Размещено на http://www.allbest.ru/

ВВЕДЕНИЕ

Основой рыночного механизма являются экономические показатели, необходимые для планирования и объективной оценки производственно-хозяйственной деятельности предприятия, образования и использования специальных фондов, соизмерения затрат и результатов на отдельных стадиях воспроизводственного процесса. В условиях перехода к рыночной экономике главную роль в системе экономических показателей играет прибыль.

Прибыль представляет собой конечный финансовый результат, характеризующий производственно-хозяйственную деятельность всего предприятия, то есть составляет основу экономического развития предприятия. Рост прибыли создает финансовую основу для самофинансирования деятельности предприятия, осуществляя расширенное воспроизводство. За счет нее выполняется часть обязательств перед бюджетом, банками и другими предприятиями. Таким образом, прибыль становится важнейшей для оценки производственной и финансовой деятельности предприятия. Она характеризует сметы его деловой активности и финансовое благополучие.

Работа предприятия в условиях перехода к рыночной экономике связана с повышением стимулирующей роли прибыли. Усиление роли прибыли обусловлено также действующей системой ее распределения, в соответствии с которой повышается заинтересованность предприятий в увеличении не только общей суммы прибыли, но и особенно той ее части, которая остается в распоряжении предприятий и используется в качестве главного источника средств, направляемых на производственное и социальное развитие, а также на материальное поощрение работников в соответствии с качеством затраченного труда.

Таким образом, прибыль играет решающую роль в стимулировании дальнейшего повышения эффективности производства, усиления материальной заинтересованности работников в достижении высоких результатов деятельности своего предприятия, что определяет важность и актуальность выбранной темы.

Целью данной дипломной работы является анализ прибыли и рентабельности предприятия, распределения, использования и пути роста прибыли на примере ООО «ЭнергоРезерв», выполненное на основе финансово-экономического анализа деятельности в течение 2012-2014 гг.

В соответствии с поставленной целью основными задачами работы являются:

- дать краткую характеристику предприятия ООО «ЭнергоРезерв»;

- изложение методических основ анализа прибыли и рентабельности и резервов их повышения.

- провести анализ формирования доходов и прибыли ООО «ЭнергоРезерв», а также рентабельности бизнеса по его реализации;

- выявить направления повышения рентабельности ООО «ЭнергоРезерв»;

- предложить мероприятие по их реализации, а также обосновать его экономическую эффективность и целесообразность.

Методологической и теоретической основой исследования послужили труды отечественных и зарубежных экономистов, нормативно-правовые документы и анализ финансовых результатов деятельности предприятия.

Предметом курсовой работы является анализ доходности предприятия.

Объектом исследований в курсовой работе является ООО «ЭнергоРезерв» - торговая организация, одним из видов деятельности которой является перепродажа нефтепродуктов по Амурской области.

ГЛАВА 1. Теоретические основы анализа показателей рентабельности предприятия

1.1 Сущность и значение рентабельности предприятия

Рентабельность - это обобщающий показатель, характеризующий качество работы промышленного предприятия

Рентабельным считается предприятие, которое приносит прибыль. Можно привести еще одно понятие рентабельности: рентабельность - показатель, представляющий собой отношение прибыли к сумме затрат на производство, денежным вложениям в организацию коммерческих операций или сумме имущества фирмы используемого для организации своей деятельности.

Так или иначе, рентабельность представляет собой соотношение дохода и капитала, вложенного в создание этого дохода. Увязывая прибыль с вложенным капиталом, рентабельность позволяет сравнить уровень доходности предприятия с альтернативным использованием капитала или доходностью, полученной предприятием при сходных условиях риска.

В широком смысле слова, понятие рентабельности означает прибыльность, доходность. Предприятие считается рентабельным, если результаты от реализации продукции (работ, услуг) покрывают издержки производства (обращения) и, кроме того, образуют сумму прибыли, достаточную для нормального функционирования предприятиях.

Но определение рентабельности как прибыльности недостаточно точно раскрывает её экономическое содержание из-за отсутствия тождества между ними, т.к. сумма прибыли и уровень рентабельности, как правило, изменяются не в равной пропорции, а зачастую и в разном направлении.

Итак, рентабельность это коэффициент, полученный как отношение прибыли к затратам, где в качестве прибыли может быль использована величина балансовой, чистой прибыли, прибыли от реализации продукции, а также прибыли от разных видов деятельности предприятия. В знаменателе в качестве затрат могут быть использованы показатели стоимости основных и оборотных фондов, выручки от реализации, себестоимости продукции собственного и заемного капитала и т.д.

Разделяют рентабельность как общую - процентное отношение балансовой (общей) прибыли к среднегодовой суммарной стоимости производственных основных фондов и нормируемых оборотных средств; и рентабельность расчетную - отношение расчетной прибыли к среднегодовой стоимости тех производственных фондов, с которых взимается плата за фонды. Применяется также показатель уровня рентабельности к текущим затратам - отношение прибыли к себестоимости товарной или реализованной продукции

Каждое предприятие самостоятельно осуществляет свою производственную и хозяйственную деятельность на принципах самоокупаемости и прибыльности. Предприятие имеет определенные расходы по изготовлению продукции и ее реализации. Эти расходы представляют издержки производства данного предприятия (себестоимость), или индивидуальные издержки. Однако издержки отдельного продукта по предприятиям могут отклоняться от средних издержек по отрасли, которые принимаются за общественно необходимые затраты или стоимость, денежное выражение которых составляет цену продукта. Наличие индивидуальных издержек, порождает обособление другой части стоимости продукции - прибыль, а, следовательно, и относительного ее измерения - рентабельности.

Однако абсолютная величина прибыли не дает представления об уровне и изменении эффективности производства или торговли. Сумма прибыли может увеличиваться, а эффективность производства может оставаться на прежнем уровне или даже снизиться. Это происходит в том случае, если прирост прибыли получен за счет экстенсивных (количественных) факторов производства - увеличения численности работников, роста парка оборудования и т.д.

Если же при росте численности работников их производительность осталась прежней или снизилась, то эффективность производства соответственно не изменяется или даже снижается. Основными отличительными признаками рентабельности в системе торговых и производственных отношений являются следующие:

1. отношение прибыли к издержкам производства, характеризующие уровень прибыльности текущих затрат (на приобретение сырья, материалов, топлива, на амортизацию средств труда, расходы по управлению и обслуживанию производства и заработной плате работников);

2. отношение прибыли к среднегодовой стоимости производственных фондов, характеризующие относительный размер возрастания авансированных затрат и дающее оценку экономической эффективности производственных фондов.

Реальный смысл имеют признаки рентабельности, которые характеризуют эффективность затрат по прибыли, полученной после реализации.

Распределительная функция рентабельности конкретно проявляется в том, что ее величина является одним из основных критериев для распределения части прибавочного продукта - прибыли.[8.C.235]

Уровень рентабельности социалистических объединений, предприятий и отраслей производства определяется не законом средней нормы прибыли, а устанавливается государством в плановом порядке с учетом уровня цен и себестоимости продукции, потребностей в денежных средствах для развития производства, экономического стимулирования работников предприятий, объединений.

Показатели рентабельности характеризуют финансовые результаты и эффективность деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных позиций и группируются в соответствии с интересами участников экономического процесса, рыночного обмена.

Показатели рентабельности являются важными характеристиками факторной среды формирования прибыли предприятий. Поэтому они обязательны при проведении сравнительного анализа и оценке финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования

Основные показатели рентабельности можно объединить в следующие группы:

1. показатели рентабельности капитала (активов),

2. показатели рентабельности продукции;

3. показатели, рассчитанные на основе потоков наличных денежных средств.

Первая группа показателей рентабельности формируется как отношение прибыли к различным показателям авансированных средств, из которых наиболее важными являются; все активы предприятия; инвестиционный капитал (собственные средства + долгосрочные обязательства) ; акционерный (собственный) капитал :

Несовпадение уровней и рентабельности по этим показателям характеризует степень использования предприятием финансовых рычагов для повышения доходности: долгосрочных кредитов и других заемных средств.

Данные показатели специфичны тем, что отвечают интересам все участников бизнеса предприятия. Например, администрацию рацию предприятия интересует отдача (доходность) всех активов (всего капитала); потенциальных инвесторов и кредиторов - отдача на инвестируемый капитал; собственников и учредителей - доходность акции и т.д.

Каждый из перечисленных показателей легко моделируется по факторным зависимостям Рассмотрим следующую очевидную зависимость:

Эта формула раскрывает связь между рентабельностью всех активов.

рентабельностью реализации и оборачиваемостью активов Экономически связь, заключается в том, что формула прямо указывает пути повышения рентабельности при низкой рентабельности продаж необходимо стремиться к ускорению оборота активов.

Рассмотрим еще одну факторную модель рентабельности.

Как видим, рентабельность собственного (акционерного) капитала зависит от изменения уровня рентабельности продукции, скорости оборота совокупного капитала и соотношения собственного и заемного капитала Изучение. Подобных зависимостей имеет большое значение для оценки влияния различных факторов на показатели рентабельности. Из приведенной зависимости следует, что при прочих равных условиях отдача акционерного капитала повышается при увеличении доли заемных средств в составе совокупного капитала. Вторая группа показателей формируется на основе расчета уровней и рентабельности по показателям прибыли, отражаемым в отчетности предприятий.

Данные показатели характеризуют прибыльность продукции базисного и отчетного периодов.

Третья группам показателей рентабельности формируется аналогично первой и второй группам, однако вместо прибыли в расчет принимается чистый приток денежных средств.

ЧПДС -чистый приток денежных средств

Данные показатели дают представление о степени возможности предприятия расплатиться с кредиторами, заемщиками и акционерами денежными средствами в связи с использованием имеющего места денежного притока. Концепция рентабельности исчисляемой на основе притока денежных средств, широко применяется в странах с развитой рыночной экономикой. Она приоритетна, потому, что операции с денежными потоками, обеспечивающие платежеспособность, является существенным признаком состояния предприятия.

1.2 Общая характеристика деятельности и организационная структура ООО «ЭнергоРезерв»

ООО «ЭнергоРезерв» ведет свою деятельность с 2007 года.

Полное наименование: Общество с ограниченной ответственностью «ЭнергоРезерв»»;

Сокращенное наименование: ООО «ЭнергоРезерв»».

Юридический адрес ООО «ЭнергоРезерв»: г. Благовещенск, ул. Первомайская, 1. Количество штатных сотрудников - 24 человека.

Финансовый отдел ООО «ЭнергоРезерв» входит в сферу ответственности финансового директора, функции и задачи отдела определены в Положении о финансовом отделе.

Основные задачи финансового отдела:

1. управление движением финансовых ресурсов в целом, его подразделений (филиалов) и дочерних обществ;

2. формирование основных источников финансовых ресурсов и направлений их использования;

3. организация анализа хозяйственной деятельности ООО «ЭнергоРезерв» в целом его подразделений (филиалов) и дочерних обществ. Подготовка предложений по улучшению экономических показателей, контроль за их внедрением и достижением результата;

4. установление основных принципов ценовой политик;

5. организация и контроль за выполнением планов финансово-хозяйственной деятельности;

6. координация работы с ценными бумагами;

7. организация труда и оплаты труда;

8. оказание методической помощи финансовым подразделениям филиалов и дочерних обществ.

Функции отдела (можно условно выделить 5 направлений)

Планово-экономическое направление:

1) разработка и обоснование стратегических целей и задач на долгосрочную и краткосрочную перспективу;

2) ежегодное формирование бизнес плана на следующий год. Координация формирования годовых производственных планов отделами и подразделениями;

3) сбор необходимой информации для формирования бизнес плана, ее анализ, сопоставление со стратегическими целями и задачами, с тенденциями развития рынка и потребительского спроса на товары и услуги;

4) осуществление ежемесячного контроля за исполнением бизнес - плана, подготовка и проведение мероприятий по достижению плановых ключевых параметров. Немедленное информирование руководства в случае невозможности исполнения бизнес - плана в планируемом периоде;

5) организация и совершенствование системы бюджетирования;

6) ведение бюджетов в количестве и формах, дающих полное представление о финансово - хозяйственной деятельности на основании Положения о бюджетной политике ;

7) постоянный контроль за соответствием цен на товары и услуги рыночному уровню цен на аналогичные товары и услуги других компаний региона.

8) контроль и проведение мероприятий по установлению цен реализации товаров и услуг на уровне, обеспечивающем покрытие затрат на реализацию таких товаров и услуг и получении прибыли от реализации;

9) формирование цен на основании изучения потребительского спроса;

10) немедленное реагирование на изменение цен в районах влияния подразделений;

11) сбор, распределение и анализ затрат на осуществление деятельности по реализации товаров и услуг;

12) проведение мероприятий по сокращению затрат, контролю за целевым использованием средств;

13) принимает участие в разработке планов капитальных вложений в части объемов их финансирования на ближайший период в соответствии с бизнес планом;

14) сбор информации по капитальным вложениям подразделений, ее анализ и контроль за соответствием статей расходов и сумм бизнес плану и плану приобретения ОС;

15) организация приобретения и контроль за приобретением основных средств в лизинг. Изучение предложений лизинговых компаний и выбор наилучших для заключения договоров;

16) разработка и внедрение положений, устанавливающих порядок выплаты заработной платы, премий, надбавок, обеспечивающих выплату заработной платы работникам пропорционально их вкладу в получение прибыли.

2. Финансовое направление:

1) контроль за сроками уплаты по договорам поставки нефтепродуктов и материальных ценностей;

2) контроль за получением оплаты в сроки и в объемах, предусмотренных договорами;

3) проведение мероприятий по истребованию не уплаченной в срок задолженности покупателей;

4) организация мероприятий по истребованию штрафов, пени за оплату либо поставку после установленных договорами сроков;

5) работа по контролю за движением денежных средств по счетам;

6) учет векселей, поступающих от контрагентов, предъявление их в срок к погашению. Учет векселей. Приобретение векселей, необходимых для проведения расчетов с контрагентами;

7) поиск лучших условий расчетно-кассового обслуживания;

8) осуществление контроля за состоянием кредитного портфеля. Получение новых кредитов, контроль за уплатой в необходимом объеме и в сроки задолженности и процентов по кредитам;

9) изучение и выбор лучших условий предоставления кредитов и привлечение кредитных ресурсов на цели деятельности (пополнение оборотных средств, инвестиционные проекты, и т. д.);

10) постоянная работа по снижению затрат, связанных с уплатой процентов по кредитам;

11) применение различных форм расчетов и кредитования, направленных на увеличение прибыли предприятия.

3. Статистическая отчетность:

1) сбор информации от структурных подразделений по их финансовой деятельности в сроки и по установленным формам;

2) формирование обобщенных отчетов по формам и правилам, установленным органами статистики;

3) обеспечение сдачи в срок форм отчетности в орган статистики.

4) Аналитическая функция:

5) сбор и подробный анализ ежедневной реализации нефтепродуктов через АЗС;

6) ежеквартальный расчет основных финансовых показателей и подготовка выводов о текущем финансовом состоянии.

экономический доходность рентабельность прибыль

1.3 Основные виды деятельности предприятия

Основные функции ООО «ЭнергоРезерв»

1. участие в формировании и реализации стратегии развития нефтегазового комплекса и сферы топливоснабжения Амурской области;

2. организация разработки и реализации программ развития нефтегазового и топливного комплексов, рационального освоения минерально-сырьевых ресурсов (нефть, газ, уголь, торф);

3. координация, регулирование и контроль деятельности предприятий ТЭК, других отраслей народного хозяйства области по подготовке объектов газоснабжения, жилищно-коммунального хозяйства, системы хранения, транспортировки и реализации топлива к работе в зимних условиях, созданию сезонных запасов топлива;

4. организация разработки и реализации мероприятий по укреплению и развитию материально-технической базы предприятий ТЭК, в т.ч. расширению сети топливных складов, газонаполнительных и газораспределительных станций, распределительных сетей. Оценка их экономической, социальной и экологической эффективности;

5. рассмотрение ходатайств предприятий об установлении видов топлива для топливопотребляющих установок и обосновывающих материалов к ним, принятие соответствующих решений;

Таблица 1.1 - Система сбыта (данные за 2014 год)

Наименование	Среднемесячный объем в денежном выражении, тыс. руб	Доля в общем объеме реализации, %
Крупный опт	90 577	40,3
Мелкий опт	47 222	21,0
Розница	86 818	38,7

На основании данных из таблицы 1.1 можно сделать вывод об оптовой направленности торговли, объем оптовых поставок занимает 61,3% от общего объема реализации. Это можно объяснить тем, что работать оптом намного эффективнее, чем через АЗС. Оптовая торговля характеризуется большими партиями товара (следовательно большей выручкой), относительно низкими затратами по реализации (содержание АЗС намного дороже, чем содержание резервуара с нефтепродуктом), и как следствие возможностью устанавливать низкие продажные цены, тем самым быть конкурентоспособным.

Анализ таблиц 1.2. и 1.3. позволяет сделать следующие выводы:

среднемесячный объем покупок - 160 744 тыс. руб.;

среднемесячный объем реализации -224 617 тыс. руб.;

среднемесячный валовой доход - 63 873 тыс. руб.

Таблица 1.2 - Основные поставщики (данные за 2014 г.)

Название	Среднемесячный объем поставок, тыс. руб.	Доля в общем объеме поставок, %	Условия расчетов	Виды закупаемых товаров
ООО "РН-Востокнефтепродукт»	49 593	59	отсрочка до 30 дн	нефтепродукты
ОАО НК «Амурнефтепродукт»	22 316	26	отсрочка до 30 дн	нефтепродукты
ООО «РН-Спектр»	14553	15	отсрочка до 30 дн	нефтепродукты
ИТОГО	86462	100

Таблица 1.3 - Основные потребители (данные за 2014 г.)

Название	Среднемесячный объем поставок, тыс. руб.	Доля в общем объеме покупок, %	Условия расчетов	Виды закупаемых товаров
ООО «Орион»	67 385	30	Отсрочка 30 дн	нефтепродукты
ООО «Колос»	33 693	15	Отсрочка5 дн	нефтепродукты
ООО «ДАГМАРА»	29 200	13	Отсрочка 30 дн	нефтепродукты
ООО «Зенит»	225	3	Отсрочка 5 дн	нефтепродукты
Другие	86309	39		нефтепродукты
Итого	216812	100		нефтепродукты

Необходимо также отметить, некоторую нестабильность в отношении работы с поставщиками и покупателями. Она проявляется:

сезонность потребления нефтепродуктов - большинство договоров на продажу (а, следовательно, на покупку) приходится на пиковые месяцы - март-апрель, июль-сентябрь;

на российском рынке очень большой процент «хилых» фирм - те фирмы, которые подают заявки на покупку партии нефтепродуктов, но в момент заключения договора исчезают.

В своей деятельности компания стремится минимизировать затраты на покупку нефтепродуктов, используя практически все возможные пути для их приобретения:

закуп у НПЗ (нефтепродукты);

закуп у перепродавцов (нефтепродукты);

закуп у перепродавцов сырья (нефть) и передача его НПЗ для переработки и получения нефтепродуктов.

ГЛАВА 2. Анализ доходности ООО «ЭнергоРезерв» за 2012-2014 ГГ.

2.1 Основные технико-экономические показатели

Основные показатели деятельности организации, сформированные на основании данных бухгалтерской отчетности и систем внутреннего учета, изложены в табл. 2.1. (в текущих ценах)

Таблица 2.1 - Основные технико-экономические показатели деятельности, тыс. руб.

Показатели	Величина	Структура, %
	2012	2013	2014	2012	2013	2014
Реализация нефтепродуктов (тн)	152 113	257 884	363 671	-	-	-
Выручка (нетто) от продажи	666 933	1 626 483	2 373 964	100.00%	100.00%	100.00%
нефтепродуктов	600 069	1 466 426	2 314 869	89.97%	90.16%	97.51%
услуг хранения	15 327	33 912	45 858	2.30%	2.08%	1.93%
Прочее	51 537	126 145	13 237	7.73%	7.76%	0.56%
Себестоимость проданных товаров	537 173	1 360 096	1 988 451	80.54%	83.62%	83.76%
нефтепродуктов	488 020	1 235 826	1 982 516	73.17%	75.98%	83.51%
услуг хранения	3 920	2 291	0	0.59%	0.14%	0.00%
Прочее	45 233	121 979	5 935	6.78%	7.50%	0.25%
Валовой доход от реализации нефтепродуктов	112 049	230 600	332 353	16.80%	14.18%	14.00%
Валовой доход от др. видов реал.	17 711	35 787	53 160	2.66%	2.20%	2.24%
Валовой доход - всего	129 760	266 387	385 513	19.46%	16.38%	16.24%
Издержки - всего	95 444	179 485	228 707	14.31%	11.04%	9.63%
Материальные расходы	38 723	71 235	63 460	40.57%	39.69%	27.75%
Расходы на оплату труда	25 613	49 242	78 097	26.84%	27.44%	34.15%
Отчисления на социальные нужды	9 843	18 993	26 809	10.31%	10.58%	11.72%
Суммы начисленной амортизации	5 960	6 285	9 102	6.24%	3.50%	3.98%
Прочие расходы	15 305	33 731	51 239	16.04%	18.79%	22.40%
Прибыль от реализации	34 316	86 902	156 806	5.15%	5.34%	6.61%
Чистая прибыль	20 441	61 838	69 931	3.06%	3.80%	2.95%

Анализ данных табл. 2.1. позволяет сделать некоторые выводы.

За последние 2 года дополнительные источники дохода (хранение нефтепродуктов, перевалка нефтепродуктов сторонним организациям) претерпели изменения, а именно их доля в общей выручке значительно снизилась. Это вызвано от части появлением на рынке новых конкурентов, от части аккумулированием средств на основной деятельности. Рост общей выручки был несколько меньше динамики роста себестоимости (цен закупа нефтепродуктов) и в результате можно наблюдать снижение валового дохода, примерно на 3 пункта.

Увеличение прибыли от реализации стало возможным благодаря относительному снижению издержек обращения. Чистая прибыль имеет отрицательную динамику по причине возросших внереализационных расходов.

В таблице 2.2 рассматривается изменение каждого показателя в отдельности.

Таблица 2.2 - Динамика основных показателей, (тыс. руб.)

Показатели	Абсолютные отклонения	Относительные отклонения
	2012-2013	2013-2014	2012-2013	2013-2014
Реализация нефтепродуктов (тн)	105 771	105 787	70%	41%
Выручка (нетто) от продажи	959 550	747 481	144%	46%
нефтепродуктов	866 357	848 443	144%	58%
услуг хранения	18 585	11 946	121%	35%
Прочее	74 608	-112 908	145%	90%
Себестоимость проданных товаров	822 923	628 355	153%	46%
нефтепродуктов	747 806	746 690	153%	60%
услуг хранения	-1 629	-2 291	-42%	-100%
Прочее	76 746	-116 044	170%	-95%
Валовой доход от реализации нефтепродуктов	118 551	101 753	106%	44%
Валовой доход от др. видов реал.	18 076	17 373	102%	49%
Валовой доход - всего	136 627	119 126	105%	45%
Издержки - всего	84 041	49 222	88%	27%
Материальные расходы	32 512	-7 775	84%	-11%
Расходы на оплату труда	23 629	28 855	92%	59%
Отчисления на социальные нужды	9 150	7 816	93%	41%
Суммы начисленной амортизации	325	2 818	5%	45%
Прочие расходы	18 426	17 508	120%	52%
Прибыль от реализации	52 586	69 904	153%	80%
Чистая прибыль	41 397	8 093	203%	13%

Динамика абсолютных и относительных изменений основных показателей указывает на то, что в целом состояние дел на предприятии можно охарактеризовать как достаточно хорошее. Увеличение прибыли от реализации стало возможным благодаря относительному снижению издержек обращения. Чистая прибыль имеет отрицательную динамику по причине возросших внереализационных расходов.

Значения валового дохода и чистой прибыли увеличились в 2014 г. на 255 753 тыс. руб. (197%) и на 49 490 тыс. руб. (242%) соответственно по сравнению с 2012 г.

В первую очередь это обусловлено использованием на предприятии гибкой ценовой политики, позволившей получить эффект роста объемов реализации (70% - 2013 г., 41% - 2014 г.), который в свою очередь снизил негативное влияние общего роста цен на нефтепродукты в 2013 г. и позволил предприятию за счет высокого уровня продаж сохранить необходимую наценку для обеспечения издержек обращения.

Во-вторых, в 2014 году предприятие, используя кризисную ситуацию на нефтяном рынке в период падения цен на нефть (февраль - май), смогло создать значительный запас дешевых нефтепродуктов и нефти, который в последствии был реализован в течение года. Чистая прибыль имеет отрицательную динамику по причине возросших внереализационных расходов.

Рост издержек на 88% в 2013г. и на 27% в 2014 г. объясняется расширением спектра предоставляемых услуг, вводом в эксплуатацию новых производственных мощностей (АЗС, резервуары для хранения). При этом на 2013 г. попала значительная часть строительных работ (как следствие - рост материальных затрат на 84%), а в 2014 г. новые мощности уже вступили в действие (косвенное доказательство - рост амортизационных отчислений - 45%).

В анализируемой организации за истекшее полугодие активность характеризуется следующими значениями коэффициентов (табл. 2.3).

Таблица 2.3 - Значения коэффициента деловой активности (в долях единицы)

Показатели	2012	2013	2014	Изменение
				2013 / 2012	2014 / 2013
Среднесписочная численность персонала (чел)	1350	1399	1449	4%	4%
Средняя заработная плата на предприятии (руб./мес.)	1581	2933	4491	86%	53%
Производительность труда в месяц (руб./чел.)	41169	96884	136529	135%	41%
Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) (d1)	2.28	2.65	3.56	16%	34%
Коэффициент оборачиваемости мобильных средств (d2)	5.02	3.84	5.29	-23%	38%
Коэффициент отдачи (d3)	465.41	996.62	12901.9	114%	1195%
Фондоотдача (d4)	5.62	12.93	15.61	130%	21%
Фондоемкость	0.18	0.08	0.06	-57%	-18%
Фондовооруженность (руб./чел.)	89.02	91.08	105.07	2%	15%
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала (d5)	5.70	9.91	11.93	74%	20%
Коэффициент оборачиваемости материальных средств (d6)	8.90	11.32	22.42	27%	98%
Коэффициент оборачиваемости денежных средств (d7)	120.60	55.03	228.09	-54%	314%
Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах (d8)	18.96	7.52	8.66	-60%	15%
Срок оборачиваемости средств в расчетах (d9) (дни)	18.99	47.90	41.59	28.9	-6.3
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (d10)	7.84	8.35	14.45	7%	73%
Срок оборачиваемости кредиторской задолженности (d11) (дни)	45.94	43.10	24.91	-2.8	-18.2

Коэффициент общей оборачиваемости (ресурсоотдача d1) или коэффициент трансформации отражает скорость оборота всего капитала организации или эффективность использования всех имеющихся ресурсов независимо от их источников. Данные табл. 2.3 показывают, что за изучаемый период времени этот показатель увеличился. Значит, в организации быстрее совершался полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль. Этот показатель деловой активности имеет большое аналитическое значение, так как он тесно связан с прибыльностью организации, а следовательно, влияет на результативность финансово-хозяйственной деятельности.

Скорость оборота собственного капитала (d5) отражает активность использования денежных средств. Низкое значение этого показателя свидетельствует о бездействии части собственных средств. В анализируемой организации этот показатель достаточно высокий и его рост составил 74% в первый год и 20% -- во второй. В 2014 году на каждый рубль инвестированных собственных средств приходилось 11,93 руб. выручки от реализации. В организации быстрее совершался полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль. Этот показатель деловой активности имеет большое аналитическое значение

Оборачиваемость запасов характеризует коэффициент d6. Чем выше этот показатель, тем меньше затоваривание, тем быстрее можно погашать долги.

2.2 Анализ экономического состояния деятельности предприятия

Проведем анализ экономического состояния организации на основе бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках.

Значения стр5. и стр.6 таблицы 2.1 позволяют определить изменения (прирост или уменьшение) значений показателей отчетного периода по отношению к предыдущему, рассчитываемых в %.

Показатель выручки от продажи товаров отражается по стр.010 в Отчете о прибылях и убытках.

Показатель валовой прибыли отражается по стр.029 в Отчете о прибылях и убытках и рассчитывается как разница между выручкой от продажи товаров и себестоимостью изготовленной продукции.

Уровень валовой прибыли рассчитывается как отношение валовой прибыли периода к выручке от продажи товаров за тот же период.

Прибыль от продаж отражается по строке 050 в Отчете о прибылях и убытках и находится вычитанием из валовой прибыли управленческих и коммерческих расходов.

Таблица 2.4 Основные показатели деятельности предприятия

Показатели	Годы	Изменение, %
	2012	2013	2014	2013/ 2012	2014 /2013
Выручка от продаж тыс. руб.	536708067	35041423	36106 995	-93,5	3,04
Валовая прибыль, тыс. руб.	107513811	21458 801	21356 494	-80,04	0,5
Уровень валовой прибыли,%	20,03	61,24	59,15	205,8	-2,4
Прибыль от продаж, тыс. руб.	44 907 745	7 057 798	6 001 620	-84,3	-14,96
Рентабельность продаж, %	8,3	20,14	16,62	142,65	-17,48

Данные таблицы 2.4 показывают, что в рассматриваемом периоде выручка компании ООО «ЭнергоРезерв» от продаж в 2013 году уменьшилась на 501 666 644 тыс. руб. по сравнению с 2012 годом (или на 93,5 %).

Изменение величины выручки в 2014 г. составил - 1 065 572 тыс. руб. по сравнению с показателем прошлого года.

В системе экономического анализа важное место занимает оценка экономической эффективности предприятия и его финансового состояния. Из таблицы видно, что в 2013 году предприятие сработало достаточно эффективно: рентабельность продаж увеличилась с 8,3 до 20,14 %. Однако рентабельность за 2014 год уменьшилась по сравнению с 2013 годом на 17,48% и составила 16,62% .

Валовая прибыль компании в 2013 г. уменьшилась на 80,04% то есть составила 21 458 801 тыс. руб., что на 0,5 % больше показателя 2014 года.

Анализ прибыли предприятия охватывает как факторы ее формирования, так и распределения. Задачами анализа финансовых результатов деятельности предприятия являются: оценка динамики показателей прибыли, обоснованность фактических данных об образовании и распределении прибыли, оценка резервов дальнейшего роста прибыли.

Для анализа и оценки уровня и динамики показателей финансовых результатов деятельности предприятия составляется следующая таблица (табл. 2.2), в которой использованы данные отчетности предприятия.

Таблица 2.5 Анализ динамики показателей финансовых результатов деятельности предприятия, тыс. руб.

Показатели	Годы	Изменение, %
	2012	2013	2014	2013/ 2012	2014 /2013
Прибыль от продаж	44 907 745	7 057 798	6 001 620	-15,7	-14,96
Прочие доходы	6 564 294	3 454 388	21960 710	-52,6	535,7
Прочие расходы	14 984 322	12 401 458	32248 753	-17,24	160,04
Прибыль до налогообложения	53 962 446	142412782	251131318	163,91	76,34
Чистая прибыль отчетного периода	45 147 922	140037510	242637070	210,17	73,27

Данные табл. 2.5 показывают, что в 2014 г. организация получила прибыли от финансовой хозяйственной деятельности в размере 6 001 620 тыс. руб., что на 14,96% меньше величины прибыли прошлого года (в 2013 году она составила 7 057 798 тыс.руб). Но благодаря прочим доходам, величину показателя чистой прибыли увеличилась, остающейся в распоряжении предприятия на 73,27% и составило 242 637 070 тыс руб. (в 2013 году этот показатель был равен 140 037 510 тыс.руб).

Прочие расходы в 2014 году по сравнению с 2013 годом выросли на 160,0 %.

Таким образом, проанализировав основные показатели деятельности, рекомендуем руководству предприятия принять во внимание такие варианты увеличения прибыли, как рост прибыли от реализации, путем увеличения объема реализации товаров; реализация не используемых основных фондов повлечет увеличение прибыли от реализации основных фондов и иного имущества предприятия, что в свою очередь положительно отразиться на величине прибыли; так же возможно вложение средств в ценные бумаги, что, конечно, требует большой осторожности и анализа.

Рентабельность более полно, чем прибыль отражает окончательные результаты хозяйствования, так как ее величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.

Если предприятие получает прибыль, оно считается рентабельным. Показатели рентабельности, применяемые в экономических расчетах, характеризуют относительную прибыльность

2.3 Анализ формирования прибыли

Основным источником формирования денежных доходов ООО «ЭнергоРезерв» является выручка от реализации продукции, выполнения работ, оказания услуг. В соответствии с учетной политикой ООО «ЭнергоРезерв» выручка отражается по мере оплаты продукции, выполнения работ, оказания услуг. Выручка от реализации продукции, выполнения работ, оказания услуг включает три элемента: себестоимость, прибыль, косвенные налоги и отчисления. Под моментом определения выручки от реализации и признания полученной прибыли принимается календарный месяц, в котором на основании соответствующих документов выручка от реализации и прибыль должны быть отражены в бухгалтерском учете. Одним из основных показателей финансово-хозяйственной деятельности торговой организации ООО «ЭнергоРезерв» является прибыль от переработки, сбыта и реализации нефтепродуктов. Основным источником для изучения прибыли предприятия является Ф №2 «отчет о прибылях и убытках».

В процессе анализа прибыли отчетного периода изучается общее её изменение по сравнению с планом и предыдущим периодом, а также по отдельным составляющим. В процессе анализа следует учитывать, что на величину прибыли отчетного периода влияют как внешние факторы, так и внутренние, важную роль играет учетная политика:

1. использование метода ускоренной амортизации по активной части основных средств, что приводит к росту себестоимости и уменьшение прибыли;

2. выбор методов оценки материально-производственных запасов при отпуске их в производство, что также влияет на себестоимость;

3. выбор порядка отнесения на себестоимость продукции отдельных видов расходов;

4. изменение порядка списания затрат по ремонту основных средств на себестоимость продукции;

5. выбор метода определения выручки от реализации продукции

Различные стороны производственной, сбытовой, снабженческой и финансовой деятельности предприятия получают законченную денежную оценку в системе показателей финансовых результатов. Процесс формирования прибыли включает две стадии: создание прибавочного продукта и превращение его в денежную массу.

За счет выручки от переработки, сбыта и реализации нефтепродуктов, выполнения работ, оказания услуг предприятие возмещает производственную себестоимость реализованной продукции, работ, услуг, управленческие и коммерческие расходы. Общий финансовый результат представляет собой прибыль отчетного периода (до налогообложения). Рост прибыли способствует укреплению финансового положения организации, позволяет развивать производственно-техническую базу организации, привлекать дополнительные инвестиции и увеличивать доходы работников нефтяной компании.

Таблица 2.6 - Формирование бухгалтерской прибыли в ООО «ЭнергоРезерв» за 2013-2014 гг. тыс. руб.

Наименование показателя	2013 г.	2014 г.	Отклонение (+ / -)	Темп роста %
Выручка от реализации товаров, работ услуг (за минусом НДС)	35 041 423	35 106 995	+65 572	100,19
Себестоимость продаж	13 582 622	13 750 501	+167 879	101,23
Коммерчески расходы	649 269	680 340	+31 071	104,79
Управленческие расходы	13 751 734	14 674 534	+922 800	106,71
Прибыль (убыток) от продаж	7 057 798	6 001 620	-1 056 178	-
Внереализационные доходы	3 454 388	21 960 710	+18 506 322	400
Внереализационные расходы	12 401 458	32 248 753	+19 847 295	635, 73
Прибыль (убыток) отчётного периода	140 037 510	242 637 070	+102 599 560	173, 27

Из данных табл. 2.6 видно, что балансовая прибыль в 2014 году существенно увеличилась по сравнению с 2013 годом на 65 572 тыс. руб. или на 0, 19%. Таким образом, наметилась положительная тенденция изменения величины балансовой прибыли. Увеличению балансовой прибыли способствовало:

Увеличение прибыли от реализации на 102 599 560 тыс. руб. или на 73,27%.

Отрицательное влияние на величину балансовой прибыли повлияло: превышение абсолютного изменения внереализационных расходов над абсолютным изменением внереализационных доходов на 1 340 973 тыс. руб.

В связи с тем, что прибыль от переработки, сбыта и реализации нефтепродуктов занимает наибольший удельный вес в структуре бухгалтерской прибыли, то анализ факторов, ее определяющих, имеет большое значение для выявления резервов роста всей бухгалтерской прибыли.

ГЛАВА 3. Пути совершенствования формирования, распределения и использования прибыли

Для совершенствования формирования, распределения и использования прибыли руководство предприятия должно четко представлять, за счет каких источников ресурсов организация будет осуществлять свою деятельность и в какие сферы деятельности будет вкладываться капитал. Забота о финансах является отправным моментом и конечным результатом деятельности любого предприятия.

На каждом предприятии должны предусматриваться плановые мероприятия по увеличению прибыли.

В общем плане эти мероприятия могут быть следующего характера:

- увеличение выпуска продукции;

- улучшение качества продукции;

- продажа излишнего оборудования и другого имущества или сдача его в аренду;

- снижение себестоимости продукции за счет более рационального использования материальных ресурсов, производственных мощностей и площадей, рабочей силы и рабочего времени;

- увеличение добычи полезных ископаемых;

- расширение рынка продаж и др;

- рациональное расходование экономических ресурсов;

- снижение затрат на производство;

- повышение производительности труда;

- ликвидация непроизводственных расходов и потерь;

- повышение технического уровня производства.

Рассмотрим несколько мероприятий по увеличению прибыли подробно:

увеличение добычи полезных ископаемых.

При увеличении добычи углеводородов до 200 млн барр., что на 0,4% выше уровня начала 2013 г. Чистая прибыль ООО «ЭнергоРезерв» вырастет до 3,789 млрд долл., что на 7,7% больше, чем за первые три месяца 2013г., Выручка за тот же период вырастет на 19% - с 29,626 млрд долл. до 35,261 млрд долл.

При расширении сети АЗС ООО «ЭнергоРезерв» приведет к ежегодной дополнительной прибыли. Большую часть прибыли АЗС ООО «ЭнергоРезерв» зарабатывают на продаже нефтепродуктов. Выручка от продажи нетопливных товаров и услуг приблизительно вырастет в 4, 8 раза и достигнет 9, 4 млрд руб.

В условиях рыночной экономики значение прибыли огромно. Стремление к ее получению ориентирует товаропроизводителей на увеличение объема производства продукции, нужной потребителю, снижение затрат на производство. При развитой конкуренции этим достигается не только цель предпринимательства, но и удовлетворение общественных потребностей. Однако, экономическая нестабильность, монопольное положение товаропроизводителей искажают формирование прибыли как чистого дохода, приводят к стремлению получения доходов, главным образом, в результате повышения цен.

Несмотря на то, что прибыль является важнейшим экономическим показателем деятельности предприятия, она не характеризует эффективность его работы. Для определения эффективности работы предприятия необходимо сопоставить результаты (в данном случае прибыль) с затратами или ресурсами, которые обеспечили эти результаты.

Специалисты по менеджменту полагают, что наиболее эффективным моментом работы организации является продуманное действие его руководителей. Квалифицированное действие руководства дает возможность направить в нужное русло поведение работников, создать необходимую производственную ориентацию и возбудить мотивацию их действий, содействовать эффективной работе. В результате производственная деятельность коллектива приобретает нужную целеустремленность, организованность и продуктивность. Таким образом, успех приходит тогда, когда качественное руководство порождает активное поведение работников, а их взаимодействие проявляется в эффективной производственной деятельности.

Таким образом, можно сделать вывод, что на предприятии ООО «ЭнергоРезерв» необходимо направлять денежные средства в:

1) фонд развития материально-технической базы, с целью освоения выпуска новых видов продукции;

2) фонд материального поощрения, в который следует отчислять денежные средства в размере не менее 140 тысяч рублей в год, т.к., в управленческой деятельности успех достигается, в основном, умением получать результат за счет усилий подчиненных.

Данные меры в перспективе позволят значительно улучшить конкурентоспособность ООО «ЭнергоРезерв» за счет использования достижений научно-технического прогресса и увеличения производительности труда.

Инвестиции имеют большое значение не только для будущего положения предприятия, но и для экономики страны в целом. С их помощью осуществляется расширенное воспроизводство основных средств, как производственного так и не производственного характера, укрепляется материально-техническая база субъекта хозяйствования. Это позволяет предприятиям увеличивать объемы производства продукции, улучшать условия труда и быта работников. От них зависят себестоимость, ассортимент, качество, новизна продукции (работ/услуг), ее конкурентоспособность.

В рыночной экономике экономическая эффективность от реализации мероприятий по совершенствованию деятельности предприятия оценивается величиной дополнительной прибыли, остающейся в распоряжении предприятия:

Дополнительная прибыль может быть обеспечена за счет увеличения объемов продаж, увеличения цены или снижения затрат. Возможны комбинации этих факторов.

Таблица 3.1 - Пути повышения прибыли и рентабельности

Фактор	Изменение фактора	Влияние на рентабельность	Пути достижения результата
Прибыльность продукции	Увеличение	Увеличение	1. Рост доли чистой прибыли в выручке можно осуществить, значительно снизив внереализационные расходы и увеличив внереализационные доходы 2. Увеличение общей выручки (Vреал.) при неизменности коммерческих затрат также приведет к росту прибыли
Фондоемкость продукции	Снижение	Увеличение	1. Увеличение общей выручки при постоянных основных производственных фондах 2. Изменение структуры основных средств (пример: часть основных средств - лизинг или аренда)
Период оборачиваемости оборотных средств	Снижение	Увеличение	Эффективное...

Страница:

•  1 
•  2 

дипломная работа "Анализ показателей рентабельности предприятия" скачать

Подобные документы

• Резервы и пути повышения прибыли и рентабельности ОАО "Гомельтекстильторг"

  Содержание, виды и функции прибыли, механизм ее формирования, распределения и использования. Методика анализа прибыли и рентабельности. Оценка факторов, влияющих на сумму прибыли и уровень рентабельности в деятельности предприятия, пути их повышения.
  
  дипломная работа [280,4 K], добавлен 01.12.2012
  

• Изучение прибыли предприятия и путей ее увеличения

  Рассмотрение прибыли в системе показателей хозяйственной деятельности предприятия. Анализ формирования и распределения чистой прибыли ОАО "Березовский сыродельный комбинат". Расчет показателей доходности и рентабельности продаж и производства продукции.
  
  курсовая работа [1002,2 K], добавлен 09.04.2013
  

• Анализ финансовых результатов предприятия

  Классификация показателей прибыли. Основные функции рентабельности. Характеристика предприятия ООО "ТМС-Буровой Сервис". Основные показатели прибыли до налогообложения и от продаж. Расчетные значения коэффициентов доходности и рентабельности организации.
  
  курсовая работа [123,7 K], добавлен 16.01.2014
  

• Анализ эффективности результатов деятельности на ОАО "Лукойл"

  Факторы, влияющие на эффективность экономических результатов деятельности предприятия. Оценка факторов чистой прибыли (убытка) и показателей рентабельности активов и продаж. Пути совершенствования формирования, распределения и использования прибыли.
  
  курсовая работа [136,7 K], добавлен 25.03.2015
  

• Анализ прибыли торгового предприятия. Резервы и пути повышения рентабельности деятельности предприятия

  Оценка финансовых результатов деятельности предприятия. Показатели рентабельности за отчетный период и в динамике. Направления использования прибыли. Определение мер по преодолению убыточности. Факторный анализ прибыли от реализации товаров и услуг.
  
  контрольная работа [81,6 K], добавлен 15.07.2011
  

• Повышение прибыли и рентабельности производства путем использования экономических методов управления

  Понятие прибыли как экономической категории. Основные показатели прибыли и рентабельности, их роль и значение в оценке эффективности деятельности предприятия. Экономические методы управления, влияющие на увеличение прибыли и рентабельности производства.
  
  дипломная работа [360,1 K], добавлен 09.10.2010
  

• Повышение прибыли и рентабельности предприятия ООО "ДиСи"

  Факторный анализ прибыли от продаж и рентабельности предприятия, условий, влияющих на эти показатели. Анализ основных финансово-экономических показателей деятельности предприятия ООО "ДиСи", разработка мероприятий по повышению прибыли и рентабельности.
  
  дипломная работа [1,2 M], добавлен 20.09.2016
  

• Анализ и пути увеличения прибыли и рентабельности Гомельского райпо

  Организационно-экономическая характеристика деятельности организации. Экономический анализ формирования и использования прибыли. Расчет влияния факторов на ее изменение. Оценка показателей рентабельности хозяйственно-финансовой деятельности предприятия.
  
  курсовая работа [1,3 M], добавлен 19.10.2013
  

• Пути увеличения прибыли ООО "Феникс"

  Характеристика торговой деятельности ООО "Феникс", факторный анализ прибыли предприятия. Анализ показателей рентабельности для оценки эффективности распределения прибыли. Основные направления планирования прибыли, оптимизации процесса ее формирования.
  
  курсовая работа [264,7 K], добавлен 29.09.2014
  

• Анализ и экономическое обоснование прибыли, пути её увеличения в рыночных условиях

  Прибыль - экономическая категория, ее сущность, функции и виды. Основные показатели прибыли и рентабельности, их роль, значение в оценке эффективности деятельности торгового предприятия. Основные экономические факторы, влияющие на показатели ПО "Луговое".
  
  дипломная работа [323,9 K], добавлен 03.04.2011
  

• Особенности обеспечения прибыльности и рентабельности современного предприятия на примере СПК "Первомайский" Черноземельского района

  Экономическая сущность прибыли, ее функции, виды, состав, распределение и направления использования. Организационная характеристика предприятия. Оценка его финансового состояния. Факторный анализ прибыли. Пути повышения прибыльности и рентабельности.
  
  курсовая работа [252,9 K], добавлен 08.04.2015
  

• Оценка рентабельности предприятия ООО "Газпромжелдортранс"

  Экономическая сущность и основные показатели рентабельности предприятия. Укрупненная группировка показателей прибыльности и методы их исчисления. Финансово-экономическая характеристика и анализ бухгалтерского баланса фирмы, пути повышения доходности.
  
  курсовая работа [69,6 K], добавлен 08.08.2010
  

• Рентабельность предприятия

  Рентабельность как один из важнейших показателей эффективности хозяйственной деятельности предприятия. Показатели рентабельности. Анализ динамики показателей рентабельности Бегомльского лесхоза. Пути роста показателей рентабельности.
  
  курсовая работа [115,4 K], добавлен 07.04.2008
  

• Анализ прибыли и рентабельности организации и оценка факторов их роста

  Экономическая сущность, функции и виды прибыли. Источники формирования и использования прибыли организации. Понятие и виды рентабельности организации. Проблемы финансово-хозяйственной деятельности организации. Пути повышения прибыли и рентабельности.
  
  дипломная работа [1,1 M], добавлен 08.05.2019
  

• Анализ хозяйственной деятельности предприятия

  Структура управления кадрами. Состав и структура оборотных средств. Анализ издержек обращения, прибыли и рентабельности предприятия. Технико-экономические показатели качества продукции. Анализ влияния трудовых ресурсов на товарооборот предприятия.
  
  отчет по практике [62,4 K], добавлен 12.03.2014
  

• Финансовое состояние предприятия: анализ, проблемы и пути их решения на примере ООО "Сарапульского молочного комбината"

  Характеристика и технико-экономические показатели предприятия. Анализ основных производственных фондов. Анализ объемов производства, реализации, численности, заработной платы. Финансовые показатели предприятия. Анализ прибыли и рентабельности.
  
  курсовая работа [379,7 K], добавлен 08.09.2008
  

• Анализ прибыли и рентабельности предприятия

  Понятие прибыли и рентабельности производства. Характеристика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Анализ распределения и использования чистой прибыли на примере DoorHan. Методы определения выручки от реализации продукции (работ, услуг).
  
  курсовая работа [55,7 K], добавлен 11.12.2012
  

• Анализ экономической деятельности ООО "Шумаково Агро"

  Общая характеристика и социально-экономические показатели деятельности ООО "Шумаково Агро". Основные направления, организационная структура предприятия. Анализ прибыли и рентабельности, финансового состояния. Проблемы и пути повышения эффективности.
  
  отчет по практике [60,7 K], добавлен 13.01.2012
  

• Совершенствование системы формирования и распределения прибыли (на примере ОАО "Ойл-Продакшн")

  Экономическая сущность прибыли - одного из финансовых показателей плана и оценки хозяйственной деятельности предприятия. Ее виды, источники формирования и направления использования. Расчет и анализ коэффициентов ее распределения. Пути увеличения прибыли.
  
  курсовая работа [57,9 K], добавлен 08.06.2014
  

• Технико-экономическое обоснование деятельности предприятия

  Трудовые ресурсы предприятия, их состав, структура. Понятие производительности труда и ее показатели. Расчет эффективности использования основных фондов, величины издержек и показателей рентабельности. Прибыль предприятия, ее виды и порядок распределения.
  
  курсовая работа [120,7 K], добавлен 28.08.2010
  

Другие документы, подобные "Анализ показателей рентабельности предприятия"

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам