Банковское регулирование как основа добросовестной конкуренции

Размещено на http://www.allbest.ru/

Банковское регулирование как основа добросовестной конкуренции

к.э.н., доцент Абдиева А.И.

В странах, как с развитой, так и развивающейся экономикой, существуют осуществляется интенсивное регулирование банковской деятельности. Главной причиной банковского регулирования и надзора являются дефекты основных рыночных механизмов и достаточно уникальное положение банков в финансовой системе. Несовершенство рынка, возникающее при получении асимметричной информации, может приводить к системной нестабильности в банковском секторе. Принимая во внимание то, что банки являются основными финансовыми посредниками, занимающими центральное место в платежной и клиринговой системе многих стран, нарушение нормальной деятельности банковской системы может вести к более серьезным отрицательным последствиям для реальной экономики, чем срывы в работе других финансовых и нефинансовых фирм. Таким образом, банковское регулирование и надзор вводятся для того, чтобы снизить системный риск и обеспечить стабильность банковской системы.

Среди экономистов до настоящего времени отсутствует четкое представление о механизмах регулирования банковской конкуренции. В основном авторы концентрирует внимание на анализе государственного регулирования банковской конкуренции. И практические нигде не говорится о механизмах негосударственного регулирования данного явления.

Считаем необходимым выделение следующих видов регулирования конкуренции на банковском рынке: государственные и негосударственные.

Органами государственного регулирования банковской конкуренции являются Национальный банк Кыргызской Республики, Министерство экономики КР в лице Департамента по развитию конкуренции и антимонопольного регулирования.

Таблица 1 - Виды регулирования конкуренции на банковском рынке [составлена автором]

Исследования выявили, что основными целями государственного регулирования и защиты конкуренции в Кыргызской Республике являются следующие:

1) предупреждение и пресечение монополистической деятельности и недобросовестной конкуренции;

2) предупреждение и пресечение недопущения, ограничения и устранения конкуренции органами исполнительной власти, органами местного самоуправления и иными органами или организациями, а также государственными внебюджетными фондами, Национальным банком Кыргызской Республики;

3) обеспечение единства экономического пространства, свободного перемещения товаров, свободы экономической деятельности в Кыргызской Республике;

4) защита конкуренции и создание условий для эффективного функционирования товарных рынков.

На наш взгляд, данные цели относятся также и к банковскому сектору.

Национальный банк относится к органам государственного регулирования банковской конкуренции. Основная его функция по регулированию банковской конкуренции состоит в создании равных конкурентных условий для всех участников банковского рынка.

Главными целями и направлениями банковского регулирования и банковского надзора являются поддержание стабильности банковской системы Кыргызской Республики.

НБКР применяет следующие механизмы и меры, которые по нашему мнению, способствуют созданию равных условий для всех участников банковского рынка:

· устанавливает обязательные для кредитных отношений и банковских групп правила проведения банковских операций, бухгалтерского учета и отчетности, организации внутреннего контроля, составления и представления бухгалтерской и статистической отчетности,

· публикует сводную статистическую и аналитическую информацию о банковской системе республики,

· принимает решение о регистрации кредитных организаций, устанавливает нормативы, выдает и отзывает лицензии на осуществление банковских операций.

Исследования показали, что именно данные механизмы, которые являются одинаковыми для всех участников рынка без исключения, способствуют устойчивости банковской системы, создают правила игры для всех субъектов и тем самым в идеале способствовать здоровой конкуренции на рынке банковских услуг.

Однако, в развитии банковской системы существуют потенциальные дефекты рыночных механизмов в банковской системе, которые в первую очередь, связаны с асимметричностью информации.

В экстремальных случаях информационной асимметрии вкладчики не в состоянии отличить платежеспособные банки от неплатежеспособных. Вследствие этого вкладчики не требуют от банков, которые идут на дополнительный риск, компенсации в форме повышения ставок по депозитам. Таким образом, владельцы банков могут увеличивать свою прибыль за счет поиска инвестиций с высокими доходами и более высоким риском. Кроме того, если вкладчики не в состоянии отличить платежеспособные банки от неплатежеспособных, они могут забирать свои вклады из-за потенциального риска потерять средства в случае любых негативных потрясений или поступления информации, касающейся доходности банков или доверия к ним, пример в Кыргызской Республике ОАО «Азияуниверсалбанк».

Такая информационная асимметрия может привести к чрезмерному риску со стороны банков и, возможно, к тому, что деятельность банков будет осуществляться в отсутствие систем регулирования и надзора. Хотя предшествующий опыт банковских кризисов свидетельствует о том, что макроэкономическая нестабильность, включая внутренние и внешние потрясения, может способствовать подрыву устойчивости банковской системы, именно пробелы в пруденциальном надзоре на микроэкономическом уровне и институциональные дефекты неизбежно приводят к возникновению системных кризисов.

Следовательно, меры правительства, направленные на устранение или ослабление угрозы системной нестабильности, подкрепляются введением пруденциального надзора. Меры пруденциального надзора можно в целом отнести к трем типам. Во-первых, это финансовый надзор, осуществляемый путем введения определенных требований к наличию резервов и достаточности капитала. Во-вторых, это операционные ограничения в форме ценового контроля, ограничений на определенные виды деятельности или связанные с ними займы, ограничений доступа на денежные рынки, целевого распределения кредитов и т.п. И наконец, широко распространены такие меры структурного регулирования, как введение определенных требований в отношении доступа к рынку, а также других специальных правил, касающихся слияний или прекращения деятельности в банковском секторе.

Важно отметить, что банковское регулирование и надзор должны также дополнять и поддерживать систему дисциплинарных рыночных мер. Контроль над соблюдением рыночной дисциплины нередко играет решающую роль в укреплении банковского менеджмента, вознаграждая послушных исполнителей и наказывая непослушных. Тем не менее, действенность рыночных мер может значительно снижаться, если институциональная и структурная слабость системы мешает рыночному каналу функционировать надлежащим образом. Следовательно, одна из важных задач пруденциального надзора состоит в том, чтобы укреплять рыночные основы системы эффективного управления внутренними рисками.

Для обеспечения эффективности дисциплинарных рыночных мер необходимо добиваться раскрытия информации и выполнения других законодательно-правовых норм, лежащих в основе культуры устойчивого кредитования. Соответственно следует ввести строгие стандарты бухгалтерского учета, обеспечить информированность общественности и разработать законодательно-правовые и нормативные положения, направленные на обеспечение финансовой прозрачности. Укрепление корпоративного управления также может способствовать стабилизации банковской системы за счет усиления контроля, направленного на обеспечение разумного и осторожного ведения банковской деятельности.

Банковские проблемы Кыргызской Республики по своей сути идентичны с проблемами других стран и определенные черты экономики нашей страны и других стран с переходной экономикой могут повысить вероятность возникновения банковских кризисов и/или помешать быстрому выходу из кризисов, если таковые уже имеют место. Дефекты основных рыночных механизмов могут способствовать сохранению системной нестабильности или возникновению кризисов в банковском секторе, где отсутствуют стабильные условия для банковской и финансовой деятельности. Последние публикации по вопросам финансовых кризисов были посвящены рассмотрению в странах с переходной экономикой тех институциональных и структурных факторов, которые способны обострять проблемы, стоящие перед их банковскими системами. Институциональная и структурная слабость системы может усугублять банковские проблемы, подрывая действенность дисциплинарных рыночных мер и ослабляя механизмы управления внутренними рисками.

Предшествующий опыт показывает, что системная нестабильность в банковском секторе стран с переходной экономикой (кризис в 1998 году в России, банковский кризис в Кыргызстане) может возникать в результате широкого спектра микроэкономических дефектов и институциональных просчетов. Следует отметить, что те же микроэкономические дефекты и институциональные просчеты могут стать препятствием и для банковского регулирования и надзора во всех странах с переходной экономикой.

Ошибки регулятивных органов и снисходительность органов надзора также могут усугублять проблемы банковской системы. Важно отметить также, что и официальные государственные гарантии имеют свои негативные стороны. Во-первых, государственная гарантия не может помочь при массовом изъятии вкладчиками депозитов или при банковских кризисах. Опыт показывает, что большинство стран, прошедших через банковские кризисы, располагало в момент кризиса теми или иными системами государственной защиты. Во-вторых, сама по себе государственная гарантия может не вызвать доверия у вкладчиков и инвесторов при общем низком уровне доверия к правительству. На наш взгляд, даже всеобъемлющие государственные гарантии не способны сдержать массового изъятия вкладчиками депозитов, если правительство не начинает эффективно решать глубинные проблемы экономики.

НБКР призван не только искать пути решения экстренных банковских проблем, но и выводить банковскую систему на правильный путь развития. Между тем, на наш взгляд, институциональная и структурная слабость снижает эффективность банковского регулирования и надзора. Поскольку НБКР редко располагает необходимым арсеналом эффективных средств и методов работы, он мало регулирует, но больше принимает рыночные меры дисциплинарного воздействия. Обеспечение должного уровня раскрытия информации и создание политически независимой банковской системы - это минимум того, что необходимо сделать, чтобы рыночные дисциплинарные меры оказались достаточно эффективными. Внедрение международных стандартов бухгалтерского учета, обнародование информации и создание иных юридических и институциональных предпосылок "прозрачности" финансовой системы - это задачи, которые требуют первоочередного решения в условиях переходной экономики. В числе "Основных принципов", перечисленных Базельским комитетом, упоминается необходимость создания развитой государственной инфраструктуры, которая позволила бы органам банковского надзора объективно оценивать финансовое положение банков. Раскрытие информации дает тройной эффект. Во-первых, банки получают возможность выявлять кредиты, которые не будут возвращены, и обеспечивать достаточный объем резервов против потерь по кредитам. Во-вторых, вкладчики и другие клиенты банков получают возможность применять рыночные меры дисциплинарного воздействия, заставляющие банкиров вести дела более осмотрительно. В-третьих, прозрачность банковского бизнеса со временем даст органам банковского регулирования и надзора арсенал более эффективных средств для оценки риска, которому подвергаются банки, и обеспечения банковского управления этими рисками. Хотя процесс приватизации и либерализации часто ассоциируется в переходных экономических системах с банковской нестабильностью, вызываемой упразднением ранее действовавших механизмов государственной защиты, не следует препятствовать созданию политически независимых банковских систем или растягивать этот процесс во времени. Система частной собственности, при которой вкладчики несут ответственность за потери банков, повышает действенность рыночных дисциплинарных мер. На наш взгляд, усиление системы корпоративного управления также может способствовать укреплению банковской стабильности благодаря усилению внутреннего контроля за ведением банковских операций. Давая вкладчикам возможность использовать свое право назначать компетентных управляющих и контролировать риск-менеджмент, корпоративное управление способствует повышению уровня осмотрительности при совершении банковских операций.

Усиление конкуренции, вызванное дерегулированием и либерализацией системы финансов, произошедшими за последние двадцать лет, оказало существенное влияние на ценовую политику и уровень готовности к риску в банковском секторе. Широко признавая тот факт, что конкуренция повышает эффективность и снижает затратность финансового посредничества, специалисты до сих пор не пришли к согласию относительно того, каким образом конкуренция влияет на степень риска, которому подвергаются отдельные банки, и как она отражается на их финансовой стабильности.

Некоторые ученые полагают [1], что усиление конкуренции в результате дерегулирования и либерализации финансовой системы заставляет банки более серьезно рисковать и тем самым увеличивать шансы своего банкротства. По их мнению, более острая конкурентная борьба может вести к снижению маржи и подталкивать банки к рискованному кредитованию и совершению сомнительных сделок. В прошлом эти доводы давали регуляционным органам основания для ограничения конкурентной борьбы, которая, по их мнению, служила главным источником банковских проблем. Однако практических доказательств негативного влияния конкуренции на стабильность банковской системы собрано достаточно мало.

Корделла и Йеяти (Cordella and Yeyati) (2008) исследуют воздействие усиленной конкуренции на степень готовности банков к риску при разных условиях страхования депозитов и разной степени раскрытия информации [там же]. Они считают, что доступ к информации играет определяющую роль в оценке воздействия конкуренции на степень надежности банков. Дерегулирование финансовой сферы и усиление конкуренции способны ухудшить вид банковских балансовых отчетов, снижая доходы банка и тем самым увеличивая риск их банкротства в условиях недостаточной информированности вкладчиков. Однако хорошо информированные, но незастрахованные вкладчики могут воздействовать на рисковую политику своих банков с помощью рыночных рычагов, требуя повышения штрафных надбавок за рискованное ведение банковских операций. Более жесткие рыночные меры дисциплинарного воздействия, имеющие целью заставить банки проявлять большую осмотрительность при ведении дел, способны повышать эффективность банковской деятельности, увеличивая рентабельность операций и одновременно ограничивая диапазон сокращения доходов банка. Другими словами, усиление конкуренции вкупе с наличием полномасштабной информации может повышать не только эффективность банковской деятельности, но и уровень надежности банков, что достигается введением рыночных мер дисциплинарного воздействия на банки и стимулированием их к повышению рентабельности банковских операций.

Конкуренция дополняет систему мер банковского регулирования и надзора за стабильностью финансового положения банков двумя путями. Во-первых, усиление конкуренции позволяет потенциальным инвесторам и вкладчикам уклоняться от контакта с банками, не имеющими надежной системы управления. Таким образом, более острая конкуренция создает стимулы для создания эффективной институциональной схемы управления и повышает действенность рыночных механизмов регулирования. Из этого следует, что создание надежной системы надзора со стороны владельцев и других вкладчиков банка помогает широкому распространению проверенных методов риск-менеджмента и прочих полезных элементов банковской деятельности. Во-вторых, рыночные меры воздействия могут не только стимулировать банки к осмотрительному ведению дел, но и прививать персоналу необходимые умения и навыки работы в банковской и финансовой сферах. Усиление конкуренции способно заставить банки соревноваться между собой в эффективном управлении рисками с целью заслужить уважение на рынке. Кроме того, использование передовых информационных технологий и новшеств, разработанных в ходе дерегулирования и либерализации финансовой сферы, будет служить совершенствованию механизмов управления рисками и укреплению стабильности банковской системы при наличии необходимых рыночных стимулов.

Вопросом, тесно связанным с усилением конкуренции на рынках развивающихся стран, является вопрос о роли банков, находящихся в иностранной собственности. Среди основных преимуществ, связанных с открытием внутренних банковских рынков для иностранных собственников, называются следующие два:

· принадлежащие иностранным лицам банки менее подвержены государственному регулированию, а доля отечественных активов в их кредитных портфелях сравнительно невелика,

· иностранные банки приходят на внутренний рынок, неся с собой опыт успешного ведения дел и использования новейших технологий.

На наш взгляд, в Кыргызстане сложилась относительно высокая доля иностранных банков в общем объеме банковских активов, но Кыргызстан обладает сравнительно более гибкой банковской системой, чем другие страны (Узбекистан, Таджикистан), где доля иностранного участия в банковской собственности низка. Мы считаем, что при интервенции иностранных банков получены следующие преимущества: новые банковские услуги; технический банковский прогресс; дополнительные инвестиции в экономику; снижение ставок по кредитам предприятиям и населению; рост привлекательности страны для инвесторов; выход на международные финансовые рынки; активный рост отечественных банков; положительные изменения в банковском законодательстве; рост уровня образования кадров и персонального роста существующего персонала; увеличение безналичного оборота.

Это дает основание, что не следует блокировать процессы финансовой либерализации, ведущие к усилению конкуренции со стороны иностранных банков.

Немаловажную роль по нашему мнению в развитии добросовестной банковской конкуренции играет Департамент по развитию конкуренции и антимонопольного регулирования Министерства экономики Кыргызской Республики. Исследования показывают, что данный орган занимается анализом конкурентной среды, разработкой проектов нормативных правовых актов в области антимонопольной политики, зашиты прав потребителей и рекламы; разработкой рекомендации для государственных органов и органов местного самоуправления по проведению мероприятий, направленных на защиту и развитие конкуренции, защиту прав потребителей и регулирование рекламной деятельности; мониторингом за действиями (бездействием) государственных органов и органов местного самоуправления, направленными на недопущение, ограничение либо устранение конкуренции.

На настоящий момент этот орган должен быть самостоятельным органом исполнительной власти, об этом отмечала в диссертационном исследовании А. Мигранян: «Для достижения конкурентоспособности экономики Кыргызстана необходимо изменение государственной политики по отношению к проблемам конкуренции, придание антимонопольному органу статуса независимого комитета и передаче ему больших полномочий, соответствующих закону "Об ограничении монополистической деятельности, развитии и защите конкуренции"»[2]. Мы согласны с мнением этого автора и уже через 15 лет повторяем, что орган должен быть самостоятельным и выполнять следующие основные функции на финансовых рынках:

1) обеспечивать государственный контроль за соблюдением антимонопольного законодательства;

2) выявлять нарушения, принимать меры по прекращению нарушений антимонопольных правовых норм и привлекать к ответственности за такие нарушения;

3) предупреждать монополистическую деятельность, недобросовестную конкуренцию;

4) осуществлять контроль за экономической концентрацией.

Исследования показали, что концентрацию капитала на рынке банковских услуг ни один из вышеперечисленных органов должным образом не контролирует.

Многочисленные исследования по банковскому регулированию проводились только с позиции регулирования банковского рынка государством, мы же предлагаем регулирование конкуренции на банковском рынке рассматривать как государственное и негосударственное (см.табл.2.1). И предлагаем отнести к органам негосударственного контроля и регулирования сами коммерческие банки, а также банковские ассоциации, союзы, банковские сообщества.

В первой главе исследования мы отмечали, что в Кыргызстане функционирует Союз банков. Основными задачами Союза банков являются разработка, обсуждение и лоббирование законодательных и нормативных актов, затрагивающих интересы членов Союза банков, внесение предложений по ним в соответствующие органы государственной власти и управления, экспертиза законопроектов, взаимодействие с их разработчиками; оказание членам Союза банков организационной, информационно-аналитической, методической, правовой и иной помощи и др.

Деятельность Союза играет большую роль в создании нормальных условий состязательности в банковской сфере.

По нашему мнению, коммерческие банки являются не только субъектами банковской конкуренции, но и органами ее регулирования и участия. Механизмами регулирования конкуренции со стороны банков являются следующие:

1) конкурентная разведка (с целью достижения конкурентных преимуществ);

2) участие в банковских ассоциациях, союзах;

3) применение методов и видов конкуренции (ценовой, неценовой).

Все выше исследованные механизмы государственного и негосударственного регулирования, на наш взгляд, создают благоприятную сферу для банковской конкуренции.

банк рынок надзор конкуренция

Литература

1. Cordella, T., and E. Yeyati, "Financial Opening, Deposit Insurance, and Risk in a Model of Banking Competition," IMF Working Paper, June 1998.

2. Мигранян А.А. Формирование конкурентной среды в Кыргызстане [Текст]: дис. ... канд. экон. наук : 08.00.05.- Бишкек- 1997- 161 с.

Размещено на Allbest.ru