Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Результаты в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности использования финансовых ресурсов, которые приравниваются к «кровеносной системе», которая обеспечивает жизнедеятельность предприятия. Поэтому забота о финансах является отправной позицией деятельности любого субъекта хозяйствования. В условиях рыночной экономики эти вопросы имеют первоочередное значение.

В связи с этим на современном этапе существенно возрастает приоритетность и роль анализ финансовой деятельности, основным содержанием которой является комплексное системное исследование механизма формирования, размещения и использования капитала с целью обеспечения финансовой стабильности и финансовой безопасности предприятия.

Главная цель финансовой деятельности - решить, где, когда и как использовать финансовые ресурсы для эффективного развития производства и получения максимума прибыли.

Руководство предприятия должно четко представлять, за счет каких источников ресурсов предприятие будет осуществлять свою деятельность, и в какие сферы деятельности будет вкладывать свой капитал. От того, какой капитал находится в распоряжении субъекта хозяйствования, насколько оптимальна его структура и насколько целесообразно он трансформируется в основные и оборотные фонды, зависят финансовое благополучие предприятия и результаты его деятельности. Поэтому анализ источников формирования капитала имеет исключительно большое значение.

Объектом исследования данной работы выступает финансово-хозяйственная деятельность общества с ограниченной ответственностью «Шандрово и П».

Предметом исследования являются показатели, характеризующие состояние финансов предприятия, на основе которых разрабатываются управленческие решения.

Цель курсовой работы - разработка мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия.

Для достижения поставленной цели решаются следующие задачи:

- Раскрыть сущность и значимость проведения анализа финансового состояния, дать описание источников информации, необходимых для проведения анализа.

- Проанализировать финансовую устойчивость ООО «Шандрово и П» с помощью финансовых показателей и коэффициентов и оценить деловую активность.

- Оценить ликвидность и платежеспособность, проанализировать прибыль и рентабельность ООО «Шандрово и П».

- Разработать мероприятия по улучшению эффективности финансового состояния ООО «Шандрово и П».

При написании работы использованы статьи ведущих специалистов и ученых, отчетный бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о прибылях и убытках (форма №2), отчет о движении капитала (форма №3) и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса, а так же материалы периодической печати, учебные пособия по теме исследования.

Практическим материалом для написания данной работы явились данные бухгалтерского учета и отчетности ООО «Шандрово и П».

Глава 1. Методика анализа состояния и эффективности использования финансовых ресурсов предприятия

1.1 Сущность, значение, классификация финансовых ресурсов предприятия

Как правило, при широком использовании в экономической науке и на практике термин «финансовые ресурсы» понимают как денежные средства, находящиеся в распоряжении государства, предприятий, хозяйственных организаций и учреждений, используемые для покрытия затрат и образования различных фондов и резервов.

Однако денежные средства - это более широкое понятие, чем финансовые ресурсы, составляющие только часть денежных средств.

Таким образом, можно сказать, финансовые ресурсы предприятия - это совокупность собственных денежных доходов и поступлений извне (привлеченные и заемные средства), находящихся в распоряжении субъекта хозяйствования и предназначенных для выполнения финансовых обязательств предприятия, финансирования текущих затрат, связанных с расширением производства и экономическим стимулированием.

Данное положение исходит из того, что, деятельность предприятия не ограничивается текущим моментом и может быть спрогнозирована на перспективу. Таким образом, в понятие финансовые ресурсы входят текущие и потенциально возможные средства, которые при необходимости могут быть использованы как знаки распределяемой стоимости. Капиталом является часть финансовых ресурсов, приносящая доход.

Финансовые ресурсы предприятия делятся по следующим критeриальным признакам:

1. По степени ресурсности:

- А1 - деньги, краткосрочные финансовые вложения и т.п., чем можно быстро воспользоваться;

- А2 - оборотные активы и дебиторская задолженность (до 1 года);

- А3 - материалы, продукция, долгосрочные финансовые вложения. Их реализация занимает уже намного больше времени, чем первых двух и часто (из-за скорости) сопровождается значительным снижением стоимости;

- А4 - оборудование, нематериальные активы, то что можно продать в последнюю очередь и то уже при полном банкротстве, а иначе кому нужно предприятие с одними стенами.

2. По праву собственности:

- собственные;

Собственные финансовые ресурсы принадлежат самому хозяйствующему субъекту, и их использование не влечет за собой возможности утери контроля над деятельностью предприятия.

- заемные;

Заемные ресурсы не являются собственностью данного предприятия и их использование чревато для него потерей независимости.

- привлеченные;

Привлеченные ресурсы - средства, не принадлежащие предприятию, но временно находящиеся в его обороте

3. По времени:

- краткосрочные;

Ресурсы краткосрочного назначения (до года) - предназначены для финансирования текущей деятельности предприятия: формирование оборотных средств, краткосрочных финансовых вложений, расчетов с дебиторами.

- среднесрочные;

Ресурсы среднесрочного назначения (от года до 3 лет) - используются для замены отдельных элементов основных фондов, их реконструкции и перевооружения.

- долгосрочные.

Ресурсы долгосрочного назначения (от 3 до 5 лет) - используются для финансирования основных фондов, долгосрочных финансовых вложений, венчурного (рискового) финансирования.

Таким образом, межэлементные связи, соотношение используемых видов финансовых ресурсов, определяя структуру системы, определяют и ее устойчивость. Именно в сопоставлении с общепринятыми критериями и финансовыми показателями, предъявляемыми внешней средой, определяется тип финансовой устойчивости, ликвидность предприятия и другие характеристики, отражающие эффективность интеграции с другими системами финансовых ресурсов.

1.2 Цель, задачи, источники информации анализа

Финансовое состояние является результатом взаимодействия всех производственно-хозяйственных факторов: труда, земли, капитала, предпринимательства.

Финансовое состояние проявляется в платежеспособности хозяйствующего субъекта, в способности вовремя удовлетворять платежные требования поставщиков в соответствии с хозяйственными договорами, возвращать кредиты, выплачивать зарплату, вовремя вносить платежи в бюджет.

Основная цель анализа финансового состояния заключается в том, чтобы на основе объективной оценки использования финансовых ресурсов выявить внутрихозяйственные резервы укрепления финансового положения и повышения платежеспособности.

Главная цель финансовой деятельности сводится к одной стратегической задаче -- увеличению активов предприятия. Для этого оно должно постоянно поддерживать платежеспособность и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса.

Основные задачи анализа:

1. Своевременная и объективная диагностика состояния предприятия, установление его «болевых точек» и изучение причин их образования;

2. Поиск резервов улучшения финансового состояния предпри-ятия, его платежеспособности и финансовой устойчивости;

3. Разработка конкретных рекомендаций, направленных на бо-лее эффективное использование финансовых ресурсов и укрепле-ние финансового состояния предприятия;

4. Прогнозирование возможных финансовых результатов и раз-работка моделей финансового состояния: при разнообразных вари-антах использования ресурсов.

Информационной базой для анализа состояния и эффективности использования финансовых ресурсов предприятия является бухгалтерская отчетность.

Бухгалтерская отчетность представляет собой систему показателей, отражающих имущественное и финансовое состояние организации на определенную дату, а также финансовые результаты ее деятельности за отчетный период.

Бухгалтерский баланс (форма №1)- старейшая форма отчетности, является главным источником информации об имущественном положении организации.

Основная задача бухгалтерского баланса- показать собственнику, чем он владеет или какой капитал находится под его контролем. Баланс позволяет получить представление и о материальных и о нематериальных ценностях, Ио величине запасов, и о состоянии расчетов, и об инвестициях, и об источниках формирования капитала.

Отчет о прибылях и убытках (форма №2) показывает результаты деятельности организации за отчетный период (год, квартал, месяц) и то каким образом она получила прибыли и убытки, т.е. путем сопоставления доходов расходов.

Отчет о прибылях и убытках вместе с балансом является важным источникам информации для всестороннего анализа получения прибыли..

Отчет об изменениях капитала (форма № 3) является относительно новой формой отчетности для российских организаций. Этот отчет связан с разделом III и некоторыми статьями раздела V пассива бухгалтерского баланса и дополняет информацию об остатках капитала на дату баланса информацией о его движении.

Отчет о движении денежных средств (форма №4) дает необходимую информацию для принятия финансовых решений не только об остатках денежных средств, но и об их потоках.

Отчет о движении денежных средств дополняет баланс и отсеет о прибылях и убытках очень важной для пользователя информацией о способности организации привлекать и использовать денежные средства.

1.3 Последовательность проведения анализа состояния и эффективности использования финансовых ресурсов предприятия

Анализ финансовых ресурсов проводится в следующей последовательности:

I этап: на данном этапе рассматривается динамика общего объема и основных составляющих элементов капитала. Определяется соотношение собственного и заемного капитала. В составе заемного капитала изучается соотношение долгосрочных и краткосрочных финансовых обязательств. Определяется размер просроченных финансовых обязательств и определяются причины просрочки.

II этап: на данном этапе рассматривается система коэффициентов финансовой устойчивости предприятия.

В процессе проведения анализа используются следующие коэффициенты:

· Коэффициент финансовой независимости;

· Коэффициент финансовой зависимости;

· Коэффициент финансового риска.

Так же оценивается эффективность использования капитала в целом и отдельных его элементов.

Для этого необходимо рассчитать:

· Количество оборотов всего капитала;

· Количество оборотов собственного капитала;

· Количество привлеченного заемного капитала;

· Период оборотов всего использованного капитала в днях;

· Период оборота собственного и заемного капитала в днях (по отдельности;

· Коэффициент рентабельности;

· Период оборота кредиторской задолженности.

III этап: на данном этапе оценивается эффективность использования капитала, как в целом, так и отдельных его элементов.

Глава 2. Анализ состояния и эффективности использования финансовых ресурсов ООО «Шандрово и П»

2.1 Краткая организационно-экономическая характеристика ООО «Шандрово и П»

ООО «Шандрово и П» расположен на юго-востоке Правобережья Нижегородской области, на Мордовской возвышенности. Административно-хозяйственный центр с. Шандрово находится в 180 километрах от областного центра - г. Нижнего Новгорода и в 15 километрах от районного центра - г. Лукоянова, с которым связан дорогой с асфальтовым покрытием, что способствует быстрой и своевременной реализации продукции и поставке материально-технических ресурсов.

Сельскохозяйственный производственный кооператив (колхоз) «Единство» был реорганизован в ООО «Шандрово и П» 19.12.2007 г. решением общего собрания. Учредители: физическое лицо Потапов Александр Васильевич (80% капитала) и юридическое лицо - СПК (колхоз) «Единство» (20% капитала). В 2008 году уставный капитал формировался за счёт привлечения инвестиций от Потапова А.В. и постепенного перевода основных средств из СПК (колхоз) «Единство», на базе которого создано новое предприятие.

С приходом инвестора финансовое положение хозяйства стабилизировалось, наметились положительные тенденции в работе; возросла прибыль, выручка, хозяйство в течение 1,5 лет не пользуется кредитами банка, обновился машинно-тракторный парк, в ООО «Шандрово и П» занято до 70 человек, зарплата которых неуклонно возрастает и платится своевременно.

Любое предприятие рождается и воспроизводится как социально - экономическая система. Эти системы основаны на разделении труда, то есть на относительном разграничении видов деятельности.

Таким образом, формируется производственная структура предприятия, совокупность производственных подразделений и служб по управлению предприятием. Она является важнейшим элементом организации производства.

Основным (высшим) органом управления предприятия является общее собрание участников (учредителей), которое путём голосования выбирает генерального директора. Генеральному директору подчиняются главные специалисты различных отраслей хозяйства, которые осуществляют контроль над работниками данных подразделений. Ведение учёта на предприятии осуществляет бухгалтерия, состоящая из 5 человек: главного бухгалтера, бухгалтеров и главного экономиста.

Все вопросы, связанные с основными средствами, землей, получение кредитов в крупных размерах, распределением прибыли, утверждением годового отчета решаются на общем собрании учредителей в течение года.

Бухгалтерский учет хозяйственных операций осуществляется в соответствии с Планом счетов бухгалтерского учета финансово - хозяйственной деятельности предприятий и организаций АПК от 31.10.2000 г. № 94н, вступившим в силу с 01.01.2001 г.

Производственная база ООО «Шандрово и П» представлена комплексом по выращиванию крупного рогатого скота на 800 голов, построенного в 1980 году. Устанавливается новое оборудование молокопровода на комплексе на 400 коров, за счёт долгосрочных кредитов планируется установка нового оборудования зерносушильного комплекса КЗС.

2.2 Динамика состояния и эффективности использования финансовых ресурсов ООО «Шандрово и П»

Анализ имущественного положения и структуры капитала

Капитал - это средства, которыми располагает субъект хозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли.

Уставный капитал - это сумма средств учредителей для обеспечения уставной деятельности. Уставный капитал формируется в процессе первоначального инвестирования средств.

Добавочный капитал как источник средств предприятия образуется в результате переоценки имущества или продажи акций выше номинальной их стоимости, а также в результате реинвестирования прибыли на капитальные вложения.

Резервный капитал включает остатки резервного и других аналогичных фондов, создаваемых в соответствии с законодательством или в соответствии с учредительными документами.

Фонд социальной сферы формируется в случае наличия у организации объектов жилого фонда и объектов внешнего благоустройства (полученных безвозмездно, в том числе по договору дарения, приобретенных организацией), ранее не учтенных в составе уставного (складочного) капитала, уставного фонда, добавочного капитала.

Для оценки имущественного потенциала используются данные актива баланса. Особое внимание уделяется изменению структуры оборотных средств: произошел ли рост дебиторской задолженности или нет, является ли уровень запасов сырья достаточным для работы предприятия, не произошло ли затоваривание складов готовой продукцией.

В ходе анализа пассивной части баланса обращается внимание на структуру капитала, определяется доля собственного капитала в общем объеме источников средств, изменение структуры капитала, соотношение капитала с другими статьями активов и пассивов по сравнению с предыдущими отчетными датами.

К отрицательным тенденциям, выявление которых может свидетельствовать об ухудшении финансового состояния предприятия в будущем, относятся следующие моменты:

- уменьшение валюты баланса;

- увеличение доли краткосрочной и долгосрочной дебиторской задолженности в валюте баланса на протяжении всех анализируемых отчетных периодов;

- увеличение доли просроченной кредиторской задолженности в валюте баланса на протяжении всех анализируемых отчетных периодов;

- увеличение доли просроченной дебиторской (кредиторской) задолженности в общей сумме дебиторской (кредиторской) задолженности более 15%.

К положительным тенденциям, выявление которых может свидетельствовать об улучшении финансового состояния предприятия в будущем, следует отнести следующие:

- непрерывное увеличение валюты баланса;

- темпы роста оборотных активов выше, чем темпы прироста внеоборотных активов;

- темпы роста собственного капитала выше темпов роста заемного капитала;

- темпы прироста дебиторской и кредиторской задолженности примерно одинаковы.

Анализ структуры и динамики имущества производится с помощью горизонтального и вертикального анализа агрегированного баланса. Горизонтальный анализ представлен абсолютной разницей между показателями на конец и начало периода, а также темпом их изменения за период. Вертикальный анализ предполагает процентное отношение показателей к итогу баланса. Расчет среднегодовых значений дает возможность получить усредненное представление о состоянии средств предприятия в течение анализируемого периода.

Проведем оценку имущественного положения и структуры капитала в ООО «Шандрово и П». Сделаем обобщенный структурно-динамический анализ пассивов баланса, определим структуру источников средств предприятия. Оценим рациональность формирования источников средств, используемых в деятельности предприятия. Составим таблицы 2.2.1 и 2.2.2

В ходе проведения анализа структуры и динамики имущества, было выявлено, что внеоборотные активы предприятия в 2011 году возросли на 945 тыс. руб. за счет увеличения основных средств на 1 576 тыс. руб. Доля основных средств в структуре внеоборотных активов в 2011 году увеличилась на 18,8 %, и составила 65,2%, к концу 2013 года данное значение не изменилось.

В 2011 году оборотные активы предприятия снизились на 20 320 тыс. руб., а в 2013 году наоборот наблюдается повышение на 1 489 тыс. руб. В основном это произошло за счет увеличения материальные оборотных средств на 1 386 тыс. руб., и за счет увеличения денежных средств на 857 тыс. руб. Доля материальных оборотных средств в структуре оборотных активов возросла на 2,0%, доля денежных средств - на 1, 2%.

Дебиторская задолженность предприятия в 2013 году снизилась на 754 тыс. руб., ее доля в структуре уменьшилась на 2,1%.

По результатам структурного анализа источников формирования имущества в ООО «Шандрово и П», можно сделать вывод о том, что собственный капитал в 2013 году увеличился на 4 174 тыс. руб., и на конец года составил 45 104 тыс. руб. Уставный капитал предприятия не изменился, добавочный капитал на конец 2011 и 2013 года составляет 14 614 тыс. руб., нераспределенная прибыль в 2013 году увеличилась на 4 174 тыс. руб. и составила 22 218 тыс. руб. на конец года. Наибольший удельный вес в составе собственного капитала занимает добавочный капитал.

По данным таблицы, видно, что собственный капитал превышает заемный. Увеличение собственного капитала положительно влияет на предприятие. Так как собственный капитал является основой независимости предприятия.

Таблица 2.2.1 - Динамический и структурный анализ имущества организации

Наименование статей	Абсолютные величины	Структура, %	Изменения
	2011 год	2013 год	2011 год	2013 год	абсолютное	в структуре, п.п.	темп роста, %
	н/ года	к/ года	н/ года	к/ года	н/ года	к/ года	н/ года	к/ года	2011	2013	2011	2013	2011	2013
Внеоборотные активы, в т.ч.	38 331	41 853	41 853	42 798	49,2	68,4	68,4	67,3	+ 3 522	+ 945	+ 19,2	- 1,1	+ 9,2	+ 2,3
Нематериальные активы	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Основные средства	36 212	39 866	39 866	41 442	46,4	65,2	65,2	65,2	+ 3 654	+ 1 576	+ 18,8	0	+ 10,1	+ 3,9
Незавершенное строительство	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Доходные вложения в МЦ	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Долгосрочные фи-нансовые вложения	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Отложенные налоговые активы	1 672	1 622	1 622	1 073	2,2	2,6	2,6	1,7	- 50	- 549	+ 0,2	- 0,9	- 3,0	- 33,8
Прочие внеоборот-ные активы	447	365	365	283	0,6	0,6	0,6	0,4	- 82	- 82	0	- 0,2	- 18,3	- 22,5
Оборотные активы, в т.ч.	39 628	19 308	19 308	20 797	50,8	31,6	31,6	32,7	- 20 320	+ 1 489	- 19,2	+ 1,1	- 51,3	+ 7,7
Материальные оборотные средства	4 618	3 729	3 729	5 115	5,9	6,1	6,1	8,1	- 889	+ 1 386	+ 0,2	+ 2,0	- 19,2	+ 37,2
Дебиторская задолженность	34 855	13 478	13 478	12 724	44,7	22,1	22,1	20,0	- 21 377	- 754	- 22,6	- 2,1	- 61,3	- 5,6
Денежные средства	155	2 101	2 101	2 958	0,2	3,4	3,4	4,6	+ 1946	+ 857	+ 3,2	+ 1,2	+ 1255,5	+ 40,8
Прочие оборотные активы	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Всего имущества	77 959	61 161	61 161	63 595	100	100	100	100	- 16 798	+ 2 434	0	0	- 21,5	+ 4,0

Таблица 2.2.2 - Динамический и структурный анализ источников формирования имущества организации

Наименование статей	Абсолютные величины	Структура, %	Изменения
	2011 год	2013 год	2011 год	2013 год	абсолютное	в структуре, п.п.	темп роста, %
	н/ года	к/ года	н/ года	к/ года	н/ года	к/ года	н/ года	к/ года	2011	2013	2011	2013	2011	2013
Собственные средства	46 923	40 930	40 930	45 104	60,2	66,9	66,9	70,9	- 5 993	+ 4 174	+ 6,7	+ 4,0	- 12,8	+ 10,2
Уставный капитал	8 272	8 272	8 272	8 272	10,6	13,5	13,5	13,0	0	0	+ 2,9	- 0,5	0	0
Добавочный капитал	14 640	14 614	14 614	14 614	18,8	23,9	23,9	23,0	- 26	0	+ 5,1	- 0,9	- 0,2	0
Резервный капитал	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Нераспределенная прибыль	24 011	18 044	18 044	22 218	30,8	29,5	29,5	34,9	- 5 967	+ 4 174	- 1,3	+ 5,4	- 24,8	+ 23,1
Заемные средства	31 036	20 231	20 231	18 491	39,8	33,1	33,1	29,1	- 10 805	- 1 740	- 6,7	- 4,0	- 34,8	- 8,6
Долгосрочные обязательства	2 634	1 484	1 484	1 125	3,4	2,4	2,4	1,8	- 1 150	- 359	- 1,0	- 0,6	- 43,6	- 24,2
Краткосрочные кредиты, займы	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Кредиторская задолженность	27 672	17 873	17 873	16 367	35,5	29,3	29,3	25,7	- 9 799	- 1 506	- 6,2	- 3,6	- 35,4	- 8,4
Задолженность перед участниками	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Прочие краткосрочные обязательства	730	874	874	999	0,9	1,4	1,4	1,6	+ 104	+ 125	+ 0,5	+ 0,2	+ 14,2	+ 14,3
Всего источников имущества	77 959	61 161	61 161	63 595	100	100	100	100	- 16 798	+ 2 434	0	0	- 21,5	+ 4,0

Анализ финансовой устойчивости предприятия

Залогом выживаемости и основой стабильности положения предприятия служит его устойчивость. На устойчивость предприятия оказывают влияние различные факторы:

- положение предприятия на товарном рынке;

- производство и выпуск дешевой, качественной и пользующейся спросом на рынке продукции;

- его потенциал в деловом сотрудничестве;

- степень зависимости от внешних кредиторов и инвесторов;

- наличие неплатежеспособных дебиторов;

- эффективность хозяйственных и финансовых операций и т. п.

Такое разнообразие факторов обуславливает существование различных видов устойчивости. Так, применительно к предприятию она может быть: в зависимости от факторов, влияющих на нее, - внутренней и внешней, общей (ценовой), финансовой.

Выделяют четыре типа финансовой устойчивости: абсолютная, нормальная, неустойчивое финансовое состояние, кризисное финансовое состояние.

Для анализа финансовой устойчивости используют абсолютные и относительные показатели.

Абсолютными показателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующие степень обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования.

Определим финансовое состояние ООО «Шандрово и П». Расчеты представлены в таблице 2.2.3.

Таблица 2.2.3 - Определение типа финансового состояния предприятия

Наименование показателей	2011 год	2013 год
	н/ года	к/ года	±	н/ года	к/ года	±
1. Общая величина запасов и затрат (З)	4 618	3 729	- 889	3 729	5 115	+ 1 386
2. Наличие собственных оборотных средств (СОС)	8 592	- 923	- 9 515	- 923	2 306	+ 3 229
3. Собственные и долго-срочные источники формирования (СД)	11 226	561	- 10 665	561	3 431	+ 2 870
4. Общая величина основ-ных источников формиро-вания (ОИ)	11 226	561	- 10 665	561	3 431	+ 2 870
5. Излишек (недостаток) собственных оборотных средств для формирования запасов и затрат (a)	3 974	- 4 652	- 8 696	- 4 652	- 2 809	+ 1 843
6. Излишек (недостаток) собственных и долгосроч-ных средств для формиро-вания запасов и затрат (b)	6 608	- 3 168	- 9 776	- 3 168	-1 684	+ 1 484
7. Излишек (недостаток) общей величины основных источников для формиро-вания запасов и затрат (c)	6 608	- 3 168	- 9 776	- 3 168	-1 684	+ 1 484
8. Трехкомпонентный по-казатель типа финансовой устойчивости	1; 1; 1	0; 0; 0		0; 0; 0	0; 0; 0

Вычисление трех показателей обеспеченности запасов и затрат источниками средств для их формирования позволяет классифицировать финансовые ситуации по степени их устойчивости. С помощью этих показателей определяется трехмерный компонентный показатель типа финансовой устойчивости:

Так в ООО «Шандрово и П» трехкомпонентный показатель финансовой ситуации на начало 2011 года равен S = {1;1;1}, это свидетельствует о высоком уровне платежеспособности предприятии и независимости его от кредиторов. На конец 2011 года и в 2013 году данный показатель был равен S = {0;0;0}, отрицательное значение показателей говорят об отсутствии оборотных средств и собственных источников финансирования, что свидетельствует о кризисном финансовом состоянии предприятия в анализируемом периоде.

Отно-сительными показателями (коэффициентами) являются показатели, характеризующие степень независимости организации от внешних источников финансирования.

Расчеты коэффициентов для ООО «Шандрово и П» приведены в таблице 2.2.4.

Таблица 2.2.4 - Показатели финансовой устойчивости

Показатели	2011 год	2013 год	Рекомендуе-мое значение
	н/ года	к/ года	±	н/ года	к/ года	±
1. Коэффициент независи-мости	0,60	0,67	+ 0,07	0,67	0,71	+ 0,04	> 0,5
2. Коэффициент зависи-мости	0,39	0,32	- 0,07	0,32	0,27	- 0,05	< 0,5
3. Коэффициент финан-совой устойчивости	0,64	0,69	+ 0,05	0,69	0,73	+ 0,04	0,8 - 0,9
4. Коэффициент финансирования	1,55	2,12	+ 0,57	2,12	2,58	+ 0,46	> 1
5. Коэффициент финансовой активности	0,64	0,47	- 0,17	0,47	0,39	- 0,08	< 1
6. Коэффициент манев-рен-ности собственного капитала	0,18	0,022	- 0,158	0,022	0,05	+ 0,028	0,2 - 0,5
7. Коэффициент обеспе-чен-ности запасов собст-венными источниками	1,86	0,25	- 1,61	0,25	0,45	+ 0,2	0,6 - 0,8
8. Коэффициент постоянного актива	0,81	1,02	+ 0,21	1,02	0,95	- 0,07	< 1

Из данных таблицы можно сделать выводы о состоянии каждого коэффициента и о финансовой устойчивости предприятия.

В анализируемом периоде значение коэффициента финансовой независимости выше нормативного значения, что свидетельствует о благоприятной финансовой ситуации сложившейся в ООО «Шандрово и П». Это объясняется, в первую очередь, уменьшением доли непокрытых убытков в структуре пассива баланса.

Положительным моментом считается тенденция к снижению коэффициента финансовой зависимости. Предприятие стремится увеличивать долю собственных средств с целью повышения стабильности функционирования. Коэффициент финансовой устойчивости в течение анализируемого периода ниже нормативного значения, но в то же время, данный коэффициент имеет тенденцию к повышению. На конец 2011 года за счет устойчивых источников финансируется 69% активов, а на конец 2013 года - финансируется 73% активов. В анализируемом периоде динамика коэффициента финансовой устойчивости положительна.

Коэффициент финансирования, который показывает какая часть деятельности предприятия финансируется за счет собственных, а какая за счет заемных средств выше нормативного значения, на конец анализируемого периода равен 2,58.

Коэффициент финансовой активности в течение анализируемого периода ниже нормативного значения. В анализируемом периоде динамика коэффициента финансовой устойчивости отрицательна. Коэффициент маневренности собственного капитала значительно ниже нормы, так как внеоборотные активы превышают капитал и резервы предприятия.

Значение коэффициента обеспеченности собственными источниками финансирования в анализируемом периоде ниже нормативного значения, это свидетельствует о недостаточности собственных источников финансирования.

Коэффициент постоянного актива показывает долю собственных средств, направленных во внеоборотные активы. Для улучшения финансового состояния она должна быть не больше 1. Если на начало 2011 года данный показатель был равен 0,81, то на конец года, дойдя до значения 1,02, он перестал соответствовать нормативу. В 2013 году наблюдается наоборот тенденция к понижению на 0,07.

Оценивая в целом финансовое состояние организации можно сделать вывод о том, что на конец 2013 года практически все показатели соответствуют нормативам, и финансовое состояние предприятия находится на стабильном уровне. Это связано, прежде всего, с эффективной деятельностью организации, а в частности с увеличением собственного капитала в основном за счет прибыли и снижения заемных средств, за счет ускорения оборачиваемости кредиторской задолженности.

Анализ платежеспособности предприятия

Одним из показателей, характеризующих финансовую устойчивость предприятия, является его платежеспособность, т.е. возможность наличными денежными ресурсами своевременно погашать свои платежные обязательства. Платежеспособность является внешним проявлением финансового состояния предприятия, его устойчивости.

Понятия платежеспособности и ликвидности очень близки, но второе более емкое. От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность. В то же время ликвидность характеризует как текущее состояние расчетов, так и перспективу. Предприятие может быть платежеспособным на отчетную дату, но иметь неблагоприятные возможности в будущем.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Рассмотрим соотношение активов и пассивов в ООО «Шандрово и П» (Таблица 2.2.5)

Таблица 2.2.5 - Соотношение активов и пассивов баланса

Соотношение абсолютно ликвидного баланса	Соотношение активов и пассивов баланса МУП “ГОРЭЛЕКТРОСЕТЬ”
	На 01.01.2011	На 01.12.2013	31.12.2013
А1 ? П1	А1 < П1	А1 < П1	А1 < П1
А2 ? П2	А2 > П2	А2 > П2	А2 > П2
А3 ? П3	А3 > П3	А3 > П3	А3 > П3
А4 ? П4	А4 < П4	А4 > П4	А4 < П4

финансовый ликвидность рентабельность

Если выполняются первые три неравенства в данной системе, то это влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому важно сопоставить итоги первых трех групп по активу и пассиву. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости - наличии у предприятия собственных оборотных средств.

Изменение уровня ликвидности определяется по изменению (динамике) абсолютного показателя чистого оборотного капитала.

Проведем анализ ликвидности баланса в ООО «Шандрово и П» (Таблица 2.2.6 и 2.2.7).

Таблица 2.2.6 - Анализ ликвидности баланса

АКТИВ	01.01.2011	01.12.2013	31.12.2013	ПАССИВ	01.01.2011	01.12.2013	31.12.2013
А1	155	2 101	2 958	П1	28 289	18 639	17 264
А2	34 855	13 478	12 724	П2	-	-	-
А3	4 618	3 729	5 115	П3	2 634	1 484	1 125
А4	38 331	41 853	42 798	П4	47 036	41 038	45 206
БАЛАНС	77 959	61 161	63 595	БАЛАНС	77 959	61 161	63 595

Таблица 2.2.7 - Анализ ликвидности баланса

АКТИВ	Платежный излишек (+) / недостаток (-)	Процент покрытия обязательств
	01.01.2011	01.12.2013	31.12.2013	01.01.2011	01.12.2013	31.12.2013
А1	- 28 134	- 16 538	- 14 306	0,55	11,27	17,13
А2	+ 34 855	+ 13 478	- 12 724	0	0	0
А3	+ 1 984	+ 2 245	+ 3 990	175,32	251,28	454,67
А4	- 8 705	+ 815	- 2 408	81,49	101,99	94,67

За 2013 год платежный недостаток наиболее ликвидных активов для покрытия наиболее срочных обязательств понизился с 16 538 тыс. рублей до 14 306 тыс. рублей, на начало 2013 соотношение А₁ и П₁ было 0,113:1 (2 101 тыс. рублей / 18 639 тыс. рублей), а на конец года 0,171:1, увеличение данного соотношения означает, что предприятие стало наиболее платежеспособным, по сравнению с предыдущим годом.

Сопоставим ликвидные средства и обязательства, и вычислим показатели текущей и перспективной ликвидности. Составим таблицу 2.2.8

Таблица 2.2.8 - Расчет текущей и перспективной ликвидности

Показатели	2011 год	2013 год
	н/ года	к/ года	±	н/ года	к/ года	±
1. Сумма наиболее ликвидных и быстрореализуемых активов (А1 + А2)	35 010	15 579	- 19 431	15 579	15 682	+ 103
2. Сумма наиболее срочных и краткосрочных пассивов (П1 + П2)	28 289	18 639	- 9 650	18 639	17 264	- 1 375
3. Текущая ликвидность	6 721	- 3 060	- 9 781	- 3 060	- 1 582	1 478
4. Перспективная ликвидность	1 984	2 245	+ 261	2 245	3 990	+ 1 745

Исходя из приведенных расчетов, можно сделать вывод, что текущая ликвидность баланса в 2013 году, по сравнению с 2011 годом, является неудовлетворительной, то есть предприятию не удается достигнуть первоначального уровня платежеспособности.

Для качественной оценки платежеспособности и ликвидности предприятия кроме анализа ликвидности баланса необходим расчет трех относительных показателей ликвидности, различающихся набором ликвидных средств, рассматриваемых в качестве покрытия краткосрочных обязательств. Расчет этих коэффициентов представлен в таблице 2.2.9

Таблица 2.2.9 - Расчет и анализ коэффициентов ликвидности

Показатель	2010 год	2011 год
	н/ года	к/ года	±	н/ года	к/ года	±
1. Денежные средства, руб.	155	2 101		2 101	2 958
2.Краткосрочные финансовые вложения, руб.	-	-	0	-	-	0
3. Итого денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, руб.	155	2 101	+ 1 946	2 101	2 958	+ 857
4. Дебиторская задолженность, руб.	34 855	13 478	- 21 377	13 478	12 724	- 754
5. Прочие оборотные активы, руб.	-	-	0	-	-	0
6. Итого дебиторской задолжен-ности и прочих активов, руб.	34 855	13 478	- 21 377	13 478	12 724	- 754
7. Итого денежных средств, финансовых вложений и дебиторской задолженности, руб.	35 010	15 579	- 19 431	15 579	15 682	+ 103
8. Запасы и затраты (без расходов будущих периодов), руб.	4 618	3 729	- 889	3 729	5 115	+ 1 386
9. Итого оборотных средств, руб.	39 628	19 308	- 20 320	19 308	20 797	+ 1 489
10. Текущие пассивы, руб.	28 402	18 747	- 9 655	18 747	17 366	- 1 381
11. Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал)	0,0055	0,112	+ 0,1065	0,112	0,170	+ 0,058
12.Коэффициент критической ликвидности (Ккл)	1,233	0,831	- 0,402	0,831	0,903	+ 0,072
13.Коэффициент текущей ликвидности (Ктл)	1,395	1,030	- 0,365	1,030	1,198	+ 0,168

По табличным расчетам и графику, можно сделать вывод о том, что, динамика показателя абсолютной ликвидности в анализируемом периоде положительна, и по состоянию на 31.12.2013 года предприятие может погасить за счет имеющихся денежных средств и краткосрочных финансовых вложений 17 % своих краткосрочных обязательств.

Значение коэффициента критической ликвидности в 2011 и в 2013 году выше нормативного значения, динамика показателя в анализируемом периоде положительна, за счет средств на различных счетах, краткосрочных ценных бумаг. В 2013 году предприятие может погасить 90,3 % краткосрочных обязательств.

Показатель текущей ликвидности высокий, мобилизовав все оборотные средства предприятие в состоянии покрыть 119,8% текущих обязательств.



Рис. 2.2.1 - Изменение коэффициентов ликвидности

Для наглядного отображения этих коэффициентов, построим график (рис. 2.2.1).

Анализ эффективности и интенсивности использования капитала предприятия

Эффективность использования капитала характеризуется его доходностью (рентабельностью) - отношением суммы прибыли к среднегодовой сумме капитала.

В зависимости от того, с чьих позиций оценивается деятельность предприятия, существуют разные подходы к расчету показателей рентабельности капитала.

Рассчитаем показатели доходности (рентабельности) капитала (Таблица 2.2.10).

Таблица 2.2.10 - Расчет показателей рентабельности

Показатель	2011 год	2013 год	Изменения
			±	%
1. Выручка (нетто) от продажи продукции, работ, услуг, тыс. руб.	86 383	102 984	+ 16 601	119,2
2. Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг тыс. руб.	91 098	99 532	+ 8 434	109,26
3. Коммерческие расходы тыс. руб.	-	-	-	-
4. Управленческий расходы тыс. руб.	-	-	-	-
5. Полная себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг тыс. руб.	91 098	99 532	+ 8 434	109,26
6. Прибыль от продаж, тыс. руб.	4 715	3 452	- 1 263	73,2
7. Рентабельность продаж, %	5,46	3,35	- 2,11	61,35
8. Рентабельность расходов по обыч-ным видам деятельности (затрат на производство и продажу продукции), %	5,17	3,47	- 1,7	67,12
9. Рентабельность производственных расходов, %	5,17	3,47	- 1,7	67,12
10. Рентабельность коммерческих расходов, %	-	-	-	-
11. Рентабельность управленческих расходов, %	-	-	-	-

Исходя из полученных результатов анализа, можно сделать следующие выводы, что в 2013 году произошло уменьшение показателя рентабельности продаж в ООО «Шандрово и П» на 2,11%, по сравнению с 2011 годом и составил 3,35%. Это свидетельствует о повышении доли затрат в цене предприятия. Произошло уменьшение показателя рентабельности затрат на предприятии с 5,17 % до 3,47 %, то есть на то есть на 32,88%, это говорит о понижении окупаемости затрат на предприятии.

2.3 Расчет влияния фактором формирования чистой прибыли

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли. Чем больше величина прибыли, чем выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое положение. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли является одной из основных задач в любой сфере бизнеса.

Проведем анализ динамики факторов формирования чистой прибыли организации. Составим таблицу 2.3.1

Таблица 2.3.1 - Динамика факторов формирования чистой прибыли организации

Показатель	2011 год	2013 год	Изменен...

Подобные документы

• Разработка мероприятий по улучшению финансово-экономического положения предприятия жилищно-коммунальной сферы (на примере ООО "Коммунальщик 2")

  Экономическая сущность финансов и методики анализа финансового состояния предприятия. Оценка ликвидности, деловой активности, рентабельности, обеспеченности основными фондами и трудовыми ресурсами. Снижение затрат путем установки счетчиков тепла и воды.
  
  дипломная работа [165,4 K], добавлен 04.06.2013
  

• Анализ финансового состояния предприятия ОАО "ВЭР"

  Оценка финансового состояния предприятия ОАО "ВЭР": показатели аналитического баланса, платежеспособности и ликвидности, деловой активности предприятия. Разработка мероприятий по мобилизации выявленных резервов, эффективность предложенных мероприятий.
  
  дипломная работа [281,4 K], добавлен 16.05.2010
  

• Анализ финансового состояния предприятия

  Анализ ликвидности и платежеспособности, деловой активности и рентабельности, оценка имущественно–финансового положения коммерческого предприятия. Мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия, расчет эффективности этих мероприятий.
  
  курсовая работа [71,7 K], добавлен 01.05.2012
  

• Оценка финансово-экономического состояния предприятия

  Оценка влияния различных мероприятий на показатели бухгалтерского баланса. Анализ состояния имущества и средств предприятия по данным баланса. Финансовый результат деятельности предприятия, показатели ликвидности, рентабельности и деловой активности.
  
  курсовая работа [679,2 K], добавлен 26.09.2012
  

• Комплексный анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия

  Краткая характеристика предприятия ГУП "Дауыл", анализ результатов хозяйственной деятельности, их динамика и структура. Показатели рентабельности предприятия. Диагностика вероятности банкротства. Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния.
  
  курсовая работа [174,3 K], добавлен 17.11.2010
  

• Анализ финансового состояния предприятия на примере ОАО "ВК и ЭХ"

  Методика анализа финансового состояния предприятия на основе ликвидности (платежеспособности) и финансовой устойчивости. Характеристика финансово-хозяйственной деятельности ОАО "ВК и ЭХ". Оценка деловой активности и рентабельности деятельности фирмы.
  
  дипломная работа [623,7 K], добавлен 17.11.2010
  

• Анализ финансового состояния предприятия и разработка предложений по его улучшению

  Показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия. Технико-экономическая характеристика предприятия МУП ЖКХ "Динское", оценки ликвидности и платежеспособности по данным баланса. Разработка проекта финансового плана на планируемый год.
  
  дипломная работа [78,1 K], добавлен 22.02.2011
  

• Анализ финансового состояния хозяйствующего субъекта

  Значение и основные направления финансового анализа. Оценка показателей ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости, рентабельности и деловой активности ООО КФ "Слада". Разработка рекомендаций по улучшению финансового состояния предприятия.
  
  курсовая работа [221,3 K], добавлен 25.01.2014
  

• Анализ финансового состояния предприятия

  Теоретические аспекты анализа финансового состояния предприятия. Оценка показателей финансовой устойчивости и организации. Практика проведения оценки состояния ООО "ППО "Орбита". Показатели ликвидности предприятия, рентабельности, деловой активности.
  
  курсовая работа [142,9 K], добавлен 16.04.2014
  

• Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния ООО "Стройпласт"

  Цели, задачи и методика финансового анализа. Показатели финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Анализ ликвидности, рентабельности и финансовой устойчивости. Оценка эффективности организации новой линии по производству пластиковых подоконников.
  
  курсовая работа [211,9 K], добавлен 11.12.2013
  

• Разработка мероприятий по улучшению деятельности ООО "СибТехмонтаж"

  Анализ производственной деятельности ООО "СибТехмонтаж". Оценка финансового состояния, рентабельности и деловой активности предприятия. Разработка проекта по привлечению инвестиций с целью приобретения оборудования, оценка его экономической эффективности.
  
  дипломная работа [1,9 M], добавлен 12.07.2011
  

• Оценка финансового состояния предприятия на примере ООО "ГрузСпецАвто"

  Общие положения анализа финансового состояния предприятия ООО "ГрузСпецАвто". Оценка ликвидности и платежеспособности, финансовой устойчивости и рентабельности. Оценка и анализ деловой активности и результативности финансово-хозяйственной деятельности.
  
  дипломная работа [45,5 K], добавлен 22.12.2014
  

• Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности ГУП "ФЖС РБ"

  Методика анализа эффективности финансово-хозяйственной деятельности строительного предприятия ГУП "ФЖС РБ". Показатели рейтинговой экспресс-оценки, ликвидности баланса, деловой активности. Направления по улучшению финансового состояния организации.
  
  курсовая работа [264,4 K], добавлен 20.05.2014
  

• Разработка мероприятий по улучшению деятельности ООО "СибТехмонтаж"

  Теоретические основы и цели анализа финансового состояния предприятия. Анализ финансового состояния ООО "СибТехмонтаж", оценка экономической эффективности, а также показателей прибылей и убытков, платежеспособности, рентабельности, деловой активности.
  
  презентация [2,1 M], добавлен 12.07.2011
  

• Анализ финансового состояния организации

  Показатели, характеризующие финансовое положение предприятия, методика проведения его анализа. Анализ финансовой устойчивости предприятия на примере ООО "Вектор". Разработка мероприятий и предложений по улучшению финансового состояния предприятия.
  
  курсовая работа [56,5 K], добавлен 18.06.2015
  

• Анализ финансового состояния предприятия ЗАО "МЗБН"

  Предварительная оценка финансового состояния предприятия. Показатели финансового состояния. Оценка структуры баланса, платежеспособности и ликвидности, вероятности банкротства предприятия. Анализ финансовых результатов и деловой активности предприятия.
  
  курсовая работа [735,9 K], добавлен 22.05.2015
  

• Разработка программы по улучшению финансового состояния ОАО "Новодел"

  Общая характеристика и расчет инвестиционного проекта ОАО "Новодел". Анализ финансовой устойчивости, деловой активности, ликвидности бухгалтерского баланса и рентабельности. Разработка рекомендаций по оптимизации финансового состояния предприятия.
  
  магистерская работа [1,1 M], добавлен 25.08.2012
  

• Управление финансовым состоянием предприятия на основе финансового анализа

  Понятие и сущность финансового анализа, его виды и методы. Показатели оценки финансового состояния. Анализ финансовой устойчивости и ликвидности, рентабельности и деловой активности предприятия. Оптимизация системы управления дебиторской задолженностью.
  
  дипломная работа [401,6 K], добавлен 10.11.2010
  

• Анализ и оценка финансового состояния ЗАО "Компьютерные системы" за 2008-2010 годы

  Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния ЗАО "Компьютерные системы": организационно-экономическая характеристика; оценка ликвидности, платежеспособности, прибыли и рентабельности; анализ финансовой устойчивости и деловой активности.
  
  дипломная работа [1,1 M], добавлен 16.09.2011
  

• Оценка финансового состояния предприятия

  Анализ финансового положения предприятия. Структура баланса. Оценка показателей ликвидности и платежеспособности, финансовой устойчивости. Анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности. Анализ деловой активности, прибыли и рентабельности.
  
  курсовая работа [74,2 K], добавлен 22.03.2018
  

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам