Характеристика процентных рисков
Система коммерческих банков России как объект исследования. Подверженность коммерческих банков процентному риску. Виды, источники и факторы процентного риска. Способы управления процентным риском. Характеристика методов оценки степени процентного риска.
| Рубрика | Банковское, биржевое дело и страхование |
| Вид | доклад |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 10.05.2016 |
| Размер файла | 31,5 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Размещено на http://www.allbest.ru/
Содержание
- Введение
- Глава 1. Подверженность коммерческих банков процентному риску
- 1.1 Понятие процентного риска
- 1.2 Виды, источники и факторы процентного риска
- Глава 2. Способы управления процентным риском
- Глава 3. Методы оценки степени процентного риска
- 3.1 GAP-анализ
- 3.2 Метод дюрации
- 3.3 Имитационное моделирование
- Заключение
- Список литературы
Введение
В современных условиях в банковской сфере возрастает значение правильной оценки и управления рисками, которые принимает на себя банк при осуществлении различных операций. Традиционно одно из основных мест в системе банковских рисков принадлежит процентному риску.
Проблема банковских рисков приобретает в современной экономической науке и практике все большую актуальность. Такое положение дел обусловлено на настоящем этапе развития деятельности российских банков необходимостью повышения их роли в кредитовании реального сектора экономики, которое связано, прежде всего, с кредитными и процентными рисками.
Успешному управлению процентным риском может способствовать лишь комплексный подход к данной проблеме. Опыт, накопленный российскими коммерческими банками по оценке и анализу процентного риска, требует взвешенного подхода для определения направлений его совершенствования и доведения до уровня мировых стандартов.
Целью написания работы является изучение характеристики процентных рисков. Для достижения поставленной цели в работе выделены следующие задачи:
рассмотреть понятия, виды и источники процентных рисков
изучить способы управления процентным риском
проанализировать методы оценки степени процентного риска
Субъектом данного исследования является общество. Объектом выступает система коммерческих банков России, а предметом исследования - процентный риск коммерческих банков
Работа состоит из введения, трех глав, заключения и списка литературы. [Cлайд 2]
Глава 1. Подверженность коммерческих банков процентному риску
1.1 Понятие процентного риска
Процентный риск или риск процентной ставки (англ. Interest rate risk) - риск (возможность) возникновения финансовых потерь (убытков) из-за неблагоприятных изменений процентных ставок. [Cлайд 3] Другими словами, это риск того, что средняя стоимость привлеченных средств банка, т.е. депозитов и взятых взаймы денег, связанная с предоставлением кредита, может обогнать в течение срока действия кредита среднюю процентную ставку по кредитам.
Процентный риск возникает из-за колебаний процентных ставок, а это приводит к изменению затрат на выплату процентов или доходов на инвестиции, а значит изменяется величина прибыли (или потере) по сравнению с ожидаемой. С этим видом рисков, как правило, сталкиваются банки, страховые и инвестиционные компании, а так же нефинансовые предприятия, которые занимают средства или вкладывают их в активы, приносящие проценты (государственные ценные бумаги, облигации предприятий и т.д.).
Процентный риск, исходя из общепринятых стандартов, относится к группе рыночных рисков. Банк России определяет процентный риск как "риск возникновения финансовых потерь (убытков) вследствие неблагоприятного изменения процентных ставок по активам, пассивам и внебалансовым инструментам". Таким образом, процентный риск отражает уровень подверженности финансового состояния кредитной организации неблагоприятным изменениям рыночной конъюнктуры, а именно - рыночных процентных ставок. В сравнении с другими видами рыночного риска - валютным и фондовым - он значительно сложнее для выявления и количественной оценки. Представляется, что в банковской сфере в настоящее время недооценивается влияние процентного риска на устойчивость кредитного учреждения. Чем это вызвано? Прежде всего, подверженность банка процентному риску не является столь очевидной, как подверженность иным финансовым рискам, судить о которых в определенных рамках могут не только надзорный орган и менеджмент банка, но и кредиторы и инвесторы, то есть любые пользователи финансовой отчетности.
