Проблемы и перспективы развития рынка драгоценных металлов

Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

Введение

1. Основные участники рынка драгоценных металлов и принципы его функционирования

2. Операции Сбербанка с драгоценными металлами и их характеристика

3. Проблемы и перспективы развития рынка драгоценных металлов в России

Заключение

Список литературы

Введение

На современном этапе рыночных преобразований в народном хозяйстве России роль банков резко возросла. С одной стороны, они активно способствуют движению экономики в сторону экономики рынка, с другой - энергично помогают хозяйственному прогрессу важнейших ее секторов.

Особую роль в кредитной системе страны играет Сбербанк России. Широкая сеть филиалов, огромная финансовая мощь дают Сбербанку России возможность представлять населению услуги, доступные пока в таких масштабах не всем коммерческим банкам: прием от граждан инкассирование коммунальных, налоговых, страховых платежей; выплата пенсии и пособий, зарплаты. Далеко не все коммерческие банки оказывают такой широкий спектр услуг, как Сбербанк: выдают физическим лицам столько кредитов на строительство жилья, обустройства крестьянских и фермерских хозяйств, на различные неотложные нужды, в качестве помощи малому, среднему и крупному бизнесу, имеют такую широкую линейку вкладов, производят расчетно- кассовые обслуживания юридических лиц, осуществляет международные расчеты, связанные с экспортом и импортом товаров и услуг, производят операции по покупки и продаже иностранной валюты на валютном рынке, операции с драгоценными металлами и пр.

Рынки драгоценных металлов - это специальные центры торговли драгоценными металлами, где осуществляется их регулярная купля-продажа по рыночной цене в целях промышленно-бытового потребления, инвестиций, страхования риска, спекуляции, приобретения необходимой валюты для международных расчетов. В России рынок драгоценных металлов регламентируется Федеральными законами и соответствующими нормативными актами. металл банк сделка рынок

Сбербанк России одним из первых приступил к операциям с драгоценными металлами, в том числе и к операциям с металлами из драгоценных металлов.

1. Основные участники рынка драгоценных металлов и принципы его функционирования

Рынок драгоценных металлов - сфера обращения драгоценных металлов, сформированная в результате совершения сделок с ними на территории Российской Федерации между банками и клиентами. Динамика цен на драгоценные металлы в последние годы характеризовалась значительным непостоянством. В течение 8 лет сохраняется тенденция к росту цен на драгоценные металлы, в частности, на золото. ТАБЛИЦА

Население покупает сегодня более 90% добываемого металла в мире в виде ювелирных украшений. И оно очень активно пришло на рынок банковских продуктов в драгоценных металлах в России. Учреждения коммерческих банков России во всех регионах страны предоставляют гражданам возможность приобрести или продать банку золото в мерных слитках массой от 1 грамма до килограмма, мерные слитки серебра массой от 50 и более граммов. Покупка и продажа драгоценного металла производится Банком по собственным котировкам. Российский рынок драгоценных металлов неразрывно связан с международным. Если цены на золото растут на международном, то растут и на внутреннем рынке. Рынок драгоценных металлов не имеет территориальных границ. Единственный фактор в России, который может сдерживать или усиливать рост котировок является изменение курса доллара США к российскому рублю. С точки зрения доступности приобретения для населения самый дешевый металл- серебро, далее следует палладий, затем золото и платина. При выборе вида драгоценного металла для приобретения нужно знать, что они отличаются не только по стоимости, но и по потребителям, динамики спроса и предложения. Золото во всем мире потребляют в основном ювелиры. Серебро очень активно используется в электронике. В 2006 году цены на серебро взлетели до 15 долларов за тройскую унцию, а в 2008 - превышали 20$. Платина и палладий в основном имеют применение в химической промышленности.

Международный рынок драгоценных металлов в широком смысле слова включает всю совокупность разнообразных взаимоотношений между субъектами рынка. При осуществлении операций на международном рынке драгоценных металлов цены на них формируются исходя из сложившегося спроса и предложения на драгоценные металлы на международном рынке.

Особый самостоятельный блок взаимоотношений на международном рынке драгоценных металлов занимают банковские операции. Все банковские операции банков с драгоценными металлами на международном рынке проводятся как с наличными драгоценными металлами, так и безналичными. Банковские сделки с драгоценными металлами на международном рынке осуществляются в соответствии с требованиями законодательства РФ .

По завершению сделки формируется талон, который может содержать реквизиты сделки как на русском, так и на английском языке.

Распечатанная копия переговоров подписывается посредником и передается в соответствующее подразделение банка, которое на основании представленной копии переговоров подготовляет распоряжение уполномоченного лица банка на совершение сделки, путем зачисления или списания драгоценных металлов с(на) соответствующих(е) металлических(е) счетов(а). Исполнение и контроль за исполнением сделок и договоров осуществляется в соответствии с установленным в банке порядком.

При проведении операций на внутреннем рынке драгоценных металлов в банке на видном месте помещается информация о проводимых банком операциях с драгоценными металлами. Цены на покупаемые и продаваемые драгоценные металлы, а также тарифы на иные банковские операции с драгоценными металлами на внутреннем рынке определяются приказом или распоряжением уполномоченного лица банка об установлении цен на драгоценные металлы на определенную дату в соответствии с законодательством Российской Федерации. Распоряжение об установлении цен на проведение операций с драгоценными металлами должно включать: вид драгоценного металла, пробу, цену покупки за один грамм, цену продажи за один грамм, вид операции и тариф на проведение операции.

Купля-продажа драгоценных металлов за наличный расчет на внутреннем рынке драгоценных металлов может производиться за российские рубли и иностранную валюту в соответствии с законодательством Российской Федерации с использованием установленных каждым банком первичных документов. Условия проведения банковских операций по покупке-продаже драгоценных металлов определяются в договоре между банком и клиентом.

2. Операции банка с драгоценными металлами и их характеристика

Операции с драгоценными металлами и природными драгоценными камнями как с валютными ценностями регулируются Законом РФ от 26 марта 1998 г. № 41-ФЗ «О драгоценных металлах и драгоценных камнях».

Драгоценными металлами как валютными ценностями являются золото, серебро, платина, металлы платиновой группы любом виде и состоянии, за исключением ювелирных и других бытовых изделий, а также лома таких изделий.

Драгоценные металлы выпускаются аффинажными заводами в форме стандартных и мерных слитках, проката, гранул, порошка. Также выпускаются монеты из драгоценных металлов.

Стандартные слитки представляют собой слитки (ГОСТ 28058-89, ГОСТ 28595-90, ГОСТ 12341-66, ГОСТ 12340-81), изготовленные и маркированные российскими аффинажными предприятиями.

Масса драгоценных металлов и камней, а также их стоимость определяются согласно Инструкции « О порядке определения массы драгоценных металлов и драгоценных камней и исчисления их стоимости в учреждениях банков» утвержденной ЦБ РФ от 14 мая 1996 г. № 40 .

Банк России регулирует размер по отдельным операциям с драгоценными металлами, устанавливает официальные котировки цен на них, покупает золото у банков по заранее определенной цене.

Банки проводят операции с драгоценными металлами с открытием обезличенных металлических счетов(далее ОМС). ОМС открываются для физических и юридических лиц, включая банки. Драгоценные металлы могут приниматься от клиента на хранение, но при этом они не являются привлеченными средствами банка и не могут быть размещены от своего имени и за свой счет.

В договоре ОМС определяются операции, проводимые по данному счету, условия зачисления на счет и возврата со счета драгоценных металлов, а также размер и порядок выплаты вознаграждений, связанных с ведением счета. Учет металла ведется в граммах, а учет монет - по их количеству.

Размер вклада на ОМС для юридических или физических лиц устанавливается банком. Как правило проценты по металлическому счету банк не начисляет. Доход клиента зависит от роста цен на металл на мировом рынке, а для вкладчика российского банка - отчасти курса доллара к рублю. ПРИМЕР

Согласно Федеральному закону «О драгоценных металлах и драгоценных камнях» юридические лица, осуществляющие операции с драгоценными металлами и драгоценными камнями, должны встать на специальный учет в государственной инспекции пробирного надзора, на территории которой они совершают эти операции.

Операции с драгоценными металлами совершают лишь банки, получившие лицензию на осуществление операций с драгоценными металлами и драгоценными камнями.

Операции коммерческих банков, связанные с драгоценными металлами следующие:

· открытие и ведение металлических счетов;

· продажа-покупка драгоценных металлов;

· депозитные операции; кредитование под залог драгоценных металлов ;

· доверительное управление драгоценными металлами;

· ответственное хранение драгоценных металлов.

Сопутствующими операциями являются:

· оценка и охрана;

· транспорт и доставка драгоценных металлов;

· осуществление рекламных компаний, консультирование.

К драгоценным металлам относятся золото, серебро, платина и палладий. Они выступают обычно в виде банковских или мерных слитков.

Мерные слитки - слитки драгоценных металлов, изготовленные российскими аффинажными предприятиями, соответствующие установленным в РФ стандартам или международным стандартам качества, а также слитки иностранного производства, соответствующие международным стандартам качества, массой, как правило,1 кг и менее с содержанием химически чистого основного драгоценного металла не менее 99,95% лигатурной массы слитка.

Проба - достоинство сплава, показывающее количество массовых долей драгоценного металла в тысяче массовых долей сплава.

Процентное содержание - количество долей химически чистого драгоценного металла в ста массовых единицах лигатурного сплава. Лигатурная масса - фактическая общая масса сплава драгоценного металла с учетом всех компонентов.

Проведение операций сопряжено с высоким риском и требует предварительной подготовки. Право на выполнение операций с драгоценными металлами могут получить банки только при наличии установленного срока не ранее двух лет после регистрации банка. Прием или выдача драгоценных металлов должен производиться в помещении кассового узла банка, выполняющие требования Центрального Банка по техукрепленности и созданию необходимых условий для сохранности драгоценных металлов. Рабочее место кассира-эксперта должно быть оборудовано весоизмерительными приборами таким образом, чтобы клиент имел возможность убедиться в правильности определения массы драгоценного металла. Драгоценные металлы, поступающие кассиру - эксперту, учитываются в журнале учета драгоценных металлов, где отражаются: номер и дата заявки, вид драгоценного металла, его масса в граммах, проба. Обязательным условием является устойчивое финансовое положение банка в течение последних двух лет; наличие определенного размера нормативного капитала, выполнение квалифицированных и технических требований, определяющих готовность банка к проведению операций с драгоценными металлами. Критерии определения устойчивого финансового положения банка устанавливаются Национальным банком. К техническим требованиям относятся наличие кладовых и кассовых помещений, оборудованных в соответствии с требованиями и обеспечивающими сохранность драгоценных металлов. До выдачи права на выполнение операций с драгоценными металлами специалисты, которые будут в коммерческом банке осуществлять эти операции, обычно должны пройти тестирование в Национальном банке. Вышеназванные специалисты должны знать порядок и условия открытия и ведения металлических счетов; требования по использованию и оформлению банковских документов при покупке и продаже драгоценных металлов, законодательство, регулирующее проведение операций с драгоценными металлами, международные правила банковских и биржевых операций с ними; перспективы развития рынков драгоценных металлов, тенденции изменения цен и др.

Регулирование операций с драгоценными металлами и камнями позволяет вовлечь в эти операции все более широкий круг контрагентов с целью создания реально функционирующего рынка драгоценных металлов, а также формирования пополнения золотовалютного резерва государства.

В Ленинском отделении Сбербанка России осуществляются следующие операции с драгоценными металлами:

· продажа;

· покупка.

Банк осуществляет операции по покупке:

- физического металла на условиях его предварительной поставки в хранилище Банка. При этом поставка металла осуществляется непосредственно от аффинажных предприятий и хранилищ Банка России.

- обезличенного металла с обезличенных металлических счетов контрагентов

- физического металла, ранее принятого на ответственное хранение в Банк.

Слитки, не соответствующие государственным и отраслевым стандартам, имеющие дефекты ,а так же ставшие причиной изменения их лигатурной массы покупке не подлежат.

На основании решения Банка о покупке металла уполномоченное подразделение осуществляет подготовительную работу по совершению сделки купли-продажи.

Банк оформляет необходимые для проведения сделки документы:

- нотариально удостоверенные доверенности получение металла и подписание акта приема-передачи;

- спецификацию по сделке купли - продажи;

В случаях, когда слитки металлов доставлены представителями специализированных служб по перевозке ценностей непосредственно с аффинажного завода или из хранилищ Банка России допускается их прием по сопроводительным документам без присутствия представителя продавца металла в порядке, установленном документом.

Металлы, поставленные из хранилищ юридических лиц, при приеме в кладовую ценностей проверяются на подлинность визуально, а также при помощи специальных приборов с использованием методов неразрушающего контроля. Проверка слитков осуществляется сотрудником банка, имеющим свидетельство о прохождении подготовки для совершения операций с драгоценными металлами, выданное уполномоченной организацией.

После приема от контрагента металла и оформления акта приема-передачи и после списания металла с металлического счета контрагента Банк перечисляет на счет контрагента денежные средства за купленный металл.

В случае покупки у контрагента металла в полном объеме Договора хранения указанные слитки из кладовой ценностей не изымаются, и их прием в присутствии представителя контрагента не производится.

Уполномоченное подразделение направляет в кладовую ценностей распоряжение о прекращении действия Договора хранения и переходе металла в собственность Банка (документы).

Для совершения операции по продаже металла уполномоченное подразделение осуществляет подготовительную работу по совершению сделки купли-продажи. Уполномоченное подразделение Банка оформляет необходимые для проведения сделки документы:

- нотариально удостоверенные доверенности на передачу металла и подписание акта приема-передачи; спецификацию по сделке купли-продажи;

договор хранения; договор обезличенного металлического счета.

Уполномоченное подразделение Банка контролирует получение от контрагента письменного подтверждения или отказа от сделки. В случае не поступления от контрагента письменного подтверждения или отказа от сделки Банк осуществляет действия по их истребованию.

Банк контролирует поступление денежных средств от контрагента на счет Банка в соответствии с параметрами и условиями заключенной сделки. После поступления денежных средств Банк осуществляет:

- передачу металла контрагенту; зачисление металла контрагенту на счет хранения; зачисление металла на обезличенный металлический счет контрагента. Прием металла по договорам хранения производится в порядке, описанном в документе с учетом следующего:

- представитель контрагента имеет право осмотреть приобретенные и передаваемые на хранение слитки металла;

- уполномоченное подразделение направляет в хранилище Банка. Распоряжение о приеме металла на хранение с указанием времени явки представителя контрагента и приложением одного экземпляра Договора купли-продажи или письменного подтверждения сделки и Договора хранения. При получении письменного подтверждения о совершении сделки от контрагента, Уполномоченное подразделение Банка направляет в учетное подразделение распоряжение об ожидаемом поступлении денежных средств в соответствии с условиями заключенного Договора с выделением суммы налога на добавленную стоимость (документы).

3. Проблемы и перспективы развития рынка драгоценных металлов в России

До недавнего прошлого иностранные инвесторы не проявляли особого интереса к российской золотодобывающей промышленности из-за ее чрезмерной раздробленности и относительно устаревшей технологии добычи. Однако в результате недавней консолидации отрасли появились достаточно крупные компании, которые не остались незамеченными на рынке капитала.

В отличие от производителей стали и цветных металлов, золотодобывающим компаниям нужна помощь финансовых рынков для осуществления своих планов, поэтому их управленческие команды стремятся обеспечить прозрачность финансовой отчетности, наладить отношения с инвесторами и увеличить ценность компании для акционеров. С ростом стабильности золотодобытчиков конкуренция среди банков возрастает. Это объективно повышает их требования к управляемости рисками клиентов, а соответственно, и к «прозрачности» клиентов и «видимости» всех рисков, связанных с их финансированием. Прежде всего, это уровень затрат на добычу золота, режим налогообложения, объем и качество запасов, рост мировых цен на золото. Характер добычи золота в России меняется: теперь примерно половина этого металла извлекается из твердых пород, тогда как 15 лет назад этот показатель составлял всего 20%.

В результате по мере роста потребностей в инвестициях, необходимых для финансирования разработки месторождений в твердой породе, российские добывающие предприятия будут все чаще обращаться за помощью к рынку капиталов, т.е. к банковскому сектору.

Низкая себестоимость добычи за счет невысоких операционных затрат и благоприятного налогового режима - в России себестоимость производства золота на 23% ниже среднемирового показателя.

Большой удельный вес россыпного золота, более рентабельного для добычи

Высокая инвестиционная активность на рынке драгоценных металлов - всё больше российских компаний развивают свою активность за рубежом, в особенности на финансовых рынках

Анализ состояния отраслей промышленности драгоценных металлов, связанных в единый комплекс, выявил ряд недостатков нормативно-правового регулирования в сфере производства, использования и обращения драгоценных металлов.

Центральный банк Российской Федерации, располагающий значительным золотым запасом, мог бы размещать хотя бы небольшую его часть в депозиты в российских коммерческих банках, которые использовали бы этот металл для кредитования промышленности.

Анализ деятельности российских коммерческих банков подтверждает, что определяющим фактором для проведения операций с золотом, является не их непосредственная близость к добывающим предприятиям, а общее финансовое положение банка.

Одной из наиболее серьезных проблем, сдерживающих дальнейшее развитие рынка драгоценных металлов в России, является слабая ликвидность золота для физических и юридических лиц. Это объясняется тем, что при продаже им банковских слитков и монет из драгоценных металлов взимается НДС, размер которого делает эту операцию экономически нерентабельной.

Поработав в течение некоторого времени с мерными слитками драгоценных металлов, банки пришли к выводу, что у населения до тех пор не возникнет серьезного интереса к инвестициям в драгоценные металлы и до тех пор золото не составит конкуренцию доллару в нашей стране, пока с продажи мерных слитков населению не будет снят НДС.

Во всем мире драгоценные металлы являются валютной ценностью аналогично свободно конвертируемым валютам и продаются и покупаются без дополнительного налогообложения. В нашей стране золото имеет как бы двойную сущность. С одной стороны, когда оно свободно продается старателями коммерческими банкам, на межбанковском рынке или ЦБ РФ и не покидает сертифицированных хранилищ, оно считается валютной ценностью. Но как только золото покидает сертифицированное хранилище, оно становится товаром.

Еще одной из негативных проблем на рынке драгоценных металлов является деятельность подпольных предприятий. На долю поставщиков приходится от 40 до 60 процентов всего объема рынка драгметаллов. Для исправления ситуации и либерализации рынка нужны новые законы. В результате дискуссий на сегодняшний день появился закон о валютном регулировании, в котором ювелирные изделия выведены из состава валютных ценностей и не попадают под валютный контроль, что резко упрощает их оборот.

В России в форме вторичного сырья находится очень большое количество драгоценных металлов и камней . Введение сертификации на данное сырье и организация его биржевого и внебиржевого обращения позволят упростить контроль за извлечением драгоценных металлов и драгоценных камней, значительно сократить черный рынок, вернуть в оборот большое количество ценностей, развить отрасль переработки этого сырья.

На данный момент большая часть финансовых оборотов легальной ювелирной промышленности РФ остается в тени. Это связано с чрезвычайно тяжелым налоговым прессингом в этой отрасли. Кроме того, существующий принцип налогообложения приводит к значительному снижению конкурентоспособности на рынке ювелирных изделий российского производства и доминированию изделий иностранного производства.

Для устойчивого развития российской золотодобывающей отрасли необходимо коренное изменение структуры запасов и добычи в сторону увеличения роли коренного золота.

Заключение

По работе можно сделать следующие выводы:

Драгоценные металлы и природные драгоценные камни обладают инвестиционной ценностью и являются инструментом образования и накопления денежных средств. Поэтому они относятся к финансовым активам и могут являться объектом банковских сделок.

Сейчас в России на мировых ценах на драгметаллы играют в основном физические лица. Население сознательно распределяет сбережения. Корпоративные же клиенты пока редко вкладывают свободные средства в драгметаллы: это достаточно рискованный актив, здесь нет гарантированной доходности.

При проведении банковских операций с драгоценными металлами банки обязаны осуществлять контроль за соотношением требований и обязательств в драгоценных металлах в рублевой оценке, т. е. вести открытую позицию по операциям с драгоценными металлами. Порядок регулирования открытой позиции устанавливает Банк России.

Анализ динамики развития операций с драгоценными металлами коммерческих банков на примере филиала Сбербанка России показал, что данные операции активно используются в деятельности банка.

Список литературы

1. Федеральный Закон «О банках и банковской деятельности» от 2 декабря 1990 года № 395-1 в ред. Федерального закона от 21.07.05 № 31-ФЗ.

2. Федеральный Закон РФ от 26 марта 1998 г. № 41-ФЗ «О драгоценных металлах и драгоценных камнях» (в ред. от 18.07.05).

3. Инструкция ЦРБ от 01.10.97г «О порядке регулирования деятельности банков» (с изменениями и дополнениями от 13 июля, 1, 24 сентября, 2 ноября 1999 года, 12 мая 2000 года.).

4. Федеральный Закон РФ от 10.07.02 г. N 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» (с изм. и доп. от 10 января 2003 г.).

5. Положение Банка России «О совершении кредитными организациями операций с драгоценными металлами» № 50 от 01.11.1996 г.

6. «Регламент открытия и ведения обезличенных металлических счетов» №12.

7. Галлямова А.З. Формирование современной структуры российского рынка драгоценных металлов // Банковское дело. 2005. - № 5. - С. 34 - 36. 928-р от 26.04.2002 г.

8. Балабанов И.Т. Драгоценные металлы и драгоценные камни.- М.: Финансы и статистика, 2003. - 185 с.

Размещено на Allbest.ru