Экономическое содержание и назначение основных фондов и оборотных средств предприятия

Размещено на http://www.allbest.ru/

КУРСОВАЯ РАБОТА

На тему: «Экономическое содержание и назначение основных фондов и оборотных средств предприятия (организации)»

Санкт-Петербург 2015



Оглавление

оборотный основной фонд средство

Введение

1. Теоретические основы анализа основных фондов и оборотных средств предприятия

1.1 Понятие, классификация и оценка основных средств

1.2 Понятие и сущность оборотных средств

1.3 Управление активами: методика, элементы, стратегии

2. Анализ эффективности использования основных фондов и оборотных средств ООО «Фирма Балтий»

2.1 Краткая характеристика предприятия

2.2 Оценка финансово-хозяйственной деятельности предприятия

2.3 Анализ движения и эффективности использования основных фондов

2.4 Обобщение результатов анализа: выводы и предложения

Заключение

Список литературы



Введение

Для того чтобы осуществлять хозяйственную деятельность, предприятие должно обладать основными фондами и оборотными средствами - это активы организации.

К основным фондам относятся здания, сооружения, рабочие и силовые машины и оборудование, измерительные и регулирующие приборы и устройства, вычислительная техника, транспортные средства и прочие.

Особенность основных фондов, и их главное отличие от оборотных, заключается в том, что основные фонды участвуют в нескольких производственных циклах, а оборотные - полностью потребляются. Именно поэтому основные фонды списываются на расходы частями - через амортизацию, а оборотные - полностью передают свою стоимость готовой продукции.

Соотношение основных фондов и оборотных активов определяется разными факторами, в первую очередь, видом деятельности. Так, производственные предприятия имеют высокий уровень основных фондов, а предприятия сферы услуг (например, туристские компании), наоборот, могут не иметь низкий уровень основных фондов.

Именно поэтому представляется актуальным изучение основных фондов и оборотных средств, методики их анализа, структуры.

Цель работы - рассмотреть методику анализа активов предприятия на примере деятельности общества с ограниченной ответственностью «Фирма Балтий».

Задачи настоящей работы заключаются в следующем:

· дать определения понятиям «основное средство», «стоимость основных средств», «оценка основных средств», «амортизация» и пр.;

· представить классификацию основных средств;

· изучить понятие «оборотные средства», их структуру;

· представить методику анализа основных фондов и оборотных активов;

· представить краткую характеристику деятельности предприятия: вид деятельности, организационная структура управления;

· провести анализ основных фондов и оборотных активов предприятия.

Предметом исследования высыпают теоретические, методические и организационные аспекты анализа активов предприятия (основных фондов и оборотных средств).

Объектом исследования - общество с ограниченной ответственностью «Фирма Балтий».

Информационной базой для анализа являются данные бухгалтерского учета и отчетности, первичные документы по учету и движению основных средств, рабочего времени, а также учетная политика предприятия для целей бухгалтерского и налогового учета.



1. Теоретические основы анализа основных фондов и оборотных средств предприятия

1.1 Понятие, классификация и оценка основных средств

Основные средства - это активы, которые удовлетворяют одновременно следующим условиям:

а) объект предназначен для использования в производстве продукции, при выполнении работ или оказании услуг, для управленческих нужд организации либо для предоставления организацией за плату во временное владение и пользование или во временное пользование;

б) объект предназначен для использования в течение длительного времени, т.е. срока продолжительностью свыше 12 мес. или обычного операционного цикла, если он превышает 12 мес.;

в) организация не предполагает последующую перепродажу данного объекта;

г) объект способен приносить организации экономические выгоды (доход) в будущем».

В соответствии со ст. 257 НК РФ под основными средствами в налоговом учете понимается часть имущества, используемого в качестве средств труда для производства и реализации товаров (выполнения работ, оказания услуг) или для управления организацией. При этом в налоговом учете к основным средствам относятся только те объекты, стоимость которых составляет свыше 40 000 руб.

Классификация основных средств по различным критериям представлена на рис. 1.



Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис. 1 Классификация основных средств

Под составом основных средств понимают внутренние соотношения его частей, т. е. структуру. Под движением подразумевают поступление, выбытие, износ, замену, обновление, увеличение или уменьшение фондов и т. п.

Одним из главных показателей при анализе основных средств является среднегодовая стоимость основных средств. Данная стоимость рассчитывается по следующей формуле:

, (1)

где ОС_с - среднегодовая стоимость основных средств, ОС₀ - стоимость основных средств на начало года, ОС₁ - стоимость основных средств на конец года.

Для характеристики состояния и движения основных средств рассчитываются следующие показатели:

Коэффициент обновления:

, (2)

где К_об - коэффициент обновления, ОС_вв - стоимость введенных основных средств.

Коэффициент выбытия:

, (3)

где К_выб - коэффициент выбытия, ОС_выб - стоимость выбывших основных средств.

Коэффициент прироста:

, (4)

где К_пр - коэффициент прироста, ОС_пр - прирост основных средств за период.

Коэффициент износа:

, (5)

где К_изн - коэффициент износа, И - сумма начисленного износа (Кредит счета 02).

Коэффициент годности:

, (6)

где К_г - коэффициент годности

Показателем оснащенности предприятия основными средствами является показатель фондовооруженности, рассчитывается как отношение среднегодовой стоимости основных средств к среднесписочному количеству работающих на данном предприятии и показывает, сколько основных средств (в рублях) приходится на одного работающего:

, (7)

где Ф_в - фондовооруженность_, Ч - среднесписочная численность работников

Обобщающими показателями, характеризующими использование основных средств на предприятии, являются: фондоотдача; фондоемкость; рентабельность основных средств.

Фондоотдача характеризует объем выручки на 1 руб. основных средств:



, (8)

где Ф_о - фондоотдача, V - выручка от реализации, F - среднегодовая стоимость основных средств.

Другим показателем, обратным фондоотдачи, является фондоемкость, которая определяется отношением средней стоимости основных средств к величине выручки от реализации:

, (9)

где Ф_е - фондоемкость

Фондорентабельность - отношение прибыли к среднегодовой стоимости основных средств:

, (10)

где Ф_р - фондорентабельность, П - прибыль Савицкая Г.В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности. М.: ИНФРА-М, 2012. С. 59

После проведения горизонтального и вертикального анализа, расчета коэффициентов и показателей состояния и движения основных средств определяются пути и резервы повышения эффективности их использования.

1.2 Понятие и сущность оборотных средств

В настоящий момент не существует полного и точного определения термина «оборотные средства организации» ни в научной литературе, ни в нормативной. Кроме этого не решен вопрос научного разграничения терминов «оборотные средства», «оборотные фонды», «оборотный капитал», «оборотные активы», «текущие активы» и некоторыми авторами они употребляются как взаимозаменяемые.

Так, в работах А.Н.Бородавкина, П.А.Парфаньяк, В.П.Дьяченко, М.М.Усоскина, И.С.Сеславинского и других оборотные средства определяются как стоимость оборотных фондов и фондов обращения предприятия.

В отечественной экономической литературе 90-х годов также используются различные термины для определения понятия оборотных средств. Например, Ковалев В.В. использует термин «оборотные средства», понимая под ними «мобильные активы предприятия, которые являются денежными средствами или могут быть обращены в них в течение года или одного производственного цикла». Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры.- М.: Финансы и Статистика, 2012.

Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. употребляют как синонимы термины «оборотные средства» и «оборотный капитал» и определяют, что это часть капитала, вложенная в текущие активы. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб. пособие для вузов. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2011. Аналогичный подход в работе В.Г. Артеменко, М.В. Беллендир: «термин «оборотный капитал» (его синоним в отечественном учете - оборотные средства) относится к текущим активам предприятия. Оборотные средства обеспечивают непрерывность производственного процесса». Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ. - М.: Дело и Сервис, 2012. Н.В. Наумова Наумова Н.В. Механизм управления оборотным капиталом на промышленных предприятиях. Тамбов: Изд-во Тамб. гос. техн. ун-та, 2012. рассматривает оборотные активы как материально-вещественную форму оборотного капитала.

Е.Д. Никулин разделяет понятия «оборотные средства» и «оборотный капитал». Характеризуя «оборотные активы», автор указывает, что это «бухгалтерский термин, содержание которого определяется в соответствии с российскими и международными стандартами финансового учета и отчетности». Никулин Е.Д. Механизмы управления оборотным капиталом компании на основе ценностно-ориентированного подхода: Автореф. дис.... канд. эконом. наук. Санкт-Петербург, 2010. С. 11 Действительно, термины «оборотные средства» и «оборотные активы» применяются в сфере бухгалтерской деятельности. В ПБУ употребляется понятие «оборотные средства», в форме 1 бухгалтерского баланса - «оборотные активы», в зарубежной практике их называют «текущими активами».

Таким образом, многие исследователи используют самые различные обобщающие понятия и группировки данных терминов. Неоднозначность терминологии требует дополнительного исследования и уточнения.

Оборотные средства организации в процессе кругооборота (рис. 2) меняют свою функциональную форму: Д-Т - денежная форма (снабжение организации необходимым имуществом для осуществления деятельности); Т-П-Т' - производительная форма (производство организацией продукции); Т'-Д' - денежная форма (реализация продукции, расчеты за реализованную продукцию).

Рис. 2 Схема кругооборота оборотных средств

В период 1920-1980 гг. многими отечественными исследователями изучалось направление, связанное с оборотными средствами организаций. Соответственно появлялось множество трактовок термина «оборотные средства». Наличие дополнительного термина «оборотные фонды» обусловлено существующей в то время общественной формацией в СССР. Предполагалось, что оборотные средства возникают у организаций в результате возможности авансирования стоимости путем привлечения собственного и заемного капитала, поэтому использование данного понятия противоречило государственной позиции относительно хозяйствования организаций. Так как оборотными средствами организации наделялись централизовано (происходило выделение, наделение оборотными средствами), то это потребовало введения иного термина: «оборотные фонды», который предполагает централизованное распределение ресурсов. С введением системы хозяйственного расчета в деятельность организаций понятие «оборотные средства» стало актуальным, и это стало основанием для появления дискуссий относительно ее содержания и соотнесения с термином «оборотные фонды». Бородин С.И. Исследование содержания термина «оборотные средства организации»// http://www.euii.susu.ac.ru/assets/files/Sbornik/Sbornik%202010.pdf - дата обращения 26.05.2015 Наиболее распространенная трактовка термина «оборотные средства организации» представлена в Большой советской энциклопедии (рис. 3).

Рис. 3 Связь терминов оборотные фонды и оборотные средства, источник: «Большая советская энциклопедия» Большая советская энциклопедия. - М.: Большая российская энциклопедия: Гласнет: Новый диск, 2007

Рассматривая термин «оборотные средства организации» можно прийти к выводу, что оборотные средства представляют собой совокупность оборотных фондов и фондов обращения. Данное определение с некоторыми уточнениями и изменениями поддерживается многими авторами, включая исследователей, которые могут исключить из своих трактовок терминов «некий классовый» контекст.

Рассмотрим трактовку данного термина с другой стороны: с точки зрения активов организации. Имущество предприятия, которое участвует в производственном процессе и обеспечивает процесс управления, с одной стороны представляет собой совокупность основных производственных фондов, оборотных фондов и фондов обращения, а с другой стороны -это есть совокупность основных средств и оборотных средств. Таким образом, если предположить, что оборотные средства представляют собой сумму оборотных производственных фондов и фондов обращения, то приходим к логическому заключению, что основные средства представляют собой основные фонды. Однако понятия «средства» и «фонды» не являются взаимозаменяемыми. Средства обладают способностью совершать постоянный кругооборот, не утрачивая своего количества и качества. Фонды, перенося свою стоимость на стоимость готового продукта, для каждого следующего процесса производства должны быть восстановлены. Таким образом, оборотные средства необходимо рассматривать в другой плоскости одного и того же объекта: имущество организации, участвующего в производственном процессе и обеспечивает процесс управления.

Основные дискуссионные вопросы в обсуждении термина «оборотные средства» связаны с определением объема оборотных средств (натурально-вещественного содержания и, самое главное, стоимостного содержания) Бородин С.И. Исследование содержания термина «оборотные средства организации»// http://www.euii.susu.ac.ru/assets/files/Sbornik/Sbornik%202010.pdf - дата обращения 25.05.2015:

· включать в стоимость оборотных средств перенесенную на стоимость продукта амортизацию основных фондов;

· включать в стоимость оборотных средств стоимость малоценных и быстроизнашивающихся предметов;

· включать в стоимость оборотных средств стоимость прибавочного продукта.

Оборотные средства включают в себя не только величину первоначально приобретенных ресурсов. Оборотные средства включают в себя дополнительную стоимость, которую добавляет предприятие в результате производства продукции. При этом оборотные средства сами не создают эту дополнительную стоимость. Стоимость складывается в результате использования средств труда, предметов труда и приложения рабочей силы, которая и создает дополнительную стоимость. Таким образом, в результате производства и реализации продукции появляется дополнительное приращение, которое в результате будет представлять собой прибыль.

Если рассматривать термин «оборотный капитал», то некоторые исследователи отождествляют его с термином «оборотные средства». Однако оборотный капитал является одной из форм представления оборотных средств, представляет собой часть производительного капитала, т. е. одной из форм в которой находятся оборотные средства в процессе кругооборота.

Современная западная экономическая теория не выделят термин «оборотный капитал». На практике под оборотным капиталом понимаются общие текущие активы, которые включают наряду с оборотным производительным капиталом и элементы капитала обращения, товарный и денежный капитал Вечканов, Г.С. Микро- и макроэкономика: энциклопедический словарь / Г.С. Вечканов, Г.Р. Вечканова. - СПб.: Лань, 2010. - 351..

В современной трактовке термина «оборотные средства организации» некоторые авторы связывают оборотные средства непосредственно с активами предприятия. Например, связывая в оборотных средствах стоимость оборотных производственных фондов и фондов обращения. Другие исследователи косвенно указывают на принадлежность оборотных средств к источникам формирования имущества, в результате привлечения собственных или заемных источников.

Считаю необходимым учитывать обе точки зрения путем рассмотрения оборотных средств организации, формируемых для осуществления деятельности, в фондовой форме, которая предполагает наличие следующих характеристик:

1. Цель фонда (создания и расходования).

2. Имущество фонда.

3. Источники формирования имущества фонда.

Принципиальная схема, отображающая предлагаемый подход, изображена на рис. 4.

Рис. 4 Принципиальная схема оборотных средств предприятия

Предложенное уточнение термина «оборотных средств» позволяет оценивать адекватность оборотных средств осуществляемой деятельности и рациональность структуры оборотных средств. Адекватность подразумевает соответствие существующего состава и структуры оборотных средств необходимым по реализуемой (планируемой) деятельности.

С позиций финансового менеджмента классификация оборотных активов строится по следующим основным признакам (рис. 5).

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис. 5 Классификация оборотных активов

Валовые оборотные активы (оборотные средства в целом) - общий объем оборотных активов, сформированных как за счет собственного, так и заемного капитала.

Чистые оборотные активы (ЧОА) - часть оборотных активов, сформированных за счет собственного и долгосрочного заемного капитала:

ЧОА = ОА - ТП, (11)

где ОА - валовые оборотные активы; ТП - текущие пассивы (краткосрочные финансовые обязательства).

Собственные оборотные средства - стоимость оборотных средств за вычетом суммы долгосрочного заемного капитала, инвестированного в оборотные активы и краткосрочных финансовых обязательств.

Одним из условий непрерывности производства является постоянное возобновление его материальной основы, что в свою очередь предопределяет непрерывность движения средств производства, происходящего в виде их кругооборота.

В процессе производственной деятельности происходит постоянная трансформация отдельных элементов оборотных средств. Функционируя, оборотные средства совершают непрерывный кругооборот.

1.3 Управление активами: методика, элементы, стратегии

Порядок анализа эффективности использования активов, может быть представлен следующим образом (рис. 6).

Рис. 6 Анализ активов

На первом этапе рассматривается динамика активов, используемых предприятием, -- темпы изменения средней их суммы в сопоставлении с темпами изменения объема реализации и средней суммы всех активов; динамика удельного веса оборотных активов в обшей сумме активов предприятия.

Используя условные обозначения: K0, K1-- средняя величина активов предприятия в предыдущем и отчетном периодах; N0, Nl -- выручка от продаж в предыдущем и отчетном периодах, запишем формулы для вычисления (в %):

темпа прироста активов:

(12)

темп прироста выручки от продаж:

(13)

темп прироста чистой прибыли:

(14)

Если темпы прироста выручки и прибыли больше темпов прироста активов, то в отчетном периоде использование активов предприятия было более эффективным, чем в предшествующем периоде.

Следующим этапом анализа является оценка динамики состава и структуры оборотных активов предприятия в разрезе основных их видов -- запасов сырья, полуфабрикатов; запасов готовой продукции; дебиторской задолженности; остатков денежных активов. Затем исследуется эффективность использования оборотных средств на основе показателей:

· показатели оборачиваемости, отдачи, загрузки оборотных средств;

· показатели операционного и финансового цикла;

· ликвидность, коэффициенты ликвидности и платежеспособности;

· тип финансовой устойчивости в зависимости от степени обеспеченности запасов и затрат различными видами источников, показатели финансовой устойчивости;

· рентабельность текущих активов;

· обобщающий анализ состояния оборотных средств предприятия.

Длительность одного оборота оборотных средств исчисляется по формуле:

О = С / (В/Д), (15)

где О - длительность оборота, дни; С - остатки оборотных средств (средние или на определенную дату), руб.; В - выручка от реализации товаров (работ, услуг), руб.; Д - число дней в рассматриваемом периоде, дни.

Уменьшение длительности одного оборота свидетельствует об улучшении использования оборотных средств.

Количество оборотов за определенный период или коэффициент оборачиваемости оборотных средств (Ко), исчисляется по формуле:

Ко = В/С (16)

Финансовый цикл организации (FС) определяется следующим образом:

FC = ITP + ARP ? APP, (17)

где: ITP -- период оборачиваемости запасов; ARP -- период оборачиваемости дебиторской задолженности; APP -- период оборачиваемости кредиторской задолженности.

Чем меньше финансовый цикл, тем эффективнее работает организация.

Далее проводится анализ ликвидности, который позволяет сопоставить оборотные активы и текущие пассивы.

В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы (табл. 1).

Таблица 1

Классификация активов и пассивов

Наименование	Обозначение	Формула расчета
АКТИВЫ
Наиболее ликвидные активы	А1	стр. 1240 + стр. 1250 (ф.№1)
Быстро реализуемые активы	А2	стр. 1230 (ф.№1)
Медленно реализуемые активы	А3	стр. 1210 + стр. 1220 + стр. 1260 (ф.№1)
Трудно реализуемые активы	А4	стр. 1100 (ф.№1)
ПАССИВЫ
Наиболее срочные обязательства	П1	стр. 1520 (ф.№1)
Краткосрочные пассивы	П2	стр. 1510 + стр. 1550
Долгосрочные пассивы	П3	стр. 1410 + стр. 1450 (ф.№1)
Постоянные пассивы или устойчивые	П4	стр. 1300 (ф.№1)

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения: А1 ?П1; А2 ?П2; A3 ?ПЗ; А4<П4 Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. - М.: Финансы и статистика, 2011. С. 42.

Расчет данных показателей представлен в таблице 2.

Таблица 2

Методика расчета показателей ликвидности

Коэффициенты ликвидности	Обозначение	Порядок расчета	Нормативное значение
Коэффициент абсолютной ликвидности	Каб. ликв.	А1/(П1+П2)	0,2
Коэффициент быстрой ликвидности	Кбл	(А1+А2)/(П1+П2)	0,8-1
Коэффициент покрытия	Кп	(А1+А2+А3)/(П1+П2)	2

Рентабельность активов показывает: сколько рублей чистой прибыли приходится на 1 рубль активов. Рентабельность активов рассчитывается по следующей формуле:

Рт.а.=ЧП/АI, (16)

где Р - рентабельность текущих активов; ЧП - чистая прибыль предприятия; АI - средняя величина активов.

Традиционная методика нормирования оборотного капитала представлена на рис. 7.

Таким образом, для осуществления деятельности предприятия необходимы основные фонды и оборотные активы. Главный показатель использования основных фондов - фондоотдача, основные фонды характеризуются уровнем износа.

Оборотные средства свидетельствуют о ликвидности предприятия, эффективность их использования оценивается оборачиваемостью.

И основные фонды, и оборотные средства при сопоставлении с показателями прибыли формируют показатели рентабельности, которые свидетельствуют о доли прибыли в активах. Рентабельность выражается в процентах.

Рис. 7 Традиционная методика нормирования оборотного капитала

2. Анализ эффективности использования основных фондов и оборотных средств ООО «Фирма Балтий»

2.1 Краткая характеристика предприятия

Объектом исследования является общество с ограниченной ответственностью «Фирма Балтий» (далее по тексту ООО, ООО «Фирма Балтий»).

Общество является юридическим лицом с момента государственной регистрации, имеет в собственности обособленное имущество и отвечает по своим обязательствам этим имуществом, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде. Предприятие имеет самостоятельный баланс и смету.

Организационно-правовая форма - общество с ограниченной ответственностью. Форма собственности - частная. Предмет деятельности ООО «Фирма Балтий» составляет проведение работ по инженерным изысканиям для строительства.

Управление предприятием осуществляется в соответствие с Уставом на базе самостоятельно выбранной организационной структуры (организационная структура управления ООО «Фирма Балтий» представлена на рис. 8).

Анализ организационной структуры предприятия выявил, что ООО «Фирма Балтий» используется смешанная система управления, в которой сочетается линейная и функциональная системы. В этом случае решения, подготовленные функциональными подразделениями, рассматриваются и утверждаются линейным руководителем, который передает их подчиненным подразделениям.



Рис. 8 Организационная структура ООО «Фирма Балтий»

Основным минусом применения данной системы является чрезвычайно усложненная работа линейного руководителя при наличии большого разнообразия вопросов, большинство из которых должны быть решены в кратчайшие сроки. В Обществе, для более эффективного функционирования организационной структуры управления, часть полномочий линейного руководителя, связанных с функционированием конкретных подразделений, делегированы непосредственным руководителям.

С каждым сотрудником ООО «Фирма Балтий» заключен трудовой договор, в порядке, предусмотренном Трудовым кодексом Российской Федерации, вступившим в силу в феврале 2002 года. Так же в Обществе разработаны должностные инструкции, которые подписываются при приеме на работу (в случае изменения должности). В должностных инструкциях определен статус руководителя (сотрудника), закреплена иерархическая подчиненность, определены диапазоны ответственности работника (качественные и количественные критерии наступления ответственности), распределены полномочия внутри структуры, освещен ряд других вопросов.

Все сотрудники ООО «Фирма Балтий» - квалифицированные специалисты, при этом уровень квалификации соответствует занимаемым должностям. В организации существует как функциональная, так и предметная специализация сотрудников. Среднесписочная численность персонала по состоянию на 01.01.2015 год составляет 210 человек.

Краткая характеристика основных показателей деятельности предприятия: выручки, товарной продукции, прибыли от реализации, чистой прибыли, представлена далее. Динамика выручки от реализации и товарной продукции представлена в таблице 3.

Таблица 3

Анализ динамики реализованной и валовой продукции

Показатель	2012 год	2013 год	2014 год	Отклонение 2012/2014
Выручка от реализации, млн. руб.	489,0	499,2	523,6	24,4
Абсолютный прирост базисный, млн. руб.	-	10,1	34,5	24,4
Абсолютный прирост цепной, млн. руб.	-	10,1	24,4	14,3
Темп роста базисный, %	-	102,07	104,89	2,82
Темп роста цепной, %	-	102,07	107,06	4,99
Темп прироста базисный, %	-	2,07	4,89	2,82
Темп прироста цепной, %	-	2,07	7,06	4,99

Согласно полученным результатам можно сделать вывод, что выручка предприятия ежегодно увеличивается, при этом значительное увеличение отмечено в 2014 году. Структура полной себестоимости за исследуемый период представлена в таблице 4.

Таблица 4

Структура полной себестоимости продукции ООО «Фирма Балтий»

Показатель	2012 год	2013 год	2014 год	Отклонение 2007/2005, млн. руб.
	млн. руб.	%	млн. руб.	%	млн. руб.	%
1	2	3	4	5	6	7	8
Выручка от реализации	489,0	-	499,2	-	523,6	-	34,6
Себестоимость реализованной продукции, в том числе	314,0	81,2	349,3	81,5	393,2	82,7	79,1
Материальные расходы	191,3	49,5	208,0	48,5	233,3	49,1	42,0
Расходы на оплату труда	32,0	8,3	33,1	7,7	37,0	7,8	0,5
Отчисления на социальные нужды	8,3	2,1	8,6	2,0	9,6	2,0	1,3
Амортизация	1,5	0,4	1,6	0,4	1,6	0,3	0,1
Прочие расходы	101,7	26,3	97,9	22,8	111,6	23,5	9,9
Коммерческие расходы	24,1	6,2	29,3	6,8	31,1	6,5	7,0
Управленческие расходы	48,7	12,6	50,2	11,7	51,2	10,8	2,5
Полная себестоимость	386,8	100,0	428,7	100,0	475,5	100,0	88,6
Прибыль от реализации	102,2	-	70,5	-	48,2	-	-54,1
Чистая прибыль	82,0	-	57,9	-	44,0	-	-38,0
Переменные расходы	248,8	64,3	283,7	66,2	327,3	68,8	78,5
Постоянные расходы	138,1	35,7	145,0	33,8	148,2	31,2	10,1

Итак, несмотря на рост выручки от реализации, с 2013 года наблюдается снижение прибыли от реализации на 54,1 млн. руб. за рассматриваемый период. Наибольший рост расходов отмечен по материальным расходам (как в сумме, так и в удельном весе) и по прочим расходам. Расходы на оплату труда увеличились, однако их доля в общей сумме расходов - снизилась.

Комплексная оценка экономической эффективности деятельности предприятия включает: анализ финансовых показателей, рентабельности и эффективности использования ресурсов.

2.2 Оценка финансово-хозяйственной деятельности предприятия

Для расчета финансовых показателей используются данные годовой бухгалтерской отчетности. Расчет финансовых показателей представлен в таблице 5.

Согласно данным табл. 5 видно, что объем активов, вложенных в деятельность, ежегодно растет: с 99,6 до 132,4 млн. руб. (+32,8 млн. руб. или +32,9%).

Выручка также выросла и примерно на этом же уровне, следовательно, можно предположительно, что значительного изменения фондоотдачи и оборачиваемости не будет.

Доля основных фондов составляет 0,4 в 2012 году до 0,38 - в 2014 году.

Таблица5

Система показателей оценки финансово-хозяйственной деятельности

Название показателя	Формула расчета	Информационное обеспечение	Расчетное значение
		Отчетная форма		2012	2013	2014
1	2	3	4	5	6	7
1. Оценка имущественного положения
1.1. Сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении организации	итог баланса-нетто	1		99,6	108,2	132,4
1.2. Доля основных средств в активах	стоимость основных средств / итог баланса-нетто	1		0,40	0,38	0,38
2. Оценка ликвидности
2.1. Величина собственных оборотных средств (функционирующий капитал)	соб. капитал + долгосрочные обязательства -- внеоб. активы	1		15,6	29,1	24,7
2.2. Маневренность собственных оборотных средств	денежные средства / функционирующий капитал	1		0,35	0,32	0,06
2.3. Коэффициент текущей ликвидности	оборотные активы / краткосрочные пассивы	1		1,40	2,08	1,49
2.4. Коэффициент быстрой ликвидности	оборотные активы за минусом запасов / краткосрочные пассивы	1		0,49	0,49	0,20
2.5. Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности)	денежные средства / краткосрочные пассивы	1		0,24	0,34	0,02
2.6. Доля оборотных средств в активах	оборотные активы / всего хозяйственных средств (нетто)	1		0,60	0,62	0,62
2.7. Доля собственных оборотных средств в общей их сумме	собственные оборотные средства / оборотные активы	1		0,29	0,52	0,33
2.8. Доля запасов в оборотных активах	Запасы / оборотные активы	1		0,71	0,81	0,87
3. Оценка финансовой устойчивости
3.1. Коэффициент концентрации собственного капитала	собственный капитал / всего хозяйственных средств (нетто)	1		0,51	0,66	0,62
3.2. Коэффициент финансовой зависимости	всего хозяйственных средств (нетто) / собственный капитал	1		1,97	1,52	1,62
3.3. Коэффициент маневренности собственного капитала	соб-ые обор. средства / собственный капитал	1		0,31	0,41	0,30
3.4. Коэффициент концентрации заемного капитала	заем. капитал / всего хозяйственных средств (нетто)	1		0,49	0,34	0,38
8.5. Коэффициент структуры долгосрочных вложений	долгосрочные пассивы / внеоборотные активы	1		0,22	0,19	-
3.6. Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств	долгосрочные пассивы / долгосрочные пассивы + собственный капитал	1		0,17	0,12	-
3.7. Коэффициент структуры заемного капитала	долгосрочные пассивы / заемный капитал	1		0,20	0,27	-
3.8. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств	заемный капитал / собственный капитал	1		0,97	0,52	0,62

В целом, снижение можно оценивать положительно, если активы перегружены внеоборотными активами - это снижает оборачиваемость капитала.

Величина собственных оборотных средств характеризует ту часть собственного капитала предприятия, которая является источником покрытия его текущих активов (т.е. активов, имеющих оборачиваемость менее одного года). Это расчетный показатель, зависящий как от структуры активов, так и от структуры источников средств.

Мы наблюдаем явный рост этого показателя в 2013 году, и снижение в 2014, что является отрицательной тенденцией. В целом, показатель 2014 года превышает данные за 2012 год, поэтому за период динамика положительная.

Маневренность функционирующего капитала характеризует ту часть собственных оборотных средств, которая находится в форме денежных средств, т.е. средств, имеющих абсолютную ликвидность. Для нормально функционирующего предприятия этот показатель обычно меняется в пределах от нуля до единицы. В данном случае мы видим резкое снижение данного показателя, что является отрицательной тенденцией.

Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов. Характеризует ту часть стоимости запасов, которая покрывается собственными оборотными средствами. Рекомендуемая нижняя граница показателя в этом случае - 50%. Для данного предприятия доля собственных оборотных средств в покрытии запасов достаточна для нормального функционирования.

Коэффициент концентрации собственного капитала характеризует долю владельцев предприятия в общей сумме средств, авансированных в его деятельность. В данном случае мы наблюдаем повышение финансовой устойчивости предприятия, его стабильности и независимости от внешних кредитов.

Коэффициент финансовой зависимости является обратным к коэффициенту концентрации собственного капитала. Рост этого показателя в динамике означает увеличение доли заемных средств в финансировании предприятия. Его значение снижается, что означает, что владельцы стремятся к тому, чтобы полностью финансировать свое предприятие.

Коэффициент маневренности собственного капитала показывает, какая часть собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т. е. вложена в оборотные средства, а какая часть капитализирована. Значение этого показателя можно ощутимо варьировать в зависимости от структуры капитала и отраслевой принадлежности предприятия.

Коэффициент структуры долгосрочных вложений показывает, какая часть основных средств и прочих внеоборотных активов профинансирована внешними инвесторами. Наблюдается снижение показателя, в 2014 году предприятие отказалось от долгосрочных источников финансирования.

Коэффициент соотношения собственных и привлеченных средств дает наиболее общую оценку финансовой устойчивости предприятия. Он означает, что на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы предприятия, приходится 56 коп. заемных средств (по данным 2014 года). Снижение данного показателя свидетельствует об ослаблении зависимости предприятия от внешних инвесторов и кредиторов, т.е. о некотором повышении финансовой устойчивости предприятия.

Далее рассмотрим показатели эффективности использования ресурсов.

Показатели эффективности использования ресурсов представлены на основе анализа эффективности использования основных фондов, материалов, человеческих ресурсов.

Расчет показателей эффективности представлен в таблице 6.

Таблица 6

Расчет показателей эффективности использования ресурсов

Название показателя	Формула расчета	Информационное обеспечение	Расчетное значение
		Отчетная форма		2012	2013	2014
1	2	3	4	5	6	7
1. Фондоотдача
1.1.Выручка от реализации	-	2		489,1	499,2	523,6
1.2. Среднегодовая балансовая стоимость основных средств	(ОС нач.+ ОС кон)/2	1		37,0	40,0	45,4
1.3. Фондоотдача	В/ОСср	1, 2		13,22	12,47	11,52
2. Материалоемкость
2.1. Материальные расходы	-	-	-	156,8	194,1	219,0
2.2. Материалоотдача	В/Мзат	-	-	3,12	2,57	2,39
3. Производительность труда промышленно-производственного персонала
3.1. Среднесписочная численность ППП	-	Табеля учета	-	217	215	210
3.2. Производительность труда	В/Числ. ППП	-	-	2,25	2,32	2,49

За рассматриваемый период снижение эффективности использования ресурсов:

· снизилась фондоотдача на 1,7;

· снизилась матариалоотдача на 0,73.

При этом наблюдается увеличение производительности труда 0,24 млн. руб. на человека. Данная динамика требует принятия эффективных управленческих решений, направленных на совершенствование использования ресурсов предприятия.

Показатели рентабельности более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Их применяют для оценки деятельности предприятия и как инструмент инвестиционной политике и ценообразовании. Расчет показателей рентабельности представлен в таблице 7.

Таблица 7

Оценка рентабельности

Название показателя	Формула расчета	Информационное обеспечение	Расчетное значение
		Отчетная форма		2012	2013	2014
1	2	3	4	5	6	7
1. Чистая прибыль	балансовая прибыль -- платежи в бюджет	2		82,0	57,9	44,0
2. Рентабельность продукции	прибыль от продаж / выручка от продаж, %	2		20,90	15,00	9,20
3. Рентабельность основной деятельности	прибыль от продаж / затраты %	2		26,43	16,45	10,13
4. Рентабельность совокупного капитала	чистая прибыль / итог среднего баланса-нетто	1, 2		82,35	53,48	33,26
5. Рентабельность собственного капитала	чистая прибыль / средняя величина собственного капитала	1, 2		162,02	81,41	53,74

Согласно представленным расчетам наблюдается снижение всех показателей рентабельности к концу 2014 года, хотя по сравнению со среднеотраслевыми данными, они остаются на достаточно высоком уровне.



2.3 Анализ движения и эффективности использования основных фондов

В рамках настоящего исследования проведем более подробный анализ динамики и эффективности использования основных средств. Исходные данные представлены в таблице 8.

Таблица 8

Анализ движения основных фондов ООО «Балтий»

Показатель	2012 год	2013 год	2014 год
Первоначальная стоимость ОС, млн. руб.	51,3	54,3	55,0
Поступило, млн. руб.	3,0 (март)	1,2 (ноябрь)	12,1 (август)
Выбыло, млн. руб.	-	0,5 (февраль)	1,8 (март)
ОС на конец года, млн. руб.	54,3	55,0	65,3
Начисленная амортизация, млн. руб.	1,5	1,6	1,6
Балансовая стоимость ОС млн. руб.	39,0	41,1	49,8
Среднегодовая стоимость, млн. руб. ОС = ОСн+Осп*К/12-ОСв*К/12	53,8	54,4	59,6
Коэффициент обновления = Стоимость поступивших ОФ / ОФ конец года	0,06	0,02	0,19
Срок обновления ОФ: Тобн. = ОФ н. г. / ОФ в.в.	17,1	45,3	4,55
Коэффициент выбытия: К выб. = ОФ выб. / ОФ н.г.	-	0,009	0,033
Коэффициент прироста: Кприр. = ОФ прир./ОФн.г.	0,06	0,01	0,19
Коэффициент износа: Кизн = Износ ОФ/ ОФсреднегод.	22,86	25,55	26,01

Как видим, в 2014 году произошло значительное обновление основных фондов, коэффициент износа находится на невысоком уровне. Эффективность использования ОФ характеризуют обобщающие показатели: фондоотдача, фондоемкость, фондовооруженность, рентабельность ОФ. Исходные данные для анализа названных показателей приведены в таблице 9.

Данные таблицы 9 показывают, что фактическое использование ОФ ухудшилось, что вызвано увеличением ОФ в течение рассматриваемого периода.

Так как на непроизводственных средствах продукция не производится, данный показатель чаще используется для определения выработки продукции на 1 кв. м производственных площадей.

Таблица 9

Анализ эффективности использования промышленно-производственных основных фондов

Показатели	2012 год	2013 год	2014 год	Отклонение (+,-) 2014/2012
				Абсолютное	%
1	2	3	4	5	6
1. Реализовано, млн. руб.	489,1	499,2	523,6	34,5	107,05
2. Прибыль от реализации, млн. руб.	102,2	70,5	48,2	-54	47,16
3. Среднегодовая балансовая стоимость ОФ, млн. руб.	37,0	40,0	45,4	8,4	122,70
4. Численность промышленно-производственного персонала, чел.	217	215	210	-7	96,77
Фондоотдача руб./руб.	13,22	12,48	11,53	-1,69	87,25
Фондоемкость руб./руб.	0,076	0,080	0,087	0,011	114,62
Фондовооруженность тыс. руб./чел.	0,17	0,19	0,22	0,05	126,79
Рентабельность ППОФ, %	276,22	176,25	106,17	-170,05	Х

Кроме того, при изучении использования площадей предприятия рассчитывается удельный вес производственных и непроизводственных площадей в общей площади, а также удельный площадей, занятых под основное и вспомогательные производства в общей площади производственных площадей. Расчет представлен в таблице 10. Итак, мы установили, что в целом наблюдается значительное обновление основных фондов в 2014 году, наряду со снижением эффективности их использования.



Таблица 10

Анализ степени использования производственных и непроизводственных площадей

Показатель	2012 год	2013 год	2014 год	Отклонение (+-)
Выручка от реализации, млн. руб.	489,1	499,2	523,6	34,5
Общая площадь учреждения, м	2000	2000	2000	0
в том числе
непроизводственные	420	420	420	0
производственный	1580	1580	1580	0
Фпл. площадей	0,24	0,25	0,26	0,02
Фпл. производственных площадей	0,31	0,32	0,33	0,02
Доля производственных площадей, %	79,00	79,00	79,00	0

2.4 Обобщение результатов анализа: выводы и предложения

Проведенный анализ позволяет сделать следующие основные выводы.

За последние три года наблюдается рост активов ООО «Фирма Балтий» при этом с динамикой роста доли оборотных активов.

Рост удельного веса оборотных активов, увеличение разме...