Экономико-статистический анализ инвестиций в Российской Федерации

Размещено на http://www.allbest.ru/

Реферат по Статистике:

"Экономико-статистический анализ инвестиций в РФ



Содержание

Введение

1. Сущность и виды инвестиций

2. Структурный анализ инвестиций

2.1 Индексный анализ инвестиций в РФ

2.2 Многофакторный корреляционно-регрессионный анализ инвестиций

Заключение

Список литературы



Введение

Характеристика состояния экономики Российской Федерации.

Переход от преимущественно экстенсивного к преимущественно интенсивному расширению производства составляет одну из наиболее характерных черт настоящего и будущего развитой экономики. Все особенности функционирования хозяйства на преимущественно интенсивной основе связаны с необходимостью расширения производства за счет роста производительности труда уже занятого в общественном производстве работника.

Для решения проблемы повышения эффективности экономики преимущественно интенсивного типа существенное значение имеет понимание важности не только роста производительности труда, но и той экономической "цены", благодаря которой достигается каждый процент прироста производительности живого труда. Важен учет того, с какими затратами овеществленного труда достигается каждый процент прироста производительности живого труда, Т.е. какова цена материально-технических условий (фондоемкости) и следствий (материалоемкости) повышения производительности живого труда. В принципе темпы и уровень производительности труда определяются темпами и уровнем технической вооруженности рабочей силы средствами труда, темпы роста технической вооруженности труда - возможностями накопления, объемом и темпами роста прибавочного продукта. Последние, в свою очередь, зависят от темпов роста производительности труда, той экономической "цены", которую платит общество за повышение темпа прироста производительности труда и которая определяется в основном величиной фондовооруженности труда и отдачи основных производственных фондов.

Главный фактор роста производительности труда и эффективности общественного производства - научно-технический прогресс. Но, вместе с тем, это и самый дорогостоящий фактор в системе факторов роста производительности труда и повышения эффективности общественного производства. Реализация достижений НТП влечет за собой такие отрицательные последствия, как загрязнение окружающей среды, сокращение занятости и неизбежность не только перераспределения рабочей силы, но и наличия безработицы.

Экономически эффективная реализация мировых достижений НТР во второй половине XX века для большинства стран мира стала основным фактором экономического и социального прогресса.

Основным показателем, характеризующим степень полученных страной экономических выгод или потерь от реализации достижений НТР, может служить динамика фондоотдачи производственных фондов или фондоемкости производимой продукции.

Фондоотдача составляет тот экономический эффект, дополнительную прибыль, которые собственник средств производства получает от реализации новой техники и ее экономически эффективного использования. Без ущерба для интересов накопления и экономического роста фондоотдача может быть направлена на увеличение доходов личного потребления всех субъектов хозяйствования, увеличение доходов государственного бюджета и расширение социальных программ.

Рост фондоемкости продукции, особенно если этот процесс носит длительный характер и распространяется на все отрасли хозяйства страны, в конечном счете, ведет к снижению экономических возможностей и для накопления, и для потребления, и для экономического роста. Неизбежным следствием роста фондоемкости производства, если общество не разрабатывает и не реализует противодействующих мер, является социально-экономический застой, неизбежно переходящий в кризис.

Особенности процесса накопления в современной России.

Считается, что главной особенностью рассматриваемой проблемы в России сегодня является "первоначальное накопление капитала". Следовательно, сегодняшнюю переходную к рыночным отношениям ситуацию в России, формирование частной собственности на средства производства вольно или невольно отождествляют с первоначальным накоплением капиталов в Англии в период перехода ее от простого товарного хозяйства к капиталистическому в конце XVII-начале XVIII века.

Однако процессы, происходившие в Англии и происходящие сейчас в России, различны по историческим социально-экономическим условиям, содержанию и форме.

Для развития капитализма в то время необходимо было создать материальные и социальные условия, которые способствовали бы развитию новых экономических отношений. А для этого нужны были свободная рабочая сила, "освобожденная" от собственности на средства производства, централизация земли, средств производства и финансовых ресурсов в руках отдельных товаропроизводителей для развития капиталистического товарного производства. Средства и методы создания предпосылок к развитию капитализма были разнообразными и жесткими.

Россия сегодня располагает квалифицированной рабочей силой, свободной от всякой собственности на средства производства, имеет современную отраслевую структуру производства, природные и финансовые ресурсы, сконцентрированные в руках немногих собственников. В переходный период Россия решает проблему разгосударствления и приватизации, создания различных форм собственности, уничтожения государственной монополии во всех сферах хозяйственной деятельности и развития механизма конкуренции.

Таким образом, Россия находится в другой исторической ситуации и решает проблемы, отличные в сравнении с XVIII веком как по содержанию, так и по форме. Трудности практического осуществления разгосударствления и приватизации, осложненные особенностями переходного периода в России (распад СЭВ и СССР, а следовательно, и экономических взаимосвязей), вызвали резкое абсолютное сокращение производства и национального дохода.

Большое практическое значение для субъектов приобретает решение ими вопроса о регулировании процесса инвестирования, роли государства, предприятий и банков.

Устранение регулирующей роли государства в воспроизводственном процессе страны в переходный период - основной просчет, удлинивший и осложнивший реформирование в России. Главная функция государства в переходный период - создание рыночного механизма в стране в целях повышения темпов и эффективности производства для роста доходов и потребления всего населения.

Альтернативы инвестиционной политики в РФ.

В последнее время возобновились призывы к российскому правительству разрабатывать и проводить активную промышленную политику, определяя сектора экономики и конкретные компании в качестве объектов выработки и реализации политики поддержки со стороны правительства. Однако основополагающий вопрос, все еще стоящий перед российской экономикой, заключается не в том, поддерживать ли отдельные отрасли или даже конкретные предприятия и проекты, а в том, как привлечь частные инвестиции и улучшить общий предпринимательский климат в принципе. технический инвестиционный фондоотдача накопление

Практика преференциального режима для конкретных проектов.

В России, к сожалению, наблюдается тенденция развивать практику предоставления привилегий или специальных режимов конкретным проектам или инвесторам. С политической точки зрения, это позиция наименьшего сопротивления, поскольку легче лоббировать соответствующие законодательные установления и правила и способствовать их принятию, и в некоторых случаях даже достигать вызывающих доверие результатов и краткосрочной перспективе. Однако этот подход искажает стимулы к сбережениям и инвестированию. Преференции для определенных проектов наносят ущерб другим проектам, а зачастую интересам инвесторов в целом. На практике каждый тип специального предпочтения, предоставленный согласно такому режиму, побуждает недобросовестных инвесторов скорее к тому, чтобы воспользоваться ситуацией, а не к тому, чтобы эффективно вести свое дело.

Кроме того, хотя индивидуальный подход и облегчает предоставление концессий или льгот на бумаге, он не всегда помогает их практическому осуществлению. Относительно легко получить у властей первоначальные постановления или заключения, предоставляющие конкретные выгоды или льготы. Однако осуществление на практике всех этих постановлений -- совсем другое дело, обычно требующее внесения поправок во множество других установлений и правил, дальнейшей координации решений с различными министерствами и ведомствами и обращения к соответствующим региональным и муниципальным властям. Эта стадия зачастую является самой тяжелой и временами даже неосуществимой в нынешних российских условиях.

Таким образом, инвесторы, которые согласовали с властями специальные условия для себя, могут обнаружить, что оказались в безвыходном положении: их интересы не обеспечиваются, поскольку практически невозможно найти чиновников, ответственных за осуществление принятых решений или способных увидеть истинное положение вещей.

Это является сильным дестабилизирующим фактором, который еще сильнее ухудшает и без того неблагоприятный инвестиционный климат. Более того, это увеличивает издержки государственной деятельности (время чиновников, необходимость распределять дела между ведомствами и т. д.) и снижает ее эффективность.

Однако, когда политика предоставления индивидуальных концессий имеет реальные результаты, это способствует усилению лоббирования как метода решения проблем, связанных с предпринимательской деятельностью. Естественно, это плохо для рыночной среды.

