Валютные операции банков

Размещено на http://www.allbest.ru

Валютные операции банков

План

1. Регулирование валютных операций коммерческих банков

2. Сущность и классификация валютных операций коммерческого банка

3. Валютная позиция: содержание, виды, лимиты

4. Основные виды валютных операций коммерческого банка

1. Регулирование валютных операций коммерческих банков

Валютное регулирование - деятельность государства, направленная на регламентирование расчетов и порядка совершения сделок с валютными ценностями. Необходимость валютного регулирования заключается в стремлении стран и банков минимизировать валютные риски. Страны с помощью валютного регулирования стремятся поставить под контроль государства валютные операции, предоставление иностранным юридическим и физическим лицам кредитов и займов, ввоз, вывоз и перевод валюты за границу и тем самым поддержать равновесие платежного баланса и устойчивости валюты.

Основой валютного законодательства Российской Федерации является Федеральный закон «О валютном регулировании и валютном контроле». В Законе определены принципы осуществления валютных операций в Российской Федерации, права и обязанности юридических и физических лиц в соотношении владения, пользования и распоряжения валютными ценностями, ответственность за нарушение валютного законодательства.

Однако Закон о валютном регулировании определяет лишь основные положения регламентирования валютной сферы. В связи с этим большое значение имеют нормативные акты в области валютного регулирования, разрабатываемые Банком России.

Основными принципами валютного регулирования и валютного контроля в Российской Федерации являются:

приоритет экономических мер в реализации государственной политики в области валютного регулирования;

исключение неоправданного вмешательства государства и его органов в валютные операции резидентов и нерезидентов;

единство внешней и внутренней валютной политики Российской Федерации;

единство системы валютного регулирования и валютного контроля;

обеспечение государством защиты прав и экономических интересов резидентов и нерезидентов при осуществлении валютных операций.

По мере углубления кризисных явлений наблюдается тенденция расширения сферы валютного регулирования. Во многих странах установлены лимиты вывоза валюты за границу, введена специальная система разрешений на предоставление кредитов иностранным юридическим лицам и т.д. Валютное регулирование является преимущественно нормативным, т.е. осуществляется главным образом путем заключения международных валютных соглашений и издания нормативных актов. Большая часть стран обязывает экспортеров своей страны сдавать вырученные ими суммы в иностранной валюте или депонировать ее в определенных банках. Валютное законодательство многих западноевропейских государств устанавливает регламентацию национальных валютных рынков. Банки этих государств обязаны испрашивать специальные разрешения на предоставление иностранным заемщикам долгосрочных или среднесрочных валютных средств в национальных валютах. Во многих странах валютное законодательство периодически предусматривает установление режима валютных счетов, лимиты вывоза валюты.

Валютные ограничения - это законодательное или административное запрещение, лимитирование и регламентация операций резидентов и нерезидентов с валютой и другими валютными ценностями. Валютные ограничения - одна из форм валютной политики. Они закрепляются валютным законодательством страны, являются объектом межгосударственного регулирования, главным образом через МВФ.

Установление валютных ограничений преследует разнообразные цели, например, выравнивание платежного баланса, поддержание валютного курса, концентрацию валютных ценностей для решения государственных текущих стратегических задач.

Содержание валютных ограничений определяется их основными принципами:

> централизация валютных операций в Центральном и уполномоченных (девизных) банках;

> лицензирование валютных операций, требование предварительного разрешения органа валютного контроля для приобретения иностранной валюты;

> блокирование и введение разных категорий валютных счетов - блокированных, внутренних (в национальной валюте), клиринговых, свободно конвертируемых и др.;

> ограничение конвертируемости валюты.

Органами валютного регулирования в Российской Федерации являются Правительство РФ и Банк России.

Согласно действующему на территории Российской Федерации законодательству, все валютные операции должны осуществляться только через Банк России или уполномоченные банки - банки и иные кредитные учреждения, получившие лицензии Банка России на проведение валютных операций. Все резиденты, независимо от формы собственности, обязаны зачислять полученную в результате внешнеэкономической деятельности иностранную валюту на счета уполномоченных банков.

Основным органом валютного контроля в РФ является Банк России, который:

– определяет сферу и порядок обращения в Российской Федерации иностранной валюты и ценных бумаг в иностранной валюте;

– издает нормативные акты, обязательные к исполнению резидентами и нерезидентами;

– проводит все виды валютных операций;

– устанавливает правила про ведения резидентами и нерезидентами в Российской Федерации операций с иностранной валютой и ценными бумагами в иностранной валюте, а также правила про ведения нерезидентами в Российской Федерации операций с валютой Российской Федерации;

– устанавливает общие правила выдачи лицензий банкам и иным кредитным учреждениям на осуществление валютных операций и выдает такие лицензии;

– устанавливает единые формы учета, отчетности, документации и статистики валютных операций, в том числе уполномоченным банкам, а также порядок и сроки их предоставления;

– выполняет другие функции.

Банковские операции с иностранной валютой в нашей стране могут проводить уполномоченные банки, включая банки с участием иностранного капитала и банки, капитал которых полностью принадлежит иностранным участникам. Уполномоченные банки - это банки, имеющие лицензии ЦБ РФ на проведение валютных операций.

В лицензии Банка России указываются вид лицензии, перечень банковских операций, право на осуществление которых предоставлено кредитной организации, дату выдачи и номер лицензии.

Все валютные лицензии, выдаваемые Банком России, подразделяются:

Внутренние лицензии, дающие право на открытие счетов резидентов в иностранной валюте, открытие корреспондентских счетов в иностранной валюте с российскими банками полного или ограниченного круга банковских операций в иностранной валюте на территории России.

