Экономический анализ предприятия
Динамика состава и структуры активов и пассивов организации, имущественное положение и источники финансирования. Динамика состояния оборотных активов и их классификация по степени риска. Отчет о прибылях и убытках. Анализ динамики расходов организации.
Рубрика | Экономика и экономическая теория |
Вид | контрольная работа |
Язык | русский |
Дата добавления | 17.11.2013 |
Размер файла | 39,8 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Размещено на http://www.allbest.ru/
Министерство образования и науки Российской Федерации
Федеральное агентство по образованию ГОУ ВПО
ВСЕРОССИЙСКИЙ ЗАОЧНЫЙ ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ
Контрольная работа
по дисциплине: Экономический анализ
Вариант 2
Проверил: Чувилин Д.В.
Уфа 2010
Задание 1
По данным бухгалтерского баланса проанализировать и оценить динамику состава и структуры активов и пассивов организации. Данные об имущественном положении и источниках финансирования отразить в таблице 1.
Таблица 1
Показатель |
Остатки по балансу, тыс.руб. |
Темп роста (снижения), % |
Структура активов и пассивов, % |
|||||
на начало года |
на конец года |
изменение (+, -) |
на начало года |
на конец года |
изменение (+, -) |
|||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
|
АКТИВЫ |
||||||||
1. Внеоборотные активы - всего, в том числе: |
914180 |
1305070 |
390890 |
142,76 |
44,26 |
50,86 |
6,6 |
|
1.1. Нематериальные активы |
14290 |
22960 |
8670 |
160,67 |
0,69 |
0,89 |
0,2 |
|
1.2. Основные средства |
899890 |
1282110 |
382220 |
142,47 |
43,57 |
49,57 |
6,4 |
|
1.3. Незавершенное строительство |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
1.4. Долгосрочные вложения в материальные ценности |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
1.5. Долгосрочные финансовые вложения |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
1.6. Отложенные налоговые активы |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
1.7. Прочие внеоборотные активы |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
2. Оборотные активы - всего, в том числе: |
1151170 |
1260880 |
109710 |
109,53 |
55,74 |
49,14 |
6,6 |
|
2.1. Запасы |
434457 |
473594 |
39137 |
109,01 |
21,04 |
18,46 |
-2,58 |
|
2.2. Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям |
133 |
106 |
-27 |
79,69 |
0,006 |
0,004 |
-0,002 |
|
2.3. Дебиторская задолженность (более чем через 12 месяцев) |
338076 |
333145 |
-4931 |
98,54 |
16,37 |
12,98 |
-3,39 |
|
2.4. Дебиторская задолженность (в течение 12 месяцев) |
311124 |
384955 |
73831 |
123,73 |
15,06 |
15,002 |
-0,058 |
|
2.5. Краткосрочные финансовые вложения |
52150 |
47044 |
-5106 |
90,21 |
2,53 |
1,83 |
-0,7 |
|
2.6. Денежные средства |
15230 |
22036 |
6806 |
144,69 |
0,74 |
0,86 |
0,12 |
|
2.7. Прочие оборотные активы |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
Итого активов |
2065350 |
2565950 |
500600 |
124,24 |
100,00 |
100,00 |
0,00 |
|
ПАССИВЫ |
||||||||
1. Капитал и резервы - всего, в том числе: |
991888 |
1334774 |
342886 |
134,57 |
48,02 |
52,02 |
4 |
|
1.1. Уставный капитал |
1100 |
1100 |
0 |
100 |
0,05 |
0,04 |
-0,01 |
|
1.2. Собственные акции, выкупленные у акционеров |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
1.3. Добавочный капитал |
563783 |
563783 |
0 |
100 |
27,29 |
21,94 |
-5,32 |
|
1.4. Резервный капитал |
54 |
48 |
-6 |
96 |
0,003 |
0,002 |
-0,001 |
|
1.5. Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) |
426951 |
769843 |
342892 |
180,31 |
20,67 |
30 |
9,33 |
|
2. Обязательства - всего, в том числе: |
||||||||
2.1. Долгосрочные обязательства |
624262 |
799426 |
175164 |
128,06 |
30,22 |
31,15 |
0,93 |
|
2.1.1. Займы и кредиты |
12890 |
6220 |
-6670 |
48,25 |
2,76 |
1,12 |
-1,63 |
|
2.1.2. Отложенные налоговые обязательства |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
2.1.3. Прочие долгосрочные обязательства |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
2.2. Краткосрочные обязательства |
449200 |
431750 |
-17450 |
96,12 |
21,75 |
16,83 |
-4,92 |
|
2.2.1. Займы и кредиты |
120000 |
100000 |
-20000 |
83,33 |
5,81 |
3,89 |
-1,92 |
|
2.2.2. Кредиторская задолженность |
328833 |
331354 |
2521 |
100,77 |
15,92 |
12,91 |
-3,01 |
|
2.2.3. Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов |
16508 |
20762 |
4254 |
125,77 |
0,8 |
0,8 |
0,00 |
|
2.2.4. Доходы будущих периодов |
301 |
324 |
23 |
107,64 |
0,01 |
0,01 |
0,00 |
|
2.2.5. Резервы предстоящих расходов |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
2.2.6. Прочие краткосрочные обязательства |
0 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
|||
Итого пассивов |
2065350 |
2565950 |
500600 |
124,24 |
100,00 |
100,00 |
0,00 |
Пояснение:
Графы 2 и 3 заполняются на основании данных формы № 1 «Бухгалтерский баланс».
Графа 4 рассчитывается как разница между показателем графы 3 и графы 2 по каждой строке.
Значения по каждой строке графы 5 определяется по формуле:
Значения показателей по срокам граф 6 и 7 рассчитываются аналогично срокам графы 5, но за базовый показатель берется значение строки «Итого активов (пассивов)» граф 2 и 3 соответственно.
Графа 8 вычисляется как разница между показателем графы 7 и графы 6 по каждой строке.
АНАЛИЗ АКТИВА БАЛАНСА
В исследуемом году организация значительно увеличила вложения средств в осуществление своей деятельности. Об этом свидетельствует рост величины валюты баланса на 500 600 тыс. руб., а также относительный показатель темп роста, который составил 124,24%. Что говорит об увеличении хозяйственного оборота предприятия, его деловой активности. Это является признаком улучшения финансового положения организации.
Величина активов возросла за счет вложений в оборотные (на 109 710 тыс. руб., или на 9,53 %). Но при этом снизились показатели внеоборотных активов (на 390 890 тыс. руб., или на 42,76%). Относительные показатели структуры актив баланса отражают понижение доли оборотных активов на 6,6% на отчетную дату и аналогичное снижение доли внеоборотных активов (6,6%).
Удельный вес оборотных активов (50,86%) превышает удельный вес внеоборотных активов (49,14%) на конец отчетного периода.
В составе внеоборотных активов произошло уменьшение основных средств на 382 220 тыс. руб.
Тенденцию увеличение основных средств следует оценить как положительную, можно сделать вывод о том, что организация увеличивает свое имущество.
За отчетный период оборотные активы увеличились на 109 710 тыс. руб. Этому способствовало увеличение статьи «Запасы» (на 39 137 тыс. руб., или 9,01%).
Снижение дебиторской задолженности (на 4 931 тыс. руб., или 1,46%) означает, что наши должники рассчитываются с нами.
Денежные средства увеличились (на 6 806 тыс. руб., или 44,69%) по всей видимости, с тем, что организация уменьшила сумму займов и кредитов.
Уменьшение НДС (27 тыс. руб., или 20,31%) скорее всего, связано с тем, что организация меньше приобретает ценностей.
АНАЛИЗ ПАССИВА БАЛАНСА
Пассив баланса характеризуется положительной динамикой итоговой величины раздела «Капитал и резервы» (на 342 886 тыс. руб., или на 34,57%). повышение удельного веса в валюте баланса итоговой величины раздела «Капитал и резервы» с 48,02% до 52,02% в конце года является положительным фактором.
Расширение финансирования бизнеса происходило за счет собственного капитала. Источником этого является прирост нераспределенной прибыли на 342 892 тыс. руб.
Произошло увеличение долгосрочных обязательств на 28,06% и уменьшение краткосрочных обязательств на 3,88%.
Задание 2
По данным бухгалтерского баланса (приложение 1) и справочным данным (приложение 2) сгруппируйте оборотные активы со степени риска. Проведите оценку динамики состояния оборотных активов, их состав и структуры. Результаты расчетов представить в таблице 2.
Таблица 2
Динамика состояния оборотных активов и их классификация по степени риска.
Группа риска |
Строка баланса |
Остатки по балансу, тыс. руб. |
Темпы роста (снижения)% |
Структура оборотных активов, % |
Изменение (+,-). |
||||
на начало года |
на конец года |
на начало года |
на конец года |
тыс. руб. |
% |
||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
|
Р1:Мини-мальная |
250+260 |
52150+ +15230= =67380 |
47044+ 22046= 69080 |
102,52 |
8,15 |
7,45 |
11700 |
--0,07 |
|
Р2:Малая |
240-01+270 |
311124+ +1574+ +0= =309550 |
384955- 21154+ 0=363801 |
117,53 |
37,43 |
39,21 |
454251 |
11,78 |
|
Р3:Сред-няя |
210+220-02-03-04 |
434457+ 133-5800-3800-32= 424692 |
473594+ 106-7200- 3600-19=462881 |
108,99 |
51,35 |
49,89 |
338189 |
- 11,46 |
|
Р4:Высо-кая |
01+02+03+04 |
15741+ 5800+ 3800+ 32= 25373 |
21154+ 7200+3600+19= 31973 |
126,01 |
3,07 |
3,45 |
6 66600 |
0 00,38 |
|
Всего оборот-ных активов |
826995 |
927735 |
112,18 |
100,00 |
100,00 |
1 1100740 |
- -- |
Данные таблицы 2 свидетельствуют о снижении к концу года оборотных активов с минимальной степенью риска - с 8,15 до 7,45% за счет уменьшения остатков денежных средств с 52 150 тыс. руб. до 47 044 тыс. руб. К концу года по сравнению с его началом увеличилась с 37,43 до 39,21% доля оборотных активов с малой степенью риска преимущественно за счет увеличения объема дебиторской задолженности с 311 124 тыс. руб. до 384 955 тыс. руб. Следует также отметить снижение доли оборотных активов со средней степенью риска с 51,35% до 49,89% к концу года за счет уменьшения налога на добавленную стоимость. Также немного повысилась к концу года доля оборотных активов с высокой степенью риска с 3,07 до 3,45%.
Оборотные средства со средней степенью риска имеют самый большой темп роста - 126,01%, а самый маленький темп роста имеют оборотные средства минимальной степени риска - 102,52%.
Задание 3
По данным отчета о прибылях и убытках (приложение 2) проведите анализ расходов организации. Рассчитайте основные показатели оценки расходов организации. Результаты расчетов представьте в таблице 3.
Таблица 3.
Анализ динамики расходов организации
Показатель |
Предыдущий год |
Отчетный год |
Изменение |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
|
1. Расходы организации -- всего, тыс. руб. в том числе: |
7 033 898 |
7 252 882 |
218 984 |
|
1.1. Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб. |
5 817 260 |
6 097352 |
280 092 |
|
1.2. Коммерческие расходы, тыс. руб. |
114 642 |
122 580 |
7 938 |
|
1.3. Управленческие расходы, тыс. руб. |
384 110 |
320 940 |
-63 170 |
|
1.4. Проценты к уплате |
101 232 |
184 296 |
83 064 |
|
1.5. Прочие расходы, тыс. руб. |
616 654 |
527 714 |
- 88 940 |
|
2. Доходы организации -- всего, тыс. руб. в том числе |
6 704 246 |
7 154 619 |
450 373 |
|
2.1 выручка от продажи, тыс. руб. |
6 432 620 |
6 811 655 |
379 035 |
|
3. Чистая прибыль, тыс. руб. |
||||
Расчет основных показателей оценки расходов организации |
||||
1. Рентабельность расходов, % п.3. / п.1. * 100% |
3,86% |
4,73% |
0,87% |
|
2. Расходоемкость продаж, руб. (п.1.1. + п.1.2. + п.1.3.) / п.2.1 |
1,0935 |
1,0648 |
-0,0287 |
|
3. Доходы на 1 руб. расходов, руб. п.2. / п.1 |
0,9531 |
0,9865 |
0,0334 |
Расчеты по данным таблицы 3 показывают, что качественные показатели расходов увеличились: рентабельность расходов с 3,86% в предыдущем году до 4,73% в отчетном году; расходоемкость продаж уменьшилась незначительно с 1,0935 руб. до 1,0648 руб.; доходы на 1 руб. расходов повысились с 0,9531 руб. 0,9865 руб.
Задание 4
актив пассив оборотный актив
По данным бухгалтерского баланса (Приложение1) рассчитайте влияние факторов на изменение рентабельности СК: доли активов на 1 руб. заемного капитала, коэффициента оборачиваемости активов, рентабельности продаж, коэффициент финансового рычага, рентабельности СК. Результаты расчетов представьте в табл. 4.
Таблица 4
Показатель |
Алгоритм расчета |
Предыдущий год |
Отчетный год |
Изменение (+,-) |
|
Исходные данные |
|||||
1. Чистая прибыль, тыс. руб. |
ЧП Ф№2 |
271 626 |
342 964 |
71 338 |
|
2. Среднегодовые остатки собственного капитала, тыс. руб. |
СК Ст.490н+ст.490к/2 |
1 078 725 |
1 163 331 |
84 606 |
|
3. Среднегодовые остатки заемного капитала, тыс. руб. |
ЗК Ст.690н+ст.690к+ст.590н+ст.590к/2 |
1 071 875 |
1 152 319 |
80 444 |
|
4. Среднегодовые остатки всех активов, тыс. руб. |
А Ст.300н+ст.300к/2 |
2 150 600 |
2 315 650 |
160 050 |
|
5. Выручка от продаж, тыс. руб. |
В Ф№2 |
6 432 620 |
6 811 655 |
379 035 |
|
Расчетные данные |
|||||
6. Доля активов на 1 руб. заемного капитала |
А/ЗК |
2,00 |
2,00 |
0,00 |
|
7. Коэффициент оборачиваемости активов |
В/А |
2,99 |
2,94 |
-0,05 |
|
8. Коэффициент финансового рычага (левериджа) |
ЗК/СК |
0,99 |
0,99 |
0,00 |
|
9. Рентабельность продаж, % |
Пр.от пр(Ф№2)/В |
0,02 |
0,04 |
0,02 |
|
10. Рентабельность собственного капитала, % |
ЧП/СК |
0,27 |
0,31 |
0,04 |
|
Расчет влияния факторов |
|||||
11. Влияние на изменение рентабельности собственного капитала факторов - всего, % В том числе: |
Х |
Х |
Х |
0,04 |
|
а)доли активов на 1 руб. заемного капитала |
Х |
Х |
Х |
0,0012 |
|
б)коэффициента оборачиваемости активов |
Х |
Х |
Х |
-0,004 |
|
в)коэффициента финансового рычага (левериджа) |
Х |
Х |
Х |
-0,0024 |
|
г) рентабельности продаж |
Х |
Х |
Х |
0,0585 |
|
БАЛАНС ОТКЛОНЕНИЙ,% |
Х |
Х |
Х |
0,0433 |
Для расчета влияния факторов на показатель рентабельности собственного капитала используем следующую факторную модель:
Где: Рентабельность продаж (RN )=
Коэффициента оборачиваемости активов =
Доля активов на 1 руб. заемного капитала =
Коэффициент финансового рычага (левериджа) =
Рассчитывается влияние каждого из факторов на изменение результативного показателя:
?у(а)= ?а*в0*с0*е0=0,01*2,99*1,00*0,04=0,0012
?у(в)=а1*?в*с0*е0=2,01*(-0,05)*1,00*0,04=-0,0040
?у(с)=а1*в1*?с*е0=2,01*2,94*(-0,01)*0,04=-0,0024
?у(е)=а1*в1*с1*?е=2,01*2,94*0,99*0,01=0,0585
Где: 1- отчетный год, 0 - предыдущий год, ? - изменение
5. Баланс отклонений:
?уобщ=?у(а)+?у(в)+?у(с)+?у(е)=0,0012+(-0,0040)+(-0,0024)+ 0,0585=0,0433
Вывод: в отчетном периоде деятельность организации можно признать эффективной. Это произошло за счет увеличения рентабельности продаж (2%), за счет эффективной сбытовой деятельности, из-за чего увеличилось влияние на изменение рентабельности собственного капитала 4%. Отрицательное влияние на рентабельность собственного капитала оказало снижение величины коэффициента финансового рычага на 0,0024.
Положительное влияние на величину рентабельности собственного капитала оказало увеличение доли активов на 1 руб. заемного капитала на 0,0012 и рентабельность продаж на 0,0585
Задание 5
По данным бухгалтерской отчетности (Приложение 1, 2) проанализируйте оборачиваемость оборотных активов организации и определите влияние факторов на экономический результат в связи с ее изменением. Результаты расчетов представьте в табл. 5.
Таблица 5
Расчет экономического эффекта от изменения оборачиваемости оборотных активов и оценка влияния факторов (по данным формы №1 и формы №2).
Показатель |
Алгоритм расчета |
Предыдущий год |
Отчетный год |
Изменение (+,-) |
|
Исходные данные |
|||||
1. Выручка (нетто) отпродажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб. |
Ф№2 |
6 432 620 |
6 811 655 |
379 035 |
|
2. Среднегодовае остатки оборотных активов, тыс. руб. |
ОА1+ОАо/2 |
1 103 952 |
1 206 025 |
102 073 |
|
Расчет экономического эффекта |
|||||
3. Продолжительность оборота, дни |
360*ОА/В |
61,78 |
63,74 |
1,94 |
|
4. Однодневный оборот, тыс. руб. |
В/360 |
17 868,38 |
18 921,26 |
1 052,88 |
|
5. Экономический эффект: |
Однодневный оборот х изменение продолжительности оборота |
34 664,66 |
36 707,24 |
2 042,58 |
|
а) сумма высвобожденныйх из оборота средств за счет ускорения оборачиваемости (-), тыс. руб. |
- |
- |
- |
- |
|
б) сумма вовлеченных в оборот средств в связи с замедлением оборачиваемости (+), тыс. руб. |
однодневный оборот х изменение продолжительности оборота |
34 665,66 |
36 707,24 |
2 042,58 |
|
Расчет влияния факторов |
|||||
6.Влияние отдельных факторов на изменение продолжительности оборота (+,-), дни (L) |
L=E/N*360 |
61,8 |
63,74 |
1,94 |
|
а) среднегодовых остатков оборотных активов (E) |
L(Е)=E1/No*360 - Eo/No*360 |
X |
X |
5,71 |
|
б) выручки от продаж (N) |
L(N)=E1/N1*360 - E1/No*360 |
X |
X |
-3,75 |
|
БАЛАНС ОТКЛОНЕНИЙ, % |
L+E+N |
X |
X |
3,90 |
Где ОАо - оборотные активы за предыдущий год;
ОА1 - оборотные активы за отчетный год;
Во - выручка от продаж за предыдущий год;
В1 - выручка от продаж за отчетный год.
Вывод: в отчетном году оборотные активы значительно возросли по сравнению с предыдущим на 102 073 тыс. руб., при росте объема продаж на 379 035 тыс. руб. Т.е. рост объема продаж значительно отстал от роста оборотных активов, что оказало влияние на качественные показатели. Увеличилась продолжительность обращения одного оборота на 1,94 дней, однодневный оборот объема продаж увеличился на 1 052,88 тыс. руб. Вовлеченные в оборот средства вызваны замедлением оборачиваемости (2 042 тыс. руб.). На изменение продолжительности оборачиваемости оборотных активов оказали влияние два фактора: среднегодовые остатки оборотных активов и выручка от продаж. За счет увеличения оборотных активов на 102 073 тыс. руб. оборачиваемость замедлилась на 5,71 дней. А вот по причине увеличения объема продаж на 379 035 тыс. руб. ускорилась оборачиваемость оборотных активов на 3,75 дней.
Задание 6
Из приведенных в табл. 6 инвестиционных проектов выберите наиболее привлекательный по критерию чистой текущей стоимости (NPV), индексу рентабельности инвестиций (RI) и внутренней норме рентабельности (IRR). Предполагаемая цена капитала - 24%.
Таблица 6
Исходные данные для расчетов, млн. руб.
Показатель |
Номер проекта |
|||||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
||
IRR, % |
23,3 |
21,7 |
19,2 |
15,2 |
24,1 |
16,4 |
19,8 |
|
Io |
140 |
120 |
150 |
80 |
110 |
130 |
155 |
|
PV |
150 |
110 |
145 |
156 |
152 |
115 |
135 |
|
RI |
1,071 |
0,916 |
0,966 |
1,950 |
1,381 |
0,885 |
0,870 |
|
NPV |
10 |
-10 |
-5 |
76 |
42 |
-15 |
-20 |
RI=PV/Io:
1) 150/140=1,071; 2) 110/120=0,916; 3) 145/150=0,966; 4)156/80=1,950; 5) 152/110=1,381; 6) 115/130=0,885; 7)135/155=0,870.
NPV=PV-Io:
1) 10; 2) -10; 3) -5; 4) 76; 5) 42; 6) -15; 7) -20
Где RI - индекс рентабельности инвестиций;
PV - общая накопительная величина дисконтированных доходов;
Io - инвестиции;
NPV - чистая приведенная стоимость;
IRR - внутренняя норма прибыли.
Исходя из выбранного варианта проекта, составьте прогнозный баланс с учетом ввода основных средств в планируемом периоде и долгосрочного займа в размере 90% от предполагаемых первоначальных инвестиций. Сумма нераспределенной прибыли в прогнозном периоде составит 128 900 тыс. руб. Результаты расчетов представьте в табл. 7.
Таблица 7
Прогнозные значения бухгалтерского баланса
Актив |
На конец года |
Прогнозный показатель |
Пассив |
На конец года |
Прогнозный показатель |
|
1.Внеоборотные активы |
1 305 070 |
1 385 070 |
3. Капитал и резервы |
1 334 774 |
1 334 774 |
|
2.Оборотные активы |
1 259 880 |
1 251 880 |
4.Долгосрочные обязательства |
799 426 |
871 426 |
|
5.Краткосрочные обязательства |
431 750 |
431 750 |
||||
БАЛАНС |
2 565 950 |
2 636 950 |
БАЛАНС |
2 565 950 |
2 636 950 |
Наиболее привлекательным инвестиционным проектом является проект под номером 4.
1. 1 305 070+80 000=1 385 070
2. 1 259 880-8 000=1 251 880
3. 799 426+72 000=871 426
80 000 - первоначальные инвестиции (100%);
8 000 - 10% от первоначальной стоимости инвестиций;
72 000 - 90% от первоначальной стоимости инвестиций.
Вывод: исходя из расчетов видно, что инвестиционный проект №4 является прибыльным NPV=76. Этот критерий позволяет определить о целесообразности вложения средств в данный проект, необходимо руководствоваться тем, что NPV должно быть больше нуля. RI=1,950 характеризует уровень доходов и расходов на единицу затрат. Его увеличение отражает рост отдачи каждого рубля инвестиционных вложений.
Задание 7
На основе данных, представленных в табл. 8, рассчитайте сравнительную комплексную оценку результатов деятельности организации «АГАТ» методом расстояний с учетом балла значимости по данным на конец исследуемого периода и конкурирующих обществ с ограниченной ответственностью №1, №2, №3. Результаты расчетов представьте в табл. 9, 10.
Таблиц8
Исходная информация.
Показатель |
Общество с ограниченной ответственностью |
Значимость показателя, балл |
||||
"АГАТ" |
№1 |
№2 |
№3 |
|||
1. Коэффициент текущей ликвидности |
2,920 |
1,980 |
1,750 |
1,840 |
4 |
|
2. Коэффициент оборачиваемости активов |
2,655 |
1,850 |
2,710 |
0,760 |
5 |
|
3. Рентабельность продаж, % |
3,976 |
4,230 |
3,820 |
4,980 |
6 |
|
4. Рентабельность собственного капитала, % |
27,047 |
23,270 |
25,420 |
17,450 |
7 |
|
5. Коэффициент финансовой независимости (автономии) |
0,520 |
0,600 |
0,580 |
0,470 |
2 |
|
6. Коэффициент маневренности |
0,022 |
0,075 |
0,056 |
0,012 |
3 |
|
7. Коэфициент финансирования |
1,084 |
1,110 |
0,940 |
0,840 |
4 |
|
8. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами, % |
0,024 |
0,192 |
0,038 |
0,028 |
3 |
Коэф. текущей ликвидности = оборотные активы / краткосрочные обязательства;
Коэф. оборачиваемости оборотных активов = выручка / активы;
Рентабельность продаж = прибыль от продаж / выручка * 100%
Коэф. автономии = собственный капитал / активы;
Коэф. маневренности = (собственный капитал - внеоборотные активы) / собственный капитал;
Коэф. финансирования = собственный капитал / заемный капитал;
Коэф. обеспеченности оборотных активов = (собственный капитал - внеоборотные активы) / оборотный капитал
Таблица 9
Коэффициенты отношения показателей к эталону Х/Хmax
Показатель |
Общество с ограниченной ответственностью |
Значимость показателя, балл |
||||
«АГАТ» |
№1 |
№2 |
№3 |
|||
1. Коэффициент текущей ликвидности |
1 |
0,678 |
0,599 |
0,630 |
4 |
|
2. Коэффициент оборачиваемости активов |
0,980 |
0,683 |
1 |
0,280 |
5 |
|
3. Рентабельность продаж, % |
0,798 |
0,849 |
0,767 |
1 |
6 |
|
4. Рентабельность собственного капитала, % |
1 |
0,860 |
0,940 |
0,645 |
7 |
|
5. Коэффициент финансовой независимости (автономии) |
0,867 |
1 |
0,967 |
0,783 |
2 |
|
6. Коэффициент маневренности |
0,293 |
1 |
0,747 |
0,16 |
3 |
|
7. Коэффициент финансирования |
0,977 |
1 |
0,847 |
0,757 |
4 |
|
8. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами |
0,125 |
1 |
0,198 |
0,146 |
3 |
Таблица 10
Результаты сравнительной рейтинговой оценки
Показатель |
Общество с ограниченной ответственностью |
||||
«АГАТ» |
№1 |
№2 |
№3 |
||
1. Коэффициент текущей ликвидности |
4 |
1,839 |
1,435 |
1,588 |
|
2. Коэффициент оборачиваемости активов |
4,802 |
2,332 |
5 |
0,392 |
|
3. Рентабельность продаж, % |
3,821 |
4,325 |
3,530 |
6 |
|
4. Рентабельность собственного капитала, % |
7 |
5,177 |
6,185 |
2,912 |
|
5. Коэффициент финансовой независимости (автономии) |
1,503 |
2 |
1,870 |
1,226 |
|
6. Коэффициент маневренности |
0,258 |
3 |
1,674 |
0,077 |
|
7. Коэффициент финансирования |
3,818 |
4 |
2,870 |
2,292 |
|
8. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами |
0,047 |
3 |
0,118 |
0,064 |
|
9. Рейтинговая оценка с учетом коэффициента значимости |
5,035 |
5,067 |
4,763 |
3,815 |
|
10 Место организации |
II |
I |
III |
IV |
Таким образом, максимальная сумма рейтинговой оценки с учетом коэффициента значимости равна 5,067, что соответствует первому месту; второе место равно 5,035; третье место - 4,763; четвертое место - 3,815.
По результатам проведенной комплексной оценки результатов деятельности предприятий методом расстояний с учетом балла значимости можно сделать следующий вывод, что наиболее благоприятная финансовая ситуация на предприятии №1, наименее - у предприятия № 3.
Список использованной литературы
1. Анализ финансовой отчетности: учебник / под ред. М.А. Вахрушиной, Н.С. Пласковой. - М.: Вузовский учебник, 2007.
2. Савицкая Г.В.Экономический анализ - 11-е изд., испр. и доп. - М.: Новое знание, 2005.
3. Экономический анализ / Под ред. Л.Т. Гиляровской. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.
Размещено на Allbest.ru
...Подобные документы
Динамика состава и структуры активов и пассивов организации. Источники финансирования активов. Увеличение капитала и резервов. Отчет о прибылях и убытках. Влияние факторов на изменение затрат. Состояние дебиторской и кредиторской задолженности.
контрольная работа [76,2 K], добавлен 16.02.2012Анализ структуры и динамики оборотных активов. Состав оборотных активов по степени ликвидности и риска. Эффективность использования оборотных активов, принципы их формирования. Пути улучшения использования оборотных активов МП "Тотемский хлебокомбинат".
курсовая работа [119,9 K], добавлен 27.12.2010Аналитический баланс для расчета коэффициентов финансовой устойчивости. Анализ состава, структуры и динамики доходов и расходов предприятия. Особенности исследования уровня и динамики рентабельности активов организации с учетом факторов, ее определяющих.
контрольная работа [55,4 K], добавлен 06.12.2011Структурно-динамический анализ активов и пассивов организации. Группировка активов по степени ликвидности и пассивов по срочности оплаты. Расчет показателей платежеспособности. Анализ динамики доходов организации. Расчет эффекта финансового рычага.
контрольная работа [53,4 K], добавлен 04.02.2009Анализ состава и структуры баланса организации. Группировка оборотных активов по степени риска. Анализ динамики расходов организации. Расчет влияния факторов на изменение рентабельности собственного капитала. Расчеты индекса рентабельности инвестиций.
контрольная работа [50,3 K], добавлен 16.11.2010Аналитический баланс оценки финансовой устойчивости организации. Анализ состава, структуры и динамики активов и пассивов, доходов и расходов, рентабельности активов, выручки от продаж. Оценка результатов деятельности организаций методом расстояний.
контрольная работа [65,9 K], добавлен 31.01.2016Направления, последовательность и методики анализа отчета о прибылях и убытках: анализ его динамики и структуры, факторный анализ чистой прибыли; влияние бухгалтерской учетной политики на финансовые результаты; оценка рентабельности активов и капитала.
реферат [17,8 K], добавлен 19.05.2011Структурно-динамический анализ активов и пассивов организации. Динамика состояния пассивов и их группировка по срочности оплаты. Структурно-динамический анализ расходов по обычным видам деятельности. Интенсификация использования финансовых ресурсов.
контрольная работа [91,8 K], добавлен 01.05.2011Проблемы достаточности оборотных активов, источники их финансирования и эффективность использования. Бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках компании. Определение эффективности использования оборотных активов на примере ЗАО "Связной Логистика".
дипломная работа [1,4 M], добавлен 02.09.2012Отчет о прибылях и убытках кондитерского концерна "Бабаевский", изменение оборотных активов в целом и по составу, структура оборотных активов. Расчет показателей деловой активности, анализ эффективности использования персонала и финансовой устойчивости.
аттестационная работа [2,2 M], добавлен 17.01.2010Понятие, экономическая сущность, классификация и нормирование оборотных активов. Анализ динамики, состава и структуры текущих активов организации на предприятии ООО "РИА "Свинарка и пастух". Разработка мероприятий по их эффективному использованию.
дипломная работа [83,5 K], добавлен 03.10.2010Сущность, состав и структура оборотных средств организации. Значение, задачи, информационное обеспечение анализа оборотных средств организации. Анализ состава, структуры и динамики оборотных средств предприятия на примере РУП "Гомельхлебпром".
курсовая работа [647,1 K], добавлен 16.06.2016Анализ динамики состава и структуры имущества предприятия. Оценка реальных активов, характеризующих производственные возможности. Динамика состава, структуры источников финансовых ресурсов предприятия. Анализ состава, структуры прибыли до налогообложения.
контрольная работа [32,4 K], добавлен 19.07.2010Анализ текущих (оборотных) активов предприятия. Анализ денежных текущих активов. Анализ ликвидности совокупных активов. Анализ эффективности использования оборотных средств. Анализ совокупных пассивов. Оценка заёмных источников.
курсовая работа [40,5 K], добавлен 15.10.2003Анализ динамики, состава и структуры имущества и его источников. Группировка активов по степени ликвидности и пассивов по срокам погашения обязательств. Анализ платежеспособности и использования активов, вероятности банкротства по модели Альтмана.
курсовая работа [62,2 K], добавлен 11.12.2012Динамика состава и структуры активов и пассивов организации. Группирование пассивов по срочности оплаты. Интенсификация использования основных ресурсов и коэффициент текущей ликвидности. Комплексная оценка деятельности организации методом расстояний.
контрольная работа [72,1 K], добавлен 02.12.2010Бухгалтерский баланс как основной источник проведения анализа. Анализ структуры и динамики активов и пассивов баланса ОАО "Гидропривод". Анализ влияния структурных изменений на финансовое состояние предприятия. Пути совершенствования структуры баланса.
дипломная работа [151,0 K], добавлен 22.01.2016Понятие внеоборотных активов предприятия. Анализ состояния, их структуры и динамики на ОАО "Белшина". Эффективность их использования, влияние на результаты деятельности предприятия. Направления совершенствования анализа внеоборотных активов организации.
дипломная работа [128,3 K], добавлен 27.07.2014Общее положение и классификация оборотных средств ОПХ "Целинное", учет расчетов с дебиторами. Общая характеристика фирмы. Анализ динамики и состава оборотных активов, состояния запасов и дебиторской задолженности. Структура денежных средств предприятия.
курсовая работа [48,8 K], добавлен 25.01.2009Вертикальный и горизонтальный анализ активов и пассивов. Оценка активов по степени ликвидности и пассивов по срочности погашения. Расчет коэффициентов платежеспособности. Анализ типов финансовой устойчивости, рентабельности, доходности предприятия.
курсовая работа [193,9 K], добавлен 13.02.2010