Оцінка трендів розвитку бізнес-середовища України в умовах нестабільності

Размещено на http://www.allbest.ru/

Оцінка трендів розвитку бізнес-середовища України в умовах нестабільності

Наталія Карвацка

Хмельницький національний університет

Андрій ГОНЧАРУК

Хмельницький національний університет

Для оцінювання загальних трендів розвитку бізнес-середовища України у статті проаналізовано динаміку основних макроекономічних показників, таких як: індекси валового внутрішнього продукту та промислового виробництва; обсяги експорту, імпорту та сальдо зовнішньої торгівлі України. Розглянуто результати опитування керівників компаній, що проводив Національний банк України у 2023 році та динаміку Індексу ділових очікувань підприємств; результати дослідження проведеного спільно Центром розвитку інновацій, Офісомз розвиткупідприємництватаекспорту, національного проєкту Дія.Бізнес, стратегічним агентством Advanter Group та динаміку Індексу активності бізнесу.

Розглянуто результати міжнародної оцінки за рейтингом економічних свобод від американського фонду Heritage Foundation (Economic Freedom Index), Індексу сприйняття корупції від Transparency International (Corruption Perceptions Index), міжнародного дослідження сприйняття національних брендів від Brand Finance (Global Soft Power Index). Визначено роль України у світовій економіці. економіка активність керівник

Ключові слова: оцінка, аналіз, бізнес-середовище, економіка України, міжнародне оцінювання.

Natalim KARVATSKA, Andrii HONCHARUK

Khmelnytskyi National University

ASSESSMENT OF TRENDS IN THE DEVELOPMENT OF BUSINESS ENVIRONMENT OF UKRAINE IN UNSTABLE CONDITIONS

Постановка проблеми у загальному вигляді та її зв'язок із важливими науковими чи практичними завданнями

Особливостями економічного середовища України у період 2022-2023 років є поєднання глобальних викликів спричинених коронавірусної кризи, повномасштабного вторгнення російської федерації на територію України та переоцінкою демократичних і гуманітарних цінностей. Незважаючи на це, економіка України поступово повертається до відновлення завдяки здатності адаптуватися до умов війни, стійкості енергетичної системи, підтримці міжнародних донорів, започаткуванню й реалізації міжнародних програм і проєктів відбудови економіки, покращення безпекової ситуації. Український малий та середній бізнес також із оптимізмом прогнозує перемогу України, натомість вказує на погіршення бізнес- середовища.

Аналіз досліджень та публікацій

Для виконання оцінки трендів розвитку бізнес-середовища України було використано дані Державної служби статистики щодо динаміки індексів валового внутрішнього продукту й промислового виробництва; обсягів експорту та імпорту [1]; аналітичні прогнози НБУ [4-6]; Національного інституту стратегічних досліджень [8]; Центру розвитку інновацій [9]; Центру Разумкова [12, 15]; результати міжнародного оцінювання економіки України та ін експертних видань.

Виділення невирішених раніше частин загальної проблеми, котрим присвячується стаття

Попри численні дослідження у цій сфері бізнес-середовище лишається змінним у міру економічного розвитку та глобальних трансформаційних процесів, особливо в умовах невизначеності, пов'язаних із безпековою ситуацією в Україні. Тому вважаємо, що надзвичайно актуальним є моніторинг та оцінювання поточних трендів розвитку економіки України.

Рис. 1. Динаміка індексів валового внутрішнього продукту та промислового виробництва, %

Джерело: сформовано авторами на основі даних [1]

Формулювання цілей статті

Метою статті є оцінка трендів розвитку бізнес-середовища України в умовах економічної та політичної нестабільності.

Виклад основного матеріалу

Оцінку трендів розпочнемо з дослідження основних макроекономічних показників: індексів валового внутрішнього продукту та промислового виробництва (рис. 1); динаміки експорту, імпорту та сальдо зовнішньої торгівлі України (рис. 2). Наведені дані свідчать про те, що увесь час розвитку економіки України можна розглядати як постійну «гойдалку» спад-відновлення. Адже на рисунку 1 явно помітні чотири масштабні кризи. Така динаміка з одного боку свідчить про надзвичайно складні умови розвитку й функціонування бізнесу, з іншого - швидку адаптацію та гнучкість вітчизняних бізнес-структур. Завдяки вмінню пристосовуватись до нових умов функціонування українська економіка і в умовах війни починає пожвавлюватись, не зважаючи на пошкодження критичної інфраструктури, виробничих потужностей та руйнування логістичних ланцюжків.

Однак темпи економічного відновлення будуть помірними, зокрема згідно прогнозу НБУ у 2023 році реальний ВВП зросте на 0,3%. За оцінкою Міжнародного валютного фонду реальний ВВП може зрости на 1%, а Світового банку - на 3,3% за умови зменшення руйнування критичної інфраструктури [2].

Окрім цього за оновленим прогнозом НБУ на кінець 2023 року міжнародні резерви становитимуть близько 27 млрд дол. США й надалі зростатимуть [3]. Цьому сприятиме поступове збільшення внутрішнього попиту, у тому числі завдяки поверненню українців з-за кордону, перезапуск підприємств на деокупованих територіях, повноцінне відновлення роботи чорноморських портів [4].

Оцінюючи динаміку зовнішньоекономічної діяльності (рис. 2) можемо відмітити, що в цілому за період дослідження спостерігається зростання обсягів і Україну можна в повній мірі віднести до експортоорієнтованих держав з відкритою економікою. За результатами діяльності 2022 року суттєвого падіння обсягів експорту та імпорту товарів не відбулось, обсяги експорту/імпорту повернулись на рівень п'ятирічної давності, проте спостерігаємо збільшення негативного сальдо торговельного балансу у 2022 році, що свідчить про погіршання конкурентоспроможності країни на світовому ринку, зростання імпортної залежності.

Рис. 2. Динаміка експорту, імпорту та сальдо зовнішньої торгівлі України, млрд дол.

Джерело: сформовано авторами на основі даних [1]

Незважаючи на складні умови, очікування бізнесу щодо макроекономічної ситуації в Україні покращуються. Війна суттєво послабила адміністративний і фіскальний контроль бізнесів, які залишились. І саме завдяки такому послабленню частина підприємств змогла продовжувати діяльність [15]. Так, за результатами опитування керівників компаній, що проводив Національний банк у І кварталі 2023 року визначено, що індекс ділових очікувань підприємств (ІДО) зріс до 91,2% [5] і пом'якшення негативних очікувань спостерігається майже за усіма видами економічної діяльності (окрім будівництва й торгівлі) щодо динаміки обсягів виробництва товарів і послуг (найбільше - підприємства переробної та добувної промисловості). На думку 88,4% респондентів, найвагомішим проінфляційним чинником залишаються воєнні дії [5]. Щодо змін фінансово-економічного стану, то укріплення очікують підприємства добувної промисловості; сільськогосподарські підприємства прогнозують свій фінансово-економічний стан на поточному рівні. Послаблюються негативні очікування щодо інвестиційних видатків, впливу «курсового фактору» та «витрат на виробництво». Однак, за оцінками респондентів підприємств усіх видів діяльності, все ще очікується зменшення кількості працівників.

За дослідженнями спільно Центру розвитку інновацій, Офісу з розвитку підприємництва та експорту, національного проєкту Дія.Бізнес, стратегічного агентства Advanter Group, проведеного у січні- лютому 2023 року Індекс активності бізнесу UBI (Ukrainian Business Index) становив 30,76 (зі 100 можливих) [9], а у березні квітні 2023 року - 34,03 [10]. Попри зростання таке значення свідчить про все ж таки негативні очікування бізнесу від подальшого розвитку подій (рис. 3). На думку генерального директора Advanter Group Андрія Длігача «зростання індексу свідчить радше про втому бізнесу від невизначеності і бажання інтенсифікуватися, ніж про покращення економічної ситуації: кількість замовлень від клієнтів лишається незмінною, але зростають об'єми випуску продукції і складські запаси» [10]. Щодо оцінки перспектив, то у цьому дослідженні 45,5% респондентів прогнозують збільшення обсягів бізнесу у 2023 році, порівняно з попереднім роком, у тому числі 8% підприємств прогнозує значне зростання бізнесу. Проте близько 24% підприємств прогнозують отримання результату у розмірах не більше 2022 року, а

Джерело: [10]

