Анализ финансовых результатов деятельности предприятия

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

В современных условиях, когда экономика испытывает кризис и предприятия вынуждены мобилизовать все имеющиеся внутренние ресурсы, большую роль в этом процессе играет анализ финансовых результатов деятельности предприятия.

Финансовый анализ применяется для исследования экономических процессов и экономических отношений, показывает сильные и слабые стороны предприятия и используется для принятия оптимального управленческого решения.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия позволяет определить наиболее рациональные способы использования ресурсов и сформировать структуру средств предприятия. Кроме того, финансовый анализ может выступать в качестве инструмента прогнозирования отдельных показателей предприятия и финансовой деятельности в целом.

Финансовый анализ позволяет проконтролировать правильность движения финансовых потоков денежных средств организации и проверить соблюдение норм и нормативов расходования финансовых, материальных ресурсов и целесообразность осуществления затрат.

Информационной базой финансового анализа является бухгалтерская отчетность.

Результаты финансового анализа используются как внутренними пользователями (руководство, менеджеры), так и внешними (собственники, кредиторы, поставщики и покупатели, консультанты, биржи ценных бумаг, юристы, пресса).

В качестве информационной базы использовались документы бухгалтерско-финансовой отчетности ООО «Фаворит» за 2010-2013 года деятельности предприятия.

1. Характеристика производственно-хозяйственной деятельности предприятия ООО «Фаворит»

ООО «Фаворит» - розничное торговое предприятие, реализующее мебельную продукцию, такую как: офисная мебель, обеденные зоны. Заказчиками и потребителями продукции ООО «Фаворит» являются предприятия г. Тюмени: ООО «Гидрострой», ООО «Авангард», Областное ГИБДД Тюменской области.

Деятельность ООО «Фаворит» является востребованной, поскольку это одна из торговых компаний г. Тюмени, которая специализируется в области обеденных, офисной мебели, имеет транспорт, оборудование и подготовленный персонал, обладает всеми необходимыми лицензиями и сертификатами соответствия для выполнения работ.

На предприятии «Фаворит» продажа товаров ведется на основе самообслуживания.

Функции работников торго-вого зала сводятся в основном к консультированию покупателей, комбинированию товаров и контролю за их сохранностью, выполнению расчетных операций. Процесс продажи здесь состоит из следую-щих основных операций:

- встреча покупателя и предоставление ему необходимой ин-формации о реализуемых товарах, оказываемых услугах и т. д.;

- самостоятельный осмотр товаров покупателем;

- подсчет стоимости отобранных товаров и получение чека;

- оплата купленных товаров;

- упаковка приобретенных товаров;

- доставка товара.

Реализация продукции, выполнение работ и предоставление услуг осуществляются по ценам и тарифам, устанавливаемым самостоятельно.

Основные виды деятельности ООО «Фаворит» реализация мебели населению. ООО «Фаворит», помимо розничной торговли, может заниматься отдельными видами деятельности, перечень которых определяется законом, при условии предоставления специального разрешения (лицензии) на организацию данного вида деятельности.

Правильным решением руководства стала ориентация на разный уровень доходов потребителя. Магазин расположен наиболее удобно по отношению к потоку потребителей. К тому же, в число конкурентных преимуществ «Фаворит» включается не низкие, но приемлемые цены, качественны продукты и их широкий выбор, высокий уровень обслуживания, удобство расположения и интерьер магазина.

Рассмотрим основные показатели финансово-хозяйственной деятельности ООО "Фаворит" за 2013г., тыс. руб, в таблице 1.

Таблица1

2. Анализ состава, динамики и выполнения плана балансовой прибыли за отчетный год

факторный прибыль рентабельность продажа

Рассмотрим структуру балансовой прибыли ООО "Фаворит" за 2013 год, проследим ее динамику, сравнивая с показателями предшествующего года, а также оценим   выполнение плана по балансовой прибыли.

Как показывают данные, приведенные в таблице 2 план по балансовой прибыли перевыполнен на 10,21% .

Таблица 1

Анализ состава, динамики и выполнения плана балансовой прибыли ООО "Фаворит" по сравнению с предшествующим годом темп прироста балансовой прибыли составил 391,66 %, однако значительное влияние здесь оказали инфляционные процессы, т.к. в сопоставимых ценах (в ценах базового -  2012 года) темп прироста составил 173,09% . Столь значительный прирост является положительной тенденцией.

Наибольшую долю в структуре балансовой прибыли   занимает

прибыль от реализации товарной продукции -  96,29%.

Удельный вес внереализационных результатов составил лишь 3,71 % балансовой прибыли. Это является отражением того, что предприятие занимается только основным видом деятельности - производством и реализацией продукции мебели и не занимается внереализационной деятельностью, а именно, не имеет долевого участия в других предприятиях, не имеет ценных бумаг, не является арендодателем основных фондов и т.п.

3. Оценка влияния факторов на изменение прибыли

При анализе прибыли важную роль играет анализ влияния факторов (факторный анализ), представляющий собой методику комплексного и системного изучения и измерения воздействия факторов на величину результативного показателя. Отметим основные типы факторного анализа:

- детерминированный (функциональный) -- результативный показатель представлен в виде произведения, частного или алгебраической суммы факторов;

- стохастический (корреляционный) -- связь между результативным и факторными показателями является неполной или вероятностной;

- прямой (дедуктивный) -- от общего к частному;

- обратный (индуктивный) -- от частного к общему;

- одноступенчатый и многоступенчатый;

- статический и динамический;

- ретроспективный и перспективный.

Следует отметить, что любой факторный анализ состоит из следующих этапов:

1. Отбор факторов.

2. Классификация и систематизация факторов.

3. Моделирование взаимосвязей между результативными и факторными показателями.

4. Расчет влияния факторов и оценка роли каждого из них в изменении величины результативного показателя.

5. Практическое использование факторной модели (подсчет резервов прироста результативного показателя).

Общеизвестно, что изменение прибыли от реализации продукции обусловлено изменением следующих факторов:

· объема реализации;

· структуры реализации;

· отпускных цен на реализованную продукцию;

· цен на сырье, материалы, топливо, тарифов на энергию и перевозки;

· уровня затрат материальных и трудовых ресурсов.

Расчет влияния перечисленных факторов на прибыль ООО «Фаворит» представлен в табл. 2-4.

Таблица 2. Исходные данные для факторного анализа прибыли от реализации продукции ООО «Фаворит»

Таблица 3. Показатели деятельности ООО «Фаворит» за 2013 г. в сопоставимых ценах

Таблица 4. Расчет факторных влияний на прибыль от реализации продукции

Согласно табл. 4 методика расчета влияния факторов на прибыль от реализации продукции заключается в последовательном расчете влияния каждого фактора:

1. Расчет общего изменения прибыли (ДП) от реализации продукции:

ДП = П₁ - П₀.

2. Расчет влияния на прибыль изменений отпускных цен на реализованную продукцию (Дp₁):

Дp₁ = В₁ - В' = q₁ x p₁ - q₁ x p₀,

В₁ = q₁ x p₁ -- выручка от реализации продукции в отчетном периоде;

В' = q₁ x p₀ -- выручка от реализации продукции в сопоставимых ценах.

3. Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции (Дp₂):

Дp₂ = П₀ x (S'/ S₀) - p₀,

где S' -- полная себестоимость в отчетном периоде в сопоставимых ценах; S₀ -- полная себестоимость базисного года.

4. Расчет влияния на прибыль изменений в структуре реализации продукции (Дp₃):

Дp₃ = П₀ x ((В' / В₀) - (S' / S₀)).

5. Расчет влияния на прибыль изменений полной себестоимости (Дp₄):

Дp₄ = S'- S₁,

где S₁ -- полная себестоимость реализованной продукции в отчетном периоде.

6. Расчет влияния на прибыль изменений себестоимости за счет структурных сдвигов в составе продукции (Дp₅):

Дp₅ = S₀ x (В' / В₀) - S'.

После этого можно рассчитать совокупное влияние факторов, воздействующих на прибыль от реализации продукции и, следовательно, на прибыль отчетного периода по следующей формуле:

Дp = П₁ - П₀ = Дp₁ + Дp₂ + Дp₃ + Дp₄ + Дp₅.

Проведем расчеты для нашего примера:

ДП = 78 429 - 55 666 = 22 763 тыс. руб.

Дp₁ = 69 x 5013 - 69 x 4098,3 = 63 112 тыс. руб.

Таким образом, прирост цен на продукцию в отчетном периоде по сравнению с прошедшим периодом в среднем на 22 % (p₁ / p₀ = 5013 / 4098,3 x 100 % = 122 %) привел к увеличению суммы прибыли от реализации продукции на 63 112 тыс. руб.

Дp₂ = 55 666 x(218 769 / 190 234) - 55 666 = 8349,9 тыс. руб.

Дp₃ = 55 666 x (282 785 / 245 900 - 218 769 / 190 234) = 0.

Дp₄ = 218 769 - 267 468 = -48 698,9 тыс. руб.

Дp₅ = 190 234 x (282 785 / 245 900) - 218 769 = 0.

Дp = 63 112 + 8349,9 + 0 + (-48 698,9) + 0 = 22 763 тыс. руб.

Теперь, используя данные Отчета о прибылях и убытках, проведем факторный анализ рентабельности продаж, чистой рентабельности.

Отметим, что для анализа рентабельности продаж (R) можно использовать следующую факторную модель:

где П -- прибыль от реализации продукции;

В -- выручка от реализации продукции;

S -- полная себестоимость.

Влияние фактора изменения цены на продукцию определяется:

ДR_В = (В₁ - S₀) / В₁ - (В₀ - S₀) / В₀.

Соответственно, влияние фактора изменения себестоимости составит:

ДR_S = (В₁ - S₁) / В₁ - (В₁ - S₀) / В₁.

Сумма факторных отклонений даст общее изменение рентабельности за период:

ДR = ДR_В + ДR_S.

Используя данные табл. 2, 3 и формулы, проведем факторный анализ рентабельности предприятия ООО «Фаворит»

Таблица 5. Исходные данные для факторного анализа рентабельности продаж предприятия ООО «Фаворит»

Таблица 6. Факторный анализ рентабельности продаж

Согласно таблице 6 рентабельность продаж отчетного периода увеличилась по сравнению с рентабельностью прошлого периода на 0,04 %. Данное увеличение произошло под влиянием повышения цен на продаваемую продукцию (22,37 %).

В процессе анализа рентабельности следует произвести оценку рентабельности всего капитала, собственных средств, перманентных средств. Например, рентабельность активов (экономическая рентабельность) является общим показателем, показывающим, сколько прибыли приходится на 1 руб. имущества. От значения данного коэффициента зависит размер дивидендов на акции в акционерных обществах. Коэффициенты рентабельности можно исчислять не только по всему объему средств предприятия, но и по ресурсам отдельных видов (в частности, основным средствам). Необходимую информацию для оценки экономической эффективности использования основных средств содержит бухгалтерская отчетность.

В отечественной аналитической практике чаще всего используется коэффициент рентабельности (основной) деятельности (Net Profit Margin, NPM), рассчитываемый как отношение прибыли от реализации (П) к затратам на производство реализованной продукции, которые складываются из себестоимости реализации товаров, продукции, работ и услуг (С), коммерческих (КР) и управленческих расходов (УР), то есть по формуле:

В табл. 7 приведен систематизированный перечень коэффициентов рентабельности.

Грамотно проведенный анализ финансовых результатов предприятия позволит повысить обоснованность планирования и жесткости нормативов управления, дать оценку достоверности учета и оперативности контроля, а также будет способствовать обеспечению эффективной и бесперебойной организации деятельности.

Таблица 7. Показатели, характеризующие рентабельность

Размещено на Allbest.ru