Роль иностранных инвестиций в российской экономике.

Как указывалось выше, было бы идеальным не проводить никаких различий между иностранными и отечественными инвесторами в плане условий и параметров предоставления инвестиций.

Однако в ситуации неудовлетворительного развития рыночной экономики в сегодняшней России и особенно отсутствия финансовой инфраструктуры для мобилизации сбережений иностранные прямые инвестиции следует рассматривать как ключевой инструмент решения проблем экономического роста и интеграции России в мировую экономику.

С 2000 по 2008 г. развитие экономики страны характеризовалось ростом объемов иностранных инвестиций (табл. 1.1).

Как следует из табл. 1.1, в 2007 г. в РФ поступило 120,9 млрд долл. иностранных инвестиций, что в 2,2 раза выше показателя 2006 г. Однако наибольший удельный вес в общем объеме по-прежнему занимают прочие инвестиции, осуществляемые, как правило, на возвратной основе (займы международных финансовых организаций, торговые и банковские кредиты и т.п.).

Таблица 1.1 Объем иностранных инвестиций в нефинансовый сектор экономики (млн долл. США)

Год	Всего	Прямые	Портфельные	Прочие	В % к предыдущему году
2000	10 598	4429	145	6384	114,6
2001	14 258	3980	451	9827	130,1
2002	19 780	4002	472	15 306	138,7
2003	26 699	6781	401	22 517	150,1
2004	40 509	9420	333	30 756	136,4
2005	53 651	13 072	453	40 126	132,4
2006	55 109	13 678	3182	38 249	102,7
2007	120 941	27 797	4194	88 950	219,5
2008	103 800	27 000	1400	75 300	-14,2

В условиях разразившегося мирового экономического кризиса в 2008 г. приток иностранных инвестиций в Россию сократился на 14,2% (до 103,8 млрд долл.). При этом прямые иностранные инвестиции снизились на 2,8%, портфельные -- па 66,3%, прочие -- на 15,3%.

Основными странами -- инвесторами в российскую экономику остаются Кипр, Нидерланды, Люксембург, Германия, Великобритания, Виргинские острова (Великобритания), США и Франция. На их долю приходилось порядка 80% от общего объема накопленных иностранных инвестиций, втом числе на долю прямых инвестиций -- около 78%.

-- Наиболее крупные проекты сосредоточены в нефтяной и газовой промышленности. Было создано около пятидесяти нефтеперерабатывающих совместных предприятий с участием американских, британских, французских, немецких, канадских, японских и других инвесторов. Некоторые большие проекты, функционирующие в рамках соглашений о разделе продукции, находятся в процессе разработки или реализации, а важнейшие проекты по транспортировке газа скоро будут начаты.

-- На втором месте по объему привлеченных прямых иностранных инвестиций стоит пищевая промышленность. В процессе осуществления находится достаточно большое количество проектов, некоторые с участием российских партнеров, а некоторые предприняты самостоятельно иностранными фирмами. Ведущие многонациональные компании участвуют в российской кондитерской и мясоперерабатывающей промышленности, в производстве безалкогольных напитков, пива и табака.

-- В области авиакосмической промышленности в целом завершен проект "Sea Launch", являющийся совместным предприятием с участием российских, украинских, норвежских и американских компаний. Первая демонстрация и коммерческий запуск спутника имели место в 1999 г. Также группа российских компаний осуществила совместный проект с египетской компанией по производству самолетов марки "Туполев". В рамках этого проекта произведены один грузовой и два пассажирских самолета. Кроме того, было объявлено о проектах по производству самолетов марок "Илюшин" и МИГ, но из-за недостатка финансирования эти проекты еще не реализованы.

-- В процессе осуществления сейчас находится определенное количество проектов по модернизации телекоммуникационных систем. В рамках совместных проектов с немецкими и японскими компаниями в настоящее время осуществляется сборка оптиковолоконной и радиорелейной линий связи. По совместному с американскими компаниями проекту установлено свыше тридцати наземных станций VSAT с оборудованием на сумму, превышающую 640 млн дол. Норвежская компания основала около десяти совместных предприятий.

-- Имеется также некоторое количество потенциально важных совместных проектов с иностранными инвесторами в целлюлозно-бумажной промышленности, агропромышленном секторе и в области конверсии оборонной промышленности.



1. Сущность и виды инвестиций

Виды инвестиций

В статистической практике под реальными инвестициями понимают инвестиции в нефинансовые активы, которые осуществляет предприятие. Они включают в себя:

инвестиции в основной капитал;

инвестиции в нематериальные активы;

инвестиции в объекты природопользования (водоемы, леса и т.д.) и землю;

инвестиции на пополнение запасов материальных средств;

в основной нематериальный капитал.

В свою очередь инвестиции в основной капитал подразделяются на инвестиции:

в основной материальный капитал;

в основной нематериальный капитал.

Инвестиции в основной материальный капитал складываются из затрат на новое строительство, расширение, реконструкцию, техническое перевооружение, приобретение и капитальный ремонт зданий, сооружений, машин, оборудования, приобретение многолетних насаждений, рабочего скота и т.д. Инвестиции в основной нематериальный капитал - это затраты на создание и приобретение программных продуктов, опытно-конструкторских разработок и т.д.; инвестиции в нематериальные активы - затраты на приобретение лицензий, патентов, авторских прав, разработку торговых марок и т.д.

Финансовые инвестиции представляют собой вложения денежных средств, материальных и иных ценностей в акции, облигации и другие ценные бумаги юридических лиц. Обычно используется следующая классификация финансовых инвестиций:

банковские вклады, или депозиты;

облигации и другие ценные бумаги;

акции;

кредиты;

дебиторская задолженность.

В экономической практике используется понятие "чистых финансовых инвестиции", которые представляют собой разницу между приобретением финансовых активов и наложением финансовых обязательств. Основными источниками статистической информации об инвестициях является форма №П-2 "Сведенья об инвестициях", которую ежеквартально представляют все юридические лица, их филиалы и представительства, осуществляющие инвестирование или получившие инвестиции от других юридических лиц. В форме выделяются финансовые вложения, инвестиции в нефинансовые активы, осуществляемые данным предприятием, источники инвестиций. Дополнительно к данной форме представляется ежемесячно форма "П-2" (краткая) об инвестициях в основной капитал с выделением вложений в машины, инструменты инвентарь.



2. Структурный анализ инвестиций

Структурный анализ используется для выявления структуры и количественного состава и соотношения составляющих, какого либо явления в нашем случае инвестиций.

Рассмотрим структуру инвестиций по отраслям согласно классификации ОКВЭД. В таблице 1 представлены данные об объёмах инвестиций по отраслям экономики в 2007г.

Таблица 1 - Структура иностранных инвестиций по отраслям

Наименование отрасли	Объем инвестиций в млн. долларов	Доля инвестиции к общему объему в %
всего	120941	100
сельское хозяйство, охота и лесное хозяйство	468	0,4
добыча полезных ископаемых	17393	14,4
обрабатывающие производства	31948	26,4
оптовая и розничная торговля; ремонт автотранспортных средств, мотоциклов, бытовых изделий и предметов личного пользования	47310	39,1
производство и распределение электро-энергии, газа и воды	822	0,7
транспорт и связь	6703	5,5
финансовая деятельность	4450	3,7
операции с недвижимым имуществом, аренда и предоставление услуг	8414	7.0

Из данных таблицы видно, что практически 80% всех инвестиций приходиться на 3 отрасли: оптовая и розничная торговля и ремонт автотранспорта и бытовых изделий, обрабатывающие производства и добычу полезных ископаемых. Данный факт, по моему мнению, можно объяснить следующим: торговля и обрабатывающие производства весьма перспективны с точки зрения финансовых вложений, так как с ростом доходов населения в последние годы, ощутимо возросло потребление. Добыча же полезных ископаемых весьма перспективна если вспомнить о бурном росте цен на сырье и энергоносители в последние годы. К примеру, стоимость нефти с 30 долларов США за баррель в 2004 возросла до 104 долларов в конце 2007-го года.

Рассмотрим распределение инвестиций по федеральным округам Российской Федерации. В таблице 2 представлены данные об объёмах инвестиций по округам, в 2007г.

Таблица 2 - Структура иностранных инвестиций по федеральным округам РФ

округ	Доля инвестиции к общему объему в %
Российская Федерация	100
Центральный федеральный округ	52,7
Северо-Западный федеральный округ	6,3
Южный федеральный округ	2,3
Приволжский федеральный округ	3,2
Уральский федеральный округ	18,7
Сибирский федеральный округ	7,2
Дальневосточный федеральный округ	9,6

Москва (Центральный ФО) пользуется приоритетом у иностранных инвесторов, прежде всего, по причине наличия емкого рынка сбыта товаров и услуг, высококвалифицированной рабочей силы. Это четко видно на полученной гистограмме. Другие регионы были избраны для инвестиционной деятельности по причине наличия в них специальных производственных факторов или компаний-партнеров. В меньшей степени, по данным опросов иностранных инвесторов, оказывало влияние на выбор сферы приложения иностранных инвестиций (как Москвы, так и других регионов) наличие налоговых льгот и рекомендации других предприятий с иностранными инвестициями.



2.1 Индексный анализ инвестиций в РФ

Индексный анализ используется для сопоставления количественных показателей за разные периоды времени, в данном случае это прямые инвестиции в РФ.Используется два вида индексов:

- цепные - сопоставляется два периода с постоянно меняющейся базой;

- базисные - сопоставляются два периода, причём за базу выбирается какой-то из периодов.

Рассчитываем цепные и базисные индексы. Данные для расчета и полученные значения индексов представлены в таблице 3

Таблица 3 - Индексный анализ инвестиций

Период времени	Объем инвестиций за отчетный период, млн. дол.	Цепные индексы	Базисные Индексы
1995	2983	-	-
1996	6970	2,33657	2,33657
1997	12295	1,76398	4,12168
1998	11773	0,95754	3,94669
1999	9560	0,81202	3,20482
2000	10958	1,14623	3,67348
2001	14258	1,30114	4,77975
2002	19780	1,38729	6,63098
2003	29699	1,50146	9,958608
2004	40509	1,36398	13,57995
2005	53651	1,32442	17, 98558
2006	55109	1,02717	18,47435
2007	120941	2.19457	40.54341

Получив цепные и базисные индексы, мы можем судить о динамике объемов инвестиции. Отметим следующие основные факты: в долгосрочном периоде объем инвестиций в последние годы имеет устойчивую тенденцию к росту, кроме того, объем инвестиций зависит от состояния экономики страны, четко видно, что в 1998 году, когда произошел дефолт, произошло и значительное снижение объемов инвестиций.

Для выявления роли факторов в динамике явлений рассчитываются индексы структуры. К ним относятся:

- Индекс переменного состава;

- Индекс фиксированного состава;

- Индекс структурных сдвигов.

Необходимо отметить, что мы будем анализировать не влияние промышленного производства на инвестиции, а наоборот. Это делается для того, чтобы более полно отразить значимость инвестиций для экономики в целом.

Для расчёта этих индексов построим таблицу 3.

Таблица 4. - исходные данные для расчёта структурных сдвигов

№	Название отросли	Инвестиции, в млн. дол.	Результаты работы отрасли в натуральном выражении (млн. тон)
		2006	2007	2006	2007
1	добыча полезных ископаемых	9152	17393	1240	1491
2	сельское хозяйство	325	468	231	215
3	Транспорт	5297	6703	1228	1375

Рассчитаем индексы структурных сдвигов.

Индекс переменного состава. Он показывает изменение показателя (выпуска продукции) за счёт двух факторов: как за счёт изменения самого выпуска, так и за счёт изменения инвестиций. Индекс переменного состава равен:

; (2.1)

где: х0, x1 - выпуск продукции каждой из отраслей базового и текущего периодов;

f0, f1 - инвестиции в каждую из отраслей базового и текущего периодов.

Подставив имеющиеся данные получим:

Индекс фиксированного состава равен:

. (2.2)

Подставив цифры получим:

.

В 2007 году средний выпуск продукции по исследуемым отраслям возрос в 1,174 раз только за счёт изменения выпуска продукции данных отраслей.

Индекс структурных сдвигов. Он показывает изменение выпуска за счёт изменения инвестиций. Индекс структурных сдвигов равен:

. (2.2)

Подставив имеющиеся данные получим:

Индекс структурных сдвигов показывает увеличение структурных сдвигов выпуска промышленной продукции отраслей по отношению к 2006 году на 1,02% за счёт изменения инвестиций.

То есть, не смотря на значительный рост инвестиций производство возросло незначительно. Как это можно объяснить? Можно предположить, что доля инвестиций в основной капитал или прямых инвестиций невелика. Большую часть инвестиций составляют финансовые инвестиции, которые фактически не приносят прироста производства.

2.2 Многофакторный корреляционно-регрессионный анализ инвестиций

Корелляционно-регрессионный анализ выполняется в случаях когда необходимо установить наличие и характер связи между несколькими факторами.

Для корреляционно-регрессионного анализа необходимо из нескольких факторов произвести предварительный отбор факторов для регрессионной модели.

Сделаем это по итогам расчета коэффициента корреляции. А именно возьмем те факторы, связь которых с результативным признаком будет выражена в большей степени. Начнем наш анализ с рассмотрения следующих факторов:

Фактическое конечное потребление домашних хозяйств (в текущих ценах), на душу населения, (погодично, общее значение за год) - x1 (руб./год)

Промышленное производство (погодично, общее значение за год) - x2 (млрд. руб./год)

Рассчитаем коэффициент корреляции для линейной связи и для имеющихся факторов - x1 и x2. Коэффициент корреляции будем определять по следующей формуле:

; (2.3)

где: и - дисперсии факторного и результативного признака соответственно;

xy - среднее значение суммы произведений значений факторного и результативного признака;

x и y - средние значения факторного и результативного признака соответственно. Дисперсию можно определить по формуле:

; (2.4)

где xi - значение признака;

-среднее значение признака.

Данные, необходимые для расчётов представлены в таблице 5.

Таблица 5 - исходные данные для корреляционно-регрессионного анализа

Наименование признака	2003г	2004г	2005г	2006г	2007г	Среднее значение
Объем иностранных инвестиций за год (y) млрд. руб.	890.97	1215.27	1609.53	2053,27	2928.23	1699.45
Среднегодовое потребление на душу населения(x1) руб.	53330	68240	86582	106305	131190	89129.4
Номинальный объем ВВП (x2) млрд.руб.	13 243.2	17 048.1	21 625.4	26 879.8	32 987.4	22356.78

Для фактора x1 после подстановки данных в формулу (2.3), получаем следующий коэффициент корреляции r1:



Для фактора x2 после подстановки данных, получаем следующий коэффициент корреляции r2:

По полученным данным можно сделать вывод о том, что:

Связь между x1 и y прямая (так как коэффициент корреляции положительный) и весьма сильная, так как она находится между 0,9 и 1,0. То есть данный фактор нужно использовать в дальнейших расчетах.

Связь между x2 и y прямая (так как коэффициент корреляции положительный) и сильная, так как она находится между 0,7 и 0,9. Данный фактор также будем использовать в дальнейших расчётах.

В целом мы выполнили поставленную задачу, определив два влиятельных фактора для дальнейших исследований. Это: среднегодовое потребление на душу населения (весьма сильная связь) и номинальный ВВП (сильная связь).

Далее для данных факторов x1 и x2 рассчитываем показатели вариации для анализа исходных данных:

- размах колебаний - R;

- среднее линейное отклонение - d;

- дисперсию - ;

- среднее квадратичное отклонение - ;

- коэффициент вариации - V.

Данные показатели рассчитываются по следующим формулам:



; (2.5)

; (2.6)

; (2.7)

; (2.8)

; (2.9)

где:

хмах и хmin - соответственно максимальное и минимальное значения

фактора.

Рассчитаем данные показатели для факторов x1 и x2. Для x1:

Rx1 = 131190 - 53330 = 77860;

dx1 = 118472.4/5 = 23,694;

Коэффициент вариации V > 15%. Из этого можно сделать вывод, что совокупность нельзя признать однородной. Данная модель не может применяться на практике, однако в учебных целях продолжим анализ, используя данный фактор.

Для x2:

Rx2 = 32987,4-13243,2 = 19744,2;

dx2 = 34830,3/5=6966,06;

Полученный коэффициент вариации V также больше 15%, поэтому можно сделать вывод о том, что совокупность нельзя признать однородной, а следовательно использовать модель на практике. Однако в учебных целях продолжим рассмотрение влияния данного факторного признака на наш результативный признак.

Для факторов x1 и x2 (среднегодовое потребление на душу населения) проанализируем линейную прямую форма связи

Уравнение прямой имеет следующий вид:

y = a0 + a1x; (2.10)

Коэффициенты регрессии можно определить по формулам:

; (2.11)

; (2.12)

Подставив в формулы имеющиеся значения (в рублях, то есть значение инвестиций, данное в млрд. переводим в рубли) получим для коэффициентов регрессии по признаку x1:

а1=26165681,99

a0=-491960308800 (655947078400)(3279735392)

Построим график зависимости между инвестициями и среднегодовым потреблением по точкам и по полученным коэффициентам регрессии:

Рис.5 График зависимости между объемом инвестиции и среднегодовым потреблением на душу населения

Подставив в формулы имеющиеся значение получим для коэффициентов регрессии по признаку x2:

а1=0,1032

a0=-510,92

Построим график зависимости между инвестициями и номинальным ВВП по точкам и по полученным коэффициентам регрессии:

Рис. 6 Взаимосвязь между объемом инвестиций и номинальным ВВП

По нижеприведённой формуле рассчитаем ошибки аппроксимации для уравнений прямой.

(2.13)

Рассчитаем ошибку аппроксимации для прямой:

Так как эти ошибки не превышают 5%, то имеющейся нелинейностью для дальнейшего анализа можно пренебречь.

Для имеющихся факторов x1 и x2 составим уравнение множественной регрессии. Уравнение множественной регрессии изучает статистические

закономерности между результативным признаком и несколькими факторами, влияющими на результат.

Для анализа уравнения множественной регрессии воспользуемся линейной формой связи. Составим линейное уравнение. На это есть следующие причины:

- Линейное уравнение легче подвергать анализу, интерпретации;

- В многочленах различных степеней каждый член степени, находящейся выше первой, может рассматриваться как новая переменная и таким образом уравнение переводится в линейную форму.

На основе имеющихся данных будем подвергать анализу во множественной регрессии следующие факторы:

Среднегодовое потребление на душу населения - x1 (руб./год)

номинальный ВВП - x2 (млрд.руб./год)

Данные факторы проверим на мультиколлинеарность, для чего рассчитаем коэффициент корреляции rx1x2,то есть между факторами x1и x2. Он рассчитывается по формуле:

; (2.14)

где: и - дисперсии факторного и результативного признака соответственно;

x,y - среднее значение суммы произведений значений факторного и

результативного признака;

x и y - средние значения факторного и результативного признака соответственно. Подставив имеющиеся данные (таблица 5) в формулу имеем следующее значение:

Полученный коэффициент говорит об очень высокой связи, то есть влияние одного фактора во множественной регрессии осуществляется через другой фактор, поэтому дальнейший анализ по обоим факторам вестись не может.

Дальнейший анализ будем вести по номинальному ВВП.

Адекватность всей модели и правильность выбора формы связи проверим с помощью критерия Фишера:

; (2.15)

Поскольку наша модель однофакторная, то

,

где - парный линейный коэффициент корреляции. Для нас

rук =r2.

Подставив известные значения получим:

Найдем табличное значение F. Число степеней свободы

v1 = k=1,

v2 = n - k - 1=3.

Табличное значение Fтабл=10,13. Расчетное значение больше табличного, следовательно, связь между анализируемыми факторами является существенной.

Чтобы определить долю вариации результативного признака объясняемую регрессией в общей вариации y определим коэффициент детерминации:

, (2.16)



Чем ближе к единице, тем лучше качество подгонки. Подставив имеющиеся значения, получим R=0,987. Таким образом можно сделать вывод что вариация результативного признака на 98,7% (0,987*100%) определяется исследуемым факторным признаком, то есть номинальным ВВП.

Используя критерий Стьюдента определим значимость коэффициентов корреляции полученных для исследуемых факторных признаков. Значение t-критерия Стьюдента определяется следующим образом:

; (2.17)

Подставляя известные значения получим следующие значения:

tx2расч =3,38.

Вероятность a примем равной 0,05. Сравним с таблицей значений критерия Стьюдента (степень свободы V=3) получим, что полученный t-критерий > табличного значения (tтабл=3,182), то есть можно сделать вывод о значимости рассчитанного коэффициента корреляции.

Теперь определим значения критерия для параметров a0 и a1. Для этого используем представленные ниже формулы:

(2.18)

(2.19)

sост - можно определить по из следующей формулы:



; (2.20)

Используя данные из таблицы 5 получим следующие значения критерия:

ta0=8,03;

ta1=11,35.

Сравнивая с уже известным табличным значением (tтабл=3,182) можем сделать заключение о значимости параметров a0 и a1.

Для оценки сравнительной силы влияния номинального ВВП, определим частные коэффициенты эластичности:

; (2.21)

где - среднее значение соответствующего факторного признака;

- среднее значение результативного признака;

- коэффициент регрессии при i-м факторном признаке.

Подставив в формулу табличные данные получим

,

Таким образом, можно сделать вывод, что при увеличении номинального ВВП на 1 млрд. рублей, объем инвестиций в экономику Российской Федерации увеличиться на 67,65 млн. рублей.



Заключение

В результате проделанной работы были произведены структурный анализ, индексный анализ и корреляционно-регрессионный анализ были выявлены следующие основные закономерности. Наибольшей инвестиционной привлекательностью пользуются следующие отрасли: оптовая и розничная торговля, обрабатывающие производства и добыча полезных ископаемых. Наиболее популярным с точки зрения инвестирования является Центральный федеральный округ. Объемы инвестирования имеют устойчивую тенденцию к росту, однако ввиду того, что доля прямых инвестиций в общем объеме инвестируемых средств невелика, рост инвестиций значительно опережает рост производства.

При проведении корреляционно-регрессионного анализа были выявлены сильные прямые связи между инвестированием и объемом валового внутреннего продукта, а также с среднегодовым потреблением на душу населения, а анализируемые факторы столь же тесно связаны и между собой.



Список литературы

http://www.gks.ru - официальный сайт Госкомстата РФ

http://www.prime-tass.ru - агентство новостей Прайм Тасс

Общая теория статистики. Елисеева И.И. Юзбашев М.М М:Финансы и статистика 2008. - 480с.

Социально-экономическая статистика. Елисеева И.И. М:Финансы и статистика 2006. - 423с.

Статистика: учебное пособие для высших учебных заведений по экономическим специальностям / В. М. Гусаров, Е. И. Кузнецова. - Москва: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. - 479 с.

Статистика: теория и практика в Excel: учебное / В. С. Лялин, И. Г. Зверева, Н. Г. Никифорова. - Москва: Финансы и статистика: Инфра-М, 2010. - 446,

Статистика финансов: учебник / [М. Г. Назаров и др.]. - Москва: Омега-Л, 2008. - 460 с.

Статистики учебник для ВУЗов. Минашкин В.Г М: Велби Проспект 2005. - 272с.

Современная экономика. д.э.н. Мамедов О.Ю., М: "Феникс" 1995 г. -341с

Экономическая статистика. Под ред. Ю.Н. Иванова - М:ИНФРА-М, 2000-480с.

Размещено на Allbest.ru

...