Анализ финансового состояния ООО "Дмитров Петролеум" (2008-2010 гг.)

Размещено на http://www.allbest.ru/

Анализ финансового состояния ООО «Дмитров Петролеум» (2008-2010 гг.)



1. Историко-правовая и организационная характеристика ООО «Дмитров Петролеум»

Общество с ограниченной ответственностью «Дмитров Петролеум» (ООО «Дмитров Петролеум», рисунок 2) - Дмитровское предприятие, реализующее продукты нефтепереработки и оказывающее иные услуги в соответствии с Уставом.

ООО «Дмитров Петролеум» - является объектом дипломного проектирования. Данное предприятие зарегистрировано Инспекцией МНС России по Московской области 3 ноября 2005 года за основным государственным номером 1055001019700, ИНН 5007050031, КПП 500701001. Предприятие создано в соответствии с положениями Гражданского кодекса РФ, ФЗ-14 «Об обществах с ограниченной ответственностью» и другим действующим законодательством Российской Федерации. ООО «Дмитров Петролеум» действует на основании Устава (приложение 1). экономический финансовый ликвидность капитал

В рамках учредительного документа (Устава) исследуемой коммерческой структуры определены следующие виды деятельности (включая и основной вид деятельности), которыми может в соответствии с регистрационными документами заниматься общество: строительство и эксплуатация автозаправочных станций; оптовая и розничная торговля горюче-смазочными материалами; хранение горюче-смазочных материалов; производство и реализация строительных материалов; оптовая и розничная торговля товарами народного потребления; предоставление автотранспортных услуг предприятиям и населению; сервисное обслуживание и ремонт автомобилей; рекламная деятельность; проведение научно-исследовательских, выполнение проектно-конструкторских и изыскательских работ, а также оказание услуг по их внедрению; производство, реализация и эксплуатация сельскохозяйственной техники, технологического оборудования для сельского хозяйства и пищевой промышленности; изготовление производственно-технической и нестандартной продукции, изделий из древесины, товаров народного потребления; переработка и реализация отходов производства; осуществление реконструкции, выполнение строительно-монтажных, электротехнических и сантехнических работ, а также ремонт зданий, сооружений, инженерных коммуникаций и дорог; внешнеэкономическая деятельность; осуществление посреднических операций; осуществление товарообменных операций; предоставление комиссионных услуг. ²⁶

ООО «Дмитров Петролеум» зарегистрировано по адресу: 141800, Московская область, г. Дмитров, Ковригинское шоссе, д.7.

Основной целью деятельности исследуемого общества является извлечение прибыли.

ООО «Дмитров Петролеум» имеет две автозаправочные станции (АЗС №1 и АЗС №2) в г. Дмитрове.

Автозаправочная станция ООО «Дмитров Петролеум» - это место, где автомобилисты обеспечиваются горюче-смазочными материалами. Автозаправочная станция характеризуется подземным расположением резервуаров для хранения топлива с технологической системой разнесения резервуаров и топливораздаточных колонок.

На сегодняшний день автозаправочнии станции ООО «Дмитров Петролеум» предлагают своим клиентам дополнительный спектр услуг: мойку автомобиля; услуги магазина, минимаркета; кафе; автосервиса.

Исследуемые автозаправочные станции нуждаются и обеспечиваются высококлассным техническим обслуживанием.

ООО «Дмитров Петролеум» предлагает свои клиентам качественное и своевременное техническое обслуживание автозаправочных станций (от отдельного вида оборудования до абонентского комплексного обслуживания межрегиональной сети АЗС), а так же услуги по ремонту и наладке технических средств.

К преимуществам Отдела технического обслуживания АЗС ООО «Дмитров Петролеум» можно отнести:

- европейский уровень технического обслуживания;

- высокий уровень подготовки специалистов (обучение как в России, так и в Германии);

- большой опыт работы с технологическим оборудованием АЗС, АГЗС и МАЗК;

- четкое исполнение обязательств.

Сервисное или техническое обслуживание осуществляется в процессе эксплуатации объектов с целью обеспечения требуемой эффективности выполнения заданных функций. Для современных сложных технических объектов устанавливаются единые правила технического обслуживания, которые образуют систему и отражаются в соответствующей технической документации. Правильно организованное обслуживание позволяет ООО «Дмитров Петролеум» снизить эксплуатационные расходы и способствует увеличению ресурса технического объекта.

Отдел технического обслуживания ООО «Дмитров Петролеум» предлагает: автоматизацию учета хранения и отпуска нефтепродуктов (от нефтебазы до заправочного пистолета); проведение монтажных, шефмонтажных и пуско-наладочных работ; плановое техническое обслуживание; гарантийное техническое обслуживание и ремонт; послегарантийное техническое обслуживание; сервисное обслуживание по договорам и отдельным заявкам; запасные части на все виды оборудования со склада в Москве. А так же: 1. Гарантийный и послегарантийный ремонт: ремонт автоматических моек WashTec; ремонт гидравлических частей ТРК; ремонт электроники ТРК; ремонт клапанов. 2. Профилактические и регламентные работы: замена фильтров; калибровка объемомеров. 3. Монтажные и пуско-наладочные работы на строящихся и реконструируемых АЗС: монтажные и пуско-наладочные работы по установке портальных, туннельных, ручных моек; монтаж системы очистки и подачи воды; монтажные и пуско-наладочные работы по ТРК; монтажные и пуско-наладочные работы погружных насосов Red Jacket; монтаж системы контроля межстенового пространства трубопроводов и резервуаров; установка системы управления, уровнемеров, источников бесперебойного питания, фискальных регистраторов. 4. Работы по электрике: монтаж силовых и информационных кабелей ТРК; монтаж силовых электрических щитов. 5. Обучение механиков и операторов.

