Размещено на http://www.allbest.ru/

АКАДЕМИЯ МАРКЕТИНГА И СОЦИАЛЬНО-ИНФОРМАЦИОННЫХ ТЕХНОЛОГИЙ - ИМСИТ

Учетно-финансовый факультет

Кафедра финансов и кредита

КУРСОВАЯ РАБОТА

По дисциплине «Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности»

на тему: «Анализ имущественного состояния и деловой активности предприятия»

Краснодар, 2013

Содержание

Введение

1. Теоретические основы анализа деловой активности предприятия

1.1 Понятие деловой активности предприятия и отражение ее в системе показателей

1.2 Методика анализа деловой активности предприятия

2. Оценка имущественного состояния и деловой активности организации

2.1 Организационно-правовая характеристика

2.2 Экономическая характеристика

2.3 Анализ состава и структуры имущества предприятия

2.4 Анализ деловой активности предприятия

3. Мероприятия по увеличению эффективности деловой активности предприятия

Заключение

Список использованных источников

Введение

Результаты в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности использования финансовых ресурсов, которые приравниваются к кровеносной системе, обеспечивающей жизнедеятельность предприятия. Поэтому забота о финансах является отправным моментом и конечным результатом деятельности любого субъекта хозяйствования, в условиях рыночной экономики эти вопросы имеют первостепенное значение; выдвижение на первый план финансовых аспектов деятельности субъектов хозяйствования, возрастание роли финансов является характерной чертой и тенденцией во всем мире.

Чтобы выжить в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства предприятия, необходимо при помощи финансового анализа своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения состояния предприятия и его платежеспособности.

Многие предприятия, обладая большими производственными мощностями и высококвалифицированными трудовыми ресурсами, работают неэффективно, и не способны выдерживать рыночную конкуренцию. Эффективность деятельности предприятия во многом зависит от его деловой активности, поэтому данная тема является наиболее актуальной на данный момент.

В современных экономических условиях деловая активность каждого хозяйствующего субъекта является предметом внимания обширного круга участников рыночных отношений (организаций и лиц), заинтересованных в результате его функционирования. На основании доступной им отчетно-учетной информации указанные лица стремятся оценить деловую активность предприятия.

Деловая активность предприятия в финансовом аспекте проявляется прежде всего в скорости оборота его средств. Рентабельность предприятия отражает степень прибыльности его деятельности. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов оборачиваемости и рентабельности, которые являются относительными показателями финансовых результатов деятельности предприятия.

Актуальность настоящего исследования обусловлена, прежде всего тем, что анализ деловой активности позволяет выявить, насколько эффективно предприятие использует свои средства.

Цель данной курсовой работы оценить деловую активность предприятия.

Объектом исследования является ОАО «Газпром».

Для достижения этой цели необходимо решить следующие задачи:

1) определить показатели, с помощью которых можно оценить деловую активность;

2) проанализировать динамику этих показателей на ОАО «Газпром»;

3) выявить факторы, влияющие на показатели деловой активности данного предприятия;

4) выявить методы повышения деловой активности для данного предприятия и определить эффект от этого повышения.

В процессе курсовой работы будут использованы следующие методы экономического анализа: горизонтальный сравнительный анализ, детерминированный факторный анализ (элиминирование), метод средних величин; метод финансовых коэффициентов.

В работе были использованы труды таких авторов как Ковалев В.В., Юрковы И.Т. и С.В., Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. и Негашев Е.В.

1. Теоретические основы анализа деловой активности предприятия

1.1 Понятие деловой активности предприятия

Оценка финансового состояния, устойчивости и деловой активности предприятия является не просто важным элементом управления. Результаты этой оценки служат визитной карточкой, рекламой, досье, позволяющими определить позицию предприятия при контактах с представителями различных партнерских групп. Система экономического рейтинга промышленных, торговых, финансовых корпораций в развитых капиталистических странах, основанная на такой оценке, четко определена. Она содержит фиксированный набор документов, содержащих финансово-экономические показатели, которые в обязательном порядке заверяются независимой аудиторской фирмой по итогам года. Заключение аудиторской фирмы, публикуемое в средствах массовой информации вместе с балансовыми отчетами, необходимо не только для инвесторов, акционеров корпорации, налоговых инспекций, но и для банков и других кредиторов. Высокая деловая активность предприятия - лучшая реклама в современном бизнесе.

Актуальность понятия «деловая активность» очевидна. Стабильность финансового положения предприятия в условиях рыночной экономики обусловливается главным образом именно его деловой активностью. Так как финансовое положение большинства российских предприятий в данное время является кризисным либо близким к кризисному, то данная ситуация отрицательно сказывается на экономическом положении в стране. Поэтому изучение деловой активности предприятия является одним из основных факторов улучшения экономической ситуации в стране. Деловая активность - это важнейшая характеристика экономического состояния и развития предприятия.

В настоящее время существует достаточно большое количество определений «деловая активность предприятия». Однако все они не всесторонне характеризуют эту категорию.

Так, в большом экономическом словаре под деловой активностью понимается: «экономическая деятельность, конкретизированная в виде производства того или иного товара или оказания конкретной формы услуг и составляющая основу международной стандартной классификации отраслей хозяйства, экономических классификаторов Системы национальных счетов (СНС)». В данном случае трактовке определения деловой активности присущ обобщенный характер, поскольку оно не раскрывает конечной цели и результата производства на микроуровне [14].

Наиболее точно дал понятие деловой активности хозяйствующего субъекта В. В. Ковалев. Он считает, что ее показатели характеризуют «результаты и эффективность текущей основной производственной деятельности» [7].

Качественными критериями этих показателей, по его мнению, являются:

? широта рынков сбыта продукции;

? наличие продукции, поставляемой на экспорт;

? репутация предприятия, выражающаяся в известности клиентов, пользующихся его услугами.

Автор к количественным критериям деловой активности предприятия относит:

? степень выполнения плана (установленного выше стоящей организацией или самостоятельно) по основным показателям;

? обеспечение заданных темпов их роста;

? уровень эффективности использования ресурсов предприятия.

