;

-оценка упущенной выгоды от неиспользования средств, замороженных в дебиторской задолженности.

Эти задачи решает политика управления дебиторской задолженностью. Такая политика, как часть общей политики управления оборотными средствами, заключается в оптимизации общего размера этой задолженности и обеспечении своевременного ее взыскания.

Таким образом, в условиях значительного замедления платежного оборота, что вызывает рост дебиторской задолженности на предприятиях, важное задачей является эффективное управление дебиторской задолженностью. Политика управления дебиторской задолженностью направлена на оптимизацию общего ее размера и обеспечение своевременной инкассации долгов.

Список использованной литературы

1. Бочаров В.В. Финансовый анализ. - СПб.: Питер, 2012.

2. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. - К.: Ника-Центр, 2010.

3. Каморджанова Н.А. Бухгалтерский финансовый учет - СПб.: Питер, 2008.

4. Селезнев А.З. Контроль финансовых потоков: Учебное пособие. - М.: ИНФРА-М, 2010.

5. Филина Ф.Н. Дебиторская и кредиторская задолженность: острые вопросы налогообложения. М.: Логос, 2008.

6. Имакаева Ю.В. Проблемы оптимизации и оценки дебиторской задолженности на предприятии // Молодой ученый. - 2013. - №5. - С. 306-309.

7. Бухгалтерский баланс НГДУ "Елховнефть" на 31.12.2013.

Размещено на Allbest.ru

...