Теоретические основы функционирования современного предприятия

Вместе с тем, финансовое состояние - это важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия во внешней среде. Оно определяет конкурентоспособность предприятия, его потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнеров по финансовым и другим отношениям. Поэтому можно считать, что вторая основная задача анализа - показать состояние предприятия для внешних потребителей, количество которых при развитии рыночных отношений значительно возрастает.

Актуальность задач, связанных с прогнозированием финансового состояния предприятия, отражена в одном из используемых определений финансового анализа, согласно которому финансовый анализ представляет собой процесс, основанный на изучении данных о финансовом состоянии предприятия и результатах его деятельности в прошлом с целью оценки будущих условий и результатов деятельности. Таким образом, главной задачей финансового анализа является снижение неизбежной неопределенности, связанной с принятием экономических решений, ориентированных в будущее. При таком подходе финансовый анализ может использоваться как инструмент обоснования краткосрочных и долгосрочных экономических решений, целесообразности инвестиций; как средство оценки мастерства и качества управления; как способ прогнозирования будущих финансовых результатов. Финансовое прогнозирование позволяет в значительной степени улучшить управление предприятием за счет обеспечения координации всех факторов производства и реализации, взаимосвязи деятельности всех подразделений, и распределения ответственности.

В ходе анализа рассчитываются экономические и финансовые показатели работы предприятия, их динамика во времени и сравнение с той или иной базой. Исследуются причины динамики и вырабатываются рекомендации по устранению проблем. Рассчитываются нормативы эффективности работы. Результаты работы занимают 30-45 листов (в зависимости от целей анализа и предоставленных данных) и содержат в себе таблицы, цветные графики и текстовые пояснения. Выводы аргументированы и подкреплены практическими расчетами.

Источником аналитической информации для проведения финансового анализа являются данные бухгалтерской (финансовой) отчётности:

· Форма № 1 и № 2 бухгалтерского баланса;

· Отчёт о прибылях и убытках;

· Отчёт об изменениях капитала;

· Отчёт о движении денежных средств;

· Приложение к бухгалтерскому балансу;

· Пояснительная записка к балансу;

· Дополнительные данные об основных средствах и затратах на производство.

Финансовые и экономические показатели деятельности предприятия состоят из следующих разделов:

1. Анализ структуры баланса (активов и пассивов), изменения в структуре баланса;

2. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия (объем продаж; прибыль от продаж; чистые активы, их оборачиваемость и рентабельность; финансовый рычаг; экономический рост предприятия и др.);

3. Показатели рентабельности (показатель эффективности единовременных и текущих затрат). Рассчитываются следующие показатели рентабельности:

· Общая рентабельность;

· Рентабельность собственного и акционерного капитала;

· Рентабельность оборотных активов;

· Рентабельность производственных фондов;

· Рентабельность всех активов;

· Рентабельность финансовых вложений;

· Рентабельность основной деятельности.

4. Анализ финансовой устойчивости предприятия по абсолютным показателям включает в себя расчет следующих показателей:

· Внеоборотные активы;

· Источники собственных средств;

· Кредиты и займы;

· Величина запасов и затрат в активе баланса и др.

Анализ финансовой устойчивости предприятия по относительным показателям рассчитывается по коэффициентам:

· Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (финансовый рычаг);

· Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств;

· Коэффициент автономии; маневренности; обеспеченности запасов и затрат собственными средствами;

· Коэффициенты долгосрочно привлеченных заемных средств; краткосрочной и кредиторской задолженности.

5. Анализ ликвидности (способность активов превращаться в деньги);

6. Анализ деловой активности - показывает оборачиваемость средств, вложенных в имущество. Производится с помощью следующих показателей: отдача собственного капитала; отдача активов; фондоотдача; оборачиваемость оборотных активов; коэффициент оборачиваемости запасов и затрат; дебиторской и кредиторской задолженности и других.

7. Анализ показателей движения и состояния основных средств предприятия;

8. Анализ платежеспособности на базе расчета чистых активов предприятия;

9. Анализ вероятности банкротства предприятия (Z-счет Альтмана; Z-счет Таффлера; Z-счет Лиса);

10. Расчет точки безубыточности (вид экономической деятельности, при котором величина выручки от реализации произведенного продукта равна постоянным издержкам, не зависящим от объёма производимой продукции);

11. Определение признаков вероятного банкротства предприятия

6. Методы оценки экономической эффективности производственной деятельности предприятия

Принятие решения о любом экономическом выборе всегда связано с понятием «альтернативная стоимость» - это стоимость производства товара, измеряемая с точки зрения упущенной возможности заниматься наилучшим из доступных альтернативных видов деятельности, требующим того же самого времени или тех же ресурсов. Предприниматель, накопив в результате предыдущей деятельности капитал, решает вложить его в новый бизнес. При этом он учитывает не только то, во сколько это ему обойдется и сколько он получит (явные затраты и результаты), но и то, что, вложив деньги в данный бизнес, он отказывается от всех прочих альтернативных возможностей получения дохода на капитал. Выбор наилучшего варианта вложения капитала с целью получать как можно больше от использования доступных ограниченных ресурсов предполагает соизмерение ценности результата и стоимости затрат, связанных с достижением этого результата. Соответственно, под эффективностью понимают соотношение полученных (или ожидаемых) результатов и затрат ресурсов. Это так называемая сравнительная экономическая эффективность, или эффективность в узком смысле.

Результатом производственной деятельности являются выручка от реализации продукции, готовая продукция на складе, незавершенное производство, оборудование собственного производства. Эти позиции идентичны приходу. Приход и расход - это позиции отчета (плана) прибыли и убытков, они важны для расчета налогов. При этом наряду с приходом от основной деятельности(выручкой)организация может получать прочие приходы, например в результате продажи оборудования по цене, превышающей балансовую стоимость.

Методы оценки экономической эффективности подразделяются на две группы: статические и динамические.

К статическим методам оценки экономической эффективности относятся методы сопоставления:

1) общих экономических затрат;

2) экономической прибыли;

3) рентабельности и срока окупаемости.

Расчет производится по формуле:

S = C + K/n + i ? K/2

Где S- общие экономические затраты данного периода;

С - текущие затраты (без амортизации);

К - единовременные затраты, вложенный капитал;

n- число периодов эксплуатации, лет;

i- годовая процентная ставка.

Динамические методы оценки эффективности применяют, когда объем производства, выручка, себестоимость и прочие составляющие притоков и оттоков средств изменяются из периода в период. Динамические методы основаны на теории денежных потоков и учитывают фактор времени. К ним относятся методы дисконтированной стоимости, наращенной стоимости, аннуитета.

Где NPV- чистая дисконтированная стоимость, или текущая приведенная стоимость;

t - период;

i- реальная ставка дисконтирования;

NCFt - чистый денежный поток, или остаток денежных средств в периоде t.

Внутренняя рентабельность проекта IRR- это то значение реальной ставки дисконтирования i, при которой значение NPV равно нулю (IRR= i, если NPV= 0. Чем выше значение IRR, тем эффективнее проект и тем труднее подобрать ему достойную замену как альтернативу для вложения имеющегося в распоряжении капитала.

Заключение

В соответствии с гражданским кодексом РФ в России могут создаваться следующие организационные формы коммерческих предприятий: хозяйственные товарищества и общества, производственные кооперативы, государственные и муниципальные унитарные предприятия.

Имущество предприятия составляют: основные средства и прочие внеоборотные активы, оборотные средства, финансовые активы.

Наиболее значимой частью внеоборотных активов являются основные средства, числящиеся на балансе предприятия и находящиеся в эксплуатации, в запасе, на консервации, а также сданные в аренду другим предприятиям.

Основные фонды предопределяют экономический потенциал страны, от их величины, качества и эффективности использования зависят масштабы и темпы роста национального богатства, развития общественного производства, повышения материального уровня жизни народа.

Основные фонды, в зависимости от степени их участия в процессе расширенного воспроизводства, подразделяются на производственные и непроизводственные.

Все основные фонды учитываются в денежном выражении. Различают первоначальную, восстановительную и остаточную стоимость основных фондов.

Общим показателем эффективности использования основных производственных фондов в народном хозяйстве является размер валового внутреннего продукта на 1 руб. фондов, т. е. показатель фондоотдачи.

При определении показателя эффективности использования основных производственных фондов большое значение имеет методика исчисления наличия основных производственных фондов.

Выделяют две основные формы оплаты труда: сдельную и повременную. Каждая из указанных форм имеет разновидности, которые принято называть системами оплаты труда.

При сдельной форме оплаты труда заработная плата начисляется по установленным расценкам за каждую единицу выполненной работы или изготовленной продукции.

Повременной называется такая форма оплаты труда, при которой заработная плата начисляется работнику по установленной тарифной ставке или окладу за фактически отработанное на производстве время. Повременная форма оплаты труда имеет две наиболее распространенные системы: простая повременная и повременно-премиальная.

При разработке системы мотивации персонала надо учитывать фазу экономического цикла, в которой находится организация.

Для эффективного мотивирования труда необходимо сделать следующее:

а) определить набор благ, отражающий основные нужды и интересы сотрудника;

б) определить уровень удовлетворения нужд и интересов сотрудника;

в) конкретизировать виды трудовой деятельности, которые необходимы организации и к выполнению которых целесообразно мотивировать сотрудников;

г) увязать определенные виды деятельности с набором благ и льгот.

Затраты, издержки, себестоимость являются важнейшими экономическими категориями. Их уровень во многом определяет величину прибыли и рентабельности предприятия, эффективность его хозяйственной деятельности. Снижение и оптимизация затрат являются одними из основных направлений совершенствования экономической деятельности каждого предприятия.

Затраты на производство и реализацию продукции (работ, услуг) классифицируются по ряду признаков:

· по роли в процессе производства они подразделяются на основные и накладные;

· по способу включения в себестоимость продукции затраты делятся на прямые и косвенные;

· по зависимости затрат от изменения объема выпуска продукции они подразделяются на постоянные и переменные;

· по способам учета и группировки затрат они подразделяются на простые и комплексные;

· по срокам использования в производстве различаются каждодневные, или текущие, затраты и единовременные, разовые затраты, осуществляемые реже чем один раз в месяц.

Себестоимость продукции (работ, услуг) представляет собой стоимостную оценку используемых в процессе производства продукции (работ, услуг) природных ресурсов, сырья, материалов, топлива, энергии, основных фондов, трудовых ресурсов, а также других затрат на ее производство и реализацию. Себестоимость отражает величину текущих затрат, имеющих производственный, некапитальный характер, обеспечивающих процесс простого воспроизводства на предприятии. Себестоимость является экономической формой возмещения потребляемых факторов производства.

Методом расчета себестоимости называют способ распределения затрат предприятия на производство данного вида продукции. Выделяют три основных метода распределения затрат:

1. Прямое отслеживание затрат

2. Условное распределение затрат.

3. Причинно-следственное распределение затрат.

Неправильно определенная себестоимость может привести к снижению прибыли предприятия, кроме того, может быть прекращено прибыльное производство, если его себестоимость была завышена при расчетах, или напротив, производство неприбыльных видов продукции.

Для решения проблемы снижения издержек производства и реализации продукции на предприятии должна быть разработана общая концепция (программа), которая должна ежегодно корректироваться с учетом изменившихся на предприятии обстоятельств. Эта программа должна носить комплексный характер, т.е. должна учитывать все факторы, которые влияют на снижение издержек производства и реализации продукции.

Кроме того, комплексная программа по снижению издержек производства должна иметь четкий механизм ее реализации. Планирование и реализация только отдельных мероприятий по снижению издержек произ-водства хотя и дают определенный эффект, но не решают пробле-мы в целом.

Финансовый и экономический анализ деятельности предприятий позволяет не только оценить финансовое состояние предприятия, но и спрогнозировать его дальнейшее развитие.

Целью анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия является оценка его текущего финансового состояния, а также определение направлений, по которым нужно вести работу по улучшению этого состояния. Кроме того, финансовый анализ является основой оценки предприятия (бизнеса). В случае оценки стоимости предприятия финансовый анализ предваряет расчетную часть отчета об оценке.

В ходе анализа рассчитываются экономические и финансовые показатели работы предприятия, их динамика во времени и сравнение с той или иной базой. Исследуются причины динамики и вырабатываются рекомендации по устранению проблем. Рассчитываются нормативы эффективности работы.

Источником аналитической информации для проведения финансового анализа являются данные бухгалтерской (финансовой) отчётности.

Принятие решения о любом экономическом выборе всегда связано с понятием «альтернативная стоимость» - это стоимость производства товара, измеряемая с точки зрения упущенной возможности заниматься наилучшим из доступных альтернативных видов деятельности, требующим того же самого времени или тех же ресурсов. Предприниматель, накопив в результате предыдущей деятельности капитал, решает вложить его в новый бизнес.

Методы оценки экономической эффективности подразделяются на две группы: статические и динамические.

Размещено на Allbest.ru