Сущность, задачи и содержание финансового планирования на предприятии ООО "ВТП-Механика"

· отсутствие в стране-заказчике технологии или производственных мощностей для получения необходимой продукции, сопровождающееся нехваткой СКВ для её закупки за рубежом.

- для переработчика:

· желание загрузить простаивающие производственные мощности;

· часто при этом -- нехватка оборотных средств для самостоятельного приобретения сырья, недоступность кредитов, наличие задолженностей, что не позволило бы использовать по назначению поступающую на расчётный счёт предоплату.

В разных странах к толлинговым сделкам применяются различные меры экономической политики, обусловленные национальным законодательством, но общим признаком является то, что ввозимые под таможенным режимом «переработка» при внешнем толлинге материальные ресурсы не облагаются таможенными пошлинами и НДС.

Что касается внутреннего толлинга, то здесь наблюдаются некоторые отличия. Так, как уже отмечалось, приобретаемое иностранной фирмой в России сырьё не облагается НДС, в то время как закупаемые в странах Европейского Союза для последующей переработки в ЕС материальные ресурсы подлежат обложению НДС в обязательном порядке.

Помимо этого, многие страны устанавливают дополнительные налоговые льготы для привлечения зарубежных заказчиков-толлингеров.

Как уже отмечалось, в Российской Федерации толлинговые операции наиболее активно применяются в алюминиевой промышленности, загружая отечественные производственные мощности. При этом складывается такая ситуация, что на мировом рынке присутствует российский алюминий, но не российский производитель алюминия, что не даёт возможности отечественным алюминиевым заводам влиять на уровень цен, как алюминия, так и глинозёма и другого исходного сырья. Помимо этого, изучение контрагентов российских алюминиевых заводов показывает, что основными партнёрами предприятий по внешнему толлингу являются иностранные фирмы, зарегистрированные в странах с большими налоговыми льготами, в так называемых оффшорных зонах.

В связи с этим представляется целесообразным постановка на учёт в налоговых органах оффшорных фирм, осуществляющих толлинговую деятельность в Российской Федерации. А также обложение налогом на добавленную стоимость закупок, транспортировки, переработки на территории России материальных ресурсов, приобретаемых иностранными фирмами для их дальнейшей переработки.

Помимо этого для привлечения зарубежных заказчиков необходимо существенно сократить сроки рассмотрения документов для выдачи разрешения на переработку российским предприятиям и сделать возможным быстрое внесение необходимых изменений в заключаемые контракты на переработку.

Рис. 2. Работа предприятия на основе толлинга

2.2 Организационно-экономическая характеристика предприятия

ООО «ВТП-Механика» создано в 2006 году.

"Общество с ограниченной ответственностью "ВТП - Механика", является юридическим лицом - созданным в целях извлечения прибыли. Общество создано на основании Решения единственного участника в соответствии с Гражданским кодексом Российской Федерации, Федеральным Законом от 08.08.98 г. №14-ФЗ "Об обществах с ограниченной ответственностью" и другими актами действующего законодательства Российской Федерации.

Общество имеет в собственности обособленное имущество и отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом, может от своего имени совершать сделки, приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, выступать истцом или ответчиком в суде, арбитражном суде.

Общество имеет самостоятельный баланс, расчетный и иные счета. Общество имеет круглую печать, содержащую его полное фирменное наименование на русском языке и указание на его местонахождения. Общество вправе иметь штампы и бланки со своим фирменным наименованием, собственную эмблему, а также зарегистрированный в установленном порядке товарный знак и другие средства индивидуализации.

Полное фирменное наименование Общества на русском языке: Общество с ограниченной ответственностью " ВТП-Механика".

Местонахождение Общества:

199106, Россия, Санкт - Петербург, 24-я линия В.О. д. 3-7.

Любое коммерческое предприятие ставит цель - получение прибыли. Данное предприятие не является исключением.

Целью данного предприятия является: извлечение прибыли.

Для достижения своей цели Общество осуществляет следующие основные виды деятельности:

- осуществление инвестиционной деятельности в форме капитальных вложений, реализация инвестиционных проектов;

- розничная и оптовая торговля всеми видами товаров народного потребления, промышленных и продовольственных товаров;

- оказание посреднических, маркетинговых и информационных услуг;

- оказание складских и экспедиторских услуг;

- перевозки грузов и пассажиров морским, речным, железнодорожным, автомобильным и авиатранспортом;

- оказание услуг по хранению и складированию грузов и товаров; и др.

Управляет предприятием генеральный директор. За финансовую часть отвечает главный бухгалтер. Производственной площадкой руководит начальник производства. Технический директор(главный инженер) отвечает за производство и отдел по охране труда, ему подчиняется начальник производства.

Должностные обязанности генерального директора предприятия:

v обеспечивать максимально эффективную деятельность возглавляемого предприятия;

v осуществлять планирование, учет, составление и своевременное

v представление отчетности о деятельности предприятия;

v обеспечивать качественное выполнение муниципального заказа;

v обеспечивать предоставление качественных услуг населению;

v применять оптимальные методы организации труда, а также использовать положительный зарубежный опыт управления предприятием;

v организовать выполнение сотрудниками своего предприятия заданий, обеспечивать рациональное распределение обязанностей между сотрудниками, осуществлять контроль над их исполнением.

Взаимоотношения работников и директора предприятия, возникающие на основе трудового договора, регулируются законодательством Российской Федерации о труде. И коллективным договором, заключаемым на Предприятии с его трудовым коллективом в порядке, установленным законодательством Российской Федерации для регулирования трудовых отношений.

Главный бухгалтер осуществляет организацию бухгалтерского учета хозяйственно-финансовой деятельности и контроль над экономным использованием материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сохранностью собственности предприятия.

Формирует в соответствии с законодательством о бухгалтерском учете учетную политику, исходя из структуры и особенностей деятельности предприятия, необходимости обеспечения его финансовой устойчивости. Возглавляет работу по подготовке и принятию рабочего плана счетов, форм первичных учетных документов, применяемых для оформления хозяйственных операций, по которым не предусмотрены типовые формы, разработке форм документов внутренней бухгалтерской отчетности, а также обеспечению порядка проведения инвентаризаций, контроля над проведением хозяйственных операций, соблюдения технологии обработки бухгалтерской информации и порядка документооборота.

Главный бухгалтер обеспечивает рациональную организацию бухгалтерского учета и отчетности на предприятии и в его подразделениях на основе максимальной централизации учетно-вычислительных работ и применения современных технических средств и информационных технологий. Прогрессивных форм и методов учета и контроля, формирование и своевременное представление полной и достоверной бухгалтерской информации о деятельности предприятия, его имущественном положении, доходах и расходах, а также разработку и осуществление мероприятий, направленных на укрепление финансовой дисциплины.

Организует учет имущества, обязательств и хозяйственных операций, поступающих основных средств, товарно-материальных ценностей и денежных средств, своевременное отражение на счетах бухгалтерского учета операций, связанных с их движением, учет издержек производства и обращения, исполнения смет расходов, реализации продукции, выполнения работ (услуг), результатов хозяйственно-финансовой деятельности предприятия, а также финансовых, расчетных и кредитных операций.

Обязанности работника кадровой службы возложены на одного из бухгалтеров, по совместительству.

В обязанности кадровой службы входит:

· ведение и учет личного состава предприятия, его подразделений в соответствии с унифицированными формами первичной учетной документации;

· оформление на прием, перевод и увольнение работников в соответствии с трудовым законодательством, положениями и приказами руководителя предприятия, а также другую установленную документацию по кадрам;

· формирование и ведение личных дела работников, внесение в них изменений, связанные с трудовой деятельностью;

· подготовка необходимых материалов для квалификационных, аттестационных, конкурсных комиссий и представления работников к поощрениям и награждениям;

· заполнение, учёт и хранение трудовых книжек, произведение подсчетов трудового стажа, выдача справки о настоящей и прошлой трудовой деятельности работников;

· ведение учета предоставления отпусков работникам, осуществление контроля над составлением и соблюдением графиков очередных отпусков;

· оформление карточки пенсионного страхования, другие документы, необходимые для назначения пенсий работникам предприятия и их семьям, установления льгот и компенсаций;

· изучение причин текучести кадров, участие в разработке мероприятий по ее снижению;

· осуществление контроля над состоянием трудовой дисциплины в подразделениях организации и соблюдением работниками правил внутреннего трудового распорядка;

· составление установленную отчетность.

Главный конструктор так же подчиняется генеральному директору. В обязанности его входит перспективного плана работы, определение заданий для инженера-конструктора, проверка чертежей - готовых заказов перед отправлением на производство. Он отслеживает документы, поступающие из конструкторского отдела (чертежи).

Начальник отдела снабжения подчиняется генеральному директору. Менеджеры проводят работу по направленную на своевременное отслеживание и размещение заказов на производстве.

Рис. 3 Линейно-организационная структура управления предприятием

2.3 Обеспеченность предприятия основными средствами и трудовыми ресурсами.

Для анализа экономического состояния фирмы, кроме форм бухгалтерской отчетности экономическая диагностика использует статистическую отчетность, данные оперативного (управленческого) учета, переписку предприятия, хозяйственно-правовую, техническую, нормативно-плановую документацию. А также другую информацию, доступную консультанту-эксперту. Фотографии, интервью, опросы, жалобы, заявления и т.п.

При анализе и исследовании, как уже отмечалось, первостепенное значение имеет анализ бухгалтерской отчетности, на начальном этапе которого анализируются годовые баланс и отчет о прибылях и убытках предприятия (в условиях стабильного экономического развития анализируется не менее чем трехлетний период).

Кроме того, значительное влияние на точность аналитических расчетов оказывают результаты инвентаризации и переоценки основных средств и товарно-материальных ценностей, правильность отражения хозяйственных процессов и результатов деятельности в бухгалтерской и статистической отчетности. Поэтому, прежде чем приступить к аналитическим расчетам, необходимо провести аудиторскую проверку и устранить ошибки и различного рода деформации в управленческом, бухгалтерском и статистическом учете.

Предприятие, активно развивается и в постоянной работе. На данный момент, в фирме работает 8 человек (генеральный директор, главный бухгалтер, бухгалтер, главный конструктор, инженер-конструктор, начальник отдела снабжения и 2 менеджера отдела снабжения). В данной экономической обстановке такое количество персонала вполне достаточно для эффективной работы. Расширение штата не планируется при данных видах деятельности. Обеспеченность трудовыми ресурсами приведена в таблице 2.

Таблица 2. Обеспеченность ООО "ВТП-Механика" трудовыми ресурсами

Показатель	2010 г., чел.	2011 г., чел.	2012 г.
			план, чел.	факт, чел.	обеспеченность, %
Численность работников, всего по предприятию	6	7	8	8	100%
В том числе: - рабочие
- руководители	1	1	1	1	12,5%
- специалисты	3	7	7	7	87,5%

Из таблицы видно, что на 2013 год, обеспеченность трудовыми ресурсами 100 % , в соотношении 12 % и 85 %.

Далее на примере конкретного предприятия рассмотрим более подробно технологию анализа финансового состояния предприятия ООО «ВТП-Механика». Для предварительного общего анализа финансового состояния предприятия необходимо нормализовать (т.е. «привести» в удобную для анализа форму) баланс и разработать сравнительный аналитический баланс предприятия.

Обеспеченность предприятия основными средствами можно узнать, рассмотрев бухгалтерский баланс за 3 года, в период с 31.12.10 по 31.12.12 года.

Нормализация баланса предприятия заключается в перестановке ряда статей этого баланса, для того чтобы он стал более адекватным для анализа. Например, используя приложение к балансу (форму «Движение заемных средств»), перевести из долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов в наиболее срочные займы (кредиторскую задолженность) остатки по суммам, не погашенным в срок. Или перевести из V раздела баланса «Краткосрочные пассивы» в III раздел «Капитал и резервы» статью «Доходы будущих периодов» или исключить из статьи «Запасы» II раздела баланса сумму по статье «Товары отгруженные», прибавив ее в сравнительном аналитическом балансе к статье «Дебиторская задолженность» и т.п.

Построение агрегированного сравнительного аналитического баланса предусматривает выделение в нем групп, объединяющих однородные статьи: в активе - по степени ликвидности, в пассиве - по степени срочности обязательств. Расположение выделенных групп в аналитическом балансе может иметь два варианта:

1-й вариант - в порядке возрастания ликвидности активов и повышения срочности обязательств в пассиве (принят в российском бухгалтерском балансе);

2-й вариант - обратный, по принципу убывания ликвидности активов и снижения срочности погашения обязательств в пассиве (широко используется в западной учетной практике).

На предприятии есть своя утвержденная форма баланса, в сокращенном виде. Для анализа сделаем сравнительный аналитический баланс. Этот баланс, разработанный для предприятия ООО «ВТП-Механика», построен по первому варианту (табл. 3).

Таблица 3. Сравнительный аналитический баланс ООО «ВТП-Механика»

Агрегированные статьи баланса	Абсолютная величина показателя, тыс. руб.	Удельный вес в, %	Изменение
			абсолютное, тыс. руб.	относительное, в %
	2010	2011	2012	2010	2011	2012	2011-2010	2012-2011	2011-2010	2012-2011
Актив 1. Материальные внеоборотные активы	36	2	-	0.13	0.006	0	- 34	- 2	- 0.124	- 0.006
2. Оборотные активы: Запасы	574	1404	1137	2.11	4.73	2.87	830	-267	2.62	- 1.86
3. Денежные средства и денежные эквиваленты	805	564	459	2.97	1.90	1.16	241	-804	-1.07	-0.74
4. Финансовые и другие оборотные активы	25670	27711	37896	94.79	93.37	95.97	2041	10185	58.59	2.59
Итого баланс	27084	29681	39492	100	100	100	3078	9112	60.016	-0.016
Пассив 1 .Капитал и резервы	364	637	999	1.5	2.15	2.52	273	362	0.81	0.37
2. Долгосрочные заемные средства	15000	18501	20002	55.3	62.33	50.64	3501	1501	62.27	-11.69
3. Кредиторская задолженность	11720	10544	18491	43.2	35.52	46.84	-1176	7947	-7.75	11.3
Итого баланс	27084	29681	39492	100	100	100	2598	9810	55.33	-0.02

Анализ актива баланса.

Из таблицы видно, что валюта баланса с 2010 года по 2012 год изменилась в положительную сторону. В относительном выражении изменения составили: 100 %, 100 % и 100 %, что позволяет сделать вывод о положительной динамике работе предприятия. За каждый год доля валюты изменилась на 68 %, 75 % и 100 %.

Уменьшение процентной доли в статье «денежные средства и денежные эквиваленты» почти в 2 раза говорит о том, что изменения стоимости и структуры активов может быть определен обоснованным ростом стоимости оборотных и внеоборотных активов при опережающих темпах роста оборотных, что свидетельствует об увеличении их доли в валюте баланса. Существенный прирост абсолютной величины и доли внеоборотных активов может оказать существенное влияние на ухудшение финансовых показателей, характеризующих финансовое состояние организации.

Оборотные активы, увеличились в период 2010-2011 год, это на 2.62 %. Это было обеспечено за счет роста запасов, а именно затрат в незавершенном производстве. Рост оборотных активов может свидетельствовать о расширении производства и снижении инфляции, или снижении темпа их оборачиваемости. Рост суммы и доли оборотных активов свидетельствует о росте мобильности имущества или о расширении хозяйственной деятельности организации. А в 2011-2012 году оборотные активы снизились на 1.86 %. Ряд организаций в силу своих отраслевых особенностей может иметь значительную долю запасов. Эти же причины могут быть объяснением скачкообразного изменения доли запасов.

«Денежные средства и денежные эквиваленты», по данной строке указывается информация об имеющихся у организации денежных средствах в российской и иностранных валютах. А также о платежных и денежных документах.

Снижение суммы на 57 % в период с 2010 по 2012 год свидетельствует о размещение части средств на краткосрочных депозитах в банках или депозитах «до востребования».

«Финансовые и другие оборотные активы» положительное изменение в этой статье валюты свидетельствует положительной инвестиционной работе предприятия.

Анализ пассива баланса.

«Капитал и резервы» в этом разделе отражают сумму уставного капитала фирмы. Как видно из таблицы положительная тенденция увеличения уставного капитала свидетельствует об устойчивости фирмы. В балансе сумму уставного капитала показывают полностью, и неважно, оплачен он или нет.

«Долгосрочные заёмные средства» приобретались для улучшения производства и налаживания рынка сбыта.

Однако рост кредиторской задолженности является негативной тенденцией на предприятии. Кредиторская задолженность, сначала снизилась до 7.75 %, а затем возросла до 11.3 %. Данная задолженность представлена задолженностью перед поставщиками и подрядчиками.

Сравнивая, уровень роста дебиторской задолженности (16994511 руб.), и уровень роста кредиторской задолженности (18183297 руб.), видно, что предприятие старается выполнять свои обязательства перед кредиторами.

Рассмотрим, основные финансовые показатели деятельности предприятия ООО «ВТП-Механика» за 2010-2012 гг., которые представлены в таблице 4.

Таблица 4. Основные финансовые показатели деятельности предприятия ООО «ВТП-Механика» за 2010-2012 гг.

Показатели	2010 год тыс. руб.	2011 год тыс. руб.	2012 год тыс. руб.
Выручка	25236	34361	45261
Себестоимость продаж	24244	32526	41435
Валовая прибыль (убыток)	991	1835	3826
Коммерческие расходы	-	-	500
Управленческие расходы	786	1643	3017
Прибыль (убыток) от продаж	205	192	309
Прочие доходы	83	183	167
Прочие расходы	31	33	24
Прибыль (убыток) до налогообложения	256	340	452
Текущий налог на прибыль	51	68	91
Чистая прибыль (убыток)	136	272	361

Рассмотрев выше изложенную таблицу можно сделать выводы.

Дополнительным источником финансовых ресурсов ООО «ВТП-Механика» являются прочие доходы. В 2012 году прочие доходы возросли на 20 % и составили 33466 тыс. руб. В результате осуществления прочих операций предприятие получило прибыль до налогообложения в размере 53745 тыс. руб. за счет активной прочей деятельности. После выплаты налога на прибыль и иных аналогичных обязательных платежей результатом от обычной деятельности предприятия стала чистая прибыль в сумме 361 тыс. руб., что выше прошлогоднего показателя на 25 %.

Одним из обобщающих показателей эффективности функционирования предприятия являются показатели рентабельности.

Показатели рентабельности - это показатели обобщенной характеристики эффективности работы предприятия в целом, показывающие, насколько прибыльна деятельность организации. Они являются относительными показателями и определяются как отношение прибыли к стоимости используемых предприятием ресурсов.

Динамика показателей рентабельности ООО «ВТП - Механика» показана в таблице 5.

Таблица 5. Динамика показателей рентабельности ООО «ВТП-Механика»

Показатели рентабельности	2010 год	2011 год	2012 год	Изменение показателя
				2011/2010	2012/2011
Рентабельность продукции	0.8	0.6	0.8	-0.2	+0.2
Рентабельность продаж	8.1	5.5	6.8	-2.6	+1.3
Рентабельность собственного капитала	2	2.6	3.5	+0.6	+0.9

Рентабельность продукции = Прибыль от реализации продукции / Себестоимость реализованной продукции*100.

Р=П/С*100 %.

За 2010 год: P=205/24244*100=0.8.

За 2011год: P=192/32526*100=0.6.

За 2012 год: P=309/41435*100=0.8.

Рентабельность продукции рассчитывается как в целом по предприятию, так и по каждому виду продукции. Она показывает, какая продукция более выгодна для производства.

Рентабельность продукции определяет эффективность реализации продукции на 1 рубль проданной продукции. Другими словами, показывается количество средств, оставшееся у предприятия после покрытия себестоимости продукции.

Рентабельность продаж = Прибыль от реализации продукции/ Выручка от реализации*100 %.

2010г.: 205/25236*100%=0.8.

2011г.:192/34361*100%=0.5.

2012г.:309/45261*100%=0.6.

Коэффициент рентабельности, показывает долю прибыли в каждом заработанном рубле, т.е. сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции.

Рентабельность собственного капитала = Чистая прибыль / Собственный капитал*100 %.

В 2010г.: Kрск=205/27084*100%=0.8.

В 2011г.: Крск=272/29681*100%=0.9.

В 2012г.:Kрск=361/39492*100%=0.9.

Собственный капитал представляет собой совокупность финансовых ресурсов компании, сформированных за счёт средств учредителей (участников) и финансовых результатов собственной деятельности.

Уставный капитал -- это сумма средств, первоначально инвестированных собственниками для обеспечения уставной деятельности организации.

Т.е. собственный капитал = уставной капитал + прибыль компании.

Показывает эффективность использования собственного капитала. Исходя из данных представленных в таблице, можно сделать следующие выводы.

Все три показателя рентабельности за анализируемый период, имеют положительные значения, поскольку организацией получена как прибыль от продаж, так и в целом прибыль от финансово-хозяйственной деятельности за данный период. Что ведет к увеличению рентабельности предприятия.

2.4 Анализ ликвидности предприятия ООО «ВТП-Механика».

Рассчитаем коэффициенты ликвидности и отобразим их в таблице.

Таблица 6

Показатели ликвидности	2010	2011	2012	Изменения	Рекомендованное значение
				2011/2010	2012/2011
Коэффициент текущей (общей) ликвидности	2,7	5,2	3,06	+2,5	-2,14	2 и более.
Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности	2,2	5,2	1,6	+3	-3,6	1 и более.
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,3	0,5	0,2	+0,2	-0,3	0,2 и более

Коэффициент текущей (общей) ликвидности (коэффициент покрытия) -- финансовый коэффициент. Равный отношению текущих (оборотных) активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам).

К тл = Оборотные активы / Краткосрочные обязательства

Коэффициент отражает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов. Чем показатель больше, тем лучше платежеспособность предприятия.

Коэффициент быстрой ликвидности (иногда называют промежуточной или срочной ликвидности) -- финансовый коэффициент, равный отношению высоколиквидных текущих активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам).

Кбл = (Краткосрочная дебиторская задолженность + Краткосрочные финансовые вложения + Денежные средства) / Текущие обязательства.

Коэффициент отражает способность компании погашать свои текущие обязательства в случае возникновения сложностей с реализацией продукции.

Нормальным считается значение коэффициента не менее 1.

Коэффициент абсолютной ликвидности -- финансовый коэффициент, равный отношению денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам).

Кал = (Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения) / Текущие обязательства

Согласно российским нормативным актам нормальным считается значение коэффициента не менее 0,2.

Исходя из данных таблицы, можно сделать выводы по поводу изменений в течение анализируемого периода изменений коэффициентов ликвидности.

В период 2010-2011 гг. коэффициенты ликвидности увеличились почти в 2 раза. Это произошло за счет снижения оборотных активов и краткосрочных обязательств. Так же можно сказать, что в этот период повысилась платежеспособность организации, и она способна погашать свои обязательства.

За 2011-2012 гг. коэффициенты ликвидности уменьшились, это произошло за счет увеличения краткосрочных обязательств. И можно сделать вывод, что платежеспособность организации уменьшилась, и появился риск неспособности организации погашать свои обязательства.

2.5 Анализ и оценка финансовой устойчивости предприятия ООО «ВТП-Механика»

Далее проведем анализ финансовой устойчивости ООО «ВТП-Механика», т.е. с помощью расчета различных коэффициентов дадим оценку степени независимости от заемных источников финансирования.

Таблица 7. Оценка финансовой устойчивости ООО «ВТП-Механика» за 2010-2012 гг.

Показатели	Нормальное ограничение	Годы
		2010	2011	2012
Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага), U1 = заемный капитал/ собственный капитал	Не выше 1,5
Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования, U2 = Собственный капитал - внеоборотные активы/ оборотные активы	Нижняя граница 0,1; opt ? 0,5
Коэффициент финансовой независимости, U3 = собственный капитал/ валюта баланса	0,4?U3?0,6
Коэффициент финансирования U4 = собственный капитал/ заемный капитал	U4? 0,7 opt= 1,5
Коэффициент финансовой устойчивости U5 = собственный капитал + долгосрочные обязательства/валюта баланса	U5?0,6

Табличные данные свидетельствуют о том, что в 2011 г. ООО «ВТП - Механика» на 1 руб. вложенный в активы собственных оборотных средств, привлек 2,05 руб. заемных средств, этот показатель снизился на 1,1 руб. по сравнению с данными за 2010 г. За счет собственных источников финансируется 0,18 часть оборотных активов. Удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансирования на конец года составил 0,33 пункта, что больше показателя на начало года на 0,09 пункта. За счет собственных средств на конец года финансировалось 0,48 часть деятельности предприятия. Этот показатель в динамике за год так же вырос. За счет устойчивых источников финансируется 0,33 часть актива.

Далее рассмотрим показатели деловой активности ООО «ВТП-Механика».

Таблица 8. Оценка деловой активности ООО «ВТП-Механика» за 2009-2011 гг.

Показатели	Годы
	2010	2011	2012
1. Производительность труда, тыс. руб.	1357,12	1532,44	1118,29
2. Фондоотдача, тыс. руб.	54,1	49,83	33,52
3. Оборачиваемость оборотных активов, обороты	3319	23,08	10,74
4. Период оборота оборотных активов, дни	15,8	15,60	33,50
5. Оборачиваемость производственных запасов, обороты	107	66	35
6. Период оборота производственных запасов, дни	3,4	5,4	10,6
7. Оборачиваемость дебиторской задолженности, обороты	35,6	36,2	9,2
8. Период оборота дебиторской задолженности, дни	10,1	9,9	39,1
9. Оборачиваемость денежных средств, обороты	440,6	2071	299
10. Период оборота денежных средств, дни	0,8	0,17	1,2
11. Оборачиваемость кредиторской задолженности, обороты	24,4	30,0	8,6
12. Период оборота кредиторской задолженности, дни	14,7	12,0	42,0
13. Оборачиваемость собственного капитала, обороты	74,4	52,5	17,1
14. Период оборота собственного капитала, дни	4,8	6,8	21,0

финансовый толлинг трудовой распределительный

Негативными тенденциями являются: увеличение продолжительности оборота дебиторской и кредиторской задолженности, производственных запасов, собственного капитала.

Деятельность любого предприятия в той или иной мере связана с инвестиционной деятельностью. Необходимым условием экономического роста является увеличение и создание новых инвестиций в развитие, совершенствование действующих основных фондов и производств, в материальные и нематериальные активы.

Планирование инвестиционной деятельности является одной из основных задач финансового планирования, которое должно обеспечить согласование долгосрочных целей предприятия и использование ресурсов, направляемых на достижение целей. Инвестиционная деятельность предприятия связана с затратами, которые предприятие должно понести на данный момент времени для положительного эффекта в будущем.

Инвестиционную деятельность предприятия можно разделить на два основных вида: внутреннюю и внешнюю. К внутренней деятельности относится: расширение производственных мощностей, техническое перевооружение и реконструкция предприятия, увеличение объёма выпуска продукции, создание новых видов продукции. Внешнее направление инвестиционной деятельности предприятия предполагает приобретение компаний и покупку ценных бумаг.

Планирование инвестиционной деятельности - это сложный и трудоемкий процесс, в котором необходимо учитывать множество фактов, влияющих на принятие решения. При рассмотрении внешнего направления инвестирования следует рассмотреть несколько проектов и выбрать наиболее выгодный. Применяемые в финансовом анализе методики и критерии можно разделить на две большие группы: статистические (бухгалтерские) и динамические (дисконтные).

К статистическим методам инвестиционных расчётов относятся такие, которые применяются в случае краткосрочного характера инвестиционных проектов. Если инвестиционные затраты осуществляются в начале периода, результаты определяются на конец периода.

Статистические методы оценки экономической эффективности инвестиций относятся к простым методам, которые используются в основном для грубой и быстрой оценки привлекательности проектов и рекомендуются для применения на ранних стадиях экспертизы инвестиционных проектов.

Динамические (дисконтные) методы инвестиционных расчётов используются для обоснования инвестиционных проектов в том случае, когда речь идёт о долгосрочных проектах, которые характеризуются меняющимися во времени доходами и расходами. В основе применения динамических расчётов лежат определённые предпосылки, выполнение которых обеспечивает реализацию расчётов с получением достаточно достоверных результатов.

Согласно действующему законодательству инвестиционная деятельность на территории РФ может финансироваться за счет:

· собственных финансовых ресурсов и внутрихозяйственных резервов инвестора (прибыль, амортизационные отчисления, денежные накопления и сбережения граждан и юридических лиц, средства, выплачиваемые органами страхования в виде возмещения потерь от аварий, стихи" бедствий, и другие средства);

· заемных финансовых средств инвестора (банковские и бюджетные кредиты, облигационные займы и другие средства);

· привлеченных финансовых средств инвестора (сред получаемые от продажи акций, паевые и иные взносы членов трудовых коллективов, граждан, юридических лиц);

· денежных средств, централизуемых объединениями (союзами) предприятий в установленном порядке;

· инвестиционных ассигнований из государственных бюджетов, местных бюджетов и внебюджетных фондов;

· иностранных инвестиций.

ООО «ВТП-Механика» постоянно расширяет свое производство, за счёт увеличения объёма выпуска продукции, создание новых видов продукции.

Организации разрабатывает различные инвестиционные проекты, которые она финансирует за счет собственных средств (прибыли).

Таким образом, можно сказать, что в настоящее время ООО «ВТП-Механика» - это предприятие, обладающее потенциалом развития, что подтверждается данными о темпах роста объемов деятельности предприятия. Однако несколько настораживает снижение показателей финансового состояния, уровня ликвидности и платежеспособности предприятия, что приводит к снижению инвестиционной деятельности организации.

Размещено на Allbest.ru

...