Инфляции и банковский мультипликатор. Антиинфляционная политика

Размещено на http://www.allbest.ru/

Министерство образования и науки Российской Федерации

Сочинский Государственный Университет

Экономический факультет

Кафедра финансов, кредита и мировой экономики

Направление бакалавриата 081100

«Государственное и муниципальное управление»

(профиль «Государственная и муниципальная служба»)

КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА

по дисциплине «Экономическая теория»

Сочи 2015

Содержание

1. Инфляция: сущность, причины, виды, измерения. Антиинфляционная политика

1.1 Сущность инфляции

1.2 Виды инфляции

1.3 Причины инфляции

1.4 Измерение инфляции

1.5 Антиинфляционная политика

2. Кредитно-денежная политика государства и банковский мультипликатор

2.1 Кредитно-денежная политика

2.2 Банковский мультипликатор

3. Задача

4. Задача

5. Тест

6. Тест

Список используемой литературы

1. Инфляция: сущность, причины, виды, измерения. Антиинфляционная политика

1.1 Сущность инфляции

инфляция эмиссия мультипликатор денежный

Инфляция - это обесценивание денег, снижение их покупательной способности.

Термин «инфляция» появился во второй половине XIX в., перекочевав из арсенала медицины. В буквальном переводе с латинского языка инфляция означает «вздутие», т.е. переполнение каналов обращения избыточными бумажными деньгами, не обеспеченными соответствующим ростом товарной массы.

Инфляция является феноменом нарушения денежного обращения и связана с различными денежными факторами: эмиссией знаков стоимости, объемом денежной массы, скоростью оборота денег, суммой взаимопогашающих платежей.

Очевидно, что инфляция представляет собой процесс, обусловленный взаимодействием двух факторов - ценообразующих и денежных. С одной стороны, обесценение денег - это процесс, сопряженный с ростом цен, с другой - падение покупательной способности денег может произойти и под влиянием изменения их количества в обращении.

Исходя из степени вмешательства государства в рыночные процессы, инфляцию подразделяют на открытую и подавленную (подавляемую). Открытая инфляция характеризуется невмешательством государства в процессы формирования цен и заработной платы. Под подавленной инфляцией подразумевается ситуация, обусловленная правительственным контролем за ростом цен или заработной платы, либо тем и другим одновременно. Она выливается в товарный дефицит.

1.2 Виды инфляции

Виды инфляции определяются ее уровнем, от которого зависит социально-экономическая политика и характер антиинфляционных мер:

1. Умеренная инфляция (3-4% в год). Это нормальный уровень, который играет роль катализатора экономического роста.

2. Ползучая инфляция (8-10% в год). Это свидетельствует о нарастании дестабилизационных явлений в экономике.

3. Галопирующая (до 50% в год).

4. Гиперинфляция (50-100% в год). От гиперинфляции выигрывают должники (в т.ч. государство).

Выделяют 2 типа инфляции:

1. инфляция спроса (покупателей);

2. инфляция издержек (продавцов).

Модель инфляции спроса показывает, что при данном объеме совокупного предложения увеличение совокупного спроса приводит к более высокому уровню цен. При этом предприниматели расширяют производство, привлекают дополнительную рабочую силу. Повышается номинальная заработная плата.

Модель инфляции, обусловленная ростом издержек производства, допускает 2 причины ее возникновения:

- в силу удорожания топлива, сырья, вследствие роста импортных цен, изменения условий добычи, повышения транспортных расходов;

- в результате повышения зарплаты под давлением профсоюзов.

Если повышение зарплаты не уравновешивается какими-то противодействующими факторами (напр., ростом производительности труда), то увеличиваются средние издержки. Производители начинают сокращать объемы выпуска. При неизменном спросе уменьшение предложения ведет к росту цен. Растет безработица.

1.3 Причины инфляции

Как показывает мировая история, за вторую половину прошлого века не было ни одной страны, которой бы не коснулась инфляция. Раньше экономику многих государств гораздо чаще, чем сейчас терзали повторяющиеся кризисы, теперь же их сгладила инфляция, но инфляция - это отнюдь не современное явления, она появилась довольно давно. Причины инфляции могут быть различны, с давних пор упоминание о ней крайне негативно воспринимается обществом.

Инфляция это опасный экономический процесс для любой страны, который отрицательно действует на экономическую и финансовую систему данной страны, она не только уменьшает покупательную способность национальной валюты, но и искажает реальную ситуацию потребления и производства, а также усложняет процедуру учета расходов и доходов населения. При росте инфляции богачи богатеют еще быстрее, а бедняки наоборот еще быстрее беднеют, что увеличивает социальную дифференциацию населения и напряженность в обществе.

Каковы причины инфляции? Существует 5 основных причин, которые приводят к инфляции экономики страны:

- Первая причина, приводящая к инфляции - это отсутствие баланса между госдходами и госрасходами. Дефицит бюджета, который появляется в этом случае, приводит к тому, что начинают изготовляться новые денежные знаки, а это в свою очередь ведет к росту денежной массы.

- Вторая причина это инвестиции, особенно вложенные в военную промышленность, которые часто вызывают дефицит бюджета и также влекут за собой печать новых купюр.

- Взаимная инфляция импорта является еще одной причиной инфляции. С каждым годом этот фактор приобретает все большую значимость с увеличением глобализации экономики многих стран.

- Отсутствие нормальной конкуренции и необходимого для рыночных отношений пространства.

- Пятая, самая необычная причина - ожидание инфляции людьми. Современный человек все чаще задумывается о повышении цен и поэтому старается запастись всем необходимым, в то время как продавцы закладывают в цену своих товаров возможный рост издержек.

Таким образом, можно сказать растет безработица, налоги, долговые обязательства, % ставки становятся нечувствительными к инфляции, если в ответ на изменения цен осуществляется корректировка номинальных денежных платежей. Иногда индексация применяется, чтобы облегчить жизнь в условиях инфляции.

Милтон Фридмен выдвинул предположение, что индексация может сдерживать инфляцию. Индексация позволяет вытеснить из инфляционных процессов, сопряженных со спадом, элементы, инспирированные спросом. Если устанавливать более высокие ставки зарплаты, цен, % ставок, то это будет повышать издержки производства и инфляционные ожидания экономических агентов. Если же движение зарплаты, цен и % ставок будет синхронизировано с изменением общего уровня цен, то темп инфляции быстрее будет реагировать на замедление роста совокупного спроса и также замедлится.

Но индексацию нельзя применять при инфляции издержек.

Конкретные методы сдерживания инфляции зависят от постановки правильного диагноза. Поставить диагноз - значит определить характер инфляции, выделить основные и связанные с ними факторы, подстегивающие раскручивание инфляционных процессов.

Кейнсианцы во главу угла ставят обеспечение стабильного экономического роста ценой умеренной инфляции. Инфляция, с их точки зрения, выгодна правительству, поскольку увеличение номинального дохода позволяет повысить налогообложение и увеличить налоговые поступления. Правительство применяет метод денежно-кредитных ограничений в случае чрезмерного «перегрева экономики», чтобы не допустить галопирующей инфляции.

Представители монетаристов пытаются достичь стабильности экономики с помощью денежно-кредитного регулирования, в частности путем борьбы с инфляцией. Монетаристы отвергают практику регулярного вмешательства государства в экономику, проповедуя политику поддержания стабильного роста предложения денег в соответствии со спросом на них. Они считают инфляцию долгосрочным денежным феноменом, борьба с которым возможна только ценой временного спада производства.

Определенную роль в денежно-кредитном регулировании экономики, а также преодолении инфляционных процессов играют:

- дисконтная политика (политика регулирования учетного процента ЦБ);

- операции на открытом рынке (купля-продажа государственных ценных бумаг);

- политика норм обязательных резервов, или кассовых резервов, или минимальных резервов, или коэффициентов казначейства (обязательство банков хранить в резервах ЦБ определенное привлеченных средств).

2. Кредитно-денежная политика государства и банковский мультипликатор

2.1 Кредитно-денежная политика

Денежно-кредитная политика -- это совокупность мероприятий центрального банка и правительства в области денежного обращения и кредита.

Денежно-кредитная политика центрального банка (монетарная политика) -- это совокупность государственных мероприятий, регламентирующих деятельность денежно-кредитной системы, рынка ссудных капиталов, порядок безналичных расчетов с целью достижения ряда общеэкономических целей: стабилизации цен, темпов экономического роста, укрепления денежной единицы.

Монетарная политика являтеся важнейшим элементом макроэкономической политики.

Все воздействия отражаются на величине совокупного общественного продукта и национального продукта.

Основные цели кредитно-денежной политики государства:

- Сдерживание инфляции

- Обеспечение полной занятости

- Регулирование темпов экономического роста

- Смягчение циклических колебаний в экономике

- Обеспечение устойчивости платежного баланса

Принципы денежного и кредитного регулирования экономики

Денежно-кредитное регулирование экономики осуществляется на основе принципа компенсационного регулирования, который предполагает следующее:

- политику денежно-кредитных рестрикций, которая предполагает ограничение кредитных операций путем повышения норм резервирования средств для участников кредитной системы в центральном банке; повышения уровня процентных ставок; ограничения темпов роста денежной массы в обращении по сравнению с товарной массой;

- политику денежно-кредитной экспансии, которая предполагает стимулирование кредитных операций; снижение норм резервирования для субъектов кредитной системы; падение уровня кредитных ставок; ускорение оборачиваемости денежной единицы.

2.2 Банковский мультипликатор

Банковский мультипликатор - процесс увеличения (мультипликации) денег на депозитных счетах коммерческих банков в период их движения от одного коммерческого банка к другому.

Каждый банк может выдать ссуду не больше суммы его избыточных (свободных) резервов, эта сумма попадает в процессе кредитования на счета кредитополучателя в другом банке, тем самым увеличивает объем его депозитов, а значит создаются свободные резервы для кредитования, что в конечном итоге приведет к увеличению депозитов, избыточных резервов третьего банка и т.д.

В результате депозитный мультипликатор отражает многократное расширение депозитов коммерческих банков и использование их для кредитных операций. Свободный резерв (ресурс) складывается из свободных резервов отдельных коммерческих банков. Кредитный мультипликатор раскрывает то, что мультипликация может осуществляться в результате кредитования.

Банковский мультипликатор действует и в других случаях, например, когда кредиты предоставляются не только клиентам банка - хозяйствующим субъектам, но и другим банкам, правительству, при проведении других активных операций (покупка ценных бумаг).

Управление механизмом банковского мультипликатора, т.е. эмиссией безналичных денег, осуществляется центральным банком, так как он расширяет или сужает эмиссионные возможности коммерческих банков.

3. Задача

Экономика описана следующими данными: экспорт товаров - 19 650 дол.; импорт товаров - 21758 дол. Граждане страны получают доход от иностранных инвестиций в виде процентных выплат из-за рубежа в размере 3621 дол. Страна выплачивает зарубежным инвесторам доход в виде процентов в размере 1394 дол. Расходы граждан данной страны на туризм составляют 1919 дол.; доходы данной страны от туризма - 1750 дол. Односторонние трансферты страны равны 2388 дол. Отток капитала из страны - 4174 дол.; приток - 6612 дол. Используя эти данные, рассчитайте сальдо текущего счета, счета движения капитала и платежного баланса страны. Каковы изменения величины официальных валютных резервов страны?

Решение задачи:

Платежный баланс страны характеризуется следующими данными (дол.).

Таблица.

товарный экспорт	19650
товарный импорт	-21758
доход от инвестиций	3621
выплата инвесторам	-1394
Расходы на туризм	-1919
Доходы от туризма	1750
односторонние трансферты	2388
приток капитала	6612
отток капитала	-4174

Платежный баланс (балансовый счет международных операций) - это стоимостное выражение всего комплекса внешнеэкономических связей страны в форме соотношения поступлений и платежей.

Балансовый счет международных операций представляет количественное и качественное стоимостное выражение масштабов, структуры и характера внешнеэкономических операций страны, ее участия в мировом хозяйстве. На практике принято пользоваться термином «платежный баланс», а показатели валютных потоков по всем операциям обозначать как платежи и поступление.

С точки зрения бухгалтерии платежный баланс всегда находится в равновесии. Но по его основным разделам имеет место либо активное сальдо (если поступления превышают платежи), либо пассивное (если платежи превышают поступления).

Чистые доходы от инвестиций - доход в виде процентов и дивидендов, полученных гражданами одной страны от граждан других стран, за вычетом процентов и дивидендов, выплачиваемых гражданами данной страны гражданам других стран.

Платежный баланс имеет следующие разделы:

- торговый баланс, т.е. соотношение между ввозом и вывозом товаров;

- баланс услуг и некоммерческих платежей (баланс «невидимых» операции),

- баланс движения капиталов и кредита.

Составляем платежный баланс страны

Статьи платежного баланса	№ строк	Сумма, дол.
Товарный экспорт	(1)	19650
Товарный импорт	(2)	21758
Сальдо баланса внешней торговли	(3)=(1)-(2) 19650-21750=	-2108
Экспорт услуг (туризм)	(4)	1750
Импорт услуг (туризм)	(5)	1919
Сальдо баланса товаров и услуг	(6)=(3)+(4)-(5) -2108+1750-1919=	-2277
Чистые доходы от инвестиций доход от инвестиций- выплата инвесторам	(7) 3621-1394	2227
Чистые денежные переводы (трансферты)	(8)	2388
Сальдо баланса по текущим операциям	(9)=(6)+(7)-(8) -2277+2227-2388=	-4665
Приток капитала	(10)	6612
Отток капитала	(11)	-4174
Сальдо баланса движения капитала	(12)=(10)-(11) 6612-4174=	2438
Сальдо баланса по текущим операциям и движению капитала (сальдо баланса официальных расчетов)	(13)=(12)+(9) 2438+(-4665)=	-2227
Официальные резервы	(14)	2227
	(13)+(14)	0

Таким образом, величина баланса текущих операций равна -4665 дол., величина баланса движения капитала составляет 2438 дол., а сальдо баланса официальных расчетов равно -2227 дол., величина официального резерва 2227 дол.

4. Задача

Используя данные ниже, подсчитайте личный располагаемый доход.

- ВВП 5233

- Амортизационные отчисления 552

- Косвенные налоги на бизнес 416

- Прибыли корпораций 298

- Взносы на социальное страхование 479

- Дивиденды 112

- Государственные трансферты частным лицам 600

- Подоходные налоги с граждан 649

Решение задачи:

Учет по потоку доходов позволяет также раскрыть взаимосвязи между ВВП и составляющими его показателями доходов. В их число, наряду с национальным доходом, входят: чистый внутренний продукт, личный и личный располагаемый доход.

Чистый внутренний продукт меньше ВВП на величину амортизации и превышает национальный доход на величину косвенных налогов за вычетом субсидий и ЧДИФ.

Личный доход - часть ВВП, которая поступает домохозяйствам и используется на потребительские расходы, сбережения и выплату индивидуальных налогов. В личный доход включаются все доходы домашних хозяйств до выплаты ими индивидуальных налогов, а в личный располагаемый доход - те доходы, которые остаются после выплаты налогов.

Личный располагаемый доход - это часть ВВП, которую получают в стране домохозяйства для текущего потребления и сбережений.

Чтобы рассчитать личный доход, из национального дохода следует вычесть те виды доходов, которые не поступают домохозяйствам. Это, во-первых, взносы на социальное страхование, которые выплачивают и фирмы, и домохозяйства; во-вторых, прибыль корпораций; в-третьих, чистый процент. После этих вычетов необходимо прибавить трансфертные платежи, выплаченные государством и фирмами домохозяйствам, а также дивиденды и чистый процент, получаемые домохозяйствами. Уменьшив рассчитанный таким образом личный доход на величину индивидуальных налогов, получим личный располагаемый доход.

От ВВП к личному располагаемому доходу

Показатели	Ед. имзмерения
ВВП	5233
- Амортизационные отчисления	552
= Чистый внутренний продукт	4681
- Косвенные налоги на бизнес	416
= Национальный доход	4265
- Прибыль корпораций	298
- Взносы на социальное страхование	479
+ Дивиденды	112
+ Государственные трансферты частным лицам	600
= Личный доход	4200
- Подоходные налоги с граждан	649
= Личный располагаемый доход	3551

Таблица показывает взаимосвязь между учетом ВВП (ВНП) по доходам и показателями национального дохода, личного дохода и личного располагаемого дохода.

Личный располагаемый доход равен 3551

5. Тест

Какая из агрегатных величин не включается в ВВП, рассчитанный по сумме расходов:

а) чистый экспорт товаров и услуг;

б) государственные закупки товаров и услуг;

в) заработная плата и жалование;

г) валовые инвестиции.

Метод расчета ВВП по расходам

ВВП - это денежная оценка всех произведенных конечных товаров и услуг в экономике за год. При этом учитывается годовой объем конечных товаров и услуг, созданных на территории данной страны, или, выражаясь иначе, в географических границах какой-либо страны или региона.

Для правильного расчета ВВП необходимо учесть все продукты и услуги, произведенные в данном году, но без повторного, или двойного счета. Вот почему в определении ВВП речь идет о конечных товарах и услугах. Эти блага потребляются в рамках домашних хозяйств или фирм, и не участвуют в дальнейшем производстве, в отличие от промежуточных товаров. Например, продовольственные товары, стиральные машины, парикмахерские услуги, приобретаемые домашними хозяйствами - типичный пример потребления конечных товаров и услуг. В отличие от них, мука, купленная хлебозаводом для выпечки хлеба, представляет собой промежуточную продукцию. Если в ВВП включить промежуточные продукты, т.е. товары, используемые для производства других товаров, то мы с неизбежностью получим завышенную оценку ВВП. Так, цена муки будет учтена несколько раз: вначале как результат деятельности мукомольного завода (собственно цена муки), потом - в цене выпеченного хлеба, далее - в цене расфасованного хлеба в супермаркете и т.д.

Исключить двойной счет позволяет показатель добавленной стоимости, который представляет разницу между продажами фирмами их готовой продукции и покупкой материалов, инструментов, топлива, энергии и услуг у других фирм. Иными словами, добавленная стоимость - это рыночная цена продукции фирмы, за вычетом стоимости потребленного сырья и материалов, купленных у поставщиков.

Суммируя добавленные стоимости, произведенные всеми фирмами в стране, можно определить ВВП, который и представляет рыночную оценку всех выпущенных товаров и услуг.

Метод расчета ВВП по расходам непосредственно вытекает из первого рассмотренного способа подсчета ВВП. Поскольку ВВП определяется как денежная оценка конечных продуктов и услуг, произведенных за год, постольку необходимо суммировать все расходы экономических субъектов на приобретение конечных продуктов. Действительно, нельзя складывать яблоки с апельсинами, но можно сложить расходы множества людей на покупку этих и иных товаров. При расчете ВВП на основе расходов, или потока благ (этот метод называют также производственным методом) суммируются следующие величины:

1. Потребительские расходы населения (С).

2. Валовые частные инвестиции в национальную экономику (Ig).

3. Государственные закупки товаров и услуг (G).

4. Чистый экспорт (NX), который представляет разность между экспортом и импортом данной страны.

Таким образом, перечисленные здесь расходы составляют ВВП и показывают рыночную оценку годового производства:

У = С + lg + G + NX

Строго говоря, формула является тождеством, т.е. утверждением, которое выполняется всегда, потому что оно задано определением (выполняется по определению). Тождества не связаны с экономическим поведением субъектов экономики. Уравнения же выполняются лишь при определенных условиях. Но в целях упрощения в последующем мы везде будем использовать знак равенства.

Расходы домашних хозяйств на личное потребление (С), как отмечалось ранее, включают расходы на приобретение товаров длительного пользования, продовольственные товары, одежды и предметов домашнего обихода, а также различных услуг.

Валовые частные инвестиции (Ig), или капиталовложения представляют собой сумму чистых инвестиций (In) (прирост запаса капитальных благ длительного пользования, т. е. зданий и сооружений, машин и оборудования, товарно-материальных запасов) и амортизации (d) в течение года. Чистые инвестиции подразумевают процесс реального капиталообразования, а не приобретение финансовых активов типа акций, облигаций и т.п., которые также называются инвестициями, но уже в рамках финансового сектора экономики. Подчеркнем, что в настоящей главе речь идет только о том инвестировании, которое увеличивает производственные мощности.

Государственные закупки товаров и услуг (G) - это расходы государственных учреждений и органов власти всех уровней на приобретение товаров и оплату услуг труда занятых в государственном секторе. В эти государственные расходы не включаются трансфертные платежи. Трансфертные платежи - это безвозмездные выплаты государства, так как они не являются платой за предоставленную услугу (например, государственные пособия по бедности, по безработице, поддержке неполных семей и т. п.). Поскольку они выплачиваются не в обмен на услуги какого-либо фактора производства, постольку их не рассматривают как факторные доходы.

Чистый экспорт (NX) - это разница между экспортом и импортом страны, поскольку большинство стран представляет собой открытую экономику, в которой правительство не препятствует свободному перемещению товаров, капитала, рабочей силы через национальные границы.

6. Тест

К инфляции, обусловленной ростом издержек производства, не имеет отношения:

а) догоняющий рост зарплаты;

б) рост занятости и производства;

в) рост издержек на единицу продукции;

г) рост процентной ставки.

Инфляция издержек определяется следующими факторами:

1. Снижение роста производительности труда и падение объемов производства. Как правило, оно вызывается структурными сдвигами в экономике или циклическими колебаниями, что способствует росту издержек производства, а вместе с ним и сокращению объемов прибыли, снижению объемов производства и росту цен.

2. Расширение сферы услуг и рост их значения в обществе. В сфере услуг наблюдается более медленный рост производительности труда, чем в производственной сфере; в то же время в общих издержках производства заработная плата занимает значительную долю, что ведет к общему росту цен на услуги.

3. Рост оплаты труда в общем объеме издержек производства. В условиях инфляции работодатели вынуждены повышать заработную плату за счет роста цен на производимую продукцию.

4. Неценовая конкуренция. Изменение условий производства, направленных на расширение ассортимента и качества продукции, продажи посредством рекламы, ведут к росту издержек производства и соответственно товарных цен.

5. Рост величины косвенных налогов. Они включаются в цены товаров, что ведет к их росту.

Список используемой литературы

1. Инфляция: Джесси Рассел -- Москва, Книга по Требованию, 2012 г.

2. Денежная политика и экономический рост: Дж. Тобин -- Москва, Либроком, 2010 г.

3. Макроэкономика. Учебник: -- Москва, Тон-Юрайт, 2015 г.

4. Макроэкономика. Учебник: Л. С. Тарасевич, П. И. Гребенников, А. И. Леусский -- Москва, Юрайт, 2013 г.

5. Макроэкономика: -- Санкт-Петербург, Новое знание, 2002 г.

6. Макроэкономика: А. С. Селищев -- Москва, Питер, 2002 г.

7. Макроэкономика. Краткий курс: -- Москва, Окей-книга, 2014 г.

8. Валовой внутренний продукт: Джесси Рассел -- Москва, Книга по Требованию, 2012 г.

9. Высшая макроэкономика 2-е изд.: Ромер Д. -- Москва, Высшая Школа Экономики, 2015 г.

10. Агапова Т.А., Серегина С.Ф. Макроэкономика: Учебник/ Под общей ред.д.э.н., проф. А.В.Сидоровича; МГУ им.М.В.Ломоносова.- 4-е изд., перераб. и доп. -М.: Издательство «Дело и Сервис», 2006.

11. Ивашковский С.Н. Макроэкономика: Учеб. - М.: Дело, 2009.

12. Матвеева Т.Ю. Введение в макроэкономику: учеб.пособие/ Т.Ю.Матвеева; Гос.ун-т - высшая школа экономики. - 3-е изд. - М.:Изд.дом ГУ ВШЭ, 2007.

Размещено на Allbest.ru

...