Далі виконаємо аналіз трендів за основними секторами економіки. У 2022 році відбулось суттєве падіння обсягів виробництва промисловості. Причинами є руйнування виробничих потужностей, інфраструктури і, як наслідок, порушення виробничих процесів, ланцюгів постачання, перебої з електропостачанням. Окрім цього негативно вплинуло обмежене судноплавство Чорним морем, скорочення споживчого та інвестиційного попиту (особливо це стосується підприємств чорної металургії, хімічної, машинобудівної промисловості). Як результат - зростання питомої ваги менш технологічних галузей (добувна, харчова, деревообробна галузі). Найшвидше адаптувались до таких умов підприємства переробної промисловості за рахунок збільшення використання генераторів, пристроїв безперебійного живлення, зміни графіків роботи. Суттєвим є те, що машинобудування, харчову й легку промисловість підтримало державне фінансування військових замовлень. Хімічну промисловість підтримав процес переорієнтації сільськогосподарських виробників на українські добрива в умовах припинення імпортних поставок цих товарів, добувну промисловість - стійкий видобуток енергетичних ресурсів [6]. Значна частина підприємств була релокована: на кінець листопада 2022 року понад 770 підприємств перенесли свою діяльність у більш безпечні регіони, понад 600 з них відновили роботу; понад 50% переміщених - підприємства сфери торгівлі, ІТ-компанії та ін.; 30,2% релокованих підприємств, або близько 230 з них, належать до переробної промисловості [7].

Зниження валової доданої вартості сільського господарства у 2022 було спричинено окупацією територій, мінуванням посівних площ, скороченням виробництва найбільш продуктивних видів продукції. Раціональними рішеннями, що дали змогу покращити цей вид діяльності були переорієнтація низки сільськогосподарських виробників з посівів зернових на олійні культури та запуск «зернового коридору». Окрім цього сільськогосподарські підприємства активно використовували інструменти державної підтримки. Зокрема, за даними Міністерства аграрної політики та продовольства [13], 43,65 тис. аграріїв за 2022 р. залучили 95,47 млрд грн кредитних коштів (у т. ч. за програмою державних гарантій розміром 80 % - 24,72 млрд грн). Кошти для підтримки аграрного бізнесу спрямовувались на відновлення частково або цілком зруйнованих унаслідок бойових дій виробничих потужностей, фінансування проєктів енергозабезпечення (на придбання обладнання для безперервної роботи енергосистеми) [14]. Однак прогнози на 2023 рік малооптимістичні. За даними Національного наукового центру «Інститут аграрної економіки» обсяги виробництва сільськогосподарської продукції можуть бути скорочені ще на 2,1%, що дозволить тільки забезпечити внутрішні продовольчі потреби держави. Передумовами цього є втрати доходів сільгосппідприємств у 2022 році й суттєве подорожчання ресурсів, що зменшує їх можливості щодо придбання високоякісного насіння, повноцінного забезпечення технологічного процесу. Особливо це стосується недостатньої кількості мінеральних добрив та засобів захисту рослин [11].

Сектор будівництва зазнав найбільшого падіння обсягів діяльності. Серед основних причин виділяють стрімке зменшення попиту на житло, нестача будівельних матеріалів в наслідок руйнування частини промислових підприємств, скорочення інвестицій. За оцінками експертів на початок 2023 року лише на третині новобудов тривають активні будівельні роботи, зведення яких почалося до 2022 року. Наразі попит на новобудови залишається низьким, попри запровадженню програми іпотечного кредитування «єОселя», бюджетних асигнувань на відбудову інфраструктури. Пожвавлення прогнозують внаслідок набрання чинності та дії Закону 2923-IX «Про компенсацію за пошкодження та знищення окремих категорій об'єктів нерухомого майна внаслідок бойових дій, терористичних актів, диверсій, спричинених збройною...» [17].

Валова додана вартість торгівлі скоротилася унаслідок зниження споживчого попиту. Діяльність оптової торгівлі та транспорту стримували логістичні труднощі, зменшення експортних постачань, умисне сповільнення росією інспекцій кораблів в межах Зернової ініціативи, дефіцит пального навесні 2022 року та перебої з енергопостачанням. Показники фінансового сектору скоротилися на незначну величину. Це відбулось завдяки забезпеченню безперебійного функціонування банківської системи навіть в умовах перебоїв з електропостачанням [6].

ІТ-галузь, на відміну від інших, тільки уповільнила темпи зростання - приріст експорту послуг у 2022 році на 5,8% попри середнього значення близько 26% останніх років. Збереження обсягів відбулось завдяки поширенню дистанційної роботи в цьому секторі та оперативній релокації ІТ-підприємств у більш безпечні регіони. За прогнозами експертів галузі у 2023 році сфера інформаційних технологій продовжить зростати помірними темпами (ріст до 6%) завдяки продовженню військових дій, поглибленні світової економічної кризи, розвитку штучного інтелекту.

