Проведение анализа, выработка рекомендаций по совершенствованию управления чистой прибылью предприятия и выявление факторов ее роста

128203

31,0

159634

35,0

+4,0

125,0

Заемные средства

4000

1,0

2529

1,0

0,0

63,0

Кредиторская задолженность

86464

21,0

137147

30,0

+9,0

159,0

Поставщики и подрядчики

41112

10,0

43896

10,0

0,0

107,0

Задолженность перед персоналом

13892

3,0

13819

3,0

0,0

99,0

Задолженность перед гос. внебюджетными

4064

1,0

5484

1,0

0,0

135,0

Задолженность по налогам и сборам

11925

3,0

18393

4,0

+1,0

154,0

Прочие кредиторы

15471

4,0

55555

12,0

+8,0

359,0

Задолженность перед учредителями

37739

9,0

19958

4,0

-5,0

53,0

Баланс

414282

100

456747

100

х

110,0

По произведенным расчетам таблицы 4 можно сделать следующие выводы. Стоимость активов ОАО «Завод «Копир» увеличилась за 2011 год на 42465тыс. руб., т.е. на 10% и составила на 31.12.2011 г. 456747 тыс. руб. При этом стоимость оборотных активов увеличилась на 54131 тыс. руб., т.е. на 19%. Этот рост связан с увеличением стоимости запасов и затрат на 53888тыс. руб.(29%) и ростом дебиторской задолженности. В балансе по состоянию на конец года дебиторская задолженность уменьшена на сумму резерва по сомнительным долгам в сумме 9844 руб. Поэтому, реально дебиторская задолженность выросла на 22184 тыс.руб. (33%). Рост составляющих оборотного капитала свидетельствует об увеличении объёмов производства и реализации. Стоимость внеоборотных активов уменьшилась на 9%, произошло выбытие долгосрочных финансовых вложений на 29256 тыс. руб., стоимость же основных средств и незавершённого строительства, наоборот выросла, в том числе: основных средств на 7930 тыс. руб. Изменение источников активов в 2011 году характеризуется ростом стоимости привлечённого капитала на 30592 тыс. руб., т.е. на 21%. При этом на 25 % возросли краткосрочные пассивы, на 5% уменьшилась стоимость долгосрочных пассивов. Прирост собственного капитала составил 5%. В 2011г. продолжилось кредитование по долгосрочному договору, заключённому в 2010 году. За счёт этих средств была погашена задолженность перед поставщиком оборудования, приобретённого в 2010 году. В 2011 году за счёт средств кредита был приобретен электроэрозионный станок. Часть процентов по этому кредиту была возмещена предприятию из республиканского бюджета, в 2011 году эта сумма составила 252 тыс. руб. Также были взяты краткосрочные кредиты на пополнение оборотных средств. В структуре актива баланса существенных изменений за отчётный период не произошло. По- прежнему большую часть структуры занимают оборотные активы. За отчётный год их доля увеличилась на 5,47% и составила по состоянию на 31.12.2011 г. 74,06%. В структуре оборотных средств большую долю как и в предыдущие годы, и как должно быть на производственном предприятии, занимают запасы и затраты, на конец года их доля составила 53,07%.

Пассив на конец года имеет структуру практически сходную с началом года. Однако, доля собственного капитала продолжает снижаться. Такое перераспределение долей в структуре уменьшает финансовую независимость предприятия от кредиторов. Имущественное положение предприятия характеризуют такие показатели, как доля активной части основных средств, коэффициент обновления и выбытия. Доля активной части: машин и оборудования, транспортных средств составляет на конец года 65,68%. Коэффициент обновления в отчётном году составил 10,6%. Коэффициент износа по состоянию на конец года составляет 53,06% и характеризует преобладающий старый основной фонд. По активной части: машины и оборудование значение коэффициента на конец года равно 64,37%. В 2011 г. было произведено инвестиций на сумму 29444599,67 руб., в том числе производственных 26594694,71 руб., непроизводственных 2849904,96. Источниками инвестиций в производственные фонды является чистая прибыль 2010 года в сумме 22760500,00руб. неиспользованная прибыль прошлых лет в сумме 2633080,13 руб., кредит в сумме 1201114,58 руб. (без НДС и без учёта компенсирования процентов по кредиту). Источниками непроизводственных основных средств являются неизрасходованная прибыль прошлых лет в сумме 2425028,95 руб. и накопленная амортизация. С точки зрения краткосрочной перспективы критерием оценки финансового состояния предприятия является его ликвидность (платежеспособность). Коэффициент текущей ликвидности, позволяющий получить общую оценку платежеспособности предприятия и представление о том, в какой мере текущие кредиторские обязательства обеспечиваются материальными оборотными средствами, в течение 2011 года существенно не изменился, его значение на конец года, равное 2,12, выше норматива (2). Коэффициент быстрой ликвидности, исчисляемый по более узкому кругу текущих активов, при котором из расчета исключается наименее ликвидная их часть - производственные запасы, также уменьшился, его значение на конец года, равное 0,60, меньше норматива (1). Наиболее жестким критерием платежеспособности является коэффициент абсолютной ликвидности, показывающий, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть немедленно погашена. Хорошим является уровень данного показателя, составляющий не менее 0,2. Значение этого показателя за отчётный год уменьшилось в 2 раза, на конец года равно 0,1, что является неблагоприятным показателем. Структура баланса, исходя из значений показателей коэффициента текущей ликвидности, обеспеченности собственными средствами оценивается по состоянию на 31.12.2011г. как совершенно устойчивая. Показатели финансовой устойчивости предприятия показывают о том, что она к концу года снизилась. В зоне риска значение коэффициента дебиторской задолженности, определяемого, как отношение дебиторской задолженности к общей стоимости активов. В зоне опасности значение коэффициента финансовой независимости, определяемого соотношением величины собственного капитала и валюты баланса. Показатели оборачиваемости или деловой активности за 2011 год улучшились, так как выручка от реализации продукции, являющаяся основой для расчёта этих показателей, увеличилась на 175142 тыс.руб., или на 32,26%. Показатели рентабельности продукции и основной деятельности остались почти на уровне прошлого года. Общая рентабельность продукции в 2011г. составляет 16,45%, т.е. на 1 руб. выручки от реализации продукции (работ, услуг) получено 16,45 коп. прибыли от продаж. Прибыль от продаж за 2011 год увеличилась в 1,3 раза, т.е. на 27585 тыс. руб., затраты по реализации продукции, работ, услуг выросли в 1,1 раза. В 2011 году получено 84184 тыс. руб. прибыли до налогообложения, это на 3 987 тыс. руб. меньше, чем в 2010 году. Снижение прибыли связано с полученным в 2011 году убытком от реализации долгосрочных финансовых вложений в сумме 29250 тыс. руб. За вычетом налога и других платежей из прибыли чистая прибыль в 2011 году составила 58755 тыс. руб., это на 11926 тыс. руб. меньше, чем в предыдущем. В целом, финансовое состояние по состоянию на 31.12.2011 г. характеризуется как относительно устойчивое.

