Анализ финансового состояния ООО "Славянка"

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Полное фирменное наименование предприятия - общество с ограниченной ответственностью кафе «Славянка».

В 1977г. было создано кафе «Строитель», которое впоследствии стало основной базой общественного питания строительных организаций г.Кирова. Кафе имело государственную форму собственности. По договорам со строительными организациями в кафе ежедневно обедало около 2000 человек. Также кафе производило мясные полуфабрикаты и кулинарные изделия, которые реализовывались в кулинарии, расположенной в кафе.

2 июня 1994г. кафе изменило свою правовую форму на основании распоряжения Администрации г.Кирова №948 «О преобразовании муниципального предприятия кафе «Строитель» в ТОО кафе «Славянка». Учредителями товарищества стали члены его коллектива.

В связи с банкротством многие строительные фирмы перестали заключать договора о питании рабочих в кафе, а также в связи с резким снижением уровня жизни большинства населения, доходы кафе стали резко уменьшаться, что привело к ухудшению финансового состояния кафе. Были накоплены долги перед поставщиками, налоговыми органами и коммунальными службами г.Кирова. Кафе находилось на грани банкротства. В связи с этим на общем собрании учредителей было принято решение о продаже долей уставного капитала новым учредителям.

Новыми учредителями было принято решение реорганизовать ТОО кафе «Славянка» в ООО кафе «Славянка».

ООО кафе «Славянка» зарегистрировано распоряжением Администрации г.Кирова №948 от 2 июня 1994г. Устав новой редакции зарегистрирован в регистрационно-лицензионной палате г.Кирова распоряжением №1142 от 9 июля 1998г. начальником отдела регистрации юридических лиц. В соответствии с п.4.1. Учредительного договора органами управления в ООО являются:

Высший орган - общее собрание участников; предприятие обязано ежегодно проводить годовое общее собрание участников в сроки не ранее, чем через 2 месяца и не позже, чем через 6 месяцев после окончания финансового года. Решение принимается большинством голосов;

Исполнительный орган - директор;

Контрольный орган - ревизор общества.

Согласно ст.3 учредительного договора уставной капитал состоит из номинальной стоимости долей учредителей общества и составляет 1000р. Уставный капитал вносился имуществом - торговым оборудованием и денежными средствами на момент регистрации общества.

Увеличение уставного капитала может осуществляться за счет имущества и за счет дополнительных вкладов участников общества, а также за счет вкладов третьих лиц, принимаемых в общество.

Основными целями деятельности предприятия являются:

- наиболее качественное и полное удовлетворение потребностей российских и иностранных предприятий, организаций, граждан в продукции (работах, услугах), производимых обществом;

- привлечение и эффективное использование в народном хозяйстве РФ материальных и финансовых ресурсов, передовых технологий, управленческого опыта с целью получения прибыли.

Фактически ООО кафе «Славянка» осуществляет следующие виды деятельности: организует работу кафе, столовых, баров, игровых залов; торгово-посредническая, сбытовая, закупочная; информационно-рекламная; проведение ежедневных дискотек; организация общественного питания; проведение свадеб и банкетов; производство мясных полуфабрикатов; организация развлекательных программ.

Среднесписочная численность в 2008г составила 42 человека, в 2007г - 47.

1. «Составление аналитического баланса»

Данные баланса в том виде, в котором он предоставляется в органы налоговой инспекции не подлежат финансовому анализу, так как некоторые его статьи некорректно отнесены к тем или иным его разделам. Поэтому возникает необходимость в составлении аналитического баланса.

По даны отчетности заполним аналитический баланс.

Таблица №1 Аналитический баланс

Поданному аналитическому балансу мы видим, что увеличились вклады в основные средства с 20 тыс.руб. до 59 тыс. руб. Также мы видим что предприятие уменьшило свою кредиторскую задолженность с 7056 тыс. руб. до 6252 тыс. руб. Долгосрочными кредитами и займами организация не пользовалась. В итоге организация увеличила свои активы на 1395 тыс. руб.

2. «Анализ финансовой устойчивости»

Оценить тип финансовой устойчивости организации можно лишь рассмотрев его источники формирования запасов и сравнив их с величиной данных запасов на предприятии. Этот анализ позволит узнать финансовое состояние фирмы и обозначить курс выбранной политики управления финансами.

По средства аналитического баланса, найдем и рассчитаем относительные показатели финансовой устойчивости (источники формирования оборотных средств предприятия), таблица №2.

Таблица №2 Источники формирования оборотных средств

Из данной таблицы мы видим, что у организации на начало отчетного года отсутствовали собственные средства -2837 руб., но на конец года они улучшились и все же остались отрицательными. Также мы видим недостаток долгосрочных заемных источников для формирования запасов и затрат, которые улучшились в конце года на 1638 тыс. руб. Рассматривая данные таблицы мы видим, что для формирования оборотных средств предприятие привлекало недостаточное количество кредитов и займов поэтому все три показателя Nc?0, Nr?0, N??0, финансовую устойчивость предприятия мы можем оценить как кризисное состояние.

Наиболее полно устойчивость финансового состояния в рыночных условиях на ряду с абсолютными величинами характеризуется системой финансовых коэффициентов. Рассчитаем данные показатели и представим их в табл. №3.

Коэффициент автономии показывает долю собственного капитала в общей сумме источников финансирования который составляет 0,2 на начало года и 0,3на конец года. Так же видим что коэффициент заемного капитала тоже велик.

Коэффициент финансового левериджа характеризует финансовую активность по привлечению заемных средств. Это показатель должен быть ? 1 в нашей ситуации он составляет 2,3, что означает организация не может покрыть долги перед своими дебиторами собственным капиталом.

Коэффициент финансирования показывает долю надежных источников в валюте баланса и должен быть ? 1. В нашей ситуации коэффициент составляет 0,2-0,3 что означает финансирование данной организации очень не устойчивое.

Коэффициент сохранности капитала равен 2 ( при норме ? 1) показывает что темп роста собственного капитала больше темпа инфляции.

Коэффициент маневренности капитала показывает какая часть собственного капитала должна быть вложена в оборотные активы, наш коэффициент на начало года был -0,4 это говорит о том что вкладывать было нечего. Но на конец года ситуация улучшилась и составила 0,2.

Коэффициент обеспеченности собственных оборотных средств показывает, какая часть оборотных активов сформирована за счет собственных средств. На начало года показатель отрицательный -0,1 в виду отсутствия оборотных средств. На конец отчетного периода показатель стал 0,1. аналитический баланс ликвидность кредитоспособность

Коэффициент обеспеченности запасов так же в начале года был отрицательным -0,3, к концу года этот коэффициент стал 0,4

Коэффициент иммобилизации капитала 1,4-0,8 показывает, что структура активов приближается к рекомендуемому уровню.

Коэффициент соотношения текущих и внеоборотных активов 2,8 как в начале так и в конце отчетного периода. Он должен быть больше коэффициента финансового левериджа, на начало года мы видим это соотношение не соответствует, т.е. заемных средств не достаточно для формирования запасов и затрат. В конце года это соотношение стабилизируется.

3. «Анализ ликвидности и платежеспособности»

Ликвидность баланса - это степень покрытия обязательств предприятия активами, срок превращения которых в денежные средства соответствует сроку погашения обязательств. От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность предприятия. Основной признак ликвидности - формальное превышение стоимости оборотных активов над краткосрочными пассивами. И чем больше это превышение, тем более благоприятное финансовое состояние имеет предприятие с позиции ликвидности.

Таблица №4 Анализ ликвидности баланса

Для оценки ликвидности баланса с учетом фактора времени необходимо провести сопоставление каждой группы актива с соответствующей группой пассива.

