Кредитование малого бизнеса: сущность, особенности организации и перспективы развития

34500

2,33

4400

-0,65

41220

2,11

6720

-0,22

Физические лица

244 927

24,31

445859

30,16

200932

5,85

439553

22,51

-6306

-7,64

Итого

1 007 627

100

1478537

100

4520

-

1952609

100

20948

-

Таблица 10 - Кредитный портфель по видам обеспечения

Вид обеспечения	Сумма выданных кредитов (тыс.рублей)
	на 01.10.2005г.	на 01.10.2006г.	Изменение	на 01.10.2007г.	Изменение
	в абсол. единицах	%	в абсол. единицах	%	в абсол. единицах	%	в абсол. единицах	%	в абсол. единицах	%
Залог имущества третьего лица + Залог личного имущества	640	0,06	750	0,05	110	-0,01	800	0,04	50	-0,01
Залог имущества третьего лица +Поручительство	180	0,02	200	0,01	20	0,00	400	0,02	200	0,01
Залог личного имущества	655	0,07	650	0,04	-5	-0,02	754	0,04	104	-0,01
Залог личного имущества +Залог автотранспорта	1 980	0,20	2045	0,14	65	-0,06	3045	0,16	1000	0,02
Залог личного имущества + Залог недвижимости	3 100	0,31	3050	0,21	-50	-0,10	3400	0,17	350	-0,03
Залог личного имущества +Залог ТМЦ	33 047	3,28	35100	2,37	2053	-0,91	58792	3,01	23692	0,64
Залог личного имущества + Поручит.	45 930	4,56	48500	3,28	2570	-1,28	55600	2,85	7100	-0,43
Залог недвижимости	10 020	0,99	11400	0,77	1380	-0,22	12800	0,66	1400	-0,12
Залог ТМЦ + Залог недвижимости	3 900	0,39	4080	0,28	180	-0,11	5600	0,29	1520	0,01
Поручительство	147 500	14,60	191420	12,95	43920	-1,69	230654	11,81	39234	-1,13
Поручительство + Залог лич.имущ	187 900	18,70	362900	24,54	175000	5,90	470600	24,10	107700	-0,44
Поручительство + Залог недвиж.	100 500	9,97	164017	11,09	63517	1,12	240456	12,31	76439	1,22
Поручительство + Залог ТМЦ	209 110	20,80	305440	20,66	96330	-0,09	410200	21,01	104760	0,35
Поручительство + Залог ценных бумаг + Прочее	400	0,04	450	0,03	50	-0,01	600	0,03	150	0,00
Поручительство + Прочее	150 400	14,90	212086	14,34	61686	-0,58	298208	15,27	86122	0,93
Поручительство +Прочее +Залог недвижимости	2 000	0,20	3700	0,25	1700	0,05	4500	0,23	800	-0,02
Без обеспечения	110 365	11,00	132749	8,98	22384	-1,97	156200	8,00	23451	-0,98
Итого	1 007 627	100	1478537	100	470910	-	1952609	100	474072	-

Таблица 11 - Кредитный портфель в разрезе просроченной задолженности (ПЗ)

Виды продуктов	на 01.10.2005г.	на 01.10.2006г.	Изменение	на 01.10.2007г.	Изменение
	Сумма договора	ПЗ	Уд.вес ПЗ (%)	Сумма договора	ПЗ	Уд.вес ПЗ (%)	ПЗ	Уд.вес ПЗ (%)	Сумма договора	ПЗ	Уд.вес ПЗ (%)	ПЗ	Уд.вес ПЗ (%)
Кредиты по Программе ЕБРР "Малый бизнес", в т. ч.:	453 810	4 515	43,3	642718	6681	50,5	2166	7,1	870446	8633	50,7	1952	0,2
Экспресс-кредит	18 598	841	8,1	26345	1125	8,5	284	0,4	46892	1212	7,1	87	-1,4
Микро-кредит	28 122	1 020	9,8	39850	1456	11,0	436	1,2	68941	2038	12,0	582	1,0
Смолл-кредит	407 090	2 654	25,5	576523	4100	31,0	1446	5,5	754613	5383	31,6	1283	0,6
Кредиты юр.лицам по Программе УТБ	420 568	1 396	13,4	651263	1689	12,8	293	-0,6	854236	2535	14,9	846	2,1
Потребительское кредитование	133 249	4 507	43,3	184556	4870	36,8	363	-6,5	227927	5862	34,4	992	-2,4
Итого	1007627	9418	100,0	1478537	15240	100,0	5822	-	1952609	19142	100,0	3902	-

На основе таблицы 11 сделаем следующие выводы:

Сумма просроченной задолженности имеет тенденцию к увеличению, в 2006 году она возросла на 2822 тыс.руб., в 2007 - 3790 тыс.руб. это происходит из-за увеличения самого кредитного портфеля.

Наибольший удельный вес просроченной задолженности в общем объеме портфеля приходится на кредиты малому бизнесу (в среднем 48%), немного меньше приходится на потребительское кредитование (в среднем 38%), а самые добросовестные заемщики - юридические лица (в среднем 14% просроченной задолженности).

Проанализировав кредитный портфель в динамике за три последних года, мы видим, что просроченная задолженность по кредитованию юридических лиц особых изменений не испытывает: в 2005 году просроченная задолженность составила 1396 тыс.руб. (13,4%), 2006 - 1689 тыс.руб. (12,8%), 2007 - 2535 тыс.руб. (14,9%).

Иная ситуация по кредитам малому бизнесу. Наблюдается тенденция роста просроченной задолженности в 2006 году она составила 50,5% в общем объеме (увеличение на 7,2%), а в 2007 - просроченная задолженность - 50,7%.

Потребительское кредитование имеет тенденцию снижения задолженности: в 2006 году снижение составило 6,48%, в 2007 году - 2,36%. Это происходит из-за того, что была пересмотрена кредитная политика в области потребительского кредитования, и был отменен такой кредитный продукт как "Доступный кредит", который предоставлялся без обеспечения.

Анализ данных таблицы говорит о том, что в основном банк кредитует своих заемщиков в Российской валюте, удельный вес которой в общем объеме составляет в среднем 97%. В долларах США банк выдал кредитов в размере 3%. А в Евро кредитование осуществлялось только в 2006 году, и составило 0,35% в общем объеме кредитного портфеля.

Таблица 12 - Кредитный портфель в разрезе валют

Валюта	Сумма выданных кредитов (тыс.рублей)
	на 01.10.2005г.	на 01.10.2006г.	Изменение	на 01.10.2007г.	Изменение
	Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%
RUR	952 195	94,5	1 452 841	98,3	500646	3,8	1919496	98,3	466655	0,0
USD	55 432	5,5	20 571	1,4	-34861	-4,1	33113	1,7	12542	0,3
EUR	0	0,0	5125	0,4	5125	0,4	0	0,0	-5125	-0,4
Итого:	1 007 627	100	1 478 537	100	470910	-	1952609	100	474072	-

На основе данных таблицы можно сделать вывод о том, что наиболее применяемыми процентными ставками в УТБ являются ставки - 12-16% годовых.

Ставка 14-14,5% годовых наиболее применяемая, ее удельный вес составляет 25% в 2005-2006гг., в 2007 она немного снизилась и составляет 20%.

По условиям потребительского кредитования в случае возникновения просроченной задолженности кредиты выходят на процентную ставку - 60%.

Далее проведем оценку конкурентоспособности ОАО "УТБ".

Проанализируем нижеследующую информацию по параметрам продуктов по кредитованию малого бизнеса по банкам-конкурентам УТБ по состоянию на 05.11.2007г (Таблица 14).

Проанализировав таблицу 14 , мы видим, что одной из положительных сторон ОАО "Уралтрансбанк" является лимит кредитования до 15000 тыс.руб. Среди рассматриваемых банков, только Банк Москвы превосходит по ОАО "УТБ" по лимиту суммы кредитования.

Конкурентным преимуществом УТБ также является наличие разнообразных видов продуктов (Движение, Перспектива, Стабильность, Капитал, Бизнес-авто), среди рассматриваемых банков ни один не превосходит УТБ.

Таблица 13 - Кредитный портфель в разрезе процентной ставки

Процентная ставка	на 01.10.2005 г.	на 01.10.2006 г.	Изменение	на 01.10.2007 г.	Изменение
	Сумма (тыс.руб.)	%	Сумма (тыс.руб.)	%	Сумма (тыс.руб.)	%	Сумма (тыс.руб.)	%	Сумма (тыс.руб.)	%
11-11,5%	55 230	5,48	60 840	4,11	5610	-1,40	80760	4,14	19920	0,02
12-12,5%	154200	15,30	211650	14,31	57450	-1,0	342560	17,50	130910	3,23
13-13,5%	85600	8,50	94738	6,41	9138	-2,10	108693	5,57	13955	-0,84
14-14,5%	252006	25,01	377143	25,51	125137	0,50	392619	20,10	15476	-5,40
15%	25369	2,52	38910	2,63	13541	0,10	66225	3,39	27315	0,76
16-16,5%	137630	13,66	214878	14,53	77248	0,90	325680	16,7	110802	2,15
17-17,5%	6523	0,65	8519	0,58	1996	-0,10	10800	0,55	2281	-0,02
18%	5468	0,54	9041	0,61	3573	0,10	13515	0,69	4474	0,08
19%	18700	1,86	33218	2,25	14518	0,40	48920	2,51	15702	0,26
20%	15460	1,53	22969	1,55	7509	0,00	46980	2,41	24011	0,85
22%	60200	5,97	75429	5,10	15229	-0,90	92500	4,74	17071	-0,36
23%	47800	4,74	59346	4,01	11546	-0,70	72377	3,71	13031	-0,31
24%	31256	3,10	61831	4,18	30575	1,10	63994	3,28	2163	-0,90
25%	10256	1,02	15574	1,05	5318	0,040	16897	0,87	1323	-0,19
26%	5469	0,54	11280	0,76	5811	0,20	18566	0,95	7286	0,19
27%	2100	0,21	3732	0,25	1632	0,00	9555	0,49	5823	0,24
28%	1400	0,14	2330	0,16	930	0,00	19908	1,02	17578	0,86
30%	1560	0,15	3445	0,23	1885	0,10	14969	0,77	11524	0,53
60%	56200	5,58	109814	7,43	53614	1,80	127681	6,54	17867	-0,89
Итого:	1 007 627	100,0	1 478 537	100,0	470910	-	1952609	100,0	474072	-

Таблица 14 - Информация по кредитованию малого бизнеса по банкам-конкурентам

Срок, мес.	Банк	Продукт	Сумма, тыс.руб.	Ставка, %	Комиссия, %	Обеспечение
До 24 мес.	УТБ	Движение	До 600	20-23	3-5	Поручительство
До 36 мес.		Перспектива	До 1500	12-20	0-2	Поручительство, залог
До 36 мес.		Стабильность	До 6000	12-20,5	1-2	Поручительство, залог
До 36 мес.		Капитал	До 15000	12-19,5	1-2	Поручительство, залог недвижим.
До 36 мес.		Бизнес-авто	До 3000	17-20	2	Поручительство, залог а/т
До 12 мес.	УБРиР	Бизнес-экспресс	До 700	14-15	0,9-2	Поручительство
До 24 мес.		Упрощенный	300-1000	22-24	2	Поручительство, залог
До 60 мес.		Инвестиционный	До 10000	17-21	1-2	Поручительство, залог
До 24 мес.		Бизнес-развитие	До 10000	17-21	1	Поручительство, залог
До 24 мес.	Банк Москвы	На развитие малого бизнеса	До 600	23	1	Поручительство
До 60 мес.			До 12000	16	0	Поручительство, залог
До 12 мес.	Северная Казна	Экономный	30-100	14,40	2	Поручительство
До 36 мес.				16,60	2
До 60 мес.				17,70	2
До 24 мес.	КМБ	Экспресс	До 600	18	2	Поручительство
До 36 мес.		Стандартный	До 1500	16	1,5-2	Поручительство, залог
До 60 мес.		Долгосрочный	До 4500	16	1-2	Поручительство, залог
1-24 мес.	СКБ	Экспресс	До 600	14-19	4	Поручительство
До 60 мес.		Стандартный	До 8500	12-18	1,5	Поручительство, залог
До 24 мес.	УВТБ	Экспресс	До 300	16	1-2	Поручительство
До 36 мес.			До 1000	12-16	0,4-1	Поручительство, залог
			До 1500	12	1-2	Поручительство, залог
До 18 мес.	Сбербанк	Экспресс	До 500	18	По решению КК	Поручительство
До 36 мес.		Стандартный	Не ограничена	14-15		Поручительство, залог
3-36 мес.	УРСА банк	Предприниматель	30-300	16	0,5-2	б/залога, б/поручителя
3-36 мес.		Универсальный	300-3000	12-16	0,4-1	Залог

УТБ не взимает плату за рассмотрение комиссии, как например, УБРиР.

Конкурентным преимуществом УТБ можно назвать доступность информации. Многие банки имеют пропускную систему, отсутствуют стенды с полной информацией, нет буклетов, клиентам нужно записываться на консультацию предварительно.

2.3 Анализ процесса кредитования

В отличие от микрокредита, где рассчитываются свободные денежные средства на конец месяца независимо от использования кредита, малые кредиты могут значительно изменить состояние предприятия. Поэтому анализ кредитов в рамках Программы кредитования малого бизнеса должен эти изменения выявить. Возможности или риски проекта зависят от разных факторов, которые должен проанализировать кредитный инспектор. Основные пункты анализа (рынок, процесс производства, управление, финансовые данные) имеют одинаковое значение, недостатки в одном из этих аспектов, могут быть компенсированы преимуществами в других (если эти недостатки не настолько серьезны, что могут повлиять на успех проекта в целом). Кредитный цикл рассмотрения заявки по Программе кредитования малого бизнеса представлен ниже (Рисунок 7).

Во время первой встречи, между кредитным экспертом и клиентом должны возникнуть доверительные отношения, что очень важно для дальнейшей успешной работы. Многие клиенты считают, что банки существуют только для крупных клиентов, не доверяют банкам или имеют предвзятое отношение к ним. Кредитный эксперт должен постараться показать клиенту, что такое отношение необоснованно.

Первая встреча также служит для того, чтобы проверить, удовлетворяет ли клиент формальным требованиям программы, а также, чтобы выяснить, стоит ли проводить анализ. Необходимо узнать, возможно ли финансирование клиента в рамках программы. Итак, если нет явных отрицательных факторов, то клиент заполняет заявку на получение кредита (Приложение Б).

Рисунок 7 - Кредитный цикл [44]

Посещение клиента - источники получения информации для экономического анализа. Необходимо обязательно проводить осмотр предприятия - решения о выдаче кредита не принимаются только за письменным столом кредитного эксперта. Ни одно положительное решение о кредитовании не может быть вынесено без посещения предприятия. При посещении предприятия следует обратить внимание на следующие пункты: местонахождение предприятия, размер и состояние помещений, складов, имеющееся или устанавливаемое оборудование, организация производственного процесса, количество и состояние транспортных средств.

Кредиты предоставляются в виде различных кредитных продуктов, в целях получения приемлемого дохода, который удовлетворяет банк, но никакой даже самый высокий доход не может оправдать принятие на себя повышенного риска.

Основные кредитные риски (бизнес-риск и финансовый риск), на которые необходимо обращать внимание и которые должны быть обязательно оценены при работе с клиентом перед выдачей кредита и при его обслуживании рассмотрим ниже.

1) Бизнес-риски. Первоначальной задачей при анализе бизнес-риска является определение желания и способности заемщика погасить задолженность в соответствии с условиями и сроками кредитного договора. При оценке рисков следует обращать внимание на следующие моменты: конкурентоспособное положение, руководство, анализ отрасли, стратегии (финансовая, производственная, маркетинговая и т.д.), а также проанализировать качество управления предприятием. Анализ рынка предполагает определение наличия настоящего спроса, то есть чтобы гарантировать успех предприятия (проекта и возврата кредита), должен существовать спрос со стороны потребителей. Анализ конкуренции включает в себя: анализ внешней среды предприятия, абсолютных и относительных преимуществ продукта заемщика, анализ потенциального спроса, степень монополизации рынка.

2) Финансовые риски. С помощью анализа необходимо выяснить финансовое положение предприятия. Здесь необходимо различать положение предприятия сейчас, в момент кредитования (это отражено в балансе, в отчете о прибылях и убытках) и положение предприятия в будущем. Для этого делается прогноз движения денежных средств (Cash flow).

Основу анализа составляет оценка кредитным экспертом общего финансового положения предприятия. Эта оценка начинается с подготовки текущего балансового отчета, который наиболее полно отражает состояние активов и пассивов фирмы потенциального заемщика (Приложение В). Информация о внутренних процессах фирмы и о том, как в ней ведутся дела, а также о ее финансовом положении, во многом зависящем от того, как фирма действует, может быть получена в результате составления отчета о прибылях и убытках за последние шесть месяцев (Приложение Г). Наконец, анализ и прогноз потока денежных средств служит не только для того чтобы отследить фактическое движение денежных ресурсов в предыдущих периодах, но и возможности заранее оценить будущую ликвидность предприятия с различных позиций (Приложение Д).

Проведем анализ кредитоспособности заемщика на примере ООО "Центр Крепежа" на основании данных собранных кредитным экспертом во время выезда на место бизнеса клиента.

ООО "Центр Крепежа" заинтересован в получении кредита на развитие бизнеса на сумму 2500000 рублей на срок 36 месяцев с процентной ставкой 22%.

Балансовый отчет по состоянию дел на определенную дату можно сравнить с фотографией текущей ситуацией в фирме. Все составные части компании записываются в балансовом отчете в определенном порядке (Таблица 15). Поскольку возможность получить кредит стимулирует руководство предприятия на то, чтобы предоставить как можно более полную картину состояния своих активов, задача по сбору информации упрощается. Гораздо сложнее обычно бывает установить рыночную стоимость активов. Прямо противоположная ситуация возникает при рассмотрении пассивов фирмы. Фирма должна покрывать свои пассивы по номинальной стоимости, указанной в балансовом отчете, поэтому необходимости в оценке нет. Но при этом трудности обычно возникают при отслеживании всех пассивов фирмы, поскольку у руководства компании нет никакого желания рассказывать обо всех своих долгах будущему кредитору.

Пассивы являются источниками финансирования. Они включают средства (кредиты), предоставленные кредиторами, финансирующими предприятие, а также собственный капитал владельца. Активы - это перераспределение пассивов (с целью получения прибыли). Суммы активов и пассивов всегда должны совпадать.

Активы, которые используются в течение длительного времени как правило, объединяются в одну группу и называются постоянными, или долгосрочными активами (основные средства). Активы, которые используются в течение короткого срока, объединяются под названием оборотные, или текущие активы. Они включают наличность, дебиторскую задолженность, товары и сырье.

Таблица 15 - Баланс ООО "Центр Крепежа"

Актив	19.03.2007	%	20.10.2007	%	Пассив	19.03.2007	%	20.10.2007	%
Касса	140	2,0	0	0,0	Расчеты с бюджетом	0		0
Банковский счет	0	0,0	44	0,6	Задолж-сть по ЗП	0		0
Сбережения	0	0,0	0	0,0	Аренда	0		0
Счета к получению	60	1,0	614	7,7	Прочие краткоср. задолж.	0		0
Товар в пути					Счета к оплате	11	0,2	0
ТМЗ	1617	26,6	3431	43	Товарный кредит	0		0
Готовая продукция	0		0		Предоплата клиентам	0		489	6
Сырье и полуфабрикаты	0		0		Част.займы (?12 мес.)	0		0
Предоплата поставщикам	250	4,0	0		Банк.кредиты на оборотные средст.	104	2,0	0
Прочие текущие активы	0		0		Банк.кредиты на основные средства	0		0
Всего текущих активов	2067	34,0	4089	51	Всего текущих задолженностей	115	2,0	489	6
Мебель и оргтехника	0		0		Част займы (? 12 мес.)	0		0
Оборудование	176	3,0	158	2	Банковск. кредиты	0		0
Транспортные средства	0		0		Прочие пассивы	0		0
Недвижимость	2946	48,5	2946	36,9	Всего долгосрочных обязательств	0	0,0	0	0,0
Прочие пост.активы	879	14,5	791	9,91
Всего пост.активов	4001	66,0	3895	49	Собственный капитал	5953	98	7495	94
Всего:	6068	100	7984	100	Всего:	6068	100	7984	100

На основе вышеизложенных данных, представленных в таблице сделаем следующие выводы: деньги в кассе на момент анализа отсутствуют, так как магазин только что открылся. Денежные средства на расчетном счете составляют 44000 руб. Задолженность за товар ЗАО "УТБ-Уралвагонзавод" - 472000 руб., ОАЛО "ВСМПО" - 97000руб., ООО "Промстройсервис" - 7000 руб., ООО "Стройкрепеж" - 32000 руб., прочие - 3000 руб. Товар находится на складе на сумму 3430625,78 рублей. Оборудование на сумму 158400 рублей, за минусом 10% амортизации. Недвижимость составляет 2946000 рублей.

Далее проведем составление отчета о прибыли и убытках (ОПиУ) (Таблица 16). Записывается выручка и расходы, связанные с операциями по продаже. До того, как товары могут быть проданы, необходимо приобрести сырье и оборудование для производства этих товаров, или сами товары. Как правило, между выручкой от продаж и расходами должна быть положительная разница, то есть избыток, или валовая прибыль. Однако, несмотря на то, что это кажется простой арифметикой, определить сумму избытка бывает довольно-таки сложно (заплатил ли заказчик за поставку сразу, надо учесть, что часть приобретенных товаров еще не продана).

Отчет о прибылях и убытках делится на разделы. В первом разделе определяется валовая прибыль. Это - прибыль, получаемая организацией при покупке и перепродаже товарных запасов. Выручка от продаж возникает в момент, когда вступают в силу юридические права и обязательства, связанные с продажей.

Для расчета затрат по товарам и сырью необходимо использовать средневзвешенную наценку на различные группы товаров, продаваемых и производимых заемщиком.

Из той валовой прибыли, которая остается после того, как операционные расходы вычитаются из операционной выручки, необходимо вычесть дополнительные расходы, которые носят постоянный характер. Они включают в себя аренду, заработную плату, коммунальные услуги и т.д., а также некоторые виды налогов. Сложив все эти расходы и вычтя их из валовой прибыли, мы получим сумму операционной прибыли. После того, как будут учтены все другие расходы, и будет вычтен налог на прибыль, мы получим чистую прибыль.

В конце концов, отчет о прибылях и убытках отражает результаты деятельности фирмы.

Когда подготовлен баланс и отчет о прибылях и убытках, их структура может быть проанализирована при помощи финансовых показателей:

1) Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (КСОС). Приемлемый показатель 0,1 - 0,4. данный коэффициент дает информацию о собственных оборотных средствах заемщика. Рассчитывается как отношение собственного капитала за минусом основных средств к валюте баланса за минусом основных средств:

КСОС нач.п. = 1952 /2067 = 0,94

КСОС кон.п.= 3600 / 4089 = 0,88

2) Коэффициент доходности активов (КДА) показывает, сколько чистой прибыли за анализируемый период приходится на единицу активов, или сколько прибыли зарабатывает 1 рубль активов. Этот показатель важен для сравнения его с банковской ставкой по кредиту. Он должен быть больше банковской ставки, иначе, кредит для компании будет убыточным, так как погашение его будет происходить за счет оборотных средств предприятия, а не за счет заработанной прибыли. Рассчитывается как отношение средней величины активов к чистой прибыли

КДА нач.п. = 6068/207 = 29,3

КДА кон.п.= 7984/224 = 35,6

3) Коэффициент мгновенной ликвидности (Кмл) характеризует, на сколько объем текущих обязательств по кредитам и расчетам может быть погашен за счет высоколиквидных активов. Определяется как отношение высоколиквидных активов к краткосрочным обязательствам. Рекомендуемое значение данного показателя - не менее 0,20.

Кмл нач.п = 200 / 115 = 1,74

Кмл кон.п= 658 / 489 = 1,35

4) Коэффициент общей ликвидности (Кол) характеризует то, насколько объем краткосрочных обязательств может быть погашен за счет всех ликвидных активов. Рассчитывается как отношение оборотных активов к краткосрочным обязательствам. Оптимальное значение показателя - не менее 2,00.

Кол нач.п. = 1952 / 115 = 17,97

Кол кон.п. = 3600 / 489 = 8,36

5) Скорость оборачиваемости товарно-материальных запасов (ОБТМЗ). ТМЗ включает в себя запасы сырья и материалов, полуфабрикаты и готовую продукцию на складах. Скорость оборота товарно-материальных запасов является ключевым критерием, по которому можно судить о положении с ликвидностью предприятия. Если скорость оборота снижается, это нужно воспринимать как симптом надвигающегося кризиса, и в отношении данного бизнеса следует предпринять определенные действия. Показатели данного коэффициента важно сравнить с информацией, которую предоставил клиент о частоте закупок. Если есть явные расхождения, необходимо выяснить этот момент. Рассчитывается как отношение товарно-материальных запасов к стоимости реализованных товаров и умноженное на 30 дней:

ОБТМЗ нач.п.= 1617 / 528 * 30 = 92 дня

ОБТМЗ кон.п.= 3431 / 761 * 30 = 135 дней

6) Скорость оборачиваемости дебиторской задолженности (ОБДЗ). Продолжительность периода оборачиваемости оказывает прямое влияние на платежеспособность предприятия. Оценить деловую активность предприятия можно лишь сопоставляя соответствующие показатели за несколько периодов. Скорость оборачиваемости дебиторской задолженности должна быть выше скорости оборачиваемости кредиторской задолженности. Рассчитывается как отношение дебиторской задолженности к выручки от реализации (без НДС) и умноженное на 30 дней:

ОБДЗ нач.п. = 60 / 814 * 30 = 2 дней

ОБДЗ кон.п. = 614 / 1083 * 30 = 17 дней

7) Скорость оборачиваемости кредиторской задолженности (ОБКЗ) показывает, в какой степени клиент полагается на товарный кредит. Тенденция к увеличению срока погашения долгов поставщикам есть фактор риска в отношении ликвидности. Как правило, срок более 90 дней считается очень продолжительным. Рассчитывается как отношение кредиторской задолженности к стоимости реализованных товаров и умноженное на 30 дней:

ОБКЗ нач.п. = 11 / 814 * 30 = 1 день

ОБКЗ кон.п. = 489 / 1083 * 30 = 13 дней

Проведем оценку финансового состояния заемщика на основании проведенных выше расчетов, которые учитывают объективные стороны деятельности ООО "Центр Крепежа".

Таблица 17- Анализ финансовых показателей ООО "Центр Крепежа"

Показатели (Коэффициенты)	19.03.2007	20.10.2007	Норматив	Изменение
R коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	0,9	0,9	0,1-0,4	-0,1
R доходности активов	29,3	35,6	-	6,3
R мгновенной ликвидности	1,7	1,4	не менее 0,2	-0,4
R общей ликвидности	17,9	8,4	не менее 2	-9,6
Срок оборачиваемости ТМЗ	92,0	135,0	-	43,0
Срок оборачиваемости дебиторской задолженности	2,0	17,0	больше, чем КЗ	15,0
Срок оборачиваемости кредиторской задолженности	1,0	13,0	не более 90 дней	12,0

Из приведенных данных в таблице 17 видно, что финансовое состояние ООО "Центр крепежа", оцененное по ряду объективных показателей, можно назвать хорошим, так как все показатели, за исключением, коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами, находятся в норме. Кроме того, за исследуемый период наблюдается положительная тенденция в изменениях скорости оборачиваемости товарно-материальных запасов на 43 единицы, дебиторской задолженности на 15 единиц и кредиторской задолженности на 12 единиц. Но также имеются и отрицательные моменты: коэффициенты ликвидности немного снизились.

Далее определим дополнительные (субъективные) показатели, которые определяют рыночную позицию заемщика, характеризуют его отношения с банком ранее, дают возможность реально оценить возможности заемщика. В данном случае были выделены следующие субъективные показатели, которые окажут влияние на решение о выдаче кредита:

1) Срок деятельности предприятия превышает 24 месяца.

2) У ООО "Центр Крепежа" нет просроченной задолженности по обязательствам, связанным с уплатой основного долга, процентов по нему, комиссий и прочих обязательств перед банком или другими лицами по привлеченным кредитам и займам.

3) По результатам кредитной истории можно сказать, что ранее взятые кредиты были возвращены полностью и своевременно.

4) Данные о руководителе ООО "Центр Крепежа" положительные, компрометирующей информации о заёмщике обнаружено не было.

5) У заемщика имеются постоянные партнеры в бизнесе.

По результатам проведенного финансового анализа деятельность клиента не является убыточной. Из анализа также следует, что среднемесячной прибыли заемщика будет достаточно для погашения ежемесячного аннуитетного платежа, в части погашения основного долга, без учета суммы процентов по кредиту.

Величина собственного капитала в структуре баланса составляет достаточную долю от валюты баланса.

Залоговое имущество, предоставленное для получения кредита достаточно, чтобы покрыть издержки банка на обслуживание кредита и в случае неисполнения заёмщиком обязательств и получить удовлетворение из стоимости заложенного имущества преимущественно перед другими кредиторами за изъятиями, предусмотренными законом. Предоставленное залоговое имущество можно реализовать по рыночной стоимости в течение 2-3 месяцев.

На основании субъективных данных можно сделать вывод о том, что высшее руководство ООО "Центр Крепежа" имеет хорошую деловую репутацию и постоянных партнеров в бизнесе, кредитная история - безупречная. Все это позволяет говорить о положительной и стабильной работе, направленной на развитие в будущем.

ООО "Центр Крепежа" отвечает всем основным требованиям, предъявляемым банком к потенциальным заёмщикам, в ходе анализа не было выявлено ни одного стоп-фактора, который бы повысил риск кредитования. Одновременно можно сделать вывод, что финансовая деятельность и дальше будет осуществляться на высоком уровне.

На основании выше проведенного анализа кредитоспособности ООО "Центр Крепежа" можно сделать вывод о целесообразности выдачи кредита на сумму 2500000 рублей и срок до 36 месяцев с процентной ставкой 22% годовых.

Итак, в отношении ООО "Центр Крепежа" принято положительное решение, кредитный цикл продолжает развиваться дальше: экономист отдела кредитования малого бизнеса подготавливает кредитный договор (Приложение Е) и договор обеспечения (Приложение Ж).

Полное погашение кредита завершает кредитный цикл - но на этом не должны заканчиваться отношения между клиентом и банком. Со следующего кредита начинается новый кредитный цикл.

2.4 Анализ работы с просроченной задолженностью

К мониторингу и работе с просроченной задолженностью относится постоянный контроль платежей. Кредитный эксперт должен точно знать, когда какой клиент должен платить. Здесь ему помогает специальная система контроля кредитов "Микрокредит" Фонда поддержки малого бизнеса в России, которая предоставляет список всех ожидаемых платежей. Ответственность за мониторинг лежит на кредитном эксперте, выдавший данный кредит.

Существует три вида мониторинга:

- текущий мониторинг;

- финансовый мониторинг;

- экстренный мониторинг.

При проведении текущего мониторинга кредитный эксперт должен выяснить у заемщика, какова текущая ситуация в его бизнесе, изменения в структуре предприятия, в структуре клиентов и поставщиков, какова полученная прибыль за последний месяц, состояние залога, и сделать вывод о текущем состоянии заемщика.

Финансовый мониторинг предполагает еще и сбор финансовой информации и анализ финансовой ситуации клиента.

К разным видам кредита применяются разные виды мониторинга. Частота посещений и объекты мониторинга определяются такими факторами, как:

- сумма кредита;

- вид проекта;

- сроки погашения и тип клиента (заемщик повторный или первичный);

- дисциплинированность клиента и характер обеспечения.

Для малых кредитов обязательным является подробный финансовый мониторинг, при этом в отношении микро-кредитов он может не проводиться. Тем не менее, в любом случае мониторинг является обязательным, а вид мониторинга должен соответствовать виду кредита и типу клиента.

Как только были обнаружены определенные проблемы или признаки возникшей проблемы, кредитный эксперт обязан незамедлительно сообщить об этом представителю ЕБРР и Кредитному комитету, провести полный анализ предприятия и представить результаты и рекомендации на Кредитном комитете с тем, чтобы Кредитный комитет мог принять решение о необходимых мерах. Помимо личных встреч с клиентом, другие меры могут включать направления:

- письменного напоминания клиенту;

- встречи с поручителями;

- оформление нотариально заверенного требования о досрочном погашении кредита;

- наложение взыскания на заложенное имущество;

- передачу дела в суд;

- и т.д.

Если клиент не произвел платеж в срок, кредитный эксперт обязан связаться в этот же день с клиентом по телефону или нанести ему визит и вежливо осведомиться о причине задержки платежа. Часто бывает, что клиент просто забыл о том, что должен внести платеж. В этом случае достаточно просто напомнить об этом клиенту. Кредитный эксперт должен точно выяснить, когда клиент сможет произвести платеж: в этот же или на следующий день. В любом случае, если клиент вовремя не погасил очередной взнос, кредитный эксперт обязан нанести визит клиенту дома, посетить его предприятие и оценить положение.

Существуют две основные причины, по которым может произойти задержка платежа:

- Клиент не может платить;

- Клиент не хочет платить.

Если клиент не может платить, кредитный эксперт должен узнать точную причину: идет ли речь об объективных причинах (кража, пожар и т.д.), экономических причинах (падение оборота, неожиданное увеличение расходов, плохой анализ и т.д.) или о личных обстоятельствах (болезнь, смерть родственников и т.д.).

Если клиент хочет вернуть кредит, кредитный эксперт должен вместе с ним найти решение проблемы. Решение принимается исходя из причины, вызвавшей задержку платежа, и оно должно быть согласовано с клиентом. Возможны следующие пути решения проблемы:

В исключительных случаях, при достаточных на то основаниях, кредитная организация может отступить от общих правил. Возможные варианты включают:

а) Освобождение от уплаты неустойки. Эта мера может быть применена с одобрения Кредитного комитета в следующих случаях:

- задержка платежа произошла не по вине клиента, а по другим причинам, например, из-за ошибки в графике погашения кредита;

- клиент не смог произвести платеж по не зависящим от него обстоятельствам, которые невозможно было предусмотреть;

- требование уплатить неустойку ставит под угрозу возвращение основной суммы долга и процентов, отнимая у клиента всякую надежду на возвращение долга банку.

б)Введение моратория или отсрочка платежей. Эта мера включает в себя отсрочку возвращения кредита. Ее можно применять с разрешения Кредитного комитета в тех случаях, когда у клиента возникли серьезные проблемы, например, болезнь, ограбление, значительное уменьшение объема продаж. Эта мера может применяться в том случае, если кредитный эксперт может доказать, что проблема с платежами является временной.

В обоих случаях кредит продолжают считать сомнительным и включают его в "список кредитов под наблюдением".

в)Реструктуризация кредита (изменение графика платежей). Только в исключительных случаях (смерть заемщика, обстоятельства непреодолимой силы), если клиент может продемонстрировать свое стремление и способность вернуть кредит в будущем, может рассматриваться вариант изменения графика платежей. Если выбран этот путь, клиент должен предложить дополнительное обеспечение или перевести обеспечение из одной категории в другую. В редких случаях может даже возникнуть необходимость дать клиенту дополнительный кредит, чтобы он мог спасти свой бизнес и вернуть впоследствии кредит.

Неотложный (экстренный) мониторинг проводится:

при резком изменении конъюнктуры на рынке;

при принятии административных решений, могущих существенно повлиять на состояние бизнеса клиента;

при появлении информации о том, что клиент не сможет погашать кредит;

обязательно при просрочке платежа.

Неотложный мониторинг направлен на обеспечение возвратности кредита и выхода клиента из сложной ситуации. Поэтому кредитному эксперту необходимо разобраться с ситуацией, в которую попал клиент, и причинами ее возникновения, а также принять необходимые для возврата кредита меры.

Как правило, такой мониторинг не периодический и очень насыщенный, а часто осуществляется ежедневно. Необходимо иметь в виду, что времени на обработку информации крайне мало, поскольку от степени оперативности ваших действий может зависеть сколько денег Вы спасете для Банка.

Ситуация, в которой может оказаться кредитный эксперт, довольно непредсказуема, встреча обычно бывает тяжелой. Важно демонстрировать свою озабоченность и дать понять заемщику, что Банк весьма обеспокоен и настроен на принятие самых жестких мер по решению проблемы (даже в том случае, если она не так уж и велика). При проведении данного мониторинга позиция эксперта довольно жесткая, принципиальная (используется методы морального и психологического давления).

Как правило, совместно с экспертом в неотложном мониторинге участвуют коллеги, представители службы безопасности, юристы, вплоть до представителей МВД и судебных исполнителей.

Основные действия кредитного эксперта по осуществлению экстренного мониторинга:

1) В случае выявления каких-либо проблем у клиента или получении информации от третьих лиц о возможности их наличия, необходимо в первую очередь уведомить заинтересованные отделы Банка (службу экономической безопасности Банка, юриста, курирующего программу) и представителя ЕБРР. При необходимости запросить их помощи.

2) Посетить клиента, собрать всю возможную информацию (о финансово-экономическом положении, состоянии и наличии заложенного имущества).

3) Проанализировать, как отразятся на деятельности клиента обстоятельства, вызвавшие необходимость в мониторинге.

4) Обсудить с клиентом его план выхода из сложившейся ситуации. Предпринять все возможные меры для решения проблем во вне судебном порядке.

5) Обсудить проблему с непосредственным руководством (руководство постоянно держать в курсе происходящих событий), сформулировать меры выхода из сложившейся ситуации и составить окончательное "Резюме".

6) Представить дело на Кредитном Комитете Банка, оформить Протокол Кредитного комитета.

7) Письмом под роспись о вручении или по почте с заказным уведомлением уведомить...