Управління фінансовими ресурсами підприємства в умовах реформування податкової системи

Размещено на http://www.allbest.ru/

Харківський державний економічний університет

Автореферат

Управління фінансовими ресурсами підприємства в умовах реформування податкової системи

Колесникова Валентина Митрофанівна

Харків - 2002

Загальна характеристика роботи

Реформування економічної системи України зумовлює необхідність підвищення ролі фінансового управління як найважливішого елемента загальної системи управління підприємством. У цьому зв'язку виникає практична потреба перегляду підходів щодо питань формування та використання фінансових ресурсів підприємств.

Утім порушення загального процесу відтворення фінансових ресурсів в Україні внаслідок кризових явищ значною мірою ускладнило перебудову підприємствами управління своїми фінансовими ресурсами. Крім того, негативно впливає на ефективність управління фінансовими ресурсами підприємств постійна зміна законодавчої бази в сфері оподаткування. Вказані причини породжують такі негативні наслідки, як спад ділової активності підприємств, тінізація економіки, відтік національних капіталів за кордон, що в цілому призводить до скорочення фінансових ресурсів вітчизняних підприємств. Тому вдосконалювання управління фінансовими ресурсами підприємства набуває особливого значення, є однією з першочергових задач перехідного періоду, яка вимагає невідкладного вирішення.

Питанням дослідження систем управління фінансовими ресурсами підприємств присвячений ряд робіт закордонних і вітчизняних учених-економістів: А. Балабанова, Ф. Беа, І. Бланка, В. Буряковського, Д. Бутакова, Ю. Воробйова, В. Гейця, В. Гриньової, Л. Дікань, Е. Дихтла, І. Зятковського, Ю. Іванова, А. Ковальова, Б. Коласса, Г. Одінцової, В. Опаріна, П. Орлова, В. Пономаренка, О. Пушкаря, Н. Ревенко, К. Сіо, Р. Фатхутдинова, П. Фролова, М. Швайтцера, А. Шеремета, С. Юрія та ін.

Актуальність теми. Вивчення й аналіз опублікованих за даною проблематикою робіт дозволили зробити висновок про те, що питання формування концептуальних і методичних підходів до вирішення задачі управління фінансовими ресурсами підприємства недостатньо розроблені як у науковому, так і в організаційно-практичних аспектах, особливо в умовах реформування податкової системи.

Подальше поглиблення теоретичних і методичних досліджень пов'язане з обґрунтуванням стратегічного підходу до управління фінансовими ресурсами промислового підприємства, з раціональним використанням його фінансових ресурсів, удосконаленням системи оподаткування, управлінням інвестиційними фінансовими ресурсами. Наукова і практична актуальність зазначених питань зумовила вибір теми дисертації, визначила мету та задачі дослідження.

Зв'язок роботи з науковими програмами, планами, темами. Дисертаційна робота виконана в рамках госпдоговірної тематики ХДЕУ за такими темами: “Питання удосконалення внутрішнього аудиту та оцінки фінансового стану підприємства” (номер державної реєстрації 0199U003643), “Механізм адаптації підприємства до сучасних умов господарювання” (номер державної реєстрації 0101U007252). Робота виконана за безпосередньою участю автора.

Мета і задачі дослідження. Метою дисертаційної роботи є теоретичне обґрунтування, розробка методичних підходів і практичних рекомендацій, спрямованих на удосконалення управління фінансовими ресурсами промислових підприємств в умовах реформування податкової системи.

Для досягнення поставленої мети було вирішено такі задачі:

проведення теоретичного аналізу понять “фінансові ресурси держави”, “фінансові ресурси підприємства”, “управління фінансовими ресурсами”;

встановлення впливу системи оподаткування на управління фінансовими ресурсами підприємства;

визначення особливостей управління фінансовими ресурсами підприємства;

систематизація зовнішніх та внутрішніх факторів, які впливають на ефективність управління фінансовими ресурсами підприємства;

аналіз стану фінансових ресурсів підприємств у діючій системі оподаткування;

встановлення шляхів підвищення ефективності управління фінансовими ресурсами підприємства;

обґрунтування нових підходів до управління фінансовими ресурсами підприємства;

розробка рекомендацій щодо удосконалювання системи оподаткування.

Об'єкт дослідження - фінансові ресурси вітчизняних промислових підприємств.

Предмет дослідження - процес управління фінансовими ресурсами підприємств в умовах реформування податкової системи.

Методи дослідження. Теоретичною і методологічною основою дослідження є положення сучасної економічної теорії, наукові праці вітчизняних і зарубіжних учених та фахівців у сфері управління фінансовими ресурсами підприємств в умовах переходу до ринкових відносин.

