Анализ показателей деятельности предприятия

Размещено на http://www.allbest.ru/

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ГОУ ВПО ВСЕРОССИЙСКИЙ ЗАОЧНЫЙ ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ

О Т Ч Е Т

о прохождении производственной преддипломной практики

ВЛАДИМИР 2011 г.

Содержание

предприятие имущество оборотный финансовый

• Введение
• 1. Краткая технико-экономическая характеристика организации
• 2. Анализ и оценка состава, структуры и динамики имущества организации и источников его формирования
• 3. Анализ и оценка обеспеченности организации собственными оборотными средствами
• 4. Анализ и оценка финансовой устойчивости организации
• Заключение
• Список литературы

Введение

• Преддипломная производственная практика проводилась на ООО «Комдорстрой».
• Целью преддипломной производственной практики является закреплениеи углубление теоретических знаний, практических умений и навыков, приобретенных в процессе освоения основной образовательной программы специальности «Бух. Учет, анализ и аудит»; приобретения практических навыков в области управления финансами и финансовой деятельностью; сбор сведений для написания выпускной квалификационной работы. Для достижения целей производственной преддипломной практики необходимо выполнение следующих задач:
• - ознакомиться с организационной структурой предприятия, отраслевой спецификой, ассортиментом выпускаемой продукции и оказываемых услуг, контрагентами, основными функциями управленческих подразделений, учредительными документами;
• - дать характеристику организации финансовой деятельности, рассмотреть схему документооборота, систему внутреннего контроля, содержание и методы аналитической работы;
• - изучить порядок формирования и анализа основных показателей предприятия, характеризующих эффективность его деятельности;
• - ознакомиться с организацией и методами финансового управления текущими операциями предприятия, принять участие в работе финансового отдела по планированию потребности предприятия в оборотных активах, их распределению по стадиям кругооборота, уровням ликвидности, источникам формирования;
• - изучить политику предприятия по финансированию своей деятельности, дать характеристику используемым источникам и формам финансирования, сформулировать предложения по оптимизации структуры капитала;
• - ознакомиться с информационными технологиями, используемыми в процессе управления финансово-хозяйственной деятельностью предприятия;
• - развить творческую инициативу с целью решения задач по дальнейшему улучшению планирования и повышения эффективности деятельности предприятия;
• - обеспечить сбор и обработку необходимого статистического материала для выполнения выпускной квалификационной работы.
• Объектом преддипломной производственной практики является ООО «Комдорстрой», созданное в 2008 году в г.Владимир. Источниками информации для проведения анализа служат: форма №1 «Бухгалтерский баланс» за 2009 - 2010гг., форма №2 «Отчет о прибылях и убытках» за 2009 - 2010гг., прочая текущая статистическая и оперативная отчетность, устав и учетная политика, первичная документация.
• 1. Краткая технико-экономическая характеристика организации
• Общество с ограниченной ответственностью «Комдорстрой», именуемое в дальнейшем «Общество», было зарегистрировано 03.08.2008г.
  Место нахождения Общества: г. Владимир, ул.Растопчина, 51б, почтовый индекс 600027. Сокращенное фирменное наименование Общества: ООО «Комдорстрой».
• Общество является юридическим лицом и имеет в собственности обособленное имущество, учитываемое на его самостоятельном балансе, может от своего имени совершать сделки, приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.
• Общество имеет круглую печать, содержащую его полное наименование на русском языке и указание на место нахождения Общества.
• Общество является коммерческой организацией и преследует извлечение прибыли в качестве основной цели своей деятельности, имеет гражданские права и несет обязанности, необходимые для осуществления любых видов деятельности, не запрещенных законом.
• Срок деятельности Общества неограничен.
• Основными видами деятельности Общества являются:
• -производство общестроительных работ по строительству мостов, надземных автомобильных дорог, тоннелей и подземных дорог;
• -подготовка строительного участка;
• - строительство зданий и сооружений;
• - монтаж инженерного оборудования зданий и сооружений;
• - производство отделочных работ;
• - аренда строительных машин и оборудования с оператором;
• - деятельность в области архитектуры;
• -инженерно-техническое проектирование;
• -предоставление услуг по закладке, обработке и содержанию садов,
  парков и других зеленых насаждений;
• - производство изделий из бетона, гипса и цемента;
• - производство изделий из асфальта или аналогичных материалов;
• - техническое обслуживание и ремонт автотранспортных средств;
• - оптовая торговля машинами и оборудованием.
• Органами управления общества являются:
• - общее собрание общества;
• - генеральный директор (единоличный исполнительный орган общества);
• - управляющая организация или управляющий (в случае передачи ей (ему) по договору полномочий единоличного исполнительного органа общества).
• Рассмотрим основные технико-экономические показатели ООО «Комдорстрой» за период 2009-2010 года, представленные в таблице 1.
• Таблица 1
• Основные технико-экономические показатели

