Анализ деятельности предприятия ООО "Строительное Монтажное Управление"

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Опыт доказал, жизнеспособность и эффективность рыночного механизма в обеспечении сбалансированности экономики, в рациональном использовании трудовых, материальных и финансовых ресурсов, в создании гибких производств, восприимчивых к запросам потребителей и достижениям научно-технического прогресса. В условиях рынка предприятие является главным объектом хозяйствования, независимым товаропроизводителем, экономическое пространство для которого практически неограниченно, но всецело зависит от умения работать безошибочно, адаптируясь к условиям изменяющейся экономической среды.

Рыночная экономика ориентирует фирмы на удовлетворение спроса и потребителей рынка, на запросы конкретных потребителей и организацию производства только тех видов продукции, которые пользуются спросом и могут принести фирме необходимую для развития прибыль. Показатели прибыли являются важнейшими для оценки производственной и финансовой деятельности предприятий. Они характеризуют степень их деловой активности и финансового благополучия. По прибыли определяется уровень отдачи авансированных средств и доходность вложений в активы данного предприятия.

Рынок характерен постоянным стремлением к повышению эффективности производства.

Сущность проблемы повышения экономической эффективности производства состоит в увеличении экономических результатов на каждую единицу затрат в процессе использования имеющихся ресурсов. В условиях рынка каждое предприятие вправе использовать любые оценки эффективности развития собственного производства. Особенности функционирования рынка также отторгают деление эффективности на общую и сравнительную, поскольку возможности способа развития производства и выбора наилучшего варианта зависят от рыночной конъюнктуры.

Рыночная же стихия сложна, и переход к рынку обуславливает возможность разработки единых подходов к измерению затрат и результатов для отбора и реализации подлинно эффективных решений на всех уровнях управления производством, которые превращают расчет экономической эффективности из формальной хозяйственной процедуры в жизненную необходимость.

Для того, чтобы предприятие могло нормально функционировать и развиваться, оно должно получать доходы, прибыль, увеличивать денежные накопления.

Важным фактором роста прибыли, зависящим о деятельности предприятий, является рост объема производимой продукции, снижение ее себестоимости, повышение качества, улучшение ассортимента, повышение эффективности использования производственных фондов, рост производительности труда.

Целью практики является всесторонне ознакомление с предприятием и технико-экономический анализ его деятельности. Я провела анализ предприятия ООО «Строительное Монтажное Управление».

1. Анализ производственно-хозяйственной деятельности ООО «Строительное Монтажное Управление»

строительный финансовый ликвидность

1.1 Краткая характеристика предприятия

В данной работе будет рассмотрено промышленное предприятие ООО «Строительное Монтажное Управление». Предприятие находится в г. Красноярске ул. Маерчака 65 рядом же находится производственная база. ООО «Строительное Монтажное Управление» образовано в 2006 году, во главе которого стоит генеральный директор, Кузь Владимир Иванович. Предприятие имеет производственные площади, оснащенные грузоподъемным и сварочным оборудованием, грузовой (седельный тягач) МА354329, самоходный кран TADANO, TR-100ML, прицеп бортовой MA3938662, грузопассажирский автомобиль, дизельная электростанция 30кВт, бензогенератор, агрегат сварочный с бензиновым приводом, вибротрамбовка, и так далее.

Производственный комплекс расположен на производственной базе площадью 1500 м². К нему так же прилегает офисное здание площадью 3000 м². Численность работающего персонала в момент организации предприятия составляла 90 человек, на сегодняшний день она составляет 185 человек. Рост численности обусловлен расширением производства, а также увеличением клиентской базы.

На территории предприятия находится 7 цехов, 1 административное здание и 2 КПП (контрольно-пропускной пункт).

Общество является юридическим лицом по российскому законодательству: имеет в собственности обособленное имущество и отвечает по своим обязательствам этим имуществом, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде. Общество в своей деятельности руководствуется Уставом предприятия, законодательством Российской Федерации и обязательными для исполнения актами исполнительных органов власти.

Предприятие реализует производственную продукцию не только на территории Красноярского края, но и в соседних областях г.Находка п. Козьмино, г. Кодинск.

Общество является самостоятельной хозяйственной единицей, действующей на основе полного хозяйственного расчета, самофинансирования и самоокупаемости.

Целью деятельности ООО «Строительное Монтажное Управление» является создание высокоэффективного производства, работающего на получение прибыли.

Предметом деятельности предприятия является: производственно-хозяйственная деятельность, направленная на удовлетворение общественных потребностей в продукции производственно-технического назначения; выполнения иных работ и оказания услуг, не противоречивших законодательству Российской Федерации.