Для досягнення поставленої в роботі мети було використано такі методи дослідження: теоретичного узагальнення і порівняння - для розкриття змісту та сутності понять “фінансові ресурси держави”, “фінансові ресурси підприємств”, “управління фінансовими ресурсами”; статистичного і графічного аналізу - для вивчення, порівняння і наочного відображення емпіричних даних, обґрунтування низки завдань у сфері управління фінансовими ресурсами підприємства, для аналізу фінансового стану промислових підприємств і розкриття впливу системи оподаткування на формування фінансових ресурсів підприємств; системного підходу - для обґрунтування стратегічного підходу до управління фінансовими ресурсами підприємства; формалізації та економіко-математичного моделювання - для поліпшення системи планування фінансових ресурсів підприємства, розробки методичного підходу до удосконалення системи ставок податку на додану вартість і податку на прибуток підприємства; комплексного підходу - для оцінки витрат на формування інформаційного середовища в умовах реформування податкової системи з метою прийняття ефективних рішень у сфері управління фінансовими ресурсами підприємства.

Інформаційною базою дослідження стали законодавчі та нормативні документи з економічних питань, офіційні статистичні матеріали, звітно-статистичні дані промислових підприємств.

Наукова новизна одержаних результатів:

вперше:

обґрунтовано властивості критерію оптимальності системи управління фінансовими ресурсами підприємства на основі структурування та об'єднання різних елементів системи у вигляді рівнозначних ланок;

запропоновано механізм реалізації системи ставок податку на додану вартість й податку на прибуток підприємства, основу якого складає коригувальний податковий вплив на діяльність підприємства;

удосконалено:

поняття “фінансові ресурси держави”, “фінансові ресурси підприємства” та “управління фінансовими ресурсами” шляхом ретроспективного аналізу і теоретичного розмежування існуючих уявлень про сутність фінансових ресурсів у сучасних умовах господарювання;

методичний підхід до оцінки витрат на формування інформаційного середовища для прийняття рішень в управлінні фінансовими ресурсами підприємства з використанням методів теорії нечіткої множини;

дістали подальший розвиток:

підхід до планування фінансових ресурсів підприємства, який враховує взаємозв'язок руху фінансових ресурсів і податкових платежів;

методичні рекомендації щодо управління інвестиційними фінансовими ресурсами підприємства з урахуванням особливостей оподаткування підприємства на основі дворівневого управління фінансовими ресурсами.

Практичне значення одержаних результатів полягає в тому, що впровадження розроблених методичних підходів до вдосконалення управління фінансовими ресурсами в практичну діяльність підприємств дозволяє:

створювати дієву систему управління фінансовими ресурсами підприємства за рахунок конкретизації структури відповідної системи управління і теоретично обґрунтованого стратегічного підходу до управління його фінансовими ресурсами;

підвищувати ефективність системи управління фінансовими ресурсами підприємства за рахунок уведення в розгляд взаємозалежної системи податкових ставок;

раціонально використовувати фінансові ресурси підприємства на основі об'єктивної оцінки витрат на формування інформаційного середовища, удосконалення системи їх планування та використання рекомендацій щодо управління фінансовими ресурсами підприємства при прийнятті інвестиційних рішень в умовах реформування податкової системи.

Наукові результати дисертаційної роботи знайшли практичне застосування на ряді підприємств м. Харкова, що підтверджується відповідними актами та довідками. Зокрема, запропонована система планування фінансових ресурсів підприємства прийнята до використання в практичній діяльності ЗАТ “Південкабель” (довідка №10/137 від 13.11.01 р.); підхід до оцінки витрат на формування інформаційного середовища для прийняття рішень в управлінні фінансовими ресурсами підприємства - на ДП “Харківський завод ім. В.О. Малишева” (акт №294/8 від 06.11.01 р.); система управління фінансовими ресурсами підприємства - СП “Харківський завод підйомно-транспортного устаткування” (акт №10969 від 07.11.01 р.); методичні рекомендації щодо управління фінансовими ресурсами підприємства при прийнятті інвестиційних рішень в умовах реформування податкової системи - у ВАТ “Турбоатом” (довідка №1-40/30-13 від 12.11.01 р.).

Особистий внесок здобувача в роботах, що виконані у співавторстві (1, 4, 5 за списком опублікованих робіт за темою дисертації, що поданий в авторефераті) полягає у такому: проаналізовано існуючі підходи до визначення оптимальної величини ставки податку [1]; сформульовано основні властивості критерію оптимальності, який сприяє побудові ефективної системи управління фінансовими ресурсами підприємства, та обґрунтовано вибір доданої вартості як параметра системи управління фінансовими ресурсами підприємства, який треба оптимізувати [4]; сформульовано принципи побудови взаємозалежної системи податкових ставок, запропоновано методичний підхід до удосконалення системи ставок податку на додану вартість і податку на прибуток підприємства [5].

Апробація результатів дисертації. Основні результати дисертаційного дослідження було оприлюднено на IV науково-практичній конференції молодих економістів “Сучасні проблеми розвитку виробництва” (Харків, 2000 р.); на першому Харківському економічному форумі “Економічні реформи в Україні: проблеми та перспективи” (Харків, 2001 р.); першій Всеукраїнській науково-практичній конференції “Україна наукова, 2001” (Дніпропетровськ, 2001); на Всеукраїнській науково-практичній конференції “Актуальні проблеми та перспективи розвитку фінансово-кредитної системи України” (Харків, 2001 р.).

Публікації. Результати дисертації опубліковано в 10 наукових роботах, у тому числі в 1 монографії, 7 робіт - у наукових журналах і збірниках наукових праць, що визнані ВАК України фаховими з економіки. Загальний обсяг - 3,56 ум.-друк. арк., з них особисто автору належить 2,44 ум.-друк. арк.

Структура та обсяг роботи. Дисертація складається зі вступу, трьох розділів, висновків, списку використаних джерел, додатку. Робота викладена на 194 сторінках машинописного тексту, в тому числі 27 таблиць - 17 сторінок, 40 рисунків - 24 сторінки, список використаних джерел з 175 найменувань - 15 сторінок, додаток - 4 сторінки, обсяг основного тексту дисертації складає 153 сторінки.

Основний зміст дисертації

У вступі обґрунтовано актуальність теми дисертації, визначено предмет і об'єкт дослідження, сформульовано мету та задачі, розкрито загальну методику, наукову новизну й практичне значення одержаних результатів.

У першому розділі - “Теоретичні основи управління фінансовими ресурсами в умовах реформування податкової системи” - розкрито теоретичну сутність фінансових ресурсів; проведено аналіз податкової системи як елемента механізму управління фінансовими ресурсами; визначено особливості управління фінансовими ресурсами.

Фінансові ресурси є тим єдиним видом ресурсів підприємства, які безпосередньо та з мінімальним часовим лагом перетворюються у будь-які інші ресурси.

Проте, як показав аналіз літературних джерел, дотепер сучасна економічна наука не має єдиної точки зору щодо сутності та змісту терміна “фінансові ресурси”. Необхідність його уточнення актуалізується тим, що у процесі ринкової трансформації відбувається відокремлення обороту фінансових ресурсів підприємств і фінансових ресурсів держави, хоча джерело їх єдине - валовий внутрішній продукт (ВВП), створюваний у реальному секторі економіки. Тому виникає об'єктивна потреба у розмежуванні таких понять, як “фінансові ресурси держави” та “фінансові ресурси підприємства”. Виходячи з цього та на основі всебічного теоретичного аналізу існуючих підходів до визначення терміна “фінансові ресурси”, на основі механізму розподілу ВВП з урахуванням розвитку економіки в сучасних умовах господарювання у роботі запропоноване таке уточнення понятійного апарату:

фінансові ресурси держави - це податки і збори, одержані державою в процесі розподілу і перерозподілу валової доданої вартості, податки на споживання, неподаткові надходження та надходження від реалізації права власності держави, акумульовані в бюджеті та цільових грошових фондах. Таке уточнення дає можливість більш чітко виділити переваги щодо окремих елементів державних фінансових ресурсів, а також забезпечити узгодження інтересів держави й платників податків на основі оптимізації частки вилучень у державні грошові фонди;

фінансові ресурси підприємства - це сукупність початкових грошових ресурсів, коштів, мобілізованих у результаті розподілу й перерозподілу доданої вартості, створеної на даному підприємстві, а також позикових і залучених коштів. Перевагою даного визначення є розмежування фінансових ресурсів за часом формування їх джерел (первісні та створені на кожному етапі реалізації доданої вартості). Даний підхід сприяє побудові найбільш ефективного управління фінансовими ресурсами підприємства.

У загальній сукупності елементів механізму управління фінансовими ресурсами підприємства особливу увагу в роботі приділено податковій системі, тому що відсутність цілісної концепції реформування податкової системи підсилює невизначеність сучасної економіки, перешкоджає здійсненню не тільки перспективного, але й ускладнює поточне управління фінансовими ресурсами. У роботі обґрунтовано, що саме податкова система є одним з найбільш важливих факторів, який впливає на систему управління фінансовими ресурсами підприємства в умовах трансформаційної економіки. Дієвість та ефективність системи оподаткування, як показують дослідження, багато в чому визначаються рівнем взаємної погодженості складових податкового механізму. Тому одним з напрямків вирішення задачі управління фінансовими ресурсами підприємства в умовах реформування податкової системи є розробка взаємопов'язаної системи податкових ставок.

Проведений аналіз змін в умовах економіки, керованої за допомогою економічних важелів, дає можливість розглядати управління фінансовими ресурсами підприємств як найважливішу функцію фінансового менеджменту. Водночас дослідження показали, що управління фінансовими ресурсами підприємств це самостійна система інструментів, методів і форм розробки та реалізації управлінських рішень, пов'язаних з процесами формування, розподілу та використання фінансових ресурсів підприємства з метою досягнення стійкого фінансового стану й ефективної діяльності підприємства.

У дисертації на основі порівняльного аналізу доведено, що в умовах ринку сфера організації управління фінансовими ресурсами значно розширюється. Вона розглядається не тільки усередині системи, але і при взаємодії підприємства із зовнішнім середовищем. Проведені дослідження також дозволили систематизувати основні фактори, які визначають особливості управління фінансовими ресурсами підприємства в умовах транзитивної економіки .

У дисертаційній роботі обґрунтована необхідність врахування специфіки організації управління фінансовими ресурсами в Україні у порівнянні з країнами зі стабільною ринковою економікою, яка полягає, по-перше, в тому, що вітчизняним підприємствам найчастіше доводиться конструювати організаційні структури управління заново. По-друге, сучасні системи управління фінансовими ресурсами потребують створення відповідного інформаційного забезпечення. Аналіз особливостей управління фінансовими ресурсами підприємств в умовах транзитивної економіки дозволив зробити висновок про те, що досягнення поставленої у дисертації мети можливе за рахунок: стратегічного управління фінансовими ресурсами підприємства; належного обліку витрат на формування інформаційного середовища для прийняття управлінських рішень; обґрунтування взаємопов'язаної системи податкових ставок.

У другому розділі - “Дослідження стану фінансових ресурсів підприємств у діючій системі оподаткування” - проведено аналіз тенденцій розвитку промислового виробництва, фінансового стану та податкових платежів промислових підприємств.

Аналіз розвитку вітчизняного промислового виробництва показав, що можна говорити лише про стабілізацію економіки та незначне її зростання, тому що:

велика кількість підприємств все ще є збитковими. Так, наприклад, по Харківській області на початок 2001 року таких підприємств у промисловості нараховувалася 53,7% від їх загальної кількості, сума збитків перевищувала 542 млн. грн.;

триває процес структурної перебудови економіки, негативним наслідком якої є скорочення питомої ваги в структурі промислового виробництва підприємств машинобудування, які є базою економічного потенціалу країни, з 19,4% у 1993 році до 13,2% у 2000 році;

відсутнє стійке зростання прибутку підприємств (рис. 2).

Проведене в роботі поглиблене дослідження фінансового стану промислових підприємств за 1997 - 2000 рр. дозволило зробити висновок, що більшість існуючих заходів в управлінні фінансовими ресурсами підприємств не сприяє раціональному використанню цих ресурсів, не кажучи вже про ефективність управління. Так, коефіцієнт кредитоспроможності в цілому по промислових підприємствах зменшився майже в 2 рази, коефіцієнт самофінансування - майже в 1,3 рази. Незначним є коефіцієнт абсолютної ліквідності. Великими темпами зростає довгострокова заборгованість. Зменшується частка власних коштів (табл. 1), збільшується коефіцієнт левериджу.

Аналіз статистичних даних також вказує на те, що найбільшу питому вагу в дебіторській і кредиторській заборгованості між підприємствами України на 01.01.2001 р. складає заборгованість за товари, роботи і послуги (відповідно 74,5% і 61,2%).

Досить велика питома вага простроченої заборгованості. Так, станом на 01.07.2001 р. у структурі дебіторської заборгованості питома вага простроченої заборгованості склала 44,2%, а в структурі кредиторської заборгованості - 43,6%. Одночасно аналіз платоспроможності деяких підприємств промисловості показав, що більшість з досліджених підприємств не мають реальної можливості погасити свої зобов'язання ні перед партнерами, ні перед державою.

Виходячи з того, що найбільший вплив на систему управління фінансовими ресурсами підприємств держава здійснює за допомогою оподаткування, в дисертації проаналізовано податкові платежі підприємств, основу яких (понад 45%) складають платежі по податку на прибуток підприємства та податку на додану вартість (ПДВ). У період з 1998 по 2000 роки темпи приросту податку на прибуток підприємства в цілому по Україні перевищили 30%, а ПДВ - 17%. Аналіз даних також дозволив встановити наявність взаємозв'язку між цими двома видами податків. Тому в дисертації зроблено висновок, що доцільним є розробка взаємозалежної системи ставок податку на прибуток підприємства і ПДВ.

Крім того, тенденцію до зростання мають недоїмки по податках та обов'язкових платежах. Так, наприклад, недоїмки по ПДВ у 1997 році становили 853943 тис. грн., у 1998 році - 1518174,4 тис. грн., у 2000 році - 628067 тис. грн. Про це свідчать і дані по окремих підприємствах (табл. 2). Основною причиною невиконання доходної частини бюджету є зростання числа пільговиків і сумарного обсягу податкових пільг.

У дисертації обґрунтовано, що просте списання податкової заборгованості не є економічним стимулом розвитку виробництва взагалі, а тим більше в сфері управління фінансовими ресурсами підприємства. Це зумовлює необхідність розробки нових підходів до управління фінансовими ресурсами підприємств, які, з одного боку, сприятимуть виходу з фінансової кризи, а з іншого - істотно не порушуватимуть інтересів держави.

У третьому розділі - “Напрями підвищення ефективності управління фінансовими ресурсами промислового підприємства” - обґрунтовано стратегічний підхід до управління фінансовими ресурсами промислового підприємства; запропоновано оцінку витрат на формування інформаційного середовища для прийняття рішень в управлінні фінансовими ресурсами підприємства; удосконалено систему планування фінансових ресурсів підприємств; розроблено методичний підхід до удосконалення системи ставок податку на додану вартість і податку на прибуток підприємства; запропоновано методичні рекомендації щодо управління фінансовими ресурсами підприємства при прийнятті інвестиційних рішень в умовах реформування податкової системи.

В умовах трансформаційної економіки підвищення ефективності управління фінансовими ресурсами підприємства тісно пов'язане з обґрунтуванням стратегічного підходу щодо управління, тому що саме він узагальнює основні властивості таких великих систем, як підприємство. Для вирішення цього питання в роботі проведено аналіз існуючих в практиці вітчизняних підприємств систем управління фінансовими ресурсами, виявлено їх недоліки. Встановлено, що головним серед них є переважання вертикальних зв'язків в управлінні фінансовими ресурсами, що призводить до відсутності рівнозначного врахування впливу кожного з елементів суб'єкта управління на стан фінансових ресурсів. З метою його усунення в роботі запропоновано систему управління фінансовими ресурсами підприємства (рис. 3), яка в порівнянні з існуючими має такі переваги:

об'єднує різні елементи системи управління фінансовими ресурсами підприємства у вигляді рівнозначних ланок, що сприяє досягненню визначеної мети;

розглядає об'єкт і суб'єкт управління не як статичні ланки управління, а як такі, що постійно змінюються.

Таке уявлення структури системи управління дозволяє чітко структурувати розв'язання задачі управління фінансовими ресурсами, а також формулювати основні властивості критерію оптимальності, який забезпечує побудову ефективного управління фінансовими ресурсами підприємства. Серед властивостей критерію оптимальності визначені такі, як комплексність, адитивність та першооснова. Виходячи з цих властивостей критерію, в роботі обґрунтована необхідність вибору доданої вартості як оптимізаційного параметра системи управління фінансовими ресурсами підприємства.

Одна із задач управління фінансовими ресурсами підприємства частково пов'язана з оцінкою витрат на формування інформаційного середовища для прийняття рішень та з ефективним використанням інформації. Важливість її вирішення обумовлена тим, що саме інформація виступає як сполучна ланка між елементами системи управління. Проте, як показав аналіз літературних джерел, не існує науково обґрунтованих підходів до оцінки витрат на формування інформаційного середовища та його впливу на різні етапи прийняття рішень. Тому в роботі запропоновано методичний підхід, в основу якого покладено коригування відповідних витрат з урахуванням змін, що відбуваються в управлінні фінансовими ресурсами підприємства.

У дисертації зосереджено увагу на удосконаленні планування фінансових ресурсів підприємства з метою прогнозування фінансового забезпечення та податкового планування. Для вирішення цього питання в роботі визначено сутність планування у вигляді сукупності заходів, які сприяють раціональному використанню фінансових ресурсів підприємства для різних горизонтів фінансового й податкового планування з урахуванням фінансових потреб будь-яких видів діяльності підприємства. Удосконалення податкового планування дозволяє оптимізувати функцію капіталу, яка у першу чергу відбиває потребу у фінансовому забезпеченні виробничої діяльності підприємства у визначені проміжки часу. Запропонований в роботі підхід до планування передбачає: його структурування (у вигляді сукупності різних планів, таких, як планування потреб підприємства у фінансових ресурсах, планування зміни власних ресурсів, податкове планування тощо); наочне порівняння прогнозних показників руху фінансових ресурсів і податкових платежів. фінансовий ресурс управління оподаткування

Така система планування дозволяє забезпечити синхронність прийняття рішень у сфері управління фінансовими ресурсами у взаємозв'язку зі стратегічними цілями підприємства та з урахуванням динаміки оподаткування. Загальна процедура планування для цілей управління фінансовими ресурсами підприємства полягає в такому:

діяльність підприємства, у результаті якої виникає необхідність у забезпеченні певних рішень у сфері управління фінансовими ресурсами, синхронізується відповідно до тимчасового фактора, тобто формується початкова модель управління;

послідовно для кожного з інтервалів, які аналізуються, визначається ймовірність перевищення наявних фінансових ресурсів над необхідними;

визначається ймовірність перевищення обсягів податкових платежів над обсягом фактичних фінансових ресурсів підприємства в кожний проміжок часу, що аналізується;

будується наочне відображення процесу планування;

визначаються інтервали, в межах яких можливі відхилення між наявними фінансовими ресурсами підприємства та необхідними податковими платежами;

будується скоригована модель управління з урахуванням мінімізації можливих відхилень між фінансовими ресурсами підприємства та податковими платежами.