Расширенные лицензии, предоставляющие коммерческим банкам право открывать корреспондентские счета в иностранной валюте в зарубежных банках и обслуживать нерезидентов.

Генеральные лицензии, гарантирующие право на совершение коммерческими банками полного круга банковских операций в иностранной валюте, как на территории России, так и за ее пределами. При этом банк вправе создавать филиалы на территориях иностранных государств и (или) приобретать акции (доли) в уставном капитале иностранных банков.

Для получения банками лицензий на проведение операций в иностранной валюте Банк России предъявляет ряд квалифицированных и технических требований. Например,

Для получения лицензии на проведение неторговых операций в иностранной валюте Банк России предъявляет следующие требования:

– знание законодательных и нормативных актов, регулирующих порядок использования иностранной валюты на территории России;

– знание инструкций по проведению валютных неторговых операций, кассовой работе с валютными ценностями, о порядке открытия и ведения счетов в иностранной валюте и в рублях российских и иностранных организаций и частных лиц, о работе обменных пунктов;

– присутствие в штате банка работников, имеющих опыт про ведения операций с наличной валютой;

– знание разновидностей платежных документов в иностранной валюте и рублях и особенностей работы с ними;

– наличие корреспондентского счета в иностранной валюте;

– владение оборудованием кассового помещения, обеспечивающим сохранность ценностей;

– оснащенность счетной техникой и оргтехникой;

– наличие необходимых бланков строгого учета, штампов и печатей.

При ведении текущих валютных счетов клиентов банк обязан исполнять функции агента валютного контроля за валютными операциями своих клиентов.

для ведения текущих валютных счетов необходимо:

– знание порядка и условий открытия и ведения расчетных счетов организаций в рублях;

– знание инструкций о порядке открытия и ведения валютных счетов;

– знание нормативных документов и правил продажи части валютной выручки предприятий;

– наличие или согласие на открытие корреспондентского валютного счета в иностранном банке или в банке, имеющем счет в иностранном банке.

Одним из необходимых условий для получения лицензии на проведение банком международных расчетов является наличие корреспондентских отношений с иностранными банками.

К организации корреспондентских отношений с иностранными банками Банк России предъявляет следующие квалификационные и технические требования:

– знание иностранных языков, позволяющее вести банковскую и коммерческую переписку;

– знание основных тенденций современных международных экономических отношений, основ экономического анализа для оценки экономического и финансового положения отдельных банков;

– знание основных положений межбанковских корреспондентских соглашений;

– наличие каналов оперативной международной связи. Получение лицензии на совершение операций по международным расчетам, связанным с экспортом товаров и услуг, также требует выполнения банком определенных условий, а именно:

– знания законодательства Российской Федерации о чеках и векселях, унифицированных правил и обычаев Международной торговой палаты по инкассо, аккредитивам и гарантиям, нормативных актов Банка России по международным расчетам;

– знания иностранного языка и соответствующей банковской терминологии;

– практических навыков ведения коммерческой банковской переписки на иностранном языке;

– знания порядка выверки расчетов и урегулирования несквитованных сумм;

– наличия средств международной связи;

– оснащения техникой ключевания и шифрования платежных инструкций, наличия образцов подписей и таблиц ключей для шифрования передаваемых сообщений;

– оснащения компьютерными терминалами.

4. Получение лицензий на проведение операций по продаже и покупке иностранной валюты на внутреннем валютном рынке технически не представляет сложности, но связано с определенными рисками, поэтому требует:

– знания валютного законодательства Российской Федерации, в частности касающегося порядка ведения уполномоченными банками открытой валютной позиции и обязательной продажи части экспортной валютной выручки;

– знания конъюнктуры валютных рынков, тенденций изменений валютных курсов;

– практических навыков оценки возникающих рисков, умения распределить эти риски;

– наличия средств в разных валютах на счетах клиентов.

Одним из наиболее сложных и рисковых видов операций коммерческих банков с иностранной валютой являются кредитные операции в иностранной валюте. Размещение банками валютных средств проводится на внутреннем или международном рынке.

К получению лицензии на проведение кредитных операций в иностранной валюте предъявляются те же требования, что и к лицензии на операции по продаже-покупке иностранной валюты, а именно:

– знание тенденции изменения процентных ставок на национальном и мировом валютном рынках;

– знание особенностей международных кредитных соглашений, правил их оформления;

– опыт работы с иностранными банками и фирмами;

– оснащение компьютерной техникой и современными каналами связи.

Существует и еще один вид международных банковских операций, требующий специальной лицензии, а также тщательной подготовки кадров и современного технического оснащения - это депозитные и конверсионные операции на международных рынках капитала. К этим операциям предъявляются те же требования, что и к кредитным операциям плюс знание обычаев и традиций поведения на международных рынках капиталов, оборудование специального операционного зала и оснащение системой, например «Рейтер», позволяющей осуществлять дилинг.

Формирование валютного рынка в России началось в условиях монополии государства на международную торговлю, неудовлетворительного потребительского спроса, в т. ч. и на импорт, отсутствия законодательной базы в области операций с иностранной валютой. Поэтому с учетом этой экономической ситуации в РФ предложение иностранной валюты на валютном рынке формировалось в основном за счет обязательной продажи валюты предприятиями-экспортерами и в меньшей степени игроками валютного рынка, а спрос - за счет предприятий-импортеров и участников рынка, желающих увеличились свои валютные активы.

Обязанность продавать часть валютной выручки была введена еще во времена СССР, когда страна находилась на грани банкротства. С 1991 г. экспортеры в обязательном порядке должны были продавать часть своей валютной выручки (сначала 40%, потом 50%). В 1998 г. норматив обязательной продажи был повышен до 75%. По мере того как Россия выходила из кризиса, норматив снижался, а принятые в 2003 г. поправки в Закон о валютном регулировании и контроле оставили у ЦБ РФ право устанавливать его в пределах 25%. С конца 2004 г. он составлял 10%.

В 2006 году ЦБ России отменил обязательную продажу валютной выручки и снизил с 1 мая 2006 г. в два раза нормативы резервирования средств при валютных операциях по оттоку-притоку капитала.

Решение Банка России было обусловлено состоянием российской экономики, характеризующимся позитивной динамикой макроэкономических показателей, профицитом государственного бюджета, высоким уровнем официальных золотовалютных резервов, систематическим превышением предложения иностранной валюты над спросом на нее на внутреннем рынке.

Решение принято в целях обеспечения плавного перехода российской экономики к валютному режиму, предусматривающему в соответствии с действующим законодательством осуществление с 1 января 2007 г. валютных операций без ограничений и выполнения мероприятий по достижению полной конвертируемости валюты Российской Федерации.

 В целом валютные ограничения во всех странах мира могут возобновиться в период обострения валютного кризиса, и здесь государство берет на себя функции регулирования валютных операций.

После присоединения России к МВФ проводились меры по либерализации порядка получения лицензии вывоза и пересылки из страны и ввоза и пересылки в страну валюты Российской Федерации, а также по установлению лимитов открытой валютной позиции и контроля за их соблюдением уполномоченными банками Российской Федерации. Был изменен порядок открытия и ведения уполномоченными банками счетов резидентов и нерезидентов в валюте Российской Федерации, введена новая отчетность по конверсионным операциям уполномоченных банков, являющихся ведущими операторами межбанковского валютного рынка.

Внесены изменения в порядок оформления паспортов сделок, сделок с наличной иностранной валютой, работы обменных пунктов, сделок между уполномоченными банками, порядок резервирования, обязательной продажи части валютной выручки, усиления валютного контроля.

Произошло существенное ужесточение валютного контроля за открытой валютной позицией.

Уполномоченный банк приобретает право на открытие валютной позиции с даты получения им от Банка России лицензии на проведение операций в иностранной валюте и теряет такое право с даты ее отзыва банком России.

Контроль за открытыми валютными позициями уполномоченных банков Российской Федерации осуществляется в рамках надзора за деятельностью кредитных организаций. В случае грубых нарушений Банк России принимает меры вплоть до отзыва лицензии на право совершать операции с иностранной валютой.

Усилился контроль за экспортно-импортными операциями по линии взаимодействия с органами таможенного контроля по составлению паспорта сделки в рамках выполнения надзорной функции уполномоченными банками.

Учет экспортно-импортных операций и контроль за их проведением осуществляет уполномоченный банк (банк паспорта сделки - БПС), в котором по контракту резидентом оформлен или переоформлен паспорт сделки.

Паспорт сделки - это документ валютного контроля, содержащий сведения из контракта между резидентом и нерезидентом, необходимые для проверки.

Порядок представления резидентом подтверждающих документов и информации в банк.

Резидент, представляет в БПС документы, подтверждающие факт ввоза товаров на таможенную территорию Российской Федерации или вывоза товаров с таможенной территории Российской Федерации, а также выполнения работ, оказания услуг, передачи информации и результатов интеллектуальной деятельности, в том числе исключительных прав на них. Подтверждающие документы представляются резидентом в БПС одновременно с двумя экземплярами справки о подтверждающих документах в определенные сроки.

К документам прилагаются копии:

банковских выписок, подтверждающих осуществление указанных валютных операций по контракту;

заявления о резервировании.

БПС проверяет соответствие информации, указанной резидентом в справке о подтверждающих документах и в справке о расчетах через счета за рубежом, сведениям, содержащимся в подтверждающих документах или в копиях банковских выписок, а также соблюдение резидентом порядка оформления справок.

БПС в день подписания (оформления или переоформления) им паспорта сделки по контракту открывает и ведет в электронном виде специальную ведомость.

Открытие и ведение транзитного валютного счета. Уполномоченные банки открывают резидентам (юридическим лицам и физическим лицам - индивидуальным предпринимателям) на основании договора банковского счета текущий валютный счет и в связи с этим одновременно транзитный валютный счет.

На транзитный валютный счет уполномоченным банком зачисляются в полном объеме все суммы иностранной валюты в пользу резидента, поступающие:

с одного текущего валютного счета на другой текущий валютный счет резидента;

от уполномоченного банка, в котором открыт текущий валютный счет резидента, по заключенным между ними договорам;

с текущего валютного счета одного резидента на текущий валютный счет другого резидента, открытых в одном уполномоченном банке.

С транзитного валютного счета денежные средства списываются:

- для продажи иностранной валюты, включая обязательную продажу части валютной выручки (если установлена обязательная продажа);

- для оплаты расходов и иных платежей;

- для зачисления на текущий валютный счет резидента в этом уполномоченном банке поступлений иностранной валюты.

2. Сущность и классификация валютных операций

Валютные операции в широком смысле - это ряд последовательных действий по оформлению и оплате документов и сделок, номинированных в иностранной валюте. Они могут охватывать все виды операций кредитной организации.

Валютные операции в узком смысле - это сделки по покупке и продаже иностранной валюты.

Операции с иностранной валютой совершаются согласно Федеральному закону «О валютном регулировании и валютном контроле», указам Президента РФ, постановлениям Правительства РФ, нормативным документам Банка России и Минфина России.

К валютным операциям следует отнести:

приобретение резидентом и отчуждение валютных ценностей, а также их использование в качестве средства платежа;

ввоз и вывоз с таможенной территории РФ валютных ценностей;

перевод иностранной валюты в Российскую Федерацию и из нее.

Классификация банковских валютных операций может осуществляться как по критериям, общим для всех банковских операций (пассивные, активные операции), так и по особым классификационным признакам, свойственным только валютным операциям.

1. Операции с иностранной валютой и ценными бумагами в иностранной валюте в соответствии с валютным законодательством подразделяются на текущие валютные операции и валютные операции, связанные с движением капитала.

Текущие операции совершаются в течение 180 дней. Текущие операции в отличие от операций, связанных с движением капитала, осуществляются без ограничений. Операции, совершаемые со сроками свыше 180, связаны с движением капитала. Операциям, связанным с движением капитала, присущ более высокий риск, поэтому их проведение может быть ограничено.

Их ограничения имеют своими целями:

предотвращение существенного сокращения золотовалютных резервов;

сглаживание резких колебаний курса валюты Российской Федерации;

поддержание устойчивости платежного баланса Российской Федерации.

Ограничения носят недискриминационный характер и отменяются органами валютного регулирования по мере устранения обстоятельств, вызвавших их установление.

К текущим валютным операциям относятся следующие:

• переводы в РФ и из страны иностранной валюты для осуществления расчетов по экспортно-импортным операциям без отсрочки, а также с отсрочкой платежа на срок не более 180 дней;

• получение и предоставление финансовых кредитов на срок не более 180 дней;

• переводы в РФ и из страны процентов, дивидендов и иных доходов по вкладам, инвестициям, кредитам и прочим операциям, связанным с движением капитала;

• переводы неторгового характера в РФ и из страны, включая переводы сумм, заработной платы, пенсий, алиментов, наследства и т.д.

Валютные операции, связанные с движением капитала, включают:

- прямые инвестиции, т.е. вложения в уставный капитал предприятия с целью извлечения дохода и получения прав на участие в управлении предприятием;

- портфельные инвестиции, т.е. приобретение ценных бумаг в иностранной валюте;

- переводы в оплату права собственности на недвижимое имущество, а также иных прав на недвижимость;

- переводы в РФ и из страны иностранной валюты для осуществления расчетов по экспортно-импортным операциям с отсрочкой платежа на срок более 180 дней;

- получение и предоставление финансовых кредитов на срок более 180 дней;

- все иные валютные операции, не являющиеся текущими.

2. Валютные операции можно различать по срокам исполнения. В этой связи выделяются кассовые и срочные валютные операции. К ним относятся операции по покупке и продаже валютных ценностей:

– валютно-обменные операции;

– наличные операции (со сроком два дня - сделки спот);

– срочные сделки (сроком один месяц, три месяца, шесть месяцев, один год, свыше одного года)

– форвардные фьючерсные контракты на срок;

– операции РЕПО, обратное РЕПО.

3. Согласно критериям классификации по субъектам валютные операции делятся на операции с резидентами и нерезидентами и операции, регламентируемые Банком России и уполномоченными банками.

Уполномоченные банки имеют генеральную лицензию, могут проводить и контролировать следующие операции с иностранной валютой:

привлечение денежных средств физических и юридических лиц во вклады (до востребования и на определенный срок);

размещение привлеченных во вклады (до востребования и на определенный срок) денежных средств физических и юридических лиц от своего имени и за свой счет;

открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц;

расчеты по поручению физических и юридических лиц, в том числе уполномоченных банков-корреспондентов и иностранных банков, по их банковским счетам;

инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов и кассовое обслуживание физических и юридических лиц;

купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной формах;

выдача банковских гарантий;

осуществление переводов денежных средств по поручению физических лиц без открытия банковских счетов (за исключением почтовых переводов).

Банк вправе в установленном порядке создавать филиалы на территориях иностранных государств и (или) приобретать акции (доли) в уставном капитале иностранных банков.

4. Банковские операции в иностранной валюте могут выполняться банком от своего имени, по собственной инициативе и за свой счет или от имени и по поручению клиентов банка. Следовательно, в зависимости от субъекта, от которого исходит первоначальное предложение на осуществление операций, валютные операции можно разделить на собственные операции, т.е. операции, осуществляемые банками за свой счет, и клиентские операции, т.е. операции, совершаемые по поручению клиентов банка.

Необходимость деления валютных банковских операций на собственные и клиентские вызвана также тем, что финансовые результаты в первом случае формируются как маржинальный доход или убыток, а во втором случае - как доход в качестве комиссионного вознаграждения за выполнение функции посредника, уменьшенный на расходы банка, связанные с выполнением этой функции. В первом случае все риски, связанные с выполнением операции, ложатся на банк, а во втором случае - на клиента, за счет которого выполняется эта операция.

5. По целевому назначению все виды валютных операций делятся на товарные и нетоварные (неторговые).

К товарным операциям относятся:

расчеты за товары и услуги;

покупка и продажа валютных ценностей юридическими лицами и банками (срочные и наличные сделки);

банковское и коммерческое кредитование экспортно-импортных операций.

К нетоварным (неторговым) операциям относятся все операции и расчеты физических лиц по покупке и продаже наличной валюты, дорожных чеков и аккредитивов, пластиковых карт, не носящие предпринимательский характер.

6. По характеру валютные операции могут быть активными и пассивными.

К активным валютным операциям можно отнести:

кредитование участников внешнеэкономической деятельности;

предоставление кредитов банкам;

конверсионные сделки (своп, спот, форвард);

валютный арбитраж;

операции с наличной валютой.

Из пассивных валютных операций можно выделить:

открытие и ведение текущих счетов в инвалюте;

привлечение валютных депозитов;

полученные валютные кредиты;

выпуск ценных бумаг, номинированных в инвалюте.

7. По форме различают наличные валютные операции (валютно-обменные операции и наличные сделки спот) и безналичные валютные операции (все остальные операции).

8. По степени риска различают валютные операции с высоким, средним и низким риском.

К валютным операциям с высоким риском относятся все операции, связанные с движением капитала, торговые, кредитные и по погашению дебиторской задолженности.

К валютным операциям со средним риском можно причислить гарантийные операции, кредитные с резервированием (50%).

Низкий риск несут неторговые операции по привлечению депозитов и вкладов, ведению счетов в иностранной валюте, расчетные операции.

9. По влиянию на открытую валютную позицию (ОВП) различают валютные операции влияющие и не влияющие на ОВП.

К операциям, влияющим на изменение валютной позиции, следует относить:

- начисление процентных и получение операционных доходов в иностранных валютах;

- начисление процентных и оплату операционных расходов, а также расходов на приобретение собственных средств в иностранных валютах;

- конверсионные операции с немедленной поставкой средств (не позднее второго рабочего банковского дня от даты сделки) и их поставкой на срок (свыше двух рабочих банковских дней от даты сделки), включая операции с наличной иностранной валютой;

- срочные операции (форвардные и фьючерсные сделки, сделки своп и др.), по которым возникают требования и обязательства в иностранной валюте вне зависимости от способа и формы про ведения расчетов по таким сделкам;

- иные операции в иностранной валюте и сделки с прочими валютными ценностями, кроме сделок с драгоценными металлами;

- операции с производными финансовыми инструментами валютного рынка (в том числе биржевого), если по условиям этих сделок в том или ином виде предусматривается обмен (конверсия) иностранных валют или иных валютных ценностей.

3. Валютная позиция: содержание, виды, лимиты

валютный банк позиция лимит

Валютная позиция - состояние остатков средств в иностранных валютах, которые формируют активы и пассивы (с учетом внебалансовых требований и обязательств по незавершенным операциям) в соответствующих валютах и создают в связи с этим риск получения дополнительных доходов или расходов при изменении обменных курсов валют.

Закрытая валютная позиция - валютная позиция в отдельной иностранной валюте, активы и пассивы (с учетом внебалансовых требований и обязательств по незавершенным операциям) в которой количественно совпадают.

Открытая валютная позиция - разница между остатками средств в иностранных валютах, которые формируют количественно не совпадающие активы и пассивы, отражающие требования получить и обязательства поставить средства в данных валютах как завершенные расчетами в настоящем (т.е. на отчетную дату), так и истекающие в будущем (т.е. после отчетной даты).

Короткая открытая валютная позиция - открытая валютная позиция в отдельной иностранной валюте, пассивы и внебалансовые обязательства в которой количественно превышают активы и внебалансовые требования в этой иностранной валюте.

Длинная открытая валютная позиция - открытая валютная позиция в отдельной иностранной валюте, активы и внебалансовые требования в которой количественно превышают пассивы и вне балансовые обязательства в этой иностранной валюте.

Нормативно-правовая база для расчета и контроля размеров (лимитов) открытых валютных позиций - ИНСТРУКЦИЯ ЦБ РФ об установлении размеров (лимитов) открытых валютных позиций, методике их расчета и особенностях осуществления надзора за их соблюдением кредитными организациями № 124-И от 15 июля 2005 года

C целью расчета размеров (лимитов) открытых валютных позиций ежедневно рассчитываются отдельно следующие отчетные показатели:

по каждой из иностранных валют и каждому из драгоценных металлов чистые позиции (балансовая; “спот”; срочная; опционная; по гарантиям (банковским гарантиям), поручительствам и аккредитивам);

Чистая балансовая позиция рассчитывается как разность между суммой балансовых активов и суммой балансовых пассивов в одной и той же иностранной валюте с учетом резервов на возможные потери, сформированных под финансовые инструменты в той же иностранной валюте или том же драгоценном металле, в которых рассчитывается чистая балансовая позиция.

В расчет чистой балансовой позиции включаются остатки в иностранной валюте на счетах по учету обязательств по уплате процентов и требований по получению процентов, а также начисленных на дату расчета открытых валютных позиций дисконтов по выпущенным кредитной организацией ценным бумагам, отражаемых на счете по учету обязательств по процентам и купонам по выпущенным ценным бумагам.

При расчете чистой балансовой позиции в состав балансовых активов не включаются:

остатки в иностранной валюте на счетах по учету предстоящих выплат по операциям, связанным с привлечением денежных средств по межбанковским кредитам, депозитам и иным привлеченным средствам;

остатки в иностранной валюте на счетах по учету предстоящих выплат по операциям, связанным с привлечением денежных средств от клиентов;

остатки в иностранной валюте на счете по учету предстоящих выплат по процентам, купонам и дисконтам по выпущенным ценным бумагам.

При расчете чистой балансовой позиции в состав балансовых пассивов не включаются:

остатки в иностранной валюте на счетах по учету предстоящих поступлений по операциям, связанным с предоставлением (размещением) межбанковских кредитов, депозитов и иных размещенных средств;

остатки в иностранной валюте на счетах по учету предстоящих поступлений по операциям, связанным с предоставлением (размещением) денежных средств клиентам.

> совокупная балансовая позиция по каждой из иностранных валют и каждому из драгоценных металлов (сумма чистой балансовой позиции и чистой “спот” позиции с учетом знака позиций);

> совокупная внебалансовая позиция по каждой из иностранных валют (сумма чистой срочной позиции, чистой опционной позиции, чистой позиции по гарантиям (банковским гарантиям), поручительствам и аккредитивам с учетом знака позиций, а также остатков в иностранных валютах и драгоценных металлах, отражаемых на внебалансовых счетах по учету неполученных процентов по межбанковским кредитам, депозитам и иным размещенным средствам и неполученных процентов по кредитам и прочим размещенным средствам (кроме межбанковских), предоставленным клиентам;

> открытые валютные позиции в отдельных иностранных валютах и отдельных драгоценных металлах - определяются суммированием чистой балансовой позиции, чистой “спот” позиции, чистой срочной позиции, чистой опционной позиции и чистой позиции по гарантиям (банковским гарантиям), поручительствам и аккредитивам с учетом знака позиций.

Со знаком “+” в расчет открытых валютных позиций в отдельных иностранных валютах и отдельных драгоценных металлах включается длинная чистая позиция, которая представляет собой положительный результат расчета.

Со знаком “-” в расчет открытых валютных позиций в отдельных иностранных валютах и отдельных драгоценных металлах включается короткая чистая позиция, которая представляет собой отрицательный результат расчета.

Величина открытой валютной позиции в национальной валюте определяется балансирующая позиция в рублях:

Для того чтобы отслеживать соблюдение лимитов, банк переводит все полученные им величины открытых валютных позиций по отдельным иностранным валютам в эквивалент национального денежного знака по курсу, установленному центральным банком на отчетную дату.

Балансирующая позиция в рублях рассчитывается как разность между суммой всех длинных открытых валютных позиций в эквиваленте и суммой всех коротких открытых валютных позиций в эквиваленте национального денежного знака.

> сумма открытых валютных позиций в отдельных иностранных валютах и отдельных драгоценных металлах.

Сумма открытых валютных позиций в отдельных иностранных валютах и отдельных драгоценных металлах рассчитывается как сумма всех длинных открытых валютных позиций в отдельных иностранных валютах и отдельных драгоценных металлах (включая балансирующую позицию в рублях, если она длинная), которая должна быть равна (в абсолютном выражении) сумме всех коротких открытых валютных позиций в отдельных иностранных валютах и отдельных драгоценных металлах (включая балансирующую позицию в рублях, если она короткая).

Банк России устанавливает лимиты открытых валютных позиций, т.е. количественные ограничения соотношений суммарных открытых валютных позиций и собственных средств (капитала) уполномоченных банков.

С целью ограничения валютного риска кредитных организаций устанавливаются следующие размеры (лимиты) открытых валютных позиций:

- Сумма всех длинных (коротких) открытых валютных позиций в отдельных иностранных валютах и отдельных драгоценных металлах ежедневно не должна превышать 20 процентов от собственных средств (капитала) кредитной организации.

- Любая длинная (короткая) открытая валютная позиция в отдельных иностранных валютах и отдельных драгоценных металлах, а также балансирующая позиция в рублях ежедневно не должна превышать 10 процентов от собственных средств (капитала) кредитной организации.

Кредитные организации обязаны соблюдать размеры (лимиты) открытых валютных позиций ежедневно. Кредитные организации, осуществляющие операции в выходные и нерабочие праздничные дни, обязаны соблюдать в эти дни размеры (лимиты) открытых валютных позиций.

Кредитные организации, имеющие филиалы, и крупные кредитные организации с широкой сетью подразделений самостоятельно осуществляют контроль за размерами (лимитами) открытых валютных позиций. Для этого:

1. кредитными организациями устанавливаются сублимиты на открытые валютные позиции головных офисов и филиалов. Сублимиты могут быть установлены как в процентном отношении от величины собственных средств (капитала) кредитной организации, так и в абсолютном выражении. Распределение сублимитов между филиалами кредитных организаций осуществляется головными офисами кредитных организаций в рамках общих ограничений по валютным позициям,

2. Кредитные организации разрабатывают и утверждают внутренние документы, определяющие порядок контроля со стороны головных офисов за сублимитами открытых валютных позиций филиалов кредитных организаций.

Банки должны регулярно (ежедекадно, ежемесячно, ежеквартально, ежегодно) подготавливать отчеты об открытых валютных позициях. При несоблюдении банками лимитов открытых валютных позиций центральный банк принимает различные меры воздействия, вплоть до отзыва лицензии.

4. Основные виды валютных операций

Валютные операции охватывают все направления банковской деятельности. Рассмотрим наиболее распространенные виды валютных операций.

1. Открытие и ведение валютных счетов клиентуры.

Любые валютные операции совершаются по специальным валютным счетам. Каждый вид открываемого счета определяет участников операции и характер проводимых по нему платежей. Независимо от вида валютного счета, все они имеют общие критерии классификации. Ими являются:

§ порядок открытия валютных счетов юридическим лицам (резидентам и нерезидентам), физическим лицам;

§ особенности начисления процентов по остаткам на счетах;

§ возможность предоставления овердрафтов;

§ частота предоставления выписок;

§ особенность оформления архива счета;

§ выполнение операций только по распоряжению клиентов;

§ контроль за экспортно-импортными операциями.

Для проведения валютных операций резидентам Российской Федерации могут открываться счета в банках, расположенных за пределами территории Российской Федерации, и счета в уполномоченных банках Российской Федерации.

По операциям по счетам резидентов Российской Федерации (кроме счетов уполномоченных банков и бирж), открытых за рубежом, предусмотрен ряд ограничений:

- открытие счетов только в банках, расположенных на территориях иностранных государств, являющихся членами Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) или Группы разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (ФАТФ);

- уведомление налоговых органов Российской Федерации об открытии счета;

- представление налоговым органам отчетов о движении средств по счетам (вкладам) в банках за пределами территории Российской Федерации;

- наличие регистрационного документа об открытии счета;

- резервирование резидентом 100% суммы валютной операции (на срок не более 60 календарных дней до ее дня осуществления) при переводе валюты с одного счета на другой.

Ограничения вызваны необходимостью дополнительного контроля за средствами на счетах для противодействия вывозу капитала из России, отмыванию денег, уходу от налогообложения, а также с целью мониторинга платежеспособности владельца счета.

По счетам резидентов в уполномоченных банках Российской Федерации (кроме операций по обязательному предварительному резервированию) суммы перечисляемых с валютного счета денежных средств и по отдельным операциям физических лиц, ограничения не установлены.

Порядок открытия и ведения банковских счетов (банковских вкладов) нерезидентов, открываемых на территории Российской Федерации, в том числе специальных счетов, устанавливает Банк России. Нерезиденты имеют право без ограничений перечислять иностранную валюту и валюту Российской Федерации со своих банковских счетов в банках за пределами территории Российской Федерации на свои банковские счета в уполномоченных банках и наоборот. Однако порядок обязательного предварительного резервирования распространяется и на них.

Открытие и ведение валютных счетов клиентуры включает в себя следующие виды:

> открытие текущих валютных счетов юридическим лицам (резидентам и нерезидента), физическим лицам;

> начисление процентов по остаткам на счетах;

> предоставление овердрафтов (по решению руководством банка);

> предоставление выписок по мере совершения операции;

> оформление архива счета за любой промежуток времени;

> выполнение поручений по распоряжению владельца счета (оплата предоставленных документов, покупка и продажа иностранной валюты за счет средств клиента);

> контроль за экспортно-импортными операциями.

2. Неторговые операции коммерческого банка.

К неторговым операциям относятся операции по обслуживанию клиентов, не связанные с проведением расчетов по экспорту и импорту товаров и услуг клиентов банка или с движением капитала. Они, как правило, проводятся с наличной иностранной валютой. Операции с наличной иностранной валютой - это валютно-обменные операции. Они могут осуществляться только через обменные пункты уполномоченных банков.

В обменном пункте могут совершаться следующие операции:

- покупка и продажа наличной иностранной валюты за наличную национальную валюту;

- покупка и продажа платежных документов в иностранной валюте за наличную национальную валюту, а также продажа и оплата платежных документов в иностранной валюте за наличную иностранную валюту;

- прием для направления на инкассо наличной иностранной валюты и платежных документов в иностранной валюте;

- прием на экспертизу денежных знаков иностранных государств и платежных документов в иностранной валюте, подлинность которых вызывает сомнение;

- выдача наличной иностранной валюты по кредитным и дебетовым картам, а также прием наличной иностранной валюты для зачисления на счета физических лиц в банках, для расчетов по кредитным и дебетовым картам;

- обмен (конверсия) наличной валюты одного иностранного государства на наличную валюту другого иностранного государства;

- размен платежного денежного знака иностранного государства на платежные денежные знаки того же иностранного государства;

- замена неплатежного денежного знака иностранного государства на платежные денежные знаки того же государства;

- покупка неплатежных денежных знаков иностранных государств за наличную национальную валюту.

При осуществлении валютно-обменных операций банки берут со своих клиентов комиссионное вознаграждение. Оно может взиматься в наличной как национальной, так и иностранной валюте.

Купля-продажа наличной иностранной валюты (и платежных документов в иностранной валюте) за наличную национальную валюту является самой распространенной операцией, осуществляемой банками. К платежным документам в иностранной валюте относятся именные чеки, дорожные чеки и денежные аккредитивы.

При покупке в банке наличной иностранной валюты или платежных документов в иностранной валюте в некоторых странах с клиента взимается налог.

3. Установление корреспондентских отношений с иностранными банками - необходимое условие проведения банком международных расчетов. Принятие решения об установлении корреспондентских отношений с тем или иным зарубежным банком должно быть основано на реальной потребности в обслуживании регулярных экспортно-импортных операций клиентов.

Для международных расчетов банк открывает в иностранных банках и у себя корреспондентские счета НОСТРО и ЛОРО.

Счет НОСТРО - текущий счет, открытый на имя коммерческого банка у банка-корреспондента.

Счет ЛОРО - текущий счет, открытый в коммерческом банке на имя банка-корреспондента.

Взаимоотношения между кредитными организациями в процессе валютных расчетных операций по корреспондентским счетам регулируются законодательством стран регистрации кредитных организаций и договором корреспондентского счета, заключенным между сторонами.

При совершении операций по корреспондентским счетам ЛОРО, НОСТРО между банком-респондентом и банком-корреспондентом должна быть достигнута договоренность, например, о порядке установления даты валютирования счета, правилах обмена документами (на бумажном носителе, в виде электронного документа) и форме реестра предстоящих платежей, об обязательствах банка-исполнителя направлять банку-отправителю подтверждение о совершении расчетной операции для ее отражения по корреспондентскому счету в банке-респонденте и банке-корреспонденте одной датой и др.