1) Если выполнимо неравенство А1 > П1, то это свидетельствует о платежеспособности организации на момент составления баланса. У организации достаточно для покрытия наиболее срочных обязательств абсолютно и наиболее ликвидных активов.

2) Если выполнимо неравенство А2 > П2, то быстро реализуемые активы превышают краткосрочные пассивы и организация может быть платежеспособной в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с кредиторами, получения средств от продажи продукции в кредит.

3) Если выполнимо неравенство А3 > П3 , то в будущем при своевременном поступлении денежных средств от продаж и платежей организация может быть платежеспособной на период, равный средней продолжительности одного оборота оборотных средств после даты составления баланса.

Выполнение первых трех условий приводит автоматически к выполнению условия: A4<=П4 .

В данной организации не выполняется первое соотношение, т.е. основных средств недостаточно для того, чтобы покрыть наиболее срочные обязательства перед дебиторами. По этому баланс организации считается не абсолютно ликвидным.

Снижение уровня финансовой независимости отражается на платежеспособности предприятия, которая характеризуется показателями ликвидности. С помощью этих показателей можно найти ответ на вопрос, способно ли предприятие вовремя выполнить свои краткосрочные обязательства.

Данные показатели представлены в таблице №5.

Таблица №5 Расчет показателей ликвидности

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает какая часть краткосрочных обязательств может быть немедленно погашена за счет собственных средств. Из данной таблицы мы видим, что на начало отчетного периода организация может покрыть 0,2% ,на конец отчетного периода 0,8%.

Коэффициент промежуточной ликвидности показывает какая часть краткосрочных обязательств может быть достаточно быстро погашена за счет актива 1 и 2 степени ликвидности. В данной организации он составляет 0,6-0,8 при норме ?0,7-1,0.

Так же для расчета ликвидности баланса засчитывают коэффициент уточненной оценки ликвидности 0,6-0,8 и коэффициент нормального уровня платежеспособности 1,3. Последний коэффициент должен быть меньше коэффициента текущей ликвидности, здесь это соотношение не получается, т.к. в организации не достаточен запас средств для дальнейшей нормальной работы.

Коэффициент текущей ликвидности это обобщающий показатель ликвидности рассчитываемый по всему кругу возможных платежных средств. Рекомендуемое значение 2,0 минимальное значение 1,0.В данной организации этот показатель составляет 0,9-1,1 Из этого можно сделать вывод, что при одновременном покрытии всех обязательств у предприятия не остается достаточное количество средств для продолжения своей деятельности.

Одной из основных задач анализа финансового состояния является оценка близости предприятия к банкротству. По результатам вышеприведенных исследований оценить возможность утраты платежеспособности или ее восстановление.

Таблица №6 Показатели платежеспособности предприятия. Оценка вероятности банкротства.

Оценка вероятности банкротства т.е. вопрос возможности восстановления (утраты платежеспособности) является одним из аспектов прогнозирования финансового состояния предприятия по данным его бухгалтерской отчетности. В основе оценки удовлетворенности (не удовлетворенности0 структуры баланса лежат два базовых показателя: коэффициент текущей ликвидности 2,0 и коэффициент обеспеченности собственных абсолютных средств 0,1. Из данной таблицы мы видим, что 1,1 не соответствует нормативному значению. Также мы видим коэффициент восстановления платежеспособности ниже нормы 0,6.

4. «Анализ оборачиваемости оборотных средств»

Оборотные средства организации позволяют ей маневрировать ими и расширять объемы производства продукции.

Общая оборачиваемость всех оборотных активов складывается из частной оборачиваемости отдельных элементов оборотного капитала. По данным отчетности организации можно оценить эффективность использования оборотных средств.

Таблица№7 Расчет показателей оборачиваемости оборотных средств предприятия

По данной таблице мы видим, что выручка от продаж увеличилась на 11647 тыс. руб. также поднялась средняя величина дебиторской задолженности на 1638 тыс. руб. Средняя величина запасов и затрат наоборот уменьшилась на 440 тыс. руб. Также положительный момент заключается в уменьшении кредиторской задолженности на 354 тыс. руб. Из выше перечисленного можно сделать вывод, что средняя величина оборотных активов составляет 280 дней.

5. «Анализ взаиморасчетов и кредитоспособности предприятия»

Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и качество оказывают большое влияние на финансовое состояние предприятия.

Таблица №8 Изменение дебиторской и кредиторской задолженности

Величина дебиторской задолженности увеличилась на 638 тыс. руб. это значит что предприятие стало больше уделять внимание покупателям и заказчика, соответственно за меньшее количество дней (610 увеличилось количество оборотов дебиторской задолженности 5,9 оборотов.

Кредиторская задолженность уменьшилась на 354 тыс. руб. что говорит о том, что предприятие стало больше использовать свои основные фонды. Оборачиваемость кредиторской задолженности так же двигается в положительную сторону количество оборотов дошло до 2,85. А период оборота уменьшился до 128 дней. Коэффициент кредиторской задолженности так же увеличился с 0,9 до 2,0.

Платежеспособность предприятия тесно связана с понятием кредитоспособности. Кредитоспособность - наличие предпосылок для получения кредита, возможность возвратить его в соответствии с условиями договора.

Для оценки уровня кредитоспособности и определения рейтинга заемщика заполним таблицы №9 и №10

Таблица №9 Определение класса кредитоспособности

Таблица №10 Определение рейтинга заемщика ООО кафе «Славянка»

Заполнив таблицы 9 и 10 можно сделать вывод, что ОО Кафе «Славянка» имеет 2 рейтинговый класс. Банки работают с клиентом 2 класса на обычных условиях, т.е. при наличии соответствующих форм обеспечения. 

6. « анализ финансовых результатов деятельности предприятия»

Показатели финансовых результатов характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия и укрепления его финансовых отношений со всеми участниками коммерческого отдела. По данным отчетности организации заполним таблицу №11.

Таблица №11 Динамика показателей прибыли

С начала отчетного периода до конца отчетного периода все показатели финансовых результатов деятельности предприятия увеличиваются. Растет выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг на 11647 тыс. руб. в то же время растет себестоимость выпускаемой продукции. Выросла прибыль от финансово - хозяйственной деятельности предприятия на 2079 тыс. руб. Сальдо внереализованных результатов отрицательно, это связано с тем, что внереализованные расходы превышают внереализованные доходы. В общем, финансовые результаты предприятия положительные, это говорит о том, что предприятие пытается выйти из кризисного состояния.

Более полно, чем прибыль, отражают окончательные результаты хозяйственной деятельности показатели рентабельности, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.

По данным отчетности организации заполним таблицу № 12.

Таблица №12 Показатели рентабельности

Рентабельность - это прибыльность, доходность, которая оценивается по целому комплексу. Может выражаться как в прибыли на единицу вложенных средств, так и в прибыли которую несет в себе каждая денежная единица. Рентабельность рассчитывается как отношение прибыли к активам.

В начале отчетного периода рентабельность основной деятельности имела показатель 0,26, к концу отчетного периода рентабельность основной деятельности уменьшилась до показателя 0,11.рентабельность продаж так же уменьшилась на - 0,28. Рентабельность имущества увеличилась на 0,48. Так же увеличились показатели собственного и заемного капиталов на 0,48 и 0,42 .По этим цифрам видим, что предприятие вкладывает средства в производство, соответственно повышает свой капитал.

Библиографический список

1. Астринский Д. Экономический анализ финансового положения предприятия. -М.: Экономист №12 2000г.

2. Савицкая Л.А. анализ хозяйственной деятельности предприятия: 2-е изд., перераб. и дополнено - Мн.: ИП «Экоперспектива» 1998.-498с

Размещено на Allbest.ru