В соответствии с целями деятельности предприятия, основными видами деятельности его является изготовление:

- Строительство и реконструкция линейных (внутрипромысловых) и технологических (внутриплощадочных) трубопроводов;

- строительство и реконструкция магистральных трубопроводов;

- строительство и реконструкция площадочных сооружений и комплексов нефтегазодобычи (ЦПС - Центральные пункты сбора, ДНС - дожимные насосные станции, КНС - кустовые насосные станции, УПСВ - установки предварительного сброса воды, КСП - концевые сепарационные пункты, КС - компрессорные станции, резервуары, нефтебазы, котельные и так далее);

- строительство и реконструкция АЗС - автозаправочные станции;

- строительство и реконструкция площадных сооружений и комплексов нефти и газопереработки, нефтегазохимии, нефтепродуктообеспечения (НПЗ - нефтеперерабатывающие заводы);

- строительство и реконструкция объектов электро-энергетического хозяйства (ТП - трансформаторные подстанции, ЗРУ - закрытые распределительные устройства, ПС - подстанции и так далее).

Структура предприятия - это состав и соотношение его внутренних звеньев: цехов, отделов и других компонентов, составляющих единый хозяйственный объект. Структура предприятия определяется следующими основными факторами:

размером предприятия;

отраслью производства;

уровнем технологии и специализации предприятия.

Какой - либо устойчивой стандартной структуры не существует. Она постоянно корректируется под воздействием производственно - экономической конъектуры, научно - технического прогресса и социально - экономических процессов.

Наряду с этим при всем многообразии структур все производственные предприятия имеют идентичные функции, главные из которых - изготовление и сбыт продукции. Чтобы каждый работник в любой отрезок времени делал именно то, что необходимо остальным и всему предприятию в целом, нужны управляющие органы, на которые возлагаются определение долгосрочной стратегии, координация и контроль текущей деятельности персонала, а также найма, оформление и расстановка кадров. Все структурные звенья предприятия, таким образом, связанны между собой с помощью системы управления, которая становится его главным органом.

Организационная структура управления должна обеспечивать маневренность производства, необходимость которой может быть обусловлена изменением уровня спроса или действием конкурентов: снижением цен, падением доли организации на рынке.

Управление предприятием осуществляется в соответствии с законодательством и Уставом. Высшим органом управления ООО «Строительное Монтажное Управление» является его руководитель (генеральный директор). Директор представляет интересы ООО, заключает договора, трудовые соглашения, открывает в банках расчетные счета, распоряжается средствами организации, утверждает штаты и должностные инструкции, издает приказы и дает обязательные для всех работников указания.

Руководящий персонал и специалисты обеспечивают рациональную организацию производства, качество, надежность и долговечность производимой продукции в соответствии с государственными стандартами, техническими условиями, нормами и требованиями технической эстетики. Главный бухгалтер осуществляет организацию бухгалтерского учета хозяйственно-финансовой деятельности организации и контроль над экономным использованием материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сохранностью собственности организации.

Начальник отдела кадров ведет работу по обеспечению предприятия кадрами рабочих и служащих требуемых профессий, специальностей и квалификаций. Принимает трудящихся по вопросам найма, увольнения, перевода. Контролирует расстановку и правильность использования работников в подразделениях предприятия. Организует своевременное оформление приема, перевода и увольнения работников в соответствии с трудовым законодательством и приказами руководителя предприятия.

Генеральный директор организует обеспечение предприятия всеми необходимыми для его производственной деятельности материальными ресурсами (металлом, сырьем, топливом и т.п.), осуществляет организацию сбыта продукции предприятия, ее отгрузку потребителям в установленные договорами сроки и объеме, а также занимается формированием пакета заказов.

Начальники производственных цехов осуществляют руководство производственно-хозяйственной деятельностью цеха (участка). Обеспечивает выполнение заданий в установленные сроки, ритмичный выпуск продукции, эффективное использование основных и оборотных фондов. Проводит работу по совершенствованию организации производства, его технологии, механизации и автоматизации производственных процессов, а также по повышению производительности труда и рентабельности производства, снижению трудоемкости и себестоимости продукции.

Инженер по охране труда и техники безопасности осуществляет контроль над соблюдением в подразделениях предприятия действующего законодательства, правил и норм по охране труда, техники безопасности, производственной санитарии, противопожарной защите и охране окружающей среды, за предоставлением работникам установленных льгот и компенсаций по условиям труда.

Главный механик обеспечивает обслуживание механического оборудования предприятия (станки, краны и т.п.).

2. Общий анализ финансового состояния ООО "Строительное Монтажное Управление"

Результатом общего анализа является оценка финансового состояния предприятия, включающая итоги анализа:

- структуры активов. Определение долей внеоборотных оборотных активов, установление стоимости материальных оборотных средств, определение величины дебиторской задолженности со сроком погашения менее года и более года, величины свободных денежных средств предприятия в наличной (касса) и безналичной (расчетный, валютный счета) формах и краткосрочных финансовых вложений;

- структуры пассивов. Анализ структуры пассивов проводится во взаимосвязи с анализом источников формирования оборотных средств. При анализе структуры пассивов определяется соотношение между заемными и собственными источниками средств предприятия (значительный удельный вес заемных источников - более 50 %

- свидетельствует о рискованной деятельности предприятия, что может послужить причиной неплатежеспособности), динамика и структура кредиторской задолженности предприятия, ее удельный вес в пассивах;

- структуры запасов и затрат предприятия. Анализ запасов и затрат обусловлен значимостью раздела «Запасы» баланса для определения финансовой устойчивости предприятия. При анализе выявляются наиболее «значимые», имеющие наибольший удельный вес статьи.

Для анализа структуры активов и пассивов составим сравнительный аналитический баланс (таблица 1.1), который характеризует как структуру отчетной бухгалтерской формы, так и динамику отдельных ее показателей.

В процессе функционирования предприятия величина активов, их структура претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.

Горизонтальный и вертикальный анализы взаимодополняют друг друга. Поэтому на практике не редко строят аналитические таблицы, характеризующие как структуру бухгалтерской отчетности, так и динамику отдельных ее показателей. Оба этих вида анализа особенно ценны при межхозяйственных сопоставлениях, так как позволяют сравнивать отчетность различных по виду деятельности и объемам производства предприятий.

Таблица 2.1. Структура имущества и источники его формирования

Показатель	Значение показателя	Изменение за анализируемый период
	в тыс. руб.	в % к валюте баланса	тыс. руб.	± %
	на 01.01.2009	на 31.12.2009	на начало анализируемого периода (01.01.2009)	на конец анализируемого периода (31.12.2009)
Актив
1. Иммобилизованные средства	2 286	3 830	61,1	33,2	+1 544	+67,5
2. Текущие активы, всего	1 456	7 719	38,9	66,8	+6 263	+5,3 раза
в том числе: запасы (кроме товаров отгруженных)	3 141	636	83,9	5,5	-2 505	-79,8
в том числе: -сырье и материалы;	2 704	366	72,3	3,2	-2 338	-86,5
- готовая продукция (товары).	-	15	-	0,1	+15	-
затраты в незавершенном производстве (издержках обращения) и расходах будущих периодов;	437	255	11,7	2,2	-182	-41,6
НДС по приобретенным ценностям	-	-	-	-	-	-
ликвидные активы, всего	-1 685	7 083	-45	61,3	+8 768	^
из них: - денежные средства и краткосрочные вложения;	6	186	0,2	1,6	+180	+31 раз
- дебиторская задолженность (срок платежа по которой не более года) и товары отгруженные;	-1 691	6 897	-45,2	59,7	+8 588	^
Пассив
1. Собственный капитал	-6 546	-8 771	-174,9	-75,9	-2 225	v
2. Долгосрочные обязательства, всего	-	-	-	-	-	-
из них: - кредиты и займы;	-	-	-	-	-	-
- прочие долгосрочные обязательства.	-	-	-	-	-	-
3. Краткосрочные обязательства (без доходов будущих периодов), всего	10 288	20 320	274,9	175,9	+10 032	+97,5
из них: - кредиты и займы;	-	-	-	-	-	-
- прочие краткосрочные обязательства.	10 288	20 320	274,9	175,9	+10 032	+97,5
Валюта баланса	3 742	11 549	100	100	+7 807	+3,1 раза

Из первой части таблицы данных видно, что на 31.12.2009 г. в активах организации доля иммобилизованных средств составляет 1/3, а текущих активов, соответственно, 2/3. Активы организации в течение анализируемого периода значительно увеличились (в 3,1 раза). Хотя имело место значительное увеличение активов, собственный капитал уменьшился на 34%, что свидетельствует об отрицательной динамике имущественного положения организации.

Рост величины активов организации связан, главным образом, с ростом следующих позиций актива баланса:

- дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты): покупатели и заказчики - 8 887 тыс. руб.;

- дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) - 8 588 тыс. руб.;

- основные средства - 2 349 тыс. руб.

Одновременно, в пассиве баланса наибольший прирост произошел по строке "кредиторская задолженность: поставщики и подрядчики" +18 558 тыс. руб., что в соответствует 98,1% вклада в прирост пассивов организации за 2009-й год.

Среди отрицательно изменившихся статей баланса можно выделить "запасы: сырье, материалы и другие аналогичные ценности" в активе и "кредиторская задолженность: прочие кредиторы" в пассиве (-2 338 тыс. руб. и -8 855 тыс. руб. соответственно).

За год собственный капитал ООО "Строительное Монтажное Управление" существенно снизился до -8 771,0 тыс. руб. (-2 225,0 тыс. руб.).

2.1 Оценка стоимости чистых активов организации

Чистые активы ООО "Строительное Монтажное Управление" по состоянию на 31.12.2009 меньше уставного капитала. Данное соотношение отрицательно характеризует финансовое положение организации и не удовлетворяет требованиям нормативных актов к величине чистых активов организации. Следует отметить снижение чистых активов за рассматриваемый отчетный период. Наблюдается одновременно и критическое положение на конец периода и ухудшение показателя в течение периода. Сохранение имевшей место тенденции способно привести организацию к банкротству.

Таблица 2.1 Оценка стоимости чистых активов организации

Показатель	Значение показателя	Изменение
		тыс. руб.,
	на начало анализируемого периода (на 01.01.2009)	на конец анализируемого периода (31.12.2009)
1. Чистые активы	-10288	-20320	10032
2. Уставный капитал	10	10	-
3. Превышение чистых активов над уставным капиталом (стр.1-стр.2)	-10278	-20310	-10032

2.2 Анализ финансовой устойчивости организации

Основные показатели финансовой устойчивости организации

Все относительные показатели финансовой устойчивости можно разделить на две группы.

Первая группа - показатели, определяющие состояние оборотных средств:

- коэффициент обеспеченности собственными средствами;

- коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными оборотными средствами;

- коэффициент маневренности собственных средств.

Вторая группа - показатели, определяющие:

а) состояние основных средств:

- индекс постоянного актива;

- коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств;

- коэффициент реальной стоимости имущества.

б) степень финансовой независимости:

- коэффициент автономии;

- коэффициент соотношения заемных и собственных средств.

Коэффициент автономии организации по состоянию на 31.12.2009 составил - 0,76. Данный коэффициент характеризует степень зависимости организации от заемного капитала. Полученное здесь значение свидетельствует о всецелой зависимости организации от заемного капитала. За год наблюдалось значительное повышение коэффициента автономии (на 0,99).

По состоянию на 31.12.2009 коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами равнялся - 1,63. За год коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами возрос на 4,44. На 31 декабря 2009 г. значение коэффициента характеризуется как явно не соответствующее принятому нормативу.

В течение анализируемого периода коэффициент покрытия инвестиций вырос c - 1,75 до - 0,76 (т.е. на 0,99). Значение коэффициента по состоянию на 31.12.2009 значительно ниже нормы.

По состоянию на 31.12.2009 коэффициент обеспеченности материальных запасов равнялся -19,81. Отмечено весьма значительное падение коэффициента обеспеченности материальных запасов за весь рассматриваемый период - на 17, кроме того, тенденцию на снижение коэффициента обеспеченности материальных запасов также показывает усредненный (линейный) тренд. По состоянию на 31.12.2009 значение коэффициента обеспеченности материальных запасов не соответствует нормативному, находясь в области критических значений.

Коэффициент краткосрочной задолженности организации показывает на отсутствие долгосрочной задолженности при 100% краткосрочной.

Таблица 2.2 - Основные показатели финансовой устойчивости организации

Показатель	Значение показателя	Изменение показателя	Описание показателя и его нормативное значение
	на 01.01.2009	на 31.12.2009
Коэффициент автономии	-1,75	-0,76	+0,99	Отношение собственного капитала к общей сумме капитала. Нормальное значение для данной отрасли: не менее 0,4 (оптимальное 0,5-0,7).
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	-2,81	-1,63	+4,44	Отношение собственных оборотных средств к оборотным активам. Нормальное значение: не менее 0,1.
Коэффициент покрытия инвестиций	-1,75	-0,76	+0,99	Отношение собственного капитала и долгосрочных обязательств к общей сумме капитала. Нормальное значение: 0,7 и более.
Коэффициент обеспеченности запасов	-2,81	-19,81	-17	Отношение собственных оборотных средств к величине материально-производственных запасов. Нормальное значение: не менее 0,5.
Коэффициент краткосрочной задолженности	10288	20320	-	Отношение краткосрочной задолженности к общей сумме задолженности.

Таблица 2.3. Анализ финансовой устойчивости по величине излишка (недостатка) собственных оборотных средств

Показатель собственных оборотных средств (СОС)	Значение показателя	Излишек (недостаток)
	на начало анализируемого периода (01.01.2009)	на конец анализируемого периода (31.12.2009)	на 01.01.2009	на 31.12.2009
СОС1 (рассчитан без учета долгосрочных и краткосрочных пассивов)	-8 833	-12 601	-11 973	-13 237
СОС2 (рассчитан с учетом долгосрочных пассивов; фактически равен чистому оборотному капиталу,)	-8 833	-12 601	-11 973	-13 237
СОС3 (рассчитанные с учетом как долгосрочных пассивов, так и краткосрочной задолженности по кредитам и займам)	-8 833	-12 601	-11 973	-13 237

Поскольку на последний день анализируемого периода наблюдается недостаток собственных оборотных средств, рассчитанных по всем трем вариантам, финансовое положение организации по данному признаку можно характеризовать как неудовлетворительное. Более того все три показателя покрытия собственными оборотными средствами запасов и затрат за год ухудшили свои значения.

2.3 Анализ ликвидности

Под ликвидностью понимают возможность реализации материальных и других ценностей и превращения их в денежные средства.

По степени ликвидности имущества предприятия можно разделить на четыре группы:

- высоколиквидные средства (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения);

- быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность, готовая продукция и товары);

- медленно реализуемые активы (производственные запасы, МБП, незавершённое производство, издержки обращения);

- руднореализуемые или неликвидные активы (нематериальные активы, основные средства и оборудование к установке, капитальные долгосрочные финансовые вложения).

Ликвидность баланса оценивают с помощью специальных показателей, выражающих соотношений определённых статей актива и пассива баланса или структуру актива баланса. В большей мере в международной практике используются следующие показатели ликвидности: коэффициент абсолютной ликвидности; промежуточный коэффициент покрытия и общий коэффициент покрытия. При исчислении всех этих показателей используют общий знаменатель - краткосрочные обязательства, которые исчисляются как совокупная величина краткосрочных кредитов, краткосрочных займов, кредиторской задолженности.

Ликвидность баланса предприятия тесно связана с его платёжеспособностью, под которой понимают способность в должные сроки и в полной мере отвечать по своим обязательствам.

Различают текущую и ожидаемую платёжеспособность. Текущая платёжеспособность определяется на дату составления баланса. Предприятие считается платёжеспособным, если у него нет просроченной задолженности поставщикам, по банковским ссудам и другим расчётам. Ожидаемая платёжеспособность определяется на определённую предстоящую дату сопоставлением платёжных средств и первоочередных обязательств на эту дату.

Как уже отметилось, платёжеспособность предприятия сильно зависит от ликвидности баланса. Вместе с тем на платёжеспособность предприятия значительное влияния оказывают и другие факторы - политическая и экономическая ситуация в стране, состояние денежного рынка, наличие и совершенство залогового и банковского законодательства, обеспеченность собственным капиталом, финансовое состояние предприятий - дебиторов и другие.

2.4 Расчет коэффициентов ликвидности

Показатель ликвидности	Значение показателя	Изменение показателя	Расчет, рекомендованное значение
	на 01.01.2009	на 31.12.2009
1. Коэффициент текущей (общей) ликвидности	0,142	0,38	+ 0,238	Отношение текущих активов к краткосрочным обязательствам. Нормальное значение: 2 и более.
2. Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности	-0,16	0,35	+0,51	Отношение ликвидных активов к краткосрочным обязательствам. Нормальное значение: не менее 1.
3. Коэффициент абсолютной ликвидности	0,001	0,009	+ 0,008	Отношение высоколиквидных активов к краткосрочным обязательствам. Нормальное значение: 0,2 и более.

На 31 декабря 2009 г. при норме не менее 2 коэффициент текущей (общей) ликвидности имеет значение 0,38. При этом следует отметить имевшую место положительную динамику - за последний год коэффициент текущей ликвидности вырос на 0,24.

Для коэффициента быстрой ликвидности нормативным значением является 1 и более. В данном случае его значение составило 0,35. Это означает, что у ООО "Строительное Монтажное Управление" недостаточно активов, которые можно в сжатые сроки перевести в денежные средства, чтобы погасить краткосрочную кредиторскую задолженность.

Коэффициент абсолютной ликвидности, имеет значение ниже нормы коэффициент в отчетный период практически не изменился.

2.4 Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения

Задача анализа ликвидности баланса в ходе анализа финансового состояния предприятия возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности предприятия, т. е. его способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам, так как ликвидность -- это способность предприятия оплатить свои краткосрочные обязательства, реализуя свои текущие активы.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков погашения.

Таблица 2.5 - Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения ООО "Строительное Монтажное Управление"

Активы по степени ликвидности	На конец отчетного периода, тыс. руб.	Прирост за анализ. период, %	Норм. соотношение	Пассивы по сроку погашения	На конец отчетного периода, тыс. руб.	Прирост за анализ. период, %	Излишек/ недостаток платеж. средств тыс. руб., (гр.2 - гр.6)
А1. Высоколиквидные активы (ден. ср-ва + краткосрочные фин. вложения)	186	+31 раз	?	П1. Наиболее срочные обязательства (привлеченные средства) (текущ. кред. задолж.)	20 320	+97,5	-20 134
А2. Быстрореализуемые активы (краткосрочная деб. задолженность)	6 897	+6,1 раза	?	П2. Среднесрочные обязательства (краткосроч. кредиты и займы)	0	-	+6 897
А3. Медленно реализуемые активы (долгосроч. деб. задол. + прочие оборот. активы)	636	-79,8	?	П3. Долгосрочные обязательства	0	-	+636
А4. Труднореализуемые активы (внеоборотные активы)	3 830	+67,5	?	П4. Постоянные пассивы (собственный капитал)	-8 771	-34	+12 601

Из четырех соотношений, характеризующих наличие ликвидных активов у организации, выполняется два. Высоколиквидные активы не покрывают наиболее срочные обязательства организации (разница составляет 20 134 тыс. руб.). В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, краткосрочной дебиторской задолженности должно быть достаточно для покрытия среднесрочных обязательств. В данном случае краткосрочные кредиты и займы (среднесрочные обязательства) отсутствуют.

3. Анализ эффективности деятельности ООО "Строительное Монтажное Управление"

В приведенной ниже таблице обобщены основные финансовые результаты деятельности ООО "Строительное Монтажное Управление" за рассматриваемый период (01.01-31.12.2009 г.) и аналогичный период прошлого года.

Как видно из "Отчета о прибылях и убытках", за рассматриваемый период организация получила убыток от продаж в размере 2 740 тыс. руб., что составляет 6,5% от выручки. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года убыток от продаж снизился на 4 146 тыс. руб., или на 60,2%.

По сравнению с прошлым периодом в текущем увеличилась как выручка от продаж, так и расходы по обычным видам деятельности (на 35 395 и 31 249 тыс. руб. соответственно). Причем в процентном отношении изменение выручки (+547,6%) опережает изменение расходов (+234,1%)

Обратив внимание на строку 040 формы №2 можно отметить, что организация как и в прошлом году учитывала общехозяйственные (управленческие) расходы в качестве условно-постоянных, относя их по итогам отчетного периода на счет реализации.

Прибыль от прочих операций за год составила 2 535 тыс. руб., что на 2 205 тыс. руб. (в 7,7 раза) больше, чем прибыль за аналогичный период прошлого года.

Таблица 2.6 Обзор результатов деятельности организации

Показатель	Значение показателя, тыс. руб.	Изменение показателя	Средне- годовая величина, тыс. руб.
	2008 г.	2009 г.	тыс. руб.	± %
1. Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг	6 464	41 859	+35 395	+6,5 раза	24 162
2. Расходы по обычным видам деятельности	13 350	44 599	+31 249	+3,3 раза	28 975
3. Прибыль (убыток) от продаж (1-2)	-6 886	-2 740	+4 146	^	-4 813
4. Прочие доходы	3 114	6 353	+3 239	+104	4 734
5. Прочие расходы	2 784	3 818	+1 034	+37,1	3 301
6. Прибыль (убыток) от прочих операций (4-5)	330	2 535	+2 205	+7,7 раза	1 433
7. EBIT (прибыль до уплаты процентов и налогов)	-6 556	-205	+6 351	^	-3 381
8. Изменение налоговых активов и обязательств, налог на прибыль и др. расходы из прибыли	-	-	-	-	-
9. Чистая прибыль (убыток) отчетного периода (3+6+8)	-6 556	-205	+6 351	^	-3 381
Справочно: Изменение за период нераспределенной прибыли (непокрытого убытка) по данным бухгалтерского баланса (измен. стр. 470)	x	-2 225	х	х	х

Сопоставление убытка по данным формы №2 и Баланса показало, что в 2009 г. организация производила расходы за счет чистой прибыли (в сумме 2 020 тыс. руб.). Учитывая, что у организации отсутствует чистая прибыль, подобные расходы являются неправомерными. Если же реально в 2009 г. таких расходов не было, то можно говорить о допущенных при заполнении бухгалтерской отчетности неточностях.

Судя по отсутствию в бухгалтерской отчетности за отчетный период данных об отложенных налоговых активах и обязательствах, организация не применяет ПБУ 18/02 "Учет расчетов по налогу на прибыль", что допустимо для субъектов малого предпринимательства.

3. Анализ рентабельности

Для оценки общей эффективности вложения средств предприятия необходимо рассчитать показатели рентабельности. Рентабельность характеризует результативность деятельности промышленного предприятия. Показатели рентабельности позволяют оценить, какую прибыль имеет промышленное предприятие с каждого рубля средств, вложенных в активы. Это одни из наиболее важных показателей при оценке деятельности предприятия, которые отражают степень прибыльности деятельности предприятия.

Таблица 3.1

Показатели рентабельности	Значения показателя (в %, или в копейках с рубля)	Изменение показателя
	2008 г.	2009 г.	коп.,	± %
1. Рентабельность продаж по валовой прибыли (величина прибыли от продаж в каждом рубле выручки). Нормальное значение для данной отрасли: 6% и более.	-106,5	-6,5	+100	^
2. Рентабельность продаж по EBIT (величина прибыли от продаж до уплаты процентов и налогов в каждом рубле выручки).	-101,4	-0,5	+100,9	^
3. Рентабельность продаж по чистой прибыли (величина чистой прибыли в каждом рубле выручки).	-101,4	-0,5	+100,9	^
Прибыль от продаж на рубль, вложенный в производство и реализацию продукции (работ, услуг)	-51,6	-6,1	+45,5	^

Представленные в таблице показатели рентабельности за период с 01.01.2009 по 31.12.2009 имеют отрицательные значения как следствие убыточности деятельности ООО "Строительное Монтажное Управление" за данный период.

Рассматривая рентабельность продаж за 2009-й год видно положительную динамику для обычных видов деятельности по сравнению с данным показателем за аналогичный период прошлого года (01.01-31.12.2008 г.)

3.1 Расчет показателей деловой активности (оборачиваемости)

Коэффициенты деловой активности позволяют проанализировать, на сколько эффективно предприятие использует свои средства. При прочих равных условиях ускорение оборачиваемости свидетельствует о повышении эффективности. Поэтому основными показателями этой группы являются показатели эффективности использования материальных и финансовых ресурсов: коэффициенты оборачиваемости средств в запасах и расчетах.

Далее в таблице рассчитаны показатели оборачиваемости ряда активов, характеризующие скорость возврата авансированных на осуществление предпринимательской деятельности денежных средств, а также показатель оборачиваемости кредиторской задолженности при расчетах с поставщиками и подрядчиками.

Таблица 3.2

Показатель оборачиваемости	Значение в днях	Коэфф. 2009 г.
	2009 г.
Оборачиваемость оборотных средств (отношение выручки в годовом исчислении к среднегодовой величине оборотных активов; нормальное значение для данной отрасли: не более 174 дн.)	40	9,12
Оборачиваемость запасов (отношение выручки в годовом исчислении к среднегодовой стоимости запасов; нормальное значение для данной отрасли: не более 39 дн.)	16	23,11
Оборачиваемость дебиторской задолженности(отношение выручки в годовом исчислении к среднегодовой величине дебиторской задолженности; нормальное значение для данной отрасли: 96 и менее дн.)	36	9,75
Оборачиваемость кредиторской задолженности (отношение выручки в годовом исчислении к среднегодовой краткосрочной кредиторской задолженности; нормальное значение для данной отрасли: 125 и менее дн.)	133	2,7
Оборачиваемость активов (отношение выручки в годовом исчислении к среднегодовой стоимости активов)	67	5,42
Оборачиваемость собственного капитала (отношение выручки в годовом исчислении к среднегодовой величине собственного капитала)	-	-

Показатель оборачиваемости активов за 2009-й год показывает, что организация получает выручку, равную сумме всех имеющихся активов за 67 календарных дней. Чтобы получить выручку равную среднегодовому остатку материально-производственных запасов требуется 16 дней.

4. Выводы по результатам анализа

4.1 Оценка ключевых показателей

По результатам проведенного анализа выделены и сгруппированы по качественному признаку основные показатели финансового положения (по состоянию по состоянию на 31.12.2009) и результатов деятельности ООО "Строительное Монтажное Управление" в течение анализируемого периода (01.01-31.12.2009 г.), которые приведены ниже.

Показатели результатов деятельности ООО "Строительное Монтажное Управление", имеющие нормальные или близкие к нормальным значения:

- снижение убыточности продаж;

- cнижение убытка до процентов к уплате и налогообложения (EBIT) на рубль выручки организации.

С негативной стороны финансовое положение и результаты деятельности ООО "Строительное Монтажное Управление" характеризуют следующие показатели:

- отрицательная динамика изменения собственного капитала организации ООО "Строительное Монтажное Управление" при том что, активы организации значительно увеличились (в 3,1 раза);

- не соблюдается нормальное соотношение активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения;

- за рассматриваемый период (01.01-31.12.2009 г.) получен убыток от продаж (-2 740 тыс. руб.), хотя и наблюдалась положительная динамика по сравнению с аналогичным периодом прошлого года (+4 146 тыс. руб.);

- убыток от финансово-хозяйственной деятельности за рассматриваемый период (01.01-31.12.2009 г.) составил -205 тыс. руб. (+6 351 тыс. руб. по сравнению с аналогичным периодом прошлого года).

Анализ выявил следующие показатели, критически характеризующие финансовое положение организации:

- коэффициент автономии имеет критическое значение - -0,76 (собственный капитал отсутствует);

- чистые активы меньше уставного капитала, при этом за период имело место снижение величины чистых активов;

- по состоянию на 31.12.2009 значение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами (-1,63) не соответствует нормативному и находится в области критических значений;

- коэффициент текущей (общей) ликвидности значительно ниже нормы;

- коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности существенно ниже нормативного значения;

- существенно ниже нормативного значения коэффициент абсолютной ликвидности;

- коэффициент покрытия инвестиций значительно ниже нормы (доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей сумме капитала организации составляет -76% (нормальное значение: не менее 70%);

- крайне неустойчивое финансовое положение по величине собственных оборотных средств.

4.2 Определение неудовлетворительной структуры баланса

В приведенной ниже таблице рассчитаны показатели, содержащиеся в методике Федерального управления по делам о несостоятельности (банкротстве) (Распоряжение N 31-р от 12.08.1994).

Таблица 4.1

Показатель	Значение показателя	Изменение	Нормативное значение	Соответствие фактического значения нормативному на конец периода
	на начало периода (01.01.2009)	на конец периода (31.12.2009)
1. Коэффициент текущей ликвидности	0,14	0,38	+0,24	не менее 2	не соответствует
2. Коэффициент обеспеченности собственными средствами	-6,07	-1,63	+4,44	не менее 0,1	не соответствует
3. Коэффициент восстановления платежеспособности	x	0,25	x	не менее 1	не соответствует

Поскольку оба коэффициента по состоянию на 31.12.2009 оказались меньше нормы, в качестве третьего показателя рассчитан коэффициент восстановления платежеспособности. Данный коэффициент служит для оценки перспективы восстановления предприятием нормальной структуры баланса (платежеспособности) в течение полугода при сохранении имевшей место в анализируемом периоде динамики первых двух коэффициентов. Значение коэффициента восстановления платежеспособности (0,25) указывает на отсутствие в ближайшее время реальной возможности восстановить нормальную платежеспособность. При этом необходимо отметить, что данные показатели неудовлетворительной структуры баланса являются достаточно строгими, поэтому выводы на их основе следует делать лишь в совокупности с другими показателями финансового положения организации. Кроме того, в расчете не учитывается отраслевая специфика.

Исходя из результатов финансового анализа деятельности предприятия можно сделать предварительный вывод о наличии признаков несостоятельности (банкротства) (в соответствии с ГК РФ Федеральным законом от 26 октября 2002 года №127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)»).

Несостоятельность (банкротство) -- признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей (далее -- банкротство).

В соответствии с п. 2 ст. 3 настоящего закона выделены признаки банкротства: «Юридическое лицо считается неспособным удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей, если соответствующие обязательства и (или) обязанность не исполнены им в течение трех месяцев с даты, когда они должны были быть исполнены».

Существует необходимость сделать прогноз возможного банкротства предприятия.

5. Прогноз банкротства

Значение коэффициента определяется из уравнения регрессии Альтмана, полученного на основе статистической обработки данных предприятий-банкротов. Оно представляет собой функцию от некоторых показателей, характеризующих экономический потенциал предприятия и результаты его работы за истекший период. Уравнение регрессии включает пять переменных коэффициентов

Одним из показателей вероятности скорого банкротства организации является Z-счет Альтмана, который рассчитывается по следующей формуле:

Z-счет = 1,2К₁ + 1,4К₂ + 3,3К₃ + 0,6К₄ + К_5,

Коэф-т	Расчет	Значение на 31.12.2009	Множитель	Произведение (гр. 3 х гр. 4)
К1	Отношение оборотного капитала к величине всех активов	0,65	1,2	0,78
К2	Отношение нераспределенной прибыли и фондов спец. назначения к величине всех активов	-0,76	1,4	-1,06
К3	Отношение фин. результата от продаж к величине всех активов	-0,24	3,3	-0,78
К4	Отношение собственного капитала к заемному	0	0,6	0
К5	Отношение выручки от продаж к величине всех активов	3,62	1	3,62
Z-счет Альтмана:	2,56

Предполагаемая вероятность банкротства в зависимости от значения Z-счета Альтмана составляет:

· 1,8 и менее - очень высокая;

· от 1,81 до 2,7 - высокая;

· от 2,71 до 2,9 - существует возможность;

· от 3,0 и выше - очень низкая.

Результатом анализа хозяйственной деятельности и рассчитанный показатель вероятности скорого банкротства (- 2,56) ООО "Строительное Монтажное Управление", дает однозначное понимание, что существует высокая вероятность банкротства организации.

Заключение

Проводя анализ, на сегодняшний день Общество с ограниченной ответственностью «Строительное Монтажное Управление» находится на стадии банкротства. Высокая дебиторская задолженность (59,7%), задолженности перед налоговыми органами, а так же перед кредиторами, и т.д.

Для того чтобы решить проблему стадии банкротства в котором организация находится почти 2 года, я считаю что нужно повысить объемы выполняемых строительных работ.

Список используемой литературы

1. Абрютина М.С. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учебно-практическое пособие. 2-е изд., испр. М.:"Дело и Сервис", 2000.

2. Басовский Л.Е. Теория экономического анализа: Уч. пособие. М.:"ИНФРА-М", 2001.

3. Горемыкин В.А. Планирование на предприятии: Учебник. Изд.2-е

4. Егоров В.В. Прогнозирование национальной экономики: Уч. пособие. М.: "ИНФРА-М", 2001.

Размещено на Allbest.ru

...