При расчетных операциях по корреспондентским счетам ЛОРО, НОСТРО банком-отправителем платежа или банком-исполнителем платежа может быть как банк-респондент, так и банк-корреспондент.

Корреспондентский счет закрывается при расторжении договора счета в случаях, предусмотренных договором счета.

Банк-корреспондент прекращает операции по корреспондентскому счету ЛОРО при расторжении договора счета после получения заявления банка-респондента о закрытии корреспондентского счета или наступлении указанной в нем даты расторжения договора счета.

4. Конверсионные операции представляют собой сделки покупки и продажи наличной и безналичной иностранной валюты (в том числе валюты с ограниченной конверсией) при использовании наличной и безналичной валюты Российской Федерации.

Под оборотом по операциям покупки (продажи) иностранной валюты за отчетный день понимается объем купленной (проданной) в течение отчетного дня иностранной валюты.

Все сделки делятся на наличные (спотовые) и срочные.

Операции банков по покупке или продаже иностранной валюты с установлением срока поставки средств по этим сделкам не позднее второго рабочего банковского дня с даты их заключения называются спотовыми валютным сделками. Под этим названием объединены три вида сделок по купле-продаже иностранной валюты, предусматривающие поставку средств по ним:

1) в день заключения сделки (сделка типа «today»). Такие сделки носят название сделок ТОД (TOD), фиксируемый в них курс называется ТОД (от англ., today - сегодня);

2) на следующий рабочий день после заключения сделки (сделка типа «tomorrow»). Такие сделки носят на звание сделок ТОМ (ТОМ), фиксируемый в них курс называется курсом ТОМ (от англ. tomorrow - завтра);

3) через один (т.е. на второй) рабочий день после заключения сделки. Такие сделки носят название сделок СПОТ (SPOT), фиксируемый в них курс называется спотовым, или СПОТ курсом (от англ. spot -наличный).

Обмен (покупка-продажа) одной иностранной валюты на другую происходит по кросс курсу непосредственно между уполномоченными банками или через валютные биржи.

К срочным сделкам относятся следующие:

Срочная (форвардная) сделка - это конверсионная операция, дата валютирования по которой отстоит от даты заключения сделки более чем на два рабочих банковских дня. Срочные биржевые операции (типа фьючерс, опцион, своп) не являются конверсионными. Операция форвард - это контракт, который заключается в настоящий момент по покупке одной валюты в обмен на другую по обусловленному курсу с совершением сделки в определенный день в будущем. В свою очередь операция форвард подразделяется так:

сделки с аутрайтом - с условием поставки валюты на определенную дату;

сделки с опционом - с условием нефиксированной даты поставки валюты.

Сделки своп представляют собой валютные операции, сочетающие покупку или продажу валюты на условиях наличной сделки спот с одновременной продажей или покупкой той же валюты на срок по курсу форвард. Сделка своп имеет разновидности:

сделка репорт - продажа иностранной валюты на условиях спот с одновременной ее покупкой на условиях форвард;

сделка дерепорт - покупка иностранной валюты на условиях спот с одновременной ее продажей на условиях форвард. В настоящее время осуществляется покупка-продажа контрактов на условиях форвард, а также покупка-продажа фьючерсных контрактов.

Валютный арбитраж - проведение операций по покупке иностранной валюты с одновременной ее продажей в целях получения прибыли от разницы именно валютных курсов. Возникновение разницы в валютных курсах на рынках разных стран - суть понятия пространственного валютного арбитража. Он является разновидностью валютного арбитража. С развитием компьютерных технологий и современных средств связи, увеличением объема операций различия в курсах на разных рынках стали возникать очень редко, поэтому пространственный арбитраж утратил свое значение.

Еще одна разновидность валютного арбитража - временной валютный арбитраж. Его сущность в изменении валютного курса во времени. Необходимым условием для его проведения является свободная обратимость валют. Предпосылкой служит несовпадение курсов. В результате распространения системы плавающих валютных курсов роль временного валютного арбитража возросла. Его отличие от обычной валютной спекуляции заключается в том, что при проведении арбитража дилер меняет тактику на протяжении одного дня и делает ставку в основном на краткосрочный характер операции. Валютная операция направлена на длительное поддержание длинной позиции в валюте, курс которой растет, или короткой позиции в валюте, курс которой имеет тенденцию к снижению.

Существует также конверсионный валютный арбитраж, предполагающий покупку валют самым дешевым образом с использованием как наиболее выгодного рынка, так и изменения курсов во времени. При конверсионном арбитраже происходит обмен несколькими валютами.

5. К операциям по международным расчетам относятся:

– расчеты по аккредитивам;

– расчеты по инкассо;

– банковские переводы;

– инкассация платежей (взыскание платежа);

– гарантийные операции - связаны с необходимостью обеспечения своевременности расчетов со стороны участвующих в них уполномоченных банков;

– консультационные услуги (выбор наиболее эффективной формы расчетов, анализ условий внешнеторговых контрактов, обзор изменений валютного законодательства, сокращение издержек при расчетах, снижение коммерческих и валютных рисков и др.).

6. Операции по привлечению и размещению банком валютных средств очень важны для банка, так как оказывают существенное влияние на открытую валютную позицию, валютные и процентные риски. Эти операции включают в себя операции по привлечению депозитов физических и юридических лиц, межбанковских кредитов и депозитов, а также размещение кредитов на межбанковском рынке, среди юридических и физических лиц резидентов и нерезидентов. Такие операции совершаются по общим правилам, однако имеют особенности, связанные, например, с необходимостью пересчета создаваемого по активным операциям резерва на возможные потери в рублях в связи с изменением валютного курса.

...