Анализ финансового состояния предприятия
Характеристика ОАО и его уставного капитала. Оценка финансового состояния промышленного предприятия. Обзор платежеспособности и устойчивости организации. Понятие дебиторской и кредиторской задолженности. Расчет показателей прибыли и рентабельности.
| Рубрика | Финансы, деньги и налоги |
| Вид | курсовая работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 18.08.2013 |
| Размер файла | 82,1 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Размещено на http://www.allbest.ru/
КУРСОВОЙ ПРОЕКТ
По предмету:
Анализ финансово-хозяйственной деятельности
На тему:
Анализ финансового состояния предприятия
Содержание
Введение
1. История организации
1.1 Виды деятельности предприятия
1.2 Использование прибыли
2. Финансовый анализ ОАО «Cавинский цементный завод»
2.1 Предварительная оценка финансового состояния предприятия
2.2 Анализ группировки и источников промышленного предприятия
2.3 Анализ платежеспособности предприятия
2.4 Анализ финансовой устойчивости предприятия
2.5 Оценка деловой активности предприятия
2.6 Анализ дебиторской и кредиторской задолженности
2.7 Анализ формирования прибыли предприятия
2.8 Факторный анализ показателей прибыли от реализации
2.9 Факторный анализ показателей рентабельности
2.10 Расчет порога рентабельности и запаса финансовой прочности
Заключение
Список используемой литературы
Введение
Анализ - хозяйственная деятельность организаций, их структурных подразделений, объединений и эффективность их деятельности, отражаемая в системе показателей плана, учета и отчетности.
Задачи экономического анализа:
1) Повышение научно-технической обоснованности бизнес-планов и нормативов.
2) Объективное и всестороннее исследование выполнения бизнес-планов и соблюдения нормативов.
3) Определение экономической эффективности использования трудовых, материальных и финансовых ресурсов (отдельно и в совокупности).
4) Оценка конечных финансовых результатов.
5) Выявление и внутренних резервов.
Под методом экономического анализа понимается способ подхода к изучению хозяйственных процессов в их становлении и развитии.
Особенностями метода экономического анализа являются использование системы показателей, всесторонне характеризующих хозяйственную деятельность, изучение причин изменения этих показателей, выявление и измерение взаимосвязи между ними в целях повышения эффективности.
Анализ хозяйственной деятельности его цели и задачи.
1) Финансовые результаты: доходы, расходы, прибыль.
2) Рентабельность капитала, активов, производства и продажи продукции.
3) Деловая активность: оборачиваемость и эффективность использования ресурсов (активов, капитала).
4) финансовое состояние: структура и динамика показателей баланса, ликвидность, платежеспособность, финансовая устойчивость.
По результатам финансового анализа проводится оценка деятельности организации в целом, устанавливаются конкретные факторы, оказавшие положительное и отрицательное влияние на ее результаты, а также разрабатываются варианты для принятия оптимальных решений для руководства компании.
1) Функционирование предприятия, его деловая активность носит цикличный характер. Анализ рекомендуется проводить на всех фазах экономического цикла.
2) На ход хозяйственных процессов оказывает влияние множество факторов объективного и субъективного характера. Все эти факторы в процессе АФХД необходимо тщательно изучать.
3) Для отражения полной картины состояния предприятия важны не только количественные методы, но и качественные характеристики его деловой активности. Их анализ - важная часть АФХД.
Анализу на предприятии подвергается не только производственная и финансовая сфера, но и юридические, экономические и социальные аспекты его функционирования.
Главная задача АФХД - оценка результатов хозяйственной деятельности, выявление факторов, обусловивших успехи и неудачи в анализируемом периоде, а так же планирование и прогнозирование деятельности предприятия на будущее. Она решается с помощью не только стоимостных данных бухгалтерского учета, но и данных оперативного и статистического учета в различных единицах измерения.
Анализ деятельности представляет собой комплексное исследование действия внешних и внутренних, рыночных и производственных факторов на количество и качество производимой предприятием продукции, финансовые показатели работы предприятия, и указать возможные перспективы развития дальнейшей производственной деятельности предприятия в выбранной области хозяйствования. Успешность анализа определяется различными факторами.
Выделим несколько основных принципов.
1) Прежде, чем начать выполнение анализа, необходимо составить достаточно четкую программу анализа, в нее должно быть включено разработка макетов аналитических таблиц, алгоритмов расчета показателей. Анализ проводится на основе учетной информации, поэтому начинать его следует с отбора необходимых данных.
2) При проведении анализа показатели деятельности предприятия всегда сравниваются. Сравнения могут проводиться с предыдущим периодом, с планом и со среднеотраслевыми показателями. Любые отклонения от нормативных или плановых значений должны тщательно анализироваться.
3) Завершенность и целесообразность любого анализа, имеющего экономическую направленность. Отбирая показатели, необходимо формулировать логику их объединения, для того чтобы была видна роль каждого из них, и не создавалось впечатление, что какой то аспект остался неохваченным. Основная цель проведения анализа - повышение эффективности функционирования хозяйственных субъектов и поиск резервов. Для достижения этих целей проводятся:
1. Оценка результатов работы за прошедшие периоды. Выработка мер по предупреждению нежеланных ошибок в деятельности предприятия и в ее финансовых результатах;
2. Вскрытие резервов повышения результативности деятельности;
3. Разработка обоснованных планов и нормативов.
В процессе достижения основной цели анализа решаются следующие задачи:
1. Определение базовых показателей для разработки производственных планов и программ на предстоящий период;
2. Объективное и всестороннее изучение выполнения установленных планов и соблюдения нормативов по количеству, структуре и качеству продукции, работ, услуг;
3. Определение экономической эффективности использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов;
4. Прогнозирование результатов хозяйственной деятельности.
1. История организации
Открытое акционерное общество «Савинский цементный завод» утверждено в соответствии с Указом Президента РФ № 721 «Об организационных мерах по преобразованию государственных предприятий, добровольных объединений, объединений государственных предприятий в акционерные общества» от 01.07.1992 года в процессе приватизации государственного предприятия «Савинский цементный завод» и является его правопреемником. В своей деятельности Общество руководствуется настоящим Уставом, Гражданским кодексом РФ, Федеральным законом РФ «Об акционерных обществах» от 26 декабря 1995 года в редакции от 07.08.2001 года. Общество создано без ограничения срока, но может быть реорганизовано или ликвидировано в соответствии с настоящим Уставом и действующим законодательством. Полное наименование общества ОАО « Савинский цементный завод». Место нахождения Общества: РФ 164258, п. Савинский, Плесецкий район, Архангельской области.
1.1 Виды деятельности предприятия
Основной целью деятельности Общества является наиболее полное и качественное удовлетворение потребностей отечественных и иностранных предприятий, учреждений, организаций и граждан в продукции, работах и услугах, производимых Обществом, а так же получение прибыли в российской и иностранной валюте в целях обеспечения долгосрочного развития Общества в соответствии с интересами его акционеров, расширения сферы его деятельности и укрепления финансового положения.
Для достижения цели, общество в рамках действующего законодательства и при условии получения всех необходимых лицензий или разрешений вправе заниматься следующими видами деятельности (но, не ограничиваясь ими):
1. Производство и реализация цемента и иных строительных материалов;
2. Внешнеэкономическая деятельность, включая посредническую;
3. Создание, приобретение, продажа, получение и передача в аренду и безвозмездно, эксплуатация и развитие объектов торговой сети, складской, информационной, транспортной и вспомогательной инфраструктуры;
4. Производство, оптовая и розничная закупка и реализация, получение и передача в аренду и безвозмездно товаров народного потребления, промышленной и сельскохозяйственной продукции, полуфабрикатов и сырья, основных и оборотных средств, производственных и непроизводственных фондов и других материальных и нематериальных активов, художественных и творческих изделий, технологий, различных видов интеллектуальной собственности, а так же документации к ним;
5. Содействие в демонстрации, приобретении образцов и самой продукции и товаров, технологий, различных новшеств, технической, коммерческой и другой документации с целью ее совершенствования, внедрения, производства и распространения;
6. Оказание транспортных и экспедиторских услуг;
7. Производство и реализация тепловой энергии, сжатого воздуха, кислорода, азота, добыча и реализация воды, канализация хозяйственно-бытовых стоков, геологоразведочные, горно-капитальные и горно-подготовительные работы;
8. Выполнение строительных и ремонтно-восстановительных работ;
9. Заготовка леса, лесопиление, деревообработка, производство продукции деревообработки;
10. Оказание по проведению химических анализов.
Общество может также осуществлять любые иные сопутствующие и необходимые виды деятельности, не запрещенные настоящим Уставом или действующим законодательством в РФ и за ее пределами.
1.2 Использование прибыли
Для обеспечения деятельности Общества сформирован его уставный капитал, который составляет 78 000рублей. «Савинский цементный завод» уже работает довольно долгое время с 01.01.1992 г. чем и объясняется его невысокий уставный капитал.
Общество разместило 5000 обыкновенных именных акций, 2200 привилегированных акций типа «А» и 600 привилегированных акций типа «Б», номинальной стоимостью 10 рублей каждая.
Общество вправе разместить дополнительно 100 000 обыкновенных именных акций, номинальной стоимостью 100 рублей. При условии полной оплаты уставного капитала Общество вправе по решению собрания акционеров увеличить уставный капитал путем увеличения номинальной стоимости размещенных акций или путем выпусков дополнительных акций с внесением изменений в устав.
Уставный капитал может быть уменьшен решением общего собрания путем уменьшения номинальной стоимости размещенных акций или приобретения и погашения части размещенных акций в целях сокращения их общего количества.
Фонды Общества. Общество создает и поддерживает резервный фонд в размере 5% от уставного капитала. Резервный фонд формируется путем ежегодных отчислений 5% чистой прибыли Общества до достижения их размера, установленного уставом. Резервный фонд предназначен для покрытия убытков Общества, погашения облигаций, выкупа акций в случае отсутствия иных средств. Совет директоров Общества вправе принять решение о создании иных фондов и произведении отчислений в них, об использовании средств, перечисленных в указанные фонды, в соответствии с их назначением и интересами Общества.
2. Финансовый анализ ОАО «Cавинский цементный завод»
2.1 Предварительная оценка финансового состояния предприятия
Финансовое состояние предприятия - это совокупность показателей отражающих его способность погасить свои долговые обязательства. Достижение рациональных пропорций собственного и заёмного капитала и наиболее эффективного его использования. Финансовое состояние может иметь абсолютную устойчивость, нормальную устойчивость быть неустойчивым и кризисным.
Абсолютная финансовая устойчивость характеризуется тем, что все запасы предприятия покрываются собственными оборотными средствами, т. е. организация не зависит от внешних кредиторов, отсутствием неплатежей и причин их возникновения. Нормальная финансовая устойчивость характеризуется тем, что предприятие использует для покрытия запасов помимо собственных оборотных средств также и долгосрочные привлеченные средства.
Неустойчивое финансовое положение характеризуется нарушением платежеспособности, при котором сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств, сокращения дебиторской задолженности, ускорения оборачиваемости запасов. Наличие нарушений финансовой дисциплины (задержки в оплате труда, использование временно свободных собственных средств резервного фонда и фондов экономического стимулирования и пр.), перебои в поступлении денег на расчетные счета и платежах, неустойчивая рентабельность, невыполнение финансового плана, в том числе по прибыли.
Кризисное финансовое состояние - это состояние, при котором предприятие находится на грани банкротства, т. к. денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность не покрывают даже его кредиторской задолженности и просроченных ссуд.
Аналитический баланс служит для оценки финансового состояния предприятия, итог баланса носит название «валюты баланса» и даёт ориентировочную сумму средств находящихся в распоряжении предприятия, составляется на основе баланса формы №1 и представляет собой сокращенный баланс. Он составляется для анализа финансового состояния предприятия . Отчёт о финансовых результатах (форма №2) и приложений к годовому балансу. В аналитическом балансе группируют однородные статьи, и при этом сокращается число статей из формы №1, повышается его наглядность, и поэтому аналитический баланс по-другому называют уплотненным балансом. При этом сокращается число статей баланса, что повышает его наглядность и позволяет сравнивать с другими предприятиями. Предварительную оценку финансового состояния предприятия можно сделать на основе выявления тех статей баланса, где показатели отклонены от нормы, что свидетельствует о крайне неудовлетворительной работе предприятия в отчетном периоде и определенных недостатках в работе, которые могли быть выявлены по данным аналитического учета. Затем проводится оценка изменений валюты баланса. До анализируемого периода можно ограничиться сравнением итогов валюты баланса. Увеличение валюты свидетельствует о росте производственных возможностей предприятия и заслуживает положительной оценки. Снижение валюты баланса оценивается отрицательно, так как сокращается хозяйственная деятельность предприятия (снижение спроса на продукцию, отсутствие сырья и материалов).
Таблица 1. - Аналитический баланс (тыс. руб.):
|
Актив |
Код строки |
На начало отчетного года |
На конец отчетного года |
Изменения |
|
|
I Основные средства и вложения |
|||||
|
Нематериальные активы |
110 |
95 |
68 |
-27 |
|
|
Основные средства: |
120 |
165047 |
165352 |
305 |
|
|
-здания, машины и оборудования |
122 |
165047 |
165352 |
305 |
|
|
Незавершенное строительство |
130 |
28587 |
28902 |
315 |
|
|
Долгосрочные финансовые вложения |
140 |
84 |
|||
|
Прочие долгосрочные финансовые вложения |
145 |
84 |
|||
|
Прочие внеоборотные активы |
150 |
||||
|
Итог по разделу I |
190 |
193813 |
194322 |
509 |
|
|
II Оборотные активы |
|||||
|
Запасы: |
210 |
43177 |
52801 |
9624 |
|
|
-сырьё, материалы и другие аналогичные ценности |
211 |
21995 |
23935 |
1940 |
|
|
-животные на выращивании и откорме |
212 |
1827 |
2361 |
534 |
|
|
-затраты в незавершенном производстве |
213 |
74 |
8249 |
8175 |
|
|
-готовая продукция и товары для перепродажи |
214 |
16319 |
18256 |
1937 |
|
|
-расходы будущих периодов |
216 |
||||
|
-прочие запасы и затраты |
217 |
2962 |
- |
||
|
Налог на добавленную ценность по приобретенным товарам |
220 |
12051 |
12042 |
-9 |
|
|
Дебиторская задолженность (платежи по которым наступят в течении 12 мес.от отчетной даты) |
240 |
102069 |
90531 |
-11538 |
|
|
Покупатели и заказчики |
241 |
99975 |
85073 |
-14902 |
|
|
Авансы выданные |
245 |
1945 |
4945 |
3000 |
|
|
Прочие дебиторы |
246 |
149 |
508 |
359 |
|
|
Краткосрочные финансовые вложения |
250 |
42 |
60 |
18 |
|
|
Прочие краткосрочные финансовые вложения |
253 |
42 |
60 |
18 |
|
|
Денежные средства: |
260 |
235 |
266 |
31 |
|
|
-касса |
261 |
12 |
|||
|
-расчётные счета |
262 |
188 |
266 |
78 |
|
|
-валютные счета |
263 |
||||
|
-прочие денежные средства |
264 |
35 |
- |
||
|
Прочие оборотные активы |
270 |
||||
|
Итог по разделу II |
290 |
157574 |
155700 |
-1874 |
|
|
Баланс (сумма строк 190+290) |
300 |
351387 |
350022 |
||
|
Пассив |
Код строки |
На начало отчетного года |
На конец отчетного года |
Изменения |
|
|
III. Капитал и резервы. |
|||||
|
Уставный капитал |
410 |
78 |
78 |
0 |
|
|
Добавочный капитал |
420 |
230365 |
230121 |
-244 |
|
|
Резервный капитал |
430 |
- |
- |
||
|
Фонд социальной сферы |
440 |
- |
- |
||
|
Целевые финансирования и поступления |
450 |
96 |
- |
- |
|
|
Нераспределенная прибыль прошлых лет |
460 |
2010 |
1450 |
-560 |
|
|
Непокрытые убытки прошлых лет |
465 |
(74441) |
(74441) |
- |
|
|
Нераспределенная прибыль |
470 |
- |
- |
||
|
Непокрытый убыток отчетного года |
475 |
- |
(20418) |
||
|
Итог по разделу III |
490 |
158108 |
136790 |
-21318 |
|
|
IV. Долгосрочные обязательства. |
|||||
|
Долгосрочные кредиты (св. 1 года) |
511 |
- |
- |
||
|
Долгосрочные заемные средства |
512 |
- |
- |
||
|
Прочие долгосрочные пассивы |
520 |
- |
- |
||
|
Итого по разделу IV |
590 |
- |
- |
||
|
V. Краткосрочные обязательства. |
|||||
|
Кредиторская задолженность |
620 |
193279 |
213232 |
19953 |
|
|
-поставщики и подрядчики |
621 |
122229 |
115013 |
-7216 |
|
|
-векселя к уплате |
622 |
- |
- |
||
|
-задолженность перед дочерними и зависимыми обществами |
623 |
1657 |
1657 |
- |
|
|
-задолженность перед персоналом организации |
624 |
718 |
1307 |
589 |
|
|
- задолженность перед государственными внебюджетными фондами |
625 |
37963 |
44478 |
6515 |
|
|
-задолженность перед бюджетом |
626 |
24727 |
26774 |
2047 |
|
|
-авансы полученные |
627 |
5985 |
24003 |
18018 |
|
|
-прочие кредиторы |
628 |
- |
- |
- |
|
|
Прочие краткосрочные обязательства |
660 |
||||
|
Итог по разделу V |
690 |
193279 |
213232 |
+19953 |
Анализ: Для анализа я использовала экономический метод сравнения, сравнение плановых показателей с фактическими. По активу: Основные средства и вложения на конец года по сравнению с началом года незначительно увеличились на 305 000руб. Запасы и затраты на конец года по сравнению с началом года увеличились на 1940 000руб. за счет того, что увеличилось количество животных на выращивание и откорм на 534000 руб., незавершенное производство на конец года так же незначительно увеличилось на 315000 руб. НДС по приобретенным ценностям на конец года снизилась на 9000 руб., это означает что существенных приобретений не было и показатель существенно не изменился. Оборотные средства снизились по сравнению с началом года 1874000 руб., за счет того, что дебиторская задолженность тоже снизились на 11538000 руб.
