Бухгалтерский учет эффективности использования капитала предприятия

Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

Введение

1. Организационно-экономическая характеристика ООО «Навигатор»

1.1 Анализ основных экономических показателей деятельности ООО «Навигатор»

1.2 Организация бухгалтерского учета на ООО «Навигатор»

1.3 Учетная политика предприятия

2. Бухгалтерский учет эффективности использования капитала предприятия

2.1 Задачи учета капитала

2.2 Учет уставного капитала

2.3 Учет резервного и добавочного капиталов

2.4 Учет эффективности использования капитала на примере ООО «Навигатор»

2.5 Совершенствование учета капитала

3. Анализ эффективности использования капитала ООО «Навигатор»

3.1 Значения, задачи и методика анализа капитала

3.2 Анализ эффективности использования основного капитала

3.3 Анализ эффективности оборотного капитала

3.4 Анализ оборачиваемости средств, расчет влияния факторов

Заключение

Список использованной литературы

Введение

Для успешного ведения бизнеса, руководство предприятия должно хорошо знать законодательство, регулирующее эту деятельность, четко представлять за счет каких источников, ресурсов оно будет осуществлять свою деятельность и в какие сферы деятельности будет вкладывать свой капитал. И от того , каким капиталом располагает субъект хозяйствования, насколько оптимальна его структура, насколько целесообразно он трансформируется в основный и оборотные фонды, зависят результаты его деятельности.

Первоначальное вложение происходит при формировании уставного капитала - денежных средств и имущества, которые позволяют приступить к реализации целей, лежащих в основе учреждения предприятия. Минимальная сумма капитала предприятия устанавливается российским законодательством. Но для дальнейшего развития требуются дополнительные вложения, который производятся в форме инвестирования и реинвестирования, осуществляемых из чистой прибыли.

Актуальность выбранной темы в том, что основой деятельности любого хозяйственного субъекта является капитал, определенная сумма денежных средств. Предприятие должно постоянно наращивать его величину. Дальнейшее развитие возможно лишь в том случае, если собственники разумно управляют капиталом, вложенным в предприятие. Результаты в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности использования финансовых ресурсов. Сформированный в начале деятельности капитал позволяет организовать производственный процесс и возможность получения прибыли. Рост прибыли, а соответственно рост капитала при сохранении платежеспособности и кредитоспособности в условиях допустимого уровня риска, позволяет обеспечить финансовую устойчивость и дальнейшее развитие.

Основным источником информации для анализа состояния финансов предприятия, формирования и размещения собственного капитала служит бухгалтерская отчетность.

Принятие финансовых решений в процессе ведения бизнеса тесно связано с управлением капиталом хозяйствующих субъектов, поскольку наличие определенной величины и динамика его состояния является одним из важнейших критериев при выборе управленческих решений.

Целью данной работы является рассмотрение методологических подходов и формирование методических основ для объективной оценки, учета, формирования, исчисления и анализа эффективного использования собственного капитала. В данной работе рассматриваются следующие вопросы:

- отражение капитала в бухгалтерском учете;

- анализ капитала и эффективность его использования;

- анализ динамики использования собственного капитала;

- анализ эффективности использования собственного капитала на примере конкретного предприятия.[14]

Учет собственного капитала и анализ эффективности его использования рассмотрен на примере ООО «Навигатор» г.Омск.

В первой главе рассмотрены теоретические основы определения и формирование капитала; проанализированы основные экономические показатели ООО «Навигатор»; учетная политика.

Во второй и третьей главе работы проанализированы: структура, состав капитала. Проведен анализ эффективности использования капитала, анализ эффективности оборотного капитала ООО «Навигатор».

экономический бухгалтерский учет капитал

1. Организационно-экономическая характеристика ООО «Навигатор»

1.1 Анализ основных экономических показателей деятельности ООО «Навигатор»

ООО «Навигатор» - юридическое лицо, обладает обособленным имуществом, имеет самостоятельный баланс, расчетный счет, печать. Учредителями являются физические лица. Высшим органом правления общества является собрание учредителей. Общество вправе распоряжаться прибылью, оставшейся после уплаты налогов и других обязательных платежей самостоятельно.

ООО «Навигатор» занимается реализацией и обслуживанием систем мониторинга (навигационное оборудование) в г.Омске.

Таблица 1. Основные показатели хозяйственной деятельности ООО «Навигатор»

Показатели	Ед. изм.	2011	2012	Отклонения	% изменения
Выручка	тыс.руб.	4488	5982	+1494	+34
Себестоимость	тыс.руб.	1575	2859	+1284	+82
Уровень себестоимости	%	35	48	+13	138
Валовой доход	тыс.руб.	2913	3123	+210	+8
Уровень валового дохода	%	65	53	-12	82
Управленческие расходы	тыс.руб.	2620	1861	-759	-29
Уровень управленческих расходов	%	59	32	-27	55
Прибыль от реализации	тыс.руб.	293	1262	-969	+331
Рентабельность	%	7	21	+14	+300
Прочие доходы	тыс.руб.	-	-	-	-
Прочие расходы	тыс.руб.	52	348	+296	+570
Балансовая прибыль	тыс.руб.	243	914	+671	+277
Средняя стоимость ОС	тыс.руб.	2103	2040	-63	-3
Фондоотдача	тыс.руб.	2,14	2,94	+0,80	+38
Фондоемкость	тыс.руб.	0,47	0,35	-0,12	-25
Прибыль на 1 руб. мат. затрат		15,32	4,71	-10,61	-69
Численность работников	Чел.	12	12	-	-
Фонд оплаты труда	тыс.руб.	1182	1158	-24	-2
Производительность труда 1 работника	тыс.руб.	374	498	+124	+34

Рентабельность = Прибыль от реализации / Выручку (1)

Средняя стоимость ОС = Баланс стр.1100 /2 (2)

Фондоотдача = Выручка / Средняя стоимость ОС (3)

Фондоемкость = Средняя стоимость ОС / Выручка (4)

Производительность труда = Выручка / Численность работников (5)

1 работника

Рост выручки в 2012г. по сравнению с 2011г.составил 1494 тыс. руб. или 34%. Валовой доход от реализации в 2012г. увеличился на 210 тыс.руб. или 8%. Балансовая прибыль в 2012г. составила 914 тыс.руб., что на 671 тыс.руб. больше 2011г.

С положительной стороны работу ООО «Навигатор» характеризует рентабельность. По сравнению с 2011г. в 2012г. рентабельность возросла на 14%. Заполнив таблицу 1 и рассчитав основные показатели финансово-хозяйственной деятельности ООО «Навигатор» мы видим, что предприятие по прежнему является прибыльным.

1.2 Организация бухгалтерского учета ООО «Навигатор»

Капитал - это экономический ресурс длительного пользования, представляющий собой совокупность материальных ценностей и денежных средств, необходимых для осуществления хозяйственной деятельности, находящийся в распоряжении хозяйствующего субъекта и обладающий способностью приносить прибыль [10].

Собственный капитал является чрезвычайно важной учетной категорией, отражающей совокупность собственных средств предприятия. Собственный капитал зависит от организационно-правовой формы организации и состоит из уставного, добавочного и резервного капитала, а также нераспределенной прибыли.

Нормативно-правовыми актами Российской Федерации, регулирующими порядок, особенности создания и изменения структуры собственного капитала общества с ограниченной ответственностью являются нормы Конституции Российской Федерации, Гражданский кодекс РФ от 30.11.1994 № 51-ФЗ (с изменениями и дополнениями), Федеральный закон РФ от 8 октября 1998г. №14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью» (с изменениями и дополнениями), Федеральный закон РФ от 6 декабря 2011г. № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете», План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организации и Инструкция по его применению, Приказ Минфина РФ от 02.07.2010 №66н «О формах бухгалтерской отчетности», Положение по ведению бухгалтерского учета, иные нормативно-правовые акты.

В соответствии с Законом РФ «О бухгалтерском учете» - ответственность за организацию бухгалтерского учета соблюдения законодательства при выполнении хозяйственных операций несет директор ООО «Навигатор».[4]

В силу существующей организационной структуры, на предприятии для ведения бухгалтерского учета существует структурное подразделение - бухгалтерская служба, возглавляемая главным бухгалтером, который подчиняется непосредственно директору и несет ответственность за формирование учетной политики, ведения бухгалтерского учета, своевременного предоставления полной и достоверной бухгалтерской отчетности.

Главный бухгалтер обеспечивает соответствие осуществляемых операций законодательству РФ, контроль за движением имущества и выполнением обязательств. Требования главного бухгалтера по документальному оформлению необходимых операций и представлению в бухгалтерию необходимых документов и сведений обязательны для всех работников предприятия. На предприятии осуществляется централизованный учет. Учетный аппарат сосредоточен в бухгалтерии предприятия, в которой осуществляется ведение всего синтетического и аналитического учета на основе первичных и сводных документов, поступающих из отдельных подразделений, осуществляющих первичную регистрацию хозяйственных операций. Структура бухгалтерского аппарата предприятия организована по вертикали (линейно-функциональная):

-Главный бухгалтер

-Касса

-Бухгалтер по расчету заработной платы

-Бухгалтер по расчету с дебиторами и кредиторами

Главный бухгалтер обеспечивает строгое соблюдение основных положений по первичному учету хозяйственных операций, строгое соблюдение кассовой и расчетной дисциплины; осуществляет постоянный контроль за своевременным оформлением приема и расхода денежных средств, организует учет основных фондов, сырья, материалов, топлива, готовой продукции, денежных средств и других ценностей, а также обеспечивает правильное документальное отражение на счетах бухгалтерского учета операций, связанных с движением денежных средств, документальное отражение на счетах бухгалтерского учета операций, связанных с начислением и перечислением налогов и других платежей в государственный бюджет и рациональную организацию бухгалтерского учета и отчетности на предприятии, ведет Главную книгу, составляет бухгалтерский баланс и другие формы финансовой отчетности.

Бухгалтер по расчету с дебиторами и кредиторами занимается учетом приобретенного сырья и материалов, их поступления и расходования, осуществляет постоянный контроль за своевременным оформлением поступивших и расходуемых в производстве материалов, принимает меры к предупреждению недостач сырья и материалов, ускоряет оплату поставщикам за полученное сырье. Осуществляет учет реализации работ и услуг, обеспечивает своевременное оформление документов.

Бухгалтер по расчету заработной платы на основании первичных документов выполняют все расчеты по заработной плате и удержанием из нее, осуществляют контроль за использованием фонда оплаты труда, ведут учет расчетов по отчислениям во внебюджетные фонды и предоставление отчетности по труду и заработной плате.

Кассир обеспечивает строгое соблюдение кассовой и расчетной дисциплины, не допускает сверхлимитных остатков наличных денег в кассе предприятия, обеспечивает выплату заработной платы в установленные дни, осуществляет учет лимитированных чековых книжек, путевок, бланков строгой отчетности; по окончании рабочего дня сдает запломбированное помещение кассы работникам охраны под роспись. На предприятии применяется журнально-ордерная форма бухгалтерского учета с использованием всех журналов-ордеров. Автоматизация учета на предприятии полная. Автоматизированный учет ведется с применением программы 1С 8.2: «Предприятие» и «Зарплата».

1.3 Учетная политика предприятия

Учетная политика предприятия - это принятая ею совокупность способов ведения бухгалтерского учета.

Сущность подходов к постановке бухгалтерского учета заключается в том, что на основе установленных государством общих правил бухгалтерского учета предприятия самостоятельно разрабатывают формы и методы ведения учета. Это в свою очередь потребовало разработки учетной политики предприятия. К способам ведения бухгалтерского учета относятся способы группировки и оценки фактов хозяйственной деятельности, погашения стоимости активов, организации документооборота, инвентаризации, способы применения счетов бухгалтерского учета, системы регистров бухгалтерского учета, обработки информации и иные соответствующие способы и приемы.

На выбор учетной политики влияют следующие факторы:

- организационно-правовая форма организации;

- отраслевая принадлежность и вид деятельности;

- масштабы деятельности предприятия (объем производства и реализации продукции, численность работающих, стоимость имущества организации и т.д.);

- управленческая структура и структура бухгалтерии;

- финансовая стратегия предприятия;

- материальная база (наличие технических средств регистрации информации, компьютерной техники и т.д.);

- уровень квалификации бухгалтерских кадров.

Предприятие самостоятельно выбирает форму учета (журнально-ордерная, мемориально-ордерная, упрощенная, машинно-ориентированная), перечень применяемых учетных регистров, их построение, последовательность и способы записи в них.[8]

Предприятие также самостоятельно выбирает организационное построение бухгалтерии. Вновь созданное предприятие должно оформить избранную им учетную политику не позднее 90 дней со дня приобретения прав юридического лица, то есть государственной регистрации. Учетная политика организации формируется главным бухгалтером (бухгалтером) организации и утверждается руководителем организации.

Руководитель предприятия издает приказ по учетной политике, где объявляет, каким образом в течение года будет решаться вышеперечисленный набор учетных проблем этого предприятия. В приказе должны быть конкретно отражены все те параметры финансово-экономической деятельности предприятия, которые используются непосредственно в его работе: как разделить основные средства и средства в обороте, где нижний предел стоимости средств труда, относимых к основным средства; как определять нормы амортизации нематериальных активов и на какие объекты нематериальных активов следует начислять амортизацию. Предприятие должно раскрывать избранные при формировании учетной политики способы ведения бухгалтерского учета, существенно влияющие на оценку и принятие решения пользователей бухгалтерской отчетности.

Таблица 2 Учетная политика для целей бухгалтерского учета капитала

Объект бухгалтерского учета	Что необходимо определить в учетной политике	варианты в соответствии с нормативными документами	Выбор ООО
Собственный капитал	Формирование резервного капитала и его использование	Д-т 84 К-т 82 Использование резервного капитала направлено на: 1. увеличение уставного капитала. Д-т 82 К-т 80 2. выплату дивидендов по привилегированным акциям. Д-т 82 К-т 84.	(2)
	Формирование добавочного капитала и его использование	Формирование добавочного капитала возможно в след. случаях: 1. Переоценка внеоборотных активов. Д-т 83 К-т 83 Д-т 83 К-т 02. 2. Получение дополнительных средств при продаже собственных акций. Д-т 75 К-т 83. 3. Отражение курсовой разницы, возникшей по взносам в уставный капитал. Д-т 75 К-т 83 Использование добавочного капитала: 1. Уменьшение стоимости ранее дооцененных внеоборотных активов. Д-т 83 К-т 01 Д-т 02 К-т 83 2. Направление добавочного капитала на увеличение уставного капитала Д-т 83 К-т 80. 3. Направление добавочного капитала на увеличение нераспределенной прибыли. Д-т 83 К-т 84	Не формируется
	Порядок использования прибыли	Прибыль по окончании отчетного периода используется по решению Общего собрания акционеров.
	Порядок отражения в учете нераспределенной прибыли	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) отражается на счете 84 “Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)”. При получении организацией прибыли по результатам года делается запись: Д-т 99 К-т 84. В случае получения убытка формируется проводка Д-т 84 К-т 99. Нераспределенная прибыль направляется на: 1.Образование резерва капитала. Д-т 84 К-т 82. 2. Выплату дивидендов. Д-т 84 К-т 75	(2)
	Порядок покрытия убытков	Списание с бухгалтерского баланса убытка отчетного года отражается по кредиту сч.84 в корреспонденции со счетами: 1. 80 “Уставный капитал” - при доведении величины уставного капитала до величины чистых активов организации. 2. 82 “Резервный капитал” - при направлении на погашение убытка средств резервного капитала.
Привлеченный капитал	Порядок отражения в учете различных видов займов и кредитов	Включение % в операционные расходы, за исключением случаев, когда кредиты и займы использованы для приобретения основных средств и материалов. Тогда % включаются в первоначальную стоимость этого имущества до принятия его к учету. Возможен перевод долгосрочной задолженности в краткосрочную, когда по условиям договора займа или кредита до возврата основной суммы долга остается 365 дней.

Учетная политика - необходимый инструмент регулирования бухгалтерского учета на предприятии.

2. Бухгалтерский учет эффективности использования капитала предприятия

2.1 Задачи учета капитала

Задачи бухгалтерского учета капитала сводятся к двум основным направлениям:

-обеспечить учет и контроль сохранности вложенного капитала во всех фазах кругооборота и его приумножение либо утрату в процессе хозяйственной деятельности.

- создать детальную информацию обратной связи в управлении эффективным применением вложенного капитала.

Первая задача полностью решается с помощью бухгалтерского финансового учета. Объектами финансового учета являются активы, расчеты, собственный и заемный капитал, доходы, расходы и прибыль (убытки) текущая и накопленная. Он отражает наличие и движение капитала во всех фазах его кругооборота в отдельно взятой организации, информирует действующих акционеров (участников) и потенциальных инвесторов о финансовом состоянии и финансовых результатах деятельности организации, наличии и сохранении ее капитала через публичную финансовую отчетность. Государство обязано обеспечить соблюдение стандартов финансовой отчетности всеми организациями, составляющими публичную отчетность, и доступность для ознакомления с ними всем заинтересованным пользователям. [19]

Финансовый учет выделился из единого бухгалтерского учета под влиянием исторического развития экономических отношений: появлением крупнейших предприятий, организуемых на основе акционерного капитала; развитием фондовых рынков; отделением собственников от управляющих акционерными и другими компаниями. Контролировать сохранность капитала, эффективность управления его применением акционеры и инвесторы могли только на основе публичной финансовой отчетности, формируемой по данным, получаемым в бухгалтерском финансовом учете.

Вторая задача решается бухгалтерским управленческим учетом, который выделился в процессе исторического развития из общей системы бухгалтерского учета. Первоначально задача получения детализированной информации для управления эффективностью применения вложенного капитала решалась путем конструирования и внедрения систем аналитического учета материальных ресурсов, доходов, калькуляционного учета издержек. В российских традициях единого бухгалтерского учета такой подход к получению информации, дополненный оперативным производственным учетом, сохранился до настоящего времени. Система управленческого учета включает структурирование организации на центры финансовой ответственности различного уровня, бюджетирование доходов и расходов, нормирование и калькулирование издержек и обратную связь через бухгалтерский управленческий учет и внутрифирменную управленческую отчетность. [14]

2.2 Учет уставного капитала

Учет уставного и складочного капитала, уставного и паевого фондов осуществляют на пассивном счете 80 «Уставный капитал». Сальдо этого счета должно соответствовать размеру уставного капитала (фонда), зафиксированного в учредительных документах организации [13, c.7].

Уставный капитал необходим организации для ее регистрации в соответствующем органе как юридического лица и как источник финансирования ее производственной (уставной) деятельности. После государственной регистрации организации, созданной на средства учредителей, уставный капитал в сумме, предусмотренной учредительными документами, отражают по кредиту счета 80 «Уставный капитал» в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями». [13]

Уставный капитал формируется за счет вкладов учредителей и разделяется на вклады, доли или паи (п. 1 ст. 66, п. 1 ст. 109 Гражданского кодекса РФ). Это означает, что для того, чтобы стать участником (учредителем), необходимо внести свою долю в уставный капитал (п. 2 ст. 67 Гражданского кодекса РФ). Причем размер вклада (доли) учредителя непосредственно влияет на его доход, который он получит при распределении прибыли организации. Ведь, как правило, прибыль в организациях распределяется пропорционально долям учредителей в уставном капитале.

2.3 Учет резервного и добавочного капитала

Под добавочным капиталом организации обычно понимают часть ее собственного капитала, которая выделена в качестве объекта бухгалтерского учета и показывает общую собственность всех участников предприятия, а также является самостоятельным показателем отчетности.

Согласно Положения о ведении бухгалтерского учета и отчетности сумма дооценки основных средств, объектов капитального строительства и других материальных объектов имущества организации со сроком полезного использования свыше 12 месяцев, проводимой в установленном порядке, сумма, полученная сверх номинальной стоимости размещенных акций (эмиссионный доход акционерного общества), и другие аналогичные суммы учитываются как добавочный капитал и отражаются в бухгалтерском балансе отдельно.

Источниками формирования добавочного капитала организации могут быть [12].

а) суммы дооценки объектов основных средств при проведении их переоценки;

б) суммы разниц, образовавшиеся в результате превышения суммы начисленной амортизации на дату переоценки ОС над суммой амортизации основных средств, полученной путем индексации или прямого пересчета;

в) суммы эмиссионного дохода, полученного от превышения номинальной стоимости над рыночной стоимостью размещенных акций, за минусом издержек, связанных с продажей этих акций;

г) суммы курсовых разниц в случае погашения задолженности по взносам в уставный капитал, выраженной в иностранной валюте.

Резервный капитал создают в обязательном порядке акционерные общества и совместные организации в соответствии с действующим законодательством. По своему усмотрению его могут создавать и другие организации. Средства резервного капитала акционерного общества предназначены для покрытия его непредвиденных потерь (убытков), а также для погашения облигаций общества и выкупа акций общества в случае отсутствия иных средств. По существу - это страховой фонд, формируемый в соответствии с законодательством и учредительными документами предприятия. Основным источником образования фонда служит остающаяся в распоряжении предприятия прибыль. Резервный капитал не может быть использован для других целей. Размер резервного капитала определяется уставом организации. В акционерных обществах он не может быть менее 15% от уставного капитала, а на совместных предприятиях - 25% от уставного капитала. Отчисления в резервный капитал отражаются по кредиту счета 82 «Резервный капитал» и дебету счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)». Использование резервного капитала отражается счета 82 «Резервный капитал» и кредиту счетов - потребителей резервного капитала:

счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» - на суммы, направляемые на покрытие убытка за отчетный год;

счета 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам» или 67 «Расчеты по долгосрочным кредитам и займам» - на погашение облигаций акционерного общества.[13]

2.4 Учет эффективности использования капитала

Счет 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» предназначен для обобщения информации о наличии и движении сумм нераспределенной прибыли или непокрытого убытка организации.

Сумма чистой прибыли отчетного года списывается заключительными оборотами декабря в кредит счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» в корреспонденции со счетом 99 «Прибыли и убытки». Сумма чистого убытка отчетного года списывается заключительными оборотами декабря в дебет счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» в корреспонденции со счетом 99 «Прибыли и убытки».

Нераспределенная прибыль истекшего отчетного года после погашения расходов, произведенных за ее счет и отраженных в течение года в бухгалтерском учете, как не обеспеченные соответствующими источниками финансирования, а также после отчислений на пополнение резервного капитала может быть направлена, при выполнении определенных условий, на выплату учредительского дохода. Такими условиями для акционерных и иных обществ являются: полная оплата уставного капитала его участниками, чистые активы (чистая стоимость имущества) должны быть выше размера уставного и резервного капитала как до, так и после начисления учредительского дохода. Для начисления учредительского дохода определяется окончательный размер дивидендов по результатам хозяйственной деятельности за отчетный год с учетом произведенного промежуточного квартального авансирования в течение года.

Исчисление дивидендов осуществляется в процентах к номинальной стоимости акций или в рублях на одну акцию. Размер учредительского годового дохода (дивиденда по обыкновенным акциям) объявляется собранием учредителей (акционеров). Размер дивиденда по привилегированным акциям устанавливается при их выпуске. Он может быть изменен собранием акционеров, в котором принимают участие с правом голоса держатели привилегированных акций. В обществах, уставный капитал которых поделен на доли, размер учредительского дохода устанавливается пропорционально долевому участию каждого соучредителя (участника) .[13]

2.5 Совершенствование учета капитала

В условиях рыночной экономики любая коммерческая организация стремится к извлечению экономических выгод, именно эта целевая направленность в деятельности является существенной в деловой активности организации, это же обстоятельство признается важнейшим с точки зрения условий формирования финансовых ресурсов любой организации, ее финансового капитала. Все заинтересованные лица могут быть рассмотрены как «поставщики» финансовых ресурсов (капитала) организации, в связи с этим важное значение приобретает финансовый контроль за соблюдением экономических интересов ее участников. Основным источником полезной (понятной, прозрачной, достоверной, существенной, надежной) информации должна служить финансовая отчетность. Эта информация нужна широкому кругу пользователей при принятии экономических решений.

Необходимость ведения в практический деловой оборот финансовой отчетности организации связана еще и с тем, что во многих случаях учредитель (участник, собственник) не осуществляет руководство деятельностью экономического субъекта (юридического лица) лично, а делегирует права оперативного управления исполнительному органу.

Независимо от формы управления руководство коммерческой организацией согласно пункта 3 ст. 53 Гражданского кодекса РФ должно действовать в интересах подставляемого им юридического лица добросовестно и разумно и в рамках представленных полномочий. От вступившего в права руководства организации, учредитель, участник или собственник в соответствии с действующим законодательством получает соответствующую внешнюю информацию, которая является основой финансового контроля, оценки качества менеджмента, управления собственным капиталом.

Неинформированность собственника о реальном положении дел в организации создает угрозу финансовой нестабильности, недополучения ожидаемых выгод или получения прямых убытков, а также потенциального банкротства. Единство возможным способом осуществления финансового контроля со стороны собственников представляется финансовая годовая отчетность, составляемая на основе данных бухгалтерского учета, а также аудиторского заключения о качестве этой отчетности и ее пригодности для осуществления финансового контроля. Отчетные данные о собственном капитале должны быть представлены в соответствующем разделе бухгалтерского баланса.

3. Анализ эффективности использования капитала предприятия

3.1 Значение, задачи и методика анализа капитала предприятия

Результаты в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности использования финансовых ресурсов. Поэтому забота о финансах является отправной позицией деятельности любого предприятия. В условиях рыночной экономики эти вопросы имеют первостепенное значение.

В связи с этим на современном этапе существенно возрастает приоритетность и роль анализа финансовой деятельности, основным содержанием которого является комплексное системное исследование механизма формирования, размещения капитала с целью обеспечения финансовой стабильности и финансовой безопасности предприятий.

Руководство предприятия должно четко представлять, за счет каких источников ресурсов оно будет осуществлять свою деятельность и в какие сферы деятельности будет вкладывать свой капитал от того, какой капитал есть в распоряжении предприятия, насколько оптимальна его структура и насколько целесообразно он трансформируется в основные и оборотные фонды, зависят финансовое благополучие предприятия и результаты его деятельности Поэтому анализ источников формирования капитала имеет исключительно важное значения.

В процессе анализа необходимо:

1) изучить состав, структуру и динамику источников формирования капитала предприятия;

2) установить факторы изменения их величины;

3) определить стоимость отдельных источников капитала, его средневзвешенную цену и факторы ее изменения;

4) оценить изменения, произошедшие в пассиве баланса с точки зрения повышения уровня финансовой устойчивости предприятия;

5) обосновать оптимальный вариант соотношения собственного и заемного капитала. [20]

Основными источниками информации для анализа формирования и размещения капитала предприятия является отчетный бухгалтерский баланс, отчеты о прибылях и убытках, об изменении капитала, о движении денежных средств, приложение к балансу и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского в учете, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланс.

Бухгалтерская отчетность должна давать полное достоверное представление о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в финансовом положении. Достоверной и полной считается бухгалтерская отчетность, сформированная в соответствии с правилами, установленными нормативными актами по бухгалтерскому учету.

3.2 Анализ эффективности использования основного капитала

Бизнес в любой сфере деятельности начинается с определенной суммы денежной наличности, за счет которой приобретается необходимое количество ресурсов, организуется процесс производства и сбыт продукции. Капитал в процессе своего движения проходит последовательно три стадии кругооборота: заготовительную, производственную и сбытовую.

Анализ эффективности использования собственного и заемного капитала организации представляет собой способ накопления, трансформации и использования информации бухгалтерского учета и отчетности.

Анализ эффективности использования капитала организации проводится с помощью различного типа моделей, позволяющих структурировать и идентифицировать взаимосвязи между основными показателями. Наиболее приемлемыми для анализа являются дескриптивные модели. Дескриптивные модели, или модели описательного характера, являются основными как для проведения анализа капитала, так и для оценки финансового состояния организации. К ним относятся: построение системы отчетных балансов; представление бухгалтерской отчетности в различных аналитических разрезах; структурный и динамический анализ отчетности; коэффициентный и факторный анализ; аналитические записки к отчетности. [17]

Структурный анализ представляет совокупность методов исследования структуры. Он основан на представлении бухгалтерской отчетности в виде относительных величин, характеризующих структуру.

Таблица 3. Анализ структуры и динамики собственного капитала 2012г.

Источник капитала	Наличие средств, тыс. руб	Структура средств,%
	На начало года	На конец года	Изменение	На начало года	На конец года	Изменение
Уставный капитал	4710	4710	-	57,69	53,24	-4,45
Добавочный капитал	-	-	-	-	-	-
Резервный капитал	-	-	-	-	-	-
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	3455	4138	683	42,33	46,76	4,44
ИТОГО:	8165	8848	683	100	100	-

Из таблицы видно, что доля уставного капитала в общем составе к концу года уменьшилась, а нераспределенная прибыль увеличилась.

Динамический анализ позволяет выявить тенденции изменения отдельных статей собственного и заемного капитала или их групп, входящих в состав бухгалтерской отчетности.

Коэффициентный анализ - ведущий метод анализа эффективности использования капитала предприятия.

Подразделяют на несколько групп:

- коэффициенты оценки движения капитала;

-коэффициенты деловой активности;

-коэффициенты структуры капитала;

- коэффициенты рентабельности и др.

К коэффициентам оценки движения капитала (активов) относят коэффициенты поступления, выбытия и использования, рассчитываемые по всему капиталу и по его составляющим.

К поступления СК = Поступивший СК / СК на конец периода (6)

К поступления СК = 683/8848 = 0,08

К поступления СК показывает , какую часть собственного капитала от имеющегося на конец отчетного периода составляет вновь поступивший.

Коэффициенты деловой активности позволяют проанализировать, насколько эффективно предприятие использует свой капитал - это оборачиваемость собственного капитала, оборачиваемость инвестиционного капитала, оборачиваемость кредиторской задолженности, оборачиваемость заемного капитала.

Оборачиваемость собственного капитала, исчисляется в оборотах, определяется как отношение объема реализации к среднегодовой стоимости собственного капитала:

Оборачиваемость СК = N / среднегодовая стоимость СК (7)

Оборачиваемость СК = 5982/ (8165+8848)/2 = 0,71

Данный показатель означает бездействие части собственных средств и указывает на необходимость вложения собственных средств в другие более подходящие источники доходов.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности рассчитывается как частное отделения себестоимости реализованной продукции на среднегодовую стоимость кредиторской задолженности и показывает, сколько предприятию требуется сделать оборотов инвестиционного капитала для оплаты выставленных ей счетов.

Оборачиваемость Кт зад-ти = Себестоимость продукции / Среднегодовую стоимость кредиторской задолженности (8)

Оборачиваемость Кт зад-ти = 2589 / (1277+1171)/2 =1,06

Коэффициенты структуры капитала характеризуют степень защищенности интересов кредиторов и инвесторов. Они отражают способность предприятия погашать долгосрочную задолженность. Коэффициенты этой группы называются также коэффициентами платежеспособности. Речь идет о коэффициенте собственного капитала, коэффициенте заемного капитала и коэффициенте соотношения собственного капитала к заемному. Коэффициент собственного капитала характеризует долю собственного капитала в структуре капитала (А) компании, а следовательно, соотношение интересов собственников предприятия и кредиторов. Этот коэффициент еще называют коэффициентом автономии (независимости):

КСК = СК / А, (9)

КСК = 8848/8848 = 1

В практике считается, что данный коэффициент желательно поддерживать на достаточно высоком уровне, поскольку в таком случае он свидетельствует о стабильной финансовой структуре средств, которой отдают предпочтение кредиторы. Она выражается в невысоком удельном весе заемного капитала и более высоком уровне средств, обеспеченных собственными средствами. Это является защитой от больших потерь в периоды спада деловой активности и гарантией получения кредитов. Коэффициентом собственного капитала, характеризующим достаточно стабильное положение при прочих равных условиях в глазах инвесторов и кредиторов, является отношение собственного капитала к итогу на уровне 60%. При этом оптимальное значение рассматриваемого показателя для предприятия является больше 0,5. [20]

Рентабельность собственного капитала, характеризующая доходность собственных средств.

Рентабельность капитала = Прибыль (убыток) до налогообложения/ Среднегодовая стоимость капитала (10)

Рентабельность капитала = 914 / (8165+8848)/2 = 0,11

Из расчетов видно, что предприятие не нуждается в привлечение дополнительных средств для ведения своего бизнеса.

3.3 Анализ эффективности оборотного капитала

Финансовое положение любого предприятия находится в непосредственной зависимости от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги. Отдельные виды активов предприятия имеют различную скорость оборота. Так, наибольший период имеют недвижимое имущество и прочие вне оборотные активы (основные средства, нематериальные активы). Все остальные активы, называемые текущими (оборотными), будучи предназначенными для реализации или потребления, могут неоднократно менять свою форму (материально-вещественную на денежную и наоборот) в течении одного операционного цикла предприятия.

Длительность нахождения средств в обороте определяется совокупным влиянием ряда разнонаправленных факторов внешнего и внутреннего характера. К числу первых следует отнести сферу деятельности предприятия: производственная, посредническая, снабженческо-сбытовая и др., масштабы предприятия, экономическая ситуация в стране, инфляционные процессы и т.д. В то же время период нахождения средств в обороте зависит от деятельности предприятия, от эффективности стратегии управления его активами.[24]

Эффективность использования оборотных средств характеризуется прежде всего их оборачиваемостью. Под оборачиваемостью средств понимается продолжительность прохождения средствами отдельных стадий производства и обращения. Время, в течении которого оборотные средства находятся в обороте, т.е. последовательно переходят из одной стадии в другую, составляет период оборота оборотных средств. Оборачиваемость оборотных средств исчисляется продолжительностью одного оборота в днях или количеством оборотов за отчетный период - коэффициент оборачиваемости. Эти показатели определяются следующим образом:

Продолжительность одного оборота в днях - определяется как отношение суммы среднего остатка оборотных средств к сумме однодневной выручки за анализируемый период:

До=ОС * Дк / ВРП, (11)

где: До - продолжительность одного оборота, дн.;

ОС - средний остаток оборотных средств;

Дк - число дней анализируемого периода (90,180,360);

ВРП - выручка от реализации продукции за анализируемый период.

Средний остаток оборотных средств определяется как средняя величина:

ОС = (ОСнг + ОСкг ) / 2, (12)

где: ОСнг и ОСкг - остаток оборотных средств на начало и конец года.

Коэффициент оборачиваемости средств - определяется путем отношения количества дней анализируемого периода к продолжительности одного оборота в днях:

Ко = Дк / До, (13)

Рост данного коэффициента свидетельствует о более эффективном использовании оборотных средств.

Коэффициент загрузки средств в обороте - определяется как отношение среднего остатка оборотных средств к сумме выручки от реализации продукции:

Кз = ОС / ВРП, (14)

Данный коэффициент характеризует сумму оборотных средств, авансируемых на 1 рубль выручки от реализации продукции, т.е. затраты оборотных средств для получения 1 рубля реализованной продукции (работ, услуг). Коэффициент загрузки средств в обороте - величина, обратная коэффициенту оборачиваемости средств. Чем меньше коэффициент загрузки средств, тем эффективнее используются оборотные средства.[25]

В процессе анализа рассчитываются данные коэффициенты на конец и начало года и сравниваются между собой. Кроме того, выявляют влияние факторов под воздействием которых произошло изменение скорости оборота оборотных средств:

-влияние изменения выручки от реализации продукции - определяется путем сравнения вновь исчисленной продолжительности одного оборота, исходя из среднего остатка оборотных средств за предшествующий период и однодневной выручки за отчетный период с продолжительностью одного оборота за предшествующий период:

DДо = До / _ВН - До / _ПР, (15)

где До / _ВН - продолжительности одного оборота, исходя из среднего

остатка оборотных средств за предшествующий период;

До / _ПР - однодневной выручки за отчетный период с

продолжительностью одного оборота за предшествующий

период.

- влияние изменения среднего остатка оборотных средств - определяется как отношение изменение остатка за отчетный период оборотных средств к однодневной выручке:

DДо = DДо / ВРП одн, (16)

где DДо - изменение остатка за отчетный период оборотных средств;

ВРП одн - однодневная выручка.

Общее влияние двух факторов равно изменению продолжительности оборачиваемости оборотных средств.

В результате ускорения (замедления) оборачиваемости оборотных средств из оборота высвобождаются (вовлекаются) денежные средства. Эта сумма определяется путем умножения полученного изменения продолжительности одного оборота на однодневную выручку от реализации продукции за отчетный период:

± DОС = До * ВРПодн, (17)

Таблица 4. Анализ оборачиваемости оборотного капитала представлен в таблице.

Показатели	2011	2012	Отклонение
1.Выручка	4494	5982	+1488
2.Количество дней	360	360	-
3.Однодневная выручка (стр.1/стр.2)	12,49	16,62	+4,13
4.Стоимость оборотных средств (итог 2 раздел баланса)	6179	6880	+701
5.Коэффициент оборачиваемости оборотных активов, в оборотах (стр.1/стр.4)	0,73	0,87	+0,14
6.Продолжительность одного оборота всех оборотных активов, дней ((стр.4/стр.1)*стр.2)	495	414	-81
7.Коэффициент загрузки оборотных средств в 1 руб. выручки (стр.4/стр.1)	1,38	1,15	-0,23

Анализ эффективности использования оборотного капитала показывает, что коэффициент оборачиваемости невелик и составляет 0,73-0,87 оборота. Коэффициент закрепления равен 1,15 руб., снизился на 0,23 руб. Продолжительность одного оборота составил 414,05 дней, сократилась на 81 дней. Высвобождено в результате изменения оборачиваемости средств - 1346,22 тыс. руб.

3.4 Анализ оборачиваемости средств, расчет влияния факторов

Расчет влияния факторов на изменение продолжительности одного

оборота по данным таблицы 4 (2011 - 2012 гг.)

1. Влияние изменения ВРП

DДо = 6179 / 16,62 - 495 = - 123,22 дней

2. Влияние изменение стоимости оборотных средств

DДо = + 701 / 16,62 = + 42,18 дней

3. Общее влияние факторов:-81,04.

4. Сумма вовлечения дополнительных оборотных средств, в результате замедления оборачиваемости оборотных средств

DОС = - 81 * 16,62 = - 1346,22 тыс. руб.

Из приведенных расчетов видно, что ООО «Навигатор» в 2011 году оборотные средства использовало неэффективно, допустило замедление оборачиваемости оборотных средств на 81 дней, сократило скорость оборота. На каждый рубль реализованной продукции затрачивало меньше средств на 0,23 коп. В свой оборот предприятие не вовлекло оборотных средств на сумму 1346,22 тыс.руб.

В 2012 году одним из основных направлений ООО «Навигатор» по привлечению дополнительных денежных средств и целенаправленному использованию финансовых ресурсов должно было стать ускорение оборачиваемости запасов и дебиторской задолженности.

Заключение

Эффективность использования капитала характеризуется его доходностью. Эффективность использования оборотных средств имеет большое значение в работе предприятия, повышении уровня рентабельности и зависит от множества факторов. В современных условиях негативное влияние на эффективность использования оборотного капитала влияют: нарушение договорной и платежно-расчетной дисциплины, высокий уровень налогового бремени, снижение доступа к кредитам вследствие высоких банковских процентов.

Наличие у предприятия собственного оборотного капитала, его состав, структура, скорость оборота и эффективность использования во многом предопределяет финансовое состояние и устойчивость его положения на финансовом рынке, а именно платежеспособность, ликвидность, возможности дальнейшей мобилизации финансовых ресурсов.

По результатам проведенного исследования :

- одновременно с ростом выручки от реализации наблюдается рост издержек;

- сократилась стоимость имущества;

-собственный капитал растет в динамике;

-показатель рентабельности вырос - предприятие стало работать лучше;

- финансово-экономическое состояние предприятия устойчивое.

Список использованной литературы

1. Конституция Российской Федерации. - М.: Издательство «Ось-89», 2005г.

2. Гражданский Кодекс Российской Федерации. Часть первая. Федеральный

закон от 30 ноября 1994г. №51-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

3. Гражданский Кодекс Российской Федерации. Часть вторая. Федеральный

закон от 26 января 1996г. №14-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

4. Федеральный закон Российской Федерации «Об обществах с ограничен-

ной ответственностью» от 08 февраля 1998г. №14-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

5. Федеральный закон Российской Федерации «О бухгалтерском учете»

от 06 декабря 2011г. №402-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

6. Приказ Минфина Российской Федерации от 6 октября 2008г. №108н «Об Утверждении положений по бухгалтерскому учету» (с изменениями и дополнениями).

7. Издательская группа НОРМА - ИНФРА - М, 1999.Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть первая. Официальный текст. - М.

8. Издательская группа НОРМА - ИНФРА - М, 2000.Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть вторая. Официальный текст. - М.

9. ПБУ 10/99 «Расходы организации».

10. Анисимова Т.П., Сокуренко В.В. Бухгалтерский учет и отчетность. Учеб. пособие для вузов. - М.: ИВАКО Аналитик, 2010.

11. Бабаев Ю.А., Петров А.М. Бухгалтерский учет и контроль дебиторской и кредиторской задолженности. - М.: Инфра - М, 2008.

12. Беликова А.С. Бухгалтерский учет и отчетность от нуля до баланса. - М.: Питер, 2006.

13. Белов А.Н., Белов А.А. Бухгалтерский учет. Теория и практика: Учебник. - М.: Эксмо, 2010.

14. Вахрушина М.А. Бухгалтерский управленческий учет: Учебник для вузов. 2-е изд., доп. и пер. - М.: Омега-Л; Высш. шк., 2008.

15. Грачев А. В. Воссоединение различных форм отчетности на основе унифицированного баланса // Финансовый менеджмент. - 2009. - №4.

16. Жуков В. Н.. Бухгалтерский баланс: на что нужно обратить внимание при его составлении? // Бухгалтерский учет. - 2010. - № 1.

17. Заббарова О.А. Бухгалтерская (финансовая) отчетность организации. - М.: ИД ФБК-Пресс, 2011г.

18. Захарьин В.Р. Годовая бухгалтерская отчетность. - М.: Налоговый вестник, 2010.

19. Козлова Е.П., Парашутин Н.В., Бабченко Т.Н. Бухгалтерский учет. - 7-е изд., доп. - М.: Финансы и статистика, 2008.

20. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет и финансово-экономический анализ. М.: Дело, 2009.

21. Новодворский В.Д., Хорин А.Н. Об оценке дебиторской и кредиторской задолженности // Бухгалтерский учет. - 2009. - № 8.

22. Учет капитала на предприятии [Электронный ресурс]: Справочно-правовая система (СПС) «Консультант Плюс».

23. Шеремет А., Сайфулин Р. Методика финансового анализа. - М.: Финансы и статистика, 2008.

24. Шишкин А., Микрюков В., Дышкант И. Учет, анализ, аудит на предприятии. - М.: ЮНИТИ, 2010. - 321с.

25. Снитко Л.Т., красная Е.Н. Управление оборотным капиталом организации -М.: Изд-во РДЛ, 2010.

Размещено на Allbest.ru

...