Анализ, оценка финансового состояния организации

Размещено на http://www.allbest.ru/

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ВЛАДИВОСТОКСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ

ЭКОНОМИКИ И СЕРВИСА

ИНСТИТУТ МЕНЕДЖМЕНТА, БИЗНЕСА И ЭКОНОМИКИ

КАФЕДРА БУХГАЛТЕРСКОГО УЧЕТА И АУДИТА

КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА

по дисциплине: Анализ финансовой отчетности

Анализ, оценка финансового состояния организации

Студенты:

Полтавцев Н.В.

Логунова Е.А.

Пертин К.С.

Ермакова Т.В.

Свиридова О.Ю.



Содержание

Введение

1. Теоретическое обоснование необходимости анализа финансовой отчетности

1.1 Цели и задачи анализа финансовой отчетности, методы и способы его проведения

1.2 Особенности деятельности компании

1.3 Состав и содержание форм финансовой отчетности

2. Оценка и анализ экономического потенциала компании



Введение

Все организации любой формы собственности обязаны составлять на основе данных синтетического и аналитического учета бухгалтерскую отчетность, являющуюся завершающим этапом учетного процесса. Бухгалтерская отчетность в установленных формах содержит систему сопоставимых и достоверных сведений о реализованной продукции, работах и услугах, затратах на их производство, об имущественном и финансовом положении организации и результатах ее хозяйственной деятельности. В настоящее время организации представляют квартальную и годовую бухгалтерскую отчетность.

Данные отчетности используются внешними пользователями для оценки эффективности деятельности организации, а также внутренними пользователями для экономического анализа в самой организации. Вместе с тем, отчетность необходима для оперативного руководства хозяйственной деятельностью и служит исходной базой для последующего планирования. Отчетность должна быть достоверной, своевременной. В ней должна обеспечиваться сопоставимость отчетных показателей с данными за прошлые периоды.

Финансовые результаты являются важнейшей характеристикой экономической деятельности предприятия. Они определяют конкурентоспособность предприятия, его потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнеров по финансовым и другим отношениям.

Финансовые результаты предприятия интересуют его партнеров и акционеров. Но их интересует не процесс финансового анализа, а его результат. Также финансовым положением предприятия интересуются налоговые органы - с точки зрения способности предприятия своевременно и в полном объеме уплачивать налоги. Кроме этого финансовое положение предприятия является главным критерием для банков при решении вопроса выдачи ему кредита, а при положительном решении этого вопроса под какие проценты и на какой срок. Само предприятие заинтересовано в своем хорошем финансовом результате.

От хорошего или плохого финансового результата предприятия зависит степень его экономической привлекательности для акционеров, поставщиков, покупателей, банков и других юридических и физических лиц, имеющих возможность выбора между данным предприятием и другими предприятиями, способными удовлетворить тот же их экономический интерес. Актуальность выбранной темы заключается в том, что в условиях рыночной экономики финансы имеют первостепенное значение. Выдвижение на первый план финансовых аспектов деятельности субъектов хозяйствования, возрастание роли финансов является характерной чертой и тенденцией во всем мире.

Цель данной контрольной работы - рассмотрение бухгалтерских отчетов за определенный период времени и анализ его основных показателей на примере конкретного предприятия.

Исходя из поставленной цели, можно сформулировать круг задач, которые необходимо разрешить в процессе рассмотрения данной темы:

- общая оценка финансового состояния и факторов его изменения;

- изучение соответствия между средствами и источниками, рациональность их размещения и эффективности их использования;

- определение ликвидности и финансовой устойчивости предприятия;

- анализ прибыли организации, и факторов, оказывающих влияние на финансовый результат;

- анализ деловой активности;

- изучение денежных потоков.

Объектом исследования данной контрольной работы является общество с ограниченной ответственностью “Галс”, зарегистрированного Постановлением №641 Городского совета «03» сентября 1993 года в соответствие с Федеральным Законом РФ «Об обществах с ограниченной ответственностью».



1. Теоретическое обоснование необходимости анализа финансовой отчетности

Финансовое состояние предприятия, его стабильность зависят от результатов его производственной, коммерческой, финансовой деятельности. Устойчивое финансовое состояние есть итог грамотного управления комплексом факторов, определяющих результаты финансово - хозяйственной деятельности. Устойчивое финансовое положение положительно влияет на объемы основной деятельности, обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективное его использование.

Основным источником для анализа финансового состояния служит бухгалтерский баланс предприятия (форма №1). Его значение настолько велико, что анализ финансового состояния нередко называют анализом баланса. Анализ финансового состояния предприятия основывается главным образом на относительных показателях, так как абсолютные показатели баланса в условиях инфляции практически невозможно привести в сопоставимый вид. Относительные показатели анализируемого предприятия можно сравнивать:

- с общепринятыми «нормами» для оценки степени риска и прогнозирования возможностей банкротства;

- с аналогичными данными других предприятий, что позволяет выявить сильные и слабые стороны предприятия и его возможности;

- с аналогичными данными за предыдущие годы для изучения тенденций улучшения и ухудшения финансового состояния предприятия.



1.1 Цели и задачи анализа финансовой отчетности, методы и способы его проведения

Финансовая (бухгалтерская) отчетность является информационной базой финансового анализа, потому что в классическом понимании финансовый анализ - это анализ данных финансовой отчетности. Финансовый анализ проводится по-разному, в зависимости от поставленной задачи. Он может:

- использоваться для выявления проблем управления производственно-коммерческой деятельностью;

- служить для оценки деятельности руководства организации;

- быть использован для выбора направлений инвестирования капитала, наконец, выступать в качестве инструмента прогнозирования отдельных показателей и финансовой деятельности в целом.

При этом необходимо решать следующие задачи:

1. На основе изучения причинно-следственной взаимосвязи между разными показателями производственной, коммерческой и финансовой деятельности дать оценку выполнения плана по поступлению финансовых ресурсов и их использованию с позиции улучшения финансового состояния предприятия;

2. Прогнозирование возможных финансовых результатов, экономической рентабельности исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов;

3. Разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепление финансового состояния предприятия.

Однако во всех случаях для раскрытия содержания информации большое значение имеет проведение предварительного анализа форм отчетности, т. е., преобразование представленной отчетности в аналитическую. Этот процесс включает следующее:

- проверку существенности основных статей бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках;

- составление уплотненного баланса и отчета о прибылях и убытках, где остаются только существенные статьи, которые необходимо проанализировать и которые оказывают реальное влияние на принятие финансовых решений;

- детализация неоправданно агрегированных статей, для чего используются данные из пояснений и дополнений к отчетности;

- исключение и выделение чрезвычайных доходов и расходов, которые искажают устойчивые тенденции развития экономических процессов и результатов;

- составление динамических балансов и отчетов о прибылях и убытках, которые позволяют выявить тенденции изменения финансовых результатов;

- введение эталонных данных для сравнения с показателями отчетности, в качестве которых можно использовать нормативный уровень показателей, среднеотраслевые показатели или достижения лучших предприятий.

Это предварительная аналитическая обработка отчетности, которая предшествует углубленному анализу и расчету финансовых коэффициентов.

При анализе отчетности любого уровня и периода целесообразно выделять следующие основные этапы ее обработки:

- преобразование отчетности в аналитическую;

- углубленный анализ ее основных форм с преодолением причин изменения показателей, факторов и условий, вызывающих эти изменения;

- оценка «качества» изменения показателей с выделением релевантных и нерелевантных факторов изменения показателей, устойчивых и случайных, а также с выявлением условий, определяющих уровень анализируемых показателей и тенденций их изменения;

- анализ взаимосвязи основных позиций форм отчетности и прогнозирования их изменений;

- расчет периодов устойчивого состояния по основным показателям;

- формирование системы показателей, характеризующих эффективность использования имущества и финансовых средств предприятия (расчет относительных показателей);

- анализ динамики и взаимосвязи показателей финансовых результатов (объема продаж, прибыли, рентабельности);

- определение финансовых коэффициентов (финансового состояния и устойчивости, ликвидности, платежеспособности и т. п.);

- оценка возможности непрерывности функционирования организации.

Таким образом, а процессе анализа отчетности в зависимости от поставленных целей решаются несколько самостоятельных, но тесно взаимосвязанных задач:

- оценка имущественного и финансового состояния организации;

- определение потенциальных возможностей организации и уровня эффективности использования ее ресурсов;

- обоснование объективной потребности организации в инвестициях: прогнозирование имущественного и финансового состояния организации.

При анализе имущественного и финансового положения организации решаются следующие частные задачи:

- определяется востребованность имущества для операционной деятельности организации;

- выявляется целесообразность отвлечения средств из производства (долгосрочные финансовые вложения);

- оценивается оправданность доходного использования имущества;

- анализируется структура активов организации и ее адекватность особенностям производства;

- рассматривается достаточность запасов и денежных средств для непрерывного функционирования производства;

- оценивается достоверность дебиторской задолженности;

- определяется ликвидность баланса (абсолютная, критическая и общая);

- оценивается качество собственного капитала;

- анализируется структура краткосрочных обязательств с выделением внешней и внутренней задолженности;

Анализ проводится в статическом и динамическом разрезах. Причем следует особое внимание обратить на динамический анализ, так как он позволяет выявить тенденции изменения основных составляющих имущества и источников финансирования.

Для обоснованных выводов из анализа отчетности необходимо учитывать не только сложившуюся структуру и уровень показателей, но и их соотношение с реальными потребностями, определяемыми спецификой сегмента бизнеса, а также сравнивать их с показателями аналогичных объектов на основе использования относительных показателей. В этой связи наибольшее развитие получил коэффициентный анализ финансовой отчетности, который позволяет сопоставить финансовое состояние и устойчивости различных организаций и провести рейтинговую оценку их финансового состояния.

Если анализ имущественного состояния в большей мере используется партнерами организации, то для внутренних нужд большее значение имеет анализ потенциальных возможностей организации, т. е., анализ резервов, заложенных в сложившемся производственном потенциале.

При анализе потенциальных возможностей организации решаются следующие частные задачи:

- оценивается возможность увеличения загрузки имеющихся производственных фондов для производства товаров (работ, услуг), востребованных на рынке;

- определяются возможности изменения финансовых результатов без дополнительных капитальных вложений;

- выявляется имущество, которое остается невостребованным для собственного производства и может быть реализовано;

- оцениваются допустимая величина дебиторской задолженности, сбалансированность дебиторской и кредиторской задолженности;

- определяется рациональная величина заемных средств и оценивается их обеспеченность;

- прогнозируются денежные потоки и чистый денежный поток.

Приведенный перечень задач не является исчерпывающим, но он позволяет выявить общую ориентацию и направленность анализа отчетности.

При анализе (финансовой) отчетности используется общенаучные и специальные методы, которые характерны для всех направлений экономического анализа, хотя преобладающая роль принадлежит балансовому и другим идентичным методам.

Динамический метод, который является основополагающим для всех экономических наук, предполагает рассмотрение любого процесса и явления как целенаправленного процесса, находящегося в динамике и взаимосвязи с другими явлениями. Это определяет подход к анализу отчетности как к целенаправленному процессу, в котором цель определяет масштабы, направления анализа, привлечение необходимой информации и подходы к оценке показателей отчетности.

Так же в анализе отчетности применяется дедуктивный метод исследования, когда анализ начинается с обобщающих показателей деятельности, что свойственно финансово-экономическому и финансово-инвестиционному анализам.

Метод индуктивный, когда в начале изучение деятельности проводится в пределах отдельных подразделений хозяйствующих субъектов, а затем материалы обобщаются по всей экономической системе, что характерно для технико-экономического и функционально-стоимостного анализов. В процессе аналитического изучения деятельности хозяйствующих субъектов все виды анализа сочетаются, поэтому дедукция и индукция применяются в единстве. Метод анализа - это системный комплексный подход к изучению результатов деятельности хозяйствующего субъекта, выявлению и измерению противоречивого влияния на них отдельных факторов, обобщению материалов анализа в виде выводов и рекомендаций на основе обработки специальными приемами всей имеющейся информации о результатах этой деятельности.

Финансовый анализ проводится с помощью трех типов моделей, позволяющих структурировать и идентифицировать взаимосвязи между основными показателями отчетности.

Дескриптивные модели - это модели описательного характера. Они являются основными для оценки финансового состояния предприятия.

К ним можно отнести построение системы отчетных балансов, представления финансовой отчетности в разрезах, вертикальный и горизонтальный анализ отчетности, систему аналитических коэффициентов, аналитические записи к отчетности.

Горизонтальный анализ - это сравнение каждой позиции отчетности с аналогичной ей позицией в предыдущем периоде или за более длительный промежуток времени.

Трендовый анализ - это сравнение каждой позиции отчетности с аналогичной ей позицией ряда предыдущих периодов и определение тренда, т. е., основной тенденции динамики показателя. С помощью тренда формируются возможные значения показателей в будущем.

Вертикальный анализ - это определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением изменения каждой позиции по сравнению с предыдущим периодом.

Анализ относительных показателей - это расчет соотношения отдельных показателей, позиций отчета с позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей. Относительные показатели подразделяются на коэффициенты распределения и координации. Коэффициенты распределения применяются в том случае, когда требуется определить, какую часть тот или иной абсолютный показатель финансового состояния составляет от итога включающей его группы абсолютных показателей. Коэффициенты координации используются для выражения соотношений разных по существу абсолютных показателей или линейных комбинаций, имеющих различный экономический смысл.

Сравнительный анализ - это и внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы в сравнении с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними общеэкономическими данными.

1.2 Особенности деятельности компании

На основании имеющихся документов, мы рассматриваем Общество с Ограниченной Ответственностью “Галс”, зарегистрированного Постановлением №641 Городского Совета «03» сентября 1993 года в соответствие с Законом РФ «Об Обществах с Ограниченной Ответственностью» и действующего в соответствии с Гражданским Кодексом РФ, ФЗ «Об Обществах с Ограниченной Ответственностью» и Уставом Общества.

Место нахождения Общества - Российская Федерация, Приморский край, г. Арсеньев, ул. Октябрьская, д. 84, кв. 117.

Почтовый адрес Общества - 69330, Российская Федерация, Приморский край, г. Арсеньев, ул. Октябрьская, д. 84, кв. 117.

Цель и предмет деятельности ООО «Галс»:

Целью деятельности Общества являются получение прибыли и наиболее полное удовлетворение потребностей населения, предприятий, объединений, организаций, ассоциаций, акционерных обществ и компаний в услугах и товарах, обладающих потребительским спросом, обеспечение социальных и экономических интересов членов коллектива и участников общества. Общество вправе осуществлять любые виды деятельности, не запрещенные законом, включая, но не ограничиваясь следующими:

- Производство ремонтно-строительных работ;

- Организация оптовой, розничной, комиссионной торговли в магазинах, выставок, аукционов, рекламы, посреднических услуг и операций;

- Представительские, маркетинговые, информационные, консультативные, посреднические услуги;

- Организация собственного производства товаров народного потребления, производство сельхозпродукции;

- Осуществление внешнеэкономической деятельности, в порядке, установленном законодательством;

- Аренда, лизинг и прокат;

- Другие виды деятельности, не противоречащие действующему законодательству РФ.

Участниками Общества являются физические лица - граждане Российской Федерации.

1.3 Состав и содержание форм финансовой отчетности

Бухгалтерский баланс.

Бухгалтерский баланс представляет собой систему показателей, характеризующих финансовое положение организации по состоянию на отчетную дату.

Баланс обычно представляется в виде двусторонней таблицы, левая сторона которой называется активом, правая - пассивом баланса. Такое расположение частей вызывается чисто практическими соображениями и сложившимися национальными традициями.

В бухгалтерском балансе активы и обязательства должны показываться с подразделением в зависимости от срока обращения (погашения) на долгосрочные (свыше 12 мес. после отчетной даты или обычного операционного цикла) и краткосрочные (в течение 12 мес. после отчетной даты или обычного операционного цикла, если он превышает 12 мес.).

В баланс включены отдельные показатели, не входящие в его итоговые показатели, конкретизирующие данные по определенному бухгалтерскому счету. Любой бухгалтерский баланс представляет состояние имущественной массы как группировку разнородных имущественных средств (материальных ценностей, находящихся в непосредственном владении хозяйства) и прав на эти ценности и одновременно как капитал, образованный волей определенных хозяйствующих субъектов (предпринимателей, акционеров, государства и др.), а также третьих лиц (кредиторов, инвесторов, банков и др.). Баланс отражает состояние хозяйства в денежной оценке, в России - в рублях. В силу этого вопрос правильной оценки балансовых статей имеет исключительное значение, как при построении баланса, так и для оценки деятельности хозяйства.

Средства предприятия отражаются в балансе в следующей оценке:

- основные средства - по первоначальной стоимости, т. е., по фактическим затратам их приобретения, сооружения и изготовления, за минусом износа;

- нематериальные активы - по первоначальной стоимости, т. е., по фактическим затратам на приобретение, включая расходы по их доведению до состояния, в котором они пригодны к использованию в запланированных целях, за минусом износа;

- капитальные вложения - по фактическим затратам для застройщика (заказчика);

- оборудование - по фактической себестоимости приобретения;

- финансовые вложения (инвестиции в ценные бумаги, в уставные капиталы других предприятий, облигации, предоставленные займы и т. п.) - по фактическим затратам для инвестора;

- материальные ценности (материалы, топливо, запасные части, тара и другие материальные ресурсы) - по фактической их себестоимости;

- незавершенное производство - по фактической производственной себестоимости (в массовом и серийном производстве - по нормативной (плановой) себестоимости, или по прямым расходам, или по стоимости сырья, материалов и полуфабрикатов);

- издержки обращения - в сумме издержек, приходящихся на остаток нереализованных товаров на предприятиях торговли и общественного питания;

- расходы будущих периодов - в сумме фактически произведенных в отчетном периоде, но относящихся к следующим отчетным периодам;

- готовая продукция - по фактической или нормативной (плановой) производственной себестоимости;

- товары - по покупной стоимости;

- товары отгруженные, сданные работы и оказанные услуги - по полной фактической или нормативной (плановой) себестоимости;

- дебиторская задолженность - в сумме, признанной дебиторами;

- остатки средств по валютным счетам, другие денежные средства (включая денежные документы), ценные бумаги, дебиторская и кредиторская задолженность в иностранных валютах - в рублях, определяемых путем пересчета иностранных валют по курсу Центрального банка РФ, действующему на последнее число отчетного периода.

Источники средств предприятия отражаются в балансе:

- уставный капитал - в размере, определенном учредительными документами;

- резервный капитал - в сумме неиспользованных средств этого капитала;

- резервы по сомнительным долгам - в сумме созданных в конце отчетного года резервов на покрытие дебиторской задолженности предприятия;

- резервы на покрытие предстоящих расходов и платежей - в сумме неиспользованных резервов;

- доходы будущих периодов - в сумме, полученной в отчетном периоде, но относящейся к следующим отчетным периодам;

- прибыль - в сумме, фактически полученной в отчетном периоде прибыли. Авансовое и фактическое использование прибыли в отчетном периоде или фактически полученный убыток отражаются в активе баланса отдельными статьями. В годовой отчетности в валюту баланса включается лишь непокрытый убыток или нераспределенная прибыль отчетного года;

- кредиторская задолженность - в суммах фактических долгов кредиторам.

Содержание отчета о прибылях и убытках.

Отчет о прибылях и убытках характеризует финансовые результаты деятельности организации за отчетный период и дает возможность сопоставить их с результатами за прошлый отчетный период. Если в отчете за прошлый год содержатся показатели, методология определения которых отлична от методологии отчетного года, необходимо в соответствии с требованиями ПБУ 4/99 пересчитать показатели за прошлый отчетный период по методологии учета данных показателей отчетного периода.

В отчете нет показателей, касающихся причитающихся к уплате налогов и других налоговых платежей в бюджет, кроме показателя о начисленной сумме налога на прибыль.

В соответствии с п. 61 Методических рекомендаций по применению главы 25 «Налог на прибыль организаций», НК РФ (Приказ МНС от 21.02.02 г.) порядок представления данных в отчете по форме №2 зависит от признания организацией доходов доходами от обычных видов деятельности или прочих поступлений (операционные доходы, внереализационные или чрезвычайные). Чрезвычайными считаются доходы и расходы, возникающие из фактов хозяйственной деятельности, однозначно отличных от обычной деятельности организации (стихийное бедствие, пожар, экспроприация активов и т. п.). При самостоятельной разработке формы отчета организации вправе показатели, приведенные в разделе «расшифровка отдельных прибылей и убытков», представлять в виде расшифровок к соответствующим статьям отчета («в том числе» или «из них»).

Как минимум организация обязана раскрыть в отчете данные по группам статей, предусмотренным для отчета ПБУ 4/99:

- выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и т. п. налогов и обязательных платежей (нетто-выручка);

- себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг (кроме коммерческих и управленческих расходов);

- коммерческие расходы;

- управленческие расходы;

- прибыль/убыток от продаж;

- проценты к получению;

- проценты к уплате;

- доходы от участия в других организациях;

- прочие операционные доходы и расходы;

- прочие внереализационные доходы и расходы;

- прибыль/убыток до налогообложения;

- налог на прибыль и аналогичные обязательные платежи;

- прибыль/убыток от обычной финансово-хозяйственной деятельности;

- чрезвычайные доходы и расходы;

- чистая прибыль.

Статьи отчета формируются исходя из доходов и расходов организации, исчисляемых с 1 января 2000 г. в соответствии с требованиями ПБУ 9/99 (в части доходов) и ПБУ 10/99 (в части расходов организации).

Доходы организаций за отчетный период отражаются с подразделением на общую сумму выручки, операционные доходы и внереализационные доходы, а в случае возникновения - и чрезвычайные доходы. Выручка, операционные и внереализационные доходы (выручка от продажи продукции (товаров), выручка от выполнения работ (оказания услуг и т. п.), составляющие пять и более процентов от общей суммы доходов организации за отчетный период, показываются по каждому виду доходов в отдельности. При этом каждому из таких видов доходов должна соответствовать приходящаяся на их долю часть расходов.

Отчет об изменениях капитала.

Отчет содержит показатели о состоянии и движении собственного капитала хозяйственных товариществ и обществ, целевых финансирования и поступления, резервов предстоящих расходов и платежей и оценочных резервов. Отчет о движении денежных средств, который должен содержать, данные о величине капитала на начало отчетного периода, увеличении капитала с выделением раздельно увеличения за счет дополнительного выпуска акций, за счет переоценки имущества, за счет прироста имущества, за счет реорганизации юридического лица (слияния, присоединения), за счет доходов, которые согласно правилам бухгалтерского учета и отчетности относятся непосредственно на увеличение капитала, снижения капитала с выделением раздельно уменьшения за счет снижения номинала акций, за счет уменьшения количества акций, за счет реорганизации юридического лица (разделение, выделение), за счет расходов, которые в соответствии с правилами бухгалтерского учета и отчетности относятся непосредственно в уменьшение капитала, величине капитала на конец отчетного периода.

В связи с этим в отчете об изменениях капитала необходимо отразить следующие числовые показатели:

1) величину капитала на начало отчетного периода;

2) увеличение капитала - всего, в том числе:

- за счет дополнительного выпуска акций;

- за счет переоценки имущества;

- за счет прироста имущества;

- за счет реорганизации юридического лица (слияния, присоединения);

- за счет доходов, которые в соответствии с правилами бухгалтерского учета и отчетности относятся непосредственно на увеличение капитала.

3) уменьшение капитала - всего, в том числе:

- за счет уменьшения номинала акций;

- за счет уменьшения количества акций;

- за счет реорганизации юридического лица (разделения, выделения);

- за счет расходов, которые в соответствии с правилами бухгалтерского учета и отчетности относятся непосредственно в уменьшение капитала;

- величину капитала на конец отчетного года.

Отчет о движении денежных средств.

Отчет о движении денежных средств должен показывать потоки денежных средств (поступление, направление расходования) с учетом их остатков на начало и конец отчетного периода в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности.

Сведения о движении денежных средств организации, учитываемые на счетах учета денежных средств, «Касса», «Расчетные счета», «Валютные счета», «Специальные счета в банках», отражаются нарастающим итогом с начала года и представляются в валюте Российской Федерации. Иностранная валюта по каждому ее виду пересчитывается в рублях по курсу Центрального банка Российской Федерации на дату составления отчетности. Все данные о расходовании денег нужно учитывать со знаком «минус» и ставить в круглые скобки. Формирование данных отчета о движении денежных средств представлено в следующем виде:

Текущая деятельность - это деятельность организации, связанная с извлечением прибыли в качестве основной цели при осуществлении производства промышленной продукции, выполнении строительных работ, продаже товаров, оказании услуг общественного питания, заготовок сельскохозяйственной продукции, сдаче имущества в аренду и др.

В процессе текущей деятельности денежные средства используются на оплату приобретенных товаров, работ, услуг, на выплату заработной платы, дивидендов, процентов, на расчеты с бюджетом по налогам и сборам и др. Разница между деньгами, поступившими и израсходованными в рамках текущей деятельности, вписывается в строку «Чистые денежные средства от текущей деятельности». Если результат получится отрицательным, его нужно указать в круглых скобках.

Организация в процессе текущей работы должна постоянно регулировать денежные потоки с целью развития производства и реализации продукции, товаров, работ, услуг.

По строке «Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их эквивалентов» указывается разница между суммами, поступившими и израсходованными по всем трем видам деятельности организации. Для этого складываются значения строк «Чистые денежные средства от текущей деятельности», «Чистые денежные средства от инвестиционной деятельности», «Чистые денежные средства от финансовой деятельности». Строка «Остаток денежных средств на конец отчетного года» должна быть равна сумме строк «Остаток денежных средств на начало отчетного года» и «Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их эквивалентов».



2. Оценка и анализ экономического потенциала компании

Оценка и анализ имущественного потенциала компании.

Один из создателей балансоведения Н.А. Блатов в 20-х годах прошлого столетия предложил составлять сравнительный аналитический баланс для анализа финансового состояния предприятия. Сравнительный аналитический баланс характеризует как структуру отчетной формы №1, так и динамику отдельных ее показателей.

Все показатели сравнительного аналитического баланса можно подразделить на три группы:

1) показатели структуры баланса;

2) показатели динамики баланса;

3) показатели структурной динамики баланса.

На основе сравнительного баланса осуществляется анализ структуры активов и пассивов баланса. Структура статей баланса дает общее представление о финансовом состоянии организации. Она показывает долю каждого вида актива и соотношение заемных и собственных средств, покрывающих их в пассивах.

За отчетный год стоимость имущества организации уменьшилась на 43%. Причем основную долю сокращения составили оборотные активы. Они согласно аналитическому балансу уменьшились на 43%.

Стоимость внеоборотных активов уменьшилась на 33,6% в результате начисленных амортизационных отчислений (по данным Приложения к бухгалтерскому балансу).

Доля оборотных активов в общей стоимости имущества общества составила на конец 2005 года 96,9%, причем больше половины из них занимает дебиторская задолженность.

Долгосрочная дебиторская задолженность является негативным моментом в деятельности компании, так как она снижает ликвидность активов предприятия и задерживает средства, которые компания могла бы использовать в своей финансово хозяйственной деятельности. Для анализируемого предприятия дебиторская задолженность является важным показателем анализа финансово хозяйственной деятельности, поскольку отражает расчеты с покупателями и заказчиками. На начало отчетного периода доля долгосрочной дебиторской задолженности в общей стоимости имущества фирмы составляла 64,7%, однако за отчетный период дебиторская задолженность сократилась на 55%, что можно расценить положительно, однако доля ее остается высока.

Оценка структуры источников проводится как собственниками организации, так и потенциальными инвесторами, банками и т. д.

Для потенциального инвестора, кредиторов предпочтительнее большая доля собственного капитала в сумме пассивов. Собственники заинтересованы в привлечении заемных средств, если рентабельность активов выше средней процентной ставки за пользование кредитами.

В результате своей финансово-хозяйственной деятельности компания на конец отчетного периода имеет 30360 тыс. р. нераспределенной прибыли, которая по сравнению с началом отчетного периода выросла на 6632,29%. Она являлась единственным источником многократного увеличения собственного капитала.

Долгосрочных обязательств компания не имеет, а краткосрочные за год снизились на 45%, однако по прежнему они занимают лидирующую позицию в формировании ресурсов предприятия (96%).

Доля чистых активов на начало 2005 года была очень мала, и компания в силу своей отраслевой специфики финансировала свои активы кредиторской задолженностью поставщикам, подрядчикам и прочим кредиторам. Однако в результате увеличения нераспределенной прибыли на конец года, доля чистых активов значительно выросла и стала занимать 4,3% (против 0,05% в начале периода) от общих активов компании. Это является положительным моментом, так как предприятие стало контролировать больше имеющихся в ее распоряжении средств и формировать свое имущество за счет собственников компании. Показатели рентабельности, характеризующие движение денежных потоков и эффективность деятельности ООО «Галс»: финансовый ликвидность платежеспособность

За отчетный год за счет двойного сокращения стоимости активов предприятия в 2 раза выросла рентабельность активов. В тоже время многократное увеличение собственного капитала снизило коэффициент рентабельности собственного капитала на 97,3%.

Выручка от реализации за отчетный период снизилась более чем в 4 раза, что сказалось на валовой рентабельности, однако за счет сокращения коммерческих, управленческих расходов и себестоимости (по данным формы 2) рентабельность продаж и чистая рентабельность увеличились на 6,86 и 2,1 процента соответственно. Таким образом за отчетный год стоимость имущества компании уменьшилась, но в то же время предприятие смогло достаточно сильно сократить свои краткосрочные обязательства и повысить контроль со стороны собственников за имуществом компании, сделав предприятие немного более привлекательным для кредиторов. В то же время самому предприятию по прежнему не выгодно привлекать заемные средства, так как рентабельность активов значительно ниже средней ставки за пользование кредитами.

Размещено на Allbest.ru

...