Оценка финансового состояния предприятия

1

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Оценка финансового состояния ОАО «НГПЭ»

1. Краткая характеристика хозяйственно-финансовой деятельности ОАО «НГПЭ»

финансовый отчетность бухгалтерский

В данной дипломной работе проводится анализ финансовой деятельности ОАО «НГПЭ» за период 2006 год - 6 мес. 2007 года.

Вид деятельности ОАО «НГПЭ» - геологоразведочные, геофизические и геохимические работы в области изучения недр.

ОАО «НГПЭ» была зарегистрирован Новосибирской регистрационной палатой 19 января 2004 года по адресу г. Новосибирск, ул. Боровая партия д.12. ОАО «НГПЭ» занимается ведением геологоразведочных, геофизических и геохимических работ в области изучения недр на территории города Новосибирска и новосибирской области.

Предметом деятельности общества является: изучение недр, также геологоразведочные работы в области изучения недр и осуществление внешнеэкономической деятельности, а также другие работы, определенные в Уставе ОАО «НГПЭ».

Уставный капитал ОАО «НГПЭ» составляет 15 056 500 рублей.

ОАО «НГПЭ» самостоятельно определяет направления, и порядок использования прибыли, руководствуясь учредительными документами и действующим законодательством.

Оперативный бухгалтерский и статистический учет и отчетность акционерного общества осуществляется в порядке, установленном законодательством Российской Федерации. Финансовые результаты деятельности ОАО «НГПЭ» определяются на основе годового бухгалтерского баланса. По месту нахождения ОАО «НГПЭ» ведется полная документация в объеме, установленном действующим законодательством Российской Федерации.

Порядок реорганизации и ликвидации ОАО «НГПЭ» определен Уставом.

Таблица 1. Обзорная справка по ОАО «НГПЭ»

В ОАО «НГПЭ» существуют следующие отделы:

геологический отдел;

бухгалтерия;

ПЭС;

отдел кадров;

юридическая служба;

спецчасть.

Также, в ОАО «НГПЭ» существует ряд вспомогательных отделов: производственно-технический отдел, отдел геологических исследований, механико-энергетический цех, отдел мониторинга геологической среды, аналитико-технологический испытательный центр, отдел главного механика, автотранспортный цех, планово-экономическая служба.

ОАО «НГПЭ» располагается в специально построенном здании и занимает всю площадь- 3 этажа нежилого помещения. Арендная плата за занимаемое помещение не предусмотрена, так как здание является частной собственностью организации.

Главной задачей ОАО «НГПЭ» является хозяйственная деятельность, направленная на получение прибыли для удовлетворения экономических интересов персонала, удовлетворение общественных потребностей и интересов собственников имущества предприятия.

Основными показателями, характеризующими финансовые результаты хозяйственной деятельности предприятия являются: выполненный объем работ, выручка от продаж, чистая прибыль и рентабельность.

Рассмотрим организационную структуру ОАО «НГПЭ» (Рис 1.)

1

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис. 1. Организационная структура управления ОАО «НГПЭ».

Рассмотрим основные обязанности, которые выполняют сотрудники данной организации.

Директор предприятия ОАО «НГПЭ» осуществляет общее руководство деятельностью предприятия, координирует деятельность персонала предприятия и следующих отделов: бухгалтерии, планово-экономической службы, отдела кадров, юридической службы и спецчасти. В его обязанности входит установление заработной платы сотрудникам предприятия. Директор ОАО «НГПЭ» поддерживает деловую репутацию и в соответствии с предоставленными полномочиями и выделенными ресурсами, анализирует и решает организационно-технические, экономические, кадровые и социально-психологические проблемы в целях увеличения объема выполненных работ, экономного и эффективного использования материальных, финансовых и трудовых ресурсов; организует связи с деловыми партнерами, систему сбора необходимой информации для расширения внешних связей и обмена опытом.

Первый заместитель контролирует работу главного инженера и главного геолога, а также следит за проведением бурительных и геологоразведочных работ. Заместитель по общим вопросам следит за работой производственной базы и автотранспортного цеха. В функции первого заместителя также входит контроль своевременности расчетов заказчиками.

Бухгалтерия осуществляет учет средств предприятия и хозяйственных операций с материальными и денежными ресурсами, устанавливает результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия и др.

