Пути совершенствования управления банковскими рисками

Розничный сектор. Объем средств розничных клиентов слегка вырос до 660 млрд. тенге в сравнении с 659 млрд. тенге на 31 декабря 2012 года. По состоянию на 30 сентября 2013 года Банк располагал 23 филиалами и 127 отделениями в Казахстане. Кроме того, Банк имеет развитую альтернативную сеть продаж. Количество банкоматов и POS-терминалов составило 1 362 и 16 598 соответственно.

Объем нетто-ссуд розничному сектору вырос на 24,5% до 265 млрд. тенге с 213 млрд. тенге на 31 декабря 2012 года преимущественно за счет роста нетто потребительских ссуд. Доля нетто-ссуд розничному сектору в общем объеме нетто-ссуд клиентам выросла до 13,7% с 11,1% на конец 2012 года.

А также был рассмотрены консолидированный отчет о прибылях и убытках за 2010-2012 года(см. Приложение 2).

Согласно приложению 2, процентные доходы банка в 2010 году составили 291,515 млн. тенге, в 2011 году составили 246,853 млн.тенге и в 2012 году составили 232,061 млн. тенге. Процентные расходы банка за 2010 год составили 152,091 млн. тенге, в 2011 году составили 133,531 млн. тенге, в 2012 году составили 107,723 млн. тенге. В 2010 году доходы по услугам и комиссиям составили 20,974 млн. тенге, в 2011 году составили 23,946 млн. тенге, в 2012 году составили 27,470 млн. тенге. В 2010 году чистая прибыль банка составила 21,988 млн. тенге, в 2011 году составила 23,520 млн. тенге и 2012 году банк не получил прибыль и убыток составил 130,932 млн. тенге.

Рассчитаем следующие коэффициенты в отрезке горизонтальный, вертикальный анализ на основании консолидированной отчётности АО «Казкоммерцбанк» за 2010-2012года.(см.Приложение 3,4,5)

Согласно приложению 3, в 2010 году денежные средства и счета в национальных банках составили 61,216 млн. тенге, в 2011 году составила 105,067 млн. тенге, в 2012 году составила 106,497 млн. тенге, что по сравнению с 2011 годом больше на 1,430 млн. тенге (+1,36%). Активы в общем в 2010 году составили 2,688,108 млн. тенге, в 2011 году составили 2,565,589 млн. тенге и в 2012 году составили 2,444,812 млн. тенге, что по сравнению с 2011 годом меньше на 120,777 млн. тенге (-4,7%). Обязательства банка в 2010 году составили 2,274,362 млн. тенге, в 2011 году 2,129,057 млн. тенге и в 2012 году составили 2,136,843 млн. тенге, что по сравнению с 2011 годом больше на 7,786 млн. тенге (+0,36%). В 2010 году капитал банка составил 413,746 млн. тенге, в 2011 году составил 436,632 млн. тенге и в 2012 году составил 307,969 млн. тенге, что по сравнению с 2011 годом меньше на 128,663 млн. тенге (-29,46%).

2.2 Основные методы хеджирования банкавских рисков на примере АО «Казкоммерцбанк»

Хеджирование (от англ. hedge - страховка, гарантия) - установление позиции по срочным сделкам на одном рынке для компенсации воздействия ценовых рисков равной, но противоположной срочной позиции (позиции по срочным сделкам), на другом рынке. Хеджирование осуществляется с целью страхования рисков изменения цен путем заключения сделок на срочных рынках.

Наиболее часто встречающийся вид хеджирования - хеджирование фьючерсными контрактами. Зарождение фьючерсных контрактов было вызвано необходимостью страхования от изменения цен на товары.

Первые операции с фьючерсами были совершены в Чикаго на товарных рынках именно для защиты от резких изменений конъюнктуры рынка. До второй половины XX века хеджирование (данный термин был уже тогда закреплен в некоторых нормативных документах) использовалось исключительно для снятия ценовых рисков. В настоящее время целью хеджирования выступает не снятие рисков, а их оптимизация.

Механизм хеджирования заключается в балансировании обязательств на наличном рынке (товаров, ценных бумаг, валюты) и противоположных по направлению на фьючерсном рынке.

Помимо операций с фьючерсами, операциями хеджирования могут считаться и операции с другими срочными инструментами: форвардными контрактами и опционами. Продажа опциона согласно нормам МСФО не может признаваться операцией хеджирования.

Результатом хеджирования является не только снижение рисков, но и снижение возможной прибыли.

Различают хеджирование покупкой и продажей.

Хеджирование покупкой (хедж покупателя, длинный хедж) связано с приобретением фьючерса, что обеспечивает покупателю страхование от возможного повышения цен в будущем.

При хеджировании продажей (хедж продавца, короткий хедж) предполагается осуществить продажу на рынке реального товара, и в целях страхования от возможного снижения цен в будущем осуществляется продажа срочных инструментов. Товарные рынки первыми стимулировали потребность в инструментах хеджирования (таких, как фьючерсы), поскольку цены на товары колеблются в широких пределах и трудно предсказуемым образом. Непредсказуемо ведут себя курсы валют. Процентные ставки также являются достаточно неустойчивыми. Не имея определенной системы срочных цен, позволяющей компенсировать эти колебания, практически невозможно реализовать какую-либо форму планирования хозяйственных операций, включающих использование финансовых инструментов.

При принятии решения по хеджированию важными соображениями являются изменчивость процентных ставок и обменных курсов. Определенная величина процентного риска является частью обычного финансового риска всех банков. Использование эффекта финансового рычага (за счет использования заемных средств) увеличивает ожидания доходов, и ради этих ожиданий они готовы.

Затраты на хеджирование можно разделить на две категории:

первую - затраты на исполнение сделок и вторую - транзакционные издержки. Затраты на исполнение сделок отражены в разнице между ценами покупателя и продавца на рынке. Кроме того, имеются потенциальные потери вследствие неблагоприятных изменений базиса. Транзакционные издержки включают комиссионные брокерам и альтернативные издержки, связанные с неполучением процентов по деньгам, внесенным в качестве маржи.