Сервисная служба компании ООО «Дмитров Петролеум» оснащена автотранспортом и складом запасных частей в г.Дмитрове, что обеспечивает круглосуточную бесперебойную работу, оперативную реакцию на любой вызов и уверенность в том, что в случае неполадки исследуемая АЗС не будет простаивать в ожидании мастеров.

В соответствии со Штатным расписанием в ООО «Дмитров Петролеум» по состоянию на 31 декабря 2010 г. штат работников предприятия составлял 52 человек (рисунок 3):²⁷

- администрация - 11 человек;

- АЗС №1 - 23 человека;

- АЗС №2 - 18 человек.

В штат Администрации ООО «Дмитров Петролеум» входят следующие должностные единицы: директор, коммерческий директор, заместитель директора (2 единицы), главный бухгалтер, бухгалтер, помощник бухгалтера, инспектор отдела кадров, секретарь-референт, менеджер по закупкам.

Структурные подразделения «АЗС №1» и «АЗС №1» представлены следующими должностями: оператор-кассир, заправщик, электрослесарь, подменные оператор-кассир, уборщик помещений.

Руководящими органами управления АЗС №1 и АЗС №2 ООО «Дмитров Петролеум» являются заместители директора.

Возглавляет предприятие директор, располагает достаточными полномочиями для организации работы предприятия. Он действует от имени предприятия, представляет его во всех хозяйственных и государственных учреждениях. В соответствии с законодательством и уставом предприятия он издает приказы, осуществляет наем и увольнение работников, заключает договоры со сторонними организациями и пр.

Часть своих полномочий директор передает своему заместителю и коммерческому директору ООО «Дмитров Петролеум».

Первый заместителю директора контролирует деятельность других отделов предприятия.

Коммерческий директор управляет деятельностью АЗС 1 и АЗС 2.

Главный бухгалтер ООО «Дмитров Петролеум» отвечает за все финансовые вопросы, контролирует работу бухгалтерии, проводит нормирование труда и заработной платы. Бухгалтерия разрабатывает перспективные и текущие планы предприятия, а также ведет оперативное планирование и определяет плановые показатели АЗС 1 и АЗС 2, смен (бригад); контролирует выполнение плана по всем показателям как по предприятию в целом, так и по участкам, ведет оперативный учет выполнения показателей по производству, производительности труда, себестоимости, составляет статистическую отчетность по предприятию, т.е. ведает информацией по важнейшим показателям работы ООО «Дмитров Петролеум». Бухгалтерия занимает важное место в планировании и организации коммерческой деятельности по обеспечению предприятия материальными ресурсами. В ведение бухгалтерии входит организация бухгалтерского учета хозяйственно-финансовой деятельности предприятия и контроль за экономичным использованием материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сохранностью муниципальной собственности, а также учитывает поступающие денежные и основные средства, современное отражение на счетах операций бухгалтерского учета, правильное начисление и перечисление налогов в казну государства. Бухгалтерия осуществляет учет использования средств, выделенных в распоряжение предприятия, контролирует выполнение плана по прибыли и рентабельности производства, определяет фактическую себестоимость продукции. Главный бухгалтер является контролером на предприятии, несет ответственность за правильное расходование средств и соблюдение финансовой дисциплины.

Средний уровень заработной платы в ООО «Дмитров Петролеум» составляет 13 тыс. руб.

ООО «Дмитров Петролеум» оказывает широкий ассортимент услуг - это и непосредственно заправочная станция (АЗС 1 и АЗС 2 - «DP»), это мойка, сервис, магазин и кафе.

Перечень имущества автозаправочной станции исследуемой коммерческой организации ООО «Дмитров Петролеум» приведен в таблице 2.

Таблица 2 - Перечень имущества АЗС ООО «Дмитров Петролеум»

Наименование объекта	Кол-во	Наименование объекта	Кол-во
Административное здание (1 этаж) Кассовый аппарат Аппарат громкоговорящей связи Плитка электрическая Лопата Стул Ведро Кресло Шкаф ВРУ-0,4 КВт Диван Пульт Сапсан 1.1 Мерник Площадка слива Асфальтобетонное покрытие	1 1 1 1 2 3 1 1 1 1 3 1 1 1	Телефонный аппарат Ведро (пробоотборное) Огнетушитель ОП-05 Метрошток Контейнер для мусора Кондиционер Фонарь осветительный Щит управления Уборная Щит высоковольтный Резервуары объемом 50 м3 Стол оператора ТРК (Нара-27) Стол Сейф	1 1 5 1 1 1 1 1 1 1 3 1 3 1 1



Информация, приведенная в таблице 2, характеризует одну автозаправочную станцию (всего у ООО «Дмитров Петролеум» их две).

Автозаправочные станции располагаются в г. Дмитров. Располагаются АЗС на земельном участке площадью 0,3 га (каждая из двух). В состав АЗС ООО «Дмитров Петролеум» входят: одноэтажное административное здание площадью 21,0 кв. м., 3 подземных резервуара объемом 50 куб. м. каждый, три сливных стенда, одноэтажное строение площадью 10 кв. м.

Автозаправочные станции ООО «Дмитров Петролеум» предназначены для заправки транспортных средств нефтепродуктами. На АЗС осуществляются следующие технологические процессы: прием, хранение, отпуск, и учет количества нефтепродуктов. АЗС эксплуатируется в соответствии с требованиями к средствам измерения, противопожарным мероприятиям, экологической и санитарной безопасности, охраны труда.

АЗС расположены:

- на достаточно отдаленном расстоянии от жилых домов;

- с подветренной стороны ветров преобладающего направления по отношению производственным зданиям и сооружениям.

