Анализ финансовой отчётности

Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

1.Характеристика управленческого и финансового анализа

1.1 Цель и задачи финансового анализа

1.2 Цель и задачи управленческого анализа

1.3 Взаимосвязь финансового и управленческого анализа

2.Задача №1

3.Задача №2

Список использованной литературы

Приложение 1

Бухгалтерский баланс предприятия "А" на 01.01.2012

Приложение 2

Отчёт о прибылях и убытках предприятия "А" за 2011 год

1. Характеристика управленческого и финансового анализа

1.1 Цель и задачи финансового анализа

Финансовый анализ отражает процесс изучения финансового состояния и ключевых результатов деятельности предприятия с целью выявления и мобилизации резервов повышения его рыночной стоимости и обеспечения устойчивого экономического роста. Результаты такого анализа необходимы руководству предприятия для принятия обоснованных финансовых и инвестиционных решений, а также собственникам (акционерам, учредителям), кредиторам, инвесторам, поставщикам, налоговым службам и другим лицам, заинтересованным в успешной работе предприятия.

Ключевой целью финансового анализа является получение определённого числа основных параметров, дающих объективную и обоснованную характеристику финансового состояния предприятия. Это относится прежде всего к изменениям в составе и структуре активов и пассивов, в расчётах с дебиторами и кредиторами, в составе прибылей и убытков.

Локальные цели финансового анализа:

1. определение финансово-экономического состояния предприятия;

2. выявление изменений финансового состояния в пространственно-временном разрезе;

3. определение основных факторов, вызывающих изменения в финансовом состоянии;

4. прогноз основных тенденций финансового состояния.

Основными факторами, в конечном счёте, являются объём и качество аналитической информации.

На практике необходимо правильно читать информацию об исходных показателях, опираясь на цели и задачи анализа и управления. Основной принцип изучения аналитических показателей - дедуктивный метод, т.е. переход от общего к частному, но он должен использоваться многократно. В ходе такого анализа воспроизводятся историческая и логическая последовательность экономических факторов и событий, направленность и сила их воздействия на результаты хозяйственной деятельности предприятий.

1.2 Цель и задачи управленческого анализа

финансовой анализ управленческий отчетность

Выделение самостоятельного управленческого учёта и анализа позволяет более чётко управлять ресурсами и затратами, ориентируя их на конечные результаты: объём продукции, прибыль, маржу. Управленческий учёт и анализ призваны решать вопросы формирования затрат, эффективности использования ресурсов, а также производства и реализации продукции, однако каждый из них направлен на конечный результат только в пределах своих объектов решений.

Систему целей управленческого анализа можно представить следующим образом:

1. оценка места предприятия на рынке данного товара: определение организационно-технических возможностей предприятия, выявление конкурентоспособности продукции и ёмкости рынка;

2. анализ ресурсных возможностей увеличения объёма производства и продаж за счёт лучшего использования основных факторов производства: средств труда, предметов труда и трудовых ресурсов;

3. оценка возможных результатов производства и реализации продукции и путей ускорения этих процессов;

4. принятие решений по ассортименту и качеству продукции, запуску в производство её новых образцов;

5. выработка стратегии управления затратами на производство по отклонениям, по центрам затрат, центрам ответственности;

6. определение политики ценообразования;

7. анализ взаимосвязи объёма продаж, затрат и прибыли с целью управления безубыточностью производства.

Основными задачами управленческого анализа являются:

· оценка хозяйственной ситуации;

· выявление положительных и отрицательных факторов и причин действующего состояния;

· подготовка принимаемых управленческих решений;

· выявление и мобилизация резервов повышения эффективности хозяйственной деятельности.

1.3 Взаимосвязь финансового и управленческого анализа

Разделение анализа на финансовый и управленческий вызвано существующим на практике разделением на бухгалтерский (финансовый) и управленческий учёт. Бухгалтерский учёт предоставляет информацию, необходимую для составления финансовой отчётности (бухгалтерского баланса, отчёта о прибылях и убытках, отчёта об изменениях капитала и др.) на определённую дату. Любое предприятие нуждается в дополнительных источниках финансирования. Получить их можно только с финансового рынка. Привлечь потенциальных инвесторов и кредиторов можно с помощью достоверной информации о своём финансово-экономическом состоянии. От привлекательности опубликованных финансовых показателей во многом зависит возможность дополнительного привлечения капитала на цели развития предприятия.

Для удовлетворения внутренних информационных потребностей многие предприятия организуют управленческий учёт. Цель управленческого учёта - обеспечить информацией специалистов, ответственных за достижение конкретных целей. Этот процесс включает выявление, измерение, сбор, анализ, подготовку, интерпретацию, передачу и приём информации, необходимой управленческому персоналу для выполнения его функций.

В отличие от управленческого, бухгалтерский учёт предполагает сравнение доходов с расходами и выявление прибыли по предприятию в целом.

Несмотря на существенные различия, между элементами бухгалтерского и управленческого учёта существует сходство. Сравнительные характеристики бухгалтерского и управленческого учёта представлены в таблице 1.

Таблица 1

Сравнительные характеристики бухгалтерского и управленческого учёта

Из приведённых фактов видно, что по одинаковым областям сравнения абсолютно разные методы решения. Но в совокупности эти виды учёта, при правильном ведении на предприятиях позволяют развиваться в сегодняшних условиях рыночной экономики более успешно.

2.Задача №1

Условие задачи:

По данным формы "Бухгалтерский баланс" предприятия "А" оценить влияние факторов на изменение величины собственных оборотных средств.

Решение:

СОС₂₀₁₀ = 113000 - 49200 = 63800 тыс.руб.

ДСОС_ос = 113000 - 86000 = 27000 тыс.руб.

ДСОС_ВнОбА = -(49200 - 68600) = 19400 тыс.руб.

ДСОС = 27000 + 19400 = 46400 тыс.руб.

СОС₂₀₁₁ = 121800 - 71400 = 50400 тыс.руб.

ДСОС_ос = 121800 - 11300 = 8800 тыс.руб.

ДСОС_ВнОбА = -(71400-49200) = -22200 тыс.руб.

ДСОС = 8800 - 22200 = -13400 тыс.руб.

Вывод:

2010 г. по сравнению с 2009 г.

Собственные оборотные средства в анализируемом периоде возросли на 46400 тыс. руб. под влиянием двух факторов: за счёт изменения собственных средств (увеличились на 27000 тыс.руб.) и внеоборотных оборотных активов (увеличились на 19400 тыс.руб.).

2011 г. по сравнению с 2010 г.

Собственные оборотные средства а анализируемом периоде уменьшились на 13400 тыс.руб. под влиянием двух факторов: за счёт увеличения собственных средств (увеличились на 8800 тыс.руб.) и за счёт уменьшения внеоборотных оборотных активов (уменьшились на 22200 тыс.руб.).

3.Задача №2

Условие задачи:

По данным отчётности предприятия "А" оценить влияние факторов на изменение рентабельности продаж.

Решение:

Данный анализ проводится по следующим факторам:

1) Изменение рентабельности продаж под влиянием изменения выручки

ДRв = ( - ) *100% , коп

где В - выручка от продажи (ф. № 2 «Отчет о прибылях и убытках» стр.2110), тыс.руб.;

С - себестоимость продаж (ф. № 2 «Отчет о прибылях и убытках» стр. 2120),тыс. руб.,

К.р. - коммерческие расходы (ф. № 2 «Отчет о прибылях и убытках» стр. 2210), тыс. руб.,

У.р. - управленческие расходы (ф. № 2 «Отчет о прибылях и убытках» стр. 2220), тыс. руб.,

о - предыдущий период,

1 - отчетный период

ДRв = (99000 - 82000 - 8000 - 3000 / 99000) - (106000 - 88000 - 6000 -4000 / / 106000) ? 100% = -1коп.

2) Изменение рентабельности продаж под влиянием изменения уровня себестоимости

ДRс = ( - ) *100% , коп

ДRс = (106000 - 88000 - 8000 - 3000 / 106000) - (106000 - 82000 - 8000 -

- 3000 / 106000) = - 5,66коп.

3) Изменение рентабельности продаж под влиянием изменения уровня коммерческих расходов в выручке

ДRк.р. = ( - ) *100%, коп

ДRк.р. = (106000 - 88000 - 6000 - 3000 / 106000) - (106000 - 88000 - 8000 - - 3000 / 106000) ? 100% = 1,8коп.

4) Изменение рентабельности продаж под влиянием изменения уровня управленческих расходов в выручке

ДRу.р. = ( - ) *100%

ДRу.р. = (106000 - 88000 - 6000 - 4000 / 106000) - (106000 - 88000 - 6000 - - 3000 / 106000) ? 100% = - 0,9 коп.

5) Общее изменение рентабельности продаж

ДR = ДRв + ДRс +ДRк.р. + ДRу.р. = -1 + 6 - 1,8 - 0,9 = 4,3 коп

Вывод:

Таким образом, увеличение рентабельности продаж в целом на 4,3 коп. было связано с уменьшением уровня себестоимости продаж в выручке, которое сократило рентабельность на 5,66 коп., снижением уровня коммерческих и увеличением уровня управленческих расходов, которое сократило рентабельность продаж на 0,9 и 0,9 коп. соответственно, что перекрыто положительным влиянием роста выручки, обеспечивающей повышение рентабельности на 5,66 коп.

Список использованной литературы

1. Анализ финансовой отчётности: учеб. пособие для студентов, обучающихся по специальностям "Финансы и кредит", "Бухгалтерский учёт, анализ и аудит" / под ред. О.В. Ефимовой, М.В. Мельник. - 2-е изд., испр. и доп. - М.: ОМЕГА-Л, 2010.

2. Донцова Л.В, Никифорова Н.А., Анализ финансовой отчётности: учеб. пособие. - М.: "Дело и сервис", 2010.

3. Теория и практика анализа финансовой отчётности организации: учеб. пособие / под ред. Н.В. Парушиной. М.: Форум-Пресс, 2010.

4. Шеремет А.Д., Негашев Е.В., Методика финансового анализа. - М.: ИНФРА-М, 2009.

5. Шеремет А.Д., Комплексный анализ хозяйственной деятельности. - М.: ИНФРА-М, 2009.

Приложение 1

Бухгалтерский баланс предприятия "А" на 01.01.2012 (тыс.р.)

Приложение 2

Отчёт о прибылях и убытках предприятия "А" за 2011 год (тыс.р.)

Размещено на Allbest.ru