Институциональная диверсификация национальной экономики

Размещено на http://www.allbest.ru/

Согласно исследованию Международной организации кредиторов (WOC) «Наиболее инвестиционно привлекательные страны и крупнейшие страны-инвесторы», завершенному к середине октября 2013 г., прогнозируется рост притока прямых иностранных инвестиций (ПИИ) в Россию в 2013-2015 годах. Одновременно растет экспорт инвестиций из РФ и других стран БРИКС. Прирост, хотя и минимальный, но устойчивый.

Что касается рейтинга стран, наиболее привлекательных для прямых иностранных инвестиций, то, по данным WOC, Россия находится на 8-м. При этом доля этих инвестиций в национальном ВВП России - свыше 2,5%. Этот показатель, во-первых, - на уровне Великобритании и Швеции. А во-вторых - он не намного ниже, чем, например, в Бразилии (2,66%), и выше, чем в США и КНР (соответственно, 1,07 и 1,52%). Параллельно растет экспорт прямых инвестиций из всех стран БРИКС. По данным Международной организации кредиторов, эта группа «из стран - крупных получателей инвестиций в последние годы стала и группой крупных инвесторов.

Не менее интересен и рейтинг крупнейших стран-инвесторов. Лидером здесь традиционно являются США и Япония, но Китай наращивает свои объемы. За год китайские компании проинвестировали на 84 млрд долларов США, и это позволило стране стать третьей в рейтинге крупнейших стран-инвесторов, хотя еще год назад они занимали 6-ю позицию. Еще стоит обратить внимание на то, что четыре из пяти крупнейших стран-инвесторов являются также и самыми привлекательными для прямых иностранных инвестиций. Из 38 развитых стран инвестиции снизились в 22 странах. Хотя есть и позитивные примеры: германские компании нарастили объем вложений на +28%, а ирландские - в 5 раз. Также положительная динамика наблюдается в тех странах Европы, которые сохранили свою национальную валюту - Швеция (+19%), Венгрия (+125%), Чехия (в 4 раза).

Среди развивающихся стран хочется отдельно отметить группу БРИКС, которая из стран - крупных получателей инвестиций, в последние годы стала и группой крупных инвесторов. За 12 лет объем инвестиций из этих пяти стран вырос до 145 млрд долларов США и составляет около 10% от глобального потока.

2012 год для большинства стран мира выдался непростым. Мировая экономика находится в переходном периоде. В отдельных регионах еще сильны кризисные явления, какие-то наоборот вышли на новые уровни. Но и тем, и другим необходимы дополнительные вложения, в том числе и за счет привлечения иностранных инвестиций. Инвесторы же в свою очередь стали более аккуратными при выборе целей на средне- и долгосрочные перспективы и не готовы к повышенному риску, особенно если он связан с политической напряженностью в той или иной стране.

Многие страны пересматривают свою инвестиционную политику, с одной стороны, предлагая инвесторам интересные условия, а с другой - наметилась устойчивая тенденция их привлечения для решения сложных задач. Таких, как борьба с нищетой, или за экологию, или создание новых рабочих мест. Бизнес также корректирует свои инвестиционные стратегии с учетом новых реалий. Скорее всего, по итогам 2013 года объем мировых ПИИ ненамного превысит уровни 2012 года и составит 1,4 млрд долларов США. Несмотря на все старания властей создать в России иллюзию стабильности, иностранный инвестор не спешит доверять стране свои миллионы напрямую. По данным Росстата, приток прямых иностранных инвестиций (ПИИ) в российскую экономику по итогам 2012 года составил 18,6 миллиарда долларов США. Это всего на 1,4% выше, чем в 2011 г. Основными странами-инвесторами в 2012годустали Германия, Нидерланды, Франция, Австрия и Великобритания.

Можно констатировать, что приток ПИИ наблюдается в тех регионах, которые активно занимаются привлечением иностранных инвесторов и создают для них благоприятные условия. В трети регионов России активно работают агентства по инвестиционному развитию. Разработаны понятные стратегии, создается инфраструктура и разрушаются барьеры, способные помешать развитию региона. Если говорить о Краснодарском крае, то по итогам 2012 года он занял 11-е место в стране по объему привлеченных ПИИ. Край всегда был интересен иностранным инвесторам, и местные власти стараются создавать благоприятные условия для ведения бизнеса. Но повышение активности других регионов ослабило его позиции в борьбе за иностранный капитал. инвестиция экономика регион управление

Формирование индустриальных парков и кластеров со всей необходимой инфраструктурой, презентации бизнес-возможностей регионов на международных площадках -- сегодня этим путем идут многие. И у иностранных компаний есть возможность выбрать тот регион, в котором условия ведения бизнеса их устраивают больше.

Главные факторы, привлекающие иностранных инвесторов на российский рынок:

? очевидный масштаб страны и ее рынка (население, ресурсы и т.д.);

? представление о выдающихся навыках и талантах в определенных отраслях науки и инжиниринга, основанное на достижениях в производстве оружия, аэрокосмической сфере;

? природные ресурсы;

? «нераскрытые секреты» -- открытия, разработки, новые технологии и т.д.

Эти выводы подтверждают и результаты опроса иностранных инвесторов. Два основных преимущества инвестирования в Россию -- это объем российского рынка (88%) и ускорение темпов роста российской экономики (77%).

Что касается ускорения темпов роста российской экономики, то прямых инвесторов волнуют не темпы роста ВВП, а тот факт, что дочерние компании крупных западных транснациональных корпораций в России развиваются очень быстро, минимум в 5 раз быстрее, чем в Европе.

Большая часть российско-германских коммерческих организаций работает в промышленности (36,9 %), торговле и общественном питании (31,4 %), в транспортном секторе (17,2 %), в строительстве (6,9 %), сельском хозяйстве (4,2 %). На долю коммерческих организаций с иностранными инвестициями приходится примерно 10 % общего объема товарооборота России с Германией. Более 15 % всего экспорта российской германских организаций направляется в Германию, половина этих поставок приходится на товары топливно-сырьевой группы [1].

Создание благоприятного инвестиционного климата с целью привлечения иностранных инвестиций -- сложная и комплексная задача.

Анализ методов и инструментов привлечения иностранных инвестиций в национальную экономику позволил выделить следующие направления совершенствования процесса национальной и региональной политики государства:

а) повышение инвестиционного потенциала региона путем выделения и приоритетного развития привлекательных для инвесторов отраслей региональной экономики и отдельных производств;

б) улучшение инвестиционного климата региона посредством повышения уровня внутри региональной (в дополнение к - общероссийской) политической стабильности; снижения степени криминальной активности в регионе;

в) обеспечения стабильности регионального законодательства, касающегося привлечения и гарантий защиты иностранных инвестиций, распределения прибылей и др.;

г) совершенствования региональной экономической политики, в том числе, в части разработки и обеспечения функциональной действенности регионального инвестиционного законодательства и системы регулирования инвестиционных процессов;

д) предоставление иностранным инвесторам необходимой информации, земли и сооружений для развертывания совместных инвестиционных объектов и др.[2]

Иностранный капитал несет в Россию прогрессивные технологии, современную технику и эффективные методы управления. В связи с этим, особую актуальность приобретают вопросы мотивации и заинтересованности иностранных инвесторов во вложениях в российскую экономику. Оптимистические заявления властей о возможности пусть незначительного, но все-таки роста российской экономики в 2014 году не встречают понимания у экспертов. Так, согласно опубликованным данным Всемирного банка, темп роста ВВП страны упал до рекордно низких размеров до 3,3 % в 2013 г. И это при условии сокращения расходов бюджета. Однако к улучшению ситуации в реальном секторе российской экономики эти события не привели - безработица продолжает расти, совокупный спрос падает, банковская система накапливает «плохие» долги, но продолжает наращивать объемы кредитования населения.

В результате принимается набор правильных по отдельности, но вместе - абсолютно парадоксальных решений. Например, для снижения инфляции укрепляется рубль, одновременно с этим для сохранения бюджетных резервов ограничивается дефицит бюджета, но, в то же время, в рамках социального контракта в бюджет-2010 закладывается 40-процентный рост пенсий, в 2013 г. рост заработных плат государственным служащим и бюджетникам на 20-50% в зависимости от отрасли, запланировано существенное повышение заработной платы в 2013 г. работникам судебных исполнительных органов - примерно на 80-100%.

Рост выплат населению, несомненно, приведет к разогреву инфляции, что поставит под вопрос целесообразность жесткой бюджетной политики. Сами власти в своих прогнозах пока сообщают о падении ВВП в текущем году и в периоде до 2016 г.

В результате происходящей трансформации экономики изменились пристрастия в отношении наиболее предпочтительных для инвестиций российских отраслей. Доля высокотехнологичных отраслей, СМИ и сферы коммуникации уменьшилась с 27% до 12%, сектора финансовых услуг - с 18% до 13%, здравоохранения и фармацевтики - с 18% до 11%.

Спецификой современного инвестиционного процесса в нашей стране является то, что если во многих странах мира приток иностранных инвестиций обычно следует за притоком отечественных, то в России наоборот.

Сегодня вложение капитала в экономику нашей страны тесно связано с определением различного рода рисков - политических, экономиче ских, валютных. Так, по мнению представителя Всемирного Банка в России к их числу можно отнести нехватку квалифицированных управленческих кадров, проблему коррупции и низкий кредит доверия к российской судебной системе, ряд других аспектов. В результате, анализ уже поступающих в Россию прямых иностранных инвестиций свидетельствует о том, что иностранные инвесторы предпочитают вкладывать свои средства в отрасли и регионы с низким интегральным инвестиционным риском, а из всех видов частных потенциалов предпочитают высокий уровень финансовой отдачи от вложенных средств [8].

Как показало проведенное исследование оценка инвестиционного климата сегодня проводится для каждого из субъектов Федерации с учетом следующих трех ключевых подсистем: инвестиционного отраслевого потенциала - совокупности имеющихся в регионе факто ров производства и сфер приложения капитала; инвестиционного риска - совокупности переменных факторов риска инве стирования; законодательных условий - правовой системы, обеспечивающей стабиль ность деятельности инвестора. Это в целом способствует привлечению инвестиций. Сегодня в России начинается новый этап регионального экономического развития, что и де монстрирует активная перегруппировка регионов на поле "риск-потенциал". Теперь все чаще, помимо рисков, инвесторов начинает интересовать потенциал, т. е. готов ли регион к крупномасштабным проектам.

Согласно Стратегии экономического развития ЮФО до 2025 г., которая была составлена по инициативе Президента России группой организаций (НАПИ, РСПП, РАО ЕЭС и т.д.). В крае наличие условий для развития и привлекательности ранжировали на 3 приоритета. Основным приоритетом отмечены такие отрасли как туризм, сельское хозяйство, пищевая и транспортная [7].

В Краснодарском крае отмечается недостаточное количество подобных подготовленных площадок, которые могли бы стимулировать эффективное развитие промышленного комплекса. Хотя именно он является одним из приоритетных для местной экономики. Также к проблемам региона можно отнести неэффективную транспортную систему, недостаточные энергетические мощности и нехватку квалифицированных кадров в отдельных отраслях. По мере решения этих проблем инвестиционная активность в крае будет расти, в том числе, и за счет иностранного капитала.

Сегодня Краснодарский край готов предложить потенциальным партнерам более 1700 инвестиционных предложений во всех сферах экономики. Их диапазон весьма широк - от масштабных инфраструктурных объектов, новых фабрик, заводов и сельхозпредприятий до курортной и жилой недвижимости. 142 площадки только в сельском хозяйстве. Общая стоимость всех проектов 7 млрд. долл США [6].