Щодо зовнішнього оцінювання бізнес-середовища, то Україна наразі посідає 130 місце у світі за рейтингом економічних свобод від американського фонду Heritage Foundation (Economic Freedom Index) і має лише 54 бали зі 100 - це відносить її до категорії переважно економічно не вільних країн [15]. На думку експертів фонду, в Україні за 2022 рік погіршилася ситуація з корупцією та хабарництвом, а також лояльністю судової системи до тиску політиків. З позитивних змін - скасування мораторію на продаж земель. Іншої думки дотримуються представники Transparency International, зокрема у рейтингу за показником «Індекс сприйняття корупції» Україна за 2022 рік піднялася на 6 пунктів і посіла 116 місце зі 180 країн.

Позитивним є те, що Україна за останні роки стала відома на увесь світ і, як результат, ввійшла до двадцятки найвпливовіших країн світу за рейтингом Global Soft Power Index 2023. За оцінками експертів CMS з відновленням і реконструкцією економіки після війни регіональна та глобальна роль України буде переосмислена через її нові амбіції та сильні сторони. Кожен аспект українського суспільства - бізнес, фінанси, освіта, охорона здоров'я, законодавство, уряд - переживає реформи, і в міру того як Україна впроваджує подальші реформи, необхідні для її ЄС-статусу, це лише розширить можливості для бізнесу. З населенням близько сорока мільйонів осіб Україна є однією з найбільших невикористаних економік, що розвиваються, у Європі з доступом до ринків Центральної Азії, Близького Сходу та за їх межами. В Україні працює понад 300 тис. ІТ-спеціалістів, і вона знаходиться в авангарді розробок у цій галузі, а ІТ-аутсорсинг є третім за величиною експортом в Україні. Європейське та міжнародне співтовариство пообіцяло понад один трильйон доларів США на інвестиції та допомогу для України, а уряд впроваджує сприятливі для інвесторів реформи [16].

Висновки з даного дослідження і перспективи подальших розвідок у даному напрямі

Відновлення економіки України у цілому залишається стриманим за рахунок значних втрат, руйнувань, воєнних дій, що тривають. Позитивні очікування у частині економічного відновлення пов'язуються з подальшим ухваленням та реалізацією рішень ЄС про: використання переваг об'єднання енергосистем континентальної Європи ENTSO-E та України (так званий «енергетичний безвіз»); звільнення продукції українського бізнесу від тарифів і квот («економічний безвіз»); лібералізації автомобільних перевезень («транспортний безвіз»); посилення інтеграції українських митних органів з європейськими («митний безвіз») [12]. Такі рішення мають суттєво сприяти розширенню міжнародної торгівлі, подальшої інтеграції України до європейських виробничих, а також транспортних і логістичних мереж.

Література

1. Державна служба статистики України. URL: http://www.ukrstat.gov.ua/

2. Макроекономічний прогноз: якою буде економіка України у 2023 році. URL: https://www.unian.ua/economics/finance/makroekonomichniy-prognoz-yakoyu-bude-ekonomika-ukraiini-u-2023-

roci-12095712.html

3. Що відбуватиметься в економіці України у 2023-2025 роках: оновлений макроекономічний прогноз НБУ. Ліга Закон, 2023. Новини. URL: https://biz.ligazakon.net/news/217038 shcho-vdbuvatimetsya-v- ekonomts-ukrani-u-2023-2025-rokakh-onovleniy-makroekonomchniy-prognoz-nbu

4. Просто про економіку (на основі матеріалів Інфляційного звіту за січень 2023 року). Національний банк України, 2023. URL: https://bank.gov.ua/ua/news/all/prosto-pro-ekonomiku-na-osnovi- materialiv-inflvatsivnogo-zvitu-za-sichen-2023-roku

5. Бізнес пом'якшив негативні очікування щодо власної ділової активності, поліпшив інфляційні та

курсові оцінки - результати опитування керівників компаній у І кварталі 2023 року. Національний банк України, 2023. URL:https://bank.gov.ua/ua/news/all/biznes-pomyakshiv-negativni-ochikuvannya-schodo-

vlasnoyi-dilovoyi-aktivnosti-polipshiv-inflyatsiyni-ta-kursovi-otsinki--rezultati-opituvannya-kerivnikiv-kompaniy-

u-i-kvartali-2023-roku

6. Коментар Національного банку щодо зміни реального ВВП у 2022 році. Національний банк України, 2023. URL: https://bank.gov.ua/ua/news/all/komentar-natsionalnogo-banku-schodo-zmini-realnogo-vvp- u-2022-rotsi

7. Промислова політика в Україні. Після війни Україні може загрожувати деіндустріалізація. GMK Center, 2023. URL: https://gmk.center/ua/posts/pislia-viiny-ukraini-mozhe-zahrozhuvaty-deindustrializatsiia/

8. Проблеми та перспективи розвитку стратегічних галузей промисловості України. Національний інститут стратегічних досліджень, 2023. URL: https://niss.gov.ua/news/komentari-ekspertiv/problemy-ta- perspektyvy-rozvytku-stratehichnykh-haluzey-promyslovosti

9. Стан та потреби бізнесу в умовах війни: результати опитування в січні 2023 року. Центр розвитку

інновацій, 2023. URL:https://cid.center/the-state-and-needs-of-business-at-war-results-of-the-ianuary-2023-

survey/

10. Стан та перспективи МСБ в Україні. Результати дослідження. Економічна правда, 2023. URL: https://www.epravda.com.ua/columns/2023/05/1/699634/

11. Виробництво сільськогосподарської продукції в цьому році зменшиться на понад 2% -- прогноз. Суспільне. Новини, 2023. URL: https://suspilne.media/438651-virobnictvo-silskogospodarskoi-produkcii-v-comu- roci-zmensitsa-na-ponad-2-prognoz/

12. З чим світ входить у 2023 р. Економічні перспективи відновлення України. Аналітична доповідь. Центр Разумкова, 2023. URL: https://razumkov.org.ua/images/pdf/2023 MATRA I KVARTAL.pdf

13. Міністерство аграрної політики та продовольства України, 2023. У 2022 році аграрії отримали 95,5 млрд грн кредитів. URL: https://minagro.gov.ua/news/u-2022-roci-agrariyi-otrimali-955-mlrd-grn-kreditiv

14. Огляд інструментів підтримки бізнесу в період воєнного стану в Україні. Національний інститут стратегічних досліджень, січень 2023. URL: https://niss.gov.ua/news/komentari-ekspertiv/ohlvad-instrumentiv- pidtrvmkv-biznesu-v-period-vovennoho-stanu-v-6

15. В утвердженні економічної свободи в Україні. Аналітична доповідь. Центр Разумкова, квітень 2023. URL: https://razumkov.org.na/images/2023/04/07/2023-MATRA-I-KVARTAL.pdf

16. Investing and Doing Business in Ukraine. CMS, 2022/2023. URL: https://cms.law/en/media/local/cms- cmno/files/publications/other/investing-and-doing-business-in-ukraine-2022?v=10

17. Про компенсацію за пошкодження та знищення окремих категорій об'єктів нерухомого майна внаслідок бойових дій, терористичних актів, диверсій, спричинених збройною агресією Російської Федерації проти України, та Державний реєстр майна, пошкодженого та знищеного внаслідок бойових дій, терористичних актів, диверсій, спричинених збройною агресією Російської Федерації проти України [Електронний ресурс] : закон України [прийнятий ВР України від 23.02.2023 № 2923-IX]. Урядовий кур'єр. 2023. № 58. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/2923-IX#Text

References

1. Derzhavna sluzhba statystyky Ukrainy. URL: http://www.ukrstat.gov.ua/

2. Makroekonomichnyi prohnoz:yakoiu bude ekonomika Ukrainy u 2023 rotsi. URL:

https://www.uman.ua/economics/finance/makroekonomichmy-prognoz-yakoyu-bude-ekonomika-ukrajim-u-2023-roci-12095712.html

3. Shcho vidbuvatymetsia v ekonomitsi Ukrainy u 2023-2025 rokakh: onovlenyi makroekonomichnyi prohnoz NBU. Liha Zakon,

2023. Novyny. URL:https://biz.ligazakon.net/news/217038_shcho-vdbuvatimetsya-v-ekonomts-ukrani-u-2023-2025-rokakh-onovleniy-

makroekonomchniy-prognoz-nbu

4. Prosto pro ekonomiku (na osnovi materialiv Infliatsiinoho zvitu za sichen 2023 roku). Natsionalnyi bank Ukrainy, 2023. URL: https://bank.gov.ua/ua/news/all/prosto-pro-ekonomiku-na-osnovi-materialiv-inflyatsiynogo-zvitu-za-sichen-2023-roku

5. Biznes pomiakshyv nehatyvni ochikuvannia shchodo vlasnoi dilovoi aktyvnosti, polipshyv infliatsiini ta kursovi otsinky - rezultaty opytuvannia kerivnykiv kompanii u I kvartali 2023 roku. Natsionalnyi bank Ukrainy, 2023. URL: https://bank.gov.ua/ua/news/all/biznes- pomyakshiv-negativni-ochikuvannya-schodo-vlasnoyi-dilovoyi-aktivnosti-polipshiv-inflyatsiyni-ta-kursovi-otsinki--rezultati-opituvannya- kerivnikiv-kompaniy-u-i-kvartali-2023-roku

6. Komentar Natsionalnoho banku shchodo zminy realnoho VVP u 2022 rotsi. Natsionalnyi bank Ukrainy, 2023. URL: https://bank.gov.ua/ua/news/all/komentar-natsionalnogo-banku-schodo-zmini-realnogo-vvp-u-2022-rotsi

7. Promyslova polityka v Ukraini. Pislia viiny Ukraini mozhe zahrozhuvaty deindustrializatsiia. GMK Center, 2023. URL: https://gmk.center/ua/posts/pislia-vijny-ukraini-mozhe-zahrozhuvaty-deindustrializatsiia/

8. Problemy ta perspektyvy rozvytku stratehichnykh haluzei promyslovosti Ukrainy. Natsionalnyi instytut stratehichnykh doslidzhen, 2023. URL: https://niss.gov.ua/news/komentari-ekspertiv/problemy-ta-perspektyvy-rozvytku-stratehichnykh-haluzey-promyslovosti

9. Stan ta potreby biznesu v umovakh viiny: rezultaty opytuvannia v sichni 2023 roku. Tsentr rozvytku innovatsii, 2023. URL: https://cid.center/the-state-and-needs-of-business-at-war-results-of-the-january-2023-survey/

10. Stan ta perspektyvy MSB v Ukraini. Rezultaty doslidzhennia. Ekonomichna pravda, 2023. URL: https://www.epravda.com.ua/columns/2023/05/1/699634/

11. Vyrobnytstvo silskohospodarskoi produktsii v tsomu rotsi zmenshytsia na ponad 2% -- prohnoz. Suspilne. Novyny, 2023. URL: https://suspilne.media/438651-virobnictvo-silskogospodarskoi-produkcii-v-comu-roci-zmensitsa-na-ponad-2-prognoz/

12. Z chym svit vkhodyt u 2023 r. Ekonomichni perspektyvy vidnovlennia Ukrainy. Analitychna dopovid. Tsentr Razumkova, 2023. URL: https://razumkov.org.ua/images/pdf/2023_MATRA_I_KVARTAL.pdf

13. Ministerstvo ahrarnoi polityky ta prodovolstva Ukrainy, 2023. U 2022 rotsi ahrarii otrymaly 95,5 mlrd hrn kredytiv. URL: https://minagro.gov.ua/news/u-2022-roci-agrariyi-otrimali-955-mlrd-grn-kreditiv

14. Ohliad instrumentiv pidtrymky biznesu v period voiennoho stanu v Ukraini. Natsionalnyi instytut stratehichnykh doslidzhen, sichen 2023. URL: https://niss.gov.ua/news/komentari-ekspertiv/ohlyad-instrumentiv-pidtrymky-biznesu-v-period-voyennoho-stanu-v-6

15. V utverdzhenni ekonomichnoi svobody v Ukraini. Analitychna dopovid.Tsentr Razumkova, kviten 2023. URL:

https://razumkov.org.ua/images/2023/04/07/2023-MATRA-I-KVARTAL.pdf

16. Investing and Doing Business in Ukraine. CMS, 2022/2023.URL: https://cms.law/en/media/local/cms-

cmno/files/publications/other/investing-and-doing-business-in-ukraine-2022?v=10

17. Pro kompensatsiiu za poshkodzhennia ta znyshchennia okremykh katehorii obiektiv nerukhomoho maina vnaslidok boiovykh dii, terorystychnykh aktiv, dyversii, sprychynenykh zbroinoiu ahresiieiu Rosiiskoi Federatsii proty Ukrainy, ta Derzhavnyi reiestr maina, poshkodzhenoho ta znyshchenoho vnaslidok boiovykh dii, terorystychnykh aktiv, dyversii, sprychynenykh zbroinoiu ahresiieiu Ro siiskoi Federatsii proty Ukrainy [Elektronnyi resurs] : zakon Ukrainy [pryiniatyi VR Ukrainy vid 23.02.2023 № 2923-IX]. Uriadovyi kurier. 2023. № 58. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/2923-IX#Text

Размещено на Allbest.ru