Местоположение автозаправочных станций ООО «Дмитров Петролеум» обозначено знаком «АЗС», а также на ее территории установлены все требуемые по нормам знаки. Проезжая часть территорий АЗС имеет твердое покрытие и свободны подъезд к каждой топливораздаточной колонке, пожарный водоем и место слива н/п. Территории АЗС в темное время освещены хорошо, в соответствии с существующими нормами.

Вокруг территорий АЗС ООО «Дмитров Петролеум» имеются газоны, которые своевременно подстригаются, чтобы не возникла пожароопасная ситуация.

Отпуск и заправка нефтепродуктами осуществляется за наличный и по безналичному расчетам, в том числе по пластиковым и дисконтным картам с использованием контрольно-кассовых машин и терминалов (Сбербанк, ВТБ 24 и др.).

Управление процессом отпуска с топливозаправочных колонок осуществляется компьютерно-кассовой системой (в состав которой входят компьютер и фискальный регистратор) через контроллер управления ТРК.

Доставка нефтепродуктов на АЗС ООО «Дмитров Петролеум» осуществляется автомобильным транспортом (бензовозами).

Здания, сооружения, технологическое и энергетическое оборудование, а также вспомогательные устройства и оборудование АЗС эксплуатируются в соответствии с разработанной проектно-эксплуатационной документацией.

АЗС ООО «Дмитров Петролеум» оборудованы устойчивой телефонной связью, а имеется тревожная кнопка сигнала на случай возникновения экстремальных (форс-мажорных) обстоятельств. Для обеспечения общения операторов с клиентами в пределах АЗС оборудована громкая связь.

АЗС ООО «Дмитров Петролеум» укомплектованы материалами и средствами для ликвидации возможных аварийных ситуаций в соответствии с утвержденным планом ликвидации аварий.

Площадь земельного участка, отведенного под автозаправочные станции ООО «Дмитров Петролеум», составляет 2950,23 кв.м. (в растете на одну АЗС). Основными конструктивными элементами АЗС являются: административное здание, емкости под горючее (резервуары) и топливно-раздаточные колонки (ТРК).

Административное здание АЗС - одноэтажное, общей площадью 21 кв.м., в том числе кабинет площадью 14 кв.м. и коридор - 7 кв.м. Фундамент здания выполнен из сборного железобетона. Стены выполнены из шлакоблоков, перегородки - железобетонные, крыша - совмещенная, полы - цементные. Внутренняя отделка помещений - штукатурка. Все конструктивные элементы зданий АЗС ООО «Дмитров Петролеум» имеют хорошее техническое состояние.

Здания АЗС ООО «Дмитров Петролеум» оборудованы металлическими решетками на окнах, запирающими устройствами на дверях, сигнализацией и связью. Место расположения АЗС обозначается дорожным знаком «АЗС». При въезде на территорию АЗС установлены дорожные знаки «Ограничение максимальной скорости» движения, «Движение транспортных средств с опасными грузами запрещено», предписывающие знаки «Обязательная высадка пассажиров», «Остановка транспорта за 15 м». Также установлено информационное табло с указанием ассортимента отпускаемых нефтепродуктов.

На АЗС исследуемого предприятия имеются по три двухстенных резервуара, каждый объемом 50 куб.м. Резервуары расположены у северной границы земельного участка. Резервуары предназначены для хранения топлива. На АЗС реализуются три вида топлива: АИ-95, -92 и дизельное топливо.

Оборудование резервуаров описываемых АЗС состоит из: сливного устройства, измерительного устройства, всасывающего и газоуравнительного устройства. На АЗС в целях предотвращения утечек нефтепродуктов через стенки резервуаров при их эксплуатации в результате коррозии металлов, механических воздействий, давления земли установлены подземные резервуары с двойными стенками, межстенное пространство которых заполнено незамерзающей негорючей жидкостью - тосолом.

По трем трубопроводам от резервуаров топливо подается к сливным стендам - топливно-раздаточным колонкам (ТРК). ТРК предназначены для измерения объема и выдачи топлива при заправке транспортных средств.

На АЗС ООО «Дмитров Петролеум» установлены топливно-раздаточные колонки Нара-27.

ТРК «Нара-27» имеют один раздаточный пистолет, двухстороннее роликовое счетное устройство и двухстороннее электронное счетное устройство. Номинальный расход - 50 л/мин, минимальная доза выдачи - 2 литра. Мощность двигателя - 0,55 кВт.

Колонка состоит из следующих основных узлов: клапана, фильтра, насоса с электроприводом, газоотделителя, поплавковой камеры, счетного устройства, индикатора и раздаточного крана с рукавом.

Приемный клапан предназначен для забора топлива из резервуара. Фильтр предназначен для очистки топлива от механических примесей. Насос центробежного типа предназначен для подачи топлива под давлением к раздаточному крану. Газоотделитель предназначен для отделения воздуха и паров от топлива. Счетное устройство служит для изменения объема жидкости, передачи показаний на счетчик и регулировки количества отпускаемого топлива. Состоит из измерителя объема жидкости поршневого типа, счетного устройства роликового или червячного типа и регулирующего устройства. Счетчик предназначен для снятия показания отпущенного топлива, имеет два указателя отпуска нефтепродуктов - разового и суммарного с начала установки топливно-раздаточной колонки.

На территориях АЗС ООО «Дмитров Петролеум» при въезде устроена полоса замедления, при выезде - полоса ускорения. Площадка АЗС имеет асфальтовое покрытие и обеспечивает свободный проезд машин к колонкам. Площадка также имеет ливневые лотки, откуда стоки поступают в очистные сооружения. Силовой кабель проходит в лотках, которые засыпаны.

Представив общую характеристику объекта дипломного проектирования, перейдем к представлению основных показателей функционирования ООО «Дмитров Петролеум».

2. Динамика основных экономических показателей работы ООО «Дмитров Петролеум» на современном этапе хозяйствования

АЗС 1 и АЗС 2 (DP), как уже отмечалось, на правах собственности принадлежит ООО «Дмитров Петролеум».

Основная задача ООО «Дмитров Петролеум» - занять 30% розничного рынка в г. Дмитров. Если рассматривать г. Дмитров, то ООО «Дмитров Петролеум» стало большим конкурентом для таких фирм как ООО «Моснефтепродукт», ООО «АГРО-С», ООО «Газпромнефть-центр» и др.

За время работы АЗС ООО «Дмитров Петролеум» сумели создать хорошую репутацию и имидж на рынке города и района среди заправочных станций. За качеством продукции, отпускаемой клиенту, в компании установлен особый контроль. Нефтепродукты закупаются оптовыми партиями, каждый вид топлива - это чистый продукт без всяких примесей.

Сегодня идет борьба за каждого клиента. Хорошее топливо становится залогом стабильной работы любой компании, поэтому каждая местная компания заинтересована в поставках качественного топлива. Наряду с общей тенденцией роста потребления нефтепродуктов, в г. Дмитрове наблюдается увеличение спроса конкретно на светлые нефтепродукты, соответствующие мировым стандартам качества.

Анализ уровня экономической концентрации свидетельствует о его негативном влиянии на ситуацию с развитием конкуренции во многих субъектах Российской Федерации. По данным ФАС России, 63% субъектов Российской Федерации находятся в зоне высококонцентрированных рынков оптовых поставок нефтепродуктов.

В структуре розничного товарооборота АЗС ООО «Дмитров Петролеум» 60% приходится на бензины и 30% на дизельное топливо.

ООО «Дмитров Петролеум» делает ставку на поставки в Дмитровский район (и далее по Московской области) высокооктановых бензинов.

Транспортный комплекс г. Дмитров является «центром» транспортной системы Дмитровского района.

Говоря о тенденциях на рынке нефтепродуктов, надо отметить, что потребление нефтепродуктов в Дмитрове и районе будет только расти в результате увеличения автопарка, развития грузовых транспортных потоков и пр.

Транспортные коммуникации Дмитровского района хорошо приспособлены к осуществлению перевозок, что позволяет вполне надежно выполнять внешнеторговый товарообмен РФ с другими странами и товарный обмен между областями и городами. Существующая транспортная система дает возможность освоения рынка международных транзитных перевозок.

Рост числа личных автомобилей, используемых для некоммерческих перевозок, будет способствовать увеличению объема платежеспособного спроса на топливо.

В связи с этим в преддверии ожидаемого спроса ООО «Дмитров Петролеум» намерено модернизировать свои АЗС и заняться строительством новых. В частности, в 2013 г. планируется реконструировать АЗС на ул. Луговой г. Дмитров в комплекс, состоящий из собственно автозаправочной станции, кафе, шиномонтажной мастерской и магазина автомобильных запчастей.

На основании данных финансовой отчетности ООО «Дмитров Петролеум» представим в таблице 3 основные показатели деятельности исследуемой организации (приложение 2).

Таблица 3 - Динамика основных технико-экономических показателей АЗС ООО «Дмитров Петролеум»²⁸

Показатели	2008 г.	2009 г	2010 г	Изменение в 2010 г по сравнению с 2009 г
				абсолют. (+,-)	относит. %
Выручка, тыс. руб.	675203	896909	855194	-41715	-4,6
Себестоимость, тыс. руб.	(660808)	(874041)	(814234)	-59807	-6,8
Валовая прибыль, тыс. руб.	14395	22868	40960	+18092	+79,1
Прибыль от продаж, тыс. руб.	14395	15294	25711	+10417	68,1
Чистая прибыль (убыток), тыс. руб.	1169	6931	10658	+3727	+53,7
Рентабельность %	0,17	0,79	1,30	+0,51	+64,5
Среднегодовая стоимость ОПФ, тыс. руб.	124962	135833,5	132909,5	-2924	-2,1
Фондоотдача, руб.	5,4	6,6	6,4	-0,2	-3
Объем реализованной продукции, тонн	10972,69	11890,57	13441,853	+1551,3	+13



Как видно из представленных в таблице 3 данных, сумма выручки и размер себестоимости снизились в 2010 г. по сравнению с 2009 г. на 4,6% и 6,8% соответственно. При этом объем реализованной продукции в натуральном выражении в 2010 г. по сравнению с 2009 г. увеличился на 13%. Следовательно, можно сделать вывод о том, что, несмотря на увеличение поставок продукции, весь ее объем не был реализован в полном объеме.

Несмотря на снижение суммы выручки, валовая прибыль в 2010 г. по сравнению с 2009 г. увеличилась на 79,1%. Прибыль от продаж за 2010 г. также увеличилась по сравнению с 2009 г. на 68,1%. Таким образом, чистая прибыль предприятия в 2010 г. составила 3727 тыс. руб., что свидетельствует об эффективности работы предприятия за 2010 г.

Для наглядности такие показатели валовая и чистая прибыли представлены на рисунке 4.

Увеличение показателя рентабельности имеет тенденцию к росту. Так в 2010 г. значение этого показателя возросло на 64,5% по сравнению с 2009 г. и составило 1,3%.

Рисунок 4 - Динамика показателей валовой и чистой прибыли, тыс. руб.

Среднегодовая стоимость основных производственных фондов в 2010 году составила 132909,5 тыс. руб., что на 2,1% ниже значения данного показателя в 2009 году.

Показатель, характеризующий эффективность использования основных производственных фондов - фондоотдача составил 6,4 руб., т.е. каждый рубль основных производственных фондов приходится 6,4 руб. выручки от реализации продукции ООО «Дмитров Петролеум».

Фонд оплаты труда в 2010 г. увеличился на 23,1%, при этом среднемесячная заработная плата составила 13168 руб. (на 21,7% выше 2009 года).

В следующем разделе дипломной работы проведем детальный, комплексный анализ финансового состояния предприятия с целью определения направлений улучшения финансово-хозяйственной деятельности ООО «Петролеум».

3. Комплексный анализ финансового состояния ООО «Дмитров Петролеум»

В настоящее время значение анализа финансового состояния предприятия в комплексном анализе их деятельности возросло. Практически все пользователи финансовых отчетов используют методы финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов.

Показатели финансового состояния отражают наличие, размещение и использование финансовых ресурсов. В конечном итоге финансовое состояние в значительной степени определяет конкурентоспособность предприятия, его экономический потенциал, оценивает, в какой мере гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнеров по финансовым и другим экономическим отношениям [18, с.127].

Анализ наличия состава и динамики источников формирования капитала предприятия. При анализе финансовой деятельности организации нельзя оставлять без внимания анализ капитала. Так как стабильное финансовое положение предприятия напрямую зависит от структуры капитала, эффективности его вложения в те или иные активы.

Капитал - это средства предприятия, которыми оно располагает для осуществления своей деятельности. Капитал делится на собственный и заемный или привлеченный. Собственный капитал организации сформирован за счет собственных средств - уставный капитал, добавочный капитал, резервный фонд (или капитал) и нераспределенная прибыль. Заемный капитал - это средства, привлеченные из вне, для осуществления деятельности. ²⁹

В таблице 4 проанализировано соотношение собственного и заемного капитала ООО «Дмитров Петролеум» на основе данных бухгалтерского баланса.

Таблица 4 - Анализ структуры источников капитала ООО «Дмитров Петролеум»

Источники капитала	Сумма, тыс. руб.	Структура капитала, %
	2008г.	2009г.	2010 г.	Изменения (+;-) в 2011 г. по сравнению с 2010 г.	2008г.	2009г.	2010г.	Изменения (+;-) в 2010 г. по сравнению с 2009 г.
Собственный капитал	21105	28020	35377	+7357	3,7	5,0	7	+3,3
Заемный капитал	534369	529611	473262	-56349	96,3	95	93,0	-3,3
Итого	555474	557631	508639	-48992	100	100	100	-

Из данных таблицы 4 видно, что на данном предприятии основной удельный вес в источниках формирования активов в 2010 году занимал заемный капитал (93 %), что на 2% меньше по сравнению с 2009 г.

Соответственно доля собственного капитала в 2010 году по сравнению с 2009 г. увеличилась на 3,3 % и составила 7% от общей суммы собственного капитала. Несмотря на то, что большую часть в структуре источников капитала составляют заемные средства, наблюдается тенденция к их снижению.

Для наглядности на рисунке 5 представлено соотношение собственного и заемного капиталов за 2008-2010 гг.

Рисунок 5 - Соотношение собственного и заемного капитала ООО «Дмитров Петролеум», тыс. руб.

В процессе последующего анализа необходимо более детально изучить динамику и структуру собственного и заемного капитала, выяснить причины изменения его отдельных слагаемых и оценить их за отчетный год. Для этого на основе данных бухгалтерского отчета составлена таблица5 и проанализирована структура собственного капитала.

Таблица 5 - Динамика структуры собственного капитала ООО «Дмитров Петролеум»

Источник собственных средств	Сумма, тыс. руб.	Структура собственных средств, %
	2008г	2009г	2010г	Изменения в 2010 г. по сравнению с 2009 г.	2008 г	2009 г	2010 г	Изменения (+;-) в 2010 г. по сравнению с 2009 г.
Уставный капитал	5015	5015	5015	0	23,8	17,9	14,2	-3,7
Добавочный капитал	31379	31379	31379	0	148,6	112	88,7	-23,3
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	-115289	-8374	-1018	+7356	-72,4	-29,9	-2,9	+27
Итого	21105	28020	35376	+7356	100	100	100	-

Данные, приведенные в таблице 5, показывают изменения в размере и структуре собственного капитала. Наибольший удельный вес в структуре собственного капитала занимает добавочный капитал - 88,7 % в 2010 г. Также наблюдается тенденция к сокращению величины непокрытого убытка на 7356 тыс. руб. в 2010 г.

Общая сумма собственного капитала за отчетный 2010 г. по сравнению с 2009 г. увеличилась на 7356 тыс. руб., что связано только с сокращением величины непокрытого убытка.

Аналогичным образом проведено исследование структуры заемного капитала на основе данных бухгалтерского баланса. Полученные данные представлены в таблице 6.

Таблица 6 - Динамика структуры заемного капитала ООО «Дмитров Петролеум»

Источник заемных средств	Сумма, тыс. руб.	Структура заемных средств, %
	2008г	2009 г	2010г	Измен. в 2010 г. по сравнению с 2009 г., +/-	2008г	2009г	2010г	Измен. в 2010 г. по сравнению с 2009 г., +/-
Долгосрочные кредиты и займы	74839	74839	1080	-73759	14,0	14,1	0,2	-13,9
Краткосрочные кредиты и займы	30000	8500	56000	+47500	5,6	1,6	11,8	+10,2
Кредиторская задолженность	429530	446272	416182	-30090	80,4	84,4	88	+3,6
- поставщикам	376686	387534	386764	-770	70,5	73,2	81,7	+8,5
- персоналу на оплату труда	3893	3995	7046	+3051	0,7	0,8	1,5	+0,7
-перед государственными внебюджетными фондами	4692	602	5257	+4655	0,9	0,1	1,2	1,1
- задолженность по налогам и сборам (бюджету)	3718	1913	5604	+3691	0,7	0,4	1,2	+0,8
- прочие кредиторы	40541	52228	11511	-40717	7,6	9,9	2,4	-7,5
Итого	534369	529611	473262	-56349	100	100	100	-

При анализе полученных в таблице 6 данных наглядно видно, за счет каких средств сосредоточен заемный капитал. Наибольший удельный вес в структуре заемного капитала в 2010 г. занимает кредиторская задолженность 88%.

Необходимо проанализировать полученные данные подробнее. Большую роль в структуре кредиторской задолженности занимает задолженность перед поставщиками (81,7 %). Она увеличилась в 2010 г. по сравнению с 2009 г. на 8,5 %. Также существует задолженность перед персоналом, которая увеличилась в 2010 г. по сравнению с 2009 г. на 3051 тыс. руб.

Значительно увеличилась задолженность перед государственными внебюджетными фондами в 2010 г. на 4655 тыс. руб. по сравнению с 2009 г. Также увеличилась задолженность по налогам и сборам в 2010 г. по сравнению с 2009 г. на 3691 тыс. руб.

Данные таблицы 6 показывают, что в 2010 г. значительно увеличилась сумма краткосрочных кредитов и займов по сравнению с 2009 г. (на 10,2%). Возможно, это свидетельствует о том, что на предприятии было принято решение погасить долгосрочные кредиты с помощью краткосрочных.

Анализируя таблицу 6 видно, что общая сумма заемных средств в 2010 г. по сравнению с 2009 г. сократилась на 56349 тыс. руб.. Прежде всего это произошло за счет значительного сокращения долгосрочных кредитов и займов, в 2009 г. они занимали 14,1% в структуре заемного капитала, то в 2010 г. их доля сократилась на 13,9% и составила 0,2% в 2010 г.

В целом можно сделать следующие выводы по анализу капитала предприятия: наличие высокого уровня заемного капитала в общей структуре капитала свидетельствует о неэффективности управления финансовыми ресурсами предприятия.

Анализ размещения капитала. Финансовое состояние предприятия и его устойчивость в значительной степени зависят от того, каким имуществом располагает предприятие, в какие активы вложен капитал, и какой доход они ему приносят. Сведения о размещении капитала, имеющегося в распоряжении предприятия, содержатся в активе баланса. Каждому виду размещенного капитала соответствует определенная статья баланса [19, с.206]. По этим данным можно установить, какие изменения произошли в активах предприятия, какую часть составляет недвижимость предприятия, а какую - оборотные средства, в том числе в сфере производства и сфере обращения.³⁰

Главным признаком группировки статей актива баланса считается степень их ликвидности (скорость превращения в денежную наличность).

В процессе анализа активов предприятия в первую очередь следует изучить изменения в их составе и структуре и дать им оценку. Для этого на основе бухгалтерского баланса составлена таблица 7.

Таблица 7 - Горизонтальный и вертикальный анализ активов ООО «Дмитров Петролеум»

Средства предприятия	2008 г	2009 г	2010 г	Изменения в 2010г. по сравнению с 2009г.
	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%
							абсол	относит
Долгосрочные (внеоборотные) активы	139772	25,2	131924	23,6	135403	26,6	+3479	+3
Текущие (оборотные активы)	415702	74,8	425707	76,3	373235	73,4	-52472	-3
ИТОГО	555474	100	557631	100	508638	100	-48993	-8,8

Горизонтальный анализ активов предприятия показывает, что абсолютная их сумма за 2010 г. по сравнению с 2009 г. сократилась на 48993 тыс. руб., или на 8,8%. Таким образом, можно сделать вывод о том, что предприятие имеет сложности.

Оценить деловую активность предприятия можно только по соотношению темпов роста основных показателей: совокупных активов (Такт), объема продаж (ТVPN) и прибыли (Тп). Таким образом, должно выполняться следующее неравенство: 100% < Такт < ТVPN < Тп.

На анализируемом предприятии ООО «Дмитров Петролеум» темп роста активов за исследуемый период составил 91,2% (508638/557631*100), объем продаж - 95,3% (855194/896909*100), прибыли - 168,1% (25711/15294*100). Таким образом, получается следующее неравенство: 100%<91,2%<95,3%<168,1%, невыполнение которого свидетельствует о том, что в 2008 г. имел место спад деловой активности предприятия.

Вертикальный анализ активов баланса, отражая долю каждой статьи в общей валюте баланса, позволяет определить значимость изменений по каждому виду активов. Полученные в таблице 7 данные показывают, что структура активов анализируемого предприятия изменилась: увеличилась доля основного капитала на 3%, а оборотного соответственно уменьшилась. В связи с этим изменилось органическое строение капитала: в 2009 г. отношение оборотного капитала к основному составляет 3,22, а в 2010 г. - 2,7, что в итоге снижает способность ускорения оборачиваемости оборотного капитала и снижает его доходность.

В процессе последующего анализа необходимо более детально изучить состав, структуру и динамику основного (внеоборотного) и оборотного капитала. Состав и динамика основного капитала представлены в таблице 8.

Таблица 8 - Состав и динамика основного капитала ООО «Дмитров Петролеум»

Средства предприятия	2008 г	2009 г	2010 г	Изменения в 2010г. по сравнению с 2009г.
	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%
							абсол	относит
Нематериальные активы	2	0,01	1	0	0	-	-1	-
Основные средства	139757	99,9	131910	99,98	133909	98,8	+1999	-1,2
Незавершенные капитальные вложения	13	0,09	13	0,02	-	-	-	-
Отложенные налоговые активы	-	-	-		1493	1,2	+1493	+1,2
ИТОГО	139772	100	131924	100	135402	100	+3478	-

Из таблицы 8 видно, что в 2010 г. сумма основного капитала увеличилась на 2,63% (3478/131924*100).

Сумма и доля нематериальных активов сократилась до нуля из-за их амортизации, значительно выросла сумма отложенных налоговых активов, что свидетельствует о возникших финансовых трудностях предприятия. Также увеличилась сумма основных средств предприятия, что свидетельствует об увеличении количества машин, оборудования, а также о повышении стоимости вновь приобретенных объектов.

Далее необходимо проанализировать изменение состава и динамики текущих (оборотных) активов от состояния которых зависит финансовое состояние предприятия (таблица 9).

Таблица 9 - Анализ динамики и структуры оборотных активов предприятия

Вид оборотных активов	Наличие средств, тыс. руб.	Структура средств, %
	2009г	2010г	изм-е, +/-	2009г	2010г	изм-е, +/-
Общая сумма оборотных активов В т.ч. по видам: Денежные средства Краткосрочные финансовые вложения Дебиторская задолженность Налоги по приобретенным ценностям Запасы, в т.ч.: -сырье и материалы -незавершенное производство -готовая продукция -расходы будущих периодов По участию в операционном процессе: -в сфере производства -в сфере обращения	425707 4308 313 265692 64510 89112 68306 9519 10286 1001 89112 334823	373235 1516 1024 287815 7367 75513 55038 3989 15087 1400 75513 297722	-52472 -2792 +711 +22123 -57143 -13599 -13268 -5530 +4801 +399 -13599 -37101	100 1,0 0,1 62,6 15,3 21 16,0 2,2 2,5 0,3 21 79	100 0,4 0,3 77,1 2,0 20,2 14,7 1,1 4,0 0,4 20,2 79,8	- -0,6 +0,2 +14,5 -13,3 -0,8 -1,3 -1,1 +1,5 +0,1 -0,8 +0,8

Как видно из таблицы 9, на анализируемом предприятии ООО «Дмитров Петролеум» наибольший удельный вес в оборотных активах занимает дебиторская задолженность. На ее долю в 2010 г. приходится 77,1% общей суммы оборотных активов. Величина запасов в 2010 г. по сравнению с 2009 г. уменьшилась на 13599 тыс. руб.

Незначительно увеличилась доля продукции (на 1,5%), а доля денежной наличности несколько уменьшилась (на 0,6%). Все это может свидетельствовать о том, что у предприятия возникают трудности в сбыте продукции или предприятие неритмично работает, что также свидетельствует об ухудшении финансовой ситуации.

Оценка финансовой устойчивости. Финансовая устойчивость обеспечивает организации бесперебойный процесс производства и реализации продукции. Она может быть раскрыта на основе изучения соотношения между активом и пассивом баланса. Финансовая устойчивость характеризуется системой абсолютных и относительных показателей.

Обобщающим абсолютным показателем является излишек или недостаток источников средств (пассивов) для формирования запасов и затрат. Он равен разнице между величиной источников средств и величиной запасов и затрат. Речь идет не только о внутренних источниках, но и внешних. ³¹

Для характеристики источников формирования запасов применяется ряд показателей, отражающих охват разных видов источников: наличие собственных оборотных средств, наличие собственных оборотных и долгосрочных заемных источников формирования затрат и запасов, показатель общей величины основных источников формирования запасов и затрат. ³²

Рассчитанные показатели финансовой устойчивости ООО «Дмитров Петролеум» представлены в таблице 10.



Таблица 10 - Динамика абсолютных показателей финансовой устойчивости ООО «Дмитров Петролеум», тыс. руб.

Показатели	2008 г	2009 г	2010 г	Изменение в 2010 г по сравнению с 2009 г, +/-
1	2	3	4	5
1. Источники собственных средств	95944	102859	36457	-66402
2. Внеоборотные активы	139772	131924	135403	+3479
3. Наличие собственных оборотных средств	-43828	-29065	-131746	-102681
4. Оборотные активы	415702	425707	373235	-52472
5. Краткосрочная задолженность	459530	454772	472182	+17410
6. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников средств для формирования запасов и затрат	-43828	-29065	-98947	-69882
7. Общая сумма основных источников средств для формирования запасов и затрат	415702	425707	340436	-85271
8. Излишек (недостаток) собственных оборотных средств (Ес)	-249311	-182687	-214626	-31939
9. Излишек (недостаток) собственных оборотных средств и долгосрочных заемных источников средств для формирования запасов и затрат (Ед)	-249311	-29065	-181827	-152762
10. Излишек (недостаток) общей величины источников средств для формирования запасов и затрат (Еоб)	210219	272085	257556	-14529

Вычисление трех показателей обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования (Ес, Ед, Еоб) позволяет классифицировать финансовые ситуации по степени их устойчивости.

При этом для описания типа финансовой ситуации может использоваться трехмерный (трехкомпонентный) показатель S=(S1,S2,S3). Он определяется следующим образом: Si=1, если +Е?0; Si=0, если +Е<0. ³³

Исходя из полученных данных, трехкомпонентный показатель равен (0,0,1). Это свидетельствует о том, что у предприятия неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с нарушением платежеспособности, при котором, тем не менее, сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств и дополнительного привлечения заемных средств. ³⁴

Устойчивость финансового состояния предприятия характеризуется системой относительных показателей. Полученные коэффициенты финансовой устойчивости предприятия представлены в таблице 11.

Таблица 11 - Динамика показателей финансовой устойчивости предприятия

Показатели	2008г	2009г	2010г	Изменение (+,-) в 2010г по сравнению с 2009г
1. Коэффициент автономии (коэффициент независимости)	0,17	0,18	0,07	-0,11
2. Коэффициент концентрации заемного капитала	0,90	0,94	0,93	-0,01
3. Коэффициент концентрации собственного капитала	0,03	0,05	0,06	+0,01
3. Коэффициент текущей задолженности	0,8	0,8	0,9	+0,1
4. Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками	-0,3	-0,3	-1,3	-1
4. Коэффициент покрытия долгов собственным капиталом (к-т платежеспособности)	0,03	0,05	0,07	+0,02
5. Коэффициент финансовой зависимости	26,3	19,9	14,3	-5,6
Коэффициент финансового риска	25,3	18,9	13,3	-5,6
Коэффициент маневренности собственных средств	0,20	0,22	0,07
Коэффициент устойчивого финансирования	0,17	0,18	0,07	-0,11
Коэффициент финансовой независимости капитализированных источников	0,21	0,27	0,97	+0,7
Коэффициент финансовой зависимости капитализированных источников	0,78	0,72	0,02	-0,7

Как видно из вышеприведенной таблицы в 2010 году увеличился коэффициент концентрации собственного капитала на 0,01 пункта в 2010 г., показывающий долю собственного капитала в общей сумме капитала организации. Соответственно коэффициент концентрации заемного капитала уменьшился на 0,01 пункта. Увеличение коэффициента концентрации собственного капитала на 0,01 свидетельствует, что доля собственных средств в структуре капитала увеличилась на 1 %.

Коэффициент финансового левериджа (или коэффициент финансового риска) показывает соотношение между заемным и собственным капиталами организации. Допустимым является значение этого коэффициента меньше 1, т.е. чем ниже значение данного показателя, тем благоприятнее финансовое положение организации. В 2010 году коэффициент финансового риска составил 13,3, что свидетельствует о высокой степени риска, который обусловлен высоким уровнем привлеченных средств.

Коэффициент покрытия долгов собственными средствами показывает, какая доля заемных средств может быть покрыта за счет собственных средств организации, рекомендуемое значение данного показателя 1.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом значение данного показателя составило 0,07, что свидетельствует о незначительном увеличении (на 0,02). Это означает, что 2% заемных средств обеспечиваются за счет собственного капитала организации, что естественно свидетельствует о неустойчивом финансовом состоянии.

Коэффициент финансовой зависимости является обратным показателем финансовой независимости. Рекомендуемое значение равно 1. В 2010 году значение данного показателя составило 14,3, это означает, что на каждые 14,3 руб. вложенных в активы приходится 1 руб. собственных средств и 13,3 руб. заемных. Однако наблюдается тенденция снижения этого показателя по сравнению с предыдущим годом на 5,6 пункта.

Коэффициент текущей задолженности показывает, какая часть активов сформирована за счет заемных ресурсов краткосрочного характера. В 2010 году этот показатель составил 0,9 пункта, означающий, что 90 % активов сформировано за счет краткосрочных заемных средств. Значение данного показателя увеличилось на 10 % в 2010 году по сравнению с 2009 годом.

Коэффициент устойчивого финансирования характеризует, какая часть активов баланса сформирована за счет устойчивых источников. В 2010 году этот показатель равен 0,07 пункта, что на 2 % больше значения показателя за предыдущий период. Это свидетельствует о том, что 7 % активов баланса сформировано за счет устойчивых источников.

Коэффициент финансовой независимости капитализированных источников за 2010 год составил 0,97 пункта, что свидетельствует о снижении долгосрочных источниках финансирования по сравнению с 2009 годом на 0,7 пункта.

Коэффициент автономии является основным показателем, характеризующим устойчивость предприятия, его независимость от заемных источников средств.

Нормальное значение >0,5. Снижение данного показателя в 2010 г. по сравнению с 2009 г. на 0,11 пунктов свидетельствует о том, что значительно снизилась финансовая независимость ООО «Дмитров Петролеум».

На основе проведенного анализа можно сделать вывод, что финансовое состояние организации на 2010 г. является не устойчивым, т.е. возможен риск непогашения обязательств предприятия в будущем.

Таким образом, проведенный анализ финансовой устойчивости предприятия свидетельствует об ухудшении положения предприятия, о возможности возникновения финансовых затруднений.

Анализ ликвидности и платежеспособности баланса. Помимо показателей финансовой устойчивости для характеристики финансовой ситуации на предприятии применяются также показатели ликвидности.

Ликвидность - способность покрывать свои обязательства активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность - способность покрывать свои обязательства активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. ³⁵

Показатели ликвидности баланса разделяют на абсолютные и относительные.

В таблице 12 представлена группировка активов по степени их ликвидности.

Таблица 12 - Группировка активов по степени ликвидности, тыс.руб.

Вид актива	2008г	2009г	2010г	Изменение (+,-) в 2010 г по сравнению с 2009 г
Наиболее активные средства - А1	6014	4621	2540	-3105
Быстрореализуемые активы - А2	265845	330202	295182	-35020
Медленнореализуемые активы - А3	143843	90884	75514	-13598
Труднореализуемые активы - А4	139772	131924	135403	+3479
Всего	555474	557631	508638	-48993

Как видно из данных таблицы 12, произошли изменения по различным группам активов. Так, сумма наиболее ликвидных активов сократилась на 3105 тыс. руб. и составила в 2010 году 2540 тыс. руб. Произошло сокращение суммы быстрореализуемых активов в 2010 году на 35020 тыс. руб., что свидетельствует о сокращении времени отгрузки продукции, оформления банковских документов и т.д.

Уменьшилась сумма медленнореализуемых активов на 13598 тыс. руб. в 2010 году. Это свидетельствует о том, что незначительно сократился срок превращения производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции в денежную наличность.

Также увеличилась сумма труднореализуемых активов на 3479 тыс. руб. в 2010 году.

Соответственно на несколько групп разбиваются ...