1.1 Экономическая сущность метода анализа хозяйственной деятельности

Формирование рыночной экономики в России ведет к появлению новых проблем в экономическом анализе.

Только комплексный анализ рыночной ситуации, учет всех взаимосвязанных факторов, влияющих на ее состояние и владение специальным аналитическим и математическим аппаратом для анализа и прогноза рынка делает возможным успешное функционирование любого предприятия в современных условиях.

В этих условиях старые, традиционные методы анализа могут оказаться малоэффективными из-за недостатка информации о состоянии рынка, и в полной мере проявляется необходимость адаптации к современным условиям традиционных способов анализа и прогнозирования поведения предприятия таких, как экономико-математические модели, экспертные методы и системные оценки, которые в настоящее время приобретают все большую распространенность.

Рассмотрим особенности методики экономического анализа применительно к изучению спроса на товар.

Прогнозирование спроса может осуществляться различными методами, в частности можно выделить три основные группы: методы экономико-математического моделирования (экстрополяционные методы), нормативные методы, методы экспертных оценок Ковалёв В.В. Введение в финансовый менеджмент [Учебник].- М.: Финансы и статистика, 2007..

Методы простой (формальной) экстраполяции заключаются в перенесении на будущий период прошлых и настоящих тенденций в развитии товарно-групповой структуры спроса на базе анализа динамического ряда.

Для экстраполяции информацию о динамике рынка представляют в той или иной форме - графической, статистической, математической, логической. В любом случае считают, что экономическим процессам присуща «инерция» или обязательное продолжение направления их течения в ближайшем будущем. Экстраполяции требуют от исследователя рынка крайней осмотрительности. Мало изучить прошлые тенденции рынка - необходимо принять в расчет новые условия и факторы, которые не были характерны для прошлого, но возможно появятся в будущем. Одновременно необходимо избавляться от учета факторов и обстоятельств, которые потеряли свою актуальность и уже не оказывают влияния на ход развития событий на данном рынке.

Данный метод достаточно прост и доступен, однако использование его целесообразно только на такой период, в котором маловероятно изменение тенденций, то есть на краткосрочный, и для укрупненных товарных групп.

К методам простой экстраполяции относятся и расчеты эластичности спроса в зависимости от изменения какого-либо фактора.

Экономико-математические методы основаны на использовании корреляционного и регрессионного анализа, позволяющего устанавливать тесноту связи и вид зависимости среднего значения какой-либо величины от некоторой другой или от нескольких величин. В нашем случае - это установление зависимости развития спроса от влияния наиболее главных факторов. в практике прогнозирования товарно-групповой структуры спроса чаще всего применяются трендовые и регрессионные модели:

Трендовые модели прогнозирования спроса представляют собой уравнения, формализующие устойчивые процессы его развития. Они применяются для прогнозирования наиболее стабильных закономерностей по крупным товарным подотраслям (например, соотношение спроса на продовольственные и непродовольственные товары). Основной параметр трендовых моделей - время, то есть по существу речь также идет об экстраполяции на прогнозируемый период тенденций и закономерностей базисного периода.

Регрессионные (факторные) модели отражают количественную связь одного показателя с другим или с группой других (множественная регрессия). В качестве переменных выступают факторы, определяющие динамику спроса. Математическую основу построения моделей составляют важнейшие положения теории вероятности, математической статистики и высшей математики. Процесс построения подобных моделей состоит из нескольких последовательных этапов Титов В.И. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2008..

Первым и важнейшим этапом моделирования развития товарно-групповой структуры спроса населения является отбор факторов. Они должны отражать объективные процессы изучаемого явления, быть количественно измеримыми и независимыми друг от друга.

На втором этапе рассчитывается сила влияния или теснота связи между факторами и спросом в базисном периоде. Она определяется с помощью коэффициентов корреляции и критериев согласия.

На третьем этапе выявляется математическая форма связи или вид зависимости спроса от факторов, подбираются функции, наиболее точно описывается процесс развития спроса.

Четвертый этап: расчет параметров уравнения. Параметры уравнений выражают степень и направление воздействия каждого фактора на спрос и рассчитываются методом наименьших квадратов.

Пятый этап: оценка прогностической ценности модели на основе ретроспективных расчетов.

Экономико-математические методы эффективно используется при краткосрочном прогнозировании. Так как объективная реальность нашей экономики состоит в том, что довольно трудно выявить и определить количественно более менее стабильные факторы, влияющие на прогнозируемый процесс. Поэтому составление среднесрочных и, тем более, долгосрочных прогнозов представляется довольно затруднительным в современных условиях. И как правило, преобладает прогнозирование на краткосрочные периоды. Экономико-математическое моделирование является основой экономической прогностики. Оно позволяет на строго количественной основе выявить характер связей между отдельными элементами рынка и теми факторами, которые влияют на его развитие. Что особенно важно - математические модели дают возможность наблюдать, как станут развиваться события при тех или иных начальных допущениях

При экономико-математическом моделировании спроса может также использоваться группа методов - экспоненциальное сглаживание и прогнозирование, основанные на использовании уже сделанных прогнозов тенденций развития спроса и самых последних данных о продаже товаров.

Математические методы помогают вскрыть количественные явления и взаимосвязи. Но они лишь продолжение экономического анализа, конечный результат в первую очередь зависит от выбора базисного периода, отбора факторов, от того, правильно ли определена степень устойчивости явления.

Нормативный метод основан на использовании показателей рекомендуемого уровня потребления материальных благ и применяется как основной инструмент среднесрочного и долгосрочного прогнозирования товарно-групповой структуры спроса в целом по стране. С помощью данного метода рассчитывают либо сроки достижения норм рационального потребления (исходя из фактически сложившихся среднегодовых темпов потребления этих товаров в базисном периоде), либо темпы роста производства и потребления, необходимых для достижения к намеченному сроку нормативных показателей рационального потребления. Обычно расчеты проводятся параллельно. Первый имеет большое значение для среднесрочных, а второй для долгосрочных прогнозов, являясь целевой установкой.

Сложность заключается в разработке самих нормативных показателей. Рекомендуемые нормы потребления продуктов питания основаны на физиологических потребностях организма в белках, жирах, углеводах, витаминах.

Рекомендуемые уровни потребления непродовольственных товаров могут разрабатываться, например, на основе опросов представительных групп потребителей.

При применений метода экспертных оценок ставится задача выяснить мнение специалистов торговли, промышленности или покупателей о тех или иных товарах и на основе этого выявить тенденции развития спроса на товары народного потребления. Использование метода экспертных оценок позволяет осуществить расчеты объемов и структуры спроса, потребностей в товарах по широкому кругу позиций ассортимента в условиях, когда другие методы не могут быть применены из-за отсутствия необходимой информации. С помощью экспертных оценок можно получать информацию о состоянии и перспективах развития спроса в форме, наиболее удобной для коммерческих работников.

Методы экспертных оценок - это комплекс логических и математико-статистических методов и процедур, связанных с деятельностью экспертов по переработке необходимой для анализа и принятия решений информации. В практической деятельности по изучению и прогнозированию спроса метод экспертных оценок может быть использован для решения следующих задач: 1) Разработка средне- и долгосрочных прогнозов групповой структуры спроса на товары народного потребления. 2) Прогнозирование внутригрупповой (в развернутом ассортименте) структуры спроса на предстоящий хозяйственный год. 3) Определение групп потенциальных потребителей. 4) Оценка величины неудовлетворенного спроса по группам, видам и разновидностям товаров.

1.2 Традиционные способы и приемы экономического анализа и их сущность

Основной целью финансового анализа является получение небольшого числа ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом аналитика и управляющего (менеджера) может интересовать как текущее финансовое состояние предприятия, так и его проекция на ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния.

Но не только временные границы определяют альтернативность целей финансового анализа. Они зависят также от целей субъектов финансового анализа, т. е. конкретных пользователей финансовой информации.

Цели анализа достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения анализа. Основным фактором в конечном счете является объем и качество исходной информации. При этом надо иметь в виду, что периодическая бухгалтерская или финансовая отчетность предприятия - это лишь “сырая информация”, подготовленная в ходе выполнения на предприятии учетных процедур.

Чтобы принимать решения по управлению в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и нововведений руководству нужна постоянная деловая осведомленность по соответствующим вопросам, которая является результатом отбора, анализа, оценки и концентрации исходной сырой информации. необходимо аналитическое прочтение исходных данных исходя из целей анализа и управления.

Основной принцип аналитического чтения финансовых отчетов - это дедуктивный метод, т. е. от общего к частному, Но он должен применяться многократно. В ходе такого анализа как бы воспроизводится историческая и логическая последовательность хозяйственных фактов и событий, направленность и сила влияния их на результаты деятельности.

Практика финансового анализа уже выработала основные правила чтения (методику анализа) финансовых отчетов. Среди них можно выделить 6 основных методов Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П., Маркарьян С.Э. Экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник.- Ростов н/Д.: Феникс, 2008.:

горизонтальный (временной) анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;

вертикальный (структурный) анализ - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом;

трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т. е основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируют возможные значения показателей в будущем, а, следовательно, ведется перспективный прогнозный анализ;

анализ относительных показателей (коэффициентов) - расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей;

сравнительный (пространственный) анализ - это как внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними хозяйственными данными;

- факторный анализ - анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования. Причем факторный анализ может быть как прямым (собственно анализ), когда дробят на составные части, так и обратным (синтез), когда его отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

экономический платежеспособность управленческий

2. Методика экономического анализа

Многие приемы применяются не только в анализе, но и в других науках. Использование приемов, заимствованных из других наук, являются следствием взаимопроникновения разных наук на современном этапе развития и особенностью экономического анализа, сформировавшегося и развивающегося на стыке ряда наук. Экономический анализ приспосабливает эти приемы к изучению своего предмета, внося в них необходимые изменения и приводя в единую систему.

Можно выделить основные элементы (способы, приемы) методики анализа:

Взаимосвязанное изучение хозяйственных процессов;

Сравнение;

Детализация (группировка);

Элиминирование;

Обобщение.

Рассмотрим сущность указанных элементов методики анализа.

2.1 Взаимосвязанное изучение хозяйственных процессов

Началом и наиболее важным этапом исследования хозяйственных процессов является характеристика их взаимной закономерной связи.

В каждом отдельном случае задача заключается в установлении схемы связи между исследуемым показателем и теми факторами, от которых он зависит. Факторами называются переменные величины, характеризующие условия, в которых совершаются хозяйственные процессы, и причины, под влиянием которых изменяется величина этих процессов или уровень их результатов. Речь идет, таким образом, об установлении причинно-следственных связей между различными процессами или внутри этих процессов между отдельными их сторонами.

При установлении схемы связи необходимо иметь в виду Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник.- 3-е изд., испр. и доп.- М.: ИНФРА-М, 2007.:

Во-первых, что эти связи не являются раз и навсегда постоянными, так как причины следствия нередко меняются местами, переплетаются между собой. Так, например, объем производства продукции зависит от наличия производственных ресурсов, однако определяющим является количество договоров на производство продукции. Это в настоящее время и определяет объем производства продукции.

Во-вторых, факторы необходимо выбрать с таким расчетом, чтобы это были независимые друг от друга величины. Нельзя поэтому смешивать схему связей с формулой исчисления отдельных показателей. Например, будет грубой ошибкой утверждать, что средняя выработка находится в прямой зависимости от объема выработанной продукции и в обратной - от количества затраченного труда. Наоборот, в этом случае объем продукции следует рассматривать результатом, факторами которого являются, во-первых, количество затраченного труда, во-вторых, его производительность, измеряемая средней выработкой.

В экономическом анализе рассматриваются как детерминированные, так и вероятностные схемы связей. Детерминированными называют такие связи, когда между исследуемым показателем и факторами существует жестко функциональная зависимость и строгое соответствие, т.е. когда заранее можно точно предсказать, в каком размере изменится величина результата при определенном изменении величины какого-либо фактора. Сюда относятся схемы аддитивные, мультипликативные и комбинированные.

Аддитивная схема связи заключается в том, что исследуемый показатель рассматривается как алгебраическая сумма факторов.

Данные схемы широко применяются в балансовых уравнениях, которые используются в бухгалтерском учете, статистике и других дисциплинах. Пример аддитивной схемы связи:

РП=Он +ТП-Ок ± И(Н)

где: Он, Ок - остатки нереализованной товарной продукции соответственно на начало и конец года;

ТП - выпуск товарной продукции;

И(Н) - результаты инвентаризации (+ излишки; - недостача);

РП - реализация товарной продукции. Более распространена мультипликативная схема, которая устанавливается с помощью разложения исследуемого показателя на цепь, состоящую из двух или более частных факторов - сомножителей. Пример мультипликативной схемы связи:

ВП = р*д*ч*в

р - среднесписочная численность рабочих;

д - среднее число дней, отработанных одним рабочим =

Необходимо отметить, что порядок расположения сомножителей имеет существенное значение, поэтому оно должно производиться не произвольно, а по определенным правилам:

1.Произведение любых двух сомножителей должно представлять собой экономически осмысленную величину;

2.В каждой паре сомножителей один рассматривается как количественный фактор, а другой, по отношению к первому - как качественный.

Из сказанного следует, что числитель каждой предыдущей дроби должен совпадать со знаменателем последующей - это и есть основное правило мультипликативной схемы (см. формулу). Сущность комбинированной схемы заключается в том, что некоторые сомножители цепи разлагаются на слагаемые, либо некоторые слагаемые при аддитивной связи разлагаются на сомножители.

Так, в рассмотренной схеме анализа ВП может оказаться необходимым и целесообразным расчленить среднее число часов работы одного рабочего на две части: в урочное время и за сверхурочные часы.

Пример комбинированной схемы связи:

ВП = р*q*(Чур. + Чсверхур.)*В час

Вероятностная схема применяется в тех случаях, когда между исследуемым показателем и факторами нет точной зависимости и строгого соответствия, но доказано, что зависимость между ними имеется. Форма таких связей выражается с помощью математического уравнения (прямолинейного, криволинейного и т.д.), для установления которого используются приемы корреляционного анализа, рассматриваемые в курсе математической статистики.

2.2 Сравнение

Аналитическое сравнение призвано, таким образом, оценить отчетные сведения путем их сопоставления с базисными данными, учтенными в тех же показателях.

В зависимости от избранного базиса различают сравнения Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник.- 10-е изд., испр.- М.: Новое знание, 2006.:

1) с планом,

2) во времени (динамические),

3) в пространстве (статические или территориальные).

Первостепенное внимание должно быть уделено сопоставлению фактически достигнутого уровня бизнес-плана с заданиями и наметками. Степень выполнения бизнес-плана позволяет оценивать развитие организации.

Не менее важное сравнение в динамике, при котором базисом служат сведения по той же совокупности за какой - либо предыдущий период, обычно наиболее близкий - за соответствующий месяц, квартал, год или другой отрезок времени. При статическом сравнении в качестве базиса принимаются данные за тот же период, но по другой совокупности, а именно, по аналогичным звеньям (цехам, участкам, бригадам) внутри своего же предприятия, по другим предприятиям того же профиля в нашей стране или других странах, средние показатели по отрасли, объединению и т.п. Особую ценность представляет сравнение с данными передовых предприятий, обеспечивающие выявление наиболее «узких мест» в технике, технологии, организации производства и труда.

Важнейшей предпосылкой сравнения показателей является обеспечение их сопоставимости, как по содержанию, так и по форме. Первая предполагает одинаковое понимание соответствующего показателя в базисном и отчетном значениях, например: состав валовой (или товарной, реализованной) продукции; состав затрат, включаемых в себестоимость продукции; состав выплат, включаемых в фонд заработной платы и т.п. Инструкции, регламентирующие подобные вопросы, время от времени пересматриваются и уточняются, и это необходимо учесть при сравнении данных, относящихся к периодам до и после пересмотра соответствующих положений.

Формальная сопоставимость показателей сводится к одинаковой их оценке (взвешиванию). Это обеспечивается правилами построения сложных индексов, в соответствии с которыми при сравнении абсолютных показателей (например, объема производственной или реализованной продукции) отчетные сведения пересчитываются в базисные цены (или другие вторичные признаки). При сравнении относительных же показателей, наоборот, весами служат отчетные абсолютные данные, например, плановую себестоимость единицы отдельных видов продукции пересчитывают на фактический объем и ассортимент произведенной продукции, тем самым обеспечивается возможность сравнения с отчетной (фактической) себестоимостью этой продукции.

2.3 Детализация

Исследование показателей зачастую связано с необходимостью их детализации, т.е. расчленения по многим признакам, в частности Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник.- 10-е изд., испр.- М.: Новое знание, 2006.:

по времени совершения хозяйственных процессов;

по месту их свершения;

по составным частям.

Детализация по времени (например, годовых показателей по кварталам и месяцам, месячных - по декадам, пятидневкам или по рабочим дням) позволяет определить, в одних случаях, равномерность некоторых процессов, в частности, производства, отгрузки и реализации продукции, а в других - выявлять тенденции в динамике процессов.

Детализация по месту означает расчленение общезаводских показателей (т.е. по предприятию в целом) в разрезе цехов, участков, бригад, групп оборудования и т.п. Это позволяет выявить передовые и отстающие звенья, в особенности в условиях нормативного учета производственных затрат, при котором отклонения от действующих норм группируются по местам их возникновения и по причинам.

Детализация по составным частям необходима для установления структуры хозяйственных процессов, для выявления роли отдельных частей в формировании сложных показателей и в их изменении. Так, выпуск продукции расчленяется по видам или группам изделий с целью определения выполнения плана по номенклатуре и ассортименту этой продукции. Выполнение плана по себестоимости продукции необходимо детализировать, с одной стороны, в разрезе калькуляционных статей, а с другой, в разрезе изделий или их групп.

Особое значение имеет в анализе деление затрат труда или производственных затрат по зависимости их величины от изменения объема производства, т.е. на переменные и условно-постоянные. С точки зрения планирования и анализа отличительной чертой последних, является то, что затраты этого вида не удается нормировать в расчете на единицу продукции и поэтому их нормируют и планируют в целом по предприятию (или цеху, зоне обслуживания). В таком же разрезе, естественно, необходимо организовать и анализ их затрат, в то время как затраты переменные нужно исследовать по объектам калькуляции (видам или группа изделий).

Наряду с детализацией в анализе применяют группировки, т.е. выделение однородных по тем или иным признакам групп, характерных для изучаемого явления. Так, цехи группируют по степени выполнения плановых заданий или темпам прироста по изучаемому показателю. Это особенно важно при анализе деятельности объединений, когда целесообразно группировать входящие в их состав предприятия в зависимости от уровня определенных показателей, по степени выполнения плана, темпам прироста.

2.4 Элиминирование

Элиминирование представляет собой прием, при помощи которого мысленно исключается влияние всех факторов, кроме одного, действие которого подлежит изучению.

При изучении аддитивной схемы связи элиминирование осуществляется путем вычета базисного значения каждого из факторов - слагаемых из его отчетного значения, величина которого для суммы факторов равна сумме абсолютных отклонений этих факторов. Важно при этом заметить, что результаты расчетов не зависят от очередности выполнения последних.

При мультипликативной форме связи элиминирование осуществляют следующими способами:

способ цепных подстановок;

абсолютных разниц (индексный способ);

интегральный способ;

способ процентных разниц.

Сущность способа цепных подстановок заключается в последовательном изучении факторов при помощи подстановки. Подстановкой называют условную величину, которая отвечает на вопрос, каков был размер изучаемого показателя, если бы один фактор изменился, а остальные факторы остались бы неизмененными. При изучении цепи, состоящей из п. Сомножителей, помимо базисного и отчетного показателей, необходимо вычислить п-1 подстановок, в которых базисное значение факторов последовательно заменяется отчетным. Затем нужно последовательно вычитать значение каждого последующего варианта из предыдущего, в результате чего определяется размер раздельного влияния каждого фактора. Это значит, что каждая подстановка участвует в расчетах дважды: в первом случае как сравниваемая величина (вычитаемая), во втором -как база сравнения (уменьшаемое).

Алгоритм расчета влияния трудовых факторов на изменение объема валовой.

Недостатком способа цепных подстановок с точки зрения технической, является то, что методологическая или арифметическая ошибка, допущенная, при вычислении какой либо из подстановок не будет обнаружена, так как она одновременно исказит размер влияния двух смежных факторов на одну и ту же величину, но с противоположным знаком.

По этой причине на практике чаще применяют модификацию цепных подстановок, получившую название способа абсолютных разниц. Сущность этого способа заключается в том, что размер влияния каждого фактора определяется изолированно, путем умножения абсолютного отклонения по данному фактору на величины всех других факторов-сомножителей, причем, - исключенные ранее факторы принимаются в отчетном значении, а еще не исключенные - в базисном значении.

Методика расчета влияния трудовых факторов на изменение объема валовой продукции способом абсолютных разниц Баканов М.И., Мельник М.В., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник / Под ред. М.И. Баканова.- 5-е изд., перераб. и доп.- М.: Финансы и статистика, 2010.:

1. Влияние изменения численности рабочих

?ВПр= (p1- p0)*q0*Чo*Вo

2. Влияние изменения среднего числа дней, отработанных одним рабочим

? ВПq= (q1- q0)* p1*Чo*Вo

3. Влияние изменения продолжительности рабочей смены

? ВПч= (Ч1- Ч0)*p1*q1*Вo

4. Влияние изменения среднечасовой выработки

? BПB= (В1- Вo)*p1*q1*Ч1

?BП= ?ВП(Р)+ ?ВП(q)+ ?ВП(Ч) +?ВП(В)

При этом способе ошибки в вычислениях легко обнаруживаются благодаря изолированному расчету влияния факторов, так как алгебраическая сумма частных результатов должна равняться общему отклонению изучаемого показателя. Отсутствие такого равенства свидетельствует о наличии ошибок, и это служит средством контроля за правильностью выполнения расчетов.

Способ процентных разниц является модификацией способа цепных подстановок, (см. схему 2)

К достоинствам способа цепных подстановок и его модификации следует отнести:

1.возможность безостаточного расчленения величины изменения сложного явления между факторами;

возможность объединять несколько факторов в один объединенный и, наоборот, разукрупнять сложный фактор на ряд сомножителей;

расчеты по этим способам не сложны и не связаны с использованием громоздких формул.

2.5 Обобщение

Обобщение результатов анализа - завершающая стадия изучения хозяйственной деятельности. Обобщения включает выводы, содержащие оценку деятельности, сводку резервов и рекомендации по их использованию.

Для этой цели зачастую используют специальные таблицы, в которых изучаемые сведения приводятся в сгруппированном виде. Нередко для этой цели применяют графики, диаграммы и т.п.

Для обеспечения объективной оценки хозяйственной деятельности необходимо из всей массы факторов выделить наиболее типичные и решающие для данной совокупности. Лишь при этом условии можно вскрыть наиболее важные резервы и наметить оптимальные варианты ведения хозяйства.

При этом часто возникает необходимость выявления перекрытия влияния одних факторов другими. Дело в том, что одни и те же факторы оказывают влияния на различные стороны хозяйственной деятельности. Так, брак в производстве влияет отрицательно одновременно и на производительность живого труда, и на производительность оборудования (т.е. фондоотдачу основных средств) и на степень использования материальных ресурсов. При подсчете резервов повышения объема производства при условии предотвращения брака или его сокращения нельзя суммировать выявленные резервы всех трех групп факторов, а нужно определить комплексный резерв, обеспеченный по всем трем моментам процесса труда Экономический анализ: Учебник / Под ред. Л.Т. Гиляровской.- 2-е изд., доп.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008..

Очень валено учесть специфику предприятия или отрасли с тем, чтобы сконцентрировать главное внимание на решающие группы факторов. Так, в отраслях с материалоемкой продукцией (например, в пищевой, текстильной промышленности) главным резервом увеличения объема производства является экономное расходование сырья, тем более что ресурсы последнего зачастую сезонно ограничены (например, в сахарной промышленности). В отраслях с непрерывным производством (металлургия, некоторые химические процессы и т.п.), особое внимание должно быть уделено интенсификации использования оборудования, а в большинстве других отраслей, прежде всего в машиностроении, еще очень велики резервы экстенсивного использования парка машин, прежде всего за счет повышения коэффициента сменности.

3. Экономический анализ ОАО «Стерлитамакского Станкостроительного завода» и рекомендации по укреплению платежеспособности предприятия

3.1 Экономический анализ платежеспособности организации

Для более точных оценок финансово-экономического состояния предприятия рассчитаем коэффициенты ликвидности. На основе вычисления и анализа в динамике финансовых показателей дается полная комплексная характеристика финансово-экономического состояния и перспектив развития предприятия. Различные показатели ликвидности не только дают разностороннюю характеристику устойчивости финансового состояния предприятия при разной степени учета ликвидных средств, но и отвечают интересам различных внешних пользователей аналитической информации. Так, для поставщиков сырья и материалов наиболее интересен коэффициент абсолютной ликвидности. Банк, кредитующий данное предприятие, больше внимание уделяет коэффициенту быстрой ликвидности. Покупатели и держатели акций и облигаций предприятия в большей мере оценивают финансовую устойчивость предприятия по коэффициенту текущей ликвидности. Для оценки показателей ликвидности необходимо по данным бухгалтерского баланса составить баланс-нетто, т.е. очистить его от регулирующих статей. Далее рассчитываем эти показатели, и на основе результатов сравнения их с нормативами делается вывод о платежеспособности предприятия (см. Приложение А).Протасов В.Ф. Анализ деятельности предприятия (фирмы): [Учебник].- М.: «Финансы и статистика», 2010.

1.Собственные оборотные средства(СОС):

на начало года: СОС = 151370+27299-175453 =3216 (тыс. руб.)

на конец года: СОС = 177161+69072-185593 = 60640 (тыс. руб.)

2.Коэффициент маневренности собственных оборотных средств:

на начало года: К маневренности СОС = 2402/3216 = 0,75

на конец года: К маневренности СОС = 10722/60640 = 0,18

3.Коэффициент текущей ликвидности (К_Т.Л.):

на начало года: К_Т,Л. = 332487/329271 =1,00

на конец года: К_Т.Л. = 549449/488809 = 1,12

4.Коэффициент быстрой ликвидности (К_Б,Л.):

на начало года: К_Б,Л, = 2402+41191+64623/329271 = 0,3

на конец года: К_Б,Л. = 10722+131954/488809 =0,3

5.Коэффициент абсолютной ликвидности (К_А.Л,):

на начало года: К_А,Л, =2402+41191/329271 =0,13

на конец года: К_А.Л. = 10722/488809 = 0,02

6.Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами:

на начало года: К обеспеченность СОС = 3216/332487 = 0,01 (1%)

на конец года: К обеспеченность СОС = 60640/549449 = 0,11 (11%).

7. Общая платежеспособность организации (Общ. плат):

на начало года Общ. плат. = 507940/27299+329271 = 1,42

на конец года Общ. плат. = 735042/69072+488809 = 1,32

По показателю собственных оборотных средств (СОС) наблюдается рост, что является положительной тенденцией, так как экономическая трактовка этого показателя сводится к тому, что он показывает, какая сумма оборотных средств остается в распоряжение предприятия после расчетов по его краткосрочным обязательствам, это характеристика свободы маневра и финансовой устойчивости предприятия с позиции краткосрочной перспективы.

За отчетный период падение в динамике коэффициента маневренности собственных оборотных средств (К маневренность СОС) указывает на отрицательную тенденцию.

Коэффициент текущей ликвидности (К_Т,Л,) как на начало, так и на конец года ниже нормы (< 2), у организации ликвидных средств меньше, чем задолженности, срочной к погашению. Предприятие не финансово устойчиво и таким образом не привлекательно для покупателей и держателей акций. Также этот показатель говорит о том, что на данный момент это предприятие будет записано в потенциальные банкроты.

На начало и на конец года организация может погасить в рамках одного кругооборота 30% из установленных по нормативу 80% своей краткосрочной задолженности, т. е. баланс неликвиден. Так как коэффициент быстрой ликвидности (К_Б.Л.) ниже нормы, то в глазах потенциальных банков-кредиторов это является отрицательной тенденцией, и предприятие будет занесено в группу повышенного риска.

По показателю коэффициента абсолютной ликвидности (К_А.Л.), который является наиболее жестким критерием ликвидности предприятия, на начало года организация могла погасить только 13% своих краткосрочных обязательств из установленных нормой 20%, на конец года предприятие способно погасить уже 2% из 20% по норме. Предприятие неликвидно в глазах потенциальных поставщиков сырья и материалов и организация может быть рассмотрена как рискованный контрагент.

Если говорить о коэффициенте обеспеченности собственными оборотными средствами предприятия (К обеспеченность СОС), то несложно привести объяснение данного коэффициента: текущая деятельность предприятия выражается в постоянной трансформации краткосрочных активов и пассивов. Очевидно, что любой актив имеет два источника покрытия: собственные и заемные средства. При заключении кредитных договоров и договоров поставки кредиторы всегда обращают внимание на кредитоспособность контрагента, в т.ч. с позиции обеспеченности предоставленного кредита (товарного, коммерческого, банковского) собственными средствами заемщика. И чем выше доля собственных средств предприятия в покрытие оборотных активов, тем безопаснее для кредитора заключение договора с таким предприятием. В случае с организацией «Стерлитамакский станкостроительный завод» доля собственных оборотных средств предприятия на начало года ниже установленных нормой 10%, а на конец года равно установленной норме: т.е. организация имеет оборотных средств, профинансированных за счет собственных источников, в размере соответственно 1% и 11%. Это говорит о не ликвидности баланса и имеет отрицательную оценку с позиции потенциальных кредиторов.

Общая платежеспособность организации на конец года уменьшился на 0,10 предыдущего периода, который на много ниже рекомендуемого показателя.

Все это показывает, что предприятие неплатежеспособно и находится в кризисном финансовом состоянии. Платежеспособность находится на нижней границе допустимых значений.

3.2 Управленческие мероприятия, направленные на укрепление платежеспособности предприятия

В России вступил в действие новый Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.10.2002 №127-ФЗ. В соответствии с Гражданским кодексом РФ настоящий Федеральный закон устанавливает основания для признания должника несостоятельным (банкротом), регулирует порядок и условия осуществления мер по предупреждению несостоятельности (банкротства), порядок и условия проведения процедур банкротства и иные отношения, возникающие при неспособности должника удовлетворять в полном объеме требования кредиторов.

Чтобы выработать предложения по предотвращению банкротства на ОАО «Стерлитамакском станкостроительном заводе» кратко рассмотрим теоретические аспекты банкротства.

Для оценки удовлетворительной (неудовлетворительной) структуры оборотных активов и обязательств используются следующие показатели:

Коэффициент текущей ликвидности:

Кт.л. =ОА/КО, нормативное значение 2.

Коэффициент восстановления платежеспособности (за 6 месяцев):

Кв.пл. = Кт.л.к.г + 6/12 (Кт.л.к.г - Кт.л.н.г) /2,

нормативное значение 0,1.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

К обеспеченности СОС = СОС/ ОА

нормативное значение 0,1.

Представим рассчитанные коэффициенты по ОАО «Стерлитамакский станкостроительный завод» и сформулируем сложившуюся неудовлетворительную структуру активов и обязательств по всем критериальным признакам. Экономический анализ: Учебник / Под ред. Л.Т. Гиляровской.- 2-е изд., доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008.

По данным, представленными в таблице 8 значения коэффициента текущей ликвидности и коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами меньше нормативов, но наметилась тенденция их роста. коэффициент восстановления платежеспособности выше норматива, значит предприятие имеет возможность восстановить платежеспособность в течение шести месяцев.

Для восстановления ликвидности баланса, платежеспособности предприятия и предотвращения банкротства необходимо разработать направления развития организации и пути финансового оздоровления.

Для этого составим план реформирования.

Целью дальнейшего развития ОАО «Стерлитамакского станкостроительного завода» являются:

-обеспечение успешной работы в условиях рыночной экономики;

-обеспечение инвестиционной привлекательности предприятия;

-достижение удовлетворительного финансово-экономического состояния;

-сохранение действующего производства;

-сохранение рабочих мест;

-стабилизация оплаты текущих налоговых платежей.

Задачи развития:

-защита интересов акционеров, как учредителей;

-создание эффективной системы финансово-хозяйственной деятельности;

-использование рыночных механизмов привлечения финансовых ресурсов;

-укрепление платежеспособности и финансовой устойчивости.

Стратегия развития предприятия в процессе реформирования:

-оптимизация процессов производственно-коммерческой деятельности;

-увеличение объемов производства освоенной номенклатуры продукции (металлорежущих станков);

-освоение новых современных и перспективных видов продукции;

-погашение задолженности, накопленной предприятием за предшествующие годы;

-восстановление имиджа предприятия, как надежного партнера, готового к взаимовыгодному сотрудничеству.

Основными результатами реформирования должно быть - это обеспечение высокорентабельной деятельности, оплата текущих налоговых платежей, обеспечение финансовой устойчивости предприятия.

Мероприятия по развитию предприятия

-инвестиционные вложения;

-создание нового производства станочные компоненты;

-перевод краткосрочной кредиторской задолженности, в долгосрочную на 6 лет путем заключения договоров займа;

Выполнение этих мероприятий позволит предприятию на определенный период улучшить структуру баланса повысить ликвидность, платежеспособность и выход из кризисного состояния.

По восстановлению платежеспособности на предприятии следует провести работу по перепрофилированию производства. При поддержки инвесторов следует начать создания производства станочных компонентов, с параллельной работой текущего производства. Добиваться выпуска конкурентно способной продукции.

Заключение

Экономический анализ - глубокое исследование экономических явлений на предприятии, то есть выявление причин отклонения от плана и недостатков в работе, вскрытие резервов, их изучение, содействие комплексному осуществлению экономической работы и управлению производством, активное воздействие на ход производства, повышение его эффективности и улучшение качества работы.

Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу, дает возможность выявления наиболее важных аспектов и наиболее слабых позиций в финансовом состоянии именно на данном предприятии. В соответствии с этим результаты анализа дают ответ на вопрос, каковы важнейшие способы улучшения финансового состояния конкретного предприятия в конкретный период его деятельности.

Анализ финансовой деятельности предприятия проводится по различным направлениям. К ним относится выявление финансовой устойчивости предприятия, определение показателей кредитоспособности и инвестиционной привлекательности и др. В ходе финансового анализа определяется, насколько эффективно - используются средства предприятия.

Основой для проведения анализа служат бухгалтерские документы, в том числе бухгалтерский баланс.

Очевидно, что финансовый анализ является одним из основных методов, определяющих работу предприятия, поэтому его разработка особенно актуальна.

Список использованной литературы

1. Нормативно-правовые акты

Методические рекомендации о порядке формирования показателей бухгалтерской отчетности организации: Утверждено Приказом Минфина РФ от 28 июля 2000г. № 60 // Экономика и жизнь. - 2000. - № 31. - С. 7-10, 23-24.

О внесении изменений и дополнений в Федеральный закон «О бухгалтерском учете»: Закон РФ от 23.07.98. № 123-ФЗ // Российская газета. - 1998.-30 июля.

О бухгалтерском учете: Федеральный закон от 21 ноября 1996 г. № 129-ФЗ // Российская газета. - 1996. - 28 ноября.

О формах бухгалтерской отчетности организаций: Приказ Минфина РФ от 13 января 2000г. № 4н // Нормативные акты для бухгалтера. - 2000. - 2 марта. - С. 62-74.

Программа реформирования бухгалтерского учета в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности: Утв. Постановлением Правительства РФ от 26.03.98. № 283 // Собрание законодательства РФ. - 1998. - № 11. - Ст. 1290.

Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность предприятия» ПБУ 4/99: Утв. Приказом Минфина РФ от 6 июля 1999г. № 43н // Финансовая газета. - 1999.- № 34.- С.1-3.

Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ: Утв. Приказом Минфина РФ от 29 июля 1998г. № 34н // Российская газета. - 1998. - 31 октября. - С. 4-5.

2. Основная литература

1. Баканов М.И., Мельник М.В., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник / Под ред. М.И. Баканова.- 5-е изд., перераб. и доп.- М.: Финансы и статистика, 2010.

2. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово- хозяйственной деятельности предприятия. - М.: Инфра-М, 2008. - 215 с.

3. Гинзбург А.И. Экономический анализ: Учебник.- СПб.: Питер, 2003.

4. Джонс Э. Деловые финансы. Пер. с англ. - М.: ЗАО «Олимп-Бизнес», 2009.

5. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Комплексный анализ бухгалтерской отчетности. - М.: Дело и сервис. 2011.

6. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент. - М.: Дело и сервис, 2008.

8. Ковалёв В.В. Введение в финансовый менеджмент [Учебник].- М.: Финансы и статистика, 2007..

7. Ковалёв ВВ., Волкова О.Н. анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник.- М.: ТК Велби, Издательство Проспект, 2006.

8. Максютов А.А. Экономический анализ: Учеб. пособие.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008.

9. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П., Маркарьян С.Э. Экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник.- Ростов н/Д.: Феникс, 2008.

10. Павлова Л.Н. Финансовый менеджмент. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007.

11. Протасов В.Ф. Анализ деятельности предприятия (фирмы): [Учебник].- М.: «Финансы и статистика», 2010.

12. Пястолов С.М. Экономический анализ деятельности предприятия: Учеб. пособие.- М.: Академический проект, 2009.

13. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник.- 3-е изд., испр. и доп.- М.: ИНФРА-М, 2007.

14. Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник.- 10-е изд., испр.- М.: Новое знание, 2006.

15. Селезнёва Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами: Учеб. Пособие.- 2-е изд., перераб. и доп.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005.

16. Титов В.И. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2008.

17. Филатов О.К. Планирование, финансы, управление на предприятии: учебник.- М.: Финансы и статистика, 2007.

18. Фомичев А.Н. Риск-менеджмент: Учебное пособие. - М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2009.

19. Чечевицина Л.Н. Экономический анализ: Учеб. пособие.- Ростов н/Д.: Издательство «Феникс», 2010.

20. Шимко П.Д., Власов М.П. Статистика: Учебник.- Ростов н/Д: Феникс, 2007.

21. Экономический анализ: Учебник / Под ред. Л.Т. Гиляровской.- 2-е изд., доп.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008.

Приложение А

Динамика коэффициентов платежеспособности на 2011г

Приложение Б

Система критериев оценки удовлетворительной (неудовлетворительной) структуры активов и обязательств по «Стерлитамакскому станкостроительному заводу» на 2011г

Размещено на Allbest.ru