Функциональные проблемы системы гарантирования вкладов в Украине и пути их решения
Проблемные аспекты деятельности Фонда гарантирования вкладов физических лиц в Украине. Влияние мирового финансового кризиса на подходы к гарантированию банковских вкладов в мире. Анализ целесообразности изменения параметров системы гарантирования.
| Рубрика | Банковское, биржевое дело и страхование |
| Вид | статья |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 01.12.2017 |
| Размер файла | 30,6 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Размещено на http://www.allbest.ru/
Размещено на http://www.allbest.ru/
Функциональные проблемы системы гарантирования вкладов в Украине и пути их решения
Важным элементом системы страхования депозитов выступает сумма страхового покрытия. Для вкладчиков наиболее привлекательна неограниченная защита депозитов - на любую сумму вкладов, но это существенно увеличивает стоимость самой системы страхования, которая, в конце концов, будет профинансирована либо правительством, либо платежеспособными банками. Поэтому большинство стран устанавливают определенный верхний предел выплачиваемой собственникам депозитов суммы компенсации по вкладам [3]. Однако ограниченное страховое покрытие имеет и некоторые отрицательные последствия. Согласно результатам исследования, в котором сравнивали эффективность различных систем страхования вкладов (с ограниченной суммой страхования, неограниченной суммой или без явного страхования вкладов), ограниченное страховое покрытие депозитов вынуждает вкладчиков диверсифицировать свои вклады в нескольких банках, что уменьшает конкуренцию между финучреждениями и приводит к нерыночному перераспределению банковских доходов. Авторы исследования утверждают, что преимущества ограниченного страхования вкладов для банков незначительны по сравнению с расходами государства на их спасение. Следовательно, ограниченное страховое покрытие влечет за собой снижение общего благосостояния по сравнению с неограниченным страхованием или даже с системами без страхования вкладов. Правда, авторы модели при расчетах абстрагируются от вопросов морального риска, связанного с кредитными либо инвестиционными решениями банков [13].
На практике расширение ограниченного страхового покрытия часто обусловливает усиление доверия к банковской системе в периоды нестабильности. Так, сумма покрытия была резко увеличена во время недавнего финансового кризиса (рис. 4), и хотя потом ее сократили, средние уровни возмещения остались выше докризисных отметок. Идентично действовали и в Украине: 21 августа 2012 г. Фонд гарантирования вкладов увеличил максимальную сумму возмещения до 200 тыс. грн. К концу 2013 г. пределы покрытия в среднем в 5,3 раза превышали доходы на душу населения в странах с высоким уровнем доходов, в 6,3 - в странах с уровнем доходов выше среднего, в 11,3 - в странах с уровнем доходов ниже среднего и в 5 раз - в странах с низким уровнем дохода [9; 10].
И - лимит покрытия / ВВП на душу населения в 2003 г.
И - лимит покрытия / ВВП на душу населения в 2010 г. ш - лимит покрытия / ВВП на душу населения в 2013 г.
Динамика сумм покрытия накануне, во время и после кризиса 2008-2009 гг.
фонд гарантирование банковский вклад
Важным фактором при определении суммы гарантирования является уровень покрытия вкладов. Стоит отметить, что укреплению рыночной дисциплины и снижению морального риска достаточно эффективно содействуют рационально низкие уровни гарантированного покрытия вкладов [12], тогда как чрезмерное покрытие имеет обратное влияние. Из рисунка 5 видно, что украинский регулятор достиг отметки практически максимального покрытия вкладов еще в 2007 г., и повышение суммы гарантирования с тех пор имело лишь психологическое влияние и не обеспечивало дополнительную защиту стабильности финансовой системы.
Гарантированное покрытие суммы депозитных вкладов в Украине
Однако при расчете суммы покрытия важное значение имеют принципы, согласно которым она определяется, а также особенности национальной банковской системы.
