Рынок лизинговых услуг

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Реферат по предмету:

Финансы

Тема:

Рынок лизинговых услуг

Содержание

Введение

1. Лизинг: понятие, типы, виды, формы

2. Преимущества лизинга

3. Рынок лизинговых услуг в Татарстане

4. Особенности рынка лизинговых услуг в агропромышленном комплексе

Заключение

Список использованной литературы

Введение

В последние десятилетия лизинговые формы инвестиций стали неотъемлемым инструментом стабилизации и развития экономики во многих странах. Официальное признание и стремление нашего государства способствовать развитию отечественного лизинга нашло отражение в серии законодательных и нормативно-методических актов.

Так, например, лизинг и связанные с ним отношения регулируются ФЗ «О финансовой аренде (лизинге)» от 29.10.98 № 164 ФЗ (ред.23.12.2003 № 186-ФЗ). В ст.2 данного закона дается понятие лизинга - это совокупность экономических и правовых отношений, возникающих в связи с реализацией договора лизинга, в том числе приобретением предмета лизинга. Понятие договора лизинга, дается в ст.665 Гражданского Кодекса РФ.

Термин «лизинг» переводится с английского как «сдавать в аренду, арендовать». Лизинг - это вид инвестиционной деятельности по приобретению имущества и передачи его на основании договора лизинга физическим или юридическим лицам за определенную плату и на определенных условиях, обусловленных договором, с правом выкупа имущества лизингополучателем.

В настоящее время одной из важнейших задач экономической политики правительства является активизация инвестиционной деятельности и оптимизация ее структуры. Данная задача определяет усиление внимания к таким важным направлениям как поиск и эффективное освоение новых методов финансирования инвестиций, одним из которых является лизинг.

Особенно актуальна проблема развития лизинга в аграрном секторе, учитывая высокую потребность в техническом и технологическом обновлении отрасли в кратчайшие сроки.

Актуальность темы работы определяется возрастающей ролью лизинга в процессе обновления основных фондов предприятий, в том числе и в сельском хозяйстве.

Целью работы является: исследование рынка лизинговых услуг.

В соответствии с целью необходимо решить следующие задачи:

- раскрыть понятие лизинга, его типы, виды и формы;

- выявить преимущества лизинга;

- проанализировать рынок лизинговых услуг в Татарстане;

- рассмотреть особенности рынка лизинговых услуг в агропромышленном комплексе.

Для выполнения цели и задач контрольной работы были изучены официальные материалы по лизингу, учебники и учебные пособия, периодические издания, а также сайты с Интернета раскрывающие современное положение на рынке лизинговых услуг.

1. Лизинг: понятие, типы, виды, формы

Лизинг представляет собой совокупность экономических и правовых отношений, возникающих в связи с реализацией договора лизинга, в том числе с приобретением предмета лизинга.

Предметом лизинга могут быть любые не потребляемые вещи, в том числе предприятия и другие имущественные комплексы, здания, сооружения, оборудование, транспортные средства и другое движимое и недвижимое имущество, кроме земельных участков и других природных объектов.

Лизинг можно классифицировать по количеству участников сделки; типу имущества; сектору рынка; форме лизинговых платежей; объему обслуживания; сроку использования имущества и связанных с ним условий амортизации.

Можно выделить следующие основные типы лизинга:

- долгосрочный (договор лизинга действует в течение трех и более лет);

- среднесрочный (договор лизинга действует в течение от полутора до трех лет);

- краткосрочный (договор лизинга действует менее полутора лет).

Лизинг может быть представлен двумя основными формами:

1) внутренний, когда и лизингодатель, и лизингополучатель - резиденты России;

2) международный, когда лизингодатель или лизингополучатель является нерезидентом России. В свою очередь, международный лизинг может быть:

- экспортным;

- импортным.

Наряду с этим выделяют следующие виды лизинга:

1) в зависимости от объема обслуживания:

- чистый (все расходы по эксплуатации имущества несет арендатор, и они не включаются в лизинговые платежи);

- «мокрый» (с полным набором сервисных услуг, т.е. предоставление арендодателем комплексной системы технического обслуживания, ремонта, страхования, а также, по желанию арендатора, поставки необходимого сырья, подготовки квалифицированного персонала, маркетинга, рекламы, выпускаемой продукции и др.);

2) в зависимости от вида организации сделки:

- прямой (изготовитель или владелец имущества сдает его в аренду);

- косвенный (сдача имущества в аренду осуществляется через третье лицо);

- левередж - лизинг (кредитный, паевой, раздельный). Предполагает дополнительное привлечение средств для лизинговых операций со стороны, когда объектом лизинга является дорогостоящее оборудование. Основной арендодатель получает преимущественное право на получение арендных платежей;

- сублизинг (переуступка прав пользования предметом лизинга третьему лицу);

- револьверный (возобновляемый по истечении первого срока договора, с учетом необходимости замены арендуемого имущества на более производительное);

3) по типу лизинговых платежей - денежный, компенсационный, смешанный;

4) по отношению к налоговым и амортизационным льготам:

- действительный (соответствует законодательству и экономическому содержанию лизинговой формы предпринимательской деятельности);

- фиктивный (носит спекулятивный характер, когда обычные операции купли-продажи с рассрочкой платежа проводятся вместо лизинговых, незаконно используя лизинговые льготы).

Основные виды лизинга.

Основными видами лизинга являются: финансовый, возвратный и оперативный.

Финансовый лизинг (финансовая аренда) - лизингодатель обязуется приобрести в собственность указанное лизингополучателем имущество у определенного им продавца и передать его лизингополучателю.

Срок должен быть соизмерим со сроком амортизации имущества или превышать его. Предмет лизинга переходит в собственность лизингополучателя по истечении этого срока или раньше, если лизингополучатель выплатит полную сумму, предусмотренную договором. По сути, является одним из способов привлечения лизингополучателем целевого финансирования.

Оперативный (операционный) лизинг - лизингодатель закупает на свой страх и риск имущество и передает его лизингополучателю на определенный срок и на определенных условиях.

Срок договора лизинга существенно меньше срока полезного использования объекта лизинга. Обычно предметом лизинга являются уже имеющиеся в распоряжении лизингодателя активы (может не быть третьей стороны - продавца).

По истечении срока договора предмет лизинга возвращается лизингодателю и может быть передан им неоднократно по договору лизинга другим лицам по истечении срока амортизации.

Лизингополучатель не может требовать перехода права собственности к нему на предмет лизинга.

Лизинговая ставка обычно выше, чем по финансовому лизингу. По экономической сущности близок к аренде.

Особым случаем является возвратный лизинг - разновидность финансового лизинга, при котором продавец лизингового имущества одновременно является лизингополучателем.

Он связывает отношения только двух субъектов - арендодателя и арендатора. Фактически, это форма получения кредита под залог производственных фондов и получения дополнительного экономического эффекта от различий в налогообложении.

Особенностью является то, что собственник оборудования продает его лизинговой компании, а затем сам берет его в аренду.

2. Преимущества лизинга

Использование лизинга дает следующие преимущества перед приобретением оборудования за счет собственных или заемных средств:

- инвестирование осуществляется лизинговой компанией, а лизингополучатель оплачивает ее услуги, в то время как при коммерческом кредите потребитель инвестирует собственные денежные средства в оборудование; - все лизинговые платежи и затраты, связанные с приобретением имущества, относятся на себестоимость продукции, работ, услуг, что значительно уменьшает налогооблагаемую базу;

- инструмент лизинга позволяет применять режим ускоренной амортизации с коэффициентом до трех, что сокращает базу по налогу на прибыль и налогу на имущество;

- срок предоставления рассрочки платежа в среднем от 2 до 4 лет, в отличие от коммерческого кредита, предоставляемого, как правило, не более чем на год;

- при лизинге оборудование может находиться на балансе лизинговой компании, поэтому лизингополучатель не платит налога на имущество;

- использование схемы возвратного лизинга (когда лизингополучатель выступает в роли продавца лизингового имущества) позволяет получить дополнительные оборотные средства.

Процедура оформления лизинговой сделки в разных компаниях может несколько отличаться, но основные правила везде одинаковы. Сначала клиент получает у лизингодателя консультацию, затем лизингодатель изучает возможность заключения договора и в случае положительного решения заключается договор. После этого оформляется трехсторонний договор купли-продажи и осуществляется финансирование сделки. После чего лизингополучателю остается принять имущество и планомерно перечислять платежи лизинговой компании.

Одна из самых трудных задач для лизингополучателя в процессе приобретения имущества по лизингу заключается в выборе надежного партнера, т.е. лизинговой компании.

3. Рынок лизинговых услуг в Татарстане

Лизинг в Татарстане появился еще в 1996-м году. Первыми лизинговые услуги предоставляли ООО «Лизинговая компания малого бизнеса Татарстана» и ЗАО «Первая лизинговая компания». С тех пор количество лизинговых компаний в РТ заметно выросло. Результаты их деятельности свидетельствуют, что этот рынок имеет тенденции к развитию.

Динамика роста рынка лизинговых услуг в Татарстане в настоящее время происходит за счет того, что лизинг очень выгоден сам по себе. Фактически - это банковская деятельность. Однако к лизингу нет таких требований по минимальному уставному капиталу и формированию резервного фонда, как к банку. У него различные коэффициенты ликвидности. Таким образом, создать лизинговую компанию нетрудно, а кроме того, лизинг дает преимущества всем его участникам.

Создание Ассоциации «Татарстан-лизинг» позволило привлечь в сферу лизинговых услуг многих субъектов, не располагающих достаточными финансовыми ресурсами для приобретения транспортных средств или оборудования.

Предприятию или предпринимателю совсем не обязательно иметь в собственности имущество. Чтобы работать и зарабатывать, достаточно располагать правом использования этого имущества в течение определенного времени. Это особенно важно для тех предприятий, которые не имеют необходимых средств для приобретения оборудования в собственность. В таких ситуациях и приходят на помощь лизинговые компании. Лизинг позволяет произвести техническое перевооружение предприятий современным оборудованием.

Важно, что лизинг позволяет привлечь «длинные» деньги, то есть сроком более одного года. Банк дает кредит сроком максимум на год, а срок лизинга в отличие от банковского кредита, составляет два-три года, а то и до 4-5 лет. Лизинговой компании не нужен залог, как банку. Если лизингополучатель заплатил авансовый платеж в размере 10-30% от стоимости оборудования, то ему передается имущество на долгосрочную аренду с последующим выкупом.

Лизинг позволяет предприятиям легализоваться, то есть совершенно законно минимизировать налогообложение: лизинговые платежи в полном объеме относят на себестоимость продукции или услуг лизингополучателя, а, значит, уменьшаются платежи по налогу на прибыль.

Предприятие получает возможность легально образовывать прибыль и притом платить минимальные налоги.

В настоящее время на предприятиях малого и среднего бизнеса Татарстана остро стоит проблема обновления основных фондов. Поэтому их интерес к лизингу вполне закономерен. Сейчас рассматривается вопрос и о том, чтобы высвобождаемое или неэффективно используемое оборудование у собственников выкупать и передавать в лизинг малым и средним предприятиям.

Лизинг способствует увеличению притока капиталов в сектор реального производства в Татарстане, что ведет к росту экономики в целом. Из-за своей простоты и эффективности лизинг позволяет лизингополучателям поддерживать фонд средств производства в соответствии с современными требованиями рынка, что дает значительные конкурентные преимущества. При приобретении имущества посредством лизинга лизингополучатель автоматически получает целый комплекс дополнительных услуг: по транспортировке, страховому оформлению, государственной регистрации и пр.

В странах с развитым лизинговым сектором удельный вес лизинга в общем объеме инвестиций в основной фонд составляет по различным оценкам от 20 до 35%. Соответствующий показатель по Российской Федерации - от 4 до 6%. Это связано с тем, что проблемы развития лизинга в России и в Татарстане пока еще остаются. Основная проблема - отсутствие пропаганды.

Во-первых, в республике до сих пор полностью отсутствовала информация о реально действующих лизингодателях.

Во-вторых, многим руководителям предприятий и даже регионов не до конца понятен сам механизм лизинговой сделки и ее преимущества по сравнению с привычным уже кредитом.

Для решения проблем развития лизинга в республике необходимо регулярно издавать справочник лизинговых компаний в республике. В нем обязательно должна быть информация о преимуществе лизинга перед другими формами кредитования. Конечными пользователями этого информационного продукта должны стать предприятия, выпускающие конкурентоспособную продукцию. В этом случае к проекту можно будет привлечь банковские структуры и финансово-кредитные институты, имеющие развитую филиальную сеть.

Опыт работы лизинговых компаний республики показывает, что наибольшими потребителями лизинговых услуг являются начинающие предприниматели. В этой связи очень важно донести именно до них смысл и возможности лизинга, содействуя развитию малого и среднего бизнеса в РТ.

4. Особенности рынка лизинговых услуг в агропромышленном комплексе

Одной из основных форм государственной поддержки АПК является организация лизинговой предпринимательской деятельности, в том числе лизинг сельскохозяйственной техники. Инвестиционной механизм лизинга - это мощный рычаг в деле ускорения процесса технического перевооружения отрасли, оснащения сельских товаропроизводителей современной высокопроизводительной техникой.

Преимущество лизинга в сфере АПК состоит в том, что он не исключает, а даже предполагает и другие формы государственного регулирования, например налоговые и кредитные льготы.

С помощью лизинга можно также преодолеть, в некоторой мере, и монополизм производителей сельскохозяйственных машин за счет использования других источников получения техники: импорта, восстановления изношенных деталей, многократного использования разными потребителями и др. Наконец, лизинг расширяет доступ к дорогостоящим машинам, снижает время по содержанию хозяйствами собственного парка машин, особенно сезонного использования, и сопровождается фирменным сервисом. Развитие системы лизинга способствует:

- преодолению цен на сельхозтехнику и продукцию сельского хозяйства;

- расширению сбыта сельскохозяйственных машин и оборудования;

- повышению спроса на сельхозтехнику не только со стороны корпоративных аграрных коммерческих организаций и фермерских хозяйств, и садово-огородных товариществ, подсобных хозяйств промышленных предприятий;

- рациональному сочетанию интересов изготовителей машин, пользователей и лизингодателей.

В результате при лизинге возникает умноженный эффект, который обусловливается комплексом факторов:

- льготами, предоставляемыми сельскому хозяйству;

- включением лизинговой платы в себестоимость производимой продукции;

- использованием фьючерсных сделок на сельскохозяйственную продукцию;

- ускоренной амортизацией техники;

- снижением простоев техники и потерь при выполнении сельскохозяйственных работ;

- повышением машинной вооруженности производства и оборачиваемости техники;

- ростом эффективности использования техники за счет высококачественных сервисных услуг и др.

Существенным условием развития лизинга является возможность и потребность в оплате оказываемых по лизингу услуг в натуральной форме, т. е. путем встречной поставки производимой пользователем машин сельскохозяйственной продукции. Такая форма взаиморасчетов отвечает интересам, как крестьян, так и государства или другого кредитора.

Фьючерсные сделки позволяют организовать сельскохозяйственное производство в условиях острого недостатка денежных средств, а расчеты за аренду техники произвести после уборки урожая. Они выгодны и государству, так как гарантируют поставки продукции в федеральный фонд. В связи с ростом цен на продовольственные товары лизинг при фьючерсных сделках служит надежной защитой инвестиций в АПК и средством стабилизации продовольственного рынка.

По существу же лизинг представляет собой передачу потребителю техники в долговременную аренду с оплатой ее стоимости по частям в течение двух и более лет. Для сельского товаропроизводителя лизинг одновременно решает две важные проблемы - приобретение техники и ее финансирование. В результате обеспечивается конкурентоспособность крестьянских (фермерских) хозяйств и других сельскохозяйственных предприятий в рыночных условиях.

В общем случае в системе лизинга участвуют: изготовители (поставщики) машин, лизингодатели, пользователи (арендаторы - сельскохозяйственные товаропроизводители), инвесторы и финансово-кредитные учреждения, организации оптовой и розничной торговли, предприятия по переработке сельскохозяйственной продукции, посредники, предоставляющие консультационные, сервисные услуги, услуги по обучению и др.

Лизингодателем по обеспечению сельскохозяйственных товаропроизводителей машиностроительной продукцией на основе финансовой аренды (лизинга) за счет средств Федерального лизингового фонда могут являться лизинговые компании (фирмы), контрольный пакет акций которых закрепляется в федеральной собственности и не подлежит отчуждению и передаче на иных правах сторонним организациям.

Определенный опыт лизинговой деятельности в агропромышленном комплексе накопили такие организации, как «Росагроснаб», «Алькор», «АККОР-Лизинг», «Росагролизинг» - дочерняя компания государственного банка «Росагробанк» и др.

Заключение

При выполнении работы мы выполнили следующие цели и задачи: исследовали рынок лизинговых услуг; раскрыли понятие лизинга, его типы, виды и формы; выявили преимущества лизинга; проанализировали рынок лизинговых услуг в Татарстане; рассмотрели особенности рынка лизинговых услуг в агропромышленном комплексе.

Лизинг, как одна из форм инвестиций, представляется одним из наиболее реальных экономических инструментов, с помощью которых можно оздоровить и перепрофилировать производство в России.

Преимущества лизинга по сравнению с другими способами инвестирования состоят в том, что предприниматель может начать дело, располагая лишь частью средств, необходимых для приобретения помещений и оборудования (имущества). Предприятиям предоставляются не денежные средства, контроль над обоснованным расходом которых не всегда возможен, а непосредственно средства производства, необходимые для обновления и расширения производственного аппарата. При этом лизинг стимулирует аккумулирование средств частных инвесторов.

Такой финансовый инструмент, как лизинг, все активнее входит в сферу татарстанской экономики. В Татарстане делается многое для того, чтобы лизинг в нашей республике становился существенным элементом инвестиционной деятельности многих производственных предприятий, нацеленных на коммерческий успех.

Одной из приоритетных задач социально-экономического развития России на современном этапе является формирование российского рынка лизинговых услуг в АПК. Успешное развитие агропромышленного комплекса во многом будет зависеть от государственной поддержки и регулирования сельскохозяйственного производства на основе лизинга.

Необходимость государственной финансовой поддержки лизинга в системе АПК обусловлена особым статусом сельскохозяйственного производства как отрасли, обеспечивающей продовольственную безопасность России. Медленное и неэффективное развитие рынка сельскохозяйственных кредитов, низкая самоокупаемость сельскохозяйственных предприятий, зависимость от природных условий усиливает необходимость государственной поддержки.

Сегодня лизинг является основным способом оказания практической помощи АПК в приобретении машин и оборудования, в подъеме и укреплении материально-технической базы села и перерабатывающих предприятий.

инвестиция рынок лизинговый

Список использованной литературы

1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 26.01.1996 № 14-ФЗ (ред. от 07.02.2011). / ИПП Гарант.

2. ФЗ от 29.10.1998 № 164-Ф (ред. от 08.05.2010) «О финансовой аренде (лизинге)» / ИПП Гарант.

3. Постановление Правительства РФ от 10 июня 2001 г. № 404 «О совершенствовании лизинговой деятельности в АПК» / Консультант Плюс.

4. Колмыкова Т.С. Инвестиционный анализ: Учебное пособие.- М.: Инфра - М, 2009. - 204 с.

5. Лизинг: экономические и правовые основы: Учебное пособие. / Карп М.В., Шабалин Е.М., Эриашвили НД, Истомин О.Б.; Под ред. проф. Н.М. Коршунова. - М.: Юнити - Дана, 2011. - 191 с.

6. Левкович А.О. Формирование рынка лизинговых услуг: Учебное пособие.- М.: Изд-во деловой и учебной литературы, 2004. - 336 с.

7. Семейкин В.А. Лизинг техники в сельском хозяйстве и его эффективность: Учебное пособие / В.А. Семейкин. - М.: ФГОУ ВПО МГАУ, 2006. - 196 с.

8. Семенихин В.В. Лизинг. - М.: Эксмо, 2012. - 240 с.

9. Философова Т.Г. Лизинг: Учебник. - М.: Юнити -Дана, 2008. - 191 с.

10. Шабашев В.А., Федулова Е.А., Кошкин А.В. Лизинг: основы теории и практики: Учебное пособие. - М.: Кнорус, 2005. - 184 с.

11. Шмелева Н.В. Основы лизинга: Учебное пособие/ Н.В.Шмелёва, О.О.Скрябин. - М.: МИСиС, 2007. - 444 с.

12. Щеголева Н.Г. Лизинг; Учебное пособие. - М.: Московская финансово-промышленная Академия, 2005. - 98 с.

13. Дун И.Р. Развитие лизинговой деятельности в РФ на современном этапе //Финансы и кредит.- 2011.- № 31. - С. 32.

Размещено на Allbest.ru