Процентный риск, связанный со структурой требований и обязательств банка, остается вне прямого регулирования со стороны надзорных органов. Соответственно отсутствуют формы отчетности по данному виду риска. В 2007 г. Банком России опубликовано письмо на тему международных подходов к организации управления процентным риском, которое носит информационно-методологический характер, в 2011 г. выпущены рекомендации по организации банками внутренних процедур оценки достаточности капитала, предусматривающие подходы к оценке процентного риска. Коммерческие банки в этих условиях самостоятельно определяют как метод оценки процентного риска, так и его конкретные параметры.
Вместе с тем анализ финансовой отчетности российских коммерческих банков показывает, что процентная маржа подвержена колебаниям и в последние годы в большинстве случаев имеет тенденцию к снижению. Это говорит об актуальности постановки вопроса управления процентным риском.
1.2 Виды, источники и факторы процентного риска
Выделяют два вида процентного риска: позиционный и структурный.
Позиционный риск - это риск по какой-то одной позиции (по проценту в данный конкретный момент). Например, банк выдал кредит плавающей процентной ставкой. Неизвестно, принесет ли она банку успех. Что можно в целях предотвращения этого риска предусмотреть в балансе? Прежде всего нужно изменить проценты по вкладам и выровнять проценты по активам и пассивам баланса банка.
Структурный риск - это риск в целом по балансу банка, вызванный изменениями на денежном рынке в связи с колебаниями процентных ставок.
Изменения процентных ставок влекут за собой несколько разновидностей риска:
1. Риск увеличения расходов по уплате процентов или снижения дохода от инвестиций до уровня ниже ожидаемого из-за колебаний общего уровня процентных ставок.
2. Риск, связанный с таким изменением процентных ставок после принятия решения о взятии кредита, которое не обеспечивает наиболее низких расходов по уплате процентов.
3. Риск принятия такого решения о предоставлении кредита или осуществлении вложений, которое в результате не приведет к получению наибольшего дохода из-за изменений процентных ставок, произошедших после принятия решения.
4. Риск того, что сумма расходов по уплате процентов по кредиту, взятому под фиксированный процент, окажется более высокой, чем в случае кредита под плавающий процент, или наоборот. [Cлайд 5]
Источники процентного риска:
1) Риск изменения цены. Этот фактор является основной причиной того, что коммерческий банк несет процентный риск. Риск изменения цены возникает в результате несбалансированности по срокам погашения активов и пассивов, а также внебалансовых статей или разной срочности пересмотра процентных ставок (в случае применения плавающих процентных ставок).
2) Риск изменения кривой доходности. Несовпадение по времени в изменении процентных ставок по активам и пассивам может привести к риску при условии изменения конфигурации и формы кривой графика, отражающего взаимосвязь между различными процентными ставками (или временную структуру процентных ставок). Этот источник процентного риска особенно значим в условиях финансовой нестабильности.
процентный риск банк коммерческий
3) Базисный риск. Он возникает в результате изменения процентной маржи как разницы между процентами, полученными и уплаченными по финансовым инструментам, не имеющим существенных различий по своим характеристикам, при их переоценке.
4) Риски, связанные с опционами. Опционные сделки дают своим владельцам право на покупку, продажу или изменение условий по сделкам с финансовыми инструментами. Сюда же можно отнести право досрочного погашения кредитов заемщиками, а также право изъятия депозитов до установленного срока востребования. Заключение банками таких сделок создает для них значительные процентные риски из-за возможного изменения баланса активов и пассивов по срокам. Коммерческий банк, оценивая процентный риск, должен иметь в виду все источники его возникновения. [Cлайд 4]
Факторы процентного риска можно подразделить на внутренние и внешние. В российской экономике в отличие от развитых стран уровень риска усиливают в основном внешние факторы. К ним относятся: нестабильность рыночной конъюнктуры в части процентного риска; правовое регулирование процентного риска; политические условия; экономическая обстановка в стране; конкуренция на рынке банковских услуг; взаимоотношения с партнерами и клиентами; международные события. К внутренним факторам процентного риска можно отнести: отсутствие четкой стратегии банка в области управления про-центным риском; просчеты в управлении банковскими операциями, приводящие к созданию рисковых позиций (возникновение несбалансированности структуры и сроков погашения активов и пассивов, неверные прогнозы изменения кривой доходности и т.п.); отсутствие разработанной программы хеджирования процентных рисков; недостатки планирования и прогнозирования развития банка; ошибки персонала при осуществлении операций. Основной проблемой на практике является своевременное отслеживание факторов процентного риска, при этом данный процесс должен быть непрерывным. [Cлайд 3]
Глава 2. Способы управления процентным риском
Способами управления процентным риском являются:
1. Выдача кредитов с плавающей процентной ставкой. Такие меры позволяют банку вносить соответствующие изменения в размер процентной ставки по выданному кредиту в соответствии с колебаниями рыночных процентных ставок. В результате банк получает возможность избежать вероятных потерь в случае повышения рыночной нормы ссудного процента.
2. Согласование активов и пассивов по срокам их возврата. Для максимального хеджирования процентного риска сроки возврата по активу и пассиву должны полностью совпадать, что, однако, значительным образом ограничивает манёвренность в деятельности банка. Вследствие этого допускается разрыв (разница) между соответствующими по срокам суммами актива и пассива. В целях управления данной разницей банки устанавливают обычно нормы соответствия активов и пассивов по сроку для тех их видов, которые чувствительны к изменениям процентных ставок. Если ожидается, что ставки процента будут возрастать, то разница должна быть положительной. Это приведет к тому, что в категорию с более высокими ставками переместится больше активов, чем пассивов, и чистый процентный доход банка увеличится сверх ожидаемого. Напротив, при ожидаемом снижении продетых ставок разница должна быть отрицательной.
3. Процентные фьючерсные контракты. Они представляют собой срочные контракты, которые используются для игры на процентных ставках. Подобно прочим фьючерсным контрактам процентные фьючерсы используются для спекуляции на колебаниях рыночных процентных ставок, а также для покрытия процентного риска.
4. Процентные опционы. Процентный опцион - это соглашение, которое предоставляет держателю опциона право (а на обязательство) купить или продать некоторый финансовый инструмент (краткосрочную ссуду или депозит) по фиксированной цене до или после наступления 'определенной даты в будущем.
5. Процентные свопы. Одним из способов снижения процентного риска являются операции "своп" с процентами, то есть когда две стороны заключают между собой сделку, по условиям которой обязуются уплатить проценты друг другу по определенным обязательствам заранее обусловленные сроки. Обычно происходит обмен процентных платежей по сделке с фиксированной ставкой против сделки с переменной ставкой. При этом сторона, обязующаяся произвести выплаты по фиксированным ставкам, рассчитывает на значительный рост за период сделки переменных ставок; противоположная сторона - на их снижение. В результате сделки выигрывает та сторона, которая правильно прогнозировала динамику процентных ставок.
6. Срочные соглашения. Этот метод защиты от процентного риска связан с заключением между банком и клиентом специального форвардного соглашения о предоставлении в оговоренный день ссуды с определенном размере и под установленный процент. Таким образом, заранее фиксируется дата, размер будущего кредита, а также плата за пользование им. Заключая такое соглашение, банк ограждает себя от риска потерь в случае падения на момент выдачи ссуды рыночных процентных ставок. При повышении же этих ставок выигрывает клиент, получающий кредит за более низкую плату. Этот метод хеджирования, таким образом, позволяет разделить риск, связанный с колебанием процентных ставок с клиентом.
7. Страхование процентного риска. Оно предполагает полную передачу соответствующего риска страховой организации. [Cлайд 6]
Глава 3. Методы оценки степени процентного риска
3.1 GAP-анализ
GAP-анализ" (анализ разрывов) - метод стратегического анализа, с помощью которого осуществляется поиск шагов для достижения заданной цели. Gap-анализ применяется в случаях, когда текущие результаты компании имеют расхождения с запланированными
После анализа разрабатывается план действий по устранению разрыва. Таким образом, цель gap-анализа - определить, существует ли разрыв между целями и возможностями и, если да, установить, как "заполнить" его. Применение анализа разрыва означает:
определение интереса фирмы, выраженного в терминах стратегического планирования;
выяснение реальных возможностей с точки зрения текущего состояния среды и предполагаемого будущего состояния;
определение конкретных показателей стратегического плана;
установление разницы между показателями стратегического плана и возможностями, диктуемыми реальным положением фирмы;
разработка программ, необходимых для заполнения разрыва.
Возможны следующие варианты проведения gap-анализа:
1) определение расхождений по показателям продаж компании со средними показателями отрасли или отраслевого лидера;
2) определение расхождений по времени разработки продукта;
3) определение расхождений по стоимости продукта со среднеотраслевыми параметрами или параметрами лидера;
4) определение расхождений по качеству продукции.
В случае если стратегический интерес компании представлен одновременно несколькими параметрами используется расширенное представление gap-анализа, которое предполагает одновременную оценку деятельности по нескольким стратегическим направлениям.
Говоря о GAP-анализе, как правило понимают набор мероприятий, позволяющих делать выводы о несоответствии внутренней среды маркетинга внешнему окружению или о внутренних несоответствиях. Это может быть, например, между планами руководства и пониманием исполнителей, а также несоответствие ассортимента структуре спроса, несоответствиие продукции аналогичной продукции конкурентов, несоответствие восприятия продукции и её отдельных качеств по сравнением с восприятием продукции конкурентов, можно говорить также и о ГЭП-анализе различий между идентичностью бренда и его восприятием.
Цель GAP-анализа в том, чтобы выявить те рыночные возможности и возможности компании, которые могут стать для компании эффективными рыночными преимуществами.
Другими словами ГЭП-анализ позволяет максимально реализовать внутренний потенциал компани (малоиспользуемый, скрытый), максимально используя внешние возможности. Кроме того, ГЭП-анализ позволяет снять проблемные ситуации внутри компании, разрешить противоречивые требования подразделений, например, технологов и маркетологов.
GAP-анализ может применяться как в повседневной практике в целях повышения эффтекивности работы отдельных направлений компании, так и в процессе стратегического планирования. В последнем случае применение ГЭП-анализа наиболее эффективно, так как позволяет реально оценить достижимость и эффективность планируемых целей и задач до того, как они будут согласованы, утверждены и на них будут выделены финансовые средства.
GAP-анализ это сравнение текущей ситуации в организационной структуре предприятия с желаемым положением дел в будущем, а также на основе собранной информации оценка возможности для организации понимания путей достижения задач и собственно их принципиальной достижимости. Сначала намечается схема улучшений, затем разрабатывается желаемое состояние (с точки зрения внешних и внутренних покупателей). На следующем этапе разрабатывается детальноая программа развития компании в желаемом направлении. В простых случаях достаточно разработать последовательность действий (1, 2, 3.), в более сложных приходится задействовать более сложные организационные формы - проектные группы, тестирование решений, разработка различных вариантов, макетов и т.д.
Сначала разрабатываеся прогноз касательно изменений объемов спроса и (или) поставок сырья, материалов в будущем. Если прогнозы неодназначны и допускают множественность вариантов развития событий, то для каждого варианта необходимо разработать отдельный сценарий.
Наиболее часто применямый вариант GAP-анализа - в том, чтобы преодолеть разрывы между поставками сырья и продажами.
3.2 Метод дюрации
Дюрация - представляет собой средневзвешенный по текущей стоимости срок погашения, учитывающий временной график всех поступлений по активам (например, потоков ожидаемых банком выплат по его займам и ценным бумагам) и по пассивам (например, потоков процентных платежей банка по хранимым им депозитам). В действительности измеряется среднее время, необходимое для возмещения инвестиционных средств. Выравнивая средние сроки погашения активов и пассивов, банк может сбалансировать средний срок ожидаемых поступлений и выплат, даже если изменение ставок для активов и пассивов не будет одинаковым по величине и направлению.
3.3 Имитационное моделирование
Имитационное моделирование - это метод исследования, при котором изучаемая система заменяется моделью, с достаточной точностью описывающей реальную систему, с которой проводятся эксперименты с целью получения информации об этой системе. Значительно реже в мировой и отечественной банковской практике используют имитационные методы. Они обычно включают подробную оценку потенциального воздействия изменения процентных ставок на доходы и экономическую стоимость банка на основе имитации будущей траектории движения процентных ставок и их влияния на потоки денежных средств. [Cлайд 7]
Заключение
Цель и задачи поставленные в работе выполнены. Мы изучили характеристику процентных рисков, благодаря тому что рассмотрели понятия, виды и источники процентных рисков, изучили способы управления процентным риском и проанализировали методы оценки степени процентного риска.
Таким образом, процентный риск - возможность возникновения финансовых потерь из-за неблагоприятных изменений процентных ставок. Выделяют два вида процентного риска: позиционный и структурный. Факторы процентного риска можно подразделить на внутренние и внешние.
Методы оценки степени процентного риска: GAP-анализ, метод дюрации, имитационное моделирование.
В настоящее время в Российской Федерации недооценивается влияние процентного риска на устойчивость кредитного учреждения. Это вызвано тем, что подверженность банка процентному риску не является столь очевидной, как подверженность иным финансовым рискам. По моему мнению необходимо в ближайшем будущем рассмотреть варианты прямого регулирования со стороны надзорных органов. Вместе с тем анализ финансовой отчетности российских коммерческих банков показывает, что процентная маржа подвержена колебаниям и в последние годы в большинстве случаев имеет тенденцию к снижению. Это говорит об актуальности постановки вопроса управления процентным риском. [Cлайд 8]
Список литературы
1. Зике Р.В. Классификация рисков кредитной организации в целях внутреннего контроля // Российское предпринимательство. 2014. № 13. С.34-40.
2. Буглак Е.А. Современные подходы к регулированию банковских рисков // Молодой ученый. 2011. № 6. Т.1. С.147-151.
3. Кутафьева Л.В. Классификация банковских рисков // Молодой ученый. 2013. № 10. С.324-326.
4. Лаврушин О.И. Банковское дело. Учебник. - М.: КНОРУС, 2008
5. http://aboutrisk. info/classification/percent-risk/
6. http://www.grandars.ru/student/bankovskoe-delo/procentnyy-risk.html
Размещено на Allbest.ru
...Подобные документы
Современное состояние процентных рисков коммерческих банков в России. Методы управления процентной маржой и управление гэпом. Способы минимизации отрицательных последствий риска, направления его совершенствования и доведения до уровня мировых стандартов.
курсовая работа [340,0 K], добавлен 16.09.2014Теоретические аспекты управления процентным риском в коммерческом банке. Два вида процентного риска: позиционный и структурный. Опасность получения неблагоприятных результатов для банка, которая выражается в получении убытков или недополучении прибыли.
отчет по практике [341,5 K], добавлен 16.09.2014Нестабильность на фондовых, валютных и товарных рынках. Сокращение объемов кредитования банков, рост процентных ставок по выдаваемым кредитам. Совершенствование системы управления банковскими рисками. Хеджирование процентного риска, процентная маржа.
курсовая работа [36,0 K], добавлен 03.02.2011Понятие и основные виды операционного риска, способы его оценки; сравнение теорий и их экономического приложения. Совершенствование инструментов и методов управления риском в коммерческом банке. Роль интуиции менеджера и инсайта в решении рисковых задач.
дипломная работа [980,7 K], добавлен 12.04.2014Сущность, виды, факторы и методы оценки процентного риска. Анализ уровня процентных рисков в банковской деятельности Республики Беларусь. Связь между доходностью операций банка и его риском. Совершенствование управления рисками в банковской сфере.
курсовая работа [91,8 K], добавлен 07.11.2015Коммерческие банки, их функции и основные виды операций. Виды процентных ставок и виды прибыли коммерческих банков, источники их роста. Понятие платежеспособности банка. Состояние коммерческих банков Республики Беларусь и рейтинг их надежности.
