Організація системи моніторингу фінансової діяльності на металургійних підприємствах

Размещено на http://www.allbest.ru/

Харківський державний економічний університет

УДК 658.14

Організація системи моніторингу фінансової діяльності на металургійних підприємствах

Спеціальність: 08.06.01 - Економіка, організація і управління підприємствами

Автореферат

дисертація на здобуття наукового ступеня кандидата економічних наук

Коляда Ольга Юріївна

Харків 2003

Дисертацією є рукопис.

Робота виконана в Харківському державному економічному університеті, Міністерство освіти і науки України.

Науковий керівник

доктор економічних наук, професор Клебанова Тамара Семенівна, Харківський державний економічний університет, завідуюча кафедрою економічної кібернетики

Офіційні опоненти:

доктор економічних наук, професор Кизим Микола Олександрович, Харківський державний економічний університет, завідуючий лабораторією оцінки рівня креативності та інтелекту

кандидат економічних наук, доцент Решетняк Наталія Іванівна, Харківський гуманітарний університет “Народна Українська Академія”, доцент кафедри економіки підприємства

Провідна установа - Інститут економіки НАН України, відділ фінансово-економічних проблем використання виробничого потенціалу, м. Донецьк.

Захист відбудеться 25 грудня 2003 р. о 13 годині на засіданні спеціалізованої вченої ради, шифр Д 64.055.01, у Харківському державному економічному університеті за адресою: 61001, м. Харків, пр. Леніна, 9а.

З дисертацією можна ознайомитись у бібліотеці Харківського державного економічного університету за адресою: 61001, м. Харків, пр. Леніна, 9а.

Автореферат розісланий 20.11.2003 р.

Вчений секретар спеціалізованої вченої ради Дороніна М.С.

фінансовий моніторинг металургійний прогнозування

ЗАГАЛЬНА ХАРАКТЕРИТСТИКА РОБОТИ

Актуальність теми. В умовах переходу до ринкових відносин, розширення автономії підприємств вагомого значення набувають методи удосконалення управління підприємством. Сучасні трансформаційні умови видвігають нові вимоги до управління: на перший план виходять економічні, ринкові критерії ефективності, підвищуються вимоги к гнучкості управління. Науково-технічний прогрес та динаміка зовнішнього середовища обумовлюють постійне удосконалення систем управління на підприємствах. Для забезпечення ефективного управління необхідні нові методи, які відповідають складності зовнішнього та внутрішнього середовища підприємства.

Складовою частиною управління є фінансовий менеджмент. Складність та багатогранність фінансових відносин господарчого суб'єкту визначає необхідність організації високоефективного управління фінансовою діяльністю. Фінансовий менеджмент дозволяє формувати високі темпи виробничого розвитку підприємства, забезпечувати постійний зріст власного капіталу, істотно підвищувати конкурентну позицію на ринку, забезпечувати стабільний економічний розвиток на стратегічну перспективу.

Для удосконалення управління фінансовою діяльністю на підприємстві пропонується організувати систему моніторингу в рамках концепції фінансового менеджменту. Моніторинг фінансової діяльності становить синтез аналізу, контролю, планування й займає особливе місце в системі управління металургійними підприємствами. Моніторинг фінансової діяльності здійснює інформаційне забезпечення прийняття рішень в цілях оптимального використання власних можливостей, об'єктивної оцінки сильних та слабких сторін підприємства, а також для попередження банкрутства та кризових ситуацій.

Великий внесок у розвиток підходів до удосконалення управління фінансової діяльності внесли роботи як вітчизняних, так і закордонних авторів, таких як Бланк І.О., Галіцин В.К., Забродський В.А., Клебанова Т.С., Кизим М.О., Пушкар О.І., ДанилочкінаН.Г., Балабанов І.Г., Шеремет О.Д., Герчикова І.М., Скоун Т. та ін. Аналіз сучасних підходів щодо організації моніторингу фінансової діяльності визначив проблему, пов'язану з відсутністю цілісної системи. Деякі елементи системи спрямовані на вирішення конкретних задач. Моніторинг представлено інформаційною системою про стан та потенційні можливості середовища, що досліджується, без доповнення функціями управління й регулювання.

Актуальність названої проблеми, необхідність побудови системи моніторингу для вдосконалення управління фінансовою діяльністю обумовив вибір теми дисертаційного дослідження, його мету та задачі.

Зв'язок роботи з науковими програмами, планами, темами. Дисертація виконувалася в рамках дослідницької роботи Інституту економіко-правових досліджень НАН України 3.1.10.16 “Місто в системі реструктуризації господарського комплексу регіону” (номер державної реєстрації - 0100U004747).

Мета і задачі дослідження. Основною метою дослідження є теоретичне обґрунтування й практична розробка механізмів системи моніторингу фінансової діяльності, які дозволять своєчасно виявляти відхилення фактичних результатів від передбачених, визначати причини відхилень, а також розробляти пропозиції щодо корегування окремих напрямків фінансової діяльності з метою її нормалізації та підвищення ефективності. У відповідності із сформульованою метою дослідження були поставлені та вирішені наступні задачі:

розкрито поняття фінансового моніторингу та обґрунтована необхідність його використання для удосконалення управління фінансовою діяльністю на металургійному підприємстві;

узагальнені теоретичні основи побудови системи моніторингу фінансової діяльності, сутність різних підходів до його організації;

запропоновано методика організації системи моніторингу на підприємстві;

розроблений комплекс механізмів системи моніторингу, спрямований на формування інформаційного простору признаків і прогнозування фінансової ситуації;

розроблена схема прийняття рішень з попередження відхилень в фінансовій діяльності підприємства.

Об'єктом дослідження дисертаційної роботи є процеси обліку, контролю, аналізу фінансової діяльності на металургійних підприємствах.

Предметом дослідження - механізми організації системи моніторингу фінансової діяльності.

Теоретичною та методологічною основою дослідження є наукові праці вітчизняних та закордонних вчених у галузі аналізу та управління фінансовою діяльністю підприємства, багатомірного статистичного аналізу, прогнозування.

В процесі дослідження було використано багатомірний статистичний аналіз - метод головних компонент - для скорочення інформаційного простору показників фінансової діяльності; методи прогнозування - як інструмент для прийняття своєчасного управлінського рішення.

Розрахунки проводилися з використанням ППП “Statistika”.

При роботі над дисертацією були вивчені й використані статистичні матеріали періодичних видань, річні й місячні дані макроекономічних показників по Україні, фінансова звітність ряду промислових підприємств.

Наукова новизна отриманих результатів полягає в наступному:

вперше:

розроблені концептуальні положення побудови системи моніторингу фінансової діяльності, що включають комплекс механізмів оцінки, аналізу та прогнозування, які дозволяють підвищити якість прийнятих рішень в управлінні фінансовою діяльністю;

удосконалені:

методика організації системи моніторингу фінансової діяльності, яка з включенням механізмів попереджуючого управління дозволяє ураховувати вплив внутрішнього та зовнішнього середовища підприємства;

процедури формування інформаційного простору признаків, які характеризують стан фінансової діяльності підприємства на підставі використання методу головних компонент;

знайшли подальший розвиток:

елементи візуалізації результатів моніторингу, спрямовані на встановлення причинно-наслідкових зв'язків фінансової ситуації і здійснення попереджуючого управління.

Практична цінність отриманих результатів дослідження полягає в поширенні реактивної форми управління, яка дозволяє систематизувати і обробляти великий обсяг різної інформації фінансового характеру, постійно проводити аналіз ситуації, своєчасно приймати ефективні управлінські рішення.

Організація системи моніторингу фінансової діяльності на підприємстві, заснована на використанні елементів багатомірного статичного аналізу, математичної статистики, методів прогнозування дозволила систематично спостерігати за найголовнішими параметрами фінансової діяльності, своєчасно реагувати на передбачені труднощі та здійснювати дії з нормалізації ситуації.

Матеріали дисертації знайшли практичне використання на ВАТ ММК “Азовсталь” (акт про впровадження № от ) і ВАТ “Транспрогрес” (акт про впровадження № от ).

Особистий внесок здобувача в роботах. При виконанні роботи [7] автор безпосередньо приймав участь в побудові моделі фінансової ситуації підприємства з вивченням факторного впливу.

Апробація результатів дослідження. Основні висновки, положення та результати дисертаційного дослідження були представлені й обговорювалися: на VI регіональній науково-технічній конференції, присвяченій 100-річчю Казанцева І.Г. (Маріуполь, 1999), на міжнародній науково-практичній конференції “Проблеми і перспективи розвитку економіки в умовах ринкової трансформації” (Дніпропетровськ, 1999), на VI Всеукраїнській науково-методичній конференції з проблем економічної кібернетики (Харків, 2000), міжнародній науково-практичній конференції “Економічна теорія: сучасна парадигма та її еволюція на порозі XXI століття” (Київ, 2000).