№	Показатели	2009	2010	Изме	Темп
п/п		год	год	нение	роста,%
1	2	3	4	5	6
1	Выручка от продаж, тыс. руб.	143738	175706	31968	122,24
2	Себестоимость продукции (работ, услуг), тыс. руб.	119800	141593	21793	118,19
3	Прибыль (убыток) от продаж	23938	34113	10175	142,51
	тыс. руб.
4	Рентабельность продаж, %	16,65	19,41	2,76	116,58
5	Затраты на 1 руб. реализованной продукции, руб. (2/1)	0,83	0,81	-0,03	96,69
6	Производительность труда 1 работника, тыс. руб./чел. (1/7)	909,73	1084,60	174,87	119,22
7	Среднесписочная численность, чел.	158,00	162,00	4,00	102,53

• Анализируя основные технико-экономические показатели ООО «Комдорстрой», можно сделать следующие выводы:

1. Прибыль от продаж в 2010 году увеличилась на 42,51% за счет роста выручки на 22,24%;

2. Себестоимость продукции (работ, услуг) в 2009 году выросла на 21893 тыс. руб. в результате роста объема производства более затратной продукции;

3. Рентабельность продаж повысилась в 2009 году на 16,58%, так как снизился объем менее рентабельной продукции в общей структуре реализованной продукции;

4. Затраты на 1 рубль реализованной продукции в 2010 году снизились на 0,03 рубля. Эта динамика объясняется теми же факторами, что и рентабельность;

5. Среднесписочная численность работников предприятия в 2010 году в сравнении с 2009 годом увеличилась на 4 человека. Это говорит об увеличении объемов производства.

2. Анализ и оценка состава, структуры и динамики имущества организации и источников его формирования

В процессе функционирования организации объем активов и пассивов, а также их структура подвержены различным изменениям. Наиболее общее представление о качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального (структурно-динамического) анализа бухгалтерского баланса организации. Как правило, анализ баланса начинается с построения аналитической таблицы, содержащей укрупненные (агрегированные) статьи ? итоги разделов активов и пассивов. Таблица 2 содержит показатели итогов разделов бухгалтерского баланса ООО «Комдорстрой» на две отчётные даты.

Таблица 2

Состав, структура и динамика активов и пассивов по данным баланса ООО «Комдорстрой» за отчётный год (2010 г.)

Показатель, (код строки баланса)	Сумма, тыс. руб.	Относительное изменение (темп роста), %	Структура активов, %
	на начало года	на конец года	абсолютное изменение, (+, -)		на начало года	на конец года	абсолютное изменение(+, -)
А	1	2	3	4	5	6	7
I. Внеоборотные активы (190)	110745	119359	8614	107,78	58,21	47,48	-10,74
II. Оборотные активы (290)	79491	128635	49144	161,82	41,79	51,17	9,38
Итого активов (300)	190236	251403	61167	132,15	100,00	100,00	-
III. Капитал и резервы (490)	127054	158447	31393	124,71	66,79	63,03	-3,76
IV. Долгосрочные обязательства (590)	42385	43789	1404	103,31	22,28	17,42	-4,86
V. Краткосрочные обязательства (690)	20797	49167	28370	236,41	10,93	19,56	8,62
Итого пассивов (700)	190236	251403	61167	132,15	100,00	100,00	-

В 2010 г. общество значительно увеличило вложения средств в осуществление своей деятельности. Об этом свидетельствует рост величины валюты баланса с 190236 тыс. руб. на начало года до 251403 тыс. руб. на конец года, а также относительный показатель ? темп роста, который составил 132,15%.

Величина активов возросла за счёт вложений как в оборотные (на 49144 тыс. руб., или на 61,82 %), так и во внеоборотные (на 8614 тыс. руб., или на 7,78%) активы. Относительные показатели структуры актива баланса отражают снижение доли внеоборотных активов на 10,74 % на отчётную дату и аналогичное повышение доли оборотных активов (9,38%).

Пассив баланса характеризуется положительной динамикой итоговой величины раздела «Капитал и резервы» (на 31393 тыс. руб., или на 24,71 %) и итоговой величины раздела «Краткосрочные обязательства» (на 28370 тыс. руб., или на 136,41%). Долгосрочные обязательства у анализируемой организации незначительно повысились на 1404 тыс. руб.(3,31%). Снижение удельного веса в валюте баланса итоговой величины раздела «Капитал и резервы» с 66,79 % в начале года до 63,03 % в конце года является отрицательным фактом, так как в этом проявляется снижение финансовой независимости организации от заёмного финансирования, что повышает уровень финансовых рисков.

Для более детального структурно-динамического анализа собственного и заёмного капитала следует воспользоваться показателями таблицы 3, из которой видно, что расширение финансирования бизнеса происходило за счёт собственного капитала. Удельный вес собственного капитала должен составлять не менее 50% от итога баланса, чтобы организация считалась финансово устойчивой. ООО «Комдорстрой» имеет достаточно высокий удельный вес - это 63,03% на конец года (увеличился его размер на 31393 тыс. руб. В то же время его удельный вес снизился на 3,76%.

Рост собственного капитала произошел только за счет увеличения нераспределённой прибыли (на 31393 тыс. руб., или на 37,42 %). Такая ситуация говорит об укреплении финансовой стабильности организации и высоком динамизме коммерческой деятельности.

В таблице 4 более подробно представлены показатели обязательств ООО «Комдорстрой», которые свидетельствуют о существенных изменениях в их составе и структуре. Как на начало, так и на конец отчётного года организация имеет задолженность по долгосрочным обязательствам. Величина краткосрочных обязательств увеличилась за отчётный период на 28370 тыс. руб. (или на 136,41 %) и составила на отчётную дату 49167 тыс. руб. Наибольшую сумму обязательств составляют кредиты и займы ? 47250 тыс. руб., которые за отчётный год увеличились на 171,19 тыс. руб. (или на 96,10%). Можно предположить, что организация взяла кредит для пополнения материальных запасов.

Положительная динамика наблюдается по кредиторской задолженности в абсолютном выражении она снизилась на 1457 тыс. руб., в относительном ? на 43,18 %. Незначительный рост задолженности наблюдался лишь перед поставщиками и подрядчиками (625 тыс. руб.), полностью сократилась задолженность но налогам и сборам (42 тыс. руб.), и перед прочими кредиторами (2040 тыс. руб.) что вполне адекватно росту масштабов коммерческой деятельности данной организации. Существенных структурных сдвигов в составе краткосрочных обязательств не наблюдалось.

В целом анализируя состав, структуру и динамику имущества организации и источников его формирования можно увидеть неплохое финансовое состояние организации:

- значительное увеличение валюты баланса (32,15%);

- темп роста оборотных активов больше чем темпа роста внеоборотных активов (на 54,05%);

- собственный капитал больше заемного (на 1619 тыс. руб.).

Таблица 3

Состав, структура и динамика собственного и заёмного капитала по данным ООО «Комдорстрой» за 2010 г.

Показатель, (код строки баланса)	Сумма, тыс. руб.	Относительное изменение (темп роста), %	Структура активов, %
	на начало года	на конец года	абсолютное изменение (+, -)		на начало года	на конец года	абсолютное изменение (+, -)
1. Капиталы и резервы (собственный капитал), всего	127054	158447	31393	124,71	66,79	63,03	-3,76
1.1. Уставный капитал (410)	27	27	0	100,00	0,01	0,00	-0,01
1.2. Добавочный капитал (420)	43140	43140	0	100,00	22,68	17,16	-5,52
1.3 Резервный капитал (430)	-	-	-	-	-	-	-
1.4. Нераспределённая прибыль (470)	83887	115280	31393	137,42	44,10	45,85	1,76
1.5. Доходы будущих периодов (640)	-	-	-	-	-	-	-
2. Обязательства (заёмный капитал), всего	63182	92956	29774	147,12	33,21	36,97	3,76
2.1. Долгосрочные обязательства (590)	42385	43789	1404	103,31	22,28	17,42	-4,86
2.2. Краткосрочные обязательства	20797	49167	28370	236,41	10,93	19,56	8,62
2.2.1. Кредиты и займы (610)	17423	47250	29827	271,19	9,16	18,79	9,64
2.2.2. Кредиторская задолженность (620)	3374	1917	-1457	56,82	1,77	0,76	-1,01
2.2.3. Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов (630)	-	-	-	-	-	-	-
2.2.4. Резервы предстоящих расходов (650)	-	-	-	-	-	-	-
2.2.5. Прочие краткосрочные обязательства (660)	-	-	-	-	-	-	-
Итого собственного и заёмного капитала (700)	190236	251403	61167	132,15	100,00	100,00	х

Таблица 4

Состав, структура и динамика обязательств ООО «Комдорстрой» за 2010 г.

Показатель, код строки баланса	Сумма, тыс. руб.	Относительное изменение (темп роста), %	Структура активов, %
	на начало года	на конец года	абсолютное изменение (+, -)		на начало года	на конец года	абсолютное изменение (+, -)
1 Долгосрочные обязательства (590) ? всего	42385	43789	1404	103,31	100,00	100,00	0,00
1.1. Займы и кредиты (510)	38625	31418	-7207	81,34	91,13	71,75	-19,38
1.2. Отложенные налоговые обязательства (515)	-	-	-	-	-	-	-
1.3. Прочие долгосрочные обязательства (520)	3760	12371	8611	329,02	8,87	28,25	19,38
2. Краткосрочные обязательства (стр. 690 - стр. 640) - всего	20797	49167	28370	236,41	100,00	100,00	0,00
2.1. Кредиты и займы (610)	17423	47250	29827	271,19	83,78	96,10	12,32
2.2. Кредиторская задолженность (620)	3374	1917	-1457	56,82	16,22	3,90	-12,32
2.2.1. Поставщики и подрядчики (621)	1292	1917	625	148,37	6,21	3,90	-2,31
2.2.2. Задолженность перед персоналом организации (622)	-	-	-	-	-	-	-
2.2.3. Задолженность перед государственными внебюжетными фондами	-	-	-	-	-	-	-
2.2.4. Задолженность по налогам (624)	42		-42	0,00	0,20	0,00	-0,20
2.2.5. Прочие кредиторы (625)	2040		-2040	0,00	9,81	0,00	-9,81
2.3. Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов (630)	-	-	-
2.4. Резервы предстоящих расходов (650)	-	-	-
2.5. Прочие краткоср. обязательства (660)	-	-	-	-	-	-	-
Всего обязательств	63182	92956	29774	147,12	100,00	100,00	х

3. Анализ и оценка обеспеченности организации собственными оборотными средствами

Величина собственного оборотного капитала определяется как разность между итогом раздела III пассива баланса (капитал и резервы) и итогом раздела I актива баланса (внеоборотные активы) [6, с.315].

Для нормальной обеспеченности хозяйственной деятельности оборотными средствами величина их устанавливается в пределах 1/3 величины собственного капитала. Потребность предприятия в собственном оборотном капитале является объектом планирования и отражается в финансовом плане предприятия.

Потребность предприятия в заемных оборотных средствах также является объектом планирования и отражается в бизнес-плане (стратегия финансирования). В разных странах используются различные соотношения между собственным и заемным капиталом. В Украине, как и в России, применяют соотношение 50/50, в США - 40/60, в Японии - 30/70 [19, с. 208].

Характер источников формирования и принципы различного режима использования собственных и заемных оборотных средств являются решающими факторами, влияющими на эффективность использования оборотных средств и всего капитала.

Вопрос об источниках формирования оборотных активов важен в связи с постоянными изменениями конъюнктуры рынка и потребностями предприятия в оборотных средствах. Покрыть их только за счет собственных источников становится практически невозможным, поэтому крайне необходимо обеспечить эффективность привлечения заемных средств [21, с.279].

Информация о размерах собственных источников средств представлена в основном в разделе III бухгалтерского баланса предприятия и в разделе I формы № 3 «Отчет о движении капитала».

Информация о заемных и привлеченных источниках средств представлена в разделах IV и V баланса предприятия, а также в разделах 1, 2 формы № 5 «Приложения к бухгалтерскому балансу».

Как правило, минимальная потребность предприятия в оборотных активах покрывается за счет собственных источников. Однако в силу ряда объективных причин (инфляция, рост объемов производства, задержки в оплате счетов клиентов и другие) у предприятия возникают временные дополнительные потребности в оборотных активах. В этих случаях финансовое обеспечение хозяйственной деятельности сопровождается привлечением заемных источников.

Сопоставляя структуру оборотных активов в динамике за ряд отчетных периодов, анализируют ее изменение и дают характеристику изменения состава оборотных фондов. На основе данных делают вывод о направлениях и прогрессивности развития предприятия [23, с.18].

В Таблице 5 отображен анализ структуры и динамики оборотных активов ООО «Комдорстрой» в 2009-2010 гг.

По данным таблицы 5 оборотные активы ООО «Комдорстрой» выросли на 62 % и составили 128635 тыс. руб.

Наибольший удельный вес и абсолютное значение в денежном выражении имеют запасы. Их величина на отчетную дату составила 73985 тыс. руб., что на 26121 тыс. руб. больше, чем на начало года (темп роста составил 135,31%).

Данные о составе запасов показывают, что основную часть составляют сырье и материалы, сумма которых на отчетную дату - 50572 тыс. руб., что на 21836 тыс. руб. больше, чем на начало года. Наблюдалось снижение затрат в незавершенном производстве на 148 тыс. руб., рост готовой продукции на 4433 тыс. руб.

Таблица 5

Анализ структуры и динамики оборотных активов ООО «Комдорстрой» в 2009 - 2010 гг.

Показатель, код строки баланса	Сумма, тыс. руб.	Относительное изменение (темп роста), %	Структура активов, %
	на начало года	на конец года	абсолютное изменение (+, -)		на начало года	на конец года	абсолютное изменение (+, -)
1 Оборотные активы (290) ? всего	79491	128635	49144	161,82	100,00	100,00	0,00
1.1. Запасы, в том числе: (210)	73985	100106	26121	135,31	93,07	77,82	-15,25
1.1.1 Сырье и материалы (211)	28736	50572	21836	175,99	36,15	39,31	3,16
1.1.2 Затраты в незавершенном производстве(213)	2634	2486	-148	94,38	3,31	1,93	-1,38
1.1 3 Готовая продукция и товары для перепродажи (214)	42615	47048	4433	110,40	53,61	36,57	-17,04
1.1.4 Товары отгруженные (215)	-	-	-	-	-	-	-
1.1.5 Расходы будущих периодов (216)	-	-	-	-	-	-	-
1.2 НДС по приобретенным ценностям (220)	-	-	-	-	-	-	-
1.3 Дебиторская задолженность долгосрочная(230)	-	-	-	-	-	-	-
1.1. Дебиторская задолженность краткосрочная (240), в том числе:	3573	25702	22129	719,34	4,49	19,98	15,49
1.4.1. Покупатели и заказчики (241)	3573	25702	22129	719,34	4,49	19,98	15,49
1.5 Краткосрочные финансовые вложения (250)	-	-	-	-	-	-	-
1.6. Денежные средства (260)	1933	2827	894	146,25	2,43	2,20	-0,23
1.7. Прочие оборотные активы (270)	-	-	-	-	-	-	-

Темп роста остатков запасов необходимо сравнивать с темпом роста выручки от продаж, причем последний должен быть опережающим.

Дебиторская задолженность в целом возросла в связи с увеличением краткосрочной задолженности на 22129 тыс. руб. это говорит о неплатежеспособности части покупателей ООО «Комдорстрой». При инфляции дебиторская задолженность приводит к потерям в доходах, и сумма реально полученной задолженности окажется меньше суммы в момент возникновения дебиторской задолженности. Это можно рассчитать по формуле:

Сумма потерь в доходах = ДЗ * Т * n (1)

T - среднемесячный темп инфляции;

n - количество месяцев погашения дебиторской задолженности (4 мес).

ДЗ = 25702 тыс. руб.

Т - за 2010 год по данным РИА Новости инфляция за 2010 год составила 8,8% = 0,088/12мес. = 0,0073

Сумма потерь в доходах = 25702 * 0,0073 * 4 = 750 тыс. руб.

Анализ степени использования оборотных средств проведем по данным Таблицы 6.

Таблица 6

Исходные данные для анализа использования оборотных средств ООО «Комдорстрой» за период 2009-2010 гг.

Показатели	Условные обозначения	2009г.	2010г.	Абсолютное изменение (+,-)	Относительное изменение (+,-)
1	2	3	4	5	6
Выручка (нетто) от продаж, тыс.руб.	Впр	143738	175706	31968	122,24
Прибыль (убыток) от продаж, тыс.руб	Ппр	23938	34113	10175	142,51
Средняя величина оборотных средств, тыс.руб	ОСср	116867	168381	51514	144,08
Продолжительность периода, в днях	Ддн	360	360	-	-

1. Коэффициент отдачи оборотных средств (Р_ОА) определяется по формуле:

Р_ОА = П_пр/ОС_ср*100%, (2)

Где

П_пр - прибыль от продаж или иного финансового результата; ОС_ср - средняя за период величина оборотных средств предприятия

Р_ОА за 2009г. = 23938 / 116867 * 100% = 20,48%

Р_ОА за 2010г. = 34113 / 168381 * 100% = 20,26%

Таким образом, в 2009 г. предприятие получало 20,48 копейки прибыли на каждый рубль оборотных средств, а в 2010 г. этот коэффициент имеет значение ниже - 20,26%. Это означает незначительное снижение финансовой эффективности работы предприятия, поскольку именно оборотные средства обеспечивают движение всех ресурсов на предприятии.

2. Скорость оборачиваемости оборотных средств.

Оборачиваемость оборотных средств - это длительность одного полного кругооборота средств, начиная с первой и кончая третьей фазой. Чем быстрее оборотные средства проходят эти фазы, тем больше продукции предприятие может произвести с использованием одной и той же суммы оборотных средств.

Длительность одного оборота (оборачиваемость оборотных средств) в днях (Д_об) определяется по формуле:

Д_об= (ОС_ср/В_пр)*Д_дн= Д_дн/К_об= Д_дн*К_з, (3)

где К_об - прямой коэффициент оборачиваемости оборотных средств (количество оборотов оборотных средств за период), коэффициент; К_з - оборотный коэффициент оборачиваемости оборотных средств (коэффициент загрузки), коэффициент.

Длительность одного оборота: Д_обза 2009г. = 116867/143738*360 = 292,70

Д_обза 2010г. = 168381/175706*360 = 345,00 дней

Количество оборотов оборотных средств за 2009 и 2010 гг.

К_об за 2009г. = В_пр/ОС_ср = 143738/116867= 1,23 оборота

К_об за 2010г. = 75706/168,381 = 1,04 оборота

Коэффициент загрузки оборотных средств за 2009 и 2010 гг.

К_з за 2009г. = ОС_ср/В_пр = 116867/143738 = 0,81

К_з за 2010г. = 168381/175706 = 0,96

3. Собственный оборотный капитал.

Собственный оборотный капитал характеризует платежеспособность и финансовую устойчивость организации. Организации с большим размером собственного оборотного капитала считаются наиболее надежными, так как они могут отвечать по своим обязательствам и расширять масштабы своей деятельности.

Собственный оборотный капитал (СОК) рассчитывается по формуле:

СОК = СК - ВОА (4)

где, СК - собственный капитал (стр.490 + стр. 640 + стр.590 - стр. 190); ВОА - внеоборотные активы.

СОК за 2009 г. = 127054 + 42385 - 110745 = 58694 тыс. руб.

СОК за 2010 г. = 158447 + 43789 - 122768 = 79468 тыс. руб.

Это часть собственного капитала, которая остается для формирования оборотных активов.

Оптимальный размер СОК - это Ѕ от краткосрочных обязательств.

4. Коэффициент обеспеченности оборотных активов, собственными оборотными средствами.

Он показывает степень участия собственного капитала в формировании оборотных активов.

Коэффициент обеспеченности оборотных активов, собственными оборотными средствами (К_осс) рассчитывается по формуле:

К_осс= СОК / ОА (5)

К_осс за 2009г. = 58694 / 79491 = 0,74

К_осс за 2010г. = 79468 / 128635 = 0,62

Минимальное значение этого коэффициента составляет 0,1 = 10%

Для наглядности составим аналитическую таблицу 7.

Таблица 7

Аналитическая таблица эффективности использования оборотных активов за 2009 - 2010 г. по данным бухгалтерского баланса ООО «Комдорстрой»

Показатели	2009г.	2010г.	Отклонение (+,-)
СОК (тыс. руб.)	58694	79468	20774
Ѕ КО (тыс. руб.)	10399	24586	14187
Косс,коэф.	0,74	0,62	-0,12

Собственный оборотный капитал увеличился на 20774 тыс. руб., он не соответствует Ѕ краткосрочных обязательств. Коэффициент имеет достаточное значение, несмотря на снижение к концу года на 0,12 %.

Рассмотренные коэффициенты оборачиваемости оборотных средств могут быть истолкованы как негативная тенденция к повышению эффективности использования оборотных средств. Действительно, длительность одного оборота в днях увеличилась с 292,70 дня до 345 дней и, следовательно, увеличился коэффициент загрузки или обеспеченности производственного процесса оборотными средствами с 81 копеек до 96 копеек на каждый рубль реализуемой продукции.

Количество оборотов оборотных средств снизилось и составило в 2010 г. 1,04 против 1,23 оборотов в 2009 г., что означает снижение отдачи в виде роста выручки от продаж на каждый рубль авансированных в производственную деятельность оборотных средств.

Получается, что увеличение длительности периода обращения или одного оборота оборотного капитала вызвано не снижением эффективности использования оборотных средств, а увеличением количества денежных средств, которые должны были направляться на обеспечение кругооборота. В результате себестоимость оказанных услуг оказалась выше валовой выручки, полученной от их реализации. Высвобождение части оборотных средств (материальных ресурсов, денежных средств) осуществлялось для покрытия расходов на оплату труда работников данного предприятия.

4. Анализ и оценка финансовой устойчивости организации

Финансовая устойчивость является неоднозначной характеристикой деятельности организации. Ее следует понимать, как способность наращивать достигнутый уровень деловой активности и эффективности бизнеса, гарантируя при этом платежеспособность, повышая инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска[].

Основной целью финансовой устойчивости для организации является поиск возможностей для укрепления финансовой устойчивости.

Финансовую устойчивость обеспечивают: бесперебойное производство и продажа продукции, стабильное превышение доходов над расходами, эффективное использование средств, постоянная платежеспособность.

Анализ финансовой устойчивости организации позволяет формировать представление об истинном финансовом положении и оценить финансовые риски, сопутствующие ее деятельности.

Финансовая устойчивость определяется соотношением собственных и заемных средств предприятия в составе источников средств. Необходимо отметить, что, определенных нормативов для рассчитанных показателей практически не существует. Они не могут быть одинаковыми для разных отраслей и предприятий, поэтому необходимо анализироватьих динамику.

Таблица 8



Рассчитаем наиболее значимые коэффициенты финансовой устойчивости в таблице 9.

Таблица 9

Расчет коэффициентов, характеризующих уровень финансовой устойчивости ООО «Комдорстрой»

Коэффициент	Условные обозначения	2009г.	2010г.	Абсолютное изменение (+,-)	Оптим. значение
1	2	3	4	5
Автономии (финансовой независимости)	Кавт.	0,67	0,63	-0,04	?0,5>1
Финансовой зависимости	Кфз.	0,29	0,31	0,02	?0,5
Финансовой устойчивости	Кфу.	0,89	0,80	-0,09	?0,7>1
Финансового рычага (финансовой активности)	Кфр.	0,44	0,50	0,06	?1
Маневренности собственного капитала	Кмск.	0,46	0,50	0,04	?0,2>0,5
Обеспеченности оборотных активов собственными средствами	Косс.	0,74	0,62	-0,12	?0,1
Обеспеченности запасов собственными оборотными средствами	Кзап.	0,79	0,79	0	?0,6>0,8

Анализируя данные таблицы 9, отметим, что финансовая автономия ООО «Комдорстрой» имеет тенденцию снижения доли активов, покрывающихся за счет собственного капитала, но в рамках оптимального значения. Снижение коэффициента автономии свидетельствует об снижении финансовой независимости предприятия, увеличение риска финансовых затруднений в будущие периоды. Такая тенденция с точки зрения кредиторов снижает гарантии погашения предприятием своих обязательств.

Увеличение коэффициента финансовой зависимости на 0,02 ед. отражает зависимость организации от внешних инвесторов.

Значительное снижение коэффициента финансовой устойчивости на 0,09 ед. говорит о сокращении источников финансировании, которые организация может использовать в своей деятельности длительное время.

Относительно 2009 г. коэффициент финансовой активности значительно увеличился в 2010 г. на 0,06 ед., что говорит о снижении степени риска инвестирования в данную организацию. Чем больше коэффициент, тем больше риск.

Снижение коэффициента обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами показывает снижение степени участия собственного капитала в формировании оборотных активов.

Финансовая устойчивость также может оцениваться в зависимости от источников формирования запасов. Нормальные источники формирования запасов:

- собственный оборотный капитал;

- краткосрочные займы и кредиты;

-кредиторская задолженность по товарным операциям;

-векселя к уплате.

Можно выделить 4 типа краткосрочной финансовой устойчивости:

1. Абсолютная финансовая устойчивость:

Запасы с НДС ? собственного оборотного капитала (стр.210+220 ? стр. 490+590+640-190);

Т.е запасы полностью покрываются собственными средствами.

2. Нормальная финансовая устойчивость:

Запасы ? нормальным источникам их формирования
(стр. 210+220 ? стр. 490+590+640-190+610+621+векселя к уплате)

Запасы формируются как за счет собственных, так и за счет заемных средств.

3. Неустойчивая финансовая ситуация:

Запасы ? нормальных источников их формирования.

Организация привлекает для формирования запасов дополнительные необоснованные источники, например задолженность перед персоналом, бюджетом, учредителями.

4. Кризисная финансовая ситуация:

Запасы ? всех возможных источников их формирования (стр. 210+220 ? стр.490+590+640-190+610+620+630+650+660)

Такая ситуация свидетельствует о вероятности банкротства организации.

Таблица 10

Расчет краткосрочной финансовой устойчивости на примере ООО «Комдорстрой»

Показатели	2009г.	2010г.	Абсолютное изменение (+,-)
1	2	3	4
Запасы с НДС, тыс.руб.	73985	100106	26121
Собственный оборотный капитал, тыс.руб.	16309	35679	19370
Абсолютная финансовая устойчивость, тыс.руб.	-57676	-64427	-6751
Нормальные источники формирования запасов, тыс.руб.	35024	84846	49822
Нормальная финансовая устойчивость, тыс.руб.	-38961	-15260	23701

Анализируя таблицу 10 видно, что запасы превышают нормальные источники их формирования на начало и на конец года имеется низкая финансовая устойчивость.

Заключение

В период прохождения преддипломной производственной практики мною были закреплены теоретические знания, практические умения и навыки, приобретенные в процессе освоения основной образовательной программы специальности «Бух. Учет, анализ и аудит». Также были приобретены практические навыки в области управления финансами и финансовой деятельностью. За время прохождения преддипломной производственной практики был осуществлен сбор необходимого статистического материала для написания выпускной квалификационной работы.

Во время прохождения производственной преддипломной практики были детально изучены: организационная структура предприятия; отраслевая специфика, ассортимент выпускаемой продукции и оказываемых услуг, выполняемых работ; учредительные документы; формы предоставления входной и выходной информации, а также способы ее передачи; информационные технологии, используемые в процессе управления финансово-хозяйственной деятельностью предприятия; бухгалтерская отчетность за 2009 - 2010гг. и ее анализ. В результате проведенной работы в отчете подробно отражены следующие направления: общая характеристика предприятия; анализ и оценка состава, структуры и динамики имущества организации и источников его формирования; анализ и оценка обеспеченности организации собственными оборотными средствами; анализ и оценка финансовой устойчивости организации и пути ее повышения.

За исследуемый период валюта баланса ООО «Комдорстрой» увеличилась на 61167 тыс.руб. или на 32,15%, что обусловлено в большей степени ростом оборотных активов: оборотные активы в отчетном периоде увеличились на 49144 тыс.руб., а внеоборотные - на 12023 тыс.руб.

За анализируемый период на ООО «Комдорстрой» наблюдается значительный рост дебиторской задолженности - к концу 2010г. она увеличилась на 22129 тыс.руб.,это отражает отвлечение части текущих активов на кредитование потребителей готовой продукции, товаров, услуг, работ предприятия, дочерних предприятия и прочих дебиторов, что свидетельствует о фактической иммобилизации этой части оборотных средств из производственного процесса. С другой стороны, дебиторская задолженность указывает на предстоящее поступление денежных средств, в случае, если предприятие имеет платежеспособных дебиторов.

Рост источников формирования имущества предприятии за отчетный период обусловлено увеличением собственных средств на 31393 тыс.руб., или на 24,71%, краткосрочные обязательства за этот период возросли на 28370 тыс.руб. В составе заемных средств снизилась кредиторская задолженность - на 1457 тыс.руб., долгосрочные и краткосрочные займы и кредиты к концу отчетного периода в целом увеличились на 22620 тыс.руб.Снижение кредиторской задолженности и увеличение денежных средств говорит о положительной тенденции в развития предприятия.

ООО «Комдорстрой» за 2009 - 2010гг., находиться в неустойчивом финансовом положении - имеются проблемы с платежеспособностью, которые вызваны недостатком собственных оборотных средств, а также недостатком собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат. Но предприятие восстанавливает платежное равновесия, путем привлечения заемных средств и краткосрочных кредитов.

Расчет относительных показателей финансовой устойчивости ООО «Комдорстрой» за 2009 - 2010гг., свидетельствует о низкой финансовой устойчивости, так как значения всех рассчитанных коэффициентов являются близкими по отношению к их нормативному значению, но прослеживается тенденция незначительного их снижения.

Проведенные исследования позволяют дать некоторые рекомендации по повышению эффективности деятельности фирмы:

- выявление нерентабельного производства и дальнейшее его закрытие или перепрофилирование; сокращение запасов сырья и готовой продукции и затрат на их хранение; поиск путей реализации неликвидных запасов; сокращение продолжительности затратного цикла;

- ведение экономической работы по снижению себестоимости продукции, например, внедрение прогрессивных норм, нормативов и ресурсосберегающих технологий, организация действенного учета и контроля за использованием ресурсов, изучение и внедрение передового опыта в осуществлении режима экономии, материального и морального стимулирования работников за экономию ресурсов и сокращение непроизводительных расходов и потерь;

- увеличение производительности труда, путем внедрения эффективного экономического механизма оценки результатов деятельности работников предприятия, это в свою очередь поспособствует ускорению оборачиваемости оборотных активов;

- постоянный контроль за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности, поскольку значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования;

- жесткий контроль за соблюдением условий договоров, а также за состоянием расчетов по просроченным задолженностям, в условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит, к тому, что предприятие реально получает лишь часть стоимости выполненных работ, поэтому необходимо оценить возможность предоставления скидки при досрочной оплате.

Список использованной литературы

1. ГК РФ в 4-х частях по состоянию на 25.04.2011;

2. ФЗ РФ «О бухгалтерском учете» № 129-ФЗ от 21.11.1996, редакция от;

3. Агеева Е. Инструменты управления оборотным капиталом / Е. Агеева // «Секрет фирмы». - 2009;

4. Барулин С.В. Финансы: учебник. М.: КНОРУС, 2010;

5. Бердникова, Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие / Т.Б. Бердникова. - М.: ИНФРА-М, 2009. - 215 с.;

6. Бочаров В.В. Корпоративные финансы: учебное пособие. СПб.: Питер, 2009;

7. Буряковский В. В. Финансы предприятий: электронный учебник, 2009;

8. Бригхем Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: Полный курс. В 2-х т. / пер. с англ. под ред. В.В. Ковалева. СПб.: Экономическая школа, 2009;

9. Бурмистрова Л.М. Финансы организаций (предприятий): учебное пособие. М.: ИНФРА'М, 2009;

10. Благодатин А.А., Лозовский Л.Ш., Райзберг Б.А. Финансовый словарь. М.: ИНФРА-М, 2009;

11. Вахрушина М.А., ПласковаН.С.Анализ финансовой отчетности. ВУЗОВСКИЙ УЧЕБНИК, 2007. - 367 с.

12. Гаврилова А.Н. Финансовый менеджмент: учебное пособие / А.Н. Гаврилова, Е.Ф. Сысоева, А.И. Барабанов, Г.Г. Чигарев, Л.И. Григорьева, О.В. Долгова, Л.А. Рыжкова. - 5-е изд., стер. - М.: КНОРУС, 2009;

13. Гаврилова А.Н., Попов А.А. Финансы организаций (предприятий). М.: КНОРУС, 2010;

14. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: учебник / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2009;

15. Колчина Н.В. Финансы организаций (предприятий): учебник для вузов -- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009;

16. Ковалева А.М. Финансы: учебное пособие. 6-е изд., перераб. и доп. М.: Финансы и статистика, 2009;

17. Кондрашова А.В. Финансы предприятий в вопросах и ответах.М.: Лига, 2009;

18. Любушин, Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: учебное пособие для вузов / под ред. проф. Н.П. Любушина. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2010. - 471 с.;

19. Лукасевич И.Я. Финансовый менеджмент. М.: ЭКСМО, 2009;

20. Мельник, М.В. Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности: учебник для сред.проф. образования / под общ. ред. М.В. Мельник. - М.: Экономистъ, 2009. - 320 с.;

21. Поздняков В.Я.- Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятий: М.: ИНФРА-М, 2009;

22. Радионов, Р.А. Диагностика эффективности использования оборотных средств /Р.А. Радионов // Справочник экономиста. - 2008. - № 10. - С.17-25;

23. Семенов В.М., Набиев Р.А., Асейнов Р.С. Финансы предприятий: учебное пособие. М.: Финансы и статистика, 2010;

24. Чернышев Б.Н., Горфинкель В.Я. - Экономика организации (предприятия, фирмы) - М.: Вузовский учебник, 2009;

25. Хорн Джеймс К. Ван, Вахович Джон М. Основы финансового менеджмента. 11-е изд.: пер. с англ. М.: ИД «Вильямс», 2009;

26. Хейне Пол, Питер Боуттке, Дэвид Причитко. Экономический образ мышления: пер. с англ. М.: ИД «Вильямс», 2010;

27. http://books.efaculty.kiev.ua/finpd/1/ ;

28. www.allebooks.ru;

29. www.cfin.ru;

30. www.bibliofond.ru;

31. www.finansy.ru;

32. www.aup.ru;

33. www.consulting.ru.

Размещено на Allbest.ru

...