2.2 Анализ прибыли предприятия

Используя, рассмотренные в параграфе 1.2 главы 1 настоящей исследовательской работы, методы анализа прибыльности предприятия, проведём анализ прибыльности предприятия ОАО "ВАТИ".

Рассмотрим показатели динамики прибыли предприятия ОАО "ВАТИ" за 2011-2013 гг. (см. таблицу 2.6).

Таблица 2.6. Динамика прибыли ОАО "ВАТИ" за 2011-2013 гг.

Как показывают данные таблицы 2.6, на предприятии ОАО "ВАТИ" выручка в 2012 году выросла на 3 % по сравнению с 2011 годом, а в 2013 году - на 8,6 %. Себестоимость продукции же в 2012 году выросла на 3,2 %, а в 2013 году - на 11,9 % по сравнению с 2012 годом. В 2013 году наблюдалось снижение суммы прибыли по сравнению с 2012 годом на 10,4 % (89,6-100). Отразим динамику прибыли предприятия графически.

Наличие растущих управленческих расходов снизило прибыль от продаж в 2013 году на 35 % (65-100), но в 2012 году наблюдается увеличение прибыли от продаж на 8,1 %. Прибыль до налогообложения выросла за счет наличие внереализационных и прочих доходов на предприятии: в 2012 году на 4,3 % по сравнению с 2011 годом, а в 2013 году - на 10,1 % по сравнению с 2012 годом. Увеличивается темп прироста чистой прибыли: в 2012 году он составил 8,2 %, а в 2013 году - уже 10,2 %.

Динамику показателей прибыли ОАО "ВАТИ" в 2011-2013 гг. также необходимо оценить с помощью относительных показателей, то есть по соотношению темпов роста основных показателей - совокупности активов, объема продаж и балансовой прибыли. В 2012 году темп роста активов составил 107,88 %, объема продаж (выручки) - 102,98 %, прибыли от продаж - 108,14 %.

Из составленного соотношения (100 %<107,88 %<102,98 %<108,14 %) видно, что выполняются первое и третье неравенства и не выполняется второе неравенство. Это говорит о том, что в 2012 году ОАО "ВАТИ" наращивает свой экономический потенциал и масштабы деятельности, однако эффективность использования ресурсов на предприятии несколько снижена.

Аналогичная тенденция наблюдается и в 2013 году: темп роста активов - 108,78 %, объема продаж (выручки) - 108,59 %, балансовой прибыли - 110,13 %, контрольное соотношение - 100 %<108,78 %<108,59 %<110,13 %. То есть, в 2013 году в ОАО "ВАТИ" эффективность использования ресурсов продолжает быть на невысоком уровне.

Эффективность функционирования предприятия определяется с помощью показателей рентабельности (см. таблицу 2.7), характеризующих качественный уровень результативности работы предприятия.

Таблица 2.7. Показатели рентабельности ОАО "ВАТИ" за 2011-2013 гг.

Согласно данным таблицы 2.17 на анализируемом предприятии происходит снижение прибыльности основной деятельности.

Так, рентабельность продаж в 2011 г. составляла 0,0504 руб. с рубля выручки от реализации, в 2012 г. - 0,0511 руб., а в 2013 г. - 0,0306 руб.

Аналогичная ситуация наблюдается и по рентабельность основной деятельности: в 2013 г. произошло снижение показателя на 41,42 %.

Причиной такого снижения стало увеличение доли себестоимости продукции в выручке от реализации до 96,94 %.

Несмотря на отрицательную картину по рентабельности продаж, в целом ОАО "ВАТИ" имеет положительный финансовый результат, так как по балансовой прибыли в течение анализируемого периода наблюдается стабильное повышение, как в абсолютном, так и в относительном выражении. Так, сумма балансовой прибыли увеличилась с 1388 тыс. руб. в 2011 году до 1653 тыс. руб. в 2013 году, а значение рентабельности продаж по балансовой прибыли - с 3,04 % до 3,24 %.

Общая (экономическая) рентабельность организации показывает, что в 2011 г. на рубль вложенных средств приходилось 4,37 копейки прибыли, в 2012 г. - 4,25 коп., в 2013 г. - 4,32 коп. Это означает снижение эффективности использования всего имущества предприятия в 2012 году и ее рост в 2013 г. Аналогичная картина наблюдается в отношении всех остальных показателей рентабельности, кроме рентабельности внеоборотных активов, которая за анализируемый период имела устойчивую тенденцию к повышению.

Так, по сравнению с 2011 г. прибыльность использования внеоборотных активов увеличилась с 28,95 % до 33,41 %. При этом следует отметить, что в 2013 году темп роста рентабельности данного вида активов значительно выше темпов роста как всего имущества, так и оборотных активов в частности. Это означает, что произошло избыточное увеличение мобильных средств, являющееся следствием высокого уровня дебиторской задолженности и затоваренности готовой продукцией (товарами для перепродажи) в результате снижения спроса.

Проведем анализ факторов, повлиявших на изменение рентабельности продаж. Определим:

1. Влияние изменения выручки от продаж на рентабельность продаж:

2012 к 2011 г.: ?R^П(В) = ((46965-38713-4594) / 46965 - R^П ₂₀₁₁) * 100 =

= (0,0779-0,0504) * 100 = 2,75.

2013 к 2012 г.: ?R^П(В) = ((50997-39953-4613) / 50997 - R^П ₂₀₁₂) * 100 =

= (0,1261-0,0511) * 100 = 7,50.

Рост выручки от продаж в 2012 году привел к увеличению рентабельности продаж на 2,75 коп. на рубль продаж, а в 2013 году - на 7,5 коп.

2. Влияние изменения себестоимости на рентабельность продаж:

2012 к 2011 г.: ?R^П(С) = ((46965-39953-4594) / 46965 - R^П(В)₂₀₁₂) * 100 =

= (0,0515-0,0779) * 100 = -2,64.

2013 к 2012 г.: ?R^П(С) = ((50997-44711-4613) / 50997 - R^П(В)₂₀₁₃) * 100 =

= (0,0328-0,1261) * 100 = -9,33.

Увеличение себестоимости в 2012 году повлекло за собой сокращение рентабельности продаж на 2,64 коп., а в 2013 году - на 9,33 коп.

3. Влияние изменения управленческих расходов на рентабельность продаж:

2012 к 2011 г.: ?R^П(УР) = ((46965-39953-4613) / 46965 - R^П(С)₂₀₁₂) * 100 =

= (0,0511-0,0515) * 100 = -0,04.

2013 к 2012 г.: ?R^П(УР) = ((50997-44711-4727) / 50997 - R^П(С)₂₀₁₃) * 100 =

= (0,0306-0,0328) * 100 = -0,22.

Снижение рентабельности продаж в 2012 году на 0,04 коп., а в 2013 году на 0,22 коп. было вызвано ростом управленческих расходов.

Проверим баланс факторов (см. таблицу 2.8).

Таблица 2.8. Влияние факторов на изменение рентабельности продаж в ОАО "ВАТИ"

В результате проведенного факторного анализа выяснено, что решающим фактором, оказавшим огромное влияние на формирование рентабельности продаж в 2012-2013 гг. стал рост себестоимости продаваемой продукции. Произведем расчет критического объема продаж, невыполнение которого приведет предприятие в зону убыточности, а также расчет воздействия силы операционного рычага (см. таблицу 2.9).

Таблица 2.9. Расчет маржинального дохода в ОАО "ВАТИ" за 2011-2013 гг.

Согласно произведенному в таблице 2.9 маржинальному анализу можно сделать следующие выводы:

- "поведение" маржинального дохода организации за исследуемый период не стабильное: в 2012 г. отмечается рост на 119 тыс. руб., а в 2013 г. - снижения на 726 тыс. руб.;

- доля маржинального дохода в выручке от продаж имеет стабильную тенденцию к снижению. Так, в 2011 г. она составляла 0,151, в 2012 г. - 0,149, в 2013 г. - 0,123;

- расчет критической точки безубыточности показал, что предприятие обладает ещё пока достаточным запасом финансовой прочности. Так, в 2013 г. критический объем реализации, обеспечивающий покрытие расходов предприятия, составил 38430,89тыс. руб., а процент запаса финансовой прочности - 24,64 %. Отрицательным моментом является то, что в 2013 г., по сравнению с 2012 г., запас финансовой прочности снизился на 3439,16 тыс. руб. или 27,37 %, в результате чего сила воздействие операционного рычага увеличилась и составила 4,03. Это означает, что при изменении выручки от реализации на 1 % прибыль от продаж изменится на 4,03 %.

Таким образом, можно сделать следующие выводы. На предприятии ОАО "ВАТИ" выявлен ряд факторов, оказывающих отрицательное воздействие на финансовый результат и показатели рентабельности предприятия:

1) Оборачиваемость совокупного капитала в 2012 году снизилась на 0,14 оборота, а в 2013 году увеличилась на 0,004 оборота.

2) На анализируемом предприятии происходит снижение прибыльности основной деятельности: рентабельность продаж в 2011 г. составляла 0,0504 руб. с рубля выручки от реализации, в 2012 г. - 0,0511 руб., а в 2013 г. - 0,0306 руб. Аналогичная ситуация наблюдается и по рентабельность основной деятельности: в 2013 г. произошло снижение показателя на 41,42 %.

Причиной такого снижения стало увеличение доли себестоимости продукции в выручке от реализации до 96,94 %. Факторный анализ рентабельности выявил, что решающим фактором, оказавшим огромное влияние на формирование рентабельности продаж в 2012-2013 гг. стал рост себестоимости продаваемой продукции.

Заключение

Прибыль - это доход фирмы, выступающий в виде прироста примененного капитала.

Заинтересованность предприятий в производстве и реализации качественной, пользующейся спросом на рынке продукции, отражается на величине прибыли, которая при прочих равных условиях находится в прямой зависимости от объема реализации этой продукции. Все эти вопросы особенно актуальны в наше время, когда вся экономика России находится в глубоком кризисе Коротков Э.М. Антикризисное управление: учебник/под ред. Э.М. Короткова. М.: Инфра-М, 2009 г.. Таким образом, сейчас стоит серьезная задача вывода экономики из кризиса, стабилизации предприятий и перевод их из убыточных в рентабельные, что в конечном итоге должно привести к выздоровлению российской экономики.

Распределение и использование прибыли является важным хозяйственным процессом, обеспечивающим покрытие потребностей предпринимателей и формирование доходов государства.

Механизм распределения прибыли должен быть построен таким образом, чтобы всемерно способствовать повышению эффективности производства, стимулировать развитие новых форм хозяйствования Титов В.И. Экономика предприятия: учебник/В.И. Титов. М.: Эксмо, 2008 г..

В данной курсовой работе проанализирована проблема комплексного научного анализа теоретических и практических вопросов методологического аспекта анализа прибыли предприятия.

Исследовав и раскрыв сущность прибыли и её виды, выяснили, что прибыль является основным оценочным показателем хозяйственной и коммерческой деятельности предприятия. Главный источник происхождения прибыли - это предпринимательская деятельность.

Определив методологические аспекты анализа прибыли предприятия, выявили следующее, что при анализе прибыли предприятия используются следующие показатели прибыли: ликвидность и платёжеспособность, финансовая устойчивость и деловая активность.

Рассмотрев экономико-организационную характеристику деятельности предприятия ОАО "ВАТИ", проанализировав прибыль предприятия ОАО "ВАТИ", пришли к выводу, что в своей деятельности любое предприятие стремится достичь максимума прибыли, а это, в свою очередь, на прямую зависит от эффективности деятельности организации. Анализ прибыли предприятия в целом позволяет выделить основные пути повышения экономической и технологической эффективности предприятия.

Таким образом, в результате исследования проблемы необходимо предположить пути повышения прибыли предприятия ОАО "ВАТИ":

1. Развитие перспективных направлений;

2. Внедрение новых технологий производства;

3. Расширение рынка сбыта безасбестовой продукции;

4. Максимальное использование производственных мощностей, снижение себестоимости выпускаемой продукции за счет эффективного использования материальных, энергетических и трудовых ресурсов предприятия;

5. Придание выпускаемой продукции уникальных свойств;

6. Улучшение качества выпускаемой продукции и т.д.

Список используемой литературы

1. Федеральный закон "О бухгалтерском учёте" от 21.11.1996 № 129-ФЗ (ред. от 10.01.2009 г.) // Собрание законодательства РФ. 2005. № 52.

2. Аврашков, Л.Я. Экономика предприятия: Учебник для ВУЗов/Л.Я. Аврашков, В.В. Адамчук, О.В. Антонова и др.; Под ред. проф. В.Я. Горфинская, проф. В.А. Швандара. 2-е изд., перераб. и доп. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2008 г.

3. Бабаев, Ю.А. Бухгалтерский финансовый учёт: Учебник для вузов/Под ред. проф. Ю.А. Бабаева. М.: Вузовский учебник, 2008 г.

4. Баканова, М.И. Экономический анализ в торговле: учеб. пособ. /под ред. М.И. Баканова. М.: Финансы и статистика, 2005 г.

5. Белобородова, В.А. Анализ хозяйственной деятельности. /Под ред. Белобородовой В.А. М.: Финансы и статистика, 2008г.

6. Белобтецкий, И.А. Прибыль предприятия. //Финансы. 2007г. №3 Беристайн, Л.А. Анализ финансовой отчётности; теория, практика и интерпретация /Финансы и статистика М.: 2008 г.

7. Вахрушина, М.А. Анализ финансовой отчётности: учебник для вузов/ Учебник под ред. Вахрушиной М.А. М: Норма, 2007 г.

8. Волков, О.И. Экономика предприятия: Учебник/Под ред. проф. О.И. Волкова. 2-е изд., перераб. и доп. М.: ИНФРА-М, 2008 г.

9. Гинзбург, А.И. Экономический анализ. 2- е изд. Спб.: Питер, 2008 г.

10. Горфинкель, В.Я. Экономика предприятия: Учебник для вузов/Под ред. проф. В.Я. Горфинкеля, проф. В.А. Швандара. 3-е изд., перераб. и доп. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007 г.

11. Донцова, Л.В. Анализ финансовой отчетности: учебник/Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. 4-е изд., перераб. и доп. М.: Издательство "Дело и Сервис", 2011.

12. Ильенков, С.Д. Экономика и статистика предприятия. /Под ред. Ильенкова С.Д., Сиротиной Т.П., Москва, 2007 г.

13. Ковалев, А.И. Анализ финансового состояния организации: учебное пособие; изд. 2-е, перераб. и дополн. М: Центр экономики и маркетинга, 2007г.

14. Ковалёва А.М. Финансы. Учебное пособие для студентов экономических направлений и специальностей высших учебных заведений. Москва. "Финансы и статистика", 2005.

15. Кожин, В.А. Экономический анализ: Учебное пособие. Часть 2 Н. Новгород: НИМБ, 2009 г.

16. Коротков, Э.М. Антикризисное управление: учебник/под ред. Э.М. Короткова. М.: Инфра-М, 2009 г.

17. Костирко Р.О. Финансовый анализ. Учебное пособие. Х.: Фактор, 2007.

18. Кравченко, Л.И. Анализ хозяйственной деятельности в торговле: Учебник для вузов. Изд. 9-е, испр. - М. Новое знание.: 2007 г.

19. Лапуста, М.Г. Предпринимательство. Учебник /Под ред. М.Г. Лапусты. М.: ИНФРА-М, 2007 г.

20. Лопатина, И.М., Золкина, З.К. Основы анализа финансового состояния предприятия: Учебное пособие. Ярославль: ЯГУ, 2008 г.

21. Любушин, Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие. - 2- изд., перераб. и доп. М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2009 г.

22. Любушин, Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности организации/ ЮНИТИ-ДАНА М.: 2007 г.

23. Мельник, М.В. Анализ финансовой отчётности: Учебное пособие. М.: Омега Л, 2008 г.

24. Мухин, С.А. Прибыль в новых условиях хозяйствования. М.: Финансы и статистика, 2009 г.

25. Огарков, А.А. Управление организацией: Учебник. М.: Эксмо, 2006 г.

26. Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности организации: Учеб. Пособие М.: Новое знание, 2007 г.

27. Соколов, Я.В. Основы теории бухгалтерского учета. М.: Финансы и статистика, 2000.

28. Селезнёва, Н.Н. Финансовый анализ; ЮНИТИ.: 2007 г.

29. Титов, В.И. Экономика предприятия: учебник/В.И. Титов. М.: Эксмо, 2008 г.

30. Устав Открытое акционерное общество "Волжский завод асбестовых технических изделий", утверждённый Общим собранием акционеров ОАО "ВАТИ" Протокол от 12.04.2011 года.

31. Чечета, А.И. Информация о финансовых результатах и ее анализ// Финансы, 1989, №5.

Размещено на Allbest.ru