Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

Введение

1. Общая характеристика ТОО «Кокшетау Энерго»

1.1 история предприятия ТОО «Кокшетау Энерго»

2. Финансово - экономическое состояние предприятия

2.1 Общий экономический анализ деятельности ТОО «Кокшетау Энерго»

Заключение

Список использованной литературы



Введение

Актуальность отчёта заключается в том, что необходимо определить основные проблемные вопросы, которые влияют на развитие и функционирование стратегии и тактики финансового менеджмента Республики Казахстан.

Одной из главных задач финансового менеджмента служит направление на формирование системы финансовых отношений в хозяйственных процессах и механизмах предприятий и организаций, освоение технологии управления финансовой деятельностью субъекта хозяйствования. Финансовый менеджмент можно представить в виде структуры рационального и эффективного использования денежных средств или как слаженный механизм управления движением финансовых потоков. В основном, финансовый менеджмент имеет целью увеличение финансовых ресурсов, инвестиций и наращивания оборотного капитала.

Финансовый менеджмент направлен на управление движением финансовых потоков и финансовых обязательств и отношений, возникающих между субъектами финансового рынка. Вопросы и ответы, как же грамотно и профессионально управлять этими движениями - и составляет содержание финансового менеджмента. Финансовый менеджмент представляет собой механизм разработки цели управления финансами и осуществление воздействия на финансы с целью достижения поставленных целей.

Исходя из вышесказанного, финансовый менеджмент включает в себя стратегию и тактику управления бизнесом. Стратегией служит общее направление и способ использования средств для достижения поставленной цели. Стратегия финансового менеджмента позволяет сконцентрировать усилия на вариантах решения, не противоречащих принятому пути развития, отбросив все другие варианты. Тактика финансового менеджмента -- это приемы и методы, конкретизированные для достижения поставленных бизнес задач реального рынка. Главной задачей тактики управления является выбор наиболее оптимального решения и наиболее приемлемых в данной хозяйственной ситуации методов и приемов управления.

Цель данного исследования - рассмотрение основных аспектов финансового менеджмента промышленного предприятия и разработке мероприятий по совершенствованию финансового менеджмента.

Для достижения поставленной цели были решены следующие задачи:

- рассмотрена и изучена общая характеристика ТОО «Кокшетау Энерго»;

- проведён финансово-экономический анализ деятельности ТОО «Кокшетау Энерго».

Объектом исследования является являются процессы происходящие на предприятии по привлечению заемного капитала, укрепления финансового положения, анализа эффективности использования финансовых ресурсов, их распределение, перераспределение и накопление предприятием.

Предмет исследования является финансовая деятельность ТОО «Кокшетау Энерго».

Практической базой написания отчёта является деятельность по управлению финансами в ТОО «Кокшетау Энерго».

Структура отчёта: состоит из введения, двух глав, заключения, списка использованной литературы.



1. Общая характеристика ТОО «Кокшетау Энерго»

1.1 История предприятия ТОО «Кокшетау Энерго»

Региональная электросетевая компания ТОО «Кокшетау Энерго» является субъектом естественной монополии, осуществляющая ремонтно-эксплуатационное обслуживание и оперативное управление электрическими сетями напряжением 0,4-110кВ, а также покупку, транспортировку, распределение и продажу электрической энергии на территории трех административных районов (Зерендинский, Щучинский, Енбекшильдерский и г.Кокшетау) Акмолинской области и пяти районов (Айыртауский, им. Г.Мусрепова, Тайыншинский, Акжарский, Уалихановский) Северо-Казахстанской области

Вид собственности: частная.

Регистрация ТОО в органах юстиции: 08.04.2004 г. №3133-1902.ТОО. Государственные лицензии:

- № 0000021 от 20.04.2001 г. на право покупки в целях перепродажи, передачи и распределения электроэнергии;

- № 05 ГСЛ-009568 от 28.08.2002 на право выполнения работ в области архитектурной и строительной деятельности по утвержденному перечню;

- № 0001134 от 28.11.2001 г. на право ремонта средств электроизмерения и приборов учета электроэнергии;

- № 002865 от 15.07.2004 г. на право эксплуатации электрических сетей и подстанций.

Регион обслуживания - территория бывшей Кокшетауской области, площадь которой составляет 73,7 тыс. кв. километров.

Региональная электросетевая компания ТОО «Кокшетау Энерго» создана в 2001 г. на базе ОАО «КРЭК».

ТОО «Кокшетау Энерго» обслуживает электрические сети напряжениям 0.4-110 кВ на территории Акмолинской и Северо-Казахстанской областей.

ТОО «Кокшетау Энерго» является юридическим лицом и согласно организационной структуры управления имеет в своем управлении следующие РЭС, ЭС:

1. На территории Акмолинской области:

- Зерендинский РЭС;

- Кокшетауские городские ЭС;

- Энбекшильдерский РЭС;

- Щучинские городские ЭС;

- Щучинские сельские ЭС.

2. На территории Северо-Казахстанской области:

- Целинный РЭС;

- Рузаевские ЭС;

- Айыртауские РЭС;

- Тайыншинский РЭС;

- Акжарский РЭС;

- Уалихановский РЭС.

В зону обслуживания и энергообеспечения компании входят: Зерендинский, Щучинский, Энбекшильдерский районы, Боровская курортная зона, города Кокшетау и Щучинск Акмолинской области, а также Айыртауский, им. Г. Мусрепова (бывший Целинный) Тайыншинский, Акжарский и Уалихановский районы Сев. -Казахстанской области общей площадью 73,7 тыс. кв, километров, где проживают 520 тысяч населения.

Общая протяженность эксплуатируемых линий электропередач составляет 16,55тыс. километров, на балансе находятся 2833 подстанций всех напряжений суммарной трансформаторной мощностью более 2000 тыс. киловольтампера. Электроэнергией обеспечиваются 163940 потребителей, в т.ч. бытовых потребителей 154323. Электроэнергетика региона формировалась как единый район энергосистемы «Целинэнерго».

«Первой ласточкой» начала большой энергетики была ЛЭП 220 киловольт «Петропавловск-Кокчетав», протяженностью 196 км (временно включенная на напряжение 110 кВ) и подстанция на напряжение 110/35/10кВ «Кокчетавская» мощностью 27 тыс. киловатт, построенные и сданные в эксплуатацию в 1963 году. С вводом этих объектов областной центр - г. Кокчетав получил бесперебойную и качественную электроэнергию от государственной энергосистемы. До этого в городе работали два энергопоезда суммарной мощностью генераторов 6,5 тыс. киловатт, порядка130 мелких дизельных электростанций. Мощность введенной подстанции превышала более чем в 4 раза мощность энергопоездов, которые вскоре были демонтированы и вывезены.

На территории области к тому времени еще работали около 2000 различных типов и мощности, экономически не эффективных локальных электростанций. Они обеспечивали электроэнергией потребителей более крупных населенных пунктов только в утренние и вечерние часы суток.

Многие поселки и села вообще не получали электроэнергию. Естественно, не было и единого руководства электроэнергетикой области. Созданная в начале 60-х годов Дирекция Кокчетавских энергопоездов в 1962 году вошла в состав энергоуправления «Целинэнерго» и стала осуществлять единое руководство электроэнергетическим хозяйством.

Распоряжением Совета Министров Казахской ССР от 15 октября 1964 года на базе Дирекции энергопоездов было создано Кокчетавское управление электрических сетей (КУЭС) системы «Целинэнерго». Это был период становления и бурного развития электроэнергетики не только области, но всей республики и страны. Электрификация каждой территории осуществлялась комплексно: начиная от строительства высоковольтных ЛЭП, районных и межсовхозных подстанций до ввода в каждое здание и дом. Ежегодно осваивались огромные капиталовложения: вводились сотни километров ЛЭП, десятки подстанций, строились базы и ремонтно-эксплуатационные объекты, жилье для энергетиков. Энергостроительство шло по всей области. В 1964-65 годах были введены ЛЭП напряжением 110 кВ Полтавка - Кзылту, Кокчетав - Щучинск - Макинск, Кокчетав - Зеренда - Балкашино с соответствующими подстанциями, а также ряд ЛЭП и подстанций на напряжение 35 кВ, множество объектов распределительных сетей 0,4 -10 кВ.

Во второй половине 1973 года был завершен первый этап электрификации области- все населенные пункты области получали электроэнергию централизованно из единой государственной энергосистемы. Но темпы строительства не снижались, усилие было направлено на дальнейшее улучшение работы сетей и повышение надежности электроснабжения потребителей:

Шло строительство объектов более высокого напряжения-220 киловольт, двух трансформаторных подстанций, обеспечение их резервным питанием, путем строительства кольцующих ЛЭП различных напряжений. Огромное энергохозяйство области стало трудно-управляемым из единого центра. Назрела необходимость разделения УЭС на 2-3 самостоятельных предприятия электросетей.

Таким образом, в ноябре 1972 года из состава КУЭС было выделено Щучинское предприятие электросетей (распоряжение Совмина Каз.ССР от 16.11.72г. № 1053-р) по управлению электросетями семи восточных районов области. Впоследствии было создано Володарское ПЭС по управлению электросетями пяти западных районов области, а также Кокчетавское городское предприятие электросетей. В 1988 году все распределительные сети сельскохозяйственного назначения напряжением 0,4- 10кВ были переданы на баланс и обслуживание облобъединения «Агропромэнерго». Несмотря на то, что объем электропотребления все еще оставался высоким, второй этап электрификации области не был завершен. К концу 80-х годов темпы строительства и реконструкции сетей снизились, а к 1995 году вообще приостановились.

Стагнация народного хозяйства и экономики страны в целом, перестроечный период, распад советского государства, последовавшие структурные и экономические преобразования, остановка промышленности, распад агропромышленного комплекса закономерно привели к кризисной ситуации и электроэнергетическую отрасль.

Информация об Учебном Центре.

В ТОО «Кокшетау Энерго» существует учебный центр, целью которого является обучение производственного персонала, обучение в вузах и повышения квалификации ИТР и рабочих.

Учебный центр ежегодно проводит обучение и семинары для производственного персонала. Направляет на курсы повышения квалификации в Алматинский университет энергетики и связи специалистов и руководителей служб и отделов.

В учебном центре ТОО «Кокшетау Энерго» проходят производственное обучение с отрывом от производства следующие группы:

- оперативный персонал подстанций - диспетчера ОДС, РДП, ПС110\35\10 кВ по 36 часовой программе;

- дежурный персонал ПС 35\10 кВ - по 36 часовой программе;

- электрослесари по ремонту РУ подстанции - по 36 часовой программе;

- мастера по обслуживанию распределительных сетей и мастера по обслуживанию оборудования ПС по 32 часовой программе;

- электромонтеры служб ЛЭП и РС по 36 часовой программе.

Проводятся семинарские занятия с персоналом энергосбытовой службы МЭС, РЭС, ГЭС и с главными инженерами, начальниками ПЭУ, руководителями ЦС служб и отделов ТОО «Кокшетау Энерго» по 16 часовой программе.

После завершения учебного процесса производственного обучения на учебно-тренировочных полигонах (Зерендинского РЭС, Западных МЭС, Восточных МЭС) проводятся региональные соревнования профессионального мастерства среди бригад персонала ремонтно-эксплуатационного обслуживания:

- распределительных сетей ВЛ 10-0.4кВ и КТП;

- электрических сетей 35кВ и выше;

- оборудования подстанции 35-110кВ.

15-16 мая 2008 года на полигоне Зерендинских РЭС прошли региональные соревнования по профессиональному мастерству среди бригад распределительных сетей 0,4-40кВ и КТП и бригад электрических сетей 35кВ и выше.

За счет средств ТОО «Кокшетау Энерго» проходят обучение и получают удостоверения:

- машинист автомобильного крана;

- машинист вышки (подъемника);

- водитель по перевозке опасных грузов;

- стропальщики и такелажники.

За счет средств ТОО «Кокшетау Энерго» ежегодно обучаются 25-30 человек в ВУЗах и колледжах.

Все специалисты заключают «Договор о подготовке специалиста» с обязательством после окончания учебы работать на предприятии не менее 5 лет.

Закончили обучение и получили дипломы о высшем образовании:

- в 2010 году 12 человек, в том числе - очное - 2 чел. - заочное - 10 чел.

- в 2011 году 15 человек, в том числе - очное - 5 чел. - заочное - 10 чел.

- в 2012 году 4 человека, в том числе - очное - 0 чел. - заочное - 4 чел.



Таблица 1 - Развитие ТОО «Кокшетау Энерго» в цифрах.

	1975 г.	2011 г.
Объемреализации электроэнергии	18,6млн. квт/час	86,7 млн.кВт/час
Доходы	528 тыс. тг.	65,5млн. тг.
Объем электромонтажных работ	нет	5,1 млн. тг.
Численность работающих	42 чел.	155 чел.
из них рабочих	30 чел	115 чел.
Количествотрансформаторных подстанций, находящихся на балансе	39 ед.	102 ед.
Обслуживание светоточек сетей уличного освещения	1100 ед.	Более 4000 ед.
Стоимость основных фондов	634,3 тыс. тг.	99,2 млн. тг.

Производственный опыт и мастерство инженерно-технических работников и рабочих позволяют и сегодня в любое время суток, при любых ситуациях решать сложные задачи, обеспечивать бесперебойное и безаварийное электроснабжение населению, а также предприятиям, учреждениям и организациям города всех форм собственности.

Приоритетные направления деятельности:

- рост объемов предоставляемых услуг по передаче электрической энергии, по ремонту, оперативному и техническому обслуживанию электрических сетей и энергетического оборудования;

- устойчивое развитие, повышение экономической эффективности;

- поддержание устойчивого функционирования распределительно-сетевого комплекса, безопасная эксплуатация основного и вспомогательного оборудования и сооружений.

- снижение объема потерь электроэнергии в электрических сетях;

- повышение надежности и качества обслуживания потребителей электроэнергии в г.Кокшетау;

- выполнение инвестиционной и ремонтной программ в 2012 г. и создание новых инвестиционно-привлекательных проектов.

Деятельность предприятия направлена на обеспечение эффективного, бесперебойного и надежного электроснабжения потребителей, устранения дефицита мощности в г. Кокшетау, увеличение пропускной способности сетей, модернизацию и обновление основных фондов.

Предприятие строит свои отношения с государственными органами, юридическими и физическими лицами во всех сферах деятельности на основе хозяйственных договоров, соглашений, контрактов.

Предприятие самостоятельно распоряжается результатами производственной деятельности, выпускаемой продукцией (кроме случаев, установленных законами и иными нормативными актами РК и г.Кокшетау), полученной прибылью, оставшейся в распоряжении организации после уплаты налогов и других обязательных платежей, а также части прибыли за использование собственного имущества.



2. Финансово - экономическое состояние предприятия

2.1 Общий экономический анализ деятельности ТОО «Кокшетау Энерго»

Согласно данным оборотно-сальдовых ведомостей бухгалтерского учета по расчетам с покупателями и заказчиками, учтенная выручка (за период с 01.01.2011 по 31.12.2012 г.) имеет следующую структуру:

Таблица 2 - Выручка (за период с 01.01.2011 по 31.12.2012 г.)(тыс.тг.)

№ п/п	Виды продукции (работ, услуг)	2011 г.	2012 г.	Абс. откл-ия	Темп роста%
1	2	3	4	5	6
1	Услуги по передаче электроэнергии	273112	355734	82622	30,25
2	Услуги по технологическим присоединениям и подключениям	29208	19897	-9311	-31,88
3	Прочие услуги	38045	14824	-23221	-61,04
	Итого:	340365	390455	50090	14,72

За 2011 год получено 340365 тыс.тг. В 2012 голу произошло увеличение выручки на 14,7%, по сравнению с предшествующим годом. В 2012 году Организация по основному виду деятельности - передача электрической энергии получила результат по выручке больше на 30,25%, что связанно с увеличением полезного отпуска электроэнергии на 29650 тыс. кВтч. По прочим работам и услугам наблюдается уменьшение выручки на 61%, что в основном связано с сокращением строительных работ и работ и услуг по ремонту и обслуживанию электрических сетей и оборудования.



Таблица 3 - Структура себестоимости продукции, работ, услуг.

№ п/п	Статьи затрат	2011	2012	откл (+/-) 2012 г к 2011г.	Темп роста %
1	2	3	4	5	6
1	Услуги по передаче электроэнергии	281412	344630	63218	22,46
2	Прочие услуги	18869	6248	-12621	-66,89
	Итого:	300281	350878	50597	16,85

Себестоимость услуг за 2012 год составила 350878 тыс. тг., по сравнению с 2011 г. увеличилась на 16,85 %, что непосредственно связано с увеличением материальных расходов по виду деятельности передача электрической энергии.

В течение 2012 года произошло увеличение дебиторской задолженности на 26 494 тыс. тг. и на конец года ее размер составил 64 753 тыс.тг. Основные качественные изменения структуре дебиторской задолженности произошли за счет Покупателей и заказчиков и прочих дебиторов.Оборачиваемость дебиторской задолженности свидетельствует о вынужденном или добровольном расширении или снижении коммерческого кредита, предоставляемого предприятием.

Таблица 4 - Структура и динамика изменения дебиторской задолженности. (тыс. тг.)

Дебиторская задолженность	2010	2011	2012	Структура дебиторской задолженности
				2010	2011	2012
по покупателям и заказчикам	61798	26341	25535	85%	69%	40%
по авансам выданным	-	2339	9215		6%	14%
по бюджету			8359			13%
Прочая дебиторская задолженность	10656	9579	21644	15%	25%	33%
Итого	72454	38259	64753	100%	100%	100%



В течение 2012 года произошло увеличение дебиторской задолженности на 26 494 тыс. тг. и на конец года ее размер составил 64 753 тыс.тг. Основные качественные изменения структуре дебиторской задолженности произошли за счет Покупателей и заказчиков и прочих дебиторов.

Таблица 5 -Структура и динамика изменения кредиторской задолженности.(тыс. тг.)

Кредиторская задолженность	2010	2011	2012	Структура кредиторской задолженности
				2010	2011	2012
по поставщикам и подрядчикам	29 252	17 532	45 467	31%	37%	32%
по авансам полученным		8623	11378		18%	8%
по бюджету, внебюджетными фондами	19678	9420	4275	21%	20%	3%
по расчетам с персоналом по заработной плате	8913	6706	5175	9%	14%	4%
прочая кредиторская задолженность	37156	5060	61 498	39%	11%	43%
Кредиты и займы			15 050			10%
Итого	94999	47341	142 843	100%	100%	100%

В течение 2012 года объем обязательств вырос на 95 502 тыс. тг. и на конец года составил 142 843 тыс.тг. Задолженность поставщикам и подрядчикам составила 45 467 тыс.тг., что на 38% больше по сравнению с предыдущим годом. Задолженность по налогам и сборам снизилась на 5 145 тыс.тг. или на 45%. Величина обязательств перед прочими кредиторами по сравнению с предыдущим годом увеличилась и составила 61498 тыс.тг. Увеличение задолженности перед прочими кредиторами, поставщиками и подрядчиками связанно с приобретением основных средств (подстанций, воздушных линий).



Таблица 6 - Сравнение дебиторской и кредиторской задолженностей, тыс.тг.(тыс. тг.)

Показатель	31.12.2010	31.12.2011	31.12.2012
Дебиторская задолженность	72454	38259	64753
Кредиторская задолженность	94999	47341	142 843
Сравнение	- 22545	- 9082	- 78090

Для проведения наиболее комплексного финансового анализа деятельности, целесообразно параллельно рассмотреть динамику показателей «валовая прибыль» и «чистая прибыль». Валовой прибылью признается разность показателей «Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг» и «Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг». Валовая прибыль является еще одним показателем, характеризующим производственную эффективность ведения предприятием хозяйственной деятельности, и отражает стоимость прибавочных работ и услуг. В рассматриваемых периодах размер валовой прибыли почти одинаков, что свидетельствует об эффективности основной деятельности.

Значение показателя «рентабельность собственного капитала» демонстрирует уровень прибыльности собственного капитала, т.е. какова «процентная ставка» для средств, вложенных собственниками предприятия. Этот показатель является ключевым, так как предприятие принадлежит его владельцам и должно приносить прибыль в первую очередь им самим. В рассматриваемом периоде значение показателя выросло.

Показатель «рентабельность активов» говорит о прибыли на денежную единицу, вложенную в активы, т.е. об эффективности использования вложенных в активы средств и характеризует устойчивость финансового состояния организации.

Он показывает прибыль, получаемую организацией на один тенге стоимости активов организации, т.е. в отличие от рентабельности собственного капитала, отражающей эффективность использования собственных средств, данный показатель свидетельствует об общей эффективности использования собственных и заемных средств. В рассматриваемом периоде значение показателя выросло.

Таблица 7 - Показатели, характеризующие прибыльность и убыточность предприятия за отчетный период.

Наименование показателя	Рекомендуемая методика расчета	2011 г.	2012 г.	Темп роста %
Выручка, тыс. тг.	Общая сумма выручки от продажитоваров, продукции, работ, услуг	340365	390455	14,72
Валовая прибыль, тыс. тг.	Выручка себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг (кроме коммерческих и управленческих расходов)	40084	39577	-1,26
Чистая прибыль (нераспределенная прибыль) (непокрытый убыток), тыс.тг.	Прибыль (убыток) от обычной деятельности	-12490	29766	338,32
Рентабельность собственного капитала, %	(Чистая прибыль / (капитал и резервы - целевые финансирование и поступления + доходы будущих периодов - собственные акции выкупленные у акционеров)) х 100	-	25	-
Рентабельность активов, %	(Чистая прибыль / балансовая стоимость активов) х 100	-	15,7	-
Коэффициент чистой прибыльности, %	(Чистая прибыль / Выручка) х 100	-	7,6	-
Рентабельность продукции (продаж), %	(Прибыль от продаж / Выручка ) х 100	11,8	10,1	-14,10
Оборачиваемость капитала	Выручка / (Балансовая стоимость активов - краткосрочные обязательства)	3,9	2,1	-46,15

Выручка рассчитывается в соответствии с порядком, установленным Министерством финансов РК. Выручкой признаются поступления от продажи товаров, продукции, работ, услуг за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей.В рассматриваемых периодах размер выручки повысился на 14,7%, что свидетельствует о повышении объемов производства, что оказывает позитивное влияние на коммерческую эффективность деятельности предприятия.

В отличие от валовой прибыли, чистая прибыль - это конечный финансовый результат деятельности организации за отчетный период. Она характеризует реальный прирост (наращение) собственного капитала организации, т.е. показывает, может ли предприятие приносить прибыль своим владельцам. В рассматриваемых периодах размер чистой прибыли увеличился на 338%.

Коэффициент чистой прибыльности свидетельствует о доли чистой прибыли в объеме продаж продукции, т.е. непосредственно о коммерческой эффективности ведения хозяйственной деятельности, показывает, сколько чистой прибыли приходится на каждый тенге выручки. По сравнению с аналогичным периодом 2011 года значение показателя выросло.

Коэффициент оборачиваемости капитала за весь анализируемый период больше единицы, что для компании является положительным показателем, свидетельствующим о положительном соотношении объема получаемой Организацией выручки и балансовой стоимости его активов, предприятие обеспечено оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств. Однако данный показатель не свидетельствует о коммерческой эффективности деятельности предприятия.

В целом, финансово - хозяйственную деятельность организации, с учетом итогов прошлых лет, можно признать успешной. Предприятие имеет большой опыт производства и относительно низкий уровень накладных расходов. В настоящее время продукция и услуги предприятия пользуются стабильным спросом.

Анализ ликвидности и платежеспособности, достаточности собственного капитала для исполнения краткосрочных обязательств и покрытия текущих операционных расходов на основе экономического анализа динамики приведенных показателей:

«Индекс постоянного актива» находится в пределах нормативного значения более 0,9 и свидетельствует о нестабильном положении предприятия, о недостаточности средств после расчетов по обязательствам за счет реализации высоколиквидных оборотных активов.

Недостаточная ликвидность предприятия объясняется большой долей внеоборотных активов (в т.ч. неликвидных основных средств) в структуре его капитала, и наличием достаточно большой кредиторской задолженностью.

Таблица 8 - Показатели, характеризующие ликвидность за отчетный период

Наименование показателя	Рекомендуемая методика расчета	2011 г.	2012 г.	Темп роста %
Собственные оборотные средства, тыс.тг.	Капитал и резервы (за вычетом собственных акций, выкупленных у акционеров) - целевые финансирование и поступления + доходы будущих периодов - внеоборотные активы	15634	-49705	-417,9
Индекс постоянного актива	(Внеоборотные активы + долгосрочная дебиторская задолженность) / (Капитал и резервы (за вычетом собственных акций, выкупленных у акционеров) - целевые финансирование и поступления + доходы будущих периодов)	0,83	1,53	84,0
Коэффициент текущей ликвидности	(Оборотные активы - долгосрочная дебиторская задолженность) / (Краткосрочные обязательства (не включая доходы будущих периодов))	1,33	1,08	-19,0
Коэффициент быстрой ликвидности	(Оборотные активы - запасы - налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям - долгосрочная дебиторская задолженность) / (Краткосрочные обязательства (не включая доходы будущих периодов))	1,01	0,94	-6,9
Коэффициент автономии собственных средств	(Капитал и резервы - целевые финансирование и поступления + доходы будущих периодов) / (Внеоборотные активы + оборотные активы)	0,65	0,45	-31,3



Показатель «текущей ликвидности», характеризующий степень обеспеченности (покрытия) всеми оборотными активами его краткосрочных обязательств, нормативный уровень коэффициента текущей ликвидности установлен не ниже 2, т.к. считается, что стоимость текущих активов с учетом непогашения дебиторской задолженности может сократиться даже на 50%, но, тем не менее, сохранится достаточный запас финансовой устойчивости для покрытия всех текущих обязательств (реально критическое нижнее значение данного коэффициента для большинства российских предприятий - «1»). По состоянию на конец рассматриваемого периода показатель находится не ниже рамок нормативных значений, но предприятию недостаточно оборотных средств для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения обязательств.

«Индекс постоянного актива» находится в пределах нормативного значения более 0,9 и свидетельствует о нестабильном положении предприятия, о недостаточности средств после расчетов по обязательствам за счет реализации высоколиквидных оборотных активов.

Коэффициент «быстрой (срочной) ликвидности», при нормативном значении около 1, в 2012 году равен 0,94. Следует отметить, что расчет коэффициента «быстрой (срочной) ликвидности» по состоянию на конец года носит условный характер, поскольку срочная ликвидность имеет значение на текущий момент оплаты обязательств. Значение коэффициента текущей ликвидности показывает, что текущие активы превышают краткосрочные обязательства, что говорит о том, предприятие обеспечено оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности, однако в случае срочного погашения срочных обязательств у предприятия могут возникнуть затруднения и для восстановления платежеспособности потребуется время.

«Коэффициент автономии собственных средств» («финансовой независимости») характеризует роль собственного капитала в формировании активов предприятия. Нормативное его значение 0,5 - 0,6 по данным таблицы этот показатель в 2010 г. - 0,45.

Таким образом можно сделать вывод об относительно невысокой степени ликвидности и условной платежеспособности (т.е. финансовой возможности полностью расплатиться по обязательствам по мере наступления срока погашения долгов). При необходимости есть возможность обеспечить запасы и текущие затраты в производстве собственным капиталом, но ввиду того, что значительная часть основных средств носит неликвидный характер, это создает длительный период оборачиваемости собственных средств в производстве. С целью сглаживания пополнения оборотных средств используются возможности получения краткосрочных и долгосрочных банковских кредитов, в т.ч. в виде возобновляемых кредитных линий в пределах установленного лимита.

Предприятие самостоятельно распоряжается результатами производственной деятельности, выпускаемой продукцией (кроме случаев, установленных законами и иными нормативными актами РК и г.Кокшетау), полученной прибылью, оставшейся в распоряжении организации после уплаты налогов и других обязательных платежей, а также части прибыли за использование собственного имущества.

Деятельность предприятия в отчетном периоде, несмотря на значительные изменения в размере собственных оборотных средств, являлась доходной.

Таблица 9 - Чистые активы

(тыс. тг.)

Наименование показателя	Код строки баланса	2011 г.	2012 г.	Темп роста %
I Активы
1. Нематериальные активы	110	9	8	-11
2. Основные средства	120	70349	152092	116
3. Незавершенное строительство	130	217	13677	6203
4. Доходные вложения в материальные ценности	135	0	0
5. Долгосрочные финансовые вложения	140	10	10	0
5. Отложенные налоговые активы	145	1258	1161	-8
6. Прочие внеоборотные активы	150	0	0
7. Запасы	210	15151	20010	32
8. Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	220	76	8571	11178
9. Дебиторская задолженность	230+240	38259	64753	69
10. Краткосрочные финансовые активы	250	7402	270	-96
11. Денежные средства	260	872	335	-62
12. Прочие оборотные активы	270	1322	1736	31
13. Итого активы, принимаемые к расчету (сумма данных пунктов 1 - 12)		134925	262623	95
II Пассивы
14. Долгосрочные обязательства по займам и кредитам	510	0	15050
15. Прочие долгосрочные обязательства	515+520	0	52776
16. Краткосрочные обязательства по займам и кредитам	610	0	0
17. Кредиторская задолженность	620	47341	75678	60
18. Задолженностям участникам (учредителям) по выплате доходов	630	107	107	0
19. Доходы будущих периодов	640	0	0
20. Резервы предстоящих расходов	650	0	0
21. Прочие краткосрочные обязательства	660	0	1769
22. Итого пассивы, принимаемые к расчету (сумма данных пунктов 14 - 21)		47448	145380	206
Стоимость чистых активов (итого активы, принимаемые к расчету (стр. 13), минус итого пассивы, принимаемые к расчету (стр. 22)		87477	117243	34

В течение рассматриваемого периода наблюдается рост стоимости чистых активов на 34%, что связано с увеличением чистой прибыли на 29766 тыс. тг.

Вместе с тем значение чистых активов существенно превышает в 116 раз уставный капитал, в 17,5 раз добавочный капитал, в 771 раз резервный капитал.

Данное обстоятельство свидетельствует о повышении устойчивости развития предприятия.



Таблица 10 - Динамика показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия за последний завершенный отчетный период:

Наименование показателя	Рекомендуемая методика расчета	2011 г.	2012 г.	Темп роста %
Отношение суммы привлеченных средств к капиталу и резервам, %	(Долгосрочные обяз-твана конецотч/периода + краткосрочные обяз-тва на конец отч/периода) / (капитал и резервы на конец отч/периода)* 100	-	124,00	128,6
Отношение суммы краткосрочных обязательств к капиталу и резервам,%	(Краткосрочные обязательства на конец отчетного периода) / (капитал и резервы на конец отчетного периода) *100	54	66	22,2
Покрытие платежей по обслуживанию долгов, %	(Чистая прибыль за отчетный период + амортизационные отчисления за отчетный период) / (Обязательства, подлежавшие погашению в отчетном периоде + проценты, подлежавшие уплате в отчетном периоде) х 100	-	52,77	-
Оборачиваемость дебиторской задолженности, раз	(Выручка от продажи товаров, работ, услуг, за вычетом налога на добавленную стоимость, акцизов и т.п. налогов и обязательных платежей / дебиторская задолженность на конец отчетного периода - задолженность учредителей по вкладам в уставный капитал на конец отчетного периода)	8,80	5,87	-33,3
Доля дивидендов в прибыли, %	(Дивиденды по обыкн. акциям по итогам года)/(чистая прибыль по итогам года - дивиденды по привил.акциям по году) х 100	-	-	-
Производительность труда, тыс. руб./чел.	(Выручка / среднесписочная численность работников)	553,40	665,17	20,2
Амортизация к объему выручки, %	(Амортизация/выручка)*100	1,7	2,9	70,6

Стоимость чистых активов показывает величину активов предприятия после вычитания из их суммы всех обязательств компании и позволяет судить о стоимостной оценке имущества после удовлетворения всех требований третьих лиц. Показатель увеличился на 34%, что свидетельствует об улучшении степени обеспеченности обязательств собственными средствами.

Отношение суммы привлеченных средств к капиталу и резервам - данный показатель позволяет судить о соотношении заемных средств и суммы капитала, т.е. характеризуют степень зависимости предприятия от заемных средств, и определяет степень кредитного риска, и свидетельствует о понижении доли заемных средств в структуре баланса, что является положительной тенденцией. Удовлетворительной считается ситуация, при которой величина заемных средств не превышает сумму капитала и резервов. Как один из возможных вариантов понижения уровня кредитного риска и степени финансовой зависимости от внешних источников представляется изыскание предприятием собственных источников финансирования и сокращение объемов привлекаемых извне средств.

Отношение суммы краткосрочных обязательств к капиталу и резервам позволяет судить о соотношении краткосрочных обязательств и суммы капитала. При проведении анализа финансового положения предприятия необходимо наряду с коэффициентом соотношения собственных и привлеченных средств, рассматривать также коэффициент «Отношения суммы краткосрочных обязательств к капиталу и резервам», т.к. краткосрочные обязательства подразумевают необходимость их исполнения в краткий срок (в течение 12 месяцев) и оказывают большое влияние на показатели финансовой устойчивости организации. С учетом отраслевой специфики предприятия, этот коэффициент не должен превышать «1».

Оборачиваемость дебиторской задолженности свидетельствует о вынужденном или добровольном расширении или снижении коммерческого кредита, предоставляемого предприятием. Чем меньший срок предоставляемого предприятием коммерческого кредита (выше значение показателя), тем меньше средств вынуждено извлекается из производственного оборота предприятия, что, несомненно, оказывает положительное влияние на финансово-хозяйственную деятельность. В течение рассматриваемых периодов значение показателя уменьшилось. Анализ значений показателя свидетельствует о том, что проводится стабильная политика по стимулированию потребителей к оплате поставок в краткий срок, что является положительным фактором, оказывающим влияние на финансовое положение предприятия.

Доля дивидендов в прибыли характеризует дивидендную политику компании. В последнее время акционеры не принимали решения о выплате дивидендов, полученная прибыль направлялась на развитие производства.

Производительность труда свидетельствует об эффективности использования трудовых ресурсов предприятия. Данный показатель позволяет судить об объеме выручки, полученной в течение отчетного периода, на одного человека. В течение рассматриваемых периодов значение показателя увеличилось.

Амортизация к объему выручки свидетельствует с одной стороны о том, сколько выручки приносит каждый рубль, вложенный в основные средства, т.е. об эффективности использования основных средств, а с другой стороны о том, насколько быстро изнашиваются основные средства предприятия. Чем ниже значения показателя, тем больше единиц выручки получает предприятие на каждую единицу износа основных средств, т.е. тем медленнее изнашиваются основные средства при данных объемах выручки. Значение показателя увеличилось в рассматриваемом периоде в связи с приобретением новых основных средств.

заемный капитал актив финансовый

Таблица 11 - Бухгалтерский баланс на 31 декабря 2012 года

АКТИВ	Код показателя	На начало отчетного года	На конец отчетного периода
1	2	3	4
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	110	9	8
Основные средства	120	70349	152092
Незавершенное строительство	130	217	13677
Долгосрочные финансовые вложения	140	10	10
Отложенные налоговые активы	145	1258	1161
Итого по разделу I	190	71843	166948
II. Оборотные активы
Запасы	210	15151	20010
сырье, материалы и другие аналогичные ценности	211	10782	14499
затраты в незавершенном производстве	213	11	472
готовая продукция и товары для перепродажи	214	1168	799
расходы будущих периодов	216	3190	4240
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	220	76	8571
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	230	-	12151
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	240	38259	52602
в том числе:
покупатели и заказчики	241	26341	25535
Краткосрочные финансовые вложения	250	7402	270
Денежные средства	260	872	335
Прочие оборотные активы	270	1322	1736
Итого по разделу II	290	63082	95675
БАЛАНС	300	134925	262623
ПАССИВ	Код строки	На начало отчетного года	На конец отчетного периода
1	2	3	4
III. Капитал и резервы
Уставный капитал	410	1010	1010
Добавочный капитал	420	7218	6679
Резервный капитал	430	152	152
в том числе: резервы, образованные в соответствии с учредительными документами	432	152	152
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470	79097	109402
Итого по разделу III	490	87477	117243
IV. Долгосрочные обязательства
Займы и кредиты	510	-	15050
Отложенные налоговые обязательства	515	-	661
Прочие долгосрочные обязательства	520	-	52115
Итого по разделу IV	590	67826	-
V. Краткосрочные обязательства
Кредиторская задолженность	620	47341	75678
в том числе:
поставщики и подрядчики	621	17532	45467
задолженность перед персоналом организации	622	6706	5175
задолженность перед государственными внебюджетными фондами	623	1940	3002
задолженность по налогам и сборам	624	7480	1273
прочие кредиторы	625	13683	20761
Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	630	107	107
Прочие краткосрочные обязательства	660	-	1769
Итого по разделу V	690	47448	77554
БАЛАНС	700	134925	262623

Деятельность предприятия направлена на обеспечение эффективного, бесперебойного и надежного электроснабжения потребителей, устранения дефицита мощности в г. Кокшетау, увеличение пропускной способности сетей, модернизацию и обновление основных фондов.

О тарифах на электрическую энергию по ТОО «Кокшетау Энерго Центр».

ГУ «Департамент Агентства Республики Казахстан по регулированию естественных по Акмолинской области» руководствуясь пунктом 4 Правил дифференциации энергоснабжающими организациями тарифов на электрическую энергию по зонам суток и (или) в зависимости от объемов ее потребления физическими лицами, утвержденные приказом Агентства РК по регулированию естественных монополий от 20.02.09 г. за № 57-ОД, согласовал для ТОО «Кокшетау Энерго Центр» дифференцированные тарифы по зонам суток для потребителей электрической энергии в следующих размерах ( с НДС):

1. Для физических лиц ( использующих электроэнергию для бытовых нужд):

- зона дневного потребления (с 7.00 до 23.00 часов) - 15,91 тенге за 1 кВтч;

- зона ночного потребления (с 23.00 до 7.00 часов) - 3,34 тенге;

2. Для юридических лиц:

- дневной тариф за потребленную электрическую энергию ( с 7.00 до 19.00 часов) - 16,05 тенге за 1 кВтч;

- вечерний тариф за потребленную электрическую энергию ( с 19.00 до 23.00 часов) - 33,24 тенге за 1 кВтч;

- ночной тариф за потребленную электрическую энергию ( с 23.00 до 7.00 часов) - 4,16 тенге за 1 кВтч.

Введение тарифа осуществляется с 1...