Согласно проведенному анализу, средний возраст работников предприятия составляет 47 лет, количество мужчин, работающих на предприятии составляет 111 человек, женщин- 65 человек. Численность работников младше 30 лет за последние 2 года увеличилась на 8 человек, в основном это машинисты буровых установок и водители автомашин.

Доля работников, имеющих общее среднее и средне-специальное образование составляет 63,6%, высшее - 27,%.

Применение коллективной ответственности приводит к существенному снижению потерь рабочего времени, текучести кадров.

Миссия ОАО «НГПЭ» определена уставом акционерного общества.

Миссия включает в себя совокупность следующих задач:

Удовлетворение общественных потребностей;

Получение прибыли;

Завоевание доверия заказчиков.

На протяжении всего периода, 2006 год - 6 месяцев 2007 года, ведется наблюдение основных экономических показателей ОАО «НГПЭ».

Таблица 2. Основные экономические показатели ОАО «НГПЭ» за период 2006 год-6 месяцев 2007 года

Из таблицы видно, что за наблюдаемый период деятельности организации объем выполненных работ составляет: к 2006 г.- 47,2 %, к 6 мес. 2007 г.- 134,1 %. Данная ситуация позволяет говорить о том, что объем работ за 2007 год будет значительно выше уровня предыдущих лет, так как основной объем работ за счет средств бюджета области и заказчиков планируется на второе полугодие 2007 года.

Себестоимость работ несколько снижена за счет увеличения доли камеральных работ на объектах «Поиски питьевых подземных вод для хозяйственно-питьевого водоснабжения г. Новосибирска» и «Поисково-оценочные работы в Егорьевском золоторудном районе на Легостаевском рудном поле (Новосибирская область)», рентабельность увеличилась на 0,4 %.

Анализ финансовых результатов организации проводят, используя данные формы 2 и методы анализа финансовой отчетности (горизонтальный, вертикальный и факторный). Исходные данные формы 2 заносят в аналитическую таблицу. В таблице 3 приведены исходные данные, характеризующие финансовое положение ОАО « НГПЭ».

Таблица 3. Финансовое положение ОАО «НГПЭ», за 2006 г.-6 мес. 2007 г.

Коэффициенты абсолютной ликвидности, обеспечение собственными средствами свидетельствует об удовлетворительной структуре баланса предприятия.

Численность работников уменьшилась в сравнении с уровнем прошлого года на 2 человека, коэффициент текучести кадров за первое полугодие 2007 г. составляет 7,3 %.

Среднемесячная заработная плата составляет 8 279 руб., что составляет к уровню 2007 г. 121,2 %.

Проведем анализ прибыли ОАО «НПЭ» (Таблица 4).

Таблица 4. Анализ прибыли ОАО «НГПЭ» на конец первого полугодия 2007 года, тыс. руб.

К основным факторам, влияющим на прибыль от деятельности, относятся: объем продаж, валовая прибыль, выручка от продажи продукции.

2. Анализ структуры активов баланса ОАО «НГПЭ»

Для общей характеристики средств ОАО «НГПЭ» изучим их наличие, состав, структуру и произошедшие изменения. По данным баланса составим аналитическую таблицу 5. В таблице отразим данные баланса за пол года.

Таблица 5. Анализ наличия, состава и структуры средств ОАО «НГПЭ», первое полугодие 2007 г.

Данные табл. 6 показывают, что на конец года наблюдается увеличение разрыва между величиной долгосрочных и текущих активов как в абсолютной сумме, так и в структуре (46,9 и 53 % соответственно).

Прирост долгосрочных активов составил - 644 тыс. руб. или 7,02 %, а текущих активов 917 тыс. тыс. руб. или -10,5 %. Несмотря на значительный абсолютный прирост текущих активов, удельный вес текущих активов в общей сумме средств возрос на 4,3 %, а долгосрочных уменьшился на -4,3 %. Следовательно, предприятие перераспределило свои средства таким образом, что увеличилась их мобильная часть - оборотные средства.

В таблице 6 приведена структура оборотных средств. Ее изучение говорит о том, что материальные оборотные средства составляли на начало года всего лишь 21,3 %, денежные - 10,8 %, расчеты и прочие активы - 14,4 %.

Структура оборотных средств на конец года существенно улучшилась, и произошедшие изменения можно оценить положительно. Следует обратить внимание, что удельный вес денежных средств в составе оборотных также значительно улучшился.

Проведем анализ долгосрочных активов ОАО «НГПЭ». Долгосрочные активы - это вложения средств с долговременными целями в недвижимость, облигации, акции, запасы полезных ископаемых, совместные предприятия и т.п. Они отражаются в первом разделе актива баланса.

К долгосрочным активам относятся и нематериальные активы, отражаемые во втором разделе актива баланса. Аналитики изучают их для оценки степени риска вложения в них средств.

Для анализа состава, наличия и структуры долгосрочных активов составляется табл. 6. Данные таблицы 6 позволяют сделать вывод о происходящем на предприятии выбытии основных средств. Об этом свидетельствует уменьшение основных средств на начало года и на конец года на 1004 руб. Несмотря на уменьшение основных средств, сумма незавершенных капитальных вложений на начало и на конец года остается неизменной (18 и 18 соответственно). Это говорит об изменении общей суммы долгосрочных и нематериальных активов, которая на начало года составила 9 172 руб. и, соответственно, на конец года - 8 528 руб.

Таблица 6. Анализ наличия, состава и структуры долгосрочных и нематериальных активов ОАО «НГПЭ», первое полугодие 2007 г.

В структуре долгосрочных и нематериальных активов основные средства занимают наибольший удельный вес (99,8 % соответственно на начало 2007 г. и на конец 2006 г.).

Текущие активы (оборотные средства) занимают большой удельный вес в общей сумме средств, которыми располагает ОАО «НГПЭ». От рациональности их размещения и эффективности использования в большой мере зависит успешный результат работы предприятия. Поэтому в процессе анализа изучается структура текущих активов, размещение их в сфере обращения, эффективность использования.

Прежде всего, дадим общую оценку изменений в наличии и структуре текущих активов по важнейшим их группам (табл. 7).

Таблица 7. Анализ наличия, состава и структуры текущих активов, первое полугодие 2007 г.

Из таблицы видно, что сумма текущих активов на конец года, по сравнению с началом года, изменилась и, соответственно, составила 9 649 и 8 732 руб.

3. Анализ структуры пассивов баланса ОАО «НГПЭ»

Пассив баланса показывает источники финансирования активов. Финансовое состояние предприятия во многом зависит от того, какие средства оно имеет в своем распоряжении и куда эти средства вложены. По степени принадлежности используемый капитал подразделяется на:

собственный (раздел 1 пассива);

заемный (разделы 2 и 3 пассива).

По продолжительности использования различают:

долгосрочный постоянный (перманентный) (1 и 2 раздел пассива);

краткосрочный (3 раздел пассива).

В пассиве баланса средства группируются по источникам их формирования и целевому назначению.

При анализе пассивов необходимо изучить динамику и структуру собственного и заемного капитала, выяснить причины изменения отдельных его слагаемых и дать оценку этим изменениям за отчетный период. Привлечение заемных средств в оборот предприятия является нормальным явлением. Это содействует временному улучшению финансового состояния при условии, что средства не замораживаются на продолжительное время в обороте и своевременно возвращаются. В противном случае может возникнуть просроченная кредиторская задолженность, что приводит к выплате штрафных санкций и ухудшению финансового состояния.

Таким образом, анализ структуры собственных и заемных средств необходим для оценки рациональности формирования источников финансирования деятельности предприятия и его рыночной устойчивости. Этот момент очень важен для внешних потребителей информации (банков и др. инвесторов) при изучении степени финансового риска и для самого предприятия для определения перспективного варианта организации финансов и выработке финансовой стратегии.

Проведем анализ динамики и структуры источников капитала ОАО «НГПЭ».

Таблица 8. Анализ динамики и структуры источников капитала ОАО «НГПЭ», первое полугодие 2007 г.

На анализируемом предприятии за отчетный год увеличилась сумма собственного капитала. Однако в его структуре доля собственных источников снизилась на 0,1 %.

Финансовое состояние предприятия во многом зависит от того, какие средства оно имеет в своем распоряжении и куда они вложены. От того, насколько оптимально соотношение собственного и заемного капитала, во многом зависит финансовое положение предприятия.

По данным бухгалтерского баланса, произведем анализ наличия, динамики и структуры источников формирования имущества предприятия за отчетный период.

Таблица 9. Структура пассивов ОАО «НГПЭ» за первое полугодие 2007 г.

Данные таблицы 9 позволяют сделать вывод о росте кредиторской задолженности на 17 тыс. руб., или на 283,3 %.

В структуре собственного капитала наибольшую долю занимает уставной капитал.

Проведем анализ состава и структуры кредиторской задолженности ОАО «НГПЭ», первое полугодие 2007 г. (таблица 10).

Таблица 10. Анализ состава и структуры кредиторской задолженности ОАО «НГПЭ», первое полугодие 2007 г., тыс. руб.

На анализируемом предприятии на конец года кредиторская задолженность увеличилась в общей сумме на 17 тыс. руб. Однако ее структура практически не изменилась. В частности, наибольшую долю кредиторской задолженности составляют прочие кредиторы (52,2 % на конец отчетного года).

Таким образом, согласно проведенному анализу, сумма уставного капитала в анализируемом периоде не изменилась, а в структуре заемного капитала возросла доля задолженности поставщикам и подрядчикам, также прочим кредиторам.

4. Расчет и оценка основных коэффициентов, характеризующих финансовое состояние ОАО «НГПЭ»

Финансовое положение предприятия характеризуется двумя группами показателей:

а) показатели ликвидности;

б) показатели финансовой устойчивости.

Показатели ликвидности позволяют определить способность предприятия оплатить свои краткосрочные обязательства, реализуя свои текущие активы.

Предприятие может быть ликвидным в большей или меньшей степени, поскольку в состав текущих активов входят разнородные оборотные средства, среди которых имеются как легкореализуемые, так и труднореализуемые для погашения внешней задолженности.

Для проведения анализа финансовой устойчивости составим агрегированный баланс:

Таблица 11. Агрегированный баланс ОАО «НГПЭ», 2006г.-6 мес. 2007г., руб.

Финансовая устойчивость оценивается по соотношению собственного и заемного капитала, темпами накопления собственного капитала в результате текущей и финансовой деятельности, мобильных и иммобилизованных средств предприятия, степени обеспеченности материальных оборотных средств собственным капиталом.

Охарактеризуем наиболее известные из этой совокупности показатели.

Коэффициент текущей (общей) ликвидности отражает, достаточно ли у предприятия средств, которые могут быть использованы им для погашения своих краткосрочных обязательств в течение предстоящего года.

Коэффициент быстрой ликвидности определяется как отношение ликвидной части оборотных средств (т.е. без учета материально-производственных запасов) к текущим обязательствам. Подсчет этого показателя вызван тем, что ликвидность отдельных категорий оборотных средств далеко не одинакова, и если, например, денежные средства могут служить непосредственным источником выплаты текущих обязательств, то запасы могут быть использованы для этой цели лишь после их реализации, что предполагает не только наличие покупателя, но и наличие у покупателя денежных средств.

Коэффициент абсолютной ликвидности - Кал. Считается, что значение этого коэффициента не должно опускаться ниже 0,2. При условии Кал ?1 предприятие имеет безукоризненную, полную денежную платежеспособность, при этом оптимальное значение Кал не должно превышать 2.

Приведем расчет основных показателей платежеспособности ОАО «НГПЭ».

Таблица 12. Основные показатели платежеспособности ОАО «НГПЭ», за 2006 г.-6 мес.2007 г.

Рассчитанные показатели свидетельствуют о нормальном положении. Предприятие имеет достаточно денежных средств для оплаты краткосрочных обязательств.

Рассмотрим показатели рентабельности ОАО «НГПЭ»:

Таблица 13. Основные показатели платежеспособности ОАО «НГПЭ», за 2006 г. -6 мес. 2007 г.

Стабильность работы ОАО «НГПЭ» связана с общей его финансовой структурой.

Показатели ликвидности и финансовой устойчивости взаимодополняют друг друга и в совокупности дают представление о благополучии финансового состояния предприятия: если у предприятия обнаруживаются плохие показатели ликвидности, но финансовая устойчивость им не потеряна, то у предприятия есть шансы выйти из затруднительного положения. Но если неудовлетворительны и показатели ликвидности и показатели финансовой устойчивости, то такое предприятие - вероятный кандидат в банкроты.

Проведем анализ обеспеченности запасов источниками в ОАО «НГПЭ».

Таблица 14. Анализ обеспеченности запасов источниками ОАО «НГПЭ» за 2006 г.-6 мес. 2007 г. (тыс. руб.)

Согласно приведенной таблице, положение ОАО «НГПЭ» можно определить как нормально устойчивое.

Размещено на Allbest.ru