Таблица 5 - Горизонтальный и вертикальный анализ баланса ОАО Завод «Копир» за 2012г.

Показатели бухгалтерского баланса	2012г.	Изменения
	На начало периода	Структура, %	На конец периода	Структура, %	+,-	%
1	2	3	4	5	гр.6=гр.5-гр.3	гр.7=гр.4/гр.2*100%
1. Внеоборотные активы:	118468	26,0	125231	24,0	-2,0	106,0
Незавершенное строительство	30841	7,0	29373	6,0	-1,0	95,0
Основные средства	87627	19,0	95858	19,0	0	109,0
2.Оборотные активы: Запасы: в т.ч.	338279 238771	74,0 52,0	387736 269772	76,0 53,0	+2,0 +1,0	115,0 113,0
Сырье и материалы	84568	19,0	101991	20,0	+1,0	121,0
Затраты в незавершенном строительстве	73415	16,0	87470	17,0	+1,0	119,0
Готовая продукция и товары для перепродажи	73903	16,0	77699	15,0	-1,0	105,0
Расходы будущих периодов	6885	2,0	2612	1,0	-1,0	38,0
НДС по приобретенным ценностям	3610	1,0	2785	1,0	0	77,0
Дебиторская задолженность	79442	17,0	79686	16,0	-1,0	100,0
Финансовые вложения	500	1,0	0	0	-1,0	0
Денежные средства	15956	3,0	35493	7,0	+4,0	222,0
3.Капитал и резервы	281891	62,0	336276	66,0	+4,0	119,0
Уставной капитал	25453	6,0	25453	5,0	-1,0	100,0
Добавочный капитал	34536	8,0	34536	7,0	-1,0	100,0
Резервный капитал	14149	3,0	14149	3,0	0	100,0
Нераспределенная прибыль	207771	45,0	263146	51,0	+6,0	127,0
4.Долгосрочные обязательства	15222	3,0	16291	3,0	0	107,0
Заемные средства	2500	1,0	3219	1,0	0	129,0
Отложенные налоговые обязательства	12722	3,0	13072	3,0	0	103,0
5.Краткосрочные обязательства	159634	35,0	160400	31,0	-4,0	100,0
Заемные средства	2529	1,0	0	0	-1,0	0
Кредиторская задолженность	137147	30,0	120668	24,0	-6,0	88,0
Поставщики и подрядчики	43896	10,0	31083	6,0	-4,0	71,0
Задолженность перед персоналом	13819	3,0	15951	3,0	0	115,0
Задолженность перед гос. внебюджетными	5484	1,0	6124	1,0	0	112,0
Задолженность по налогам и сборам	18393	4,0	20093	4,0	0	109,0
Прочие кредиторы	55555	12,0	47417	9,0	-3,0	85,0
Задолженность перед учредителями	19958	4,0	39732	8,0	+4,0	199,0
Баланс	456747	100	512967	100	х	112,0

По произведенным расчетам таблицы 5 можно сделать следующие выводы.

Стоимость активов ОАО «Завод «Копир» увеличилась за 2012 год на 56220тыс. руб., т.е. на 12% и составила на 31.12.2012 г. 512967 тыс. руб. При этом стоимость оборотных активов увеличилась на 49457тыс. руб., т.е. на 15%. Этот рост связан с увеличением стоимости запасов и затрат на 31001тыс. руб.(13%) и ростом незавершенных затрат в строительстве. Рост составляющих оборотного капитала свидетельствует об увеличении объёмов производства и реализации. Стоимость внеоборотных активов увеличилась на 6%, произошло увеличение стоимости основных средств и уменьшение незавершённого строительства, в том числе: основных средств на 6763 тыс. руб. Изменение источников активов в 2012 году характеризуется ростом стоимости собственного капитала на 54385 тыс. руб., т.е. на 19%. При этом краткосрочные пассивы остались на том же уровне, что и на начало 2012г., на 7% увеличилась стоимость долгосрочных пассивов. Прирост собственного капитала составил 19%. В 2012г. продолжилось кредитование по долгосрочному договору, заключённому в 2010 году.

В структуре актива баланса существенных изменений за отчётный период не произошло. По- прежнему большую часть структуры занимают оборотные активы. За отчётный год их доля увеличилась на 2,0% и составила по состоянию на 31.12.2012г. 76,0%. В структуре оборотных средств большую долю как и в предыдущие годы, и как должно быть на производственном предприятии, занимают запасы и затраты, на конец года их доля составила 53,0%.

Пассив на конец года имеет структуру практически сходную с началом года. Доля собственного капитала увеличилась на 6%. Такое перераспределение долей в структуре увеличивает финансовую независимость предприятия от кредиторов.

С точки зрения краткосрочной перспективы критерием оценки финансового состояния предприятия является его ликвидность (платежеспособность). Коэффициент текущей ликвидности, позволяющий получить общую оценку платежеспособности предприятия и представление о том, в какой мере текущие кредиторские обязательства обеспечиваются материальными оборотными средствами, в течение 2012 года изменился, его значение на конец года, равное 1,8, чуть ниже норматива (2). Коэффициент быстрой ликвидности, исчисляемый по более узкому кругу текущих активов, при котором из расчета исключается наименее ликвидная их часть - производственные запасы, также уменьшился, его значение на конец года, равное 0,41, меньше норматива (1). Наиболее жестким критерием платежеспособности является коэффициент абсолютной ликвидности, показывающий, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть немедленно погашена. Хорошим является уровень данного показателя, составляющий не менее 0,2. Значение этого показателя на конец года равно 0,13, что является неблагоприятным показателем. Структура баланса, исходя из значений показателей коэффициента текущей ликвидности, обеспеченности собственными средствами оценивается по состоянию на 31.12.2012 г. как совершенно устойчивая. В целом, финансовое состояние по состоянию на 31.12.2012 г. характеризуется как относительно устойчивое.

Проведя по данным бухгалтерского баланса ОАО Завод «Копир» горизонтальный и вертикальный аналитический анализ за 2011 - 2012 годы можно сделать общий вывод.

На протяжении с 2010 по 2012 год в составе имущества проявились следующие тенденции:

- уменьшение основных фондов предприятия, если на начало 2010 г. внеоборотные фонды составляли 35% в структуре активов, то на конец 2012 г. - 24%;

- увеличение дебиторской задолженности. На начало 2010 г. 46504 тыс. руб., на конец 2012 г. - 79686 тыс. руб. Дебиторская задолженность находится в равновесии с кредиторской.;

- увеличение собственного капитала на 84895 тыс. руб. на конец 2012 года по сравнению с началом 2010 года;

- наличие собственного оборотного капитала;

- отсутствие резких изменений в отдельных статьях баланса;

- отсутствие "больных" статей (убытков, просроченной кредиторской и дебиторской задолженности).

На основании выше изложенного можно заключить, что рассмотренные балансы за 2010-2012годы можно назвать "хорошими" с точки зрения повышения роста эффективности и оценить структуру баланса как удовлетворительную.

2.3 Анализ формирования чистой прибыли ОАО "Завод "Копир" за 2010-2012гг.

Чистая прибыль является одним из важнейших экономических показателей, характеризующих конечные результаты деятельности предприятия. Количественно она представляет собой разность между суммой балансовой прибыли и суммой внесенных в бюджет налогов из прибыли, экономических санкций, отчислений в благотворительные фонды и других расходов предприятия, покрываемых за счет прибыли/13/.

Схематично формирование чистой прибыли можно представить следующим образом (рис.1).



Рисунок 1 - Структурно -логическая блок-схема факторного анализ формирования чистой прибыли

Таблица 6 - Анализ состава и динамики прибыли ОАО "Завод "Копир" за 2010-2013гг.

Показатель	2010г.	2011г.	2012г.	Абсолютные изменения, тыс.руб. (+,-)	Темп роста, %
				2011г. от 2010г.	2012г. от 2011г.	2011г. к 2010г.	2012г. к 2011г.
1	2	3	4	5	6	7	8
Валовая прибыль, тыс.руб.	95987	125942	146894	29955	20952	131,0	117,0
Прибыль от продаж, тыс.руб.	90562	118147	139076	27585	20929	130,0	118,0
Прибыль до налогообложения, тыс.руб.	88171	84184	136405	-3987	52221	95,0	162,0
Чистая прибыль, тыс.руб.	70681	58755	109714	-11926	50959	83,0	187,0

Вывод: приведенные показатели и произведенные расчеты свидетельствуют в основном о положительных тенденциях в формировании чистой прибыли организации. В 2011г. по сравнению с 2010г. отмечался некоторый спад показателей: прибыли до налогообложения на 3987 тыс.руб., что составило 5% и чистой прибыли на 11926 тыс.руб., что составило 7%, хотя валовая прибыль увеличилась на 29955 тыс.руб. или на 31%, прибыль от продаж также увеличилась на 27585 тыс.руб. или 30%.

В 2012г. по сравнению с 2011г. валовая прибыль увеличилась на 17%, прибыль от продаж - на 18%, прибыли до налогообложения - 62%, чистая прибыль - 87%.

Более наглядно эти изменения можно наблюдать при помощи диаграммы на рисунке 2.

Рис.2 - Динамика показателей прибыли ОАО "Завод "Копир" за 2010-2012гг.

Какую часть чистая прибыль занимает в общем объеме валовой прибыли показано на рисунке 3.

Рис.3 - Сравнительная диаграмма показателей прибыли ОАО "Завод "Копир" за 2012г.

2.4 Анализ распределения чистой прибыли ОАО "Завод "Копир" за 2010-2013г.г

Чистая прибыль распределяется в соответствии с Уставом предприятия, то есть решением годового собрания акционеров ОАО "Завод "Копир". За счет чистой прибыли выплачиваются дивиденды акционерам предприятия, создаются фонды накопления, потребления, резервный фонд, часть прибыли направляется на пополнение собственного оборотного капитала и на другие цели.

Важной задачей анализа является изучение вопросов использования средств фондов накопления и потребления. Средства этих фондов имеют целевое назначение и расходуются согласно утвержденным сметам/15/.

Фонд накопления используется в основном для финансирования затрат на расширение производства, его техническое перевооружение, внедрение новых технологий и т.д.

Фонд потребления может использоваться на коллективные нужды (расходы на содержание объектов культуры и здравоохранения, проведение оздоровительных и культурно-массовых мероприятий) и индивидуальные (вознаграждение по итогам работы за год, материальная помощь, стоимость путевок в санатории и дома отдыха, стипендии студентам, частичная оплата питания и проезда, пособия при уходе на пенсию и т.д.).

Главное требование, которое предъявляется сегодня к системе распределения прибыли, остающейся на предприятии, заключается в том, что она должна обеспечить финансовыми ресурсами потребности расширенного воспроизводства на основе установления оптимального соотношения между средствами, направляемыми на потребление и накопление.

При распределении прибыли, определении основных направлений ее использования прежде всего учитывается состояние конкурентной среды, которая может диктовать необходимость существенного расширения и обновления производственного потенциала предприятия. В соответствии с этим определяются масштабы отчислений от прибыли в фонды производственного развития, ресурсы которых предназначаются для финансирования капитальных вложений, увеличения оборотных средств, обеспечения научно-исследовательской деятельности, внедрения новых технологий, перехода на прогрессивные методы труда и т.п.

Общая схема распределения прибыли приведена на рисунке 4.



Рисунок 4 - Основные направления распределения прибыли

Важным аспектом распределения прибыли является определение пропорции деления прибыли на капитализируемую и потребляемую части, которая устанавливается в соответствии с учредительными документами, интересами учредителей, а также определяется в зависимости от стратегии развития бизнеса.

Для каждой организационно-правовой формы предприятия законодательно установлен соответствующий механизм распределения прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, основанный на особенностях внутреннего устройства и регулирования деятельности предприятий соответствующих форм собственности.

На любом предприятии объектом распределения является балансовая прибыль предприятия. Под этим распределением понимается направление прибыли в бюджет и по статьям использования на предприятии. Законодательно распределение прибыли регулируется в той ее части, которая поступает в бюджеты различных уровней в виде налогов и других обязательных платежей. Определение же направлений расходования прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, структуры формируемых фондов, процесс их использования находятся в компетенции самого предприятия.

Государство не устанавливает каких-либо нормативов распределения прибыли, но через порядок предоставления налоговых льгот стимулирует направление прибыли на инновации, капитальные вложения производственного и непроизводственного характера, на благотворительные цели, финансирование природоохранных мероприятий, расходов по содержанию объектов и учреждений непроизводственной сферы и т.п. Законодательство ограничивает размер резервного фонда предприятия, регулирует порядок формирования резерва по сомнительным долгам.

Порядок распределения и использования прибыли предприятия фиксируется в его учредительных документах и определяется положением, которое разрабатывается соответствующими подразделениями экономических и финансовых служб и утверждается руководящим органом предприятия.

В процессе анализа необходимо изучить направления и динамику использования чистой прибыли.

Таблица 7 - Сведения по использованию чистой прибыли и нераспределенной прибыли прошлых лет за 2010-2013г.г.

Направления распределения чистой прибыли	2010г.	2011г.	2012г.	2013г.
1	2	3	4	5
1.Содержание объектов социальной сферы и покрытие расходов на социальные нужды, тыс.руб.	2 950,0	3 800,0	4250,0	5600,0
2. Развитие производства: в т.ч. приобретение оборудования, модернизацию, тех. перевооружение, тыс.руб.	22 760,5	9547,5	30664,9	0
3. Произведено инвестиций, тыс.руб., в.т.ч. производственных непроизводственные	29 444, 6 26594,7 2849,9	0	35593,2 21854,7 13738,5	8137,2 0 8137,2
4.Вознаграждение членов Совета директоров, тыс.руб.	44970,8	0	32914,0	82948,1
5.Выплата дивидендов, тыс.руб.	0	54000,0	32884,6	41233,0
6. Чистая прибыль, тыс.руб.	70681,0	58755,0	109714,0	137918,0
7. Нераспределенная прибыль прошлого года, тыс.руб.	29444,9	8592,5	26592,7	0

Вывод: Прибыль 2010 года распределена следующим образом: 2950000.00 руб. направлено на содержание объектов социальной сферы и покрытие расходов на социальные нужды, Фактически потрачено 2890775,68руб. 22760500руб. направлено на развитие производства, в том числе на приобретение оборудования, модернизацию, тех. перевооружение, фактически израсходованы все средства. В отчётном году произведено инвестиций на сумму 29 444 599,67 руб., в том числе производственных 26594694,71 руб., непроизводственные 2849904,96. 44970818руб. направлено на вознаграждение членов Совета директоров.

Прибыль 2011г. была распределена следующим образом: 3800000 (три миллиона восемьсот тысяч) рублей - направлено на содержание объектов социальной сферы и на покрытие расходов на социальные нужды;

954753,96 (Девятьсот пятьдесят четыре тысячи семьсот пятьдесят три рубля 96 коп.) рублей - направлено на развитие производства, в том числе на приобретение оборудования, модернизацию и техническое перевооружение;

54000024 (пятьдесят четыре миллиона двадцать четыре) рубля - направлено на выплату дивидендов.

По итогам 2011 года выплачены дивиденды по обеим категориям акции в размере 530 (пятьсот тридцать) рублей 40 копеек на одну акцию.

Прибыль отчётного 2012 года распределена следующим образом: 4250000 руб. направлено на содержание объектов социальной сферы и покрытие расходов на социальные нужды, фактически потрачено 3969769,79 руб. 30664937,46 руб. направлено на развитие производства, в том числе на приобретение оборудования, модернизацию, тех. перевооружение. В отчётном году произведено инвестиций в новые производственные основные средства и модернизацию оборудования на сумму 35593240,18 руб., в том числе за счет кредитных средств 5089760,35 руб., за счёт прибыли 30503479,83 руб. 9000000 руб. - направлено на строительство гостевого дома. Фактически на строительство основного здания гостевого дома израсходовано в 2013г. 9940668,98, всего капитальных вложений в комплекс «Гостевой дом» в отчётном году произведено на сумму 12894925,36, с учётом приобретений в другие подразделения инвестиции в непроизводственные основные фонды составили 13738525,36 руб. 32914100,31 руб. - направлено на начисление вознаграждений членам Совета директоров. Выплаты вознаграждений за 2012 год в отчетном году не производились. 32884630,00 руб.- направлено на выплату дивидендов, из них фактически в 2013 году выплачено 9963492,56 руб., в том числе НДФЛ.

Прибыль 2013г. распределена следующим образом: 5600000 рублей - направлено на содержание объектов социальной сферы и на покрытие расходов на социальные нужды; 8137 рублей 36 копеек - направлены на строительство гостевого дома по адресу ул. Некрасова, ул. 62. г. Козьмодемьянск; 82948138 рублей - направлены на выплату вознаграждения членам Совета директоров Общества; 41233050 рублей направлено на выплату дивидендов.

По итогам 2013 года решено советом акционеров выплатить дивиденды по обеим категориям акции в размере 405 (четыреста пять) рублей на одну акцию.

Таблица 8 - Данные об использовании чистой прибыли, млн.руб.

Показатель	2012г.	2013г.	Изменения, (+,-)
1.Чистая прибыль	109,7	137,9	+ 28,2
2.Распределение чистой прибыли: - на выплату дивидендов; - в фонд накопления; - в фонд потребления; - в резервный фонд	32,9 35,3 41,5 0	41,2 0 96,7 0	+8,3 -51,2 +38,2 0
3.Доля в чистой прибыли, % - выплаченных дивидендов; - фонда накопления; - фонда потребления; - резервного фонда	100,0 29,9 32,2 37,9 0	100,0 29,9 0 70,1 0	0 +0 -32,2 +32,2 0

Приведенные данные таблицы 8 свидетельствуют о том, что на анализируемом предприятии на выплату дивидендов в 2012г. использовано 29,9 % прибыли, в фонд накопления - 32,2%, в фонд потребления -37,9%; в 2013г. выплата дивидендов осталась на уровне предыдущего года, в фонд потребления - 70,1%, в фонд накопления - 0%. Отчислений в резервный фонд за исследуемый период не было.

Диаграмма характеризующая распределение чистой прибыли представлена на рисунке 4.

Рис.4 - Распределение чистой прибыли за 2012-2013гг. ОАО "Завод "Копир"

Следующий этап исследования заключается в анализе формирования фондов, который показывает, насколько и за счет каких факторов изменилась их величина/48/.

Основными факторами, определяющими размер отчислений в фонды накопления и потребления, могут быть изменения суммы чистой прибыли (ЧП) и коэффициента отчислений прибыли в соответствующие фонды (Кi).

Сумма отчислений прибыли в фонды предприятия равняется их произведению: Фi = ЧП * Кi. Для расчета их влияния используем один из приемов детерминированного факторного анализа/16/.

Затем надо рассчитать влияние факторов изменения чистой прибыли на размер отчислений в фонды предприятия. Для этого прирост чистой прибыли за счет каждого фактора умножаем на плановый коэффициент отчислений в соответствующий фонд. Результаты произведенных расчетов сведем в таблицу 9.

Таблица 9- Расчет влияния факторов первого уровня на размер отчислений в фонды ОАО "Завод "Копир"за 2013-2012г.г.

Вид фонда	Сумма распределяемой прибыли, млн.руб.	Доля отчислений, %	Сумма отчислений, млн.руб.	Отклонение от предыдущего года
	2012г.	2013г.	2012г.	2013г.	2012г.	2013г.	Всего	в том числе за счет
								ЧП	К2013г.
1	2	3	4	5	6	7	гр.8=гр.7-гр.6	гр.9=(гр.3-гр.2)*гр.4/100%	гр.10=гр.8-гр.9
Накопления	109,7	137,9	32,2	0,0	35,3	0,0	-35,3	+9,2	-44,5
Потребления	109,7	137,9	37,9	70,1	41,5	96,7	+55,2	+10,7	+44,5
Дивиденды	109,7	137,9	29,9	29,9	32,9	41,2	+8,3	+8,3	0,0

Данные таблицы 9 показывают причины увеличения суммы отчислений в фонды предприятия и дивидендных выплат, что позволяет сделать определенные выводы и разработать мероприятия, направленные на увеличение суммы прибыли, а соответственно и фондов предприятия. В нашем случае прирост отчислений в фонды предприятия вызван изменением структуры реализованной продукции, повышением отпускных цен, доходами по внереализационным операциям. Отрицательное влияние оказали такие факторы, как повышение себестоимости продукции, в том числе за счет роста ресурсоемкости продукции.

В процессе анализа необходимо изучить динамику доли прибыли, которая идет на выплату дивидендов держателям акций предприятия, самофинансирование предприятия (реинвестированная прибыль), фонд социальной сферы, материальное стимулирование работников, и таких показателей, как сумма самофинансирования и сумма капитальных вложений на одного работника, сумма зарплаты и выплат на одного работника. Причем изучать данные показатели надо в тесной связи с уровнем рентабельности, суммой прибыли на одного работника, на один рубль основных производственных фондов. Если эти показатели выше, чем на других предприятиях или выше нормативных для данной отрасли производства, то существуют перспективы для развития предприятия/41/.



3. РЕКОМЕНДАЦИИ ПО УВЕЛИЧЕНИЮ И ИСПОЛЬЗОВАНИЮ ПРИБЫЛИ

Наряду с формированием прибыли на каждом предприятии должно быть обеспечено и эффективное управление ее распределением. Необходимо при этом иметь в виду, что каждый цикл распределения прибыли отчетного периода - это одновременно и процесс обеспечения эффективных условий ее формирования на расширенной основе в предстоящем периоде, реализации целей стратегического развития предприятия/18/.

Анализ деятельности ОАО "Завод "Копир" свидетельствует о достаточно высоком уровне организации процесса распределения и использования прибыли на предприятии.

Основным видом услуг (работ) Общества является производство военной продукции для Гособоронзаказа, производство изделий для автомобильной промышленности, производство товаров народного потребления . Основные виды продукции: - электросоединители типа PC, CР ОНЦ, СНП, ОНП. - комплектующиех для электрооборудования автомобилей и электроники: колодки, контакты, блоки предохранителей, наконечники, соединители автомобильные, сопротивления, выключатели. - товары народного потребления.

Конечной целью менеджмента в ОАО "Завод "Копир" является выработка стратегической линии поведения на рынке и в производственной сфере. Стратегия Общества представляет собой систему мероприятий в области производства и сбыта продукции на долгосрочный период. Стратегический план составляется минимум на пять лет, но в него ежегодно вносятся необходимые корректировки.

Первая стратегия маркетинга - удержание лидирующей позиции. Для этого в вершину угла нужно, прежде всего, ставить качество. Какими бы ценами не баловали рынок фирмы-конкуренты, военная продукция - товар долговечный, поэтому у потребителя основным вопросом при выборе стоит вопрос качества. Качество выступает как главный фактор конкурентоспособности товара. И поскольку маркетинг ставит в центр внимания потребителя, вся работа предприятия направлена на подчинение производства интересам потребителя. В силу этого проблемы качества и конкурентоспособности в маркетинге ОАО "Завод "Копир" носят не текущий, а долговременный, стратегический характер. Отсюда и долгосрочное прогнозирование объема и характера потребностей, перспективного технического уровня и качество продукции нацелено на выявление возможных требований к ассортименту и качеству изделий на перспективный период, удовлетворение требований потребителей, установление ассортимента.

В условиях перехода к открытой рыночной экономике потребитель и борьба за него, его предпочтения становятся главной задачей отдела маркетинга данного предприятия. Следовательно, возникает проблема поиска экономически рациональных уровней конкурентоспособности товаров и затрат на их достижение/33/.

Второй наиболее важной стратегией работы предприятия является стратегия поиска новых каналов сбыта.

Выбор каналов распределения продукции - сложное управленческое решение, поскольку выбранные каналы самым непосредственным образом влияют на все другие решения в сфере маркетинга. ОАО «Завод «Копир» имеет устоявшиеся связи с многочисленными деловыми партнерами и активно работает на рынке России и стран ближнего зарубежья. Перспективы развития предприятия заключаются не только в постоянном повышении качества выпускаемой продукции, но и в своевременности поставки заказов, укреплении деловых отношений с потребителями продукции и, безусловно, в дальнейшем расширении рынков сбыта. Отсюда следует, что каналы сбыта должны быть отрегулированы, предприятие должно работать в условиях наличия постоянных заказов - это упрощает деятельность компании/33/.

Для ОАО "Завод "Копир", важно обеспечить систематическое обновление новой продукции путем выпуска новых изделий и снятия с производства устаревших. Вся новая продукция обязательно должна освещаться в средствах массой информации. То есть после разработки, перед началом и в течение всего времени выпуска новой продукции, должна проходить рекламная кампания. Должен обеспечиваться сервис этой продукции, производиться оценка рентабельности производства, функционально-стоимостной анализ.

Для эффективной работы предприятия необходимо повышать доходность, а для достижения этой цели, необходимо использовать следующие рекомендации/43/.

Метод первый - рекомендации по изысканию дополнительных денежных поступлений из основных средств:

- проанализировать степень использования оборудования/имущества с тем, чтобы определить перечень имущества, не используемого в текущей хозяйственной деятельности;

- обсудить с персоналом, какое оборудование является необходимым для поддержания текущего и ожидаемого уровня производства, возможности оптимизации использования помещений;

- определить круг потенциальных покупателей/пользователей излишнего оборудования/имущества посредством изучения конкурентов или возможностей альтернативного использования рассматриваемого имущества;

- выбрать наиболее подходящие каналы коммуникации для эффективного доведения до участников рынка вашего предложения о продаже/сдаче в аренду имущества;

- сдать в аренду/продать мало используемое оборудование/имущество.

Второй метод - советы по взысканию задолженности с целью ускорения оборачиваемости денежных средств:

- создать стимулы своим клиентам быстрее платить по счетам путем предоставления специальных скидок;

- создать систему оценки клиентов, установить формальные лимиты кредита каждому клиенту, которые будут определяться оценкой финансового положения конкретного клиента;

- сделать менеджеров по продажам ответственными за наблюдением и обновлением статуса клиента. Привязать оплату их труда к реальному сбору денежных средств с клиентов, с которыми они работают;

- рассмотреть возможность продажи дебиторской задолженности банку/35/.

Третий метод - рекомендации по разграничению выплат кредиторам по степени приоритетности для уменьшения расходов:

- разделить поставщиков на категории по степени их важности для деятельности и прибыльности компании. Интенсифицировать контакты с важными поставщиками с тем, чтобы укрепить взаимопонимание и стремление к сотрудничеству;

- предложить различные схемы платежей: убедить кредиторов, что новый подход был бы наилучшим способом для обеих сторон сохранить взаимовыгодные отношения, и достичь соответствующего соглашения об этом;

- отложить осуществление платежей менее важным поставщикам;

- найти альтернативных поставщиков, предлагающих более выгодные условия, и использовать эту информацию для дальнейших переговоров с нынешними поставщиками.

Метод четвертый - советы по реорганизации инвентарных запасов:

- разнести по категориям запасы по степени их важности для стабильности деятельности вашей компании. Проанализировать оборот запасов по видам: уменьшить объемы тех видов запасов, которые не являются критическими для функционирования бизнеса;

- уменьшить размеры неприкосновенных запасов;

- рассмотреть возможность распродажи залежавшихся запасов со скидками с тем, чтобы получить дополнительные денежные средства, однако необходимо избегать перенасыщения рынка товарами по бросовым ценам, так как это негативным образом скажется на последующих продажах товаров, а также сделает невозможным реализацию стратегии повышения цен.

Метод пятый - рекомендации по увеличению денежных поступлений за счет пересмотра планов капитальных вложений:

- оценить, какие срочные потребности в капитальных инвестициях нельзя отложить на более поздний срок;

- остановить инвестиционные проекты, которые стали менее эффективными в результате изменения финансовой ситуации в России, изучить возможности возврата полностью или частично вложенных средств;

- изменить график инвестиций так, чтобы уменьшить пиковую нагрузку на денежные потоки, путем пересмотра этапов вложений так, чтобы сопутствующий отток денежных средств не ухудшал бы способность компании осуществлять другие срочные платежи;

- отказаться от тех капитальных расходов, которые не могут дать немедленную отдачу для компании.

Метод шестой - рекомендации по увеличению поступления денежных средств из заинтересованных финансовых источников, не связанных с взаимной торговлей:

- исследовать финансовые условия краткосрочного финансирования, предлагаемого банком, и варианты их улучшения; пересмотреть условия долга и кредитов в других банках;

- если нет других возможностей или источников для финансирования операций, провести переговоры с владельцами компании об изыскании дополнительных финансовых ресурсов/36/.

Седьмой метод - советы по оптимизации или уменьшению затрат:

- оптимизировать или уменьшить затраты на оплату труда: внедрить бонусные схемы оплаты;

- упростить организационную структуру с целью устранения излишних уровней управления и сокращения затрат на оплату труда;

- уменьшить общехозяйственные расходы;

- перезаключить договора, определяющие задолженность в твердой валюте, в рублевую задолженность.

Восьмой метод - увеличение продаж:

- проводить маркетинговые исследования на ежедневной/еженедельной основе;

- оценить прогнозируемые наценки по группам реализуемых товаров для того, чтобы определить группы товаров, приносящие наибольшую прибыль;

- оценить факторы потребительского спроса, такие как потребительские свойства/приоритет при приобретении, цена, качество, тенденции моды, сезонные факторы;

- проанализировать цены и объемы реализуемой продукции, найти наиболее разумный компромисс, который поможет увеличить поступление дополнительных денежных средств, несмотря на снижение объемов продаж (путем увеличения цены и торговых наценок);

- поднять отпускную цену, если рынок позволит, для того, чтобы увеличить валовую прибыль;

-уменьшить отпускную цену для того, чтобы увеличить долю на рынке и объемы продаж.



ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Прибыль, важнейшая экономическая категория, получила новое содержание в условиях современного экономического развития страны, формирования реальной самостоятельности субъектов хозяйствования. Являясь главной движущей силой рыночной экономики, она обеспечивает интересы государства, собственников и персонала предприятия.

Рассматривая прибыль как экономическую категорию, мы говорим о ней абстрактно. Но при планировании и оценке хозяйственной и финансовой деятельности предприятия, распределении прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия, используются конкретные показатели. Валовая прибыль представляет собой сумму прибыли от реализации продукции (работ, услуг), основных фондов (включая земельные участки), иного имущества предприятия и доходов от внереализационных операций уменьшенных на сумму расходов по этим операциям. Балансовая прибыль - сумма прибыли (убытков) предприятия от реализации продукции и доходов (убытков), не связанных с ее производством и реализацией. Балансовая прибыль включает три укрупненных элемента: прибыль (убыток) от реализации продукции, выполнения работ, оказания услуг; прибыль (убыток) от реализации основных средств, их прочего выбытия, реализации иного имущества предприятия; финансовые результаты от внереализационных операций/49/.

Прибыль распределяется между государством, собственниками предприятия и самим предприятием.

Взаимоотношения предприятий и государства по поводу прибыли строятся на основе налогообложения прибыли. Одним из основных налогов, уплачиваемых предприятием, является налог на прибыль, исчисляемый от налогооблагаемой (расчётной) прибыли по ставке 24%, из которых 6,5% перечисляется в федеральный бюджет, 17,5% в бюджет субъектов. Налог на прибыль как прямой налог должен выполнять свое основное функциональное назначение - обеспечивать стабильность инвестиционных процессов в сфере производства продукции (товаров и услуг), а также законное наращивание капитала.

На предприятии распределению подлежит прибыль после уплаты налогов и выплаты дивидендов. Из этой прибыли также уплачиваются некоторые налоги в местные бюджеты и взыскиваются экономические санкции/27/.

Распределение этой части прибыли отражает процесс формирования фондов и резервов предприятия для финансирования потребностей производственного и социального развития.

Нераспределенная прибыль в широком смысле как прибыль, использованная на накопление, и нераспределенная прибыль прошлых лет, свидетельствуют о финансовой устойчивости предприятия, о наличии источника для последующего развития/24/.

Наряду с формированием прибыли на каждом предприятии должно быть обеспечено и эффективное управление ее распределением. Необходимо при этом иметь в виду, что каждый цикл распределения прибыли отчетного периода - это одновременно и процесс обеспечения эффективных условий ее формирования на расширенной основе в предстоящем периоде, реализации целей стратегического развития предприятия. На каждом предприятии должен быть найден оптимальный вариант распределения прибыли. Для этого проводится анализ распределения и использования прибыли.

В процессе обеспечения производственных, материальных и социальных потребностей за счёт чистой прибыли, предприятие сталкивается со сложной задачей, связанной с установлением оптимального соотношения между фондом накопления и потребления. В процессе её решения менеджеры предприятия должны учитывать условия рыночной конъюнктуры и вместе с тем стимулировать и поощрять результаты труда работников предприятия/21/.

В качестве анализируемого предприятия использовалось ОАО "Завод "Копир" г.Козьмодемьянска.

По предоставленным предприятием данным был проведен анализ. На предприятии наблюдается увеличение рентабельности продаж, собственного капитала, общей суммы брутто-прибыли, прибыли от обычной деятельности за счет отсутствия коммерческих расходов, уменьшения себестоимости реализованной продукции, умения управлять соотношением расходы/доходы.

В первую очередь изучены теоретические аспекты выбранной тематики: определена экономическая сущность чистой прибыли, выделены основные приемы и методы для проведения анализа.

Во-вторых, проведен анализ финансового состояния ОАО Завод «Копир» на основе бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках за 2011 - 2012 годы, по результатам которого можно сделать вывод, что финансовое состояние предприятия является абсолютно устойчивым. Трудовые ресурсы предприятия используются эффективно. Также за счет увеличения выручки от реализации увеличилась фондоотдача предприятия на, что свидетельствует о повышении эффективности использования основных средств и расценивается как положительная тенденция. Оборачиваемость собственного капитала увеличилась на 0,4% при относительно стабильном значении показателя собственного капитала, что говорит об активности предприятия на рынке сбыта. Баланс предприятия можно считать абсолютно ликвидным, так как все соотношения групп активов и пассивов отвечают условиям абсолютной ликвидности баланса. Коэффициенты ликвидности имеют размеры выше нормативных ограничений, что говорит об определенной кредитоспособности предприятия. Не смотря на то, что в 2012 году предприятием был получен убыток равный 70721 тыс. руб., в течение следующего года (2013)ОАО Завод «Копир» сумело улучшить финансовые результаты деятельности и по итогам 2013 года была получена прибыль в размере 71755 тыс. руб. Рентабельность предприятия увеличилась.

В - третьих провели анализ формирования и использования чистой прибыли организации. Проанализировали динамику показателей прибыли и рентабельности предприятия. И исходя из этого анализа можно сказать: анализируя динамику основных показателей ОАО Завод «Копир», можно проследить хорошую тенденцию увеличения выручки и прибыли предприятия: за 2012 год выручка от продаж увеличилась на 30150 тыс.руб., что составило 103,5%, за 2013 год по сравнению с предыдущим она увеличилась на 205294 тыс.руб. или 132,2%. Это увеличение соответственно привело к увеличению прибыли от реализации продукции за 2012 год на 12229 тыс.руб. (128,7%) и за 2013 год на 49568 тыс. руб. (190,4%), и чистой прибыли предприятия на 18197 тыс.руб. (134,6%) за 2012 год, а за 2013 год снизилась на 1 926 тыс.руб. (83,1%).

Также на предприятии выполняется «золотое правило экономики»:

ТРпр>ТРвыр>ТРа>100%

В 2012 году на предприятии это неравенство имеет следующий вид: 128,7%>107,6%>132,2%>100%

Темп роста прибыли, выручки и активов, превышающие 100% свидетельствует о возрастающем экономическом и производственном потенциале предприятия по сравнению с предыдущим периодом. То что темп роста прибыли превышают темп роста выручки, показывает увеличение издержек производства и обращения.

В третьей главе выпускной квалификационной работы предложены мероприятия по увеличению и использованию чистой прибыли предприятия.

Прогнозирование финансового состояния предприятия основывается на целой системе показателей, характеризующих структуру источников формирования капитала и его размещения, равновесия между активами и источниками их формирования, эффективность и интенсивность использования капитала, платежеспособность и кредитоспособность предприятия, его инвестиционную привлекательность и т.д.

Проанализировав прибыль и рентабельность ОАО Завод «Копир» наблюдаем, что основную часть прибыли предприятия составляет прибыль от основной деятельности организации. Доля чистой прибыли в сумме балансовой прибыли организации снизилась на 8%. Следует обратить внимание на то, что темп роста балансовой прибыли практически не изменился. Это может говорить как о стабильности роста балансовой прибыли, так и обуславливать данный рост инфляционными процессами в стране. Определить причину роста возможно с помощью анализа рентабельности и эффективности использования ресурсов предприятия. Так мы видим, что уровень рентабельности продукции в 2012 году возрос на 15,8%, снизившись затем в 2013 году до 12,2%, увеличившись таким образом за рассматриваемый нами период на 0,9%.

Для любой организации, предприятия необходимым условием длительного существования на рынке является движение вперед, то есть с каждым годом применение более новых, усовершенствованных технологий, материалов, способов управления персоналом.

Для внедрения какого-либо нововведения в организацию необходим проект этого нововведения, то есть разработанный план исследований, направленный на решение актуальных теоретических и практических задач, имеющих стратегическое значение для деятельности предприятия. Для предприятия, как ОАО "Завод "Копир", важно обеспечить систематическое обновление новой продукции путем выпуска новых изделий и снятия с производства устаревших.



СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Гражданский кодекс РФ. Часть 1, 2. - М.: ИНФРА-М, 2006. - 240 с.

2. Федеральный закон «Об акционерных обществах» от 26 декабря 1995 года N 208-ФЗ.

3. Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации», утвержденное приказом Минфина РФ от 6 мая 1999 года № 32н (ПБУ 9/99).

4. Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99 утвержденное приказом Минфина РФ от 6 мая 1999 года N 33н (ПБУ 10/99).

5. Актуальные проблемы финансов предприятий Моляков Д.С., Допугаев М.В., Большаков С.Л. // Финансы. - 2005. - №4. - С.3-7.

6. Анализ прибыльности предприятия Кадацкий В.П. // Финансы .- 2005. - №12. - С.16-23.

7. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие / Под ред. О.В. Ефимовой, М.В. Мельник . - М.: Омега-Л, 2004. - 408 с.

8. Бланк И.А. Управление прибылью. - Киев: Ника-центр ЛТД, 2005. - 450 с.

9. Бороненкова С.А. Экономический анализ в управлении предприятием. - М.: Финансы и статистика, 2013. - 224 с.

10. Грибов В.Д., Грузинов В.П. Экономика предприятия: Учебник. Практикум. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика,2004.- 336 с.

11. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие. - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2005. - 336 с.

12. Как улучшить финансовое состояние предприятия Кричевский Н.А. // Бухгалтерский учет. - 2006. - № 2. - С.54-56.

13. Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005. - 448 с.

14. О формировании финансовых результатов Сотникова Л.В. // Бухгалтерский учет. - 2006. - №1. - С. 48-54.

15. Оценка качества прибыли Игнатущенко В.М. // Деловой партнер. - 2005. - № 7. - С.42-45.

16. Прогнозирование прибыли Липатова Н.В. // Финансы. - 2006. - №2.- С. 19-20.

17. Раицкий К.А. Экономика предприятия: Учебник для вузов. - М.: «Маркетинг», 2005. - 693 с.

18. Расширение возможностей получения прибыли Журавлев А.В. // Маркетинг. - 2006. - №3. - С.46-49.

19. Рябенькая Т.Ю. Бухгалтерская (финансовая) отчетность. - М.: ЗАО Юстицинформ, 2006. - 216 с.

20. Финансы организаций (предприятий): Учебник для вузов / Н.В. Колчина, Г.Б. Поляк, Л.М. Бурмистрова и др. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006. - 368 с.

21. Финансы предприятий: теория и практика: Учебник / С.В. Большаков. - М.: Книжный мир, 2005. - 617 с.

22. Шадрина Г.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие. - М. :Норма, 2004. - 514 с.

23. Шеремет А.Д., Сайфу...