Хеджирование - это нейтрализация риска изменения цены актива в будущем за счет проведения определенных финансовых операций.

Хеджирование позволяет компаниям, подверженным валютному риску:

- избежать финансовых потерь при неблагоприятном изменении валютного курса в будущем;

- упростить для компаний процесс планирования основных финансовых показателей хозяйственной деятельности за счет возможности зафиксировать будущее значение валютного курса.

Основные инструменты хеджирования:

- Поставочный форвард - сделка покупки/продажи определенного количества одной валюты за другую (в том числе и в национальной валюте) в определенный момент времени в будущем по курсу, согласованному в момент заключения сделки;

- расчетный форвард (NDF) - аналог поставочного форварда с тем отличием, что в дату исполнения данного контракта расчеты между сторонами сделки происходят только в размере курсовой разницы;

- фьючерсные контракты на доллар США и евро - стандартизированные форвардные контракты, являющиеся инструментами без поставки (расчетными);

- опцион - покупка права покупки ("колл")/продажи ("пут") определенного количества одной валюты за другую по определенному курсу в определенную будущую дату (европейский опцион) или в любой момент до ее наступления (американский опцион).

Основные принципы хеджирования:

1. Эффективная программа хеджирования не ставит целью полностью устранить риск; она разрабатывается для того, чтобы трансформировать риск из неприемлемых форм в приемлемые.

Целью хеджирования является достижение оптимальной структуры риска, т.е., соотношения между преимуществами хеджирования и его стоимостью.

2. При принятии решения о хеджировании важно оценить величину потенциальных потерь, которые компания может понести в случае отказа от хеджа. Если потенциальные потери несущественны (например, мало влияют на доходы фирмы), выгоды от хеджирования могут оказаться меньше, чем затраты на его осуществление; в этом случае компании лучше воздержаться от хеджирования. банковский риск кредитный хеджирование

3. Как и любая другая финансовая деятельность, программа хеджирования требует разработки внутренней системы правил и процедур.

4. Эффективность хеджирования может быть оценена только в контексте (бессмысленно говорить о доходности операции хеджирования или об убытках по операции хеджирования в отрыве от основной деятельности на спот-рынке) страхование риск хеджирование опцион форвард.

Целью хеджирования (страхования рисков) является защита от неблагоприятных изменений цен на рынке акций, товарных активов, валют, процентных ставок, и прочее.

Классическое (чистое) хеджирование. Хеджирование путем занятия противоположных позиций на рынке реального товара и фьючерсном. Первый вид хеджирования, который применялся торговцами сельскохозяйственной продукцией в Чикаго (США).

Полное и частичное хеджирование. Полное хеджирование предполагает страхование рисков на фьючерсном рынке на полную сумму сделки. Данный вид хеджирования полностью исключает возможные потери, связанные с ценовыми рисками. Частичное хеджирование страхует только часть реальной сделки.

Предвосхищающее хеджирование. Предвосхищающее хеджирование предполагает покупку или продажу срочного контракта задолго до заключения сделки на рынке реального товара. В период между заключением сделки на срочном рынке и заключением сделки на рынке реального товара фьючерсный контракт служит заменителем реального договора на поставку товара. Также предвосхищающее хеджирование может применяться и путем покупки или продажи срочного поставочного товара и его последующее исполнение через биржу. Данный вид хеджирования наиболее часто встречается на рынке акций. Селективное хеджирование. Селективное хеджирование характеризуется тем, что сделки на фьючерсном рынке и на рынке реальных товаров различаются по объему и времени заключения.

Перекрестное хеджирование. Перекрестное хеджирование характеризуется тем, что на фьючерсном рынке совершается операция с контрактом не на базовый актив рынка реального товара, а на другой финансовый инструмент. Например, на реальном рынке совершается операция с акцией, а на фьючерсном рынке с фьючерсом на биржевой индекс.

Роль коммерческого банка в операциях с иностранной валютой - это быть между клиентом и рынком иностранной валюты. Другими словами, политика защиты от риска должна распространяться и на операции на валютном рынке.

В стратегическом плане защита от валютного риска тесно связана с активной ценовой политикой, видами и стоимостью страхования, степенью надежности страховых компаний, как самого банка, так и его контрагентов и клиентов. Кроме того, почти все крупные банки стараются формировать портфель своих валютных операций, балансируя активы и пассивы по видам валют и срокам.

В основном все внешние методы управления валютными рисками ориентированы на их диверсификацию. Для этой цели, как уже отмечалось, наиболее широко используются срочные валютные операции. В современных условиях отсутствие практики страхования валютных рисков как составного элемента системы управления рисками в компании может привести к существенному ухудшению финансовых показателей компании в случае неблагоприятной динамики валютного курса.

Финансовые риски возникли на заре истории вместе с появлением денежного обращения и отношений «заемщик-кредитор». По мере развития финансовых систем спектр рисков значительно расширился, однако задача грамотного управления рисками особенно остро встала перед участниками финансового рынка в последние 10-15 лет. Объяснение данной тенденции кроется не столько в конкретных случаях банкротства отдельных компаний и кризисах государственных финансов в различных странах, сколько в масштабах и быстроте их возникновения и распространения. Однако проблема заключается не в отдельных случаях, которые можно было бы объяснить неэффективной системой управления в рамках отдельно взятой компании. К сожалению, на сегодняшний день существует целый ряд факторов, способствующих повышению уязвимости финансовых институтов и все большего числа нефинансовых компаний.

К таким факторам относятся:

- Глобализация, которая делает национальные экономики все менее защищенными от влияния экономических кризисов других стран.

- Бурное развитие производных финансовых инструментов (вся масса обращающихся в мире деривативов превышает совокупный объем производимых товаров и услуг)

- Создание и внедрение новых информационных технологий, что дало возможность заключать сделки в любой точке земного шара в режиме реального времени, и способствовало увеличению скорости изменений на рынке.

Если обратиться к миру финансов, то видно, что цены активов могут измениться за несколько секунд, сами инструменты становятся все более и более изощренными, усложняется структура инвестиционных портфелей, а возможные потери в течение дня могут достигать сотен миллионов долларов. Крупнейшие финансовые институты уже давно пришли к пониманию того, чтобы для предотвращения негативных последствий необходима ежедневная количественная оценка возможных потерь по отдельным операциям, клиентам, подразделениям и направлениям деятельности, а также интегральная оценка совокупного риска компании.(см.Приложение 6)

Согласно приложению 6, по состоянию на 31 декабря 2012 г., совокупная сумма нереализованных (убытков) доходов, отложенная в резерве хеджирования, относящаяся к кросс-валютным свопам, номинальная стоимость составила 166,073 млн. тенге (2011 г.: 268,980 млн. тенге, 2010 г.: 338,467 млн. тенге). Номинальная стоимость спот по состоянию 31декабря 2012.составила 21,723,(2011г.:10,044 млн.тенге, 2010г.: 5,012млн.тенге), также совокупная сумма форвард по состоянию 31 декабря 2012г., составила 4,540млн.тенге (2011г.: 3,768млн тенге, 2010г.: 4,216млн.тенге). Данная сумма будет самортизирована в прибыли и убытки за период до февраля 2017 г., в соответствии с ранее хеджированными денежными потоками по этим контрактам.

2.3 Анализ оценки кредитных рисков

Риск-менеджмент играет важную роль в деятельности банка. Функции риск-менеджмента включают:

- Определение риска: Система риск-менеджмента идентифицирует риски, которые группа несет в ходе своей деятельности.

- Измерение рисков: Банк измеряет риски, используя различные количественные и качественные методологии, которые включают анализ доходности от операции с учетом рисков, расчет возможной суммы убытка и использование специальных моделей.

Модели измерения рисков пересматриваются на периодической основе для обеспечения адекватности и приемлемости используемых инструментов.

- Мониторинг рисков: Политики и руководства банка определяют процедуры по уменьшению и предотвращению рисков и устанавливают лимиты на различные операции. Такие процедуры и лимиты пересматриваются с периодичностью, определяемой внутренними документами АО «Казкоммерцбанка».

- Отчетность по рискам: Отчеты по рискам составляются в разрезе конкретного бизнеса и на консолидированной основе.

Для совершенствования банковского риск-менеджмента необходимо разрабатывать комплексный подход к управлению рисками и в первую очередь, речь идет о системе управления рисками. Система управления рисками - процесс, включающий в себя четыре основных элемента: оценка риска, измерение риска, контроль риска и мониторинг риска.

Для функционирования банка как высокорентабельного предприятия в сфере денежного обращения, стремящегося к получению максимального дохода, характерна сопряженность с многочисленными рисками, в том числе непредсказуемого характера. Риск банка никогда не равен нулю. Поэтому банк должен планировать риски, взвешивая прогнозируемый размер денежных потерь и степень риска, выраженную как вероятность в процентах.

Основная задача управления рисками банка - соотнесение прибыльности с соображениями безопасности и ликвидности в процессе управления банковским портфелем, то есть активами и пассивами банка. Для того чтобы построить эффективную систему управления рисками необходимо обратить внимание на четкое определение рентабельности банковских операций, провести реинжиниринг внутренних бизнес-процессов с целью их оптимизации. Эти направления могут быть реализованы через конкретные мероприятия, осуществляемые на уровне стратегического управления, уровне организационных подразделений или в рамках взаимодействия ряда подразделений для контроля риска при той или иной сложной операции.

Система управления рисками должна позволять не только эффективно оценивать уровень рисков по отдельным сделкам и портфелям, но и заранее определять общий уровень риска, приемлемый для банка. Система должна учитывать риски при формировании политики управления. Это, в свою очередь, дает возможность принимать решения с позиции риск/доходность. При управлении финансовыми рисками, как правило, применяются стандартные подходы и инструменты, но всегда учитываются особенности различного рода рисков и степень их влияния на доходность банка.

Система управления риском реализуется через конкретные мероприятия, осуществляемые на уровне стратегического управления, уровне организационных подразделений или в рамках взаимодействия ряда подразделений для контроля риска при той или иной сложной операции. В таблице приведены мероприятия в рамках системы управления рисками с использованием отдельных элементов системы управления рисками.

Таблица 1. Элементы системы управления риском при управлении кредитным риском

Нормирование риска	1-ый уровень: Кредитная политика	2-ой уровень: Кредитное планирование	3-ий уровень: Ценообразование на кредиты
Определение риска	Анализ кредитоспособности ссудозаемщиков	Рассмотрение и утверждение кредитного договора (авторизация)	Внутренний кредитный рейтинг
Контроль риска	Юридическая экспертиза. Отчет службы безопасности	Контроль за целевым использованием средств, штрафы за нарушение условий договора	Отслеживание проблемных кредитов и формирование резервов под невозврат кредитов
Мониторинг	Контроль кредитного портфеля, анализ показателей	Должностные отчеты отдела мониторинга за проблемными ссудами	Внутренний (кредитный аудит) Расчет «точки безубыточности» Продажа убыточных кредитов коллекторским компаниям

Однозначно, что минимизация кредитных рисков коммерческих банков является одним из важнейших факторов управления рисками коммерческих банков, так как именно кредитные операции занимают наибольший удельный вес в структуре активов коммерческих банков и, соответственно, влекут за собой серьезный риск потерь для банков.

Так, кредитный портфель Казкоммерцбанка за анализируемый период характеризуется следующими показателями: возрос объем кредитов, выданных заемщикам, но увеличился также и объем просроченных и списанных за баланс кредитов, и соответственно увеличиваются провизии банков по этим кредитам.

В следующей таблице представлен максимальный размер кредитного риска по финансовым активам и условным обязательствам. Максимальный размер кредитного риска банка может существенно варьироваться в зависимости от индивидуальных рисков, присущих конкретным финансовым активам, и общих рыночных рисков. Для финансовых активов максимальный размер кредитного риска равен балансовой стоимости этих активов без учета суммы зачета или обеспечения. Для финансовых гарантий и других условных обязательств максимальный размер кредитного риска представляет собой максимальную сумму, которую группе пришлось бы заплатить при наступлении необходимости платежа по гарантии или в случае востребования ссуд в рамках открытых кредитных линий. Информация по финансовым гарантиям и прочим внебалансовым обязательствам.(см.Приложении7,8,9,).

Согласно данным приложения, максимальный размер ссудного портфеля по состоянию 31 декабря 2012г составило 1,917,692млн.тенге (2011г.: 2,097,661млн.тенге, 2010г.: 2,174,760млн.тенге).

Залоговое обеспечение по ссудам выданным клиентам отражено по залоговой стоимости и ограничено суммой кредита по каждому отдельному займу. Залоговая стоимость отражается по справедливой стоимости, скорректированной с учетом всех расходов на реализацию, включая финансовые расходы, и сроков реализации. Справедливая стоимость пересматривается на полугодовой основе. По состоянию на 31 декабря 2012 г., в статью ссуд и средств, предоставленных банкам и прочим финансовым институтам, вошли также ссуды, предоставленные по соглашениям обратного РЕПО на сумму 10,688 млн. тенге (2011 г.: 800 млн. тенге, 2010 г.: 8,407 млн. тенге). По состоянию на 31 декабря 2012 г., в статью ссуды, предоставленные клиентам, вошли также ссуды, предоставленные по соглашениям обратного РЕПО на сумму ноль тенге (2011 г.: ноль тенге, 2010 г.: 818 млн. тенге).

Таким образом, анализ деятельности банков второго уровня Республики Казахстан показал, что банкам необходимо совершенствовать практику риск-менеджмента при управлении кредитным риском и риском изменения процентных ставок. Так как при повышении уровня кредитного риска у банков повышается и процентный риск, в результате возникают потери и снижается доходность, что в свою очередь приводит к снижению процентной маржи.

3. Организация и совершенствование управления банковскими рисками в РК

3.1 Управление кредитным и процентными рисками, как составляющие банковского риска

АО «Казкоммерцбанк»подвержена кредитному риску, т.е. риску неисполнения контрагентом по финансовому инструменту своих обязательств перед банком. В определение кредитного риска включаются дефолты по платежам, а также снижение стоимости финансового инструмента из-за снижения кредитного качества контрагента.

Управление рисками и их мониторинг осуществляется согласно процедурам и лимитам, установленным Кредитными Комитетами и Правлением Банка. Управление рисками координируется риск-менеджером или Департаментами риск-менеджмента. Ежедневная работа по управлению рисками осуществляется руководителями кредитующих департаментов или кредитными службами филиалов и дочерних компаний.

Для измерения кредитного риска БВУ применяет различные методологии для оценки вероятности дефолта заемщика или контрагента. Методологии различаются в зависимости от типов активов (например, потребительские кредиты против корпоративных), параметров измерения рисков (например, факт просрочки платежа и отчеты кредитного бюро против рейтинга рисков корпоративных кредитов) и процедур управления рисками и взыскания (например, взыскание по потребительским кредитам против взыскания и реструктуризации по корпоративным займам).

Банк определяет уровень кредитного риска путем установления максимальной суммы риска в отношении одного заемщика или группы заемщиков, и индустрии и географических сегментов. Риск по каждому заемщику дополнительно ограничивается лимитами, охватывающими балансовые и внебалансовые риски и устанавливаемыми Кредитными Комитетами.

Внебалансовые кредитные обязательства представляют собой неиспользованные кредитные линии в форме ссуд, гарантий или аккредитивов. Кредитный риск по финансовым инструментам, учитываемым на внебалансовых счетах, определяется как вероятность потерь из-за невозможности заемщика соблюдать условия и сроки контракта. По отношению к кредитному риску, связанному с внебалансовыми финансовыми инструментами, максимальный убыток, который может нести банк, равен общей сумме неиспользованных кредитных линий, гарантий и аккредитивов. Вероятная сумма убытка предположительно значительно ниже общей суммы неиспользованных обязательств, учитывая требования банка, выставляемые к кредитоспособности потенциальных заемщиков. Банк применяет ту же кредитную политику в отношении условных обязательств, что и в отношении балансовых финансовых инструментов.

В настоящее время Банк использует классификацию ссуд, предоставленных клиентам, следующим образом:

Однородные кредиты: ссуды, предоставленные клиентам, со схожими характеристиками кредитного риска (то есть, характеристики включают сектор экономики, вид заемщика, тип программы кредитования и другие факторы).

Общая оценка производится по кредитам, которые по отдельности несущественны и по индивидуально существенным займам, по которым отсутствуют убытки от обесценения при индивидуальной оценке.

Группа 1: Заемщик выплачивает проценты и основную сумму без задержек и в полном размере. Заемщик, несомненно, способен оплачивать как основную сумму, так и проценты по кредиту, и ожидается, что его финансовая состоятельность сохранится в будущем.

Группа 2: Заемщик выплачивает проценты и основную сумму без задержек и в полном размере. Заемщик в настоящее время имеет устойчивое финансовое положение, однако может возникнуть отрицательная тенденция.

Группа 3: Заемщик выплачивает проценты и основную сумму без задержек и в полном размере. Есть данные о некоторых неудовлетворительных финансовых результатах, которые могут повлиять на способность заемщика погашать кредит в будущем.

Группа 4: Заемщик выплачивает проценты и основную сумму с задержками и не в полном размере. Существуют объективные свидетельства о значительном количестве неудовлетворительных финансовых результатов, которые могут повлиять на способность заемщика погашать кредит.

Группа 5: Заемщик не может выплачивать проценты и основную сумму без задержек и в полном размере. Финансовая состоятельность сомнительна и вероятность полной выплаты кредита в будущем низкая.(см Приложение 10)

Кредитные риски в банковской сфере, в основном, связаны с финансовыми активами и внебалансовыми обязательствами. Основной кредитный риск АО «Казкоммерцбанк» сконцентрирован в Республике Казахстан. Мониторинг риска проводится на постоянной основе для обеспечения соблюдения кредитных лимитов и критериев платежеспособности, установленных политиками банка по управлению рисками.

Процентный риск. Банк при определении и управлении процентного риска принимает подход, который предполагает различение процентного риска в торговом портфеле от структурного процентного риска, вследствие различного влияния на капитал и на прибыль и убыток группы. Управление данными видами риска в данный момент измеряются и управляются по отдельности. Данный раздел раскрывает информацию по структурному процентному риску. Процентный риск в торговом портфеле рассматривается Банком как один из рыночных рисков.

Под структурным процентным риском понимается риск снижения процентных доходов по балансовым и вне-балансовым позициям, учитываемым по амортизированной стоимости, в результате изменений процентных ставок на рынке. Соответственно, управление процентным риском предполагает управление подверженностью процентных доходов и, следовательно, капитала Банк колебаниям процентных ставок на рынке с целью ограничения возможного снижения доходов или убытков и обеспечения оптимального и стабильного потока процентных доходов.

КУАПГ управляет структурным процентным риском путем мониторинга и анализа процентного гэпа и отчетов по анализу доходов под риском, также как и отчетов по процентной марже. Это помогает банку снизить подверженность данному риску и поддерживать положительную процентную маржу. Департамент риск-менеджмента отслеживает финансовую деятельность, регулярно оценивая уязвимость банка изменениям процентных ставок и их влияние на прибыльность.

На текущий момент большинство кредитов банка имеют фиксированную процентную ставку. В то же самое время, кредитные cоглашения содержат пункты, позволяющие банку менять процентную ставку, позволяя таким образом снижать риск.

Использование производных финансовых инструментов АО «Казкоммерцбанка» позволяет снизить последствия от изменения процентных ставок и контролировать процентную маржу по видам продуктов. Руководство осуществляет мониторинг процентной маржи банка и считает, что банк не несет существенного риска изменения процентной ставки и соответствующего риска в отношении изменения денежных потоков.

3.2 Пути и способы снижения банковских рисков

Риск можно с достаточной степенью точности оценить при помощи анализа потерь. Количественно размер риска может выражаться в абсолютных и относительных показателях. Однако оценить эти потери с достаточной точностью не всегда представляется возможным. Если же отнести размер вероятных потерь к какому-либо показателю, характеризующему банковскую деятельность, например, к размеру кредитных ресурсов, размеру расходов или доходов банка в связи с осуществлением конкретной операции, то получится величина риска в относительном выражении. Относительное выражение риска в виде установления допустимого уровня при совершении различных операций применяется при выработке политики банка. Это видимый конечный результат сложной работы по выработке подходов к оценке риска, определению допустимого его уровня, что и составляет понятие стратегии риска. Разработка стратегии риска проходит ряд этапов:

Выявление факторов, увеличивающих и уменьшающих конкретный вид риска при осуществлении определенных банковских операций.

- Анализ выявленных факторов с точки зрения силы воздействия на риск.

- Оценка конкретного вида риска.

- Установление оптимального вида риска.

- Анализ отдельных операций с точки зрения соответствия приемлемому уровню риска.

- Разработка мероприятий по снижению риска.

К рассмотрению принимаются не все факторы, а лишь стандартный их набор, который периодически пересматривается. Эти факторы служат исходной базой для анализа риска.

Итак, рассмотрим способы управления некоторыми самыми распространенными видами рисков.

Способами управления процентным риском являются:

1. Выдача кредитов с плавающей процентной ставкой. Такие меры позволяют банку вносить соответствующие изменения в размер процентной ставки по выданному кредиту в соответствии с колебаниями рыночных процентных ставок. В результате банк получает возможность избежать вероятных потерь в случае повышения рыночной нормы ссудного процента.

2. Согласование активов и пассивов по срокам их возврата. Согласование активов и пассивов по срокам их возврата возможно по всему балансу банка (макро хеджирование) или по конкретному активу и конкретному пассиву (микро хеджирование). Для максимального хеджирования процентного риска сроки возврата по активу и пассиву должны полностью совпадать, что, однако, значительным образом ограничивает маневренность в деятельности банка. Вследствие этого допускается разрыв (разница) между соответствующими по срокам суммами актива и пассива. В целях управления данной разницей банки устанавливают обычно нормы соответствия активов и пассивов по сроку для тех их видов, которые чувствительны к изменениям процентных ставок. Если ожидается, что ставки процента будут возрастать, то разница должна быть положительной. Это приведет к тому, что в категорию с более высокими ставками переместится больше активов, чем пассивов, и чистый процентный доход банка увеличится сверх ожидаемого. Напротив, при ожидаемом снижении процентных ставок разница должна быть отрицательной.

3. Процентные фьючерсные контракты. Они представляют собой срочные контракты, которые используются для игры на процентных ставках. Подобно прочим фьючерсным контрактам процентные фьючерсы используются для спекуляции на колебаниях рыночных процентных ставок, а также для покрытия процентного риска.

4. Процентные опционы. Процентный опцион - это соглашение, которое предоставляет держателю опциона право (а не обязательство) купить или продать некоторый финансовый инструмент (краткосрочную ссуду или депозит) по фиксированной цене до или по наступлении определенной даты в будущем.

5. Процентные свопы. Одним из способов снижения процентного риска являются операции "своп" с процентами, то есть когда две стороны заключают между собой сделку, по условиям которой обязуются уплатить проценты друг другу по определенным обязательствам заранее обусловленные сроки. Обычно происходит обмен процентных платежей по сделке с фиксированной ставкой против сделки с переменной ставкой. При этом сторона, обязующаяся произвести выплаты по фиксированным ставкам, рассчитывает на значительный рост за период сделки переменных ставок; противоположная сторона - на их снижение. В результате сделки выигрывает та сторона, которая правильно прогнозировала динамику процентных ставок.

6. Срочные соглашения. Этот метод защиты от процентного риска связан с заключением между банком и клиентом специального форвардного соглашения о предоставлении в оговоренный день ссуды в определенном размере и под установленный процент. Таким образом, заранее фиксируется дата, размер будущего кредита, а также плата за пользование им. Заключая такое соглашение, банк ограждает себя от риска потерь в случае падения на момент выдачи ссуды рыночных процентных ставок. При повышении же этих ставок выигрывает клиент, получающий кредит за более низкую плату. Этот метод хеджирования, таким образом, позволяет разделить риск, связанный с колебанием процентных ставок с клиентом.

7. Страхование процентного риска. Оно предполагает полную передачу соответствующего риска страховой организации.

Процентный риск содержит в себе инфляционный риск - риск убытков в результате обесценения сумм процентов, уплачиваемых заемщиком. Методом его страхования является индексация, при которой в кредитном договоре оговаривается, что сумма платежа зависит от изменения определенного индекса, например, цен, а также заключение возобновляемых (револьверных) займов на короткий срок с правом их возобновления и пересмотра уровня ставки.

Для снижения валютного риска банк может использовать следующие приемы:

1. Выдача ссуд в одной валюте с условием ее погашения в другой с учетом форвардного курса, зафиксированного в кредитном договоре. Такие меры позволяют банку застраховаться от возможного падения курса валюты кредита.

2. Форвардные валютные контракты. Это основной метод снижения валютного риска. Такие операции предполагают заключение срочных соглашений между банком и клиентом о купле-продаже иностранной валюты при фиксации в соглашении суммы сделки и форвардного обменного курса. Механизм действия форвардных валютных контрактов в принципе аналогичен только что описанному. Форвардные валютные сделки бывают фиксированные (сделка должна совершиться в строго определенный день) или с опционом (возможность выбора клиентом даты ее совершения: либо в любой день, начиная со дня подписания контракта и до определенного крайнего срока, либо в рамках какого-либо определенного периода в будущем). Важным условием форвардного контракта является обязательность его исполнения. Однако и сам форвардный валютный контракт связан с определенным риском. Для банка он состоит в том, что клиент может оказаться не в состоянии выполнить свои обязательства по контракту, в этом случае банк окажется не способным продать валюту, которою клиент в соответствии с контрактом должен был купить или наоборот, приобрести валюту, которую клиент должен был продать. При этом купля (продажа) соответствующего количества валюты на рынке может обернуться убытками для банка.

3. Валютные фьючерсные контракты. Также как и форвардные валютные контракты, фьючерсы представляют собой соглашение купить или продать определенное количество иностранной валюты в определенный день в будущем. Однако в отличие от форвардных контрактов их условия могут быть достаточно легко пересмотрены. Кроме того, данные контракты могут свободно обращаться на бирже финансовых фьючерсов. Вместе с тем валютные фьючерсные контракты не получили еще широкого распространения.

4. Валютные опционы. Несмотря на сходство в названии форвардного валютного контракта с опционом, они являются инструментом, дающих их владельцу право (а не обязательство) купить некоторое количество иностранной валюты по определенному курсу в рамках ограниченного периода времени или по окончании этого периода. Валютные опционы бывают двух типов:

а) Опцион "call" дает его покупателю право приобрести валюту, оговоренную контрактом, по фиксированному курсу (при этом продавец опциона должен будет продать соответствующую валюту по этому курсу).

б) Опцион "put" предоставляет право его покупателю продать валюту, оговоренную контрактом, по фиксированному курсу (при этом продавец опциона должен будет купить соответствующую валюту по этому курсу).

5. Валютные свопы. Валютный своп представляет собой соглашение между двумя сторонами об обмене в будущем сериями платежей в разных валютах. Валютные свопы могут подразделяться на следующие два вида:

1. свопы пассивами (обязательствами);

2. свопы активами.

Валютные свопы пассивами - это обмен обязательствами по уплате процентов и погашению основного долга в одной валюте на подобные обязательства в другой валюте. Целью такого свопа, помимо снижения долгосрочного валютного риска, является так же уменьшение затрат в связи с привлечением фондов. Валютный своп активами позволяет сторонам соглашения произвести обмен денежными доходами от какого-либо актива в одной валюте на аналогичные доходы в другой валюте, такой своп направлен на снижение долгосрочного валютного риска и повышения доходности активов.

6. Ускорение или задержка платежей. Используется при осуществлении операций с иностранной валютой. При этом банк в соответствии со своими ожиданиями будущих изменений валютных курсов может потребовать от своих дебиторов ускорения или задержки расчетов. Этим приемом пользуются для защиты от валютного риска или получение выигрыша от колебаний валютных курсов. Однако риск потерь по-прежнему присутствует, поскольку вполне вероятно неправильное предсказание направления изменения валютного курса.

7. Диверсификация валютных средств банка в иностранной валюте. Этот метод снижения валютного риска предполагает постоянное наблюдение за колебанием курсов иностранных валют. А поскольку предугадать вероятные направления таких колебаний чрезвычайно сложно, то банки с целью уменьшения риска проиграть в результате невыгодного изменения курсов валют прибегают к диверсификации активов, деноминированных в иностранной валюте.

8. Страхование валютного риска. Страхование валютного "риска предполагает передачу всего риска страховой организации.

Методы снижения рыночного риска:

1. Фьючерсные контракты на куплю-продажу ценных бумаг. Они представляют права их владельцу на куплю или продажу соответствующих ценных бумаг по установленному заранее курсу. Как и прочие финансовые фьючерсные контракты, данные фьючерсы позволяют "играть" на колебаниях рыночной стоимости ценных бумаг или уменьшать риск потерь от таких колебаний.

2. Фондовые опционы. Фондовый опцион - это право купить или продать акции (или другие ценные бумаги обращающиеся на фондовой бирже) в течение оговоренного срока.

3. Диверсификация инвестиционного портфеля. Важнейшим средством защиты от обесценения ценных бумаг является диверсификация инвестиционного портфеля банка.

Управление кредитным риском осуществляется следующими способами:

1. Оценка кредитоспособности. Кредитные работники обычно отдают предпочтение именно этому методу, поскольку он позволяет предотвратить практически полностью все возможные потери, связанные с невозвращением кредита. К определению кредитоспособности заемщика существует множество различных подходов. Однако в последнее время в практике зарубежных банков все большее распространение получает метод, основанный на бальной оценке ссудополучателя. Этот метод предполагает разработку специальных шкал для определения рейтинга клиента. Критерии, по которым производится оценка заемщика, строго индивидуальны для каждого банка и базируются на его практическом опыте. Эти критерии периодически пересматриваются, что обеспечивает повышение эффективности анализа кредитоспособности.

2. Диверсификация кредитного риска предполагает рассредоточение имеющихся у банка возможностей по кредитованию и инвестированию. Кредитный риск возрастает по мере увеличения общего объема кредитования и степени концентрации кредитов среди ограниченного числа заемщиков. Кроме того, производится распределение кредитов по срокам, по назначению кредитов, по виду обеспечения, по способу установления ставки за кредит, по отраслям и так далее. В целях диверсификации осуществляется рационирование кредита - плавающие лимиты кредитования, сверх которых кредиты не предоставляются вне зависимости от уровня процентной ставки.

3. Уменьшение размера выдаваемых кредитов одному заемщику. Этот способ применяется, когда банк не полностью уверен в достаточной кредитоспособности клиента. Уменьшенный размер кредита позволяет сократить величину потерь в случае его невозврата.

4. Страхование кредитов. Страхование кредита предполагает полную передачу риска его невозврата организации, занимающейся страхованием. Существует много различных вариантов страхования кредитов, но все расходы, связанные с их осуществлением, как правило, относятся на ссудополучателей.

5. Привлечение достаточного обеспечения. Такой метод практически полностью гарантирует банку возврат выданной суммы и получение процентов. При этом важным моментом является тот факт, что размер обеспечения ссуды должен покрывать не только саму сумму выданного кредита, но и сумму процентов по нему. Однако все же приоритет при защите от кредитного риска должен отдаваться не привлечению достаточного обеспечения, предназначенного для покрытия убытков, а анализу кредитоспособности заемщика, направленному на недопущение этих убытков, поскольку ссуда выдается не в расчете на то, что для ее погашения придется продать активы, служащие обеспечением, а на то, что она будет возвращена в соответствии с кредитным договором.

6. Выдача дисконтных ссуд. Дисконтные ссуды лишь в небольшой степени позволяют снизить кредитный риск. Такой способ предоставления кредитов гарантирует, как минимум, получение платы за кредит, а вопрос о ее возврате остается открытым, если не используются другие методы защиты от кредитного риска.

7. Оценка стоимости выдаваемых кредитов и последующее их сопровождение выражается в классификации кредитов по группам риска и созданием резерва по сомнительным долгам в зависимости от группы риска. А так как резерв создается за счет отчислений, относимых на расходы банка, то это и составляет часть понятия стоимости кредита для банка.

Таким образом, мы рассмотрели основные методы снижения различных видов риска, с которыми сталкиваются банки в процессе своей деятельности. Разработка этих мероприятий является важнейшим компонентом стратегии банка в области риска.

Заключение

Рассмотрение наиболее известных видов банковских рисков показало их разнообразие и сложную вложенную структуру, то есть один вид риска определяется набором других. Приведенный перечень далеко не исчерпывающий. Его разнообразие в немалой степени определяется все увеличивающимся спектром банковских услуг. Разнообразие банковских операций дополняется разнообразием клиентов и изменяющимися рыночными условиями.

Изучив теоретические основы и современные методы организации в АО «Казкоммерцбанк» а также разработав пути совершенствования можно сделать выводы:

1. Риск есть всегда, от него нельзя избавиться, но можно его минимизировать путём его управлением. При раскрытии сущности риска важно обратить внимание не только на борьбу с убытками, которые могут возникнуть в результате совершения тех или иных сделок банков, сколько на деятельность по созданию системы, обеспечивающей реализацию интересов кредиторов и заемщиков.

2. Существенное значение для повышения эффективности банка имеет классификация рисков в зависимости от степени обеспечения его устойчивого развития. В соответствии с данным критерием риски разделяются на ретроспективные, текущие, перспективные. По степени зависимости риск может быть не зависимым и зависимым от банка. Риски делятся на низкие, умеренные и полные. Исходя из масштабов риски разделяются на комплексные, частные. Исходя из учета выполняемых банком операций выделяются: балансовые и внебалансовые риски. Очень важно, чтобы в организации были разработаны и внедрены процедуры по управлению рисками, а также модели их оценки - в этом основная задача функции риск - менеджмента.

3. К числу задач относится также утверждение методик количественных оценок рисков, мониторинг лимитов и рисков, разработка адекватных форм отчетности, создание плана работы в нестандартных условиях.

4. Необходима разработка более перспективных моделей и соответствующих программных средств для оценки кредитных рисков физических и юридических лиц, которые обладают существенными преимуществами по точности, прозрачности и возможности автоматизации анализа, оценки и управления рисками. Система должна решать в комплексе задачи оценки и управления рисками как транзакционного, так и портфельного уровня, с учетом динамики развития экономики страны, ее регионов и отраслей. Система управления кредитными рисками должна предоставлять возможность проводить анализ и прогнозирование ситуации в макроэкономике страны, оценивать и прогнозировать состояние регионов присутствия банка и состояние формирующих экономику регионов отраслей. Система должна давать возможность проведения аппликативного скоринга при отсутствии статистических данных, используя для моделирования мнения экспертов банка о значимостях различных факторов риска. Модели скоринга, работающие на транзакционном уровне должны давать возможность оценки кредитоспособности заемщика на различных этапах кредитования (аппликативный, поведенческий скоринг)

Подводя итог работе, следует сказать следующее. Современный банк не боится риска, он рассматривает его как один из элементов своей деятельности, с которым необходимо методично работать и которым можно и нужно управлять.

Список использованной литературы

1. Закон РК «О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан» от 31 августа 1995 г. N 2444 с изменениями на 30 августа 2009 г;

2. Закон РК «Об акционерных обществах» от 13 мая 2003г. №415- II;

3. Алибекова Ф.Р. О понятии "банк" и "банковская услуга" // Банки Казахстана. -Алматы, 2000. -N10. - С. 28-30;

4. Галанов В.А. Основы банковского дела. Учебник. - М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2007;

5. Давлетова М.Т. «Кредитная деятельность банков в Казахстане». Алматы,- 2001;

6. Жарковская Е. Банковское дело. - 2008;

7. Кулмагамбетов А.Р. Управление финансовыми рисками. // Рынок ценных бумаг Казахстана . 2005. № 9. С 18-24;

8. Лаврушин О.И. Банковское дело. Учебник. - М.: КНОРУС, 2008;

9. Миржакыпова С.Т. Банковский учет в Республике Казахстан: Ч.1. - Алматы: Экономика, 2002;

10. Роуз П.С. Банковский менеджмент: предоставление финансовых услуг: Пер. с англ.- М.: Дело, 2004.- 743 с;

11. Саниев М.С.. Деньги, кредит, банки: Учебник. /Под ред. проф.- Алматы: Алматинский коммерческий институт, 2000;

12. Сейткасимов Г.С. Банковское дело. - Алматы: ?аржы, 2004;

13. Штырова И.А. Современное состояние кредитного риск-менеджмента. // Бизнес и банки. - 2004. - ноябрь(№46);

14. Кудайбергенова Л.Ж. Система управления рисками в банках второго уровня. Этапы принятия решений и способы управления рисками // «КазЭУхабаршысы». - 2009. - № 3. - С.288-295.

15. «Классификация банковских кредитов», Утверждено на заседании Директората Национального Банка Республики Казахстан, 16 ноября 2002 года, протокол № 465.

16. Положение «О классификации активов и внебалансовых требований и расчете провизий по ним банками второго уровня Республики Казахстан», № 218 от 23 мая 1997 года, Постановление Правления Национального Банка Республики Казахстан.

17. Кодекс деловой этики АО «Казкоммерцбанк» (с учетом изменений и дополнений №1, утвержденных Советом Директоров /протокол №3.2 от 19.03.08 г., рег. №Н_798/1 от 01.04.08 г./).

18. Правила об общих условиях проведения операций АО «Казкоммерцбанк» с учетом изменений и дополнений №1, №2

19. Годовой отчет АО «Казкоммерцбанк» за 2011год;

20. Годовой отчёт АО «Казкоммерцбанк» за 2012 год;

21. Сайт АО «Казкоммерцбанк»

22. Сайт Национального Банка Республики Казахстан

Приложения

Приложение 1

Таблица 1 - Классификация активов по степени риска

	Вид активов	Степень риска, %
1.	Банкноты, монеты, дорожные чеки Банковские материалы Средства на корсчете в НБРК Срочные депозиты Долговые ценные бумаги правительства	0
2.	Кредиты, предоставленные центральным органом госуправления	10
3.	Кредиты местным органам власти Инвестиции банков, ценные бумаги центральных органов управления и местных органов власти	20
4.	Средства до востребования в других банках Срочные депозиты, размещенные в других банках	50
5.	Другие кредиты и финансовый лизинг, предоставленные банком (кроме пролонгированных, просроченных и сомнительных) Пролонгированная, просроченная и сомнительная задолженности Дебиторы Основные средства	100
Примечание - согласно данным Нацбанка РК

Приложение 2

Таблица 2 - Консолидированные отчеты о прибылях и убытках за годы, закончившиеся 31 декабря 2012, 2011 и 2010 гг.

	За год, закончившийся 31 декабря 2012 г. (млн. тенге)	За год, закончившийся 31 декабря 2011 г. (млн. тенге)	За год, закончившийся 31 декабря 2010 г. (млн. тенге)
Процентные доходы	232,061	246,853	291,515
Процентные расходы	(107,723)	(133,531)	(152,091)
Чистый процентный доход до формирования резервов под обесценение активов, по которым начисляются проценты	124,338	113,322	139,4
Формирование резервов под обесценение активов, по которым начисляются проценты	(286,325)	(66,095)	(95,555)
Чистый процентный (расход)/доход	(161,987)	47,227	43,869
Чистый убыток по финансовым активам и обязательствам, оцениваемым по справедливой стоимости через прибыль или убыток	(326)	(5,232)	(5,947)
чистая прибыль по операциям с иностранной валютой и драгоценными металлами	3,610	986	2,562
Доходы по услугам и комиссии	27,470	23,946	20,974
Расходы по услугам и комиссии	(8,584)	(7,247)	(5,729)
Чистый реализованный (убыток)/ прибыль от инвестиций, имеющихся в наличии для продажи	(649)	102	69
Дивидендный доход	8,508	210	181
Прочие доходы	4,748	5,791	5,377
Чистые непроцентные доходы	34,777	18,556	17,487
Операционные расходы	(33,890)	(34,128)	(32,730)
(Убыток)/прибыль до формирования резервов по прочим операциям	(161,100)	31,655	28,626
Формирование резервов по прочим операциям	(2,577)	(1,865)	(3,679)
(Формирование)/восстановление резервов по гарантиям и прочим внебалансовым обязательствам	(109)	1,387	3,261
(Убыток)/прибыль до налогообложения	(163,786)	31,177	28,208
Экономия/(расходы) по налогу на прибыль	32,854	(7,657)	(7,419)
Чистый (убыток)/прибыль от продолжающейся деятельности	(130,932)	23,520	20,7
Прибыль от прекращаемой деятельности, после налогообложения	-	-	1,199
Чистый (убыток)/прибыль	(130,932)	23,520	21,988
Относящаяся к:
Акционерам простых акций Материнского банка	(130,353)	20,877	19,494
Акционерам привилегированных акций Материнского банка	(778)	2,603	2,385
Неконтрольной доле	199	40	109
(130,932)	23,520	21,988
(Убыток)/прибыль на акцию
Базовая и разводненная (тенге)	(168,56)	26,82	25,04
Источник: годовой отчет АО «Казкоммерцбанк» за 2012год.

Приложение 3

Таблица 3 - Горизонтальный анализ по финансовой отчётности АО «Казкоммерцбанк» за 2010-2012 гг.

...