Финансовый анализ ТОО "Мегастрой"

В обстановке роста самостоятельности и ответственности руководителей всех уровней, а также и исполнителей, происходит развитие так называемых неформальных связей, которые обеспечивают горизонтальную координацию работ, выполняемых на одном уровне управленческой структуры. При этом сокращается необходимость и в вертикальной координации.

Руководителю необходимо уделить особое значение подбору кадров, но в силу того, что управляющий не в силах осуществить данную работу, эти функции возлагаются на работников отдела кадров, которые в свою очередь должны быть подготовлены для выполнения данной работы на высоком профессиональном уровне. Для выполнения этой работы они нуждаются не только в специальных знаниях в своей области, но и должны быть осведомлены о нуждах руководителей не только высшего и среднего звена, но и низшего звена управления. Высококвалифицированные и инициативные работники составляют интеллектуальный потенциал предприятия, имеющий огромное значение для успешного развития. Каждый менеджер должен понимать, что производительность труда зависит от квалификации самих работников очень во многом, а не только от совершенной технологии и организации рабочих мест.

Поэтому для обеспечения высокой производительности труда работников, руководству предприятия необходимо формировать и реализовывать программы систематического обучения и подготовки кадров в целях более полного раскрытия их возможностей.

Определив потребности предприятия в кадрах, руководителю рекомендуется разработать программу, удовлетворяющую данную потребность, которая может включать график мероприятий по привлечению, найму, подготовке и продвижению работников, требующихся для реализации целей организации. Также в качестве рекомендации можно предложить руководству формирование кадров производить на базе собственного персонала, т. к. данное мероприятие обходится дешевле, чем привлечение работников извне. Кроме того, повышается заинтересованность собственных работников в достижении лучших результатов деятельности, улучшается моральный климат, усиливается привязанность работников к фирме. Руководству необходимо прислушаться к данным рекомендациям, т.к. на сегодняшний день это предприятие испытывает большие трудности в управлении трудовыми ресурсами, это связано с большой текучестью кадров, что не может положительно влиять на общее благополучное развитие фирмы. В то же время желательно, чтобы на предприятие приходили и люди со стороны с новыми идеями, предложениями и свежими взглядами.

Становится очевидным, что в условиях рынка предприятие оказалось в крайне неустойчивом финансовом положении, которое осложняется ещё и тем, что государство не покрывает убытки, банк не даёт кредиты на льготных условиях. Все эти факторы встают на ту чашу весов, которая склоняется в сторону неминуемого разорения данной структуры. Чтобы выйти из подобной ситуации, руководству необходимо не только осваивать новые методы и технику управления, но и менять стратегию в целом. Для этого необходимо:

-по возможности максимально масштабно участвовать в государственных программах развития и производства товаров и услуг, датируемых за счет бюджетных ассигнований;

-вести постоянный поиск казахстанских заказчиков на продукцию, которая может быть произведена предприятием;

-проанализировать спрос на производство новой продукции или услуг, которые отвечают возможностям предприятия;

-обеспечить эффективную рекламу продукции предприятия;

-проводить активную коммерческую деятельность (например, сбыт товаров других фирм, сдача в аренду пустующих помещений и территорий, и т. п.);

-уменьшить производственных издержек и накладных расходов по производимым фирмой товарам и услугам.

Как показал проведенный анализ, ТОО «Мегастрой» обладает значительной товарно-материальной базой и достаточным производственным потенциалом для ведения хозяйственной деятельности. Потеряв основную часть источников получения доходов, предприятие приобрело огромный балансовый балласт в виде производственных запасов и незадействованных основных фондов. Поэтому руководству необходимо в срочном порядке искать выходы из сложившейся ситуации. Решение данной проблемы выживания можно осуществить различными способами. Один из них - избавление от незадействованных основных фондов, товарно-материальных запасов, сдача в аренду производственных помещений и т.д. Данная политика ни в коем случае не улучшит финансовое положение, она лишь позволит существовать ещё какое-то время, но вероятность потенциальной возможности экономического роста с проведением данных мероприятий будет значительно снижаться.

Принятие указанной политики выживания путем наименьшего сопротивления позволило бы судить о пассивности и нежелании руководства принимать решения и действовать в направлении развития собственного предприятия. Проведение активной политики, направленной на развитие, разумеется, связано с трудностями в плане решения огромной массы различных проблем, но нет тех задач, которые не смог бы разрешить руководитель, есть только его нежелание или неумение.

К сожалению, иногда настоящие рыночные идеи рождаются только вследствие бедственного положения фирмы. Думаю, что данное сложившееся положение должно подтолкнуть руководство на решительные действия для создания условий по стабилизации рыночных позиций.

Поэтому для того, чтобы обеспечить производство и сбыт своей продукции, анализируемому предприятию рекомендуется пересмотреть свою ценовую политику, в надежде, что снижение цен вызовет благожелательную ответную реакцию потребителей. Руководству необходимо иметь собственную методику установления оптимальной цены посредством изучения цен конкурентов.

Руководитель должен комплексно решать проблему выживания предприятия, используя все возможные резервы - как внешние, так и внутренние. Предполагаю, что использование всех приемлемых резервов для снижения себестоимости было бы весьма полезным мероприятием, направленным на компенсацию потерь в прибыли от снижения цен. Сокращение издержек необходимо для того, чтобы выстоять в условиях конкуренции на рынке и гарантировать предприятию финансовый успех. Руководству хотелось бы рекомендовать предпринять все обоснованные действия по снижению не только переменных, но и условно-постоянных затрат.

Переменные затраты возрастают, либо убывают пропорционально объему производства. Они включают в себя:

-расходы на закупку сырья и материалов;

-потребление энергии для технологических целей;

-транспортные издержки и другие расходы.

Сокращение переменных издержек возможны за счет приобретения материальных запасов и конструкций по более низким ценам, снижения транспортных расходов и т. д.

Постоянные затраты не следуют за динамикой объёма производства. К таким затратам относятся амортизационные отчисления, оклады управленческих работников, административные расходы и т.п. Снизить данные издержки возможно за счет пересмотра политики начисления амортизации, связанной с увеличением срока службы основных средств. Реализация данного мероприятия вполне реальна, т.к. данное предприятие наверняка имеет удовлетворительную ремонтную базу и в состоянии обеспечить более длительную эксплуатацию различных машин, станков и механизмов.

Финансовое состояние предприятия зависит от эффективности хозяйственной деятельности, которая зависит от положения предприятия на рынке, т. е. от конкурентоