Эволюция позиций ОПЕК на мировом рынке нефти

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Эволюция позиций ОПЕК на мировом рынке нефти

Алексей Н. Боков

Российский государственный университет нефти и газа (НИУ)им. И.М. Губкина,

Аннотация

опек мировой нефтяной рынок

Автором в статье рассматривается процесс формирования и становления ОПЕК как регулятора мирового нефтяного рынка. Выявлены предпосылки ее создания. Показаны ключевые этапы развития Организации. Также рассматриваются проблемы и перспективы развития Организации и влияние нефтяного сектора на развитие стран-участниц. В статье определяются механизмы, позволяющие ОПЕК влиять на нефтяной рынок, ими являются «свободные добычные мощности» стран Организации, а также система квотирования добычи. Анализируются периоды роста и падения цен на нефть, объемов добычи, а также событий, предшествующих им. Отмечается, что за более полувековую историю ОПЕК стал одним из ключевых игроков мирового нефтяного рынка.

Ключевые слова: ОПЕК, мировой рынок, нефть, экспорт, ценообразование

Abstract

Evolution of OPEC's positions in the world oil market Aleksei N. Bokov

Gubkin Russian State University of Oil and Gas (National Research University),Moscow

The author in the article examines the process of formation of OPEC as a regulator of the world oil market. He reveals the background causes for its creation and shows the key stages of the Organization's development. The author considers the issues and prospects for the further evolution of the Organization, as well as the oil sector influencing the development of the participating countries. The article also defines mechanisms that allow OPEC to have an effect on the oil market: they are “free production capacities” of the Organization's countries, and the production quotas system. It analyzes periods of the growth and decline in the oil prices, production volumes, as well as the events preceding them. The article states that for more than half a century of history, OPEC has become one of the key players in the world oil market.

Keywords: OPEC, world market, oil, export, pricing

Организация стран-экспортеров нефти (ОПЕК) - международная организация, в которую входят страны, являющиеся экспортерами нефти.

Создание ОПЕК берет свое начало в послевоенное время, с 1949 г., когда Венесуэла и Иран предложили Ираку, Кувейту и Саудовской Аравии скоординировать усилия по повышению эффективности своих действий по мере восстановления мировой экономики. В то время крупнейшие месторождения нефти, которые находились на Ближнем Востоке, еще даже не были введены в эксплуатацию.

В свою очередь, США, являвшиеся в 40-50-е гг. XX в. крупнейшими производителями и крупнейшими потребителями нефти, учредили Межгосударственную комиссию по ограничению добычи нефти во избежание кризиса в результате перепроизводства нефти. Стоит отметить, что в то время мировой рынок нефти только зарождался и контролировался «Семью сестрами», являющимися крупнейшими в мире нефтегазовыми компаниями, в состав которых входили: Exxon, BritishPetroleum, RoyalDutchShell, Texaco, GulfOil, Mobil и Chevron (пять из которых имели свои штаб-квартиры в США).

Кроме того, пять компаний, входящих в данное объединение, выразили намерение по созданию отдельного объединения, которое позволило бы уравновесить не только политическую, но и экономическую силу США на мировом рынке нефти.

Ключевым толчком создания ОПЕК стало желание нефтедобывающих государств снизить влияние «Семи сестер» на свою экономику, а также нарастающая дискриминационная политика по отношению к странам ОПЕК. Так, в 1959 г. закупочная цена на нефть, добытую в странах ОПЕК, была снижена «Семью сестрами» на более чем 10%, что вызвало волну недовольства в крупнейших нефтедобывающих странах организации.

На тот момент министрами нефти Венесуэлы и Саудовской Аравии было подписано «джентельменское соглашение», основной целью которого было создание консультативного комитета, защищающего интересы стран, добывающих нефть, а также недопущение изменений контрактов в одностороннем порядке, как это делали «Семь сестер». Несмотря на это соглашение, нефтегазовыми компаниями все же было принято решение о повторном снижении закупочных цен уже на конец 1959 г. для поддержки производителей нефти из Канады и Мексики [Ергин 2016].

Результатом данных изменений стало создание ОПЕК в 1960 г. в г. Багдад, Ирак. В момент создания ОПЕК в нее входили пять стран: Венесуэла, Ирак, Иран, Кувейт и Саудовская Аравия. Впоследствии к организации присоединились: в 1961 г. - Катар, в 1962 г. - Индонезия и Ливия, в 1967 г. - Объединенные Арабские Эмираты (ОАЭ), в 1969 г. - Алжир, в 1971 г. - Нигерия, в 1973 г. - Эквадор, в 1975 г. - Габон и в 2007 г. - Ангола. Стоит отметить, что такие страны, как Эквадор, Габон и Индонезия, прекращали свое членство, но позже восстанавливали его, кроме Индонезии, которая и по сей день не восстановила свое членство¹. Вместе с тем в конце 2018 г. Катар объявил о прекращении членства в организации с начала 2019 г., что было обосновано национальной политикой развития газовой отрасли страны OPEC Member Countries [Электронный ресурс]. URL: https://www. opec.org/opec_web/en/about_us/25.htm (дата обращения 3 сентября 2020). QataгquitOPECbecauseofpolitics,notoil[Электронныйресурс].URL: https://www.economist.com/middle-east-and-africa/2018/12/08/qatar- quit-opec-because-of-politics-not-oil(дата обращения 19 сентября 2020).. В конце уже 2019 г. о намерении покинуть организацию с начала 2020 г. объявил Эквадор Kueffner S. Ecuador to Leave OPEC in January Amid Efforts to Boost Income [Электронный ресурс]. URL: https://www.bnnbloomberg.ca/ecua- dor-to-leave-opec-in-january-amid-efforts-to-boost-income-1.1324853(дата обращения 1 октября 2020).. Таким образом, по состоянию на октябрь 2020 г. число стран, входящих в ОПЕК, составляет 13 государств: Алжир, Ангола, Венесуэла, Габон, Иран, Ирак, Конго, Кувейт, Ливия, Объединенные Арабские Эмираты, Нигерия, Саудовская Аравия, Экваториальная Гвинея (рис. 1).

Хотелось бы отметить, что возможность прекращения членства и дальнейшего восстановления членства носит не только положительный характер, но и имеет свои недостатки как для стран, являющихся участниками Организации, так и для самого объединения. Примером может служить, с одной стороны, возможность прекращения членства, если этого требуют экономические реалии страны, а с другой - снижение эффективности деятельности всей организации в результате отсутствия строгих требований и регулирования членства.

Рис. 1. Страны ОПЕК на карте мира

В первые десять лет существования ОПЕК организация не была особо активной, однако именно в этот период были сформулированы ключевые идеи, цели организации, производились переговоры с нефтяными компаниями и странами, добывающими нефть. Вместе с тем влияние организации на мировой рынок нефти было не столь значительно.

Но уже в 1970-е гг. наблюдался заметный рост влияния Организации на мировой рынок нефти, что было следствием введения контроля национальной нефтедобычи, а также ограничении участия зарубежного капитала в нефтяных проектах.

В 1973 г. началась война между Израилем и двумя арабскими государствами - Египтом и Сирией. Организация ОПЕК выступила на стороне арабских стран, снизила добычу нефти на 5% и повысила отпускные цены на 70%. Также ОПЕК ввела эмбарго на поставки нефти в государства, которые поддерживали Израиль. Это в конечном счете привело к первому мировому энергетическому кризису. Страны-участницы Организации также снизили добычу нефти на 25%, а доходы стран ОПЕК всего за неделю выросли в 4 раза [Ма^еп 2006, р. 112-116]. Например, доходы Саудовской Аравии выросли с 4,35 млрд долл. США до 36 млрд долл. США, доходы Ирака - с 1,8 млрд долл. США до 23,6 млрд долл. США, а Кувейта - с 1,7 млрд долл. США до 9,2 млрд долл. США. Именно этот период является для ОПЕК периодом становления как регулятора мирового нефтяного рынка.

Ниже выделим основные факторы, которые способствовали становлению ОПЕК на мировом рынке нефти. Первым, на наш взгляд, является наличие на территории стран, входящих в тот период в организацию, значительных запасов нефти, превышавших в то время около 80% от мировых запасов нефти. Вторым фактором можно считать низкие издержки на добычу нефти. Так, в странах Ближнего Востока на добычу нефти приходятся самые низкие в мире издержки. Даже сегодня издержки на добычу нефти в Саудовской Аравии составляют не более 10 долл. США за 1 баррель нефти Slav I.Aramco's Breakeven Costs Are the Lowest in the World [Электронный ресурс]. URL: https://oilprice.com/Energy/Oil-Prices/Ar- amcos-Breakeven-Costs-Are-The-Lowest-In-The-World.html(дата обращения 12 сентября 2020)..

Кроме того, наличие значительных объемов запасов дешевой нефти предопределило становление стран ОПЕК как ключевых центров мировой добычи нефти. Так, если в начале своей деятельности на страны ОПЕК приходилось порядка 40% мировой добычи нефти, то уже в 1973 г. доля ОПЕК в мировой добыче нефти составляла около 55% BP Statistical Review of World Energy 2019 [Электронный ресурс].

URL: https://www.bp.com/content/dam/bp/business-sites/en/global/cor-

porate/pdfs/energy-economics/statistical-review/bp-stats-review-2019-full- report.pdf (дата обращения 19 сентября 2020)..

Вместе с тем стоит отметить, что внутреннее потребление стран ОПЕК является незначительным, ключевая часть добычи идет на экспорт. До 1980-х годов на страны ОПЕК приходилось около 80% мирового экспорта нефти, но с 1982 г. и по сей день на долю стран ОПЕК приходится не менее 50% от мирового экспорта нефтиIbid..

В странах-участницах ОПЕК государство играет ключевую роль в энергетическом секторе страны, а в странах, являющихся лидерами по добыче нефти, и вовсе действует монополия государства. Имея всевозможные инструменты контроля, руководство стран- участниц может не только регулировать уровень добычи нефти, опираясь на состояние мирового рынка нефти, но также и использовать нефтяные операции как политический инструмент.

Ключевыми механизмами, которые позволяют ОПЕК влиять на нефтяной рынок, являются «свободные добычные мощности» стран Организации, а также система квотирования добычи.

«Свободные добычные мощности» представляют собой разницу между нынешним объемом добычи и максимальным объемом, который может быть достигнут в течение месяца и далее поддерживаться на таком уровне на протяжении трех месяцев. Стоит отметить, что свободные добычные мощности принадлежат таким крупным странам-участницам ОПЕК, как Саудовская Аравия, Объединенные Арабские Эмираты и Кувейт. Данный механизм позволяет странам Организации оперативно реагировать на изменения мирового рынка нефти, например компенсировать недостаток нефти или же, наоборот, нарастить ее.

Вместе с тем, на наш взгляд, ключевым механизмом воздействия ОПЕК на мировой рынок нефти является квотирование добычи. Впервые данный механизм был применен в 1982 г., когда были установлены квоты на добычу для каждой страны-участницы ОПЕК, зависящие от ее доли на мировом рынке нефти и объемов запасов нефти. Используя данный механизм, ОПЕК могла регулировать изменение цены на нефть в своих интересах, с 1982 г. квоты на добычу нефти менялись более 50 раз. В 1982-1983 гг. организацией было установлено ограничение на добычу в 17,3 млн баррелей/сутки, что привело к росту цен на нефть до рекордных показателей. Однако уже в 1987 г. цены на нефть достигли исторического минимума - порядка 10 долл. США за баррель нефти. Причиной такого показателя являлось как снижение спроса на нефть в развитых странах, так и внедрение технологий, повышающих энергоэффективность. В ответ на такую реакцию рынка ОПЕК ввел ограничение на добычу в ноябре 1986 г. в размере 14,8 млн баррелей/ сутки, что привело к дальнейшему снижению доли стран ОПЕК на мировом рынке нефти, а также снижению их выручки, что повлекло за собой проблемы социально-экономического развития OPEC Historical Production Data [Электронный ресурс]. URL: https://www.opec.org/opec_web/en/data_graphs/335.htm(дата обращения.

Благодаря принятым ОПЕК мерам, направленным на преодоление экономических трудностей, доля стран ОПЕК на мировом рынке нефти начала восстанавливаться, что было бы невозможно без слаженных действий стран-ОПЕК, а также без установления квоты на добычу нефти, превышающей 20 млн баррелей/сутки. В то же время ОПЕК активно налаживает сотрудничество со странами, которые не входят в Организацию.

