Перед заключением кредитного соглашения банк должен тщательно проанализировать кредитоспособность заемщика. Согласно Положению НБУ "О формировании и использовании резерва на возмещение возможных потерь по кредитными операциями банков" № 279 кредитоспособность это наличие у заемщика/контрагента банка предпосылок для получения кредита и его способность возвратить кредит и проценты за ним в полном объеме и в обусловленные договором сроки.

В отличие от платежеспособности заемщика его кредитоспособность не фиксирует неплатежи за прошлый период или на определенную дату, а прогнозирует способность к погашению долга на ближайшую перспективу.

Наиболее точно суть экономического явления "кредитоспособность" отражаеться в таком определении: кредитоспособность - это доверие банка при наличии предпосылок получения кредита в предельно определенной сумме на основании качественной оценки, подтвержденной материальными и финансовыми возможностями заемщика, его репутации, предоставленной гарантией, желанием и способностью выполнить своевременно взятые на себя обязательства из погашение долга и процентов, поддерживая платежеспособность и финансовую стойкость предприятия [31, с. 207].

Границы изучения кредитоспособности заемщика зависят от таких факторов:

? размера ссуды;

? срока ссуды;

? результатов прошлой деятельности заемщика;

? обеспечение кредита (какая форма обеспечения предполагается);

? отношений банка с клиентом.

Твердых правил относительно этого не существует, поскольку каждый клиент, который подал кредитную заявку в банк, может иметь специфические особенности, которые нуждаются в детальном изучении. Рассмотрим более подробно методы оценки кредитного риска, которые может использовать банк.

Банк может привлекать разные источники информации о кредитоспособности потенциального заемщика:

? карточки на вкладчиков и заемщиков, если такие ведутся в банке;

? данные из внешних источников, справочные и аналитические отчеты.

При этом в деловом мире неуклонно придерживаются правил передачи конфиденциальной информации (в США эти отношения регулируются Этическим кодексом об обмене банками информацией относительно кредитоспособности коммерческих фирм). В отечественной практике организации кредитования такого высокоорганизованного и качественного источника внешней информации о кредитоспособности предприятий пока что не существует. Однако если банк заинтересован в подтверждении достоверности отдельных моментов деятельности потенциального заемщика, он (банк) может получить внешнюю информацию от других банков, куда раньше обращался заемщик, от поставщиков, покупателей, конкурентов, органов налоговой инспекции, а также путем изучения архивов банка и финансовой печати:

? финансовые отчеты заемщика (баланс, отчеты о прибылях и убытках), которые являются основным источником внутренней информации.

Расчет разных коэффициентов на основе этих отчетов дает возможность глубже проанализировать реальное состояние дел потенциального заемщика, оценить перспективы его развития и способность погасить ссуду.

Вместе с тем банк изучает репутацию заемщика, его честность, порядочность, отношения с другими банками, компетентность руководителей, опыт и знания дела, потенциальные возможности, личное благосостояние заемщика, рыночную стоимость предприятия.

В мировой банковской практике при решении вопроса о предоставлении кредита банки всесторонне анализируют важнейшие направления деятельности клиентов (рис.1.2).

Рис. 1.2 - Направления оценки кредитоспособности заемщика

Анализируя финансовую информацию, которая характеризует деятельность заемщика, банки по обыкновению имеют целью:

? выявить риски;

? определить устойчивость предприятия исходя из размера его капитала и активов;

? предусмотреть будущие объемы реализации и прибыль.

Для анализа финансового состояния заемщика применяют разные методики, которые различаются направлениями, количеством и другими параметрами, но имеют также много общего.

Например, система 5С характеризует такие параметры заемщика:

? характер (Character);

? капитал (Capital);

? возможности (сарасіrу);

? условия (Conditions);

? обеспечение (Сover of credit).

Система САМРARI предусматривает такие направления изучения заемщика:

С - характер или особые качества клиента;

А - способность клиента возвратить кредит;

М - маржа (доходность);

Р - цель расходования средств;

А - размер кредита;

R - условия погашения ссуды;

І - страхование риска непогашения кредита.

Практическая оценка кредитоспособности заемщика включает три этапа (Приложение Б):

? общее представление о клиенте;

? анализ финансового состояния клиента;

? анализ эффективности соглашения, которое кредитуется, или инвестиционного проекта.

При определении кредитоспособности заемщиков коммерческие банки Украины должны руководствоваться собственными положениями, которые разрабатывает каждый банк, а также учитывать нормативные требования НБУ, в частности Положение о порядке формирования и использование резерва для возмещения возможных потерь по кредитным операциям банков, утвержденное постановлением Правления НБУ № 279 от 6 июля 2000г.

При оценивании финансового состояния заемщика учитывают такие экономические показатели его деятельности: объем реализации, прибыли и убытки, рентабельность, ликвидность, себестоимость продукции, денежные потоки, состав и динамику дебиторско-кредиторской задолженности.

Кроме того, учитывают факторы субъективного характера: эффективность управления заемщика, его рыночная позиция и зависимость от циклических и структурных изменений в экономике, погашение кредитной задолженности заемщика в прошлом, профессионализм руководства, государственная поддержка заемщика и др.

На втором этапе оценивания кредитоспособности заемщика, прежде всего, анализируют его финансовые отчеты. Эти материалы используют не только для определения обоснованности заявки на кредит исходя из позиций потребности предприятия в дополнительных кредитных ресурсах, а и с учетом перспектив его развития в будущем, получение им прибыли и степени достоверности неплатежей за кредитом.

Коэффициентный анализ не должен быть формальным, ведь финансовые коэффициенты существенным образом различаются по областям, в которых работают предприятия. Рекомендуется осуществлять сравнительный анализ, т.е. сравнивать показатели предприятия, которое подало заявку на кредит, с показателями аналогичных предприятий области или со среднеотраслевыми показателями. Для такого коэффициентного анализа используют разные показатели (см. Приложение В) [31, с.214].

Показатели ликвидности. Анализ ликвидности проводиться с целью определения платежеспособности предприятия в краткосрочном периоде по обязательствам, срок погашения которых должен наступить не более чем через 12 месяцев с даты составления баланса [36, с.124].

Показатели задолженности. Характеризуют распределение риска между заемщиком и кредитором. Активы могут быть сформированы за счет или собственных средств клиента, или ссудных (кредитов и кредиторской задолженности). Что большее отношение ссудных средств к собственности клиента, тем выше риск кредитов и осторожнее должен быть банк к выдаче новых кредитов.

Показатели погашения долга. С их помощью оценивают способность клиента уплатить текущую задолженность (основной долг и проценты).

Финансовая устойчивость заемщика (НБУ). Главной целью анализа финансовой устойчивости является определение уровня финансовой устойчивости предприятия и оценка резервов поддержания его долгосрочной платежеспособности. Предметом анализа является состояние экономических финансовых ресурсов предприятия, их потоков, эффективность процессов ведения операционной и финансовой деятельности [36, с.417].

Показатели деловой активности. С их помощью оценивают эффективность использования активов заемщика, определяют скорость обращения средств, отвернутых в расчеты, и запасы.

Показатели рентабельности. Целью анализа данных показателей являться определение результативности и эффективности хозяйственной деятельности предприятия, факторов, оказавших влияние на них, а также общая оценка работы хозяйствующего субъекта.

Анализ финансового состояния заемщика - коммерческого банка.

Осуществляют на основе:

? соблюдение обязательных экономических нормативов и показателей деятельности коммерческого банка, предусмотренных нормативными актами НБУ;

? анализа прибылей и убытков;

? анализа качества активов и пассивов;

? создание резервов;

? выполнение обязательств коммерческим банком в прошлом;

? качества банковского менеджмента.

Анализ финансового состояния заемщика - физического лица. Согласно Положению НБУ № 279 для оценки финансового состояния заемщика - физического лица банки устанавливают показатели и их оптимальные значения в зависимости от вида кредита (на приобретение или строительство жилья, приобретение транспортных средств, товаров длительного пользования, на другие нужды), его объема, срока, вида обеспечения (залог) по кредиту.

В анализе финансового состояния заемщика следует учитывать количественные показатели (экономическая кредитоспособность) и качественные (личная кредитоспособность), которые могут в определенной степени повлиять на вы ¬ убеждения заемщиком обязательств по кредиту. Для этого определяют уровень их вероятного влияния на соблюдение условий кредитного соглашения путем установления оптимальных значений и соответствующих баллов для каждого из показателей.

К качественным характеристикам заемщика относятся:

общее материальное положение (наличие имущества и копий соответствующих подтверждающих документов на их право собственности, заверенные в установленном порядке);

социальная стабильность (то есть наличие постоянной работы, деловая репутация, семейное положение и т.п.);

возраст;

кредитная история (интенсивность пользования банковскими кредитами / гарантиями в прошлом и своевременность их погашения и уплаты процентов / комиссий за ними.

До основных количественных показателей заемщика относятся:

совокупный чистый доход (ежемесячные ожидаемые совокупные доходы, уменьшенные на совокупные расходы и обязательства) и прогноз на будущее;

накопление на счетах в банке (информация предоставляется по желанию заемщика);

коэффициенты, характеризующие текущую платежеспособность заемщика и его финансовые возможности выполнить обязательства по кредитному договору (в частности, соотношение совокупных доходов и расходов / обязательств заемщика, совокупного чистого дохода за месяц и ежемесячного взноса по кредиту и процентам / комиссиями по ним);

обеспечение кредита (залог движимого и недвижимого имущества, наличие его страхования, передачи права собственности на объект кредитования: жилье, автотранспорт и т.д.) и его ликвидность.

При определении кредитоспособности и оценке финансового состояния заемщиков - физических лиц, получающих кредит в качестве предпринимателей, необходимо учитывать также соответствующие показатели, устанавливаемые для юридических лиц:

менеджмент (уровень менеджмента, деловая репутация и связи в деловом окружении, готовность и способность клиента лично отвечать за выполнение кредитных обязательств);

факторы рынка (отрасль, оценка привлекательности товаров / услуг, изготавливаемых / предоставляются клиентом);

рынок таких товаров / услуг (уровень конкуренции в сфере деятельности клиента, продолжительность деятельности на конкретном рынке);

прогноз движения денежных потоков (соотношение собственного капитала и размера кредита, соотношение денежных оборотов за месяц и суммы кредита).

Зарубежные банки, изучая репутацию индивидуальных заемщиков, используют метод кредитного скоринга, приспосабливая его к особенностям банка и характера банковского законодательства страны.

Технику кредитного скоринга разработал американский экономист Д. Дюран в начале 40-х годов XX в. Эта техника предполагает использование различных коэффициентов при начислении баллов (табл. 1.4).

Таблица 1.4 - Техника кредитного скоринга по методике Д. Дюрана

Например, критерии скоринга, которые используют банки Франции, приведены в табл. 1.5.

Таблица 1.5 - Критерии скоринга в банках Франции

Балльные критерии определения кредитоспособности заемщиков в банках США приведены в табл. 1.6.

Таблица 1.6 - Критерии определения кредитоспособности заемщиков в банках США

Сберегательный банк Украины, который по большей части предоставляет кредиты населению на потребительские цели, анализирует кредитоспособность индивидуального заемщика за такими документами:

? справками с места работы заемщика и членов его семьи, где указываются суммы заработной платы со всеми видами удержаний;

? расчетными документами за коммунальные и прочие услуги;

? документами, подтверждающими доходы по вкладам, ценным бумагам и т.д.

Коэффициент платежеспособности физического лица вычисляют по формуле:

Кроме того, заемщик заполняет анкету заемщика с подробной информацией о себе. Банк оформляет Обоснование выдачи кредита и проверяет кредитоспособность поручителей в соответствии со специальной информационной картой.

1.5 Нормативно-правовое регулирование кредитных рисков и оценки кредитоспособности заемщика коммерческого банка