Поряд з цим треба зазначити, що більшість задач у сфері управління фінансовими ресурсами підприємства на сучасному етапі економічного розвитку пов'язана зі сферою податкового регулювання. Тому в роботі обґрунтовано та запропоновано принципи побудови взаємозалежної системи податкових ставок, до яких входять:

взаємодія підприємства з податковими органами;

уведення в законодавчому порядку незмінного розміру узагальненої податкової ставки, яка включає в себе ставку податку на додану вартість та ставку податку на прибуток підприємства;

обидві вище зазначені ставки податку повинні взаємопов'язано коригувати податковий вплив на діяльність підприємства, тобто при зміні однієї ставки податку відповідним чином має змінюватися інша;

сума коштів, отриманих у результаті дії коригувального податкового впливу, повинна бути використана для збільшення величини доданої вартості за рахунок підвищення ефективності управління фінансовими ресурсами підприємства, поліпшення якості продукції, що випускається, та за рахунок збільшення обсягу випуску продукції;

платежі по податку на додану вартість і податку на прибуток підприємства мають здійснюватися в різний час. При цьому податковий період для податку на додану вартість повинен бути менше, ніж податковий період для податку на прибуток підприємства.

Виходячи з цих принципів, у роботі запропоновано механізм реалізації відповідного удосконалення системи ставок податку на додану вартість і податку на прибуток підприємства, який полягає в такому: визначення з боку держави переліку підприємств, які можуть скористатися коригуючою системою ставок; обґрунтування з боку підприємства плану збільшення величини доданої вартості на основі коригуючої системи ставок; узгодження цього плану і коригуючої системи ставок з податковими органами; відповідний контроль за дотриманням підприємством узгодженого плану збільшення величини доданої вартості.

У той же час необхідно зауважити, що одним з напрямків, який сприяє вирішенню низки питань в управлінні фінансовими ресурсами підприємств та широко використовується в економічній практиці, є залучення позикових коштів і в першу чергу інвестиційних ресурсів. У дисертації розроблено методичні рекомендації щодо управління фінансовими ресурсами підприємства при прийнятті інвестиційних рішень. Сутність цих рекомендацій полягає, по-перше, у необхідності використання дворівневої системи управління фінансовими ресурсами. На першому рівні, вирішуються питання управління фінансовими ресурсами безпосередньо щодо конкретного інвестиційного проекту, тобто питання, пов'язані з особливістю інвестування. На другому рівні, - питання управління та вибору джерел фінансового забезпечення обраного інвестиційного проекту у взаємозв'язку із загальною системою управління фінансовими ресурсами підприємства. По-друге, за оцінку прийнятності інвестиційного проекту доцільно використовувати метод чистої залишкової вартості. По-третє, при оцінці інвестиційного проекту запропоновано пов'язувати ставку дисконтування з рентабельністю залучених коштів, а також враховувати особливості оподаткування та можливу динаміку зміни податкових ставок для окремих підприємств.

Висновки

1. Розмежування сутності понять “фінансові ресурси держави” й “фінансові ресурси підприємства” та уточнення поняття “управління фінансовими ресурсами” на основі критичного аналізу концептуальних підходів щодо розуміння терміну “фінансові ресурси” сприяє розробці теоретичних засад та методичних рекомендацій щодо удосконалювання управління фінансовими ресурсами підприємства.

2. Характерною рисою перетворень, які відбуваються в Україні, є постійне реформування податкової системи. Це суттєво впливає на стабільність і динамічність розвитку всієї національної економіки, на активізацію діяльності підприємств, результативність використання їх фінансової бази. Запропоновані в дисертації підходи до регулювання податкової взаємодії підприємства і держави дозволять ефективно узгодити їх поточні та стратегічні інтереси.

3. Визначені в роботі особливості та фактори впливу на управління фінансовими ресурсами підприємства дозволяють обґрунтовувати стратегічний підхід до нього, який забезпечує надійність і стабільність відтворювальних процесів.

4. Встановлені в дисертації шляхи поліпшення управління фінансовими ресурсами підприємства (удосконалення системи планування фінансових ресурсів підприємства через забезпечення синхронності прийняття рішень в управлінні фінансовими ресурсами з урахуванням динаміки оподаткування; впровадження коригуючої системи ставок податку на додану вартість й податку на прибуток підприємства) дозволяють знаходити та використовувати резерви підвищення ефективності діяльності підприємства.

5. Ефективність управління фінансовими ресурсами підприємства залежить від якості відповідної інформації. Для вирішення цього питання в роботі запропоновано методичний підхід до оцінки витрат на формування інформаційного середовища, який дозволяє раціонально використовувати фінансові ресурси.

6. Обґрунтовані в роботі методичні рекомендації щодо управління фінансуванням інвестиційних рішень, які враховують особливості оподаткування та рентабельність залучених коштів, сприятимуть підвищенню ефективності розширеного відтворення капіталу підприємств.

Список опублікованих робіт за темою дисертації

1. Современные проблемы предпринимательской деятельности / Дикань Л.В., Колесникова В.М. П. 6.1. Место и роль налогов в регулировании предпринимательской деятельности. - С. 285-296; Бережной Е.Б., Воинова Т.С., Колесникова В.М. 6.3. Критерии и оценка тяжести налогового бремени. - С. 317-333. Под общ. ред. проф. Дикань Л. В. - Харьков: Гриф, 2000. - 380 с.

2. Колесникова В.М. Моделирование системы налогового воздействия // Вестник ХГПУ. Сер. “Технический прогресс и эффективность производства”. - 2000. - № 122, Ч. 2. - С. 7-9.

3. Колесникова В.М. Информационная среда принятия решений в управлении финансовыми ресурсами предприятия // Вісник ХДЕУ. - 2000. - № 4 (16). - С. 97-98.

4. Дикань Л.В., Колесникова В.М. Стратегическое управление финансовыми ресурсами промышленного предприятия // Вісник ХДЕУ. Спецвипуск. - 2001. - № 2 (18). - С. 79-81.

5. Дикань Л.В., Колесникова В.М. Визначення взаємопов'язаної системи податкових ставок // Вісник податкової служби України. - 2001. - № 26. - С. 56-58.

6. Колесникова В.М. Управление финансовыми ресурсами промышленного предприятия в современных условиях хозяйствования // Економіка: проблеми теорії та практики: Зб. наук. пр. - Дніпропетровськ: ДНУ, 2001. - Вип. 84. - С. 94-102.

7. Колесникова В.М. Теоретические аспекты финансовых ресурсов предприятия // Вісник ХДЕУ. - 2001. - № 4 (20). - С. 69-71.

8. Колесникова В.М. Розвиток промислового виробництва в Україні та основні завдання управління фінансовими ресурсами // Научно-технич. сб. Сер.: Экономические науки. - К.: Техніка. - 2001. - Вып. 34. - С. 148-154.

9. Колесникова В.М. Информационные аспекты управления финансовыми ресурсами предприятия // Актуальні проблеми та перспективи розвитку фінансово-кредитної системи України: Зб. наук. ст. - Харків: Основа, 2001. - С. 299-300.

10. Колесникова В.М. Управление финансовыми ресурсами инвестиционной деятельности промышленного предприятия // Матеріали Першої всеукраїнської науково-практичної конференції “Україна наукова, 2001”, 5-7 лист. 2001р. - Дніпропетровськ: Наука і освіта, 2001. - Т11. Економічні науки. - С. 47-49.

Анотації

Колесникова В.М. Управління фінансовими ресурсами підприємства в умовах реформування податкової системи. - Рукопис.

Дисертація на здобуття наукового ступеня кандидата економічних наук за спеціальністю 08.06.02 - підприємництво, менеджмент і маркетинг. - Харківський державний економічний університет, Харків, 2002.

Дисертацію присвячено розробці теоретичних основ, методичних підходів та рекомендацій щодо підвищення ефективності управління фінансовими ресурсами підприємства в умовах реформування податкової системи. Проведено теоретичний аналіз сутності фінансових ресурсів, уточнено поняття “фінансові ресурси держави”, “фінансові ресурси підприємства” та “управління фінансовими ресурсами”; розкрито особливості управління фінансовими ресурсами в умовах трансформаційної економіки, визначено вплив системи оподаткування на формування фінансових ресурсів. Детально досліджено можливості та резерви розвитку промислового виробництва в діючій системі оподаткування; проаналізовано фінансовий стан та податкові платежі підприємств. Теоретично обґрунтовано стратегічний підхід до управління фінансовими ресурсами підприємства; запропоновано оцінку витрат на формування інформаційного середовища для прийняття управлінських рішень; удосконалено систему планування фінансових ресурсів підприємства; сформульовано принципи побудови взаємозалежної системи податкових ставок; запропоновано рекомендації щодо удосконалення системи оподаткування.