В 1987 г. было официально введено понятие «нефтяная корзина» ОПЕК - OPECReferenceBasketofcrudesсентября 2020).

⁸ «Корзина» представляет собой условную смесь, состоящую из марок нефти, которую поставляют страны-члены Организации на мировой рынок. Цена «корзины» ОПЕК определяется как среднее арифметическое цен следующих сортов нефти: Saharan Blend (Алжир), Arab Light (Саудовская Аравия), Basra Light (Ирак), Girassol(Ангола), Bonny Light (Нигерия), Iran Heavy (Иран), Es Sider (Ливия), Merey(Венесуэла), Oriente(Эквадор), Kuwait Export (Кувейт), Rabi Light (Габон), Qatar Marine (Катар), Murban(ОАЭ). (Breakeven oil prices for U.S. shale: analyst estimates [Электронный ресурс]. URL: https://www.reuters.com/article/idUSL3N- 0SH5N220141023(дата обращения 2 октября 2020)..

После начала войны Ирака с Кувейтом в 1990 г. цена за баррель выросла почти в два раза, с 19 до 36 долл. США за баррель нефти.

К середине 1990-х гг. доля Организации на мировом рынке нефти достигла 45%, что усилило влияние ОПЕК на мировой рынок нефти. Очередное повышение квот на добычу нефти странами ОПЕК произошло в конце 1997 г., что привело к появлению избыточных объемов нефти и падению цены на нее практически в два раза, до 10-11 долл. США за баррель нефти в 1998 г. Постепенно цены на нефть на мировом рынке стабилизировались Roubini N, Setser B. The effects of the recent oil price shock on the U.S. and global economy [Электронный ресурс]. URL: http://pages.stern.nyu. edu/~nroubini/papers/OilShockRoubiniSetser.pdf (дата обращения 20 сентября 2020)..

11 сентября 2001 г. в результате терактов в США цена на нефть резко снизилась с 29 долл. США за баррель нефти до 16 долл. США за баррель нефти. Ответной реакцией ОПЕК на данный инцидент стало резкое снижение объемов добычи с 23,2 до 21,7 млн баррелей нефти/сутки, что позволило в течение полугода вернуть цены на прежний уровень.

В 2001-2005 гг. объемы добычи постоянно повышались с 25,5 до 29,2 млн баррелей нефти/сутки, но стало очевидно, что ОПЕК исчерпал доступные возможности по наращиванию добычи и в дальнейшем они больше не росли в таких объемах.

К середине 2008 г. цены на нефть выросли до рекордных показателей в 147 долл. США за баррель нефти, но разразившийся мировой финансовый кризис негативно сказался на цене на нефть. Цена упала до 40 долл. США за баррель. Ответом Организации на данное падение стало снижение суточных объемов добычи нефти с 29,2 млн баррелей нефти до 25 млн баррелей нефти, основной целью снижения объемов добычи являлось недопущение обвала рынка нефти, что вкупе с другими положительными факторами позволило стабилизировать не только цены на нефть, но и мировой рынок нефти Opening address to the 159th Meeting of the OPEC Conference [Электронный ресурс]. URL: http://www.opec.org/opec_web/en/press_ room/2071.htm (дата обращения 12 сентября 2020). Crude oil and lease condensate production at highest volume since 1986 [Электронный ресурс]. URL: https://www.eia.gov/todayinenergy/detail. php?id=18831 (дата обращения 21 сентября 2020)..

В 2011 г. Организацией было установлено ограничение на добычу нефти в размере суточных объемов в 30 млн баррелей нефти, по итогам которого цена на нефть упала со 109 долл. США до 105,72 долл. США за баррель нефти.

Одним из ключевых факторов, предопределивших начало новой ценовой войны на мировом нефтяном рынке, стало активное развитие добычи нефти из сланцев в США в период 2013-2014 гг.

В 2014 г. в результате избытка нефти на мировом нефтяном рынке ОПЕК принял решение отказаться от ограничения добычи как внутри организации, так и для стран, входящих в ОПЕК, что стало ключевым фактором начала ценовой войны, а также борьбы за долю на мировом рынке нефти, что в дальнейшем привело к дестабилизации мирового рынка нефти и большим потерям как для стран-экспортеров нефти, так и для стран, входящих в ОПЕК (рис. 2).

Интенсивное развитие технологий добычи нефти, поддержка государством сланцевой добычи нефти, высокий уровень конкуренции на нефтяном рынке США, высокоразвитый финансовый рынок, а также относительно долгий период высоких цен на нефть в 2010-2014 гг. положительно сказались на развитии нефтяной отрасли страны, обеспечив ее самыми высокими показателями роста с 1986 г., а также обеспечили снижение объемов импорта нефти в страну¹¹.

Рис. 2. Динамика цен на нефть марок АрабианЛайт / Дубай Дейтед и Брент в 1980-2018 гг., долл. США / барр.

Источник: построено автором по данным BP Statistical Review of World Energy 2019..

Вместе с тем объемы добычи нефти в странах-участницах ОПЕК росли также благодаря возобновлению добычи в таких странах, как Ливия и Ирак, которые только начали оправляться от последствий гражданских войн.

Необходимо отметить, что рост объемов добычи, а также экспорта нефти сопровождался достаточно неблагоприятной ситуацией в экономике Китая и стран Европы, которые оказали на эти показатели основное влияние.

В результате чего на мировом рынке нефти наблюдалось не только значительное преобладание предложения над спросом, но и переизбыток запасов добытой нефти, что, в свою очередь, привело к снижению уже к октябрю 2014 г. цены на нефть марки Brentдо 90 долл. США за баррель.

По мнению стран, входящих в ОПЕК, сложившаяся ситуация на мировом нефтяном рынке, выражающаяся в основном низкими ценами на нефть, должна была привести не только к приостановке добычи сланцевой нефти в США, так как данные проекты были рентабельны только при высоких ценах на нефть, но и к сохранению доли стран ОПЕК на мировом рынке нефти.

Вместе с тем рассмотрение вопроса рентабельности проектов по добыче сланцевой нефти в США является достаточно спорным, так как он также зависит от таких важных факторов, как участок добычи, сам проект, компания-разработчик Breakeven oil prices for U.S. shale: analyst estimates [Электронный ресурс]. URL: https://www.reuters.com/article/idUSL3N0SH5N220141023(дата обращения 2 октября 2020).. Так, падение цен на нефть в рассматриваемый период привело к интенсивному развитию технологий добычи нефти из сланцев, позволив нефтяной отрасли США стать более устойчивой к изменениям цен на нефть. К тому же добыча нефти из сланцев обладает высокими показателями гибкости добычи, что позволило при улучшении ситуации на мировом нефтяном рынке нарастить объемы ее добычи The “factory floor” aspect of shale oil production means it's different this time [Электронный ресурс]. URL: https://blogs.platts.com/2015/01/09/oil- wells-shut-reoen/(дата обращения 3 октября 2020)..

Можно сказать, что снижение объемов импорта в США привело к необходимости у производителей искать новые рынки сбыта, что также усилило конкуренцию на мировом нефтяном рынке. Это, в свою очередь, привело к тому, что экспортеры нефти не только были против сокращения объемов поставок, но и демпинговали нефтяной рынок для сохранения своих позиций на нем.

Как и задумывалось одной из основных стран-участниц ОПЕК - Саудовской Аравией, развязанная ценовая война привела к снижению объемов инвестиций в сланцевые проекты США. Это привело к снижению числа буровых установок в США к концу марта 2015 г. по сравнению с октябрем 2014 г. на 50%, однако объем добычи оставался стабильным Baker Hughes. North America Rig Count Data [Электронный ресурс]. URL: https://rigcount.bakerhughes.com/na-rig-count/(дата обращения 5 октября 2020)., тогда как другие независимые страны, добывающие нефть, продолжали активное наращивание объемов добычи, увеличивая предложение нефти на мировом нефтяном рынке.

В результате действий ОПЕК, снятия санкций с Ирака, добывающим нефть, а также сохранением высокого уровня предложения нефти на мировом нефтяном рынке привели к тому, что в январе 2016 г. цена на нефть упала до 28 долл. США за баррель, что стало неприемлемым не только для стран ОПЕК, но и для всех оставшихся стран-экспортеров нефти моментом, который стал поворотным в данной ценовой войне. Именно данное событие стало решающим для ОПЕК, которая вскоре заявила о необходимости воздействия на мировой рынок нефти путем ограничения добычи странами- участницами Организации.

Так, в сентябре 2016 г. ОПЕК приняла решение о заморозке уровня добычи нефти странами-участницами на уровне не более 33 млн баррелей нефти/сутки. Также было объявлено о необходимости создания Комитета, чьей основной задачей стало бы рассмотрение динамики добычи нефти в каждой нефтедобывающей стране и выработка предварительных вариантов для регулирования рынка Встреча с преемником наследного принца, Министром обороны Саудовской Аравии Мухаммадом бен Сальманом Аль Саудом [Электронный ресурс]. URL: http://kremlm.ru/events/president/news/54627(дата обращения 3 октября 2020)..

В октябре 2016 г. в ходе Всемирного энергетического конгресса страны ОПЕК и не-ОПЕК провели консультации по вопросу повышения уровня взаимодействия между странами ОПЕК и другими нефтедобывающими государствами OPEC Ministers, Secretary General hold oil talks in Istanbul [Электронный ресурс]. URL: https://www.opec.org/opec_web/en/press_ room/3752.htm (дата обращения 1 октября 2020)..

Именно в ходе данного конгресса было принято решение о создании совершенно нового институционального механизма - ОПЕК+, который позволил проводить переговоры, а также договариваться о снижениях объемов добычи нефти не только странами Организации, но и другими нефтедобывающими странами, подписавшими соглашение. Также при ОПЕК был создан министерский комитет, основной задачей которого стал контроль исполнения условий Соглашения по снижению объемов добычи нефти. В Комитет вошли пять министров, трое из которых были из стран Организации - Алжира, Венесуэлы и Кувейта, а двое из стран, которые не входят в ОПЕК - России и Омана (TheJointOPEC-Non-OPECMinisterialMonitoringCommittee, JMMC)© Ахмедов Ш.Б., Кутовой В.М., 2021.

Вместе с тем действие данного Соглашения о снижении объемов добычи нефти было продлено странами ОПЕК+ до марта 2020 г. Стоит отметить, что ключевым решающим моментом в закреплении новых принципов регулирования мирового рынка нефти стало подписание Хартии сотрудничества стран-производителей нефти.

Продолжая ту же политику, ОПЕК в апреле 2020 г. подписывает Соглашение ОПЕК++.

«Мы объявляем о заключении исторического соглашения о сокращении добычи примерно на 10 млн барр. нефти в сутки со стороны членов ОПЕК+ с 1 мая 2020 года», -- сообщил в Twitterминистр энергетики Кувейта Халид Аль-Фадыль. Данный объем снижения добычи нефти стал рекордным за всю историю.

Данное соглашение о сокращении объемов добычи нефти получило название ОПЕК++. Видеоконференция участников, желающих заключить данное соглашение, длилась четыре дня. В ОПЕК++ входит 23 страны, однако помимо них США и Канада, не участвующие в соглашении, также намерены сократить объемы добычи нефти.

В конечном счете, общее уменьшение объемов добычи нефти составило около 15 млн баррелей нефти/сутки.

Таким образом, Соглашение о сокращении добычи между странами ОПЕК и не-ОПЕК, также ставшее известным как ОПЕК+, ОПЕК++, прошло путь становления из механизма, который был направлен на экстренное реагирование на ухудшение ситуации на мировом рынке нефти, в постоянно действующий международный рыночный институт, который позволяет не только своевременно реагировать на конъюнктуру мирового рынка нефти, но и осуществлять мягкую и гибкую политику для его стабилизации. В заключение хотелось бы отметить, что первоначально ОПЕК создавалась для защиты нефтедобывающих государств от ущемления их интересов крупнейшими нефтяными компаниями («Семь сестер») при заключении концессионных соглашений. Затем ОПЕК постепенно превратилась в крупнейшего игрока на мировом рынке нефти, роль которого была одной из ключевых до начала сланцевой революции в США. На современном этапе произошла трансформация позиции ОПЕК, руководство ОПЕК осознало необходимость заключения соглашения ОПЕК+ и ОПЕК++ для стабилизации ситуации на мировом рынке нефти, что усилило позиции как организации, так и государств, входящих в соглашение ОПЕК+ и ОПЕК++.

Размещено на Allbest.ru