Необходимость суммарного рассмотрения депозитных вкладов до возмещения. В отличие от Украины, где сумма покрытия применяется к каждому отдельному вкладу, в мировой практике при подсчете суммы компенсации, на которую может претендовать вкладчик, обычно объединяются суммы всех депозитов на разных счетах, по крайней мере, в одном банке [3]. Внедрение подобного подхода в Украине позволит избежать манипуляций с вкладами, когда для соответствия гарантийным условиям крупные вклады «дробятся» после появления признаков неплатежеспособности банка.
Валютный фактор. Валютно-банковский кризис 2014 г. показал, что в условиях финансового стресса и стремительной девальвации национальной валюты размер гарантированной суммы не имеет определяющего значения для сдерживания паники вкладчиков. Собственники вкладов в национальной валюте будут снимать депозиты, теряющие покупательную способность, а на вкладчиков в иностранной валюте будет давить фактор переоценки суммы гарантированной выплаты: если в 2012 г. гарантированная сумма в 200 тыс. грн. защищала валютный депозит размером 25 тыс. дол., то в начале 2015 г. при курсе 25 грн. за 1 дол. - только 8 тыс. дол. Таким образом, не синхронизированное с валютно-монетарной политикой повышение суммы гарантирования вкладов не будет иметь никакого эффекта в плане сдерживания оттока вкладов, а будет лишь наращивать потери государства, связанные с выплатами возмещений.
Необходимость учета «неравномерности» вкладов. По данным 17 банков, в которых с ноября 2014 г. по апрель 2015 г. была введена временная администрация, возмещению подлежат в среднем около 53% депозитов, что составляет почти 98% вкладчиков. Таким образом, остальные 47% депозитных средств - это крупные вклады, принадлежащие 2% вкладчиков и представляющие собой часть денежных средств, превышающих порог возмещения в 200 тыс. грн. Если рассматривать систему страхования как элемент обеспечения финансовой стабильности, то повышению гарантирования крупных вкладов, отток которых наиболее опасен для устойчивости банковского учреждения, должно также уделяться значительное внимание. Возможным решением может быть применение механизма совместного страхования.
Совместное страхование
Совместное страхование является действенным механизмом ограничения морального риска при страховании депозитов, который выравнивает дисбалансы в защите крупных и мелких вкладов. Так, в случае банкротства банка вкладчик всегда несет частичные потери, даже если сумма депозита меньше суммы гарантированного покрытия. Например, в Великобритании сумма страхового покрытия не может превышать 90% общей суммы требований вкладчика к банку-банкроту. Благодаря совместной ответственности вкладчика и фонда страхования укрепляется дисциплина рынка, мелкий вкладчик оценивает устойчивость банка, а крупный - несет меньшие потери [7; 10]. С учетом дифференциала ставок в ЕС и Украине возможным решением могло бы стать покрытие 70% суммы депозита, что в спокойных условиях учитывает потерю процентов по вкладу за двухлетний период. Очевидно, такая система окажется более дорогой, но будет способствовать снижению морального риска при выборе вкладчиками банков.
Правда, принципы совместного страхования были существенно дискредитированы последним финансовым кризисом. Совместное страхование, будучи достаточно распространенным в мире накануне кризиса, практически исчезло по его окончании, даже вопреки достаточно рациональной идее распределения рисков (рис. 6). Причина в том, что во время кризиса механизм совместной ответственности политически сложно поддерживать, а условия совместного страхования так и не были реализованы из-за страха переложения хотя бы частичных потерь на мелких вкладчиков, что могло снизить их доверие и подорвать финансовую стабильность системы в целом. После того как кризис закончился, правила совместного страхования, которые не подтвердили дееспособность, так и не были возвращены. И если в 2003 г. совместное страхование действовало в 16 странах, то в 2010 г. механизм остался существовать только в трех (Бахрейне, Чили и Ливии) [9; 10].
Охват участников
Для Украины высказываются предложения изменить систему страхования банковских вкладов и перейти от общего охвата к выборочному, когда банки будут вовлекаться в систему страхования после их тщательной проверки органом страхования вкладов на предмет достаточности капитала, ликвидности и структуры активов [14]. Однако данное предложение имеет два существенных недостатка: 1) под сомнение ставятся достоверность и действенность существующей системы банковского надзора, ведь фактически речь идет о дублировании надзорных функций центрального банка, соответствие нормативам которого свидетельствует о стабильности финансового учреждения; 2) период перехода от общей к выборочной системеможет спровоцировать панику среди вкладчиков, которую Фонд призван не допустить. Объявление ряда банков не отвечающими требованиям Фонда, следовательно, подлежащими исключению из системы страхования вкладов, автоматически вызовет отток депозитов и может привести к банкротству.
Совместное страхование вкладов в 2003-2013 гг. (количество систем страхования депозитов с совместным страхованием)
Сфера покрытия гарантиями: объекты защиты и валюты вкладов
Сегодня в Украине гарантируется защита вкладов только физических лиц, однако разграничение на депозиты физических и депозиты юридических лиц в системе страхования не всегда целесообразно, ведь, во-первых, нарушаются принципы справедливости, что вредит экономическому росту (юридические лица не заинтересованы открывать депозиты, поскольку могут полностью их потерять в случае банкротства банка), и, во-вторых, корпоративные вклады больше по размерам и устойчивее к панике. Причем они могут так же быть ограничены лимитом компенсации, что обезопасит Фонд от рисков необходимости возмещения крупных корпоративных вкладов [3]. Кроме того, исключение физических лиц-предпринима - телей и юридических лиц из системы гарантирования вкладов противоречит директивам ЕС, которые провозглашают безусловное гарантирование вкладов любого вкладчика на одинаковом уровне. Концептуально все вкладчики имеют равные права требования к банку и, соответственно, должны иметь равные возможности для защиты своих прав, в частности, хотя бы минимальный уровень гарантий по возмещению своих вкладов [15].
Разные подходы существуют также к гарантированию вкладов в иностранной валюте. Некоторые страны не включают свои депозиты в системы страхования, ведь эти сбережения не являются частью внутренней денежной массы, следовательно, не подлежат страхованию с целью защиты платежной системы. Вместе с тем в отдельных странах, где индивидуальные вкладчики держат остатки на счетах и сбережения в иностранной валюте, существует необходимость распространения системы гарантирования вкладов и на эти депозиты [3].
Эмпирические исследования в целом подтверждают действенность следующих характеристик систем страхования депозитов, которые способствуют повышению рыночной дисциплины и снижению морального риска: рационально низкие уровни гарантированного покрытия вкладов, узкий охват и совместное страхование либо другие механизмы распределения убытков [12]. Кроме того, стабильность финансово-кредитной системы может быть усилена за счет внедрения дополнительной негосударственной системы страхования вкладов, однако ее эффективное функционирование возможно только при значительном институциональном развитии и повышении уровня правовой безопасности в Украине [15].
Последние законодательные изменения
Весьма эффективными в плане борьбы со «слабыми местами» существующей системы страхования депозитов в Украине представляются последние законодательные инициативы, которые в значительной степени способны снизить моральный риск и усилить эффективность Фонда. Так, вместе с законом об ответственности связанных с банком лиц на подпись Президенту был передан проект закона, запрещающий досрочное снятие срочных депозитных вкладов *. Данная инициатива чрезвычайно важна в разрезе ограничения панических действий вкладчиков и снижения рисков банкротств. В качестве альтернативы для желающих досрочно снять деньги с депозита можно предложить уплату пени в пользу Фонда (или паритетно - Фонда и банка) в размере 20-30% суммы депозита за досрочное закрытие вклада. Таким образом, увеличились бы возможности Фонда обеспечивать выплаты вкладчикам, которые не будут забирать свои депозиты, но могут пострадать из - за падения банков, в том числе от «бегства депозитов».
Кроме того, с апреля 2015 г. начата работа Совета по финансовой стабильности ** с целью обмена информацией, своевременного выявления внешних и внутренних угроз и системных рисков для обеспечения финансовой стабильности и минимизации их отрицательного влияния на финансовую систему государства. В Совет входят руководители Национального банка Украины, Министерства финансов Украины, Национальной комиссии по ценным бумагам и фондовому рынку, Национальной комиссии, осуществляющей государственное регулирование в сфере рынков финансовых услуг, и Фонда гарантирования вкладов физических лиц. Такая платформа для коммуникации позволяет профессионально обнаруживать ключевые для финансового сектора риски, связанные с макроэкономической ситуацией, а также определять необходимые меры для достижения финансовой стабильности.
Кроме того, ряд предложений касательно ФГВФЛ содержится также в Комплексной программе развития финансового сектора Украины до 2020 года *** и предполагает решение двух основных задач: 1) обеспечение институциональной и финансовой независимости регуляторов и Фонда; 2) повышение эффективности Фонда в плане работы с проблемными активами. Условно предложения можно разделить на три группы: нивелирование морального риска и злоупотреблений банков; работа с неплатежеспособными банками и проблемными активами; работа с вкладчиками в плане повышения уровня доверия к банковской системе. Предложенные инструменты и механизмы представляются достаточно эффективными, однако в данном виде программа не содержит комплексного стратегического видения изменений подходов к гарантированию вкладов в Украине, а лишь фокусируется на операционных проблемах, существующих в современном отечественном формате страхования вкладов.
Причина неэффективности Фонда гарантирования вкладов физических лиц в Украине лежит в плоскости ошибочного понимания целей его создания и функционирования. Основная цель Фонда - защита не только вкладчиков, но и, прежде всего, финансовой системы от системных рисков, связанных с паническим снятием депозитов. Однако важнейшим для эффективной работы системы гарантирования является усиление действенности банковского надзора, без обеспечения которого никакие инновации в данной сфере не будут способствовать повышению уровня доверия к банковской системе и не оградят ее от негативных действий вкладчиков.
Реформа Фонда в 2012 г. была направлена на выведение «факультативных» задач из сферы ответственности НБУ. Однако она не предполагала системного вывода проблемных учреждений и была рассчитана на единичные случаи неплатежеспособности. В современных условиях разграничение функций НБУ и Фонда приводит к тому, что банковские учреждения попадают в сферу ответственности последнего в абсолютно нежизнеспособном состоянии, их активы некачественны, а Фонд, в свою очередь, не имеет шансов на возврат выплаченных вкладчикам денежных средств.
Следовательно, необходимо переосмыслить роль ФГВФЛ, поскольку арсенал его действий по стабилизации банковского сектора в краткосрочном периоде из-за роста гарантированных сумм исчерпан, что в долгосрочной перспективе будет усиливать риски банковских кризисов.
Система гарантирования вкладов должна быть динамичной, то есть реагировать на вызовы, возникающие перед финансовой системой. Однако следует помнить, что любая система гарантирования весьма асимметрична: расширение гарантий осуществить легко, тогда как их сужение чрезвычайно сложно реализовать. Таким образом, систему невозможно неожиданно «откатить» к более низкому уровню гарантий без риска массового оттока вкладов. При этом система должна быть спроектирована с возможностью формирования сигнала о повышении уровня защищенности банковской системы.
Украинская система гарантирования вкладов требует совершенствования в нескольких направлениях:
— усиление функционала по минимизации рисков и заранее обнаружение угроз для финансовой устойчивости банковских учреждений;
— введение после стабилизации ситуации в банковской сфере совместного страхования, что будет способствовать снижению морального риска со стороны вкладчиков (например, гарантированная сумма не может превышать 70% вклада). Даже в случае отмены данной нормы в период кризиса, это будет положительным сигналом о повышении уровня защиты вкладчиков;
— расширение гарантий на депозитные вклады предпринимателей и юридических лиц, что позволит увеличить поступления в Фонд;
— внедрение агрегированного гарантирования по всем депозитным вкладам как дополнение к существующей системе, что даст возможность не допустить злоупотреблений гарантийной защитой (например, при пороге гарантирования в 200 тыс. грн. установить гарантированную суммарную защиту в размере 1 млн. грн. в год по всем вкладам).
Следует признать, что даже идеально сконструированная система гарантирования вкладов с порогом компенсации в национальной валюте не будет работать в условиях стремительной девальвации. В таком случае вкладчики не будут учитывать риск невозврата вклада в целом, а будут мыслить категориями падающей покупательной способности национальной валюты и курсовых потерь, что будет вынуждать их к изъятию вкладов и конвертации последних в иностранную валюту. Таким образом, сама по себе система гарантирования вкладов не способна нивелировать риски от действий вкладчиков, а является лишь элементом системы финансовой стабильности. Фонд должен дополнять более масштабные процессы по повышению качества надзора и контроля за банковским сектором, валютным рынком, государственными финансами и рисками для устойчивости финансовой системы в целом.
Список использованной литературы
1. Shy O, Stenbacka R., Yankov V. Limited Deposit Insurance Coverage and Bank Competition / Federal Reserve Board // Finance and Economics Discussion Series, Divisions of Research & Statistics and Monetary Affairs. - 2014. - №2014-53.
2. Вірченко В. Вплив страхування депозитів на стабільність фінансового ринку // Вісник Київського національного університету імені Тараса Шевченка. - 2008. - №106. - С. 18-20.
3. Пашнєва В. Правова природа страхування банківських вкладів // Ученые записки Таврического национального университета им. В.И. Вернадского. - Серия: Юридические науки. - 2011. - Т 24 (63). - №2. - С. 110-114.
Размещено на Allbest.ru
...Подобные документы
Нормативно-правовое обеспечение гарантирования и классификация банковских вкладов. Международный опыт гарантирования банковских вкладов, возможности его применения в России. Экономико-статистический анализ депозитных услуг коммерческих банков России.
дипломная работа [262,4 K], добавлен 29.04.2011Роль государства в системах страхования вкладов. Меры в области страхования депозитов как реакция на кризис. Система страхования вкладов в банковской системе России. Валютная структура депозитов. Отрицательные моменты введения системы страхования вкладов.
курсовая работа [167,6 K], добавлен 15.04.2010Система страхования банковских вкладов: цели, задачи, принципы. Анализ деятельности коммерческих банков по привлечению вкладов физических лиц в условиях функционирования системы страхования вкладов. Проблемы развития системы страхования вкладов в РФ.
курсовая работа [159,6 K], добавлен 11.02.2015Виды вкладов населения и их характеристика. Анализ динамики и структуры вкладов (депозитов) физических лиц филиала №510 ОАО "АСБ Беларусбанк". Использование международного опыта гарантирования банковских депозитов. Виды гарантируемых обязательств.
курсовая работа [219,7 K], добавлен 15.11.2013Аспекты функционирования и развития системы страхования вкладов. История, проблемы и перспективы развития системы страхования вкладов в России. Формирование фонда обязательного страхования вкладов. Анализ динамики привлеченных средств физических лиц.
курсовая работа [610,2 K], добавлен 07.02.2012Сущность гарантийных систем и способов страхования депозитов в Международном валютном фонде. Принципы построения гарантийных систем в различных странах. Национальная система гарантирования возврата банковских вкладов и депозитов в Республике Беларусь.
реферат [26,4 K], добавлен 09.12.2008Сущность и содержание системы страхования вкладов. Экономические предпосылки создания централизованной системы страхования банковских вкладов в России. Анализ работы системы страхования вкладов и ее влияние на развитие сберегательного дела в РФ.
дипломная работа [2,0 M], добавлен 15.02.2012Анализ деятельности коммерческих банков по привлечению вкладов физических лиц в условиях функционирования системы страхования вкладов. Создание федерального фонда страхования депозитов в коммерческих банках РФ, для защиты сбережений мелких вкладчиков.
курсовая работа [184,6 K], добавлен 04.02.2015Понятие и экономические предпосылки создания системы страхования вкладов. Анализ зарубежного опыта организации и функционирования системы страхования вкладов. Основные направления развития системы страхования вкладов в России, его прогнозирование.
курсовая работа [67,7 K], добавлен 24.01.2009Необходимость создания системы страхования вкладов как условие функционирования современной банковской системы в Республике Казахстан. Деятельность АО "Сентрас Иншуранс" по страхованию вкладов в условиях финансового кризиса, выплата страхового возмещения.
дипломная работа [361,6 K], добавлен 06.07.2015История становления и развития системы страхования вкладов. Страхование вкладов в зарубежных странах. Российская система банковского страхования. Страхование вкладов физических лиц. Правовой статус и цель деятельности Агентства по страхованию вкладов.
курсовая работа [71,8 K], добавлен 30.11.2009Страховые взносы и средства фонда системы страхования вкладов. Правовая основа формирования системы обязательного страхования вкладов, постановка банков на учет и снятие с учета в Ассоциации по страхованию вкладов. Российская система страхования вкладов.
курсовая работа [63,9 K], добавлен 09.10.2011История Банка ВТБ, созданного для обслуживания внешнеэкономических операций России и содействия интеграции страны в мировое хозяйство. Преимущества денежных переводов, осуществляемых банком ВТБ как участником Фонда гарантирования вкладов физических лиц.
презентация [1,3 M], добавлен 22.10.2016Основные функции, осуществляемые Агентством по страхованию вкладов. Средства, не подлежащие страхованию. Базовые принципы отечественной системы страховой защиты банковских вкладов физических лиц в России. Анализ существенных недостатков данной системы.
эссе [13,4 K], добавлен 02.02.2015Политика банков в сфере привлечения средств физических лиц на банковские депозиты, особенности их участия в Фонде гарантирования вкладов. Динамика основных показателей, проведенных депозитных операций банками Украины, их анализ в деятельности АКБ "ЧБРР".
дипломная работа [240,7 K], добавлен 17.10.2013Особенности проведения и классификация депозитных вкладов. Система обязательного страхования вкладов населения. Порядок оформления и бухгалтерского учета депозитных операций юридических лиц, вкладов и депозитов физических лиц в коммерческих банках.
курсовая работа [41,7 K], добавлен 28.04.2011Сущность системы страхования банковских вкладов. Роль государства в обеспечении ее финансовой устойчивости. Анализ тенденции рынка вкладов в современных условиях на примере ОАО "Сбербанк России". Структура депозитного портфеля физических лиц банка.
дипломная работа [737,1 K], добавлен 27.11.2012Фонд обязательного страхования вкладов. Средства фонда обязательного страхования вкладов. Система страхования вкладов. Страховые взносы и средства фонда. Федеральный закон "О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации".
контрольная работа [15,8 K], добавлен 04.06.2007Страхование вкладов физических лиц как элемент стабильности банковской системы. Цели деятельности, полномочия и органы управления Агентства. Закон о страховании вкладов. Полномочия агентства по управлению фондом обязательного страхования вкладов.
контрольная работа [30,6 K], добавлен 25.08.2010Суть системы страхования вкладов, как условие функционирования современной банковской системы. Агентство по страхованию вкладов: правовое положение, функции, полномочия. Управление ликвидационными процедурами и мерами по предупреждению банкротства банков.
дипломная работа [520,0 K], добавлен 21.04.2011