Для более полного понимания сущности деловой активности и корректной формулировки ее определения, имеется необходимость в ее обосновании на основе взаимосвязей хозяйственных и финансовых процессов, выраженных в системе взаимосвязанных показателей. При этом следует использовать комплексный подход к исследованию этих показателей, так как иначе невозможно установить роль деловой активности и ее проявление. Основой для проведения данного исследования послужила разработка схемы формирования и анализа основных групп показателей в системе комплексного экономического анализа А.Д. Шереметом [13]. Необходимость комплексного подхода правомерно обоснована в экономической литературе многими авторами: В.В. Ковалевым [7], О.Н. Волковой [7], Г.В. Савицкой [11], Л.Е. Басовским [2], Н.П. Любушиным [8]. Таким образом, автор считает, что есть необходимость в обосновании взаимосвязи деловой активности и финансового состояния и включении их показателей в обобщающую оценку деловой активности [13].

Так, Л.В. Донцова и Н.А. Никифорова отмечают: «деловая активность в финансовом аспекте проявляется, прежде всего, в скорости оборота средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов -- показателей оборачиваемости» [4]. Российский экономист С.М. Пястолов отмечает, что «оценка деловой активности предприятия сводится, в конечном счете, к определению эффективности управления капиталом, находящимся в распоряжении предприятия» [13]. По мнению Б.В. Прыкина: «деловая активность предприятия обычно характеризуется интенсивностью использования инвестированного (внутреннего) капитала» [10]. Автор считает, что большинство определений деловой активности на уровне предприятия рассматривается либо относительно односторонней характеристики показателей, либо односторонней характеристики направлений использования капитала.

По нашему мнению, заслуживает внимания подход А.П. Киселева, который отмечает, что «деловая активность проявляется в динамичности развития предприятия, достижении им поставленных целей. В рыночных условиях главным критерием эффективности работы предприятия является результативность, прибыльность, поэтому одним из направлений анализа результативности является деловая активность, которая в финансовом аспекте проявляется, прежде всего, в скорости оборота средств предприятия» [6].

Другие исследователи имеют иную точку зрения. Так, по мнению Т.И. и С.В. Юрковых, Имаса М.Т., показатели деловой активности позволяют определить эффективность использования средств хозяйствующего субъекта. Достоинством этого определения является его краткость. Однако оно не дает наиболее полную характеристику анализируемой категории [5].

Еще более узкое понятие деловой активности предприятия дали экономисты-финансисты А.Д. Шеремет, Р.С. Сайфулин и Е.В. Негашев. По их мнению, она характеризуется только «скоростью оборота оборотных средств хозяйствующего субъекта». Достоинством этого понятия является то, что в нем выделен основной фактор деловой активности предприятия [13].

Деловая активность является комплексной и динамичной характеристикой предпринимательской деятельности и эффективности использования ресурсов. Уровни деловой активности конкретной организации отражают этапы ее жизнедеятельности (зарождение, развитие, подъем, спад, кризис, депрессия) и показывают степень адаптации к быстроменяющимся рыночным условиям, качество управления. Деловую активность можно охарактеризовать также как мотивированный макро- и микроуровнем управления процесс устойчивой хозяйственной деятельности организаций, направленный на обеспечение ее положительной динамики, увеличение трудовой занятости и эффективное использование ресурсов в целях достижения рыночной конкурентоспособности [15].

Достаточно высокую значимость имеют также и факторы внутреннего характера, в принципе подконтрольные руководству организаций:

1) совершенствование договорной работы;

2) улучшение образования в области менеджмента, бизнеса и планирования;

3) расширение возможностей получения информации в области маркетинга и др.

Значение анализа деловой активности заключается в формировании экономически обоснованной оценки эффективности и интенсивности использования ресурсов организации и в выявлении резервов их повышения [12].

Однако перечисленные выше определения не учитывают влияние внешней среды на деловую активность хозяйствующего субъекта. Поэтому это понятие следует уточнить. Итак, деловая активность предприятия - это его способность по результатам своей экономической деятельности занять устойчивое положение на конкурентном рынке (свободный рынок без входных барьеров и препятствий конкуренции).

Деловая активность организации в финансовом аспекте проявляется в оборачиваемости ее средств и их источников. Поэтому финансовый анализ деловой активности заключается в исследовании динамики показателей оборачиваемости. Эффективность работы организаций характеризуется оборачиваемостью и рентабельностью продаж, средств и источников их образования. Следовательно, показатели деловой активности, измеряющие оборачиваемость капитала, относятся к показателям эффективности бизнеса. Показатели оборачиваемости важны для предприятия по следующим причинам:

? во-первых, от скорости оборота средств зависит размер годового оборота;

? во-вторых, с размерами оборота, а, следовательно, и с оборачиваемостью, связана относительная величина условно-постоянных расходов: чем быстрее оборот, тем меньше на каждый оборот приходится этих расходов;

? в-третьих, ускорение оборота на той или иной стадии кругооборота средств влечет за собой ускорение оборота и на других стадиях.

Финансовое положение организации, ее платежеспособность зависят от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги [9].

На длительность нахождения средств в обороте оказывают влияние разные внешние и внутренние факторы.

К внешним факторам относятся:

1) отраслевая принадлежность (отраслевая принадлежность определяется по преобладающей сфере деятельности, которая, в свою очередь, устанавливается по удельному весу доходов, получаемых предприятием в различных сферах деятельности);

2) сфера деятельности организации;

3) масштаб деятельности организации;

4) влияние инфляционных процессов;

5) характер хозяйственных связей с партнерами.

К внутренним факторам относятся:

1)эффективность стратегии управления активами;

2) ценовая политика организации;

3)методика оценки товарно-материальных ценностей и запасов [1].

1.2 Методика анализа деловой активности предприятия

В экономическом анализе различают следующие виды сравнительного анализа: горизонтальный, вертикальный, трендовый, а также одномерный и многомерный.

Горизонтальный сравнительный анализ используется для определения абсолютных и относительных отклонений фактического уровня исследуемых показателей от базового (планового, прошлого периода).

С помощью вертикального сравнительного анализа изучается структура экономических явлений и процессов путем расчета удельного веса частей в общем целом (удельный вес собственного капитала в общей его сумме), соотношение частей целого между собой, а также влияние факторов на уровень результативных показателей путем сравнения их величины до и после изменения соответствующего фактора.

Трендовый анализ применяется при изучении относительных темпов роста и прироста показателей за ряд лет к уровню базисного года, т.е. при исследовании рядов динамики.

При одномерном сравнительном анализе сопоставления делаются по одному или нескольким показателям одного объекта или нескольких объектов по одному показателю.

Многомерный сравнительный анализ необходим для комплексной оценки результатов хозяйствования производственных подразделений, предприятий и т.д. Такая задача встает всегда, когда надо дать обобщающую рейтинговую оценку результатам хозяйствования нескольких предприятий. Это делают вышестоящие органы управления, а также инвесторы и банки для оценки степени финансового риска.

Обобщающая оценка результатов деятельности предприятий обычно проводится по целому комплексу показателей. В связи с этим задача обычно усложняется, поскольку субординация предприятий по разным показателям будет неодинаковой.

Для анализа деловой активности используют две группы показателей:

? Общие показатели оборачиваемости

? Показатели управления активами

Хозяйственная деятельность предприятия может быть охарактеризована различными показателями, основными из которых являются объем реализации продукции, прибыль, величина активов предприятия.

Для оценки эффективности использования ресурсов предприятия применяются различные показатели, характеризующие интенсивность использования всех ресурсов (ресурсоотдачу) и их видов: основных, нематериальных и оборотных активов. Ресурсоотдача показывает объем выручки от реализации продукции (работ, услуг), приходящийся на рубль средств, вложенных в деятельность предприятия. Его формула такова:

f = Q^р / B, (1);

где: f ? ресурсоотдача;

Q^p ?выручка от продажи;

В - среднегодовая стоимость активов.

При анализе динамики этого показателя выявляется тенденция его изменения. Тенденция в сторону роста ресурсоотдачи свидетельствует о повышении эффективности использования экономического потенциала. Эффективность использования основных фондов измеряется показателями фондоотдачи и фондоемкости. Фондоотдача основных фондов устанавливается отношением объема выручки от реализации продукции (работ, услуг) к среднегодовой стоимости основных фондов.

Показатель фондоотдачи тесно связан с производительностью и фондовооруженностью труда. Взаимосвязь между этими показателями можно выразить следующими формулами:

W_R = Q^p /R, (2)

Ф = F/R, (3)

F = Q^p /F = (Q^p /R): (F/R) = W_R: Ф (4)

где: WR ? средняя выработка продукции на 1 работника, руб.;

Qp ? объем реализации продукции, тыс. руб.;

R ? среднесписочная численность работников, чел;

Ф ? фондовооруженность труда, руб.;

F ? среднегодовая стоимость основных фондов, тыс. руб.;

f ? фондоотдача основных фондов, руб.

Таким образом, основным условием роста фондоотдачи является превышение роста производительности труда над темпами роста его фондовооруженности. Более подробно рассмотрим методику анализа эффективности использования оборотных средств.

В хозяйственной практике при анализе состояния предприятия большое внимание уделяется анализу интенсивности использования оборотных средств (текущих активов), так как именно от скорости превращения их в денежную наличность зависит ликвидность предприятия и его шансы на успех. В этой связи возникает необходимость в установлении и обосновании критерия эффективности оборотных средств и методики их определения.

Критерием эффективности использования оборотных средств (деловой активности) может быть относительная минимизация авансируемых оборотных средств, обеспечивающая получение максимально высоких производственных (объем производства, ассортимент, качество продукции) и финансовых (прибыль, доход) результатов деятельности предприятия.

Ускорение оборачиваемости оборотных средств означает экономию общественно необходимого времени и высвобождение средств из оборота. Это позволяет предприятию обходиться меньшей суммой оборотных средств для обеспечения выпуска и реализации продукции или при том же объеме оборотных средств увеличить объем и улучшить качество производимой продукции.

Факторами ускорения оборачиваемости оборотных средств являются оптимизация производственных запасов, эффективное использование материальных, трудовых и денежных ресурсов, сокращение длительности производственного цикла, сокращение сроков пребывания оборотных средств в остатках готовой продукции и в расчетах.

Для измерения оборачиваемости оборотных средств используются показатели приведенные в таблице 1.

Таблица 1? Показатели оборачиваемости оборотных средств

Наименование коэффициента	Способ расчета	Пояснение
1	2	3
Общие показатели оборачиваемости
Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача)	Выручка от продажи/среднегодовая стоимость активов (оборотов)	Показывает эффективность использования имущества. Отражает скорость оборота.
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств	Выручка от продажи/среднегодовая стоимость оборотных активов	Показывает скорость оборота всех оборотных средств организации
Коэффициент отдачи нематериальных активов	Выручка от продажи/средняя стоимость оборотных активов	Показывает эффективность использования нематериальных активов
Фондоотдача	Выручка от продажи/средняя стоимость основных средств	Показывает эффективность использования только основных средств организации
Коэффициент отдачи собственного капитала	Выручка от продаж/средняя стоимость собственного капитала	Показывает скорость оборота соб. капитала. Сколько тыс.руб. выручки приходится на 1 тыс.руб. вложенного соб. капитала.
Показатели управления активами
Оборачиваемость материальных средств	Средняя стоимость запасов*t/выручка от продаж ( в днях)	Показывает, за сколько в среднем дней оборачиваются запасы в анализируемом периоде
Оборачиваемость денежных средств	Средняя стоимость денежных средств*t/выручка от продажи (в днях)	Показывает срок оборота денежных средств
Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах	Выручка от продажи/средняя стоимость дебиторской задолженности (оборотов)	Показывает количество оборотов средств в дебиторской задолженности за отчетный период
Срок погашения дебиторской задолженности	Средняя стоимость дебиторской задолженности/выручка от продажи (в днях)	Показывает, за сколько в среднем дней погашается дебиторская задолженность организации
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности	Выручка от продажи/средняя стоимость кредиторской задолженности (оборотов)	Показывает расширение или снижение коммерческого кредита

Показатели оборачиваемости оборотных средств сравниваются с аналогичными показателями. Оборачиваемость материальных оборотных средств сравнивается также с плановой оборачиваемостью.

При анализе важно установить не только направление и величину отклонений оборачиваемости оборотных средств в отчетном году по сравнению с прошлым годом, но и как эти отклонения повлияли на размер оборотных средств.

В результате такого анализа выявляется, какое количество оборотов совершил в течение аналогичного периода капитал, вложенный в ту или иную материально-вещественную форму, то есть сколько раз он возмещался предприятию при реализации товаров, продукции, работ и услуг.

Деловая активность акционерных предприятий характеризуется в мировой практике степенью устойчивости экономического развития или роста.

Как известно, увеличение объемов деятельности предприятия (выпуска и продаж продукции) зависит от роста его имущества, т.е. активов. Для этого требуются дополнительные финансовые ресурсы. Приток этих ресурсов может быть обеспечен за счет внутренних и внешних источников финансирования. К внутренним источникам относится, прежде всего, прибыль. Они пополняют собственный капитал предприятия. Но он может быть увеличен и извне, путем эмиссии акций. Кроме того, дополнительный приток финансовых ресурсов можно обеспечить благодаря привлечению таких источников, как банковские кредиты, займы, средства кредиторов. В то же время рост заемных средств должен быть ограничен разумным пределом.

В связи с этим темпы экономического развития предприятия определяются темпами увеличения реинвестированных собственных средств.

В учетно-аналитической практике возможности предприятия по расширению основной деятельности за счет реинвестирования собственных средств определяется с помощью коэффициента устойчивости роста (К_ур), который выражается в процентах и исчисляется по формуле:

Кур = Рр-Д /Ис *100% (5)

где: Рр ? чистая прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия,

Д ? дивиденды, выплачиваемые акционерам,

Ис ? собственный капитал (капитал и резерв).

Коэффициент устойчивости экономического роста показывает, какими темпами в среднем увеличивается экономический потенциал предприятия.

Для оценки влияния факторов, отражающих эффективность финансово-хозяйственной деятельности, на степень устойчивого развития предприятия обычно используют следующую модель:

Кур = Крп * КQ * f* Кфз (6)

где: Крп ? дивидендная политика на предприятии, выражающаяся в выборе экономически целесообразного соотношения между выплачиваемыми дивидендами и прибылью, реинвестированной в развитие производства,

KQ ? рентабельность реализованной продукции (работ, услуг),

f ? ресурсоотдача или фондоотдача,

КФЗ ? коэффициент финансовой зависимости, характеризующий соотношение между заемными и собственными источниками средств.

Модель отражает воздействие как производственной, так и финансовой деятельности предприятия на коэффициент устойчивости экономического роста. При этом, предприятие имеет возможность использовать определенные экономические рычаги воздействия на рост этого коэффициента: снижение доли выплачиваемых дивидендов, повышение ресурсоотдачи, повышение рентабельности продукции.

Приведенная факторная модель может быть расширена за счет включения в нее показателей финансового состояния предприятия, как: обеспеченность собственными оборотными средствами, ликвидность текущих активов, оборачиваемость оборотных средств, соотношение краткосрочных обязательств и собственного капитала предприятия. Расширенная факторная модель для расчета коэффициента устойчивости экономического роста выглядит следующим образом:

Кур = Крп * Ко * ф * Кфз (7)

где: Крп--характеризует дивидендную политику на предприятии, выражающуюся в выборе экономически целесообразного соотношения между выплачиваемыми дивидендами прибылью, реинвестированной в развитие производства,

Kо ?характеризует рентабельность реализованной продукции (работ, услуг),

ф ?характеризует ресурсоотдачу или фондоотдачу,

Кфз ?коэффициент финансовой зависимости, характеризующий соотношение между заемными и собственными источниками средств.

2. Оценка имущественного состояния и деловой активности организации

2.1 Организационно-правовая характеристика

Акционерное общество «Газпром» является открытым акционерным Обществом. Общество совместно с его дочерними хозяйственными обществами (далее - дочерние общества), действует как единый комплекс. Учредителем Общества является Правительство Российской Федерации.

Общество создано в соответствии с Указом Президента Российской Федерации от 5 ноября 1992 г. № 1333 «О преобразовании Государственного газового концерна «Газпром» в Российское акционерное общество «Газпром» и постановлением Совета Министров - Правительства Российской Федерации от 17 февраля 1993 г. № 138 «Об учреждении Российского акционерного общества «Газпром».

Правовой статус Общества, права и обязанности его акционеров определяются настоящим Уставом в соответствии с Гражданским кодексом Российской Федерации, Федеральным законом «Об акционерных обществах» и Федеральным законом «О газоснабжении в Российской Федерации».

Особенности правового положения Общества, как Общества, которое создано при приватизации государственного предприятия и более 25 процентов акций которого находится в государственной собственности, определяются федеральным законом о приватизации государственных и муниципальных предприятий. Общество учреждено на неограниченный срок деятельности.

Общество является коммерческой организацией, основной целью деятельности которой является организация эффективной работы и получение прибыли в сфере обеспечения отечественных и зарубежных потребителей газом, газовым конденсатом, нефтью и продуктами их переработки на основе прямых договоров, а также в сфере обеспечения поставок газа за пределы России по межгосударственным и межправительственным соглашениям.

Стратегической целью является становление ОАО «Газпром» как лидера среди глобальных энергетических компаний посредством освоения новых рынков, диверсификации видов деятельности, обеспечения надежности поставок.

Уставный капитал Общества составляет 118367564500 руб. Уставный капитал Общества разделен на 23673512900 обыкновенных именных акций номинальной стоимостью 5 руб. каждая, приобретенных акционерами.

Система управления компании «Газпром»строится в соответствии с действующим российским законодательством, Уставом компании.

По состоянию на 31 декабря 2012 г. списочная численность работников «Газпрома» составила 23304 человек, в том числе 2,4 тыс. человек занято в компаниях, зарегистрированных за пределами территории России. При этом списочная численность работников по добыче, транспортировке, подземному хранению и переработке газа составила 13 983 человек.

2.2 Экономическая характеристика

Для общей оценки экономической деятельности предприятия нужно рассчитать основные показатели предприятия, отражающиеся в таблице 2 за три года. На их основе делается анализ деятельности ОАО «Газпром». Информация для расчетов была взята из годовой отчётности, в том числе из формы 2 "Отчёт о прибылях и убытках" за последние 3 года, а также из бухгалтерского баланса за 2012 год.

Таблица 2 ? Основные экономические показатели ОАО «Газпром»

Показатель	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонение 2012 г.к 2010 г., +/-	Темп роста 2012г. к 2010г.,%
Выручка от продаж, млн.руб.	2879390	3534341	3659150	779760	127,1
Стоимость основных средств, млн.руб.	3883459	4808400	5569621	1686162	143,4
Стоимость оборотных средств, млн.руб.	2349716	2891020	2560557	210841	91,8
Численность персонала, чел	20865	22092	23304	2439	111,7
Себестоимость продукции, млн.руб.	1250895	1452194	1708052	457157	136,5
Прибыль от продаж, млн.руб.	821980	1191664	993148	171168	120,8
Прибыль до налогообложения	525000	145163	753686	228686	143,5
Фондоотдача	0,741	0,735	0,656	-0,085	88,5
Коэффициент оборачиваемости	1,1	1,1	1,5	0,4	136,4
Производительность труда, тыс. руб./ чел	138000,9	159982,9	157018,1	19017,2	113,8
Общая рентабельность, %	18,23	4,10	20,59	2,36	112,9

В результате анализа показателей таблицы 2 видно, что выручка от продаж увеличилась в 2012 г. по сравнению с 2010 г. на 779760 млн. руб. или на 27,1%. Стоимость оборотных средств сокращается за счет уменьшения запасов и в динамике на 2012 г. По сравнению с 2010 г. составила 91,8%. В то же время выросла и себестоимость продукции. В 2012 г. по сравнению с 2010 г. она увеличилась на 457157 руб. или на 36,5%. Увеличение прибыли привело к повышению рентабельности продаж с 18,23% до 20,59%, что на 2,36% больше по сравнению с 2010 г., но несмотря на увеличение выручки от продаж сократилась фондоотдача на 11,5%. На это могли повлиять такие факторы как: амортизация, модернизация оборудования, капитальный ремонт оборудования, изменение соотношения фондов непроизводственного и производственного назначения. Также в 2012 г. увеличилась численность на 2439 человека и в 2012 г. составила 23304 человек, превышение составило 11,7%.

Таким образом, у предприятия наблюдается повышение почти всех параметров по сравнению с 2010 г., что привело к увеличению рентабельности на предприятии. Рентабельность увеличилась на 12,9% по сравнению с 2010 г. Это связано в основном с увеличением прибыли предприятия.

Рассмотрим анализ структуры прибыли организации в таблице 3.

Таблица 3? Структура прибыли

Показатель	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Структура прибыли, %
				2010	2011	2012
Прибыль от продаж, млн.руб.	821980	1191664	993148	156,6	104,1	131,8
Убыток от прочей деятельности, млн.руб.	-296981	-46502	-239462	56,6	4,1	31,8
Прибыль до налогообложения, млн.руб.	525000	1145163	753686	100	100	100
Налог на прибыль, млн.руб.	177641	204799	205040	33,8	17,9	27,2
Прибыль (убыток) отчетного периода, млн.руб.	364478	882120	556340	66,2	82,1	72,8

Из данной таблицы видим, что прибыль от продаж, прибыль от прочей деятельности, прибыль до налогообложения и прибыль отчетного периода в 2012 г. по сравнению с 2010 г. имеют положительное значение.

Далее рассмотрим динамику прибыли за 2010-2012 гг.

Таблица 4? Динамика прибыли

Показатель	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонения 2012 к 2010, +/-	Динамика 2012 г. к 2010 г., %
Прибыль от продаж, млн. руб.	821980	1191664	993148	171168	120,8
Убыток от прочей деятельности, млн.руб.	-296981	-46502	-239462	57519	80,6
Прибыль до налогообложения, млн.руб.	525000	1145163	753686	228686	143,5
Налог на прибыль	177641	204799	205040	27399	115,4
Прибыль отчетного периода, млн.руб.	364478	882120	556340	191862	152,6

Из 4 таблицы видим, что прибыль от продаж в 2012 г. по сравнению с 2010 г. увеличилась на 171168 млн. руб., что в динамике составляет 120,8 %. Прибыль от прочей деятельности и прибыль до налогообложения за тот же период увеличились и в динамике составили 266,8 % и 143,5 % соответственно. Налог на прибыль так же увеличился и составил 27399 млн. руб.

Также рассмотрим анализ прибыли организации в таблице 5.

Таблица 5 - Структура прибыли по отношению к выручке

Показатель	2010	2011	2012	Структура по отношению к выручке, %
				2010	2011	2012	Отклонения, +/-
							2011 к 2010гг	2012 к 2011гг
Выручка от продаж продукции, млн. руб.	2879390	3534341	3659150	100	100	100	0	0
Себестоимость продукции, млн. руб.	1250895	1452194	1708052	43,44	41,1	46,7	-2,3	5,6
Коммерческие расходы, млн. руб	759227	832682	895758	26,4	23,5	24,5	-2,9	1
Управленческие расходы, млн.руб.	47286	57799	62191	1,6	1,6	1,7	0	0,1
Прибыль от продаж, млн.руб.	821980	1191664	993148	28,55	33,7	27,1	5,2	-6,6

В результате анализа общей части прибыли организации мы видим, что выручка от продаж в 2012 г. по сравнению с 2010 г. увеличилась на 779760 млн. руб., в связи, с чем по структуре увеличилась себестоимость продукции на 3,3% и управленческие расходы на 0,1%. Также по причине роста себестоимости у нас снизилась валовая прибыль на 2,9% и прибыль от продаж на 1,4%. Но, несмотря на это, сократились коммерческие расходы на 1,9%.

Таблица 6 ? Факторный анализ прибыли от продаж

Показатели	величина
	2010 к 2011 гг.	2011 к 2012 гг.
Выручка от реализации продукции, млн.руб.	3 534 341	3 659150
Выручка от реализации продукции в базисном периоде, млн.руб.	2 879 390	3 534 341
Индекс цен	1,061	1,066
Выручка от реализации продукции в сопоставимых ценах, млн.руб.	3534341/1,061=333331141,4	3659150/1,066=3432598,5
Изменение выручки от реализации под влиянием цен, млн.руб.	3534341-3331141,4=203199,6	3659150-3432598,5=226551,5
Изменение выручки от реализации под влиянием количества продукции, млн.руб.	3331141,4-2 879390=451751,4	3432598,5-3534341= -101742,5
Изменение прибыли под влиянием цен, млн.руб.	203199,6*28,55%= 58013,5	226551,5*33,7%=76347,8
Изменение прибыли под влиянием количества продукции, млн.руб.	451751,4*28,55%=128975	-101742,5*33,7%=-34287,2
Изменение прибыли под влиянием себестоимости, млн.руб.	3 534341*2,3%=81289,8	3 659150*5,6%=-204912,4
Изменение прибыли под влиянием фактора «Коммерческие расходы»,млн.руб.	3 534341*(-2,9%)= 102495,8	3 659150*1%=-36591,5
Изменение прибыли под влиянием фактора «Управленческие расходы»,млн.руб.	3 534341*0=0	3 659150*0,1%=-3659,15
Итого изменение прибыли от реализации продукции	370774,1	-203102,4

Далее рассмотрим динамику прочих доходов и расходов ОАО «Газпром» за 2010-2012 гг.

Таблица 7 - Динамика прочих доходов и расходов ОАО «Газпром» за 2010-2012 гг.

Показатель	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонение, (+/-)
				2011 г. к 2010 г.	2012 г. к 2011 г.
Проценты к получению, млн.руб.	6116	8227	10290	2111	2063
Проценты к уплате, млн.руб.	69261	63580	76671	-5681	13091
Доходы от участия в других организациях	41380	78657	110415	37277	31758
Прочие доходы, млн.руб.	2302685	3283210	3240450	980525	-42760
Прочие расходы, млн.руб.	2577901	3353016	3523946	775115	170930

По данным таблицы 7 видно, что в целом доходы организации в отчетном году увеличились на 191861 млн. руб. При этом доходы по обычным видам деятельности сократились на 198516 млн. руб., а прочие доходы увеличились на 937764 млн. руб. Прочие расходы увеличились на 946044 млн. руб.

Таким образом, в таблице 8 можно обобщить влияние факторов, воздействующих на прибыль от продажи, и, следовательно, на прибыль отчетного периода.

Таблица 8 - Сводная таблица влияния факторов на прибыль

Показатели	2011 г	2012 г
Изменение прибыли под влиянием цен	58013,5	76347,8
Изменение прибыли под влиянием себестоимости	81289,8	-204912,4
Изменение прибыли под влиянием фактора «Коммерческие расходы»	102495,8	-36591,5
Изменение прибыли под влиянием фактора «Управленческие расходы»	0	-3659,15
Итого изменение прибыли от реализации продукции	370774,1	-203102,4
Проценты к получению	2111	2063
Проценты к уплате	-5681	13091

Общее изменение прибыли от продаж составило -396062,4 млн.руб., на данное изменение оказали положительное влияние все факторы, а именно, изменение цен на реализованную продукцию, изменение себестоимости проданных товаров, продукции, работ, услуг, изменение коммерческих и управленческих расходов.

2.3 Анализ состава и структуры имущества предприятия

Главным признаком группировки статей актива баланса считается степень их ликвидности (быстрота превращения в денежную наличность). По этому признаку все активы баланса подразделяются на долгосрочные или основной капитал (I раздел) и текущие (оборотные) активы (II раздел). Средства предприятия могут использоваться в его внутреннем обороте и за его пределами (дебиторская задолженность, приобретение ценных бумаг, акций, облигаций других предприятий).

Оборотный капитал может находиться в сфере производства (запасы, незавершенное производство, расходы будущих периодов) и сфере обращения (готовая продукция на складах и отгруженная покупателям, средства в расчетах, краткосрочные финансовые вложения, денежная наличность в кассе и на счетах в банках, товары и другие).

Размещение средств предприятия имеет очень большое значение в финансовой деятельности и повышении ее эффективности. От того, какие ассигнования вложены в основные и оборотные средства, сколько их находятся в сфере обращения и в сфере производства, в денежной и материальной форме, насколько оптимально их соотношение, во многом зависят результаты производственной и финансовой деятельности, следовательно, и финансовое состояние предприятия.

Поэтому в процессе анализа активов предприятия в первую очередь следует изучить изменения в их составе и структуре и дать им оценку.

Рассмотрим состав и структуру имущественного состояния ОАО «Газпром» за 2010-2012 гг.

Таблица 9 ? Структура имущественного состояния ОАО «Газпром» за 2010-2012 гг.

Показатель	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Структура имущества, %
				2010 г.	2011 г.	2012 г.
1.Внеоборотные активы
Нематериальные активы	401	371	523	0,005	0,004	0,005
Основные средства	3883	4808	5569	49,6	50,5	55,5
Финансовые вложения	1517264	1717983	1769588	19,4	18	17,6
Прочие внеоборотные активы	18194	24944	28536	0,2	0,3	0,3
Итого по разделу 1	5476173	6630253	7475094	69,9	69,6	74,4
Оборотные активы
Запасы	245146	281000	350733	3,1	2,9	3,5
НДС по приобретенным ценностям	21189	20357	49199	0,3	0,2	0,5
Дебиторская задолженность более чем 12 мес.	703918	520637	585306	8,9	5,5	5,8
Дебиторская задолженность менее 12 мес.	1150076	1854550	1427520	14,7	19,5	14,2
Финансовые вложения	20198	23102	21046	0,2	0,2	0,2
Денежные средства	207711	187778	120666	2,6	1,9	1,2
Итого по разделу 2	2349716	2891020	2560557	30,01	30,3	25,5
БАЛАНС	7825890	9521274	10035651	100	100	100

Проанализировав данную таблицу можно сделать вывод, что по структуре наибольший удельный вес за период 2010-2012 гг. занимают основные средства, в 2010 г. структура составила 49,6%, а к 2012 г. произошло увеличение на 5,9%. Это что может быть следствием развития материально-технической базы предприятия, или результатом переоценки основных средств. Рост стоимости основных средств экономически обоснован, если способствует увеличению объема производства и реализации продукции. Причем темпы роста объема продажи продукции должны опережать рост стоимости основных средств, что отразится на повышении уровня фондоотдачи.

Нематериальные активы в 2011 г. по сравнению с 2010 г. сократились, но к 2012 г. вновь достигли прежней величины.

Финансовые вложения в 2012 г. по сравнению с предыдущими годами сократились на 1,8 % и 0,4%.

Прочие активы в отчетном году остались неизменны.

Прирост оборотных активов обусловлен увеличением материально-производственных запасов, дебиторской задолженности. Наибольшее приращение обеспечено увеличением запасов, структура которого равна 3,5%.

НДС по приобретенным ценностям в отчетном году в сравнении с 2010 и 2011 гг. в структуре увеличился на 0,2 и 0,3%.

Краткосрочные финансовые вложения остались без изменения.

Денежные средства снизились на 0,7%, что отрицательно сказывается на платежеспособности предприятия.

Таблица 10 ? Динамика имущества ОАО «Газпром» за 2010 - 2012 гг.

Показатель	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонение, (+/-)	Темп роста, %
				2012 к 2010 гг.	2012 к 2011 гг.	2012 к 2010гг.	2012 к 2011 гг.
1.Внеоборотные активы.
Нематериальные активы	401	371	523	121	152	130,3	140,9
Основные средства	3883459	4808400	5569621	1686161	761221	143,4	115,8
Финансовые вложения	1517264	1717983	1769588	252324	51605	116,6	103
Прочие внеоборотные активы	18194	24944	28536	10342	3592	156,8	114,4,
Итого по разделу 1	5476173	6630253	7475094	1998921	844841	136,5	112,7

Как видно из таблиц 10, общая стоимость имущества предприятия увеличилась за отчетный год на 12,7%. Это произошло за счет прироста стоимости внеоборотных активов и увеличения стоимости мобильного имущества.

В отчетном году стоимость основных средств возросла на 115,8%, а выручка от продажи продукции увеличилась на 124809млн. руб. или на 3,5%, это свидетельствует о рациональном увеличении активов.

Нематериальные активы в составе имущества занимают 40,9%, их увеличение свидетельствует о развитии инновационной деятельности.

Увеличение долгосрочных финансовых вложений на 3%, связано с развитием инвестиционной деятельности, включая вложение средств в дочерние компании. Развитие инвестиционной деятельности оправдано, если приносит предприятию доход.

Прирост оборотных активов обусловлен увеличением материально-производственных запасов, дебиторской задолженности. Наибольшее приращение обеспечено увеличением суммы НДС по приобретенным ценностям, сумма которого возросла на 141,7%.

В отчетном году сумма долгосрочной дебиторской задолженности возросла на 12,4%. Прирост дебиторской задолженности может быть результатом увеличения товарных ссуд, выданных потребителям готовой продукции, появления просроченной задолженности. Сумма краткосрочной дебиторской задолженности снизилась на 23%.

Краткосрочные финансовые вложения снизились на 8,9% и составили 21046 млн. руб.

Денежные средства снизились на 35,7%, что отрицательно сказывается на платежеспособности предприятия.

В ходе анализа показателей структурной динамики установлено, что на конец отчетного периода 73,4% составляют внеоборотные активы и 26,6% - оборотные активы. В составе внеоборотных активов наибольшую долю занимают нематериальные активы (40,9%), а в составе оборотных активов - НДС по приобретенным ценностям (141,7%). Следует обратить внимание на невысокий удельный вес денежных средств в составе оборотных активов и значительное отвлечение средств в запасы и дебиторскую задолженность.

Рассмотрим структуру источников образования имущества в таблице 11.

Таблица 11? Структура источников образования имущества

...

Показатель	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Структура имущества, %
				2010 г.	2011 г.	2012 г.
1	2	3	4	5	6	7
3. Капитал и резервы
Уставный капитал	118367	118367	118367	1,5	1,2	1,1
Переоценка внеоборотных активов	3769181	4331266	4328879	48,2	45,5	43,1
Резервный капитал	8636	8636	8636	01,	0,09	0,08
Нераспределенная прибыль	2288264	3080819	3427213	29,2	32,3	34,1
Итого по разделу 3	6184449	7539089	7883096	79	79,2	78,5
4.Долгосрочные обязательства
Заемные средства	862948	841947	774749	11	23,9

Подобные документы

• Планирование показателей качества выпуска продукции как основа финансовой устойчивости предприятия (на материалах ООО "Опти-макс")

  Экономико-организационная характеристика предприятия ООО "Опти-макс". Анализ и оценка имущественного положения, ликвидности, финансовой устойчивости, деловой активности и платежеспособности. Оценка эффективности использования ресурсов предприятия.
  
  отчет по практике [91,0 K], добавлен 12.02.2015
  

• Анализ финансового состояния предприятия по материалам ООО "МФ Стиль"

  Анализ финансовых ресурсов, имущественного положения организации. Анализ деловой активности и рентабельности капитала предприятия ООО "МФ Стиль". Оценка ликвидности баланса и платёжеспособности организации. Анализ финансовой устойчивости предприятия.
  
  курсовая работа [164,2 K], добавлен 07.06.2010
  

• Анализ показателей деловой активности торгового предприятия на примере ООО "Тройка-Диалог"

  Организационно-экономическая характеристика предприятия. Анализ его деловой активности, экономических показателей производственно-хозяйственной деятельности, состояния и эффективности использования основных средств. Мероприятия по увеличению прибыли.
  
  курсовая работа [67,3 K], добавлен 07.01.2014
  

• Сущность ценовой политики

  Анализ имущественного состояния предприятия, его финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности. Исследование финансовых результатов и рентабельности организации, деловой активности предприятия, дебиторской и кредиторской задолженности.
  
  курсовая работа [63,8 K], добавлен 10.06.2011
  

• Анализ экономических показателей ЗАО "Химсервис"

  Анализ имущественного состояния предприятия ЗАО "Химсервис". Показатели финансовой устойчивости. Анализ ликвидности и платежеспособности, оценка и анализ деловой активности предприятия. Отчет о финансовых результатах и оценка вероятности банкротства.
  
  отчет по практике [165,2 K], добавлен 17.05.2016
  

• Анализ деловой активности предприятия (на примере ОАО "Омега")

  Теоритические основы анализа деловой активности предприятия. Основные критерии. Анализ эффективности использования ресурсов. Анализ устойчивости экономического роста предприятия. Пути улучшения деловой активности.
  
  курсовая работа [49,5 K], добавлен 11.09.2005
  

• Повышение эффективности деятельности ОАО "НПО ЭЛСИБ" на основе управления деловой активностью

  Информационное обеспечение оценки деловой активности организации. Методика оценки устойчивости экономического роста предприятия. Влияние деловой активности на потребность в оборотном капитале и оборачиваемости на эффективность деятельности компании.
  
  дипломная работа [1,0 M], добавлен 17.09.2014
  

• Комплексный экономический анализ деловой активности предприятия

  Методика экономического анализа деловой активности организации, пути ее повышения. Анализ деловой активности ООО "МАСТЕР+". Рекомендации по формированию политики управления дебиторской задолженностью и эффективности использования денежных средств.
  
  курсовая работа [602,6 K], добавлен 26.03.2011
  

• Анализ и прогноз финансового состояния предприятия в рыночной экономике

  Экономический механизм образования кризисного состояния предприятия и его государственное регулирование. Анализ финансовой устойчивости, обобщающих показателей эффективности и деловой активности предприятия. оценка основных причин неплатежеспособности.
  
  курсовая работа [112,1 K], добавлен 26.12.2011
  

• Анализ финансовой устойчивости и деловой активности ОАО "Магнит"

  Организационно-экономическая характеристика предприятия. Анализ показателей деловой активности и финансового цикла как индикаторов результативности финансово-хозяйственной деятельности организации. Оценка оборачиваемости средств, вложенных в имущество.
  
  курсовая работа [745,3 K], добавлен 03.01.2016
  

• Анализ деловой активности предприятия (на примере ООО "Разрез Тигнинский")

  Анализ деловой активности ООО "Разрез Тигнинский", пути ее повышения. Общая характеристика предприятия. Оценка динамики и структуры активов и пассивов организации, ее финансовой устойчивости. Коэффициенты деловой активности и методика их расчета.
  
  курсовая работа [1,9 M], добавлен 09.04.2016
  

• Экономический анализ предприятия на примере ЗАО "Мираж"

  Анализ доходов и расходов предприятия, финансовых результатов, чистой прибыли. Оценка деловой активности. Факторный анализ рентабельности. Оценка имущественного состояния предприятия. Анализ источников формирования капитала и ликвидности баланса.
  
  курсовая работа [101,2 K], добавлен 01.02.2014
  

• Анализ деловой активности предприятия

  Краткая экономическая характеристика предприятия ООО "ОМВК". Оценка финансового состояния, устойчивости и деловой активности предприятия. Анализ структуры имущества и источников его формирования. Показатели рентабельности, ликвидности, платежеспособности.
  
  курсовая работа [62,8 K], добавлен 12.01.2015
  

• Исследование и оценка уровня деловой активности предприятия ООО "Амурметалл-Литье" на основании его финансовой отчетности

  Понятие деловой активности предприятия. Характеристика и классификация источников информации. Характеристика финансовой отчетности, используемой для оценки деловой активности организации. Структура оборотных активов. Анализ показателей рентабельности.
  
  дипломная работа [372,2 K], добавлен 23.12.2012
  

• Анализ деловой активности организации

  Характеристика финансовой устойчивости предприятия. Оценка динамики состава и структуры активов и пассивов. Расчет коэффициентов оборачиваемости. Анализ операционного и финансовых циклов. Разработка направлений по повышению уровня деловой активности.
  
  курсовая работа [105,0 K], добавлен 16.11.2019
  

• Анализ финансовой устойчивости и деловой активности совхоза-завода "Плодовое" Бахчисарайского района и пути ее повышения

  Теоретические основы финансовой устойчивости и деловой активности предприятия. Общая характеристика деятельности совхоза-завода "Плодовое" Бахчисарайского района, анализ его финансовой устойчивости и деловой активности, рекомендации по их повышению.
  
  курсовая работа [422,7 K], добавлен 25.06.2010
  

• Оценка платежеспособности предприятия

  Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Анализ ликвидности баланса, финансовой устойчивости предприятия, показателей деловой активности, эффективности использования основных фондов, вероятности наступления банкротства.
  
  курсовая работа [36,8 K], добавлен 16.01.2011
  

• Финансовый результат предприятия

  Теоретические основы анализа финансового состояния организации. Организационная и экономическая характеристика ООО "Айкай". Анализ финансовой устойчивости и платежеспособности организации. Анализ эффективности привлечения капитала и деловой активности.
  
  курсовая работа [74,9 K], добавлен 20.12.2011
  

• Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия на примере МП "Салехардэнерго" муниципального образования город Салехард

  Краткая характеристика предприятия МП "Салехардэнерго", его организационная структура. Анализ состава и эффективности использования основных средств. Оценка показателей ликвидности, финансовой устойчивости, деловой активности, рентабельности организации.
  
  курсовая работа [823,0 K], добавлен 29.04.2014
  

• Экономический анализ хозяйственной деятельности предприятия "Агросоюз"

  Оценка имущественного положения коллективного хозяйства "Агросоюз". Анализ динамики показателей, характеризующих ликвидность предприятия. Обзор системы показателей финансовой устойчивости, деловой активности. Динамика состава и структуры текущих активов.
  
  курсовая работа [48,8 K], добавлен 21.10.2014
  

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам