Особенности финансово-кредитной системы

Размещено на http://www.allbest.ru/

Текст 1. Расчет процентов по кредитам

В зависимости от количества средств, взятых взаймы, проценты могут стать значительные затраты. Заемщик должен быть знаком с наиболее часто используемых методов расчета процентов. Три основных метода: плоский процентная ставка, проценты по невыплаченный остаток, и способ скидка.

С помощью метода плоского процентной ставки, указанный процентная ставка выплачивается первоначальной суммы кредита.

Интерес также может быть предъявлено обвинение по невыплаченный остаток. В этом случае, проценты выплачиваются только на сумму задолженности. кредит чек денежный доход

С помощью метода дисконтирования, интерес вычитается заранее. Предположим, $ 500 заимствовано должен быть погашен в течение одного года. Если кредитор скидки на кредит в заранее на 8 процентов, он сделает кредит на $ 500, но будет распространяться лишь $ 460. При использовании этого метода $ 40,00 Проценты будут выплачиваться.

Часто кредиты амортизируются. То есть, процентов и основной суммы оплаты погашаются таким образом, что есть равной оплаты каждый месяц или каждый год. Когда этот метод используется, выплата процентов высоко в первые годы кредита, а затем снижается. Основной оплаты, с другой стороны, низка в первые годы кредита, а затем увеличивается.

Термин "амортизация" используется также для обозначения кредитов, которые имеют равные основные платежи. Периодические процентные платежи основаны на невыплаченный остаток. Согласно этому плану, основная оплата же каждый период, но размер процентов и, следовательно, всего снижение оплаты. Этот тип плана погашения является общим в ипотечном поле фермы и предпочитают некоторые кредиторов типа амортизированной план погашения.

С короткой или средней кредит, желательно, чтобы быть в гибком положении. Таким образом, одно из двух условий желательно: либо кредит должен быть записан в течение достаточно длительного периода времени; или заемщик должен быть уверен, что кредитор готов сделать продление, если становится необходимым. Многие коммерческие банки хотели бы сделать кредиты для относительно коротких периодов времени. Они могут делать это, зная, кредит не будет погашен в полном объеме, когда он падает из-за. Когда кредита происходит из-за, они имеют возможность ознакомиться кредит с заемщика. Такая практика, однако, может привести к финансовым проблемам для заемщика и может снизить эффективность его работы, если кредит называется.

Текст 2. На "деньгах вращаются"

Деньги - как правило, его отсутствие - это универсальная проблема для путешественников. Независимо сумма, которую они принимают, есть множество способов носить его. Так как каждый имеет свои преимущества и недостатки, комбинация из двух или трех желательно, смесь в зависимости от финансовых обстоятельств, а также назначения.

Дорожные чеки: будут заменены, если потерян или украден, теоретически в течение 24 часов. Вы платите 1 до 1,5 процента от стоимости проверок (и, возможно, фиксированной пошлины за обработку, если вы покупаете в любом из 20 плюс иностранной валюте), но, как правило, получить лучшую скорость при обналичивании их. В любом из Северной и Южной Америки, не забудьте провести долларовые чеки.

В иностранной валюте: Носите с собой небольшую сумму (для такси, носильщики, телефонных звонков, закуски), пока вы не можете добраться до банка. Большинство банков Великобритании нужно предварительное уведомление о ваших требованиях, в противном случае измените стерлингов в аэропорту или порту (хотя обменные курсы менее благоприятны).

Комиссия и обменный курс меняться, но ходить по магазинам вокруг (искать более выгодные условия) весьма непрактично. В некоторых странах (в частности, Греция) ограничить количество своей валюты, что вы можете импортировать. Вы также должны нести некоторые стерлингов необходимых расходов, когда вы вернетесь.

Postcheques: Каждый чек, в сопровождении Postcheque карты (поставляется бесплатно с вашего первого заказа чеков) теперь могут быть использованы для рисования до Ј 100 в местной валюте с 90 000 почтовых отделений в большинстве стран Европы и в Средиземноморье, а также Гонконг Kong, Багамские острова и Япония.

Кредитные карты: доступ (в связи с MasterCard в Соединенных Штатах и ??Eurocard в Европе) и Barclaycard (в связи со Visa) принимаются в почти пять миллионов торговых точек каждый, хотя они различаются по их приемлемости - Barclaycard, например, сильнее во Франции, Испании и Италия, в то время как доступ является наиболее полезным в Германии и Соединенных Штатах. Их принятие в континентальных автозаправочных станциях, тоже не всегда уверен.

Они также могут быть использованы для денежных авансов, а вместо этого месторождения на прокат автомобилей.

Платежные карты: American Express, и Diners Club менее широко принято, чем кредитные карты и беспроцентный расчетный период короче, но нет заранее установленное предел расходов. В дополнение к первоначальному запуску и ежегодной платы за карты, как взимать плату за обработку один процент за законопроекты преобразуется обратно в фунты стерлингов.

Еврочеки: может использоваться для получения местной валюты, а также оплату гостиниц, ресторанов, гаражей и других услуг в почти пять миллионов, в основном европейских, торговых точек. Проверки, сделанные к точной суммы вы требуете, затем списывается на ваш счет в том же образом, как отечественного проверки.

Отдельные Чеки: можно обналичить до максимума 100 фунтов стерлингов или эквивалент в местной валюте.

Там нет ограничения на количество чеков, которые можно использовать, чтобы сделать покупку. Вы платите вокруг Ј 3,50 для карты, и есть комиссия 1,25 процента от стоимости сделки, плюс примерно 30 пенсов абонентская плата за чек.

Текст 3. Федеральная резервная система

Федеральная резервная система была создана в 1913 году для того, чтобы обеспечить эластичное предложение денег, особенно в течение сезона сбора урожая, чтобы удовлетворить требования фермеров для краткосрочных кредитов. Федеральная резервная система была удовлетворить эти сезонные потребности в деньги через резервам коммерческих банков.

Вскоре после его создания, Федеральная резервная система оказалась стали важным средством обеспечения полной занятости, стабильности уровня цен и экономического роста, все эти три являются наиболее важными целями денежно-кредитной политики. В последние годы, кроме того, последний, как известно, были преследовали более одной цели - чтобы избежать дефицита бюджета.

Для обеспечения эффективного функционирования Федеральной резервной системы, территория США была разделена на двенадцать федеральных резервных округов, в каждом из которых Федеральный резервный банк. Десять из двенадцати резервных банков есть филиалы.

Центральный координация осуществляется Советом управляющих (Совет управляющих) в Вашингтоне, округ Колумбия Таким образом, Федеральная резервная система является национальная система, которая хорошо адаптирована к местным экономическим условиям. Обращение ежедневные операции с банками на его территории, каждый резервный банк поддерживает тесные контакты с местным бизнес-сообществом.

В отличие от коммерческих банков, федеральные резервные банки не работают для получения прибыли. Чтобы служить сообществу, что его функция. Акции федеральных резервных банков находится в банках-членах.

Каждый Федеральный банк управляется девяти директоров, трое из которых, сами банкиры, приходится на банки-члены, три местные бизнесмены и три, ни в коем образом не связаны с банковской отрасли, которые назначаются Советом управляющих в Вашингтоне. Таким образом, тот факт, что шесть из девяти директоров являются не-банкиры гарантирует, что Федеральная резервная система, по крайней мере на региональном уровне, могут быть использованы, чтобы сбалансировать интересы банковской отрасли и интересами широкой общественности.

Совет директоров назначает должностных лиц, которые получают на себя ответственность за повседневную деятельность резервных банков.

Члены Совета управляющих назначаются Президентом США, который будет ратифицирован Сенатом. Совет управляющих бюджетный контроль над резервными банками, предоставляет ежегодный аудит всех из них и их филиалов. Он также отвечает за изменения резервных требований.

Федеральный комитет по операциям на открытом рынке, отвечает за операции на открытом рынке, также входит в Федеральной резервной системе. Все президенты резервных банков приглашены на заседания Комитета по открытым рынкам, которые проводятся один раз в месяц. С одной стороны, это позволяет президенты лучше понять политику, принятую Комитетом. С другой стороны, это позволяет членам Комитета получить информацию из первых рук о тенденциях во всех частях Федеральной резервной системы.

В дополнение к изменениям в резервных требованиях и операций на открытом рынке, другой основной денежно-кредитной политики является изменение ставок дисконтирования. Предложения о проведении такого изменения обычно происходят из резервных банков, но решения принимаются Советом управляющих.

Таким образом, двенадцать Федеральные резервные банки, Совет управляющих и Комитет открытого рынка составляют основные административные и директивных подразделений Федеральной резервной системы

Тем не менее, без банков-членов, Федеральная резервная система будет также важно, как в университете без студентов. Не все коммерческие банки в Соединенных Штатах - на самом деле, даже не половина из них - члены Федеральной резервной системы, но почти все крупные банки. В результате, 42 процентов всех коммерческих банков-членов производить более 80 процентов чековый счета в стране.

Текст 4. Меры по денежной массе

Денежная масса - сумма денег, свободно циркулирующая в экономике. Денежная масса составлена из валюты и банковских депозитов. Экономисты делят деньги на четыре категории, известные как меры: Ml, M2, M3 и L.

Это расстройство измеряет денежную массу степенью ликвидности. Ликвидность относится к тому, как легкий это должно преобразовать деньги в наличные деньги -- самая жидкая форма денег. Текущие счета представляют следующее большая часть жидкой формы, потому что деньги в текущем счете могут быть легко забраны, выписав чек. Сберегательные счета немного более трудные к доступу, чем текущие счета и поэтому являются меньшим количеством жидкости. Депозитные сертификаты - еще меньше жидкости, потому что деньги не могут быть забраны перед указанной датой без штрафа.

Каждая мера денег включает часть денежной массы, которая является большим количеством жидкости, чем следующая мера - то есть, Ml - больше жидкости, чем M2. Меры совокупные; каждая мера включает формы денег (наличные деньги, сберегательные счета, американские казначейские облигации, и т. д.) посчитанный в предыдущей мере, плюс дополнительный, меньше жидких форм. Например, M2 включает Ml плюс определенные дополнения.

Ml - самая жидкая мера и включает наличные деньги, дорожные чеки и вклады до востребования -- текущие счета, из которых деньги могут быть забраны по требованию. В 1994 Ml в Соединенных Штатах составлял более чем $1.1 триллиона ежедневно. M2 - меньше жидкости. Это состоит из Ml плюс сберегательные депозиты 100,000$ или меньше. M3 состоит из M2 плюс сберегательные депозиты больше чем 100,000$. L состоит из M3 плюс правительственные ценные бумаги, такие как сберегательные связи и казначейство notes5.

В Соединенных Штатах денежная масса отрегулирована Федеральным резервным банком одним из трех способов: покупка и продажа правительственных ценных бумаг; поднимая или понижая необходимое запасное отношение банков (процент их общего количества вносит это, банки должны поддержать в Федеральных резервных банках); и поднимая или понижая учетную ставку (банки процентной ставки платят, чтобы занять деньги от Федеральной резервной системы).

Денежная масса - важный аспект правительственной валютной политики. Правительства используют валютную политику, рядом с налоговой политикой (который касается налогообложения и тратящий), чтобы поддержать экономический рост, высокую занятость и низкую инфляцию. В Соединенных Штатах валютная политика определена Советом управляющих Федеральной резервной системы.

Текст 5. Затраты сапожной кожи

Процентные ставки обычно повышаются с инфляцией, чтобы поддержать реальный процент. Процентная ставка, являющаяся альтернативными издержками держащихся денег, люди держат меньше денежных балансов (зд. запас наличных денег), когда инфляция выше.

Когда высоко интересуют деньги, заставляют людей сэкономить на удерживании реальных денежных балансов, общество должно использовать большее количество ресурсов в обязательстве сделок и поэтому имеет меньше ресурсов для производства и потребления товаров и услуг. Мы называем это стоимостью сапожной кожи более высокой инфляции.

С более высокой инфляцией и процентными ставками, люди будут держать меньше своего богатства в наличных деньгах и больше из них в приносящих проценты активах, таких как банковские счета. Вместо того, чтобы забрать 100Ј за один раз из приносящего проценты банковского счета и посетить банк только один раз в месяц, люди заберут 20Ј вовремя, но посетят банк пять раз в месяц. Это позволяет людям держать меньше своего богатства в беспроцентных наличных деньгах, но это заставляет людей стереть свою сапожную кожу в ходьбе к банку более часто.

Сапожная кожа стоит стенда в течение всего дополнительного времени и людей усилия, помещенных в проведение, когда они пытаются обойтись более низкой кассовой наличностью.

Текст 6. Доходы от торговли

То экономисты, реальные преимущества торговли более важны в импорте, а не в экспорте, хотя политики часто убедить потребителей в пользу отечественного производимых товаров и описать дефицит расширение сотрудничества в торговое как плохая вещь. Экономисты знают, что единственная причина, по экспорту, чтобы заработать необходимые средства для импорта.

Выгода, которую результатом обмена одного товара на другой возникает от товара получены, а не товарного дано. Это преимущество возникает, даже если одна страна может сделать все дешевле, чем все остальные. Основная теория, что составляет для этого и принцип сравнительного преимущества были разработаны Давидом Риккардо и его современников.

Чтобы увидеть, как работает эта теория, думаю, о том, почему две страны - их называют Юг и Север - может получить от торговли друг с другом. Предположим, что каждый из них имеет 1000 сотрудников, и каждый делает два товара: фотоаппараты и радио.

Экономика Северной Кореи является гораздо более продуктивным, чем экономики Юга. Для того, чтобы радио, Северная необходимо труд двух работников; Юг необходимо четыре. Чтобы сделать камеру, Северная использует десять рабочих, а Южная использует 100. Предположим, что нет никакой торговли, и что в каждой стране половина работников в каждой отрасли. Северная производит 250 радиостанций и 50 камер. Южная составляет 125 радиостанций и пять камер.

Теперь предположим, что две страны специализируются. Хотя Северная делает и радио, и камеры более эффективно, чем юг, он имеет большее преимущество в камеры-решений. Теперь посвящает большую часть своих ресурсов на этой отрасли, используя 700 сотрудников, чтобы камеры и только 300, чтобы сделать радио. Это поднимает выхода камеры к 70 и режет радио 150. Восточной переключателей полностью радиостанций, оказывается 250. мирового производства обоих товаров возросло. Обе страны могут потреблять больше и, если они торгуют.

По какой цене? Не хотите, чтобы импортировать то, что он мог бы сделать дешевле у себя дома. Так Север хотите по крайней мере пять радиостанций на камеру; и Юг не откажется от более чем 25 радиостанций на камеру. Предположим, что условия торговли будут зафиксированы в 12 радиостанций для каждой камеры и 120 радиостанций обмениваются на десять камер. Тогда Северная заканчивается 270 радиостанций и 60 камер, и Южный 130 радиостанций и десяти камер. И лучше, чем они могли бы быть без торговли.

Это верно, даже если северокорейский имеет "абсолютное преимущество" в принятии обе камеры и радио. Причина в том, что каждая страна имеет различные "сравнительное преимущество". Преимущество Севера больше камер, чем в радио. Будучи менее продуктивным в обеих отраслях, Юг сравнительно дешевле, производитель радиоприемников. Пока каждая страна специализируется на производстве продукции, в которой он имеет сравнительное преимущество, как получит от торговли.

Текст 7. Европейский общий рынок

В 1952 году определенный шаг к экономической интеграции было принято с образованием Европейского сообщества угля и стали, целью которого было объединить ресурсы угля и стали шести стран (Франция, Бельгия, Люксембург, Нидерланды, Италия, Западная Германия) и устранить торговые барьеры в отношении этих ресурсов. Успех этого сообщества привела к созданию в 1958 году Европейского экономического сообщества (ЕЭС), обычно называемый Общий рынок. Эта ассоциация в том числе тех же народов был официально учрежден одним из Римских договоров и основных целей были следующие: 1) снятия барьеров в торговле между государствами-членами, 2) создать единый коммерческую политику в отношении государств, не являющихся членами, 3) координация транспортных систем стран-членов, сельскохозяйственные и общей экономической политики, 4), чтобы удалить частных и общественных мер, ограничивающих свободную конкуренцию, 5), чтобы обеспечить мобильность рабочей силы и капитала среди членов. Разные страны присоединились к этой коалиции позже: Великобритания, Дания и Ирландия, в 1973 Греции в 1981, Польше и Испании в 1986 году бывшая Восточная Германия была принята в качестве части объединенной Германии в 1990 году Австрия, Финляндия и Швеция присоединились в 1995 году Четыре основных структурных органов ЕЭС были Комиссия, Совет Министров, Суд и Европейский парламент. С самого начала одним из главных целей ЕЭС том, чтобы ликвидировать тарифы и квоты, введенные своих членов на экспорт друг друга. Первое снижение тарифов, 10 процентов на промышленные товары, был сделан в 1959 году, и это оказалось настолько успешным в стимулировании торговли между государствами-членами с, что к 1968 году все внутренние тарифы были удалены. Тем не менее, движение в сторону единого внешнего тарифа расширенный и более медленными темпами. Торговля между членами ЕЭС в четыре раза с в период с 1958 по 1968 год общая сельскохозяйственная политика была основана в 1962 году и состоял из системы общих гарантированных цен, который будет обеспечивать защиту от импорта сельскохозяйственной продукции из более дешевых рынков вне ЕЭС, Прогресс был достигнут по достижению общих внутренних политики в отношении монопольного контроля, транспортировки и систем социального обеспечения. Кроме того, профессиональная подготовка и мобильность рабочей силе получили повышение координации. Таким образом, общий рынок способствовал значительно к экономическому росту и процветанию в Западной Европе. Позже Европейское экономическое сообщество было переименовано Европейское сообщество (ЕС) и после некоторых преобразований в 1967 и 1980 EC стала основной организацией в рамках Европейского союза (ЕС), образованный в 1993 году Комиссии ЕС во главе с 20 членов, включая президент и несколько вице-президентов с, по меньшей мере, одного уполномоченного от каждой страны в ЕС. Эта комиссия несет ответственность за формальные и практические осуществления в различных договорах Союза и правилами, установленными Советом Министров, готовит различные акты, осуществляет сельскохозяйственную политику и региональные программистов развития ЕС и т.д. Совета Министров, Совета Европы, Европейский парламент, Палата аудиторов, Европейский инвестиционный банк, Экономический и Социальный Комитет главные ветви Европейского Союза.

Текст 8. Новые индустриальные страны

Анализируя основные тенденции последних трех десятилетий, необходимо отметить некоторые бывшие депрессивных стран, которые стали довольно успешными экспортерами продукции обрабатывающей промышленности. Пять стран, таких как Бразилия, Мексика, Гонконг, Южная Корея и Сингапур называли себя новые индустриальные страны (NIC) в связи с принятием концепции, что вместо выхода из мировой экономики, они должны превратить его в своих интересах, сетевые адаптеры показали большой успех в расширении экспорта разнообразны производит во всем мире. В среднем, сетевые адаптеры вырос в два раза быстрее богатых промышленно развитых странах в течение 1970-х годов. Хотя в Бразилии, а также Мексику акцент на экспорте сырьевых товаров, таких как кофе, сои и нефти, все сетевые карты значительно увеличилась доля продукции обрабатывающей промышленности в их общем объеме экспорта. В соответствии с Международной финансовой статистики, доля этих стран в мировом экспорте выросла с трех процентов в 1960 году до семи процентов в 1987 году, и это привело к большей роли платы в мировой экономике, чем таких стран, как Швеция или Австралии.

Некоторые производители продукции обрабатывающей промышленности в богатых индустриальных странах обеспокоены конкуренцией со стороны производителей в сетевых адаптеров, в то время как другие принимают эту опасность, но не в ближайшем будущем, так как сетевые адаптеры имеют только семь процентов мировой торговли, в отличие доля Японии в мировой торговле повысилась в пять раз между 1950 и 1990, так что возможность дальнейшего расширения промышленного производства в сетевых адаптеров и других НРС следует принимать всерьез.

Хотя НРС как часто думают, страны-экспортеры очень трудоемким низкого качества производителей, таких как дешевые текстиля, этот стереотип устарел. Это правда, что текстиль крупнейшим изготовлены товар экспортируется НРС, а экспорт обеих машин и потребительских товаров растет наиболее быстрыми темпами. НРС уверены, чтобы стать крупными производителями, начиная от автомобилей до телевизоров.

Размещено на Allbest.ru