Діагностика майна і ринкової цінності підприємства

Размещено на http://www.allbest.ru/

Діагностика майна і ринкової цінності підприємства

1. Експрес-діагностика діяльності підприємства

Метою експрес-діагностики є формулювання швидких висновків щодо діяльності підприємства, користуючись лише даними форми №1 «Баланс підприємства», адже фінансовий стан підприємства значною мірою залежить саме від динаміки його активів і пасивів.

Відображення результатів розрахунків експрес-діагностики активів і пасивів доцільно надавати у формі, відображеній в табл. 1 та табл. 2, відповідно. Надаємо результати за кожен рік в окремій таблиці.

Таблиця 1. Діагностика активу балансу за 2004 р.

Вертикальний аналіз активу балансу за даний фінансовий рік дозволяє зробити висновок, що структура активу балансу зазнала значних змін. Відбувся перерозподіл оборотних активів на користь основних. У балансі частка основних засобів знизилася на 14,3%; знизилася частка поточних фінансових інвестицій на 8,08%, що компенсувалося збільшенням запасів на 4,07%, збільшенням частки чистої дебіторської заборгованості на 1,43% і збільшенням грошових коштів на 1,32%.

Горизонтальний аналіз. Активи збільшилися на 91724 тис. грн., Що склало 16,3% зростання за період. На частку необоротних активів припадає збільшення на 62803 тис. грн., Що склало 16,2% зростання за період. На частку оборотних активів припадає збільшення на 28921 тис. грн. (0,07% зростання за період), причому основний приріст забезпечувався збільшенням запасів на 53813 тис. грн., збільшенням чистої дебіторської заборгованості на 25164 тис. грн. і збільшенням грошових коштів на 23580 тис.грн., хоча за звітний період поточні фінансові інвестиції знизилися на 60913 тис. грн. (62% зниження за період).

За фінансовий рік приріст активів відбулося за рахунок запасів грошових коштів, частка яких склала 68,47% і 31,53% відповідно.

Рисунок 1. Діаграма структури активу балансу за 2004 р.

Таблиця 2. Діагностика активу балансу за 2005 р.

Вертикальний аналіз активу балансу за даний фінансовий рік дозволяє зробити висновок, що структура активу балансу зазнала значних змін. Відбувся перерозподіл необоротних активів на користь оборотних. У балансі частка основних засобів знизилася на 3,1%; знизилася частка чистої дебіторської заборгованості на 5,2%, що компенсувалося збільшенням поточних фінансових інвестицій на 4,68%, збільшенням запасів на 0,75% і збільшенням грошових коштів на 0,37%.

Горизонтальний аналіз. Активи збільшилися на 16646,40 тис. грн., що склало 52,27% зростання за період. На частку необоротних активів припадає зменшення на 23647,40 тис. грн., що склало -6,23% зниження за період. На частку оборотних активів припадає збільшення на 40159,30 тис. грн. (7,77% зростання за період), причому основний приріст забезпечувався збільшенням поточних фінансових на 43385,10 тис. грн. (115,8% зростання за період), хоча за звітний період чиста дебіторська заборгованість знизилась на 42030 ти. грн. (14,94% зниження за період).

За фінансовий рік приріст оборотних активів відбувся за рахунок поточних фінансових інвестицій, частка яких склала 241,2%.

Рисунок 2. Діаграма структури активу балансу за 2005 р.

Таблиця 3. Діагностика активу балансу за 2006 р.

Вертикальний аналіз активу балансу за даний фінансовий рік дозволяє зробити висновок, що структура активу балансу зазнала значних змін. Відбувся перерозподіл оборотних активів на користь основних. У балансі частка основних засобів збільшилась на 3,6%; знизилася частка поточних фінансових інвестицій на 2,7%, знизилась чиста дебіторська заборгованість на 1,1%, знизились грошові кошти на 3,4%, що компенсувалось збільшенням запасів на 3,2%.

Горизонтальний аналіз. Активи збільшилися на 74172,90 тис.грн., Що склало 57,5% зниження за період. На частку необоротних активів припадає збільшення на 61 175,80 тис. грн., Що склало 17,2% зростання за період. На частку оборотних активів припадає збільшення на 13304,9 тис. грн. (2,39% зростання за період), причому основний приріст забезпечувався збільшенням запасів на 49609,50 тис. грн., хоча за звітний період грошові кошти зменшилися на 22666,50 тис.грн. (17,2% зниження за період) і зменшились поточні фінансові інвестиції на 20140 тис.грн. (24,9% зниження за період).

За фінансовий рік приріст активів відбувся за рахунок основних засобів і запасів, частка яких склала 82,48% і 17,94% відповідно.

Рисунок 3. Діаграма структури активу балансу за 2006 р.

За аналізуємий період 2004-2006 рр. підприємства ВАТ «Турбоатом» можна зробити висновок, що за 2 роки відбувся перерозподіл оборотних активів на користь основних за рахунок збільшення основних засобів на 79,89%. Це свідчить про спробу підприємства забезпечити потенціал майбутнього прибутку, оскільки збільшення обсягу виробництва, а відповідно і прибутку, можливо лише за рахунок збільшення потужностей виробництва.

Діагностика пасиву балансу за 2004 р.

Вертикальний аналіз пасиву балансу за даний фінансовий рік дозволяє зробити висновок, що структура пасиву балансу зазнала значних змін. Відбувся перерозподіл власних коштів на користь короткострокових зобов'язань, хоча в абсолютному вираженні доля нерозподіленого прибутку зросла на 21564 тис. грн. Його доля в балансі зменшилась на 0,44%; зменшилась доля додаткового капіталу на 4,57%; зменшилась доля резервного капіталу на 0,78% та доля статутного капіталу на 1,35%. Доля кредиторської заборгованості зросла на 8,19%, що свідчить про фінансову залежність підприємства.

Горизонтальний аналіз. На початок періоду пасиви збільшились на 77,4% за рахунок збільшення кредиторської заборгованості на 166%; власний капітал збільшився на 2,88%, забезпечення майбутніх витрат і платежів - на 8,66%; довгострокові зобов'язання зменшились на 100%; і відповідно поточні зобов'язання збільшились на 166%. На підсумок балансу більш вплинули поточні зобов'язання, які збільшились на 85,66%, власний капітал збільшився на 23,44%. Це свідчить про зростання фінансової залежності підприємства.

За фінансовий рік приріст пасивів відбувся за рахунок нерозподіленого прибутку і кредиторської заборгованості, частка яких склала 23,44% і 85,66% відповідно.

Рисунок 4. Діаграма структури пасиву балансу за 2004 р.

Діагностика пасиву балансу за 2005 р.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Вертикальний аналіз пасиву балансу за даний фінансовий рік дозволяє зробити висновок, що структура пасиву балансу зазнала значних змін. Відбувся перерозподіл власних коштів на користь короткострокових зобов'язань, хоча в абсолютному вираженні доля додаткового капіталу зросла на 22528,7 тис. грн. Його доля в балансі збільшилась на 1,74%; зменшилась доля резервного капіталу на 0,12% та доля статутного капіталу на 0,64%. Доля кредиторської заборгованості зросла на 0,39%% і доля майбутніх витрат і платежів зросла на 0,25%, що свідчить про фінансову залежність підприємства.

Горизонтальний аналіз. На початок періоду пасиви збільшились на 599,3% за рахунок збільшення майбутніх витрат і платежів на 593,5%; власний капітал збільшився на 1,1%; поточні зобов'язання збільшились на 166%. У зміні до підсумку балансу більш вплинув власний капітал, який збільшився на 50,93% Це свідчить про позитивні тенденції підприємства.

За фінансовий рік приріст пасивів відбувся за рахунок додаткового капіталу, майбутніх витрат і платежів і кредиторської заборгованості, частка яких склала 50,93%, 13,88 і 35,19% відповідно.

Рисунок 5. Діаграма структури пасиву балансу за 2005 р.

Діагностика пасиву балансу за 2006 р.

Вертикальний аналіз пасиву балансу за даний фінансовий рік дозволяє зробити висновок, що структура пасиву балансу зазнала значних змін. Відбувся перерозподіл власних коштів на користь короткострокових зобов'язань, хоча в абсолютному вираженні доля додаткового капіталу зросла на 31923,5 тис. грн. Його доля в балансі збільшилась на 0,09%; зменшилась доля статутного капіталу на 0,87%; зменшилась доля резервного капіталу на 0,5% та доля нерозподіленого прибутку на 1,2%. Доля кредиторської заборгованості зросла на 1,59%%, доля майбутніх витрат і платежів зросла на 0,15%; доля довгострокових зобов'язань - на 0,73%, що свідчить про фінансову залежність підприємства.

Горизонтальний аналіз. На початок періоду пасиви збільшились на 88,8% за рахунок збільшення майбутніх витрат і платежів на 63,7%; власний капітал збільшився на 4,97%, кредиторська заборгованість збільшилась на 20,1%. У зміні до підсумку балансу більш вплинув власний капітал, який збільшився на 52,26%. Це свідчить про позитивні тенденції підприємства.

За фінансовий рік приріст пасивів відбувся за рахунок додаткового капіталу і кредиторської заборгованості, частка яких склала 52,26% і 35,73% відповідно.

Рисунок 6. Діаграма структури пасиву балансу за 2006 р.

За період 2004-2006 рр. підприємства ВАТ «Турбоатом» можна зробити висновок, що на кінець 2006 р. власний капітал збільшився на 52,26%. Це свідчить про позитивні тенденції підприємства.

2. Діагностика структури майна та джерел його фінансування

діагностика актив баланс майно

Метою цього виду діагностики є визначення джерел фінансування різних видів активів.

Діагностика структури майна і його джерел (тис. грн.)

Можна зробити висновок, що за 2004-2006 рр. підприємству властива агресивна модель, так як:

· Постійна частина ОК - це обсяг ОК, який повинен підтримуватися на підприємстві для виконання запланованої виробничої програми (гарантований мінімум).

· У разі, якщо підприємство хоче заробити додатковий прибуток, воно привертає додатковий обсяг коштів, звані змінною частиною ОК.

· Для такої моделі характерний мінімальний ризик, оскільки гарантований мінімум виробництва забезпечується СК.

· ЧОК = Постійній частини ОК.

· Такій моделі властива велика ліквідність.

Размещено на Allbest.ru