Особенности инвестиционного процесса в регионе (на примере Оренбургской области)

Размещено на http://www.allbest.ru/

особенности инвестиционного процесса в регионе (на примере Оренбургской области)

Раевский С.В.

д.э.н., профессор, РАНХиГС

Чешин А.В.

юрисконсульт АО «Корпорация развития Оренбургской области»

Эффективное функционирование региональной экономики в условиях глобализации невозможно представить без реализации инвестиционных проектов, основанных на новейших научных достижениях и обобщении мирового опыта. Однако современные статистические данные указывают на низкую инвестиционную активность российских регионов и кратное отставание Российской Федерации от уровня развитых стран по объемам средств, инвестируемых в основной капитал. Из этого следует, что в перечень важнейших задач региональной власти должно входить изучение параметров инвестиционного процесса в своем регионе в целях выявления его проблем и определения возможностей для активизации инвестиционной деятельности.

Инвестиционная ситуация в регионах неоднократно становилась предметом обсуждения. Однако исследования зарубежных авторов не всегда поддаются адекватному соотнесению со спецификой регионов России. Большинство же работ отечественных ученых чаще всего касается отдельных аспектов инвестиционного процесса, например: факторов производственной Инвестиционные основы развития производственной инфраструктуры в регионе / Т.И. Герасименко, Г.М. Залозная, Е.Г. Чмышенко, Н.Б. Тихонов // Вестник ОГУ. 2015. - № 4 (179). - С. 257-265., транспортной Жаворонкова К.С. Роль и значение транспортной инфраструктуры в производственной сфере региона (на примере Пермского края) // MASTER`S JOURNAl. 2015. - № 2. - С. 306-313. и инновационной инфраструктуры Инновационные процессы в российской экономике: проблемы и направления развития / А.В. Боговиз, С.И. Межов // Экономика устойчивого развития. 2014. - № 2 (18). - С. 21-28.. Исследования инвестиционного климата в целом в основном охватывают докризисный период (до 2014 г.), а рейтинги зарубежных агентств не всегда объективны. Поэтому представляется целесообразным проанализировать текущее состояние инвестиционного процесса в Оренбургской области.

Оренбургская область является одним из шести наиболее развитых регионов Приволжского Федерального Округа (ПФО), особенностью которого является сосредоточение регионов с высоким производственным потенциалом. Округ обеспечивает 25% промышленного производства РФ, 85% - автопрома, 40% - нефтехимии, 65% - авиастроения, 30% - оборонно-промышленного комплекса, 30% - судостроения. Пять регионов ПФО (Республика Татарстан, Республика Башкортостан, Пермский край, Самарская и Нижегородская области) находятся среди лидеров субъектов РФ по своему инвестиционному потенциалу. Оренбургская область занимает в этом списке шестое место. Можно выделить следующие основные конкурентные преимущества регионов ПФО. Так, Самарская и Оренбургская области обладают крупными запасами углеводородного сырья, что предопределяет наличие развитой газо- и нефтехимической промышленности. Большинство регионов имеют богатые запасы минерально-сырьевых ресурсов (Башкортостан, Татарстан, Пермский край, Самарская и Оренбургская области). Обрабатывающая промышленность в ряде регионов (Татарстан, Пермский край, Нижегородская и Самарская области) составляет наиболее существенную часть промышленного комплекса. Отдельные территории характеризуются развитой электроэнергетикой (Татарстан, Оренбургская область и Пермский край); практически во всех регионах существенное развитие получил агропромышленный комплекс. В ряде регионов имеются рекреационно-туристические ресурсы. Большое значение для развития отдельных территорий (Татарстан, Нижегородская и Самарская области, Пермский край и особенно Оренбургская область) имеет выгодное географическое положение, что предполагает наличие высокого транзитного потенциала, а также потенциала приграничного и трансграничного сотрудничества с сопредельными государствами.

Международное рейтинговое агентство Fitch дает Оренбургской области следующую оценку ее инвестиционных возможностей:

- долгосрочный рейтинг в национальной и иностранной валютах - ВВ (означает, что существует возможность развития кредитных рисков, особенно в результате негативных экономических изменений);

- долгосрочный национальный рейтинг - АА-(rus) - (означает, что у области очень высокая кредитоспособность, очень высокая способность вовремя погашать свои финансовые обязательства);

- краткосрочный рейтинг в иностранной валюте - В (в области существуют значительные кредитные риски, однако имеется определенная «подушка безопасности») Рейтинговое агентство Fitch Rating. - http://www.banki.ru/wikibank/fitch_ratings/; Презентация инвестиционного потенциала Оренбургской области. - https://www.slideshare.net/deloman/ss-14059759.

Из статистических данных видно, что Оренбургская область имеет значительный промышленный потенциал, богатые природные ресурсы, развитое сельское хозяйство, активно развивающуюся научно-техническую и банковскую сферы, что должно повышать инвестиционную привлекательность региона. Кроме того, Оренбургская область ? это приграничный район, соседями которого являются Актюбинская, Западно-Казахстанская и Кустанайская области Казахстана. Последнее обстоятельство содержит в себе новые инвестиционные возможности для приграничной Оренбургской области, что следует из общемировой практики Прошкина Е.Г. Проблемы и перспективы экономического развития Оренбургской области в условиях приграничных взаимоотношений. - https://cyberleninka.ru/article/n/problemy-i-perspektivy-ekonomicheskogo-razvitiya-orenburgskoy-oblasti-v-usloviyah-prigranichnyh-vzaimootnosheniy. Для Оренбургской области такие возможности могут быть реализованы в процессе укрепления сотрудничества с Казахстаном в рамках различных межгосударственных объединений (ЕврАзЭС, ШОС и др.). Область может получить дополнительные доходы от обслуживания грузопотоков из России (а в перспективе из Европы) через Казахстан и далее по международным транспортным коридорам. Кроме того, возможен рост инвестиций в межрегиональные и межгосударственные проекты; образование новых рабочих мест и развитие территорий от участия в различных приграничных проектах. Однако в этой сфере существует ряд проблем, среди которых: несовершенство большинства видов приграничной инфраструктуры; неэффективный механизм взаимовыгодного сотрудничества, различие в законодательных базах соседних стран и т.д. Черная И.П. Проблемы формирования общей стратегии развития приграничного региона на основе маркетингового управления конкурентными ресурсами // Маркетинг в России и за рубежом. 2006. - № 1. - С.15-25..

Оренбургская область занимает шестое место по объёму инвестиций в основной капитал среди регионов ПФО, более чем в 2,5 раза отставая от лидера - Республики Татарстан и находясь позади остальных регионов первой пятерки. Положительным является то, что область имеет небольшой, но растущий тренд по этому показателю. Анализ других показателей сферы инвестиций в основной капитал, представленных на рис. 2, обнаруживает низкую инвестиционную активность в области: слабая динамика доли инвестиций в основной капитал, включая объемы выделенных средств из бюджетов всех уровней при сохраняющемся росте износа основных фондов Чайникова Л.Н., Трещева А.А. Анализ инвестиционной деятельности регионов Приволжского федерального округа // Региональная экономика и управление: электронный научный журнал. 2016. - № 4. - http://eee-region.ru/article/4819/.

В структуре инвестиций в основной капитал по видам экономической деятельности в области наблюдается тенденция снижения инвестиций в сфере обрабатывающих производств; в то же время в топливно-энергетической сфере и торговой деятельности инвестиции немного растут (табл. 1).

Таблица 1

Структура инвестиций в экономику Оренбургской области по видам экономической деятельности Составлено по: Оренбургская область в цифрах. - ttp://orenstat.gks.ru/wps/wcm/connect/rosstat_ts/orenstat/ru/publications/official_publications/electronic_versions

Анализ показывает, что в структуре инвестиций, как и в структуре ВРП, существует значительный перевес в сторону добывающих отраслей экономики. Это свидетельствует о необходимости совершенствования структуры экономики и увеличении для этих целей доли инвестиций, направляемых в обрабатывающие производства, ЖКХ, транспорт, связь, другие отрасли, развитие которых критически важно для роста объем валового регионального продукта. Необходимо отметить необходимость устойчивого развития экономически связанных производств на территории. Подобная взаимосвязанность обеспечивает повышение уровня экономического развития, социальную стабильность и качество системы регионального управления Гринберг Р. Российская структурная политика: между неизбежностью и неизвестностью // Вопросы экономики. - М., 2008. - № 3. - С. 45-57..

Эта же взаимосвязанность необходима и для выравнивания уровня развития экономик сопредельных регионов. Мировая практика показывает, что стратегии, ведущие к сбалансированному состоянию региональных экономик, приводят к их схожей реакции на внутренние и внешние макроэкономические вызовы, что эффективно для территорий с примерно одинаковыми климатическими условиями, уровнем развития транспортной сети и т.д. Можно считать, что в определенной степени это может быть применимо и к регионам ПФО. Опыт стран Европы, в которых такие условия соблюдены и используется стратегия выравнивания уровня социально-экономического развития, подтверждает рост их устойчивости к внешним вызовам. Кроме решения экономических задач, подобная стратегия способствует стабилизации социально-политической ситуации, структуры занятости и социальной структуры, формированию и распределению в ряде фондов, в том числе бюджетных, что в итоге существенно повышает инвестиционную привлекательность территорий Kholodilin K.A., Kooths S., Siliverstovs B. A. Dynamic Panel Data Approach to the Forecasting of the GDP of German Lдnder // Spatial Economic Analysis. 2008. - Vol. 3(2). - P. 195-207. - DOI: 10.1080/17421770801996656.

Ожидаемым следствием нехватки инвестиционных ресурсов и замедления модернизации экономики Оренбургской области является проблема безработицы и последующего оттока трудоспособного населения. Необходимо пояснить, что понижение уровня безработицы представляет собой болевую точку в развитии региона, поскольку ее уровень уменьшается не за счет роста числа рабочих мест, а в результате миграции трудоспособного населения в другие регионы, более привлекательные по возможности трудоустройства и качеству жизни. Несмотря на тренд снижения уровня безработицы в области вплоть до 2015 г., к началу 2017 г. по данным Министерства труда и занятости населения Оренбургской области, наблюдался рост численности безработных и усиление напряженности на рынке труда.

Недостаточный уровень инвестиционной привлекательности Оренбургской области обусловлен и другими негативными факторами. Одним из крупных системных недостатков является высокая степень износа основных фондов и недостаточные темпы их обновления. Как показывают статистические данные, уровень износа основных фондов после кратковременного снижения в 2013 г. вновь возрастает и находится на отметке 55% (область занимает 76 место в РФ, а средний уровень по РФ менее 45%). Это свидетельствует о необходимости модернизации экономики и недостатке инвестиционных ресурсов для развития потенциально конкурентных производств.

К числу основных факторов, снижающих инвестиционную привлекательность Оренбургской области, относится деградация производственной инфраструктуры, функция которой уникальна для формирования и развития экономики региона, создания материальной базы для новых региональных проектов, повышения мобильности трудовых и иных ресурсов Фоменко А.С., Ахмадулина А.Т. Проблемы инвестиционной привлекательности региона (на примере Оренбургской области) // Электр. сб. по материалам XXXV студ. междунар. заочной науч.-практ. конф. «МЦНО». 2016. - № 6 (35). - https://nauchforum.ru/archive/MNF_social/ 6(35).pdf. Как показывает практика других регионов и стран, высокий уровень развития производственной инфраструктуры способствует привлечению инвесторов, расширению пределов использования имеющихся природных ресурсов, которыми богата Оренбургская область.

В перспективе экономика Оренбургской области неизбежно окажется и под влиянием глобальных трендов развития экономики России, определенных в соответствии с долгосрочным прогнозом социально-экономического развития РФ до 2030 г. Прогноз долгосрочного социально-экономического развития Российской Федерации на период до 2030 года. - http://economy.gov.ru/minec/activity/sections/macro/prognoz/doc20130325_06 Они в долгосрочной перспективе будут влиять на приоритеты и модель развития Оренбургской области в границах стратегии инвестиционного развития Оренбургской области Стратегия инвестиционного развития Оренбургской области до 2020 года. - http://www.orenburg-gov.ru/Info/Invest/strategy/ (далее - Стратегия), в которой выделены основные проблемы и важнейшие задачи инвестиционного развития региона (табл. 2).

В настоящее время отмечается высокая вероятность реализации 5-ти из 6-ти заявленных направлений из Стратегии инвестиционного развития Оренбургской области до 2020 года (см. табл. 2).

инвестиция экономика модернизация региональная

Таблица 2

Основные проблемы и задачи инвестиционного развития Оренбургской области, связанные с глобальными макроэкономическими тенденциями Составлено по: «Стратегия инвестиционного развития Оренбургской области до 2020 года». - http://www.orenburg-gov.ru/Info/Invest/strategy/

Перечисленные проблемы не исключают того факта, что экономика Оренбургской области имеет потенциал, который способен заинтересовать инвесторов. Это - промышленный комплекс области, имеющий федеральное значение; сельское хозяйство, эффективность которого растет; богатый природно-рекреационный потенциал, интересный для спорта и туризма Никотина О.А. Инвестиционный климат Оренбургской области // Молодой ученый. 2016. - № 13. - С. 478-481.; культурно-исторический опыт, традиционная гармония в межнациональных отношениях. Все это делает возможным формирование не только успешной инвестиционной политики, но и экономической безопасности региона Смирнова О.О., Беляевская-Плотник Л.А., Сорокина Н.Ю. Научно обоснованная модель укрупнения регионов в целях обеспечения экономической безопасности и устойчивого развития Российской Федерации // МИР (Модернизация. Инновации. Развитие). 2017. - Т. 8, № 4 (32). - С. 492-504..

Как показывает практика других регионов, обозначенные проблемы можно преодолеть, создавая действенные инструменты привлечения инвестиций. Следует отметить, что власти региона консолидировано занимаются повышением инвестиционной привлекательности. В области образован Общественный совет по улучшению инвестиционного климата Портал правительства Оренбургской области. - http://www.orenburg-gov.ru/news/economic/2012-07-16-16-1-2/, в функции которого входит: координирование взаимодействия государственных властных органов и местного самоуправления в сфере инвестиционной деятельности, разработка предложений по наиболее приоритетным направлениям вложения инвестиционных ресурсов, создание административных, правовых и юридических условий для инвесторов, улучшение инвестиционного климата области и продвижение региональных проектов и стартапов, создание технопарков и др. Общественный совет обладает правом оценки результатов этапов реализации Стратегии, анализа и обобщения итогов реализации региональных инвестиционных проектов.

Для решения поставленных задач в Оренбургской области принят ряд законодательных и регламентирующих документов, которые определяют формы и условия государственной поддержки инвестиционной деятельности. Среди них Закон «Об инвестиционной деятельности на территории Оренбургской области, осуществляемой в форме капитальных вложений» Закон Оренбургской области «Об инвестиционной деятельности на территории Оренбургской области, осуществляемой в форме капитальных вложений». - http://docs.cntd.ru/document/952106053 и ряд других законодательных актов Оренбуржье. Портал Правительства Оренбургской области. - http://www.orenburg-gov.ru/Info/Invest/zak/; «Областная адресная инвестиционная программа на 2017 год и на плановый период 2018 и 2019 годов» Областная адресная инвестиционная программа на 2017 год и на плановый период 2018 и 2019 годов. - http://www.orendor.ru/post_22-p.pdf, содержащая ряд конкретных программ и подпрограмм по различным направлениям. Перед Правительством Оренбургской области поставлена задача привлечения инвестиций и диверсификации экономики, причем не только в топливно-энергетический комплекс, но также и в другие отрасли экономики области, среди которых необходимо отметить развитие производственной и транспортной инфраструктуры, обрабатывающей промышленности, машиностроения, химической, пищевой и легкой промышленности, производства строительных материалов и др.

На основании проведенного исследования выделены и сгруппированы факторы ограничивающего и стимулирующего характера по их воздействию на реализацию региональных инвестиционных проектов и инвестиционный климат в целом (табл. 3).

Таблица 3

Факторы ограничивающего и стимулирующего воздействия на реализацию инвестиционных проектов в Оренбургской области

Таким образом, реализация инвестиционной политики Оренбургской области должна быть направлена на:

- изыскание наиболее эффективных источников инвестиций внутри региона и вне его (не считая федерального бюджета) посредством привлечения частного капитала;

- максимальное использование природного, производственного и научного потенциалов путем формирования соответствующих кластерных образований на территории области;

- модернизацию производственной и транспортной инфраструктуры путем льготирования налогов с учетом данного вида инвестиций;

- стимулирование роста инвестиций в социальный сектор, в том числе в строительство жилья и сферу ЖКХ, без чего области не удастся решить проблему миграции и, как следствие, дальнейшую потерю кадрового потенциала, что возможно реализовать на принципах социальной ответственности с привлечением капиталов крупных компаний области.

Повышенного внимания и сбалансированности требует, прежде всего, структура инвестиций. Необходимо обеспечить рост удельного веса инвестиций в реальный сектор экономики и сферу ЖКХ для социально-экономического развития области, что должно быть предусмотрено в инвестиционном проектировании.

При регулярном обновлении инвестиционного паспорта области, формировании региональных инвестиционных проектов в сферах, которым необходимо обновление и развитие, их презентации на российских и международных площадках и в информационном пространстве с использованием всех возможных инструментов повышения инвестиционной привлекательности региона, Оренбургская область имеет все основания преодолеть негативные тенденции развития экономики, реализовать имеющийся инвестиционный потенциал и существенно повысить уровень социально-экономического развития своей территории.

Размещено на Allbest.ru