По пассиву: Капитал и резервы на конец года по сравнению с началом года снизились на -21318000 руб. Кредиты и другие заёмные средства на конец года по сравнению с началом года не изменились. Расчеты и прочие пассивы на конец года по сравнению с началом года увеличились на 19953 руб., за счет увеличения расчетов с кредиторами, поставщиками и образовалась задолженность перед персоналом, перед бюджетом.
По данным четко видно, что валюта баланса снизилась на конец года 1365000 руб., т. к. на начало года она составила 351387000 руб., а на конец года 350022000 руб.
2.2 Анализ группировки и источников промышленного предприятия
Устойчивость финансового положения предприятия в зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы. В процессе функционирования предприятия активы постоянно изменяются. Наиболее общее представление об изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.
Вертикальный анализ показывает структуру средств предприятия и их источников. Есть две причины для необходимости и целесообразности проведения такого анализа: с одной стороны - переход к относительным показателям позволяет проводить межхозяйственные сравнения и результатов деятельности предприятий, различающихся по величине используемых ресурсов. Вертикальному анализу можно проанализировать исходную отчетность.
Горизонтальный анализ отчетности заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Как правило, берутся базисные темпы роста за периоды (годы), что позволяет анализировать не только изменения отдельных показателей, но и составлять прогнозы.
Ценность результатов горизонтального анализа существенно снижается в условиях инфляции. Эти данные можно использовать при межхозяйственных сравнениях. Горизонтальный и вертикальный анализы взаимно дополняют друг друга, поэтому на практике нередко строят аналитические таблицы, характеризующие как структуру, так и динамику отдельных показателей отчетной бухгалтерской формы. Эти виды анализа ценны при межхозяйственных сопоставлениях, т. к. позволяют сравнивать отчетность совершенно разных по роду деятельности и объемам производства предприятий. Для выполнения аналитических исследований и оценки структуры актива и пассива баланса его статьи подлежат группировке.
Главными признаками группировки статей актива считают степень их ликвидности (т. е. скорости превращения их денежную наличность).
В зависимости от степени ликвидности, активы разделяют на четыре большие группы: быстро реализуемые активы, активы средней реализуемости, медленно реализуемые активы и трудно реализуемые активы.
В основе аналитической группировки пассива лежит юридическая принадлежность используемых предприятием средств (собственные и заемные) и продолжительность использования их в обороте предприятия.
Таблица 2. - Группировка структуры аналитического баланса (тыс. руб.):
|
Статьи актива баланса |
На начало отчетного года |
На конец отчетного года |
Изменения |
Статьи пассива баланса |
На начало отчетного года |
На конец отчетного года |
Изменения |
|
|
I Быстро реализуемые активы |
I Краткосрочные пассивы |
|||||||
|
Денежные средства: |
235 |
266 |
31 |
Краткосрочные финансовые кредиты |
||||
|
-касса |
12 |
- |
Ссуды, непогашенные в срок |
|||||
|
-расчетный счет |
188 |
266 |
78 |
Краткосрочные заемные средства |
||||
|
-валютные счета |
||||||||
|
-прочие денежные средства |
35 |
|||||||
|
Краткосрочные финансовые вложения |
42 |
60 |
18 |
|||||
|
Итог по разделу I |
277 |
326 |
49 |
Итог по разделу I |
- |
- |
- |
|
|
II Средне реализуемые активы |
IIСреднесрочные пассивы |
|||||||
|
Расчеты с дебиторами |
102069 |
90531 |
-11538 |
Расчеты и прочие пассивы |
193279 |
213232 |
19953 |
|
|
Итого по разделу II |
102069 |
90531 |
-11538 |
Итог по разделу II |
193279 |
213232 |
19953 |
|
|
III Медленно реализуемые активы |
III Долгосрочные пассивы |
|||||||
|
Запасы: |
43177 |
52801 |
9624 |
Долгосрочные и среднесрочные пассивы |
||||
|
-сырье, материалы и другие аналогичные ценности |
21995 |
23935 |
1940 |
Долгосрочные заемные средства |
||||
|
-животные на выращивании и откорме |
1827 |
2361 |
534 |
Прочие долгосрочные пассивы |
||||
|
-затраты в незавершенном производств |
74 |
8249 |
8175 |
|||||
|
-готовая продукция и товары для перепродажи |
16319 |
18256 |
1937 |
|||||
|
-товары отгруженные |
||||||||
|
-прочие запасы и затраты |
2962 |
- |
-2962 |
|||||
|
НДС по приобретенным ценностям |
12051 |
12042 |
-9 |
|||||
|
Итог по разделу III |
55228 |
64843 |
9615 |
Итог по разделу III |
- |
- |
- |
|
|
IV Труднореализуемые активы |
IV Постоянные пассивы |
|||||||
|
Оборотные средства: |
Уставный капитал |
78 |
78 |
- |
||||
|
-оборудование |
165047 |
165352 |
305 |
Добавочный капитал |
230365 |
230121 |
-244 |
|
|
Нематериальные активы |
95 |
68 |
-27 |
Специальные фонды и целевое финансирование |
96 |
- |
-96 |
|
|
Долгосрочные финансовые вложения |
84 |
- |
-84 |
Резерв на покрытие предстоящих расходов и платежей |
||||
|
Расходы не перекрытые сроками фондов и целевого финансирования |
Непокрытые убытки прошлых лет |
(74441) |
(74441) |
- |
||||
|
Незавершенное строительство |
28587 |
28902 |
315 |
Доходы будущих периодов |
||||
|
Прочие внеоборотные активы |
Нераспределенная прибыль прошлых лет |
2010 |
1450 |
-560 |
||||
|
Непокрытый убыток отчетного года |
(20418) |
-20418 |
||||||
|
Итог по разделу IV |
193813 |
194322 |
505 |
Итог по разделу IV |
158108 |
136790 |
-21318 |
|
|
Баланс (I+II+III+IV) |
351387 |
350022 |
-1365 |
Баланс (I+II+III+IV) |
351387 |
350022 |
-1365 |
Если это неравенство в группировке выполняется, то предприятие платёжеспособно, баланс его ликвидности, финансовое состояние устойчиво.
Для анализа я использовала экономический метод сравнения. Сравнила плановые показатели с фактическими.
Данное неравенство в группировке не выполняется.
IА > IП - означает, что у предприятия на данный момент нет непогашенных задолженностей;
IIА ? IIП - показывает, что предприятие финансово зависит от кредиторов, что платежей больше чем свободных средств;
IIIА ? IIIП - показывает, что медленно реализуемые активы перекрывают долгосрочные пассивы;
IVА ? IVП - показывает, что собственного капитала больше, чем внеоборотных средств.
Анализ:
1) I раздел актива баланса - быстрореализуемые активы увеличились на конец года, по сравнению с началом года, на 49 тыс. руб., за счет того, что увеличились денежные средства на 31 тыс. руб.
II раздел актива баланса - средне реализуемые активы уменьшились на -11538 тыс. руб., за счет уменьшения дебиторской задолженности, что хорошо сказывается на деятельности предприятия.
III раздел актива баланса - медленно реализуемые активы увеличились на 9615 тыс. руб., за счет сырья и материалов +1940 тыс. руб., количества животных на выращивании и откорме +534 тыс. руб., увеличились затраты в незавершенном производстве +8175тыс.руб., готовой продукции +1937 тыс. руб.
IV раздел актива - трудно реализуемые активы возросли на 505 тыс. руб. за счет улучшения основных средств и незавершенного строительства на эту же сумму 505 тыс. руб.
2) По I разделу пассива видим, что у предприятия не имеется краткосрочных кредитов.
II раздел пассива баланса - среднесрочные пассивы к концу года увеличены на 19953 тыс. руб.
III раздел пассива баланса - долгосрочные пассивы одинаковы на начало и конец года без изменений.
IV раздел пассива - постоянные пассивы предприятия в течение года уменьшились на -21318 тыс. руб.
Актив баланса - это часть бухгалтерского баланса, в которой отражается всё имущество предприятия, включая как материальные, так и нематериальные ценности, а также состав и размещение имеющихся ценностей. Имущество в активе баланса отражается по закупочным ценам с учетом амортизации.
Для осуществления хозяйственной деятельности каждое предприятие должно располагать определенным имуществом, принадлежащим ему на правах собственности. Все виды такого имущества в совокупности называются активами предприятия.
В зависимости от характера участия в хозяйственном процессе и скорости оборота все имущественные ценности предприятия подразделяются на два основных вида:
1) оборотные активы;
2) внеоборотные активы.
Оборотные активы (или оборотный капитал) представляют собой совокупность имущественных ценностей предприятия, обслуживающих текущий хозяйственный процесс и полностью потребляемых в течение одного торгово-производственного цикла. Внеоборотные активы (или основной капитал) представляют собой совокупность имущественных ценностей торгового предприятия, многократно участвующих в процессе его хозяйственной деятельности и переносящих на издержки обращения свою использованную стоимость частям.
Таблица 3. - Состав и структура активов предприятия (тыс. руб.):
|
Показатели |
На начало |
На конец |
Изменения |
Темп динамики |
||||
|
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
в пунктах |
|||
|
Внеоборотные активы |
193813 |
55,16 |
194322 |
55,5 |
+509 |
-0,34 |
100,26 |
|
|
Оборотные активы |
157574 |
44,84 |
155700 |
44,5 |
-1874 |
+0,34 |
98,81 |
|
|
ИТОГО |
351387 |
100 |
350022 |
100 |
-1365 |
0 |
99,61 |
Для анализа я использовала экономический метод сравнения.
Цель: сравнение показателей на начало года с показателями на конец года для оценки степеней эффективности работы.
Анализ: общая величина активов предприятия на начало года составила 351387 тыс. руб., на конец года этот показатель уменьшился на -1365 тыс. руб. и стал составлять 350022 тыс. руб. К таким изменениям привело снижение оборотных активов на -1874 тыс. руб. и увеличение внеоборотных активов на 509 тыс. руб.
За счет снижения оборотных активов можно определить что предприятие в этом периоде работает неэффективно.
Внеоборотные активы предприятия - основные средства и нематериальные активы относятся к наименее ликвидному имуществу предприятия, используемому в его хозяйственной деятельности длительное время, в течение которого оно переносит свою стоимость на готовый продукт, услугу. Нематериальные активы представляют собой долгосрочные вложения средств, не имеющие какой-либо натурально-вещественной формы. К нематериальным активам относят стоимость имущественных прав на изобретения и другие объекты интеллектуальной собственности (авторские права патенты, лицензии). Внеоборотные активы, или основные фонды, к которым относятся средства производства длительного использования, стоимость которых переносится на стоимость продуктов производства постепенно в течение длительного времени: здания и сооружения, технологическое оборудование, дороги, авторские права и так далее. Нематериальные активы и основные фонды учитываются по остаточной стоимости.
Анализ использования внеоборотных активов является активным средством воздействия на эффективность производства. При анализе устанавливают зависимость результатов от величины затрат и степени использования ресурсов, выявляют закономерности изменения эффективности использования внеоборотных активов.
Основным направлением деятельности предприятия являются достижения наилучших результатов при наименьших затратах. Успешному осуществлению этой задачи во многом способствует эффективное использование внеоборотных активов.
Анализ состава и движения основных фондов осуществляется по данным годового отчета. В отчете содержатся данные, характеризующие наличие, состав и движение основных фондов по их полной первоначальной стоимости. Экономическая эффективность использования основных фондов характеризуется долей амортизации. С ростом и совершенствованием техники сумма ежегодной амортизации также возрастает, но поскольку увеличивается выпуск продукции, изготовленной на более производительном оборудовании, то сумма амортизации стоимости единицы изделия обычно уменьшаются. Экономия на амортизации особенно ощутима при перевыполнении, при постоянной величине основных фондов.
Улучшение использования внешних активов на предприятии можно достигнуть путем:
1. Приобретение высококачественных ОС.
2. Своевременного и качественного проведения планово-предупредительных и капитальных ремонтов.
3. Повышения квалификации обслуживающего персонала.
4. Внедрение новой техники энерго- и топливо- сберегающей.
5. Сдача свободных помещений в аренду юридическим лицам.
Таблица 4. - Состав и структура внеоборотных активов (тыс. руб.):
|
Показатели |
На начало |
На конец |
Изменения |
Темп динамики |
||||
|
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
в пунктах |
|||
|
НМА |
95 |
0,05 |
68 |
0,04 |
-27 |
-0,01 |
71,58 |
|
|
ОС |
165047 |
85,16 |
165352 |
85,09 |
305 |
-0,07 |
100,19 |
|
|
Долгосрочные вложения |
84 |
0,04 |
- |
-84 |
-0,04 |
|||
|
Незавершенное строительство |
28587 |
14,75 |
28902 |
14,87 |
315 |
+0,12 |
101,10 |
|
|
ИТОГО |
193813 |
100 |
194322 |
100 |
509 |
0 |
100,26 |
Для анализа я использовала экономический метод сравнения.
Цель: сравнение показателей на начало года с показателями на конец года для оценки степеней эффективности работы.
Анализ: наблюдается увеличение ОС на 305 тыс. руб. можно расценить как положительное явление, вероятно на предприятии приобретено новое оборудование, в незавершенном строительстве так же видим увеличение на 315 тыс. руб., это связано с тем что у предприятия планы на расширение производства, а в НМА наблюдаем снижение на - 27 тыс. руб. положение предприятия вполне устойчивое, работа эффективная.
Оборотные активы предприятия. Основные задачи анализа оборотных средств заключаются в определении обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами, оборачиваемости оборотных средств, состояние дебиторской задолженности.
Финансовое положение предприятия находится в непосредственной зависимости от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги. Так, наибольший период оборота имеет недвижимое имущество и прочие внеоборотные активы (основные средства, нематериальные активы и др.), представляющие собой средства, предназначенные для долгосрочного использования предприятием.
Движение оборотных активов предприятия в процессе их кругооборота проходит четыре основных стадии, последовательно меняя свои формы.
Управление оборотными активами предприятия связано с конкретными особенностями формирования его операционного цикла. Операционный цикл представляет собой период полного оборота всей суммы оборотных активов, в процессе, которого происходит смена отдельных их видов. Он характеризует промежуток времени между приобретением производственных запасов и получением денежных средств от реализации, произведенной из них продукции.
На первой стадии денежные активы (включая их эквиваленты в форме краткосрочных финансовых инвестиций) используются для приобретения сырья и материалов.
На второй стадии входящие запасы материальных оборотных активов в результате непосредственной производственной деятельности превращаются в запасы готовой продукции.
На третьей стадии запасы готовой продукции реализуются потребителям и до наступления их оплаты преобразуются в текущую дебиторскую задолженность.
На четвертой стадии оплаченная текущая дебиторская задолженность вновь преобразуется в денежные активы (часть которых до их производственного востребования может храниться в форме высоколиквидных краткосрочных финансовых инвестиций).
Первоначально при создании предприятия оборотные средства формировались как часть его уставного капитала.
Они направляются на приобретение производственных запасов, поступающих для изготовления продукции.
Готовая продукция поступает на склад и отгружается ее потребителям. До момента ее оплаты производитель испытывает потребность в денежных средствах. Величина этой потребности зависит не только от объема вложенных средств, но и от размера предстоящих расчетов, она может колебаться в течение года по разным причинам, по этому предприятия, организации и другие источники формирования оборотных средств - устойчивые пассивы, кредиторскую задолженность, прибыль, амортизационный фонд.
В качестве оборотных средств они используют устойчивые пассивы, которые приравниваются к собственным источникам, так как постоянно находится в обороте предприятия, используются для финансирования его хозяйственной деятельности, но ему не принадлежащие.
К устойчивым пассивам относятся:
1. Минимальная переходящая задолженность по заработной плате и отчислениям на социальное страхование в пенсионный фонд, медицинское страхование;
2. Минимальная задолженность по резервам на покрытие предстоящих расходов и платежей;
3. Задолженность заказчикам по авансам и частичной оплате продукции;
4. Временно неиспользуемые остатки фондов специального назначения, образованные за счет прибыли, задолженность бюджету по некоторым видам налогов.
Оборотные средства - это авансированная стоимость для планомерного образования основных производственных фондов и фондов обогащения в размерах необходимых предприятию для осуществления бесперебойного процесса.
Таблица 5. - Состав и структура оборотных активов (тыс. руб.):
|
Показатели |
На начало |
На конец |
Изменения |
Темп динамики |
||||
|
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
в пунктах |
|||
|
Запасы |
43177 |
29,67 |
52801 |
36,75 |
+9624 |
7,08 |
122,29 |
|
|
Дебиторская задолженность |
102069 |
70,14 |
90531 |
63,02 |
-11538 |
-7,12 |
88,7 |
|
|
Краткосрочные фин. вложения |
42 |
0,03 |
60 |
0,04 |
+18 |
0,01 |
142,86 |
|
|
Денежные средства |
235 |
0,16 |
266 |
0,19 |
+31 |
0,03 |
113,19 |
|
|
ИТОГО |
145523 |
100 |
143658 |
100 |
-1865 |
0 |
98,72 |
Для анализа я использовала экономический метод сравнения.
Цель: сравнение показателей на начало года с показателями на конец года для оценки эффективности работы.
Анализ: общая величина оборотных активов на начало года составила 145523 тыс. руб., на конец года этот показатель уменьшился на 1865 тыс. руб. и стал составлять 143658 тыс. руб.
За анализируемый период запасы предприятия увеличились на 9624 тыс. руб., дебиторская задолженность уменьшилась на - 11538 тыс. руб., и денежные средства увеличились на 31 тыс. руб.
В этом периоде наблюдается снижение дебиторской задолженности, все поставщики расплатились за продукцию, но за счет увеличения запасов и краткосрочных вложений в следующем периоде ситуация улучшится, а в данном периоде наблюдается снижение эффективности работы. Источники формирования финансовых ресурсов.
Источниками формирования финансовых ресурсов является совокупность источников удовлетворения дополнительной потребности в капитале на предстоящий период, обеспечивающем развитие предприятия.
Принципиально все источники финансовых ресурсов предприятия можно представить в виде следующей последовательности:
- собственные финансовые ресурсы и внутрихозяйственные резервы;
- заемные финансовые средства;
- привлеченные финансовые средства.
Собственные и привлеченные источники финансирования образуют собственный капитал предприятия. Инвесторы участвуют в доходах от реализации инвестиций на правах долевой собственности. Заемные источники финансирования образуют заемный капитал предприятия. Собственный капитал.
Прежде всего предприятие ориентируется на использование внутренних источников финансирования.
Собственные внутренние средства включают:
1. уставный капитал;
2. добавочный капитал;
3. нераспределенную прибыль.
Организация уставного капитала, его эффективное использование, управление им - одна из главных и важнейших задач финансовой службы предприятия. Уставный капитал - основной источник собственных средств предприятия. Сумма уставного капитала акционерного общества отражает сумму выпущенных им акций, а государственного и муниципального предприятия - величину уставного капитала. Уставный капитал изменяется предприятием, как правило, по результатам его работы за год после внесения изменений в учредительные документы.
Увеличить (уменьшить) уставный капитал можно за счет выпуска в обращение дополнительных акций (или изъятия из обращения какого-то их количества), а также путем увеличения (уменьшения) номинала старых акций.
К добавочному капиталу относятся:
1. результаты переоценки основных фондов;
2. эмиссионный доход акционерного общества;
3. средства на пополнение оборотных фондов.
Привлеченные средства предприятий - средства, предоставленные на постоянной основе, по которым может осуществляться выплата владельцам этих средств дохода.
Заемный капитал. Для покрытия потребности в основных и оборотных фондах в ряде случаев для предприятия становится необходимым привлечение заемного капитала. Такая потребность может возникнуть по независящим от предприятия причинам. Ими могут быть чрезвычайные обстоятельства, реконструкция и техническое перевооружение производства, отсутствие достаточного стартового капитала, наличие сезонности в производстве, заготовках, переработке, снабжении и сбыте продукции и другие причины.
Таким образом, заемный капитал, заемные финансовые средства - это привлекаемые для финансирования развития предприятия на возвратной основе денежные средства и другое имущество.
Основными видами заемного капитала являются: банковский кредит, эмиссия облигаций и другие.
Заемный капитал по сроку подразделяется на:
- Краткосрочный, долгосрочный.
- Банковские кредиты предоставляются предприятию на основании кредитного договора, кредит предоставляется на условиях платности, срочности, возвратности под обеспечения: гарантии, залог недвижимости, залог других активов предприятия.
Таблица 6. - Источники формирования хозяйственных средств предприятия (тыс. руб.):
|
Показатели |
На начало |
На конец |
Изменения |
Темп динамики |
||||
|
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
в пунктах |
|||
|
Собственный капитал |
158108 |
45 |
136790 |
39,1 |
-21318 |
-5,9 |
86,52 |
|
|
Заемный капитал |
193279 |
55 |
213232 |
60,9 |
19953 |
+5,9 |
110,32 |
|
|
ИТОГО |
351387 |
100 |
350022 |
100 |
-1365 |
0 |
99,61 |
Для анализа я использовала экономический метод сравнения.
Цель: сравнение показателей на начало года с показателями на конец года для оценки степеней эффективности работы. Анализ: Собственный капитал уменьшился на 21318 тыс. руб., а заемный капитал увеличился на 19953тыс.руб., следовательно, Савинский цементный завод испытывает финансовые трудности, наблюдается снижение эффективности работы. Работа предприятия в данном периоде неэффективная.
Таблица 7. - Состав и структура собственного капитала (тыс. руб.):
|
Показатели |
На начало |
На конец |
Изменения |
Темп динамики |
||||
|
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
в пунктах |
|||
|
Уставный капитал |
78 |
0,05 |
78 |
0,05 |
0 |
0 |
100 |
|
|
Добавочный капитал |
230365 |
145,7 |
230121 |
168,23 |
-244 |
22,53 |
99,9 |
|
|
Резервный капитал |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
|
Целевые финансирования |
96 |
0,06 |
- |
- |
-96 |
-0,06 |
||
|
Нераспределенная прибыль прошлых лет |
2010 |
1,27 |
1450 |
1,06 |
-560 |
-0,21 |
72,14 |
|
|
Непокрытый убыток прошлых лет |
(74441) |
(47,08) |
(74441) |
(47,08) |
0 |
0 |
100 |
|
|
Непокрытый убыток отчетного года |
- |
- |
(20418) |
(14,93) |
(20418) |
-14,93 |
||
|
ИТОГО |
158108 |
Подобные документы
Содержание, цели и методика проведения анализа финансового состояния. Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости как показателей финансового потенциала. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности, состава и структуры оборотных активов.
дипломная работа [89,3 K], добавлен 28.07.2012Экспресс-анализ финансового состояния ОАО "Лесник". Оценка имущества и капитала предприятия. Анализ показателей ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости, деловой активности, рентабельности предприятия. Факторный анализ прибыли организации.
дипломная работа [562,4 K], добавлен 23.07.2011Сущность состояния и финансовой устойчивости предприятия. Анализ финансового состояния предприятия ООО "Фаворит", его платежеспособности, рентабельности. Оценка показателей устойчивости. Предложения по улучшению финансового состояния предприятия.
дипломная работа [210,0 K], добавлен 01.03.2012Понятие, значение, цели и задачи анализа финансового состояния организации. Характеристика структуры активов, оценка ликвидности и платежеспособности. Состав и динамика дебиторской и кредиторской задолженностей. Определение рентабельности предприятия.
дипломная работа [150,4 K], добавлен 22.02.2012Этапы и методы финансового анализа предприятия. Оценка ликвидности и платежеспособности организации. Анализ показателей деловой активности и рентабельности. Управление дебиторской задолженностью как способ улучшения финансового состояния предприятия.
дипломная работа [3,7 M], добавлен 12.09.2011Анализ показателей ликвидности баланса предприятия. Формулы для расчета финансовых коэффициентов абсолютной и промежуточной ликвидности, текущей платежеспособности, чистого оборотного капитала, соотношения дебиторской и кредиторской задолженности.
контрольная работа [237,5 K], добавлен 21.12.2013Общая оценка финансового положения ОАО "Амурфармация" методом построения аналитического баланса. Расчет показателей эффективности использования капитала. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности. Ликвидность предприятия, финансовая устойчивость.
курсовая работа [74,0 K], добавлен 21.06.2010Значение, цели и задачи анализа финансового состояния организации. Оценка финансового состояния ООО "Магия": анализ структуры актива и пассива баланса, ликвидности и платежеспособности, прибыли и рентабельности. Резервы улучшения финансового состояния.
дипломная работа [3,0 M], добавлен 20.12.2009Содержание и методы анализа финансового состояния предприятия. Факторный анализ прибыли и маржинальный анализ предприятия, его финансовой устойчивости, деловой активности, ликвидности и платежеспособности, дебиторской и кредиторской задолженности.
курсовая работа [410,6 K], добавлен 03.06.2014Сущность анализа финансового состояния. Анализ источников формирования капитала, показателей платежеспособности, рентабельности и устойчивости компании. Влияние амортизационной политики на результаты производственно-финансовой деятельности предприятия.
дипломная работа [127,8 K], добавлен 08.11.2010Задачи, методы и приемы финансового анализа организации. Анализ статей бухгалтерского баланса. Оценка имущественного состояния предприятия, финансовой устойчивости, рентабельности, ликвидности и платежеспособности. Резервы улучшения финансового состояния.
курсовая работа [72,8 K], добавлен 15.11.2009Экономическая характеристика организации. Анализ бухгалтерского баланса, оборотных средств, платежеспособности, ликвидности, рентабельности, дебиторской и кредиторской задолженности, финансовой устойчивости. Пути повышения финансовой устойчивости.
курсовая работа [73,4 K], добавлен 13.01.2014Общая характеристика ООО "Амкор-Электроникс". Оценка финансового состояния предприятия по данным бухгалтерского баланса. Анализ финансовой устойчивости, платежеспособности. Диагностика вероятного банкротства предприятия. Анализ прибыли и рентабельности.
курсовая работа [641,6 K], добавлен 15.12.2010Анализ финансовой устойчивости, дебиторской и кредиторской задолженности, ликвидности баланса и финансовых результатов деятельности предприятия. Система показателей для оценки рентабельности. Роль бухгалтерского учета в информационном обеспечении анализа.
курсовая работа [48,3 K], добавлен 25.04.2015Анализ финансовой устойчивости, платежеспособности предприятия и ликвидности его баланса. Определение структуры имущества и источников его образования. Оценка структуры активов оборачиваемости. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности организации.
курсовая работа [280,4 K], добавлен 28.05.2016Анализ показателей прибыли, рентабельности, ликвидности и платежеспособности предприятия. Оценка финансовой устойчивости. Улучшение финансового положения организации путем сокращения величины дебиторской задолженности и пополнения ликвидных ресурсов.
курсовая работа [439,2 K], добавлен 14.08.2013Теоретические аспекты анализа финансового состояния предприятия. Оценка показателей финансовой устойчивости и организации. Практика проведения оценки состояния ООО "ППО "Орбита". Показатели ликвидности предприятия, рентабельности, деловой активности.
курсовая работа [142,9 K], добавлен 16.04.2014Анализ финансового положения предприятия. Структура баланса. Оценка показателей ликвидности и платежеспособности, финансовой устойчивости. Анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности. Анализ деловой активности, прибыли и рентабельности.
курсовая работа [74,2 K], добавлен 22.03.2018Система индикаторов оценки финансового состояния предприятия. Оценка имущества предприятия, источников его формирования. Анализ платежеспособности, уровня финансовой устойчивости предприятия. Разработка путей улучшения его финансового состояния.
курсовая работа [88,1 K], добавлен 05.06.2011Значение дебиторской задолженности при управлении финансовой устойчивостью. Анализ и оценка финансового состояния предприятия. Современные формы рефинансирования дебиторской задолженности. Влияние изменения срока предоставления кредита на рост прибыли.
курсовая работа [222,8 K], добавлен 21.02.2014
