Денежная система Республики Беларусь: особенности и перспективы развития

Важное значение в структуре денежного оборота имеет соотношение сумм денежных знаков различного достоинства в общей массе наличных денег, находящихся в обращении, то есть купюрное строение наличной денежной массы. С увеличением доходов населения, ростом цен обычно повышается доля купюр более высокого достоинства.

Порядок установления валютного курса (котировка валют) -- определение соотношения между денежными единицами (валютами) разных стран. Валютный курс характеризует «цену» денежной единицы одной страны, выраженную в денежных единицах других стран.

Основой для котировки является покупательная способность национальных валют, а также спрос и предложение той или иной валюты на валютных рынках.

Одной из важнейших целей деятельности Национального банка Республики Беларусь является защита и обеспечение устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам, а также регулирование денежного обращения. С этой целью банк разрабатывает комплекс инструментов денежно-кредитного регулирования и использует его для поддержания устойчивости денежной системы.

Основным фактором роста широкой денежной массы стало увеличение

требований банков к экономике и чистых иностранных активов Национального банка. Сдерживающее влияние оказали снижение чистых иностранных активов банковского сектора и увеличение депозитов Правительства в иностранной валюте на счетах в Национальном банке.

Рублевая денежная база на 1 февраля 2014 г. сложилась в объеме 29,6 трлн. рублей, уменьшившись за январь 2014 г. на 3,7 трлн. рублей (за январь 2013 г. - на 1,7 трлн. рублей). На сокращение рублевой денежной базы в январе 2014 г. оказали влияние как операции Национального банка в объеме 2,2 трлн. рублей (в основном валютные операции), так и операции Правительства Республики Беларусь в объеме 1,5 трлн. рублей.

На 01.01.2014, по данным Белстата, задолженность по кредитам банков по сравнению с 01.01.2013 увеличилась на 32,9 процента (годом ранее - на 37,5 процента). На долю просроченной задолженности по банковским кредитам на 01.12.2013 приходилось 0,9 процента общей задолженности против 0,3 процента на 01.01.2013.

Государственный основной внешний долг Республики Беларусь по состоянию на 1 января 2014 года составил 12,4 млрд. долларов США (лимит внешнего государственного долга Республики Беларусь на 2013 год утвержден в размере 16,3 млрд. долларов США), увеличившись с начала года на 433,1 млн. долларов США, или на 3,6 процента (с учетом курсовых разниц). [15]

Таким образом, денежная система Республики Беларусь включает официальную (национальную) денежную единицу, виды государственных денежных знаков, имеющих законную платежную силу, порядок наличной и безналичной (депозитной) эмиссии, государственный орган денежно-кредитного и валютного регулирования.

Одной из важнейшей задачей банковской системы Республики Беларусь стало сохранение и увеличение денежных сбережений населения.

3. ПУТИ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ ДЕНЕЖНОЙ СИСТЕМЫ В РЕСПУБЛИКЕ БЕЛАРУСЬ

3.1 Проблемы денежной системы в Республике Беларусь

По итогам I квартала 2013 года ряд макроэкономических показателей Беларуси ухудшился. Об этом говорится в опубликованном 21 мая Нацбанком Белоруссии аналитическом обозрении "Основные тенденции в экономике и денежно-кредитной сфере Республики Беларусь" за январь - март 2013 г.

"Макроэкономическая ситуация в январе-марте 2013 г. по сравнению с январем-мартом 2012 г. характеризовалась значимым ускорением потребительских и инвестиционных расходов в экономике при ухудшении показателей чистого экспорта, - сказано в публикации. - Увеличение темпов экономического роста было обусловлено прежде всего расширением внутреннего спроса при сжатии внешнего".

По оценкам Нацбанка Беларуси, январе-марте 2012 г. чистый экспорт способствовал росту ВВП на 16,7% при отрицательном вкладе внутреннего спроса в размере 8% процентов, то в январе-марте 2013 г. вклад чистого экспорта стал отрицательным и составил 6,7%, в то время как внутренний спрос способствовал росту ВВП на 12,4%. Внутренний спрос за январь-март 2013 г. увеличился на 11,5 процента в сопоставимых ценах к соответствующему периоду прошлого года за счет увеличения как расходов на конечное потребление домашних хозяйств на 16,5%, а также за счет валового накопления основного капитала на 12,5%.

Объем ВВП в январе-марте 2013 г. составил 123,3 трлн белорусских рублей. Темп экономического роста в январе-марте 2013 г. по сравнению с I кварталом 2012 г. составил 103,5% (103,4% годом ранее). "При этом основной вклад в рост валовой добавленной стоимости по видам экономической деятельности обеспечили организации розничной и оптовой торговли при отрицательном вкладе предприятий промышленности", - отмечено в публикации.

Сокращение энергоемкости ВВП Беларуси в январе-феврале 2012 г. составило 20,5% при прогнозном показателе снижения на 7%. Импортоёмкость ВВП за тот же период составила 72,4% (-15,4%).

Объем промышленного производства Беларуси в январе-марте 2013 г. сократился по сравнению с январем-мартом 2012 г. на 1,1% (год назад этот показатель вырос на 8,3%). в основном за счет сокращения темпов производства кокса, нефтепродуктов и ядерных материалов, а также химического производства. За март 2013 г. объем промпроизводства увеличился по сравнению с предыдущим месяцем на 5,8%.

"С начала 2013 года наблюдалось увеличение соотношения запасов готовой продукции на складах промышленных предприятий и среднемесячного объема промышленного производства", - констатировали в Нацбанке. На 1 апреля 2013 г. они составили 79,7% (на 23,2% больше с начала года) в основном за счет роста производства машин и оборудования.

Объем розничного товарооборота Беларуси в сопоставимых ценах в январе-марте 2013 г. по сравнению с январем-мартом 2012 г. увеличился на 18,7%. Реализация платных услуг населению в январе-феврале 2013 г. по сравнению с январем-февралем 2012 г. увеличилась на 9,8%.

Реальная заработная плата в январе-феврале 2013 г. по сравнению с январем-февралем 2012 г. выросла на 23,2%, а реальные располагаемые денежные доходы населения - на 21,8% (годом ранее они сократились на 1,5% и 3,8% соответственно). "При этом увеличение заработной платы по прежнему превышает рост производительности труда в экономике: за январь-февраль 2013 г. прирост производительности труда составил 5,3 процента", - констатировали в Нацбанке.

Инвестиции в основной капитал в январе-марте 2013 г. по сравнению с январем-мартом 2012 г. увеличились на 12,5% "прежде всего за счет роста затрат на приобретение машин и оборудования в энергетике", сказано в документе. Годом ранее данные инвестиции сократились на 15,9%.

Производство продукции сельского хозяйства в январе-марте 2013 г. увеличилось в сопоставимых ценах на 2,5% к аналогичному периоду прошлого года. Объем грузоперевозок (без трубопроводного) сократился на 3,4%, объем грузооборота (без трубопроводного) сократился на 7,5%, а объем пассажирооборота увеличился на 3,5%.

"Финансовое состояние сектора нефинансовых организаций в январе-феврале 2013 г. по сравнению с январем-февралем 2012 г. характеризовалось в целом ухудшением ряда финансовых показателей. Так, увеличились доля убыточных предприятий в их общем числе и суммы чистых убытков, объемы запасов готовой продукции и их уровень в среднемесячном объеме производства, произошло снижение всех показателей прибыли", - констатировали в Нацбанке Беларуси.

"Внешнеэкономическая деятельность в январе-феврале 2013 г. по сравнению с январем-февралем 2012 г. характеризовалась, прежде всего, падением физических объемов поставок", - отметили авторы аналитического озрения. Так, товарная масса экспорта уменьшилась на 17,8%, импорта - на 6,2%, однако "средние цены экспорта и импорта практически не изменились".

Внешнеторговое сальдо по итогам января-февраля 2013 г. в целом для Белоруссии сложилось положительным в размере $191,5 млн или 2% ВВП, тогда как в аналогичный период 2012 года данный показатель составлял $1,0435 млрд или 12,6%ВВП.

Совокупный государственный долг Беларуси на 1 марта 2013 г. составил 131,6 трлн белорусских рублей, в том числе внутренний - 26,3 трлн бел.руб. Внешний госдолг на 1 марта 2013 г. Нацбанк оценил в $12,2 млрд.

Характеризуя инфляцию в Беларуси, авторы обозрения отметили: "Прирост индекса потребительских цен в марте 2013 г. к декабрю 2012 г. составил 5,4 процента (в среднем за месяц 1,8 процента) против 5 процентов в январе-марте 2012 г. В январе-марте 2013 г. по сравнению с аналогичным периодом прошлого года замедлился рост цен производителей промышленной продукции, производителей сельскохозяйственной продукции, уменьшились тарифы на грузовые перевозки".

3.2 Перспективы развития денежной системы в Республике Беларусь

В 2013 году параметры денежно-кредитных показателей будут складываться с учетом спроса экономики на деньги и платежеспособности заемщиков под воздействием производственной, инвестиционной и финансовой деятельности субъектов хозяйствования, а также изменения динамики денежных доходов, расходов и сбережений физических лиц.

Приоритетной целью денежно-кредитной политики будет являться обеспечение устойчивости белорусского рубля как важного фактора поддержания стабильного роста экономики.

Обменный курс белорусского рубля сохранит за собой ключевую роль в реализации денежно-кредитной политики, оставаясь в условиях открытой экономики Республики Беларусь эффективным инструментом обеспечения конкурентоспособности отечественных производителей и важным ценовым сигналом для экономики. Кроме того, стабильность обменного курса белорусского рубля повышает инвестиционную привлекательность экономики и белорусского рубля в качестве средства сбережения, а также является важнейшим условием обеспечения устойчивых темпов экономического роста.

В 2013 - 2015 годах сохранится режим привязки обменного курса белорусского рубля к стоимости корзины иностранных валют. При этом не исключается возможность совершенствования самого механизма корзины (в частности, пересмотр долей иностранных валют, ежегодное уточнение центрального значения и ширины коридора колебаний стоимости корзины).

Основным направлением повышения эффективности курсовой политики станет постепенный переход к более гибкому формированию обменного курса белорусского рубля по мере роста внутренней и внешней сбалансированности экономики. Повышение гибкости обменного курса белорусского рубля в рамках режима привязки к корзине иностранных валют позволит более взвешенно реагировать на колебания курсов основных мировых валют и создавать стабильные условия для осуществления внешнеторговых и финансовых операций.

Важнейшими условиями сохранения устойчивости действующего курсового режима и макроэкономической стабильности в целом являются улучшение сальдо внешней торговли товарами и услугами, достижение его положительного уровня к 2015 году, а также приток в страну иностранного капитала в значительных объемах, преимущественно в форме иностранных инвестиций.

Обеспечение устойчивого состояния внешнего сектора экономики и переход к более гибкому режиму курсообразования будут способствовать дальнейшему совершенствованию денежно-кредитной политики в направлении установления в качестве ее главной цели ценовой стабильности.

Применение и развитие инструментов денежно-кредитной политики в первую очередь будут направлены на достижение приоритетной цели монетарной политики. Операционным ориентиром монетарной политики по-прежнему останется ставка однодневного межбанковского рынка в белорусских рублях.

Наряду с этим продолжится решение следующих задач:

Ч дальнейшее совершенствование условий для своевременного

Ч проведения банками платежей клиентов;

Ч ограничение колебаний краткосрочных ставок денежного рынка;

Ч содействие развитию различных сегментов финансового рынка.

Ч Для повышения эффективности инструментов регулирования текущей ликвидности банков Национальный банк планирует:

Ч увеличить возможности банков по использованию стандартных

Ч инструментов для регулирования своей ликвидности на основе

Ч расширения форм приемлемого обеспечения;

Ч распространить механизм усреднения резервных требований на весь объем резервных требований, подлежащих депонированию банками в Национальном банке;

Ч совершенствовать процесс раскрытия информации об используемых инструментах регулирования текущей ликвидности и влияющих на нее факторах.

Ч Национальный банк намерен использовать преимущественно стандартные инструменты регулирования текущей ликвидности:

Ч постоянно доступные и двусторонние операции, основная роль которых по-прежнему заключается в ограничении колебаний краткосрочных ставок денежного рынка рамками коридора, задаваемого ставками по данным операциям;

Ч операции на открытом рынке, проводимые на аукционной основе и являющиеся основным инструментом регулирования текущей ликвидности банков, сглаживания колебаний краткосрочных ставок денежного рынка к уровню ставки рефинансирования;

Ч механизм усреднения резервных требований, позволяющий сглаживать краткосрочные колебания текущей ликвидности банков на бесплатной основе.

Реализация мер процентной политики ориентирована на обеспечение стабильного функционирования финансовой системы путем поддержания процентных ставок в реальном выражении на положительном уровне, обеспечивающем сохранность и привлекательность ресурсов в национальной валюте и доступность банковского кредита для нефинансового сектора экономики. По мере замедления инфляционных процессов и сохранения устойчивой ситуации на валютном рынке продолжится снижение процентных ставок.

Развитые банковская и финансовая системы также будут способствовать реализации политики по поддержанию ценовой стабильности.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Проведенный в курсовой работе анализ позволяет сделать следующие выводы.

Деньги - важнейший элемент рыночной экономики. Товары приходят и уходят с рынков, а деньги остаются и находятся в постоянном движении. Они прошли долгий путь развития с древних времен до наших дней. Деньги имеют ряд функций. Стоимость денег обеспечивает в наши дни государство, поскольку оно монополизировало выпуск денег.

В наше время деньги для многих стали смыслом жизни. Очень много людей тратят все свое время на зарабатывание денег, жертвуя своей семьей, родными, личной жизнью.

Денежная система - исторически сложившаяся и законодательно закрепленная форма организации денежного обращения в конкретной стране. Исторически сложилось две системы: биметаллизм и монометаллизм. Однако современные кредитно-денежные системы не предусматривают свободного обмена на золото и др.

Денежный рынок - рынок, на котором продается и покупается товар - деньги. Есть два основных теории функционирования этого рынка: кейнсианский и монетаристский.

В Республике Беларусь самостоятельный денежный рынок начал формироваться лишь в начале 90-х годов, после распада СССР с его плановой экономикой и единым центром в Москве. Перед ним стоит еще много трудностей в процессе развития того, начало чего было положено в те годы. Нужно стабилизировать курс рубля, провести дедолларизацию экономики. И самое главное, нужно так повлиять на сознание белорусов, чтобы они начали доверять банкам и хранить свои сбережения в них. Нужно создать такой рынок ценных бумаг, в котором могли бы принимать участие все, без исключения, желающие заработать деньги.

Денежно-кредитная политика Республики Беларусь на современном этапе направлена на формирование условий стабильного экономического развития страны, выполнение показателей социально-экономического развития и повышение благосостояния населения, прежде всего, путем обеспечения устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам; развития и укрепления банковской системы; повышения надежности и безопасности функционирования платежной системы.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Агапова, Т. А. Макроэкономика: Учебник. -9-е изд. / Под общ. ред. А. В. Сидоровича. - Москва: МГУ, Изд. "Дело и Сервис", 2009.

2. Базылев, Н. И. Экономическая теория: учебник для студентов экономических специальностей высших учебных заведений / Н.И. Базылев, М. Н. Базылева. - Минск: Книжный дом, 2004. - 608 с.

3. Василенок, В. Л. Экономика. Микроэкономика и макроэкономика: Учеб. пособие / В. Л. Василенок, М. А. Макарченко. Санкт-Петербург: СПбГУНиПТ, 2003. 217 с.

4. Деньги, кредит, банки: Учебник / под общ. ред. Г.И. Кравцовой. - Минск: БГЭУ, 2012. - 527 с.

5. Долан Э. Дж., Кемпбелл К. Дж., Кемпбелл Р. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика /Под общ. Редакцией В. Лукашевича, Москва: Инфра-М, 2003- 493 с.

6. Зенькова, Л. П. Макроэкономика: Учеб. пособие / Л. П. Зенькова. - Минск: ООО «Новое знание», 2007. - 289 с.

7. Камаев, В. Д. Учебник по основам экономической теории (экономика) / В. Д. Камаев. - Москва: Гуманит. изд. центр Владос, 2005. - 384 с.

8. Лутохина, Э. А. Макроэкономика / Э. А. Лутохина. - Минск: ОДО «Равноденствие», 2004. - 377 с.

9. Макконнелл, К.-Р. Экономикс / К.-Р. Макконнелл, С.-Л. Брю. - Москва: Республика, 14-е издание 2003. Том 1. - 368 с.

10. Макроэкономика: Учеб. пособие / Т. С. Алексеенко, Н. Ю. Дмитриева, Л. П. Зенькова и др. - Минск: Новое знание, 2002. - 244 с.

11. Организация деятельности коммерческих банков: Учебник / Г.И. Кравцова, Н.С. Василенко, И.К. Козлова и др.; под. ред. Г.И. Кравцовой. - Минск: БГЭУ,3-е издание 2008. - 512 с.

12. Тарасов В. И. Деньги, кредит, банки: Учебное пособие. - Минск: Мисанта, 2003. - 512 с.

13. Экономическая теория: Системный курс: Учеб. пособие / Под ред. Э.И. Лобковича. - Минск: ООО Новое знание, 2000. - 664 с.

14. REGNUM Информационное агентство. [Режим доступа

http://www.regnum.ru/]. [Дата доступа 01.05.2014]

15. Национальный банк Республики Беларусь. [Режим доступа

http://www.nbrb.by/]. [Дата доступа 23.05.2014]

Размещено на Allbest.ru