курсовая работа [831,8 K], добавлен 23.09.2010Организационные подходы к управлению рисками. Характеристика степени защиты банка от кредитного риска. Достоинства и недостатки биржевых и внебиржевых инструментов хеджирования. Комбинированные методы оценки странового риска. Факторы кредитного риска.
дипломная работа [1,1 M], добавлен 09.01.2011Банковские риски и их классификация. Место процентного риска в общей структуре банковских рисков, принципы управления ими. Методика оценка риска на основе дюрации. Анализ эффективности использования дюрации при управлении банковскими процентными рисками.
курсовая работа [361,7 K], добавлен 25.09.2013Понятие коммерческих банков, их виды. Функции и принципы деятельности коммерческих банков. Становление и оценка развития коммерческих банков Республики Беларусь. Основные направления совершенствования деятельности коммерческих банков РБ.
курсовая работа [71,7 K], добавлен 03.04.2007Теоретические основы функционирования коммерческих банков. Анализ деятельности коммерческих банков на современном этапе. Выявление программ по совершенствованию финансовой системы коммерческих банков и изучение антикризисных мер для банковского сектора.
курсовая работа [71,1 K], добавлен 16.11.2011Сущность, структура коммерческих банков. Основные направления деятельности коммерческих банков в современных российских условиях. Сравнительный анализ России с другими странами по основным макроэкономическим показателям. Классификация коммерческих банков.
курсовая работа [41,3 K], добавлен 10.08.2011Сущность и характеристика коммерческих банков РФ. Необходимость и содержание оценки деятельности кредитных организаций. Анализ основных финансово-экономических показателей банка на примере ОАО АКБ "Эльбин". Проблемы функционирования коммерческих банков.
дипломная работа [110,1 K], добавлен 02.05.2017Характеристика деятельности и особенности коммерческих банков. Пассивные, активные и активно-пассивные операции. Новые операционные возможности современных коммерческих банков. Главные виды профессиональной деятельности и функции коммерческих банков.
курсовая работа [253,4 K], добавлен 22.03.2016Возникновение и структура коммерческих банков. Нормативно-правовая база и организационные аспекты деятельности коммерческих банков. Виды коммерческих банков. Уровни кредитной системы. Принципы деятельности и функции коммерческих банков.
курсовая работа [35,4 K], добавлен 04.10.2007Характеристика валютного риска - потерь при покупке-продаже иностранной валюты по разным курсам. Классификация валютных рисков: операционный, трансляционный, экономический. Изучение методов контроля и управления рисками. Анализ рисков коммерческих банков.
реферат [64,3 K], добавлен 31.03.2010Предпосылки функционирования коммерческих банков в условиях повышенного риска. Сущность, квалификация банковских рисков и методы их оценки. Анализ управления банковскими рисками в ОАО "Агроинвестбанк", оценка риска в системе внутреннего контроля.
дипломная работа [131,8 K], добавлен 25.06.2013Происхождение, сущность и принципы деятельности банков. Основные операции и услуги коммерческих банков, их роль и значение в системе финансово-правовой отчетности. Теоретические проблемы финансовой стабильности коммерческих банков, их разрешение.
курсовая работа [68,3 K], добавлен 11.12.2010Сущность коммерческих банков, их функции и виды, роль в экономике. Пассивные, активные и комиссионные операции коммерческих банков. Исторические предпосылки возникновения коммерческих банков в России, особенности их состояния на современном этапе.
курсовая работа [81,5 K], добавлен 15.05.2012Понятие кредитного риска. Сущность системы управления рисками в банке. Необходимость использования современных методов управления кредитным риском в банковской практике. Политика управления кредитным риском коммерческих банков Республики Беларусь.
курсовая работа [452,0 K], добавлен 08.02.2012Организация и деятельность коммерческих банков, их сущностные характеристики, порядок создания и организационно-правовая структура, виды юридической ответственности, связанной с деятельностью банков. Обязательные экономические нормативы для банков.
дипломная работа [89,5 K], добавлен 04.06.2011
