Доходы и расходы предприятия ОАО "РЖД"

Размещено на http://www.allbest.ru/

Активы предприятия

доход расход предприятие

Рис. 1. Внеоборотные активы ОАО «РЖД» в 2012

Рис. 2. Оборотные активы ОАО «РЖД» в 2012г

Пассивы предприятия

Рис. 3. Собственный капитал ОАО «РЖД» в 2012г

Рис. 4. Долгосрочные обязательства ОАО «РЖД» за 2012 год

Рис. 5. Краткосрочные обязательства ОАО «РЖД» за 2012 год

Рис. 6. Прогноз динамики роста внеоборотных активов

Рис. 7. Прогноз динамики роста оборотных активов

Рис. 8. Прогноз динамики роста собственного капитала

Рис. 9. Прогноз динамики роста долгосрочных обязательств

Рис. 10. Прогноз динамики роста долгосрочных обязательств

Таблица 1. Коэффициенты финансовой устойчивости

Анализ экономического состояния РЖД показал, что имуществу предприятия свойственен устойчивый рост. С 2008 по 2012г активы предприятия возросли с 3505173897 тыс. руб. до 4330803000 тыс. руб. то есть на 23,6%.

Соотношение оборотных и внеоборотных активов в 2012 равно 95,6%/4,4%. При этом наибольший вес среди внеоборотных активов имеют основные средства (рис.1), на долю которых в последний год пришлось 85%. В то время как среди оборотных средств наибольшая доля -38% - приходится на денежные средства (рис.2), количество которых равно 113541000 тыс. руб.

Особенно быстрый темп роста показали доходные вложения в материальные ценности. За анализируемый период прирост данного вида актива составил 2746,8%. Кроме того значительно увеличились денежные средства, количество которых в 2012г достигло значения 113541000 тыс. руб., что на 352.5% больше, чем в 2008г. За данный временной интервал заметно сократился объем краткосрочных финансовых вложений, который в 2012 году составил 5002000, что на 87% меньше, чем в 2008. Кроме того снизились объемы дебиторской задолженности и запасов на 18,8% и 4,2% соответственно.

При этом основным источником финансирования деятельности предприятия являются собственные средства, на долю которых приходиться 80,4% всех пассивов предприятия. Расчеты коэффициентов финансовой устойчивости (таблица 1) показали, что ОАО РЖД характерна абсолютная независимость финансового состояния.

По прогнозам в течение следующих пяти лет имущество предприятия будет продолжать расти. К 2016 году оборотные средства возрастут до 4500000000тыс. руб.(рис.7), а внеоборотные почти до 6000000000тыс. руб. (рс.6) Так же увеличатся собственные средства ОАО «РЖД», прогнозируется, что их количество к 2016г превысит 4500000000тыс. руб. (рис.8) При этом ожидается, что к 2015 году предприятие полностью избавиться от долгосрочных финансовых обязательств (рис.9).

Таблица 2

По данным таблицы 2 можно сделать вывод, что за анализируемый период доходы предприятия выросли на 264,3 млрд. руб. или на 23,99%. Наибольший рост в абсолютных значениях показали доходы от грузоперевозок, в 2012 году они достигли значения 1089млрд. руб., что на 242 млрд. руб. больше чем в 2008 году. А вот наибольший прирост свойственен доходам от предоставления услуг инфраструктуры, который составил 1411%. Не смотря на общий рост доходов, доходы от пассажирских перевозок значительно сократились: к 2012 году они упали до 8,10 млрд. руб., что на 142,3 млрд. руб. или на 94,6% меньше, чем в 2008г.

Наибольшую часть из всех доходов занимают доходы от грузоперевозок, на долю которых в 2012г пришлось 79,7%. В то время как доля доходов от пассажирских перевозок - незначительна и занимает всего 0,6%.

С ростом доходов увеличились и расходы предприятия. В 2012 году общие расходы ОАО «РЖД» составили 1151,5 млрд. руб., что на 25,43% больше, чем в 2008г. Большинство расходов приходиться на предоставление перевозок грузов, их доля составляет 78,4%, в то время как расходы на оказание услуг инфраструктуры и на осуществление прочих видов деятельности занимают 9,15% и 11,3% соответственно. В свою очередь доля расходов на пассажирские перевозки равняется всего лишь 0,48%.

За пять лет прибыль предприятия выросла незначительно - всего на 1 млрд. руб. или на 1,5%. Рост произошел в основном благодаря росту прибыли от осуществления пассажирских перевозок на 68,4 млрд. руб. или на 103%, при том, что прибыль от грузоперевозок сократилась на 52,4 млрд. рублей или на 42,2%. Кроме того оказание услуг инфраструктуры является убыточным для предприятия.

Факторный анализ

В данном анализе мы решили проследить влияние на прибыль следующих видов доходов: от пассажирских перевозок, от грузовых перевозок, от услуг локомотивной тяги, от услуг инфраструктуры и от прочих видов деятельности, а так же соответствующих расходов.

Прибыль = Все доходы - Все расходы

Прибыль = 150,4+847+6,4+10,6+87,2-216,9-722,7-4,7-7,8-85,2=66,4млрд. руб.

1. Влияние на прибыль доходов от пассажирских перевозок:

Прибыль = 8,1+847+6,4+10,6+87,2-216,9-722,7-4,7-7,8-85,2=-78млрд. руб.

Разница = (-78)-66,4=-144,4 млрд. руб.

Снижение доходов от пассажирских перевозок на 144,4 млрд. руб. привело к снижению прибыли на 144,4 млрд. руб.

2. Влияние на прибыль доходов от грузовых перевозок

Прибыль = 8,1+1089,3+6,4+10,6+87,2-216,9-722,7-4,7-7,8-85,2=164,3млрд. руб.

Разница =164,3-(-78)=242,3млрд. руб.

Увеличение доходов от грузовых перевозок на 242,3 привело к росту прибыли на 242.2 млрд. руб.

3. Влияние на прибыль доходов от услуг инфраструктуры

Прибыль = 8,1+1089,3+96,7+10,6+87,2-216,9-722,7-4,7-7,8-85,2=254,6 млрд. руб.

Разница =254,6-164,3=90,3млрд. руб.

Увеличение доходов от услуг инфраструктуры на 90,3млрд. руб. привело к росту прибыли на 90,3 млрд. руб

4. Влияние на прибыль доходов от услуг локомотивной тяги

Прибыль = 8,1+1089,3+96,7+12,4+87,2-216,9-722,7-4,7-7,8-85,2=256,4 млрд. руб.

Разница =256,4-254,6=1,8млрд. руб.

Увеличение доходов от услуг локомотивной тяги на 1,8 млрд. руб. привело к росту прибыли на 1,8 млрд. руб.

5. Влияние на прибыль доходов от предоставления прочих услуг

Прибыль = 8,1+1089,3+96,7+12,4+159,5-216,9-722,7-4,7-7,8-85,2=328,7 млрд. руб.

Разница =328,7-256,4=72,3 млрд. руб.

Увеличение доходов от предоставления прочих услуг на 72,3 млрд. руб. привело к росту прибыли на 72,3 млрд. руб.

6. Влияние на прибыль расходов на пассажирские перевозки

Прибыль = 8,1+1089,3+96,7+12,4+159,5-6,2-722,7-4,7-7,8-85,2=539,4 млрд. руб.

Разница =539,4-328,7=210,7 млрд. руб.

Снижение расходов на пассажирские перевозки на 210,7 млрд. руб. привело к росту прибыли на 210,7 млрд. руб.

7. Влияние на прибыль расходов на грузовые перевозки

Прибыль = 8,1+1089,3+96,7+12,4+159,5-6,2-1017,4-4,7-7,8-85,2=244,7 млрд. руб.

Разница =244,7-539,4=-294,7млрд. руб.

Рост расходов на грузовые перевозки на 294,7 млрд. руб. привело к снижению прибыли на 294,7млрд. руб.

8. Влияние на прибыль расходов на услуги инфраструктуры

Прибыль = 8,1+1089,3+96,7+12,4+159,5-6,2-1017,4-118,8-7,8-85,2=130,6 млрд. руб.

Разница =130,6-244,7=-113,4млрд. руб.

Рост расходов на услуги инфраструктуры на 113,4 млрд. руб. привело к снижению прибыли на 113,4 млрд. руб.

9. Влияние на прибыль расходов на услуги локомотивной тяги

Прибыль = 8,1+1089,3+96,7+12,4+159,5-6,2-1017,4-118,8-9,1-85,2=129,3 млрд. руб.

Разница =129,3-130,6=-1,3млрд. руб.

Рост расходов на услуги локомотивной тяги на 1,3 млрд. руб. привело к снижению прибыли на 1,3 млрд. руб.

10. Влияние на прибыль расходов на оказание прочих услуг

Прибыль = 8,1+1089,3+96,7+12,4+159,5-6,2-1017,4-118,8-9,1-147,1=67,4 млрд. руб.

Разница =67,4-129,3=-64,9млрд. руб.

Рост расходов на оказание прочих услуг на 64,9 млрд. руб. привело к снижению прибыли на 61,9 млрд. руб.

Сумма разниц: -144,4 + 242.2 + 90,3 + 1,8 + 72,3 + 210,7 - 294,7 - 113,4 - 1,3 - 61,9 = 1

Общее влияние разных видов расходов и доходов составило 1 млрд. руб, однако в наибольшей степени влияние оказал рост расходов на грузовые перевозки, при этом влияние отрицательное.

Размещено на Allbest.ru