Размещено на http://allbest.ru

Центральный банк и его функции

Введение

банк экономика рыночный

Мы живем в мятежном и беспокойном мире, в состоянии кризиса. У нас нет гарантии, что мы не потеряем свою работу и поэтому нам необходимо быть исключительно осторожными, когда речь идет о наших финансах.

Одним из самых надежных мест для наших финансов является банк. Банк гарантирует не только накопление наших денег, но и возможность пользоваться ими в любое время и на любом месте. Нынешняя банковская система так развита, что мы способны пользоваться нашими финансами в каждом уголке мира.

Деятельность банковских финансовых учреждений очень многообразна. Они организуют кредитные отношения, оборот денег, финансируют народные хозяйства, совершают куплю-продажу разных ценных бумаг, операции страхования, посреднические сделки, управляют имуществом. Могут быть консультантами, ведут статистику, организуют подсобные предприятия.

Банки - посредники в перемещении средств к заемщикам от кредиторов и к покупателям от продавцов. Конечно, на рынке подобным переводом денег занимаются и другие финансовые учреждения: страховые, инвестиционные фонды, брокерские фирмы. Но банки отличаются двумя признаками.

1. Их характеризует двойной обмен. Свои долговые обязательства они могут размещать (сертификаты, вкладные свидетельства, депозиты и другое), а мобилизованные при этом средства вкладывать в ценные бумаги других организаций. В этом отличие банков от дилеров и брокеров, действующих на рынке финансов.

2. Еще они принимают на себя безусловные обязательства с определенной (фиксированной) величиной долга перед людьми и организациями. Это происходит, например, когда перемещаются средства клиентов на их счета, при выпуске специальных депозитных сертификатов.

Центральный банк Российской Федерации - это банковское учреждение, которое не затрагивает деятельность физических лиц. Основные контрагенты Центрального банка Российской Федерации - все банки страны, независимо от формы собственности. Центральный банк Российской Федерации является юридическим лицом, имеет собственный капитал и Устав. Но при этом полностью находится в Федеральной собственности. Другими словами, он принадлежит государству.

Центральный банк Российской Федерации выполняет важнейшие денежные функции - он осуществляет монополию национальных денежных знаков, занимается кредитами и другими важными функциями. В этих условиях задача исследования Центрального банка России и его функций приобретает особую актуальность, теоретическую и практическую значимость.

Цель выполненной работы - рассмотреть Центральный банк России и его функции.

Задачи проведенного исследования:

- изучить нормативные основы исследования деятельности Центрального банка Российской Федерации;

- проанализировать деятельность Центрального банка Российской Федерации и методы ее регулирования;

- описать стратегические направления развития деятельности Центрального банка Российской Федерации.

Информационную базу исследования составили законодательные акты России по банковской деятельности, материалы российской печати, информационных обзоров, аналитических и статистических материалов, а также иные документы, опубликованные в различных изданиях сети «Интернет», в справочно-правовых системах «Гарант», «Консультант плюс».

Глава I. Нормативные основы исследования деятельности Центрального банка Российской Федерации

1.1 Банковская система как основное направление рыночной экономики, нормативные акты, регулирующие деятельность Центрального банка Российской Федерации

В настоящее время в странах, где имеется развитая рыночная экономика, банковская система имеет 2 уровня - Центральный банк и коммерческие банки.

На рис. 1 ниже показана структура банковской системы РФ.

Рис. 1 - Структура банковской системы РФ

Центральный банк может быть представлен как совокупность других банковских учреждений, которые выполняют функции самого Центрального банка. Центральный банк Российской Федерации выполняет все денежные функции - он осуществляет монополию национальных денежных знаков, занимается кредитами и занимается другими важными функциями.

Коммерческие банки концентрируют в основном кредитные ресурсы и осуществляют банковские операции, а также финансовые услуги для юридических и физических лиц. Коммерческие банки могут подразделяться на государственные, кооперативные и акционерные формы собственности [10, с.195].

Вообще, банковская система - это совокупность действующих банков, кредитных учреждений, экономических организаций, выполняющих банковские операции. Помимо этих организаций, банковская система имеет еще и специализированные организации, которые не осуществляют никаких банковские операции, но обеспечивают деятельность банков. Например, это могут быть рассчетно-кассовые центры, дилерские фирмы, аудиторские конторы, фирмы, которые работают по ценным бумагам, а также организации, работающие по рейтингам банков и обеспечивающие банки специальной информацией и оборудованием. Все это и есть банковская система [26, с.31].

Банки и все кредитные организации постоянно взаимодействуют со следующими клиентами: с субъектами экономики; друг с другом; с Центральным банком; с другими органами власти.

Банковские сотрудники хорошо знают нормативные акты, которые регулируют их деятельность. Эти документы перечитываются в банке помногу раз в зависимости от сложности проводимых операций и появления новых. Более того, в России законы, инструкции и положения постоянно претерпевают изменения, часто очень значительные, и приходится заново перечитывать документы. А номера этих документов быстро запоминаются. За этими номерами стоит целая эпоха развития банковского дела в России и огромный объем знаний, регулирующий весь спектр банковских операций.

Два основных нормативных акта, регулирующих деятельность Центрального банка России, описаны ниже.

Федеральный закон № 395-1 от 02.12.1990 «О банках и банковской деятельности» [2] - это главный федеральный закон о банках и банковской деятельности, он дает понятия «кредитная организация», «банк», «небанковская кредитная организация», «банковская группа», «банковский холдинг», «банковские операции», «вклад», «вкладчик», устанавливает величину минимального уставного капитала банка, квалификационные требования к руководителям банка, содержит нормы о регистрации кредитных организаций и их лицензировании, а также основания для отзыва лицензии у банка, особенности реорганизации и ликвидации банков. [29, с.30].

Федеральный закон от 10.07.2002 № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» или 86-ФЗ [3] устанавливает функции ЦБ РФ, описывает органы управления Банка России, требования к отчетности Банка России, определяет денежную единицу России, основные инструменты и методы денежно-кредитной политики, права ЦБ РФ на осуществление отдельных операций, а также касается норм банковского регулирования и банковского надзора. Этот закон должен знать каждый банковский работник.

1.2 Цели деятельности Центрального банка Российской Федерации

Федеральным законом «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» от 10 июля 2002 г. определены три цели деятельности Банка России:

- защита и обеспечение устойчивости рубля;

- развитие и укрепление банковской системы Российской Федерации;

- обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы.

Получение прибыли не является целью деятельности Банка России.

Для достижения этих целей Банк России выполняет следующие функции:

- во взаимодействии с Правительством РФ разрабатывает и проводит единую государственную денежно-кредитную политику;

- монопольно осуществляет эмиссию наличных денег и организует наличное денежное обращение;

- является кредитором последней инстанции для кредитных организаций, организует систему их рефинансирования;

- устанавливает правила осуществления расчетов в Российской Федерации;

- устанавливает правила проведения банковских операций;

- осуществляет эффективное управление золотовалютными резервами Банка России;

- принимает решение о государственной регистрации кредитных организаций, выдает кредитным организациям лицензии на осуществление банковских операций, приостанавливает их действие и отзывает их;

- осуществляет надзор за деятельностью кредитных организаций и банковских групп;

- определяет порядок осуществления расчетов с международными организациями, иностранными государствами, а также с юридическими и физическими лицами;

- устанавливает правила бухгалтерского учета и отчетности для банковской системы Российской Федерации;

- устанавливает и публикует официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю;

- осуществляет выплаты по вкладам физических лиц в признанных банкротами банках, не участвующих в системе обязательного страхования вкладов физических лиц в банках России, в случаях и порядке, которые предусмотрены федеральным законодательством.

1.3 Отделения Центрального банка Российской Федерации

Структура банковской системы России характеризуется двухуровневостью.

Центральный банк РФ находится на высшем уровне иерархии. Как уже было сказано, его функции заключаются в организации обращения денег и безналичных расчетов, управлении золотовалютными резервами, кредитно-расчетном обслуживании правительства, денежно-кредитном регулировании, реализации политики Центробанка среди институтов этого сектора.

Подразделениями Центробанка являются Центральный аппарат, центральный институт сектора, региональные учреждения Центробанка.

На низовом уровне банковской иерархии находятся коммерческие и специализированные банки. В их функции входит кредитно-расчетное обслуживание клиентов в комплексном виде, специализации на определенных видах услуг.

Россия - страна большая, а по размеру территории - самая большая в мире. И Центральный банк в России большой. Деятельность Центрального банка осуществляется в соответствии с Федеральным законом № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)». Поскольку Центральный банк в стране один-единственный, он должен быть представлен во всех регионах. Поэтому адресов у ЦБ РФ много, его отделения есть в разных городах, по всей России.

Сколько же отделений у ЦБ РФ и где они находятся?

Любые предприятия, организации и коммерческие банки для работы в других населенных пунктах, вне места нахождения головного офиса, открывают филиалы. Центральный банк Российской Федерации сделал то же самое, только его филиалы называются Территориальные Учреждения Банка России (ТУ Банка России). Всего Территориальных учреждений у Центрального банка Российской Федерации - 79 [9, с.184].

Главный офис Банка России расположен в Москве по юридическому адресу банка: 107016, Москва, ул. Неглинная, 12. Телефон ЦБ РФ в Москве: (495) 771-91-00, официальный сайт - www.cbr.ru [32].

Идентификационный номер налогоплательщика (ИНН) присваивается один для юридического лица, ИНН Центрального банка РФ - 7702235133, такой же ИНН и у всех территориальных отделений Банка России (у ТУ, ГРКЦ, РКЦ).

Согласно Конституции РФ в состав Российской Федерации входят 83 субъекта Федерации: 21 республика, 46 областей, 9 краев, 4 автономных округа, 2 города федерального значения (Москва и Санкт-Петербург) и 1 автономная область. И в каждом субъекте Федерации Центральный банк имеет по одному своему Территориальному учреждению, исключения составляют лишь 4 субъекта Федерации: территория Ненецкого АО подконтрольна Главному управлению Банка России по Архангельской области, территория Ямало-Ненецкого АО и Ханты-Мансийского АО подчинены Главному управлению Банка России по Тюменской области, а Московская область контролируется вместе с Москвой Московским главным территориальным управлением Банка России (МГТУ Банка России), вот поэтому субъектов Федерации в России - 83, а ТУ Банка России на 4 меньше - 79 [6, с.24].

Территориальные учреждения Банка России, расположенные в Республиках РФ, называются Национальные банки Республики (с указанием наименования Республики), а ТУ Банка России, расположенные во всех иных субъектах федерации (краях, областях, автономных округах), называются Главные Управления Банка России (ГУ ЦБ РФ или ГУ Банка России) (рис. 2).



Рис. 2 - Структура Центробанка РФ [32]

В структуру Национальных банков (НБ) и Главных управлений Банка России входят ГРКЦ (Головные расчетно-кассовые центры) и РКЦ (Расчетно-кассовые центры).

Каждый РКЦ имеет свой БИК. Банковский идентификационный код (БИК) у РКЦ, так же, как и у всех банков, формируется в соответствии с Положением ЦБ РФ № 225-П и имеет 9 цифр в своем номере:

- в первых двух разрядах слева код Российской Федерации - 04

- в третьем-четвертом разрядах - код территории РФ в соответствии с разрядами 1 и 2 ОКАТО, при этом внутри одного ТУ Банка России у всех его расчетно-кассовых центров эти знаки совпадают

- в пятом-шестом разрядах слева - условный номер подразделения, уникальный в рамках ТУ Банка России (соответственно, разные номера у разных РКЦ внутри одного ТУ Банка России)

- - в седьмом-восьмом-девятом разрядах слева РКЦ и Отделения имеют значение 000, ГРКЦ - значение 001, а другие подразделения расчетной сети Банка России (например, ОПЕРУ-1 Банка России) имеют значение 002 [32].

В систему Центрального банка Российской Федерации помимо центрального аппарата, территориальных учреждений (ТУ), расчетно-кассовых центров (РКЦ) входят также вычислительные центры, полевые учреждения, учебные заведения и другие организации, в том числе подразделения безопасности и Российское объединение инкассации (РОСИНКАС), которые необходимы для осуществления деятельности Банка России.

Полевые учреждения Банка России являются воинскими учреждениями и руководствуются в своей деятельности воинскими уставами.

Полевые учреждения Банка России предназначены для банковского обслуживания воинских частей, учреждений и организаций Министерства обороны Российской Федерации, иных государственных органов и юридических лиц, обеспечивающих безопасность РФ, а также физических лиц, проживающих на территориях объектов, обслуживаемых полевыми учреждениями Банка России, в тех случаях, когда создание и функционирование территориальных учреждений Банка России невозможны.

Как мы поняли, в Российской Федерации есть Центральный банк (Банк России), уставный капитал и всё имущество которого являются федеральной собственностью, а получение прибыли не является целью деятельности Банка России. Все остальные банки в России - коммерческие.

Согласно Федеральному закону «О банках и банковской деятельности» любая кредитная организация является юридическим лицом, которое для извлечения прибыли как основной цели своей деятельности на основании лицензии, выданной Центральным банком РФ, имеет право осуществлять банковские операции, предусмотренные законом. Поскольку основная цель деятельности всех банков состоит в извлечении прибыли, то все банки и получили приставку «коммерческие». Некоммерческими называются компании, союзы, ассоциации, которые не ставят перед собой цель получения прибыли [22, с.132].

Коммерческие банки отличаются друг от друга по размеру, форме собственности, виду полученных лицензий (то есть набором возможных для совершения операций), месту нахождения и составу участников (акционеров), то есть владельцев банка.

Самый большой банк в Российской Федерации - это Сбербанк России. По состоянию на 01 января 2014 года Центральный банк Российской Федерации владеет 52,32% голосующих акций Сбербанка России, остальные 47,68% акций находятся в публичном обращении. При этом, согласно Федеральному закону №86-ФЗ, уменьшение или отчуждение доли участия Банка России в уставном капитале Сбербанка, приводящее к сокращению указанной доли до уровня менее 50% плюс одна голосующая акция, осуществляется на основании федерального закона, однако возможно уменьшение доли участия Банка России в уставном капитале Сбербанка, не приводящее к сокращению участия до уровня менее 50% плюс одна голосующая акция, по согласованию с Правительством Российской Федерации. По согласованию с Правительством РФ Банк России продал часть акций Сбербанка в сентябре 2012 года. До этой продажи акций Банку России принадлежало 60,25% акций Сбербанка РФ, а 39,75% акций находились в публичном обращении [32].

Глава II. Анализ деятельности Центрального банка Российской Федерации и ее регулирования

2.1 Итоги 2013 года для банковской системы РФ

2013 год для банковской системы России ознаменовался замедлением развития практически по всем направлениям. Прошлогодний прогноз, предполагавший снижение темпов роста основных параметров банковского сектора, оправдался. Совокупные активы банковского сектора выросли на 16% (прошлогодний прогноз - 15-17%), кредиты юридическим лицам - на 13% (прогноз - 12-15%), физическим лицам - на 28% (прогноз - 25-30%) (рис. 3).

Рис. 3 - Темп прироста банковских активов и их отношение к ВВП и чистому внутреннему спросу, % [30]

Формирование ресурсной базы банковского сектора в 2013 г. в большей степени опиралось на средства населения и на кредиты Банка России, чем годом ранее. Средства частных клиентов обеспечили треть прироста ресурсов банковского сектора по сравнению с 28% годом ранее, а средства регулятора - 24% вместо 18%. Также заметно возросла роль корпоративного сектора в формировании банковских пассивов, их вклад возрос с 14 до 22%. Одновременно практически прекратился приток зарубежных ссуд и займов в банковский сектор. Иностранные пассивы обеспечили лишь 3% ресурсов банковского сектора (рис. 4).



Рис. 4 - Структура формирования ресурсов банковского сектора (рост пассивов и сокращение активов) в 2013 г., % к итогу [20, с.28]

В сфере кредитования продолжилась прошлогодняя тенденция замещения кредитования корпоративных заемщиков розничным кредитованием. В результате в 2013 г. впервые прирост кредитов населению превысил в абсолютном выражении объем прирост кредитов корпоративным заемщикам. В кредиты физическим лицам было направлено 31% банковских финансовых ресурсов, а на кредиты предприятиям - 29% (рис. 5).

Рис. 5 - Структура использования ресурсов банковского сектора (рост активов и сокращение пассивов) в 2013 г., % к итогу [30]

Замедление темпов роста банковских активов во многом является результатом замедления роста экономики и целой серии регулятивных мер Центральный банк Российской Федерации по охлаждению рынка беззалогового кредитования населения, которое выступало локомотивом роста банковского сектора в последние годы. Резкое торможение потребительского кредитования является одним из главных изменений в тенденциях развития российских банков в 2013 году. Негатива стало больше.

2.2 Меры, реализуемые Центральным банком Российской Федерации в части укрепления банковской системы страны

Российская банковская система, пережив потрясения кризисного периода, в настоящее время демонстрирует стабильность. Меры, предпринятые правительством и Центральным банком РФ, направленные на оздоровление финансовой системы страны, заметно оживили деятельность банков России.

Признаки восстановления банковского сектора - это, прежде всего, рост рентабельности банковской деятельности, увеличение кредитных портфелей, в среднем на 2% ежемесячно, уменьшение доли просроченной задолженности до 6-7% от общего объема кредитования.

Показательным является также то, что темпы роста вкладов населения, практически достигли докризисного уровня. Это говорит о восстановлении доверия к банковской системе.

Действующая ставка рефинансирования Банка России на июль - сентябрь 2014 г. осталась равной - 8,25 %. Совет директоров Банка России, состоявшийся 25 июля 2014 года оставил её без изменения, но повысил ключевую ставку до 8,00% годовых. Поскольку пока не целесообразно изменять ставку рефинансирования. Так сообщил Первый заместитель председателя ЦБ РФ Алексей Симановский журналистам, что пока не целесообразно изменять учетную ставку и сближать ее со средневзвешенной ставкой на денежном рынке [12, с.87].

Представитель ЦБ отметил: «Такие дискуссии между нашими коллегами из монетарного блока и руководством ЦБ ведутся давно. Неоднократно обсуждалось предложение о том, чтобы в качестве ставки рефинансирования рассматривать средневзвешенную ставку по операциям Банка России, которая сейчас примерно составляет 6,5%». «Дело в том, что когда появляется какой-нибудь официальный показатель, он обрастает определенными административными нагрузками, и ставка рефинансирования отражает не столько отношения ЦБ с банками, сколько является некоторым индикатором их отношений с клиентами, заемщиками, а также клиентов с государственными функциями», - пояснил Алексей Симановский [11, с.70].

При этом, по словам замглавы ЦБ РФ, изменение ставки рефинансирования может влиять на налоговую нагрузку как кредитных учреждений, так и клиентов - физических и юридических лиц, что влечет за собой нежелательные внешние шоки, передает РБК.

Обычно под ставкой рефинансирования подразумевают размер процента кредитования на одну ночь («овернайт», предоставляется кредитной организации в конце дня в сумме непогашенного внутридневного кредита), размер которой наибольший по сравнению с установленными значениями кредитования на другие сроки.

Ставка рефинансирования ЦБ РФ -- размер процентов в годовом исчислении, подлежащий уплате ЦБ РФ за кредиты, которые он предоставил кредитным организациям. Эти кредиты являются рефинансированием временной нехватки финансовых ресурсов. Поэтому, через такие кредиты обеспечивается регулирование ликвидности банковской системы при недостатке у кредитных организаций средств для осуществления кредитования клиентов и выполнения принятых на себя обязательств.

Ставка рефинансирования ЦБ РФ - далеко не самый низкий показатель в мире. Так, размер учетной ставки до двух процентов зафиксирован финансовыми институтами Дании, Норвегии, Новой Зеландии, Австралии, Канады, Японии, Великобритании, Еврозоны и США. В банках Швейцарии и Швеции ключевой показатель вообще отрицательный. Данные нововведения связаны с практически нулевой инфляцией в странах. Объемы экспорта продолжительное время катастрофически снижались, что создавало серьезный риск удешевления национальных валют - швейцарского франка и шведской кроны. Также это нередко приводило к снижению интересов потенциальных инвесторов.

Но, несмотря на положительные тенденции, деятельность банков России далека от совершенства. Объем кредитов, выдаваемых реальному сектору экономики, не соответствует потребности в таком финансировании. В структуре источников оборотных средств российских предприятий удельный вес банковских кредитов - около 10%, в то время, как в странах с развитой экономикой - 40-45%.

Переизбыток ликвидности в российских кредитных организациях заставляет их внимательнее относиться к потребностям потенциальных кредиторов, постепенно снижая как кредитные ставки, так и требования к заемщикам. Но пока преобладает отрицательная тенденция: кредитованию реального сектора экономики, банки предпочитают вложения в финансовый сектор, покупают акции, облигации и прочие ценные бумаги.

В области работы с населением тоже не все гладко. По данным экспертов, банковские депозитные счета имеют всего лишь 25% граждан, в то время, как в странах ЕС - почти все взрослое население. Отстает российская банковская система и в области продвижения на рынок «пластиковых денег».

Всего лишь около 10% населения пользуются банковскими картами, причем большинство из них в рамках зарплатных проектов и только для снятия наличности, в то время как в развитых странах пластиковая карта - давно уже основное средство расчетов. На каждого гражданина ЕС или США приходится, как минимум, одна, чаще 2 и более карточек [21, с.14].

ЦБ РФ продолжает принимать меры, направленные на укрепление банковской системы страны и дальнейшее совершенствование деятельности банков России. В целях повышения финансовой устойчивости кредитных учреждений, Центробанк намерен постепенно повышать требования к минимальному капиталу коммерческих банков. Такая мера неизбежно приведет к череде слияний и поглощению, укрупнению банковского бизнеса и сокращению количества коммерческих банков, как минимум, на треть.

В качестве дополнительной информации в Приложении 2 приведена структура активов коммерческих банков, а в Приложении 3 структура пассивов коммерческих банков, взятая на официальном сайте Центрального банка РФ.

Департамент внешних и общественных связей Банка России сообщает, что в целях совершенствования структуры управления территориальными учреждениями Банка России, повышения качества и скорости принятия управленческих решений, а также сокращения расходов Банка России на развитие сети территориальных учреждений, Совет директоров Банка России принял решение создать в структуре ЦБ РФ главные управления Центрального банка Российской Федерации по федеральным округам: Центральному федеральному округу, Северо-Западному федеральному округу, Приволжскому федеральному округу, Южному федеральному округу, Северо-Кавказскому федеральному округу, Уральскому федеральному округу, Сибирскому федеральному округу и Дальневосточному федеральному округу на базе одного из территориальных учреждений Банка России в соответствующем федеральном округе. В результате в структуре Банка России будут функционировать всего 8 главных управлений.

В этой связи в первую очередь Московское главное территориальное управление ЦБ РФ будет преобразовано в Главное управление Центрального банка Российской Федерации по Центральному федеральному округу. Нормативно был установлен срок для этого мероприятия до 1 февраля 2014 года.

В отделения ГУ ЦБ РФ по Центральному федеральному округу были преобразованы в 2014 году 16 Главных управлений, функционирующих на территории Центрального федерального округа (ГУ Банка России по Белгородской, Брянской, Владимирской, Воронежской, Ивановской, Калужской, Костромской, Курской, Липецкой, Орловской, Рязанской, Смоленской, Тамбовской, Тверской, Тульской и Ярославской областям) [8, с.32].

Мероприятия по модернизации структуры ЦБ РФ стоят в планах осуществления в течение 2014 года.

Территориальные учреждения Банка России, выполняющие часть функций Банка России на территории субъектов Российской Федерации, наделены одинаковыми полномочиями и имеют сходную организационную структуру, но значительно различаются по масштабам деятельности и численности персонала. Происходящие в последнее десятилетие процессы сокращения количества, обслуживаемых Банком России клиентов, ликвидация расчетно-кассовых центров, централизация ряда функций Банка России на межрегиональном и федеральном уровне, совершенствование банковских технологий создали предпосылки для оптимизации их структуры [18, с.51].

По мнению Центрального банка, оптимизация территориальной сети Банка России создаст унификацию процессов и стандартизацию подходов на основе лучших практик в сфере реализации Банком России своих функций, определенных Федеральным законом от 10.07.2002 № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)».

Глава III. Стратегические направления развития деятельности Центрального банка Российской Федерации

Подготовленный Банком России Проект основных направлений единой государственно-денежной политики на 2014 год и период 2015 и 2016 годов (далее «Основных направлений») содержит ряд важных новых положений, отличающих его от аналогичных документов предшествующих лет [4].

1. Переход от установки диапазонов целевых значений годовой инфляции (ИПЦ) к «точечным» целевым ориентирам (5% в 2014 г., 4,5% в 2015г. и 4% в 2016г.). Банк России полагает, что это будет способствовать «однозначному пониманию цели денежно- кредитной политики экономическими агентами». При этом Банк России оговаривает допустимость колебаний значений инфляции вокруг точечных целевых значений в масштабе +/- 1,5% в случае, если такие колебания связаны с краткосрочными шоками, а не с действием фундаментальных факторов.

2. Изменение системы процентных инструментов денежно-кредитной политики:

*в качестве основного индикатора, определяющего направленность процентной политики, введена ключевая ставка Банка России, равная минимальной ставке по недельным аукционам прямого РЕПО и максимальной ставке по недельным депозитным аукционам. При этом ставка рефинансирования Банка России признается второстепенной и будет приведена к значению ключевой ставки к 01.01.2016г. Это решение является важным шагом к созданию механизма, позволяющего Банку России влиять на уровень процентных ставок в экономике. Недельные аукционы прямого РЕПО Банка России, в отличие от кредитов «овернайт» (единственный инструмент, по которому Банк России предоставлял ресурсы по ставке рефинансирования) действительно оказывают значимое влияние на ценообразование рынка коротких межбанковских кредитов;

*упрощается вся система процентных инструментов Банка России. С февраля 2014 г. произошел отказ от регулярных аукционных операций на открытых рынков по инструментам сроком менее 1 недели, а также прекращение проведения операций постоянного действия на срок свыше 1 дня;

*планируется разработка механизма единого аукциона по операциям рефинансирования (на одинаковые сроки, с различными видами залоговых активов), подразумевающая также создание единого пула обеспечения. Упрощение процедур рефинансирования может способствовать снижению административных издержек для заемщиков в сегменте кредитования под залог нерыночных активов. В настоящий момент, согласно Положению Банка России № 312-П, получение кредита при первичном обращении банка (оформление генерального кредитного договора или соглашения о поручительстве) занимает около месяца [17, с.51].

3. Акцент на развитии рынка межбанковского кредитования. Согласно документу, «основную роль в перераспределении ликвидности между участниками рынка должно играть межбанковское кредитование». При этом «проводя операции по регулированию ликвидности банковского сектора Банк России будет стремиться к поддержанию однодневных ставок денежного рынка на уровне ключевой ставки».

4. Введение механизма таргетирования остатка средств на едином счете Федерального казначейства в Банке Росси. Подобный механизм может способствовать сглаживанию колебаний ликвидности в течение года.

За последние несколько лет термин «таргетирование инфляции» прочно вошел в экономическую жизнь страны, а 13 сентября 2013 года ЦБ РФ в рамках перехода к режиму таргетирования инфляции ввел новое макроэкономическое понятие, новый инструмент денежно-кредитной политики - Ключевую ставку Банка России.

Теперь в РФ есть ставка рефинансирования, которая имеет второстепенное значение, и ключевая ставка, которая имеет первостепенное значение. Что это за ставка и зачем ЦБ РФ ввел её для инфляционного таргетирования? Для начала определимся с финансовыми терминами.

Инфляция - это обесценение денег, выражающееся в повышении уровня цен на товары и услуги. При инфляции на одну и ту же сумму денег через некоторое время можно купить меньше тех же самых товаров и услуг, чем ранее. Таким образом, ценность одной и той же купюры со временем падает.

Слово «таргетирование» происходит от английского target (цель, мишень) и targeting (установление целевых ориентиров и стремление их достичь). Таргетирование инфляции в переводе на русский означает регулирование уровня инфляции в стране с помощью установления целевых ориентиров роста денежной массы и других показателей для достижения планируемых результатов. Устанавливаются пределы роста нескольких показателей, вырабатываются способы воздействия на эти показатели и достигается контроль над уровнем инфляции. Таргетирование инфляции - комплекс мер, выражающийся в выборе экономических «мишеней», на которые необходимо воздействовать, чтобы достичь планируемого уровня инфляции.

По сообщению Департамента внешних и общественных связей Банка России, 13 сентября 2013 года Совет директоров Банка России в рамках перехода к режиму таргетирования инфляции принял решение о совершенствовании инструментов денежно-кредитной политики и о реализации такого комплекса мер, а именно:

*вводится ключевая ставка Банка России путем унификации процентных ставок по операциям предоставления и абсорбирования ликвидности на аукционной основе на срок 1 неделя;

*изменяется роль ставки рефинансирования в системе инструментов Банка России;

*формируется коридор процентных ставок Банка России и оптимизируется система инструментов по регулированию ликвидности банковского сектора.

С 16 сентября 2013 года была снижена ставка по кредитам «овернайт» до 6,5% годовых. С 16 сентября 2013 года максимальная процентная ставка по депозитным операциям Банка России на срок 1 неделя (ставка привлечения денег на аукционной основе) стала выравниваться с уровнем минимальной процентной ставки по предоставлению денежных средств на аукционной основе на срок 1 неделя и становится равна 5,5% годовых. И именно эту ставку - 5,5% годовых - Банк России объявил ключевой ставкой денежно-кредитной политики. Это завершающий шаг в формировании коридора процентных ставок Банка России, основным элементом которого станет ключевая ставка Банка России.

Ставки по операциям Банка России постоянного действия по абсорбированию и предоставлению ликвидности на срок 1 день образуют, соответственно, нижнюю (4,5 % годовых на 16 сентября 2013 года) и верхнюю (6,5% годовых) границы процентного коридора, симметричные относительно ключевой ставки.

При принятии Банком России решения об изменении уровня ключевой ставки границы коридора будут автоматически сдвигаться на величину её изменения. Банк России определил ширину процентного коридора в 2 процентных пункта. Процентный коридор - это основа системы процентных ставок современной денежно-кредитной политики ЦБ РФ.

Банк России намерен использовать ключевую ставку в качестве основного индикатора.

К 01 января 2016 года Банк России планирует скорректировать ставку рефинансирования до уровня ключевой ставки. Пока же ставка рефинансирования будет иметь второстепенное значение. ЦБ РФ логично решил не объявлять о резком снижении ставки рефинансирования, так как это могло бы привести, скорей, с росту инфляции, нежели к её сокращению. Есть ощущение, что такой шаг мотивирован постулатами из области экономической психологии. Индикативно действующая ставка рефинансирования продолжает отражать проблемы российской экономики.

2014 год определен Центральным банком РФ как переходный этап. ЦБ РФ стремится создать условия для более активного перераспределения средств на межбанковском рынке, повысить эффективность управления кредитными организациями собственной ликвидности, а также частично высвободить рыночное обеспечение, полученное Банком России по основным операциям предоставления ликвидности. В дополнение к основным операциям регулирования ликвидности на аукционной основе и операциям постоянного действия Банк России будет на регулярной основе проводить аукционы по предоставлению кредитов, обеспеченных нерыночными активами, по плавающей процентной ставке на срок 3 месяца. С 1 февраля 2014 года Банк России приостановил проведение всех операций постоянного действия на сроки свыше 1 дня. Кроме того, с указанной даты также будет приостановлено проведение регулярных операций предоставления ликвидности на аукционной основе, таких как: ломбардные аукционы на все сроки и аукционы РЕПО на сроки 3 и 12 месяцев [28, с.5].

В известной мере, инфляция - это процесс рукотворный, творится он центральными банками и коммерческими банками. Таргетирование инфляции - это чуть ли не «священная корова» современной экономической мысли. Но для регулирования уже имеющейся в РФ инфляции мер одного Центрального банка, пожалуй, мало. Сырьевая экономика, малопривлекательная с инвестиционной точки зрения, сокращающееся производство оборудования и товаров конечного потребления, зависимость производства от импорта, слабая поддержка предпринимательства, высокий уровень коррупции, отток капитала и проблемный международный имидж России снижению инфляции не способствуют. Нужны комплексные экономические и политические решения.

Заключение

Итак, банки как основа кредитной системы выступают главными посредниками во всем комплексе взаимоотношений между разными субъектами рыночной экономики. Возникновение и развитие банков было объективно предопределено эволюцией кредитных отношений и стало важным этапом на пути экономического прогресса общества.

Центральный банк (Банк России) находится на верхнем уровне развития банковской системы Российской Федерации, ниже его расположены кредитные организации, филиалы и представительства иностранных банков, банковские союзы и ассоциации, банковские группы и холдинги, бюро кредитных историй, коллекторские агентства.

Центральный банк Российской Федерации имеет филиалы, называемые Территориальные Учреждения Банка России (ТУ Банка России) общим числом 79.

Федеральный закон от 10.07.2002 № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» устанавливает функции ЦБ РФ, описывает органы управления Банка России, требования к отчетности Банка России, определяет денежную единицу России, основные инструменты и методы денежно-кредитной политики, права ЦБ РФ на осуществление отдельных операций, а также касается норм банковского регулирования и банковского надзора.

Федеральным законом «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» определены три цели деятельности Банка России: защита и обеспечение устойчивости рубля; развитие и укрепление банковской системы Российской Федерации; обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы.

Для достижения этих целей Банк России выполняет свои функции, описанные в работе, и, разумеется, является незаменимым органом в финансово-кредитной системе государства. Помимо обычных банков, он производит кредитование государства, занимаясь внутренними займами и продавая государственные облигации, выпускаемые министерством финансов или подобным органом. Функции Центрального банка России, а также, вероятно, и других стран, на этом не заканчиваются. Большинство ЦБ также занимаются сбором и публикацией статистической информации, касающейся макроэкономических показателей, установлением официальных валютных котировок и другими дополнительными задачами. Банк России является основным финансовым институтом, в котором все остальные банки обязаны держать резервы, а также соблюдать нормы и правила, которые устанавливаются Центральным банком.

В свете сложившейся экономической ситуации в стране, Центральным Банком России была принята программа реструктуризации всей банковской системы. Это было сделано с целью улучшения качества работы системы, а также с целью создания базы, которая позволит улучшить не только саму структуру, но и процессы обслуживания. А возможно даже восстановить доверие ко всей банковской системе.

Преимуществом ЦБ России является такой его статус, как независимость, что объясняется в первую очередь его полномочиями, а именно возможностью эмиссии денежной массы страны, урегулирование всего обращения денежной массы и возможность проведения своей валютной и кредитной политики.

В российской банковской системе присутствует множество проблем, способных привести банковскую систему России к кризису. Оперативность реакции правительства и Банка России в решении данных проблем определит возможный масштаб и глубину экономического кризиса России.

Список литературы

1. "Конституция Российской Федерации" (принята всенародным голосованием 12.12.1993) (с учетом поправок, внесенных Законами РФ о поправках к Конституции РФ от 30.12.2008 N 6-ФКЗ, от 30.12.2008 N 7-ФКЗ) // "Российская газета", N 7, 21.01.2009.

2. Федеральный закон от 02.12.1990 N 395-1 (ред. от 04.10.2014) "О банках и банковской деятельности" // "Собрание законодательства РФ", 05.02.1996, N 6, ст. 492Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 21.07.2014) "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" // "Собрание законодательства РФ", 15.07.2002, N 28, ст. 2790.

3. "Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2013 год и период 2014 и 2015 годов" (утв. Банком России) // "Вестник Банка России", N 67, 28.11.2012.

4. Алексеева Д.Г., Пыхтин С.В., Хоменко Е.Г. Банковское право. 3-е изд., перераб. и доп.: Учебное пособие. Допущено Министерством образования и науки РФ для студентов высших учебных заведений, обучающихся по специальности "Юриспруденция". М.: Юристъ, 2013. С. 55, 66

5. Ахмадиев Р.Я. Центральный банк Российской Федерации и регулирование банковской системы. Казань, 2013. С. 24.

6. Банковское дело: [Текст] учебник / под ред. Г.Г. Коробовой. - М.: Экономист, 2013. - 766с.

7. Бобрик, М.М. Финансовая устойчивость коммерческого банка [Текст] / М. М. Бобрик // Банковское дело. - 2013. - №8. - С.32-36.

8. Братко А.Г. Банковское право России: Учебное пособие. М.: Юридическая литература, 2013. С. 395.

9. Братко А.Г. Центральный банк в банковской системе России. М.: Спарк, 2013. С. 182 - 184, 188, 195.

10. Бибикова Е.А., Симонцева С.В. Финансовая политика коммерческого банка: значение, роль, принципы формирования. // Вестник ИГЭУ. 2013. Вып. 5. С. 70 - 73 (0,6 п. л., в т. ч. авт. - 0,3 п. л.).

11. Головкин, В.Ю. Еще Раз о надежности банка [Текст]: справочное пособие / под ред. В.Ю. Головкина. - М.: ЮНИТИ, 2013. - 258с.

12. Гончаров, А.И. Деньги. Кредит. Банки [Текст] : учебник. Ч. 3 : Банки / А. И. Гончаров, М. В. Гончарова. - Волгоград : ВолгГТУ, 2013. - 252 с.

13. Донских, А.М. Тенденции развития банковской системы России [Текст] / А. М. Донских // Банковское дело. - 2013. - №5. - С.23-26

14. Жуков Е.Ф. Деньги. Кредит. Банки. - 4 изд. - Юнити, 2012.

15. Кроливецкая, Л.П. Банковское дело: кредитная деятельность коммерческих банков [Текст] : учеб. пособие / Л. П. Кроливецкая, Е. В. Тихомирова. - М. : КНОРУС, 2013. - 280 с.

16. Лаврушин, О.И. Управление деятельность коммерческого банка [Текст]: Учебник / Под ред О.И. Лаврушин. - М.: ЮристЪ, 2013. - 452с.

17. Лаутс Е.Б. Рынок банковских услуг: правовое обеспечение стабильности. М.: Волтерс Клувер, 2013. 280 с.

18. Малахитов, Р.П. Банки, деньги и кредит [Текст]: учебное пособие / Под ред. Р.П.. Малохитова. - М.: АПРИТ-ЮТ,2013. - 485с.

19. Моисеев С.Р. Макропруденциальная политика: цели, инструменты и применение в России // Банковское дело. 2013. N 3. С. 28 - 34.

20. Неретина, Е.А. Современные концепции эффективности деятельности коммерческого банка [Текст] / Е. А. Неретина, Е. В. Солдатов // Финансы и кредит. - 2013. - №13. - С.14-22.

21. Олейник О.М. Основы банковского права: Курс лекций. М.: Юристъ, 2013. С. 132 - 133

22. Почтарев Н. Трансформация денежно-кредитной политики Банка России: перспективные направления совершенствования в контексте зарубежного опыта // Международная экономика. 2014. N 6. С. 37 - 41.

23. Семкин А.А. К вопросу о структуре банковской системы в Российской Федерации и зарубежных странах // Международное публичное и частное право. 2014. N 4. С. 41 - 43.

24. Симонцева С.В. Механизм реализации финансовой политики коммерческого банка. // Известия высших учебных заведений. Серия: Экономика, финансы и управление производством. 2013. № 2 (12). С. 29 - 37 (0,9 п. л.).

25. Сушков М.Н. Административно-правовое регулирование банковской деятельности в Российской Федерации // Административное и муниципальное право. 2013. N 2. С. 31.

26. Тосунян Г.А., Викулин А.Ю. К вопросу о статусе Банка России // Деньги и кредит. 2013. N 9. С. 10 - 13.

27. Тосунян Г.А. О перспективах банковской системы России: взгляд банковского сообщества // Деньги и кредит. 2014. № 5. С. 5-7.

28. Шохина Э.Х. Правовые аспекты денежно-кредитной политики Банка России в условиях среднесрочного финансового планирования на 2013 - 2015 годы // Банковское право. 2014. N 2. С. 30 - 34.

Размещено на Allbest.ru

...