Ключові слова: управління, фінансові ресурси, податкова система, ставки податку, фінансове планування, інформаційне середовище, інвестиційні ресурси.

Колесникова В.М. Управление финансовыми ресурсами предприятия в условиях реформирования налоговой системы. - Рукопись.

Диссертация на соискание ученой степени кандидата экономических наук по специальности 08.06.02 - предпринимательство, менеджмент и маркетинг. - Харьковский государственный экономический университет, Харьков, 2002.

Диссертация посвящена теоретическому обоснованию, разработке методических подходов и практических рекомендаций, направленных на совершенствование управления финансовыми ресурсами промышленных предприятий в условиях реформирования налоговой системы.

В диссертации на основе анализа и обобщения основных теоретических положений раскрыта сущность финансовых ресурсов, уточнены понятия “финансовые ресурсы государства”, “финансовые ресурсы предприятия”, “управление финансовыми ресурсами”.

Проведен анализ налоговой системы как элемента механизма управления финансовыми ресурсами. Сделан вывод о том, что одним из наиболее важных факторов, который влияет на управление финансовыми ресурсами предприятия в условиях транзитивной экономики, является налоговая система. Раскрыто влияние налогообложения на формирование финансовых ресурсов; систематизированы основные факторы, которые определяют особенности управления финансовыми ресурсами предприятия в условиях трансформационной экономики. Теоретически обоснован тезис о том, что управление финансовыми ресурсами предприятий является важнейшей функцией финансового менеджмента. Наряду с этим в диссертации на основе сравнительного анализа доказано, что в условиях перехода к рынку сфера организации управления финансовыми ресурсами значительно расширяется.

Выявлена тенденция развития промышленного производства, проанализированы финансовое состояние и налоговые платежи промышленных предприятий.

С целью повышения эффективности управления финансовыми ресурсами предприятия обоснован стратегический подход к такому управлению; проведен анализ существующих в практике отечественных предприятий структур управления финансовыми ресурсами, выявлены их недостатки. Сформулированы основные свойства критерия оптимальности, способствующего построению эффективного управления финансовыми ресурсами предприятия. Предложена структура управления финансовыми ресурсами предприятия, которая отличается от существующих тем, что:

объединяет разные элементы системы управления финансовыми ресурсами предприятия в виде равнозначных звеньев;

рассматривает объект и субъект управления не как статические звенья системы управления, а как динамически изменяющиеся, подверженные различного рода воздействиям.

Для решения ряда задач управления финансовыми ресурсами предприятия, которые связаны с эффективным использованием информации, в работе предложен методический подход к оценке затрат на формирование информационной среды, основу которого составляет определение изменения энтропии с позиций теории нечетких множеств.

С целью рационального использования имеющихся финансовых ресурсов в диссертации предложена система планирования финансовых ресурсов предприятия, которая обеспечивает синхронность принятия решений в управлении финансовыми ресурсами с учетом динамики налогообложения.

С целью повышения эффективности управления финансовыми ресурсами предприятия в диссертации сформулированы принципы построения взаимозависимой системы налоговых ставок. В работе предложены методические рекомендации по управлению финансовыми ресурсами предприятия при принятии инвестиционных решений, которые учитывают особенности налогообложения предприятия и позволяют рационально использовать финансовые ресурсы.

Разработанные подходы и рекомендации могут быть использованы в практической деятельности промышленных предприятий с учетом их специфики.

Ключевые слова: управление, финансовые ресурсы, налоговая система, ставки налога, финансовое планирование, информационная среда, инвестиционные ресурсы.

Kolesnicova V.M. Control of financial resources of firm in conditions of reforming of a tax system. - Manuscript.

The present thesis is to compete for the scientific degree of the Candidate of Economic Science in specialty 08.06.02 entrepreneurship, management and marketing. Kharkiv State University of Economics, Kharkiv, 2002.

The thesis is dedicated to mining of fundamental theory, methodical approaches and guidelines, directional on increases of a management efficiency by financial resources of firm in conditions of reforming of a tax system. The idealized analysis of nature of financial resources is conducted, the concepts “financial resources of the state”, “financial resources of firm” and “control of financial resources” are updated; the features of control of financial resources in conditions of transient economics, influencing of a system the taxation on formation of financial resources are uncovered. The tendency of development of a commercial production in the operational system of the taxation is investigated; are parsed financial condition and tax payments of firms. The strategic approach to control of financial resources of firm is theoretically justified; the cost estimate on formation of information medium for acceptance of the administrative solutions is offered; the system of planning of financial resources of firm is advanced; the principles of construction of an interdependent system of the tax bets are formulated; is offered the guidelines on advancing a system the taxation.

Key words: control, financial resources, tax system, bets of tax, financial planning, information medium, investment resources.

Размещено на Allbest.ru