Антикризисное управление

Размещено на http://www.allbest.ru/

Министерство образования и науки Российской Федерации

Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение

высшего профессионального образования

ВЯТСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ

Контрольная работа

по дисциплине «Антикризисное управление»

Выполнил студент

Группы Му - 45 Панагушина Наталья Александровна

Проверил преподаватель Блесткина Татьяна Владимировна

Кирово-Чепецк

2015

Задание 1. Экономические основы возникновения неплатежеспособности и банкротства организаций

Несостоятельное предприятие (банкрот) - предприятие, находящееся в состоянии банкротства.

Банкротство предприятия (юр. лица)- признанная арбитражным судом или объявленная должником неспособность в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей.

Обязательства предприятия могут быть подразделены на следующие группы:

1) Обязательства перед фискальной системой. Это обязательства по налогам, штрафам и пени перед бюджетами, платежам в Пенсионный фонд России, дорожный фонд и другие фонды, т.е. те обязательства, по которым необходимо платить в установленном порядке независимо от воли предприятия.

2) Обязательства перед финансово-кредитной системой. Это обязательства перед банками, финансовыми компаниями в случае, если предприятие взяло ссуду или заем в денежной форме либо в виде ценных бумаг на основе кредитного договора. Сюда же входят обязательства перед страховыми компаниями, где предприятие берет будущий заем под свои страхуемые риски.

3) Обязательства перед кредиторами за поставленные им товары или услуги. Это обязательства перед другими предприятиями или предпринимателями, которые возникают в результате договора;

4) Обязательства перед акционерами и работниками предприятия (внутренний долг). В эту группу входят обязательства по оплате труда, выплате премий, дивидендов и т.д.

Обязательства предприятия, возникающие в ходе его финансово-хозяйственной деятельности, имеют определенные сроки исполнения.

Когда предприятие испытывает дефицит или кризис возможностей для исполнения имеющихся обязательств, возникает вопрос, способно ли оно в полной мере удовлетворить кредиторов в надлежащие сроки, платежеспособно ли оно.

Предприятие, которое из режима своевременного исполнения обязательств переходит в кризисную зону ненадежного исполнения, исполнения со сбоями и срывами вплоть до безнадежного состояния, становится как партнер неплатежеспособным, или несостоятельным, наносящим ущерб своим кредиторам.

Неплатежеспособность есть некая переменная характеристика, которая может иметь разные градации - от эпизодической до устойчивой (хронической) неплатежеспособности. Устойчивая и хроническая неплатежеспособность предприятия с финансовой точки зрения означает, что такое предприятие: поглощает (с задержкой или безнадежно) ресурсы или средства кредиторов, их товары, деньги и услуги. Это средства банков, других предприятий, собственных работников, акционеров и т.д.; формирует недоимки по налогам и иным обязательным платежам, что из-за дефицита средств мешает в полной мере исполнить федеральный и местные бюджеты. Иными словами, неплатежеспособное предприятие наносит финансовый ущерб кредиторам, оказывает на них депрессивное влияние путем изъятия их ресурсов.

В конечном счете, неплатежеспособное предприятие ставит своих кредиторов (и государство в том числе) перед выбором: или дать предприятию некий контролируемый шанс на преодоление внутреннего финансового кризиса, на финансовое оздоровление, что может быть реализовано в рамках некоторого ограниченного во времени (временного) соглашения; или выставить требования о ликвидации данного предприятия и продажи его имущества, чтобы за счет удовлетворить полностью или хотя бы частично требования кредиторов.

Сам должник, оценивая собственное кризисное состояние и свою неспособность к расчету по обязательствам, может поставить вопрос о диалоге с кредиторами или о собственной ликвидации как предприятия.

Цивилизованная процедура ликвидации должника, продажи его имущества и расчета с кредиторами называется банкротством предприятия.

Задание 2. Особенности нормативно-правовой базы, регулирующей процессы несостоятельности в России и за рубежом

Институт банкротства предусмотрен законодательством всех развивающихся государств; в России и за рубежом он имеет схожие юридические условия и отличительные черты, сформировавшиеся под влиянием международных отношений, а также индивидуальных социально-политических факторов.

Общий обзор законодательных понятий

За рубежом банкротство располагает более длительной юридической историей, нежели в России. Начиная с 70-х годов прошлого столетия, оно подверглось существенным изменениям в отношении как юридических, так и физических лиц.

Правовые нормы многих западных стран приводят четкое разграничение общепринятых терминов, согласно чему:

«несостоятельность» понимается западными учеными, как неплатежеспособность должника, исключающая какие-либо умышленные действия с его стороны;

«банкротство», напротив, подразумевает уголовно-правовую специфику дела.

За организацию преднамеренного банкротства за рубежом, в том числе в США, Франции, Германии, Канаде, Великобритании (Англии), предусматривается уголовная ответственность, регламентируемая внутренним законодательством государств. Статьи, регулирующие данные правоотношения, внесены в Уголовные кодексы соответствующих стран.

В 1990 году государствами-участниками Совета Европы была принята Конвенция «О некоторых международных аспектах банкротства». Присоединиться к указанному документу вправе любое государство, располагающее необходимым юридическим основанием.

Также, важным нормативным актом международного права является Типовой закон ЮНСИТРАЛ «О трансграничной несостоятельности», принятый Организацией Объединенных Наций 30 мая 1997 года в Вене.

Защита активов должника, мораторий, приоритет удовлетворения исков Основы Российского закона о банкротстве соответствуют юридическим стандартам Канады, США, Великобритании (Англии) и ряда других зарубежных стран. Согласно установленных систем англосаксонского права процедуры признания несостоятельности проходят под патронажем суда с привлечением арбитражного управляющего.

В большинстве зарубежных государств, банкротство юридических и физических лиц понимается как процедура по удовлетворению требований кредиторов за счет раздела в их пользу имущества должника. Выступить с обращением в суд первой инстанции, став инициатором возбуждения судебного дела, вправе основной кредитор, либо группа кредиторов, выдвигающих совместные требования в отношении субъекта. В случае принятия уполномоченным органом данного заявления, функции управления и распоряжения имуществом должника переходят к управляющему конкурсной массой, назначаемому судом. При этом накладывается мораторий на индивидуальные действия кредиторов, которые с данного периода могут добиваться удовлетворения своих требований исключительно через суд.

Во Франции, США и Германии из процедуры банкротства была исключена стадия специального судопроизводства, направленного на стимулирование заключения мирового соглашения между кредиторами и предприятиями-должниками. Указанные меры объясняются нецелесообразностью действий по продлению функционирования нежизнеспособных компаний (предприятий), продолжающих свою работу за счет средств кредиторов, т.к. закономерным итогом данной «отсрочки» является возбуждение нового дела, ведущего к ликвидации юридического лица.

Требования кредиторов удовлетворяются за счет конкурсной массы (имущества должника, подлежащего судебному взысканию). Приоритетными считаются требования субъектов, которым деньги, а также движимое или недвижимое имущество были предоставлены в качестве обеспечения ссуды или в залог.

В любой цивилизованной стране с развитой экономической системой одним из основных элементов механизма правового регулирования рыночных отношений является законодательство о несостоятельности (банкротстве). Существующее законодательство Российской Федерации имеет вековую историю.

Отсутствие законодательной базы о несостоятельности (банкротстве) в России в начале 1990_х годов привело к тому, что существовало огромное количество убыточных предприятий, конкурентоспособность продукции была очень низкой, процветали злоупотребления со стороны руководителей организаций, связанные с исполнением обязательств.

Для устранения всех негативных явлений в экономике в 1992 году был принят Закон РФ от 19 ноября 1992 года № 3929_I «О несостоятельности (банкротстве) предприятий».

В законе было дано определение несостоятельности - это неспособность удовлетворить требования кредиторов по оплате товаров (работ, услуг, включая неуплату обязательных платежей в бюджет и внебюджетные фонды в связи с превышением обязательств должника над его имуществом либо неудовлетворительной структурой баланса должника).

Законом были введены понятия:

* неудовлетворительная структура баланса - такое состояние имущества и обязательств должника, когда за счет имущества не может быть обеспечено своевременное выполнение обязательств перед кредиторами в связи с недостаточной степенью ликвидности;

* фиктивное банкротство - заведомо ложное объявление предприятием о своей несостоятельности с целью введения в заблуждение кредиторов для получения отсрочки и (или) рассрочки причитающихся кредиторам платежей или скидки с долгов;

* умышленное банкротство - преднамеренное формирование руководителем или собственником предприятия ложного мнения о его неплатежеспособности; нанесение ими ущерба предприятию в личных интересах или интересах третьих лиц; заведомо некомпетентное ведение дела.

Законом были определены процедуры банкротства:

* реорганизация, включающая внешнее управление имуществом должника и санацию;

* ликвидация, включающая принудительную ликвидацию предприятия_должника по решению арбитражного суда и добровольнe. ликвидаци. под контролем кредиторов;

* мировое соглашение, как момент достижения договоренности между должником и кредиторам относительно отсрочки и (или) рассрочки причитающихся кредиторам платежей или скидки с долгов.

Также законом введена процедура санации, снижена роль государственного и административного управления, предусмотрена возможность добровольного объявления должника о своем банкротстве и ликвидации. В настоящее время данный закон утратил силу.

В Федеральном законе № 6_ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» от 8 января 1998 года дано более четкое определение понятия «несостоятельности (банкротства)» - это признанная арбитражным судом, объявленная должником неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей.

Законом были определены основные признаки банкротства - размер денежных обязательств, в том числе размер задолженности за переданные товары, выполненные работы и оказанные услуг, суммы займа с учетом процентов, подлежащих уплате должником, за исключением обязательств перед гражданами, перед которыми должник несет ответственность за причинение вреда жизни и здоровью, обязательств по выплате авторского вознаграждения, а также обязательств перед учредителями (участниками) должника - юридического лица, вытекающих из такого участия.

Дело о банкротстве возбуждалось арбитражном судом при требовании к должнику - юридическому лицу в совокупности не менее 500 МРОТ.

Законом были предусмотрены меры, применяемые к должнику - юридическому лицу в виде процедур банкротства: досудебная санация, мировое соглашение, наблюдение, внешнее управление, конкурсное производство; установлена упрощенная процедура банкротства. Но данный закон также утратил силу.

Согласно п. 2 ст. 1 Федерального закона от 26 октября 2002 года № 127_ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» действие закона распространяется на юридические лица, которые могут быть признаны несостоятельными (банкротами) в соответствии с Гражданским кодексом РФ. Исключение, в соответствии со ст. 65 ГК РФ, составляют казенные предприятия, учреждения, политические партии и религиозные организации. Государственная корпорация может быть признана несостоятельной (банкротом), если это допускается федеральным законом, предусматривающим ее создание.

В соответствии с новым законом должник признается банкротом, если требования к должнику - юридическому лицу в совокупности составляют не менее чем 100 тыс. руб., к должнику_гражданину - не менее чем 10 тыс. руб. и указанные требования не исполнены в течение трех месяцев с даты, когда они должны быть исполнены.

Изменен срок рассмотрения дела о банкротстве. Дело о банкротстве должно быть рассмотрено на заседании арбитражного суда в срок, не превышающий семи месяцев со дня поступления заявления о признании должника банкротом в арбитражный суд.

Федеральным законом от 26 октября 2002 года № 127_ФЗ предусмотрено прекращение процедуры банкротства на любой стадии после уплаты всех долгов. В законе также прописана возможность исполнения обязательств должника третьими лицами, что также позволяет досрочно завершить дело о банкротстве.

Ужесточена процедура назначения арбитражных управляющих. Кандидатуру арбитражного управляющего предлагают саморегулируемые организации арбитражных управляющих.

Законом о несостоятельности (банкротстве) государству, как и другим кредиторам, предоставлены права участвовать в процедуре банкротства.

Также регламентируются особенности банкротства отдельных категорий должников - юридических лиц.

Предприятиям, имеющим определенные трудности, необходима помощь. Закон позволяет оценить свои возможности и принять решения о дальнейшем существовании.

Задание 3. Анализ финансового состояния кризисной организации в рамках внутреннего и внешнего аудита

неплатежеспособность банкротство несостоятельность

Финансовый анализ - это процесс исследования и оценки финансовых средств и финансового состояния организации. В рамках антикризисного менеджмента финансовый анализ относится к наиболее важным механизмам, благодаря которым осуществляются эффективное управление и планирование деятельности организации.

В процессе своей жизнедеятельности организация, помимо своих собственных средств, использует заемные средства, а также у нее имеются обязательства перед государством по обязательным платежам, т. е. для сохранения устойчивой позиции на рынке руководству необходимо принимать четкие меры по выполнению всех обязательств и одновременному созданию рентабельности производства. Именно для этого требуется финансовый анализ, который приобретает особенно большое значение в период кризисной ситуации.

Основная задача финансового анализа кризисного предприятия - получение своевременной и полной информации о финансовом состоянии предприятия, его прибыльных и убыточных сторонах для разработки эффективных мер по стабилизации положения и разработки программ по преодолению кризиса. Здесь большое значение имеют качество и достоверность полученных данных, так как от этого напрямую зависят эффективность плана по преодолению кризиса и рациональное распределение имеющихся средств. В период кризиса, как правило, перед предприятием возникают различные финансовые проблемы. Финансовый анализ позволяет определить наиболее острые проблемы и разработать программу мер по решению наиболее приоритетных.

Финансовый анализ - это не простой сбор данных финансовых показателей, это анализ состояния предприятия, выявление его проблем и возможностей, оценка его потенциала, эффективности выбранной стратегии ведения бизнеса. Финансовый анализ предприятия проводят не только непосредственно руководители и соответствующие отделы и подразделения. Финансовое состояние предприятия представляет также большой интерес для его инвесторов и учредителей, в интересах которых оценить эффективность деятельности предприятия и использования ресурсов; кредиторов (банков) - для оценки риска кредитования данного предприятия. Соответственно, финансовый анализ предприятия может быть внутренним и внешним. Внутренний анализ, как правило, является обязательной составляющей при разработке стратегии деятельности предприятия. Внешний анализ проводится лицами, которые находятся в определенных взаимоотношениях с предприятием (финансового характера) и которых волнуют вопросы о целесообразности инвестирования и получения средств. Основные направления внешнего финансового анализа предприятия:

1) оценка финансовых итогов деятельности предприятия;

2) оценка имущественных ресурсов предприятия;

3) оценка основных финансовых показателей (ликвидности, рентабельности и платежеспособности);

4) исследование показателей по дебиторской и кредиторской задолженности;

5) исследование показателей использования инвестированных и вложенных средств.

Объектом финансового анализа, понятно, является предприятие. При проведении анализа обычно используются модели. Однако единой модели в финансовом анализе не существует. Они различаются в зависимости от принципов исследования, приоритетов анализа. Можно назвать три основные модели, которые используются в финансовом анализе.

1. Дескриптивные (описательные) модели. Являются наиболее часто используемыми при проведении финансового анализа. В основе этих моделей лежит бухгалтерская отчетность.

Во многих источниках даже говорится о том, что бухгалтерская отчетность сама по себе является формой описательной модели. Сюда относятся вертикальный и горизонтальный анализ финансовой отчетности, построение системы отчетных балансов, система аналитических коэффициентов.

2. Нормативные модели. Используются преимущественно при проведении внутреннего финансового анализа. В основе этих моделей лежат требуемые рассчитанные показатели, с которыми сравнивают реальные полученные результаты, т. е. существует система нормативов, которая определяет желаемое и удовлетворительное состояние предприятия как цель деятельности, а анализ полученных результатов позволяет определить степень достижения предприятием этого состояния.

3. Предикативные модели (прогнозы). Используются для составления прогнозов относительно будущих финансовых результатов и финансового состояния предприятия на различные периоды. Такие модели позволяют исследовать влияние разнообразных факторов на конечные результаты, возможность получения безубыточной бухгалтерской отчетности. Наиболее распространенные - модели ситуационного анализа, модели динамического анализа, критические модели.

Основные источники данных о финансовом состоянии предприятия - это бухгалтерская отчетность, отчет о доходах и расходах, отчет о движении капитала и другие формы отчетности, которые более детально раскрывают отдельные статьи баланса. Информационную основу финансового анализа составляет бухгалтерская отчетность. Другие формы отчетности носят вспомогательный и более детальный характер.

Система бухгалтерской отчетности подразделяется на оперативную и официальную отчетность. К оперативной отчетности принято относить все документы первичного бухгалтерского учета: приходные и расходные ордера, ведомости, реестры. Это различные сводки и обобщенные данные, которые, как правило, используются в пределах предприятия для внутреннего анализа и управления.

Официальная отчетность является средством информации о состоянии предприятия за его пределами. Сюда входят непосредственно бухгалтерская отчетность, статистическая отчетность и отчеты по обязательным платежам.

Бухгалтерская отчетность бывает ежеквартальной и ежегодной. В ежеквартальную включаются бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках, а в ежегодную, помимо вышеназванных форм, также входят отчеты о движении капитала, денежных средств, о целевом использовании полученных средств, пояснение и в некоторых случаях аудиторское заключение.

Для финансового анализа кризисного предприятия очень важно изучение динамики основных показателей деятельности за определенный период, чаще всего это последние 2-3 года. Это имеет такое большое значение потому, что позволяет выявить сроки, в которые предприятие начало ухудшать свои показатели. Отсюда причины кризиса найти уже сравнительно легче, поскольку известен примерный временной промежуток. Кроме того, снижение показателей может наблюдаться не по всем видам продукции, что свидетельствует о разностороннем спросе на нее.

Необходимым условием оздоровления несостоятельного предприятия, через систему антикризисных мер является проведение анализа и оценки финансово-хозяйственной деятельности, состояния должника. Отсюда, финансовый анализ выполняет существенную роль в практике проведения процедур банкротства. При осуществлении процедур банкротства, финансовый анализ практически ни чем не отличается от аналогичных процедур при традиционном подходе и понимается как совокупность инструментов, технологий, в целом его методов, которые применяются для получения, обработки и интерпретации данных о происходящих событиях компании - должника. С целью обнаружения симптомов, факторов и причин кризиса, определения его содержания и характера, выполняется диагностика кризисной ситуации.

Для установления характера кризисной ситуации требуется система связанных измерителей, а также методы, абсолютные и относительные, характеризующие основные результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия, методики анализа и выявления тенденций их изменения. Особую роль при этом играет аудит, как инструмент снижения информационного риска и выработки антикризисных решений. Аудит кризисного предприятия представляет собой систему сбора и обработки информации с помощью специальных методов для оценки причин возникновения, сущности и глубины кризиса предприятия, разработки антикри- зисных мер, контроля и оценки эффективности ее выполнения. Аудит кризисного предприятия может быть как внутренним, так и внешним. Объектом исследования аудита несостоятельности является как предприятие, рассматриваемое как динамическая система, находящаяся на той 69 или иной стадии кризиса, так и любое составляющее этой системы, её элемент (внутренняя среда предприятия, функции, виды деятельности, конкретные виды активов, затраты и т. п.). Цель аудита кризисного предприятия состоит в оказании содействия администрации по выходу предприятия (отдельного подразделения, вида деятельности и т. п.) из кризиса. Важную роль в осуществлении процедуры банкротства играет независимая аудиторская проверка, которая призвана подтвердить достоверность предоставляемой финансовой (бухгалтерской) отчетности собственникам (пользователям). Однако собственник часто является одновременно и предпринимателем, что делает их связанными сторонами. Для предупреждения процедуры банкротства необходимо проведение мониторинга контролирующими органами и аудиторскими компаниями, существенным элементом которого является определение платежеспособности предприятий.

Список литературы

1. Банк В. Р., Банк С. В., Солоненко А. А. Бухгалтерский учет и аудит в условиях банкротства: Учеб. пособие. - М.: ТК «Велби», Изд-во Проспект, 2005.

2. Балдин К. В., Белугина В. В., Галдицкая С. Н., Передеряев И. И. Банкротство предприятия: анализ, учет и

3. прогнозирование: Учеб. пособие. - М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко », 2007.

Размещено на Allbest.ru