Публікації результатів дослідження. Результати дослідження опубліковані в 9 наукових працях загальних обсягом 1,93 ум.-друк. арк., з яких автору належить 1,62 ум.-друк. арк.

Обсяг і структура дисертації. Дисертація складається з вступу, трьох розділів, висновків, списку використаних літературних джерел, додатків. Загальний обсяг дисертації складає 165 сторінок, з них основного тексту - 142 сторінки. Матеріал ілюстрований 41 малюнком і 25 таблицями. Обсяг додатків - 11 сторінок. Список використаних джерел включає 121 найменування й займає 9 сторінок.

ОСНОВНИЙ ЗМІСТ ДИСЕРТАЦІЇ

У вступі обґрунтована актуальність теми дисертаційної роботи, сформульована мета і задачі дослідження, також визначені об'єкт і предмет дослідження, розкрита наукова новизна та практичне значення отриманих результатів.

У першому розділі - “ОСОБЛИВОСТІ УПРАВЛІННЯ ФІНАНСАМИ НА МЕТАЛУРГІЙНИХ ПІДПРИЄМСТВАХ В СУЧАСНИХ УМОВАХ” - визначені особливості функціонування підприємств металургійної промисловості, розглянуті система показників фінансової діяльності, виявлені складності в управлінні фінансовими ресурсами на підприємстві.

В теперішній час в Україні триває трансформація всієї економічної системи, яку характеризують виникнення і розвиток нових форм власності та організаційно-правових форм господарювання, корінна зміна методів державного регулювання економіки, значне підвищення ступеня самостійності підприємств, становлення нової нормативно-законодавчої бази. Адаптація підприємств до безперервно змінних ринкових умов триває шляхом проведення комплексу заходів організаційно-економічного, техніко-технологічного та фінансового характеру, які забезпечують зріст ефективності виробництва, підвищення конкурентоспроможності та укріплення фінансової стійкості.

Особливу увагу привертають підприємства металургійної промисловості в період становлення нових умов господарювання. Після економічного спаду у 1990-1992 р.р. були прийняті заходи щодо структурної перебудови галузі. Більшість підприємств змінили форму власності, провели модернізацію виробництва, збільшили обсяг експорту металопродукції з України. Акціонування підприємств дозволило об'єднати різні господарчі одиниці в цілісні комплекси, перебороти кризову ситуацію, що склалася, залучити додаткові інвестиції та підвищити ефективність виробництва. Однією з особливостей металургійної галузі є розміщення підприємств головним чином в двох регіонах - Донбасі та Придніпров'ї, де вони, як правило, являються містоутворюючими й формують економічний потенціал. В теперішній час металургійна галузь займає головне місце в господарчий сфері держави, в її промисловому і експортному потенціалі.

Трансформаційні умови економіки видвігають особливі вимоги до управлінських рішень на підприємстві. Особливого значення набуває якісне управління фінансовою діяльністю. Ефективний фінансовий менеджмент дозволяє сформувати високі темпи виробничого розвитку, забезпечує зріст власного капіталу, істотно підвищує конкурентоспроможність підприємства, забезпечує стійкий економічний розвиток на стратегічну перспективу. Він передбачає прийняття своєчасних і обгрунтованих рішень, що базуються на аналізі системи показників фінансової діяльності, безперервному пошуку найбільш ефективних методів координації, зв'язків із зовнішнім середовищем.

Аналіз системи показників фінансової діяльності, які є основними критеріями ефективності функціонування фінансових ресурсів підприємства, передбачає глибоке вивчення стану та результатів фінансової діяльності, спрямоване на виявлення внутрішніх резервів і підвищення ефективності капиталу підприємства. Вагомість фінансового анализу обумовлена в першу чергу тим, що фінансова сторона діяльності підприємства в умовах змінної ринкової середи є найбільш характерною рисою сучасної економічної ситуації.

Аналіз фінансової діяльності на металургійному підприємстві є трудомісткий процес та включає велику кількість показників. Особливий інтерес уявляє вивчення ринкової стійкості та платоспроможності підприємства. Система показників з урахуванням загальноприйнятих нормативів наведена в табл. 1.



Таблиця 1

Аналіз показників фінансової стійкості та платоспроможності

Показники	1 кв. 2000 р.	4 кв. 2002 р	Загальноприйнятий стандарт
1. Коефіцієнт автономії	0,81	0,73	0,5
2. Коефіцієнт заборгованості	0,23	0,37	0,3
3. Коефіцієнт маневрування	0,06	0,14	0,4
4. Коефіцієнт співвіднесення кредиторської і дебіторської заборгованості	1,35	1,29	1,0
5. Коефіцієнт інвестування	1,07	1,16	1,5
6. Індекс фінансового напруження	0,19	0,27	0,15
7. Коефіцієнт покриття	1,27	1,38	2,0
8. Коефіцієнт ліквідності балансу	0,73	0,68	0,8

Проведений аналіз фінансової діяльності виявив проблеми, що виникли у підприємства на поточний час. Складності з покриттям своїх обов'язків і нераціональна структура капіталу можуть призвести до негативних наслідків. Аналіз фінансової діяльності на металургійному комбінаті ускладнюється за рахунок недосконалої системи обліку, контролю і аналізу фінансової інформації. Фінансові дані агрегуються на систематизованій основі тільки щоквартально, тобто оцінюється ситуація тільки по закінчення трьох місяців. Щомісячно розраховуються і аналізуються тільки основні платежі та розрахунки. Упускається можливість вивчення фінансової ситуації через місяць, тиждень з початку звітного періоду. Своєчасно не усуваються недоліки та небезпеки. Все це свідчить про необхідність удосконалення системи обліку, контролю і аналізу фінансової діяльності на підприємстві.

У другому розділі - “ОРГАНІЗАЦІЯ СИСТЕМИ МОНІТОРИНГУ ФІНАНСОВОЇ ДІЯЛЬНОСТІ НА ПІДПРИЄМСТВІ” - сформульовані функції, структуроформуючі елементи, а також методика організації системи моніторингу фінансової діяльності, показана сутність інформаційних аспектів в реалізації механізмів моніторингу.

Одним із заходів підвищення ефективності управління є організація системи моніторингу. Велике поширення набув моніторинг соціально-економічної ситуації як в Україні, так і за кордоном. Особлива увага приділяється системі моніторингу макроекономічних показників, до задач спостереження і аналізу якої додаються задачі короткострокового прогнозування та візуалізації результатів моніторингу.

Аналіз сучасних підходів до організації моніторингу фінансової діяльності визначив проблему, пов'язану з відсутністю цілісної системи. Елементи існуючої системи моніторингу спрямовані на вирішення деякіх задач. Моніторинг в основному розглядається як інформаційна система про стан і потенційні можливості середовища, що спостерігається, без доповнення функціями управління.

Принципами побудови системи моніторингу являються: цільова спрямованість і конкретність при виборі досліджуваних величин; об'єктивність даних моніторингу; безперервність моніторингу; мінімізація числа досліджуваних величин та витрат на моніторинг; орієнтація на конкретну область; керованість системою моніторингу; забезпечення повноти, своєчасності й чіткості надання інформації; зведення до мінімуму помилкових даних; максимальна адаптація до запитів споживача; включення в розгляд внутрішнього і зовнішнього середовища; забезпечення конфіденційності інформації.

За допомогою системи моніторингу, основаної на цих принципах, можна отримати інформацію для ефективного управління фінансовою діяльністю підприємством та прийняти корегуючи рішення щодо досягнення поставлених цілей.

Моніторинг, що утворюється як одна з складових частин системи підтримки прийняття рішень при управлінні фінансовою діяльністю, повинна володіти наступними функціями: відстежувати динамічно змінну інформацію про фактори зовнішнього і внутрішнього фінансового середовища; будувати на інформаційних масивах моделі, які забезпечують часткове або повне структурування проблемної ситуації; визначати тип фінансової ситуації, що склалася та включати механізм її пояснення; намічати стратегічні дії для успішного функціонування підприємства; здійснювати заходи для розвитку позитивних тенденцій, недопущення погіршення ситуації; виповняти і контролювати запропоновану стратегію для досягнення поставлених цілей.

Структуроутворюючими елементами системи моніторингу фінансової діяльності, що пропонується, є механізми, які забезпечують розробку уявлення як про нормальний стан фінансового середовища, так і про потенційно небезпечні, негативні її становища. Такі механізми повинні відстежувати реальні зміни, запобігати негативним становищам та вивчати порядок санації середовища, якщо вони надійдуть. Основними механізмами системи моніторингу фінансової діяльності підприємства являються (рис. 1 ):

Система моніторингу фінансової діяльності включає наступні механізми:

Вибір і обґрунтування агрегованих показників системи моніторингу. Цей механізм включає експертні методи вибору показників, що характеризують різні аспекти фінансової діяльності, а також методи факторного аналізу, які використовуються для зменшення розмірності інформаційного простору і визначення ключових показників, що включають головне інформаційне навантаження.

Аналіз відхилень і причин їх виникнення. Застосування нормативного аналізу та бальної оцінки дозволять найбільш чітко відобразити фінансову ситуацію і виявити “вузькі” місця в фінансовій діяльності підприємства на теперішній час.

Розробка заходів щодо попередження відхилень у фінансовій діяльності. Методи прогнозування дозволять визначити тенденції розвитку фінансової ситуації та розробити управлінські рішення щоб запобігти погіршення стану фінансового середовища або підтримати стабільний, благоприятний стан.

Реалізація механізмів моніторингу фінансової діяльності, які представлени на рис. 1, спрямовані на відстеження фінансових процесів в режимі реального часу, що минають на підприємстві; складання оперативних звітів про результати роботи підприємства за найбільш корот-кі проміжки часу (день, тиждень, місяць); порівняння ці-льових результатів с фактично досягнутими. На підставі такого порівняння роблять висновки щодо сильних і слабких сторін підприємства, динаміки їх змін, а також позитивних і негативних тенденціях розвитку зовнішніх умов, в яких підприємство працює.

Зміна умов зовнішнього і внутрішнього середовища підприємства тягне за собою перегляд цільових параметрів: необхідно перевірити наскільки оптимальні поставлені цілі в нових умовах, спроможне чи підприємство, зважаючи на виникненні зміни, досягти поставлених цілей. На підставі зміни цільових параметрів, а також прогнозу змін сильних і слабких сторін самого підприємства корегується план дії щодо досягнення цілей, та вже цей новий, переглянутий план втілюється у життя. Модель моніторингу приведена на рис.2.

Моніторинг “відловлює” сильні та слабкі сигнали, які надходять із внутрішнього та зовнішнього середовища. Відразу після отримання сигналу необхідно розробити пропозиції про можливі реакції на нього. Перевага попереджувальної реакції, полягає в тому, що вона дозволяє прийняти своєчасні кроки до ліквідації загрози виникнення кризових явищ.

Методика організації системи моніторингу фінансової діяльності на металургійному підприємстві включає наступні етапи: систематичне спостереження за інформативними показниками фінансової діяльності; аналіз і діагностика фінансового становища підприємства; оперативне прогнозування досліджуваних показників - як інструмент для обґрунтованого прийняття управлінських рішень; інтерпретація отриманих результатів і рекомендація пропозицій щодо стабілізації фінансової ситуації.

Для нормального функціонування системи моніторингу необхідно розглядати в її складі забезпечуючу і функціональну підсистеми (Рис. 3).

До забезпечуючої підсистеми можна віднести: методологічне, наукове, математичне, інформаційне, технічне, технологічне, програмне, організаційне, кадрове, правове і метрологічне забезпечення.

Управління процесами аналізу, контролю, планування, регулювання - функціональної підсистеми - здійснюється за допомогою методів і заходів, спрямованих на ідентифікацію, аналіз, прогнозування фінансових процесів, прийняття управлінських рішень. Вихідними даними цих методів і заходів є інформація про зовнішнє та внутрішнє середовище підприємства. Результатом являється перетворена інформація, яка надається керівництву підприємства.

Одна з головних задач моніторингу - інформаційна підтримка управління, вирішити її можливо тільки за умов чіткого і відваженого функціонування системи інформаційних потоків на підприємстві. Організація системи моніторингу видвигає особливі вимоги до інформаційних потоків на підприємстві та обумовлює синтез управлінського обліку і фінансового контролю з використанням сучасних автоматизованих засобів обробки й розповсюдження інформації.

Таким чином, реалізація системи моніторингу фінансової діяльності на підприємстві дозволить своєчасно визначати відхилення фактичних результатів від передбачених, виявляти причини відхилень, а також розробити пропозиції з відповідного корегування окремих напрямків фінансової діяльності для її нормалізації та підвищення ефективності.

В третьому розділі - “РЕАЛІЗАЦІЯ МЕХАНІЗМІВ СИСТЕМИ МОНІТОРИНГУ ФІНАНСОВОЇ ДІЯЛЬНОСТІ НА МЕТАЛУРГІЙНОМУ ПІДПРИЄМСТВІ” - пропонується формувати інформаційний простір признаків в системі моніторингу з використанням методу головних компонент і застосовувати методи прогнозування як інструмент для прийняття обґрунтованих оперативних рішень.

Одним з механізмів методики організації системи моніторингу фінансової діяльності, що пропонується, є вибір показників, на підставі аналізу яких приймається управлінське рішення. Великий обсяг фінансової інформації на металургійному підприємстві значно ускладнює своєчасне реагування на сигнали, які надходять. Для скорочення інформаційного простору, виникає необхідність розробки механізму вибору змінних або їх комбінуванні таким чином, щоб вони включали всю доступну інформацію найбільш ефективним образом. Вирішити таку задачу можна з використанням багатомірного статистичного аналізу. Факторний аналіз було застосовано при формуванні інформаційного простору признаків в системі моніторингу фінансової діяльності на прикладі оцінки платоспроможності та фінансової стійкості підприємства. Скоротити первісну систему великої кількості взаємозв'язаних показниківY₁, …, Y_m відносно невеликою кількістю “прихованих” факторів F₁, …, F_k, k<m, зміна яких в значній мірі визначає зміну первісних показників, можливо з використанням метода головних компонент. Результати застосування цього метода відображени в табл. 2.

Табл. 2

Матриця факторних навантажень

Показники	Р1	Р2
Коефіцієнт автономії	-0,981312
Коефіцієнт заборгованості	0,980243
Коефіцієнт маневрування		0,736118
Коефіцієнт співвіднесення кредиторської і дебіторської заборгованості		-0,851781
Коефіцієнт інвестування		0,739695
Індекс фінансового напруження	0,981312
Коефіцієнт покриття		0,943469
Коефіцієнт ліквідності балансу	-0,650475
Власні числа	3,929234	2,919339
% поясненої дисперсії	0,491154	0,364917

Аналіз розподілення вихідних показників за виділеними головними компонентами дозволив припустити, що головна компонента Р1 відображає залежність підприємства від зовнішніх джерел фінансування, а Р2 - стан структури капіталу підприємства.

На заключному етапі формування інформаційного простору системи моніторингу визначаються значення головних компонент, динаміка яких відображена на рис.

Динаміка значень виділених головних компонент

Використання моделі головних компонент для формування показників системи моніторингу фінансової діяльності дозволяє:

скоротити кількість показників, що досліджується, шляхом представлення змінних у вигляді лінійних комбінацій факторів;

визначити структуру основних показників фінансової діяльності;

аналізувати фінансову ситуацію, не дочекавшись кінця звітного періоду;

сумісно з іншими методами статистичного аналізу створити комплексну модель фінансової діяльності.

Для реалізації механізмів моніторингу фінансової діяльності, спрямованих на розробку заходів щодо усунення відхилень і причин виникнення, необхідно вивчити прогнозні показники та визначити систему дій при фінансовій ситуації, що склалася. Оперативне прогнозування є інструментом для прийняття своєчасного управлінського рішення. Запропоновано виявити можливі сценарії розвитку подій, які могли би бути відображеними на функціонуванні підприємства і вплинути на його фінансово-економічний стан.

Прогнозувати фінансову ситуацію на підприємстві можливо у два етапи. На I етапі, отримав значення головних компонент із виділеної групи фінансових показників, можливо методом прогнозування визначити їх значення на наступні періоди; на II - екстраполювати ряди динаміки кожного із показників фінансової стійкості та платоспроможності підприємства, а потім виділити головні фактори. Отримані результати свідчать про адекватність вибраних моделей, які описують тренд, про достовірну його екстраполяцію на двох етапах моделювання фінансової ситуації. При зіставленні прогнозних показників фінансової стійкості і платоспроможності в два етапи можна судити про кризовий стан на підприємстві та очікувані тенденції стабілізації положення.

Розробка та використання прогнозування фінансової ситуації як інструмента для якісного прийняття рішення в запропонованій системі моніторингу дозволить підвищити якість процесів управління, обґрунтованість і оперативність прийнятих рішень.

Для удосконалення управління фінансовою діяльністю, візуалізації її стану, розроблена схема підтримки прийняття рішень, основана на значеннях інтегрального показника. Даний алгоритм, що включає кількісні та якісні методи діагностики фінансової стійкості та платоспроможності, базується на методах попереджувального управління в системах раннього попередження. Вищенаведені рекомендації дозволять підприємству підвищити ефективність управління фінансовою діяльністю за рахунок чіткого, науково обґрунтованого планування, підвищення якості управлінських рішень.

Таким чином, реалізація механізмів системи моніторингу позволила удосконалити процес збору і аналізу фінансової інформації для обґрунтованого та оперативного управління.

ВИСНОВКИ

Підсумки досліджень, наведених в дисертації, можуть бути сформульовані наступним чином.

Управління фінансовою діяльністю на підприємствах металургійної промисловості в період становлення ринкових відносин набуває особливої актуальності і стає найбільш складним при адаптації підприємства до мінливих умов функціонування.

Для удосконалення управління фінансовою діяльністю пропонується організувати систему моніторингу, яка являється синтезом організації інформаційних потоків, аналізу, контролю, прогнозування.

Розроблена система моніторингу фінансової діяльності підприємства, яка дозволяє своєчасно виявляти відхилення фактичних результатів від передбачених, виявляти причини відхилень, а також розробляти пропозиції щодо відповідного корегування окремих направлень фінансової діяльності з метою її нормалізації та підвищення ефективності.

Скорочення інформаційного простору при побудові системи моніторингу фінансової діяльності пропонується здійснити з використанням методу багатомірного статистичного аналізу, а саме головних компонент. Використання методу головних компонент в моніторингу фінансової діяльності також обумовлено можливістю сумісно з іншими методами статистичного аналізу створити комплексну модель фінансової діяльності.

Для розробки заходів для стабілізації фінансової ситуації необхідно вивчити очікувані результати діяльності підприємства. Моделювання показників свідчить про кризовий стан у період, що досліджується. Адекватність використаних моделей підтверджується рядом крітерієв.

Установлення причинно-наслідкових зв'язків фінансової ситуації та використання попереджувального управління сприяє прийняттю якісних управлінських рішень.

Реалізація механізмів системи моніторингу фінансової діяльності на підприємстві, основана на впровадженні елементів багатомірного статистичного аналізу, математичної статистики, методів прогнозування дозволить систематично спостерігати за важливішімі параметрами фінансової діяльності на підприємстві, своєчасно реагувати на очікувані труднощі та розробляти дії для нормалізації ситуації.

СПИСОК НАДРУКОВАНИХ РОБІТ ЗА ТЕМОЮ ДИСЕРТАЦІЇ

Коляда О.Ю. Совершенствование управления финансовой деятельностью предприятия //Вестник Харьковского государственного политехнического университета “Технический прогресс и эффективность производства”. - 2000. - №92. - с. 77-80.

Коляда О.Ю. Некоторые аспекты финансового мониторинга // Економічний вісник національної гірничої акдемії України. - т.3 - Дніпропетровськ: РИК НГА України. - 1999. - с.143-146.

Коляда О.Ю. Организація системи моніторинга фінансової діяльності // Вісник Донецького університету. Серія В. Економіка та право. - 2002. - № 2-2/2002.- С.122-125.

Коляда О.Ю. Мониторинг финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия //Сборник научных трудов “Економіка: проблеми теоріх та практики”.-Днепропетровск ДНУ. - 2001.-№117.-С.10-14.

Коляда О.Ю. Информационные аспекты в управлении финансовой деятельностью //Сборник научных трудов “Економіка: проблеми теоріх та практики”.-Днепропетровск ДНУ. - 2000.-№68.-С.79-83.

Коляда О.Ю. Многомерное статистическое исследование в анализе финансовой деятельности предприятия // Модели управления в рыночной экономике. Донецк:Дон.Ну. - 2000.-№4.-С.112-116.

Клебанова Т.С., Коляда О.Ю. Прогнозирование финансовой ситуации акционерного общества // Сборник научных трудов “Економіка: проблеми теоріх та практики”.-Днепропетровск ДНУ. - 2000.-№ 87.-С.7-11.

Коляда О.Ю. Организация финансового мониторинга // Тезисы докладов VI региональной научно-технической конференции. - Том I. - Мариуполь. - 1999. - с. 47.

O. Kolyada. To a Problem on Necessity of an Ownership's Joint-stocck Pattern Development // Матеріали міжнар. науково-практ. конф. “Економічна теорія: сучасна парадигма та її еволюція на порозі XXI століття”. - Частина 3. - К.: КДТЕУ. - 2000. - с.88.

АННОТАЦІЇ

Коляда О.Ю. Організація системи моніторингу фінансової діяльності на металургійних підприємствах. - Рукопис.

Дисертація на соискание наукового ступеня кандидата економічних наук за спеціальністю 08.06.01 - економіка, організація і управління підприємствами. Харківський державний економічний університет, Харків, 2003.

В дисертаційній роботі розглянуті питання організації системи моніторингу з метою підвищення ефективності управління фінансовою діяльністю на металургійних підприємствах.

Проведений аналіз проблем та особливостей функціонування підприємств металургійної промисловості свідчить про складність і трудомісткість процесів оцінки, аналізу та контролю фінансової діяльності, несвоєчасності управлінських рішень, що приймаються. Вивчені сучасні підходи щодо організації моніторингу. Для розширення реактивної форми управління пропонується організувати систему моніторингу фінансової діяльності.

Досліджені інформаційні аспекти моніторингу. При організації системи моніторингу пропонується формувати інформаційний простір признаків, які описують фінансову діяльність підприємства, на підставі метода головних компонент. Використання метода багатомірного статистичного аналізу в моніторингу фінансової діяльності дозволив зменшити кількість досліджуваних показників.

Для своєчасного впливу на неочікувані зміни у зовнішньому середовищі, недопущення дії загрози на діяльність підприємства, здійснюється оперативне прогнозування фінансових показників. Установлення причинно-наслідкових зв'язків фінансової ситуації та використання попереджувального управління сприяє прийняттю якісних управлінських рішень.

Пропонуються рекомендації по включенню служби моніторингу як складової служби контролінгу в фінансово-економічну структуру підприємства.

Ключові слова: фінансова діяльність, моніторинг, механізм, інформація, аналіз, управління.

Коляда О.Ю. Организация системы мониторинга финансовой деятельности на металлургических предприятиях. - Рукопись.

Диссертация на соискание научной степени кандидата экономических наук по специальности 08.06.01 - экономика, организация и управление предприятиями. Харьковский государственный экономический университет, Харьков, 2003.

В диссертационной работе рассмотрены вопросы организации системы мониторинга с целью повышения эффективности управления финансовой деятельностью на металлургических предприятиях.

Проведенный анализ проблем и особенностей функционирования предприятий металлургической промышленности свидетельствует о сложности и трудоемкости процессов оценки, анализа и контроля финансовой деятельности, несвоевременности принимаемых управленческих решений. Исследованы современные подходы к организации мониторинга. Для расширения реактивной формы управления предлагается организовать систему мониторинга финансовой деятельности. Структурообразующими элементами такой системы являются механизмы, которые отслеживают изменения, предотвращают негативные состояния и изучают порядок санации финансовой среды в случаях их наступления. Механизмами системы мониторинга являются: выбор и обоснование агрегированных показателей; анализ отклонений и причин их возникновения и разработка мероприятий по предупреждению отклонений в финансовой деятельности. Разработана методика организации мониторинга финансовой деятельности на предприятии.

Исследованы информационные аспекты мониторинга. При организации системы мониторинга предлагается формировать информационное пространство признаков, описывающих финансовую деятельность предприятия, на основе метода главных компонент. Применение метода многомерного статистического анализа в мониторинге финансовой деятельности позволило уменьшить количество исследуемых показателей.

Для своевременного воздействия на неожиданные изменения во внешней среде, недопущения воздействия угрозы на деятельность предприятия, осуществляется оперативное прогнозирование финансовых показателей. Установление причинно-следственных связей сложившейся финансовой ситуации и применение упреждающего управления способствует принятию качественных управленческих решений.

Предлагается рекомендация по включению службы мониторинга как составляющей службы контроллинга в финансово-экономическую структуру предприятия.

Ключевые слова: финансовая деятельность, мониторинг, механизм, информация, анализ, управление.

Kolyada O. Organization of monitoring's system of financial activity of metallurgical enterprises. - Manuscript.

Thesis for the candidate degree of the economic sciences on a specialty 08.06.01 - Economic, organization and enterprises management.

In the dissertation the questions of organization of monitoring's system are considered with the purpose of increase of a management efficiency by financial activity at the metallurgical enterprises.

The carried analysis of problems and features of functioning of the enterprises of an iron and steel industry testifies to complexity and labour input of processes of an estimation, analysis and control of financial activity, inopportuneness of the accepted administrative decisions. The modern approaches to organization of monitoring are investigated. For expansion of the jet form of management it is offered to organize system of monitoring of financial activity.

The information aspects of monitoring are investigated. At organization of system of monitoring it is offered to form information space of attributes describing financial activity of the enterprise, on the basis of a method the main component. The application of the statistical analysis's method in monitoring of financial activity has allowed to reduce quantity researched parameters.

For duly influence on unexpected changes in external environment the operative forecasting of financial parameters is carried out. The establishment of relationships of cause and effect of the usual financial situation and application of anticipatory management promotes acceptance of the qualitative administrative decisions.

The recommendation for inclusion of a service of monitoring as making service controlling to financial and economic structure of the enterprise is offered.

Key words: financial activity, monitoring, mechanism, information, analysis, management.

Размещено на Allbest.ru

...