Оценка условий для развития информационно-коммуникационных технологий в ЮФО. Краснодарский край занял 1 место. Интегральный индекс условий развития малого предпринимательства в регионах ЮФО. Опыт показывает, что очень часто лучшие и самые эффективные компании - это не самые крупные. В этой связи на первый план должен выйти или быть выведен средний бизнес, который обладает инновационной оперативностью малых предприятий и инвестиционной надежностью крупных компаний.

Как видим Краснодарский край попал в зону неустойчивого благополучия малого бизнеса. Для исключения прежних ошибок, разработан механизм инвестиционного процесса, который включает критерии выполнения и меру ответственности каждого участника.

Что позволит в дальнейшем учитывать все риски и не менять сумму проекта по мере его воплощения.

Согласно данной технологии проекты должны быть не только подготовлены, но пройти экспертизу и защиту в проектном комитете. И впоследствии сопровождение проектов (контроль и реализация) будет снижать риски инвесторов [4].

Несмотря на существующие проблемы в мировой экономике, наличии страновых и региональных рисков, перспективы привлечения иностранных инвестиций находятся в прямой зависимости от возможностей по созданию новых привлекательных для инвесторов условий, предполагающих осуществление следующих базовых мероприятий:

- расширение инвестиционного потенциала, прежде всего за счет комплексного развития производственной, социальной, рыночно-институциональной и информационной инфраструктуры российской экономики на федеральном и региональном уровнях [5];

- совершенствование законодательной базы в части избирательного трактования законов, стабильности; защиты прав собственности, в т.ч. интеллектуальной; защиты прав инвесторов; защиты прав кредиторов; налогового законодательства; специального законодательства в области инвести ций, гармонизации действующего законодательства и приведения в соответ ствие с нормами и правилами ВТО;

- частичное снижение инвестиционного риска (поскольку полностью устранить его невозможно) за счёт широкомасштабного внедрения эффектив ного риск-менеджмента на среднем уровне с целью влияния на уровень ре сурсного и организационного риска и внесения корректив в проводимую го сударством политику с целью влияния на уровень странового, налогового, валютного и других видов рисков;

- акцентированное внимание к современным формам управления при влечением и использованием капитальных ресурсов, таких как международное проектное финансирование и международный лизинг;

- возможности, заложенные в рамках IPO как на отече ственных, так и на зарубежных площадках и т.д. [3].

Список использованной литературы

1. Ткаченко И.Ю. Инвестиции: учеб.пособие // Экономический портал: [Электронный ресурс] URL: http://investitsii-tkachenko.html

2. Фишер П. Привлечение в Россию прямых иностранных инвестиций: стратегический подход: автореферат дис. на соискание ученой степени доктора экон. наук, 2002

3. Братчиков А.С. Формирование оптимальных условий для привлечения иностранных инвестиций в экономику России: автореферат дис. на соискание ученой степени канд. экон. наук, 2008

4. О результатах прогнозной кампании на 2014 год и на плановый период до 2016 года// Сайт Министерства экономики Краснодарского края [Электронный ресурс] URL: Economy.Krasnodar.ru

5. Молчан А.С. Ретроспективный анализ тенденций развития экономического потенциала региональной социально-экономической системы (на примере Краснодарского края) // Экономические науки. 2011. № 76. С. 46-51.

6. Молчан А.С. Концептуальные аспекты теории и методологии формирования и использования совокупного потенциала мезоуровневых социально-экономических систем // Научный вестник Южного института менеджмента. 2013. № 3. С. 22-28.

7. Королюк Е.В. Вектор экономической политики современной России // Вестник Адыгейского государственного университета. Серия 5: Экономика. 2011. № 2. С. 27-32.

8. Щепакин М.Б., Маштаков А.И. Модель эволюционного становления различных типов регионального развития // Труды Кубанского государственного аграрного университета. 2013. Т. 1. № 44. С. 37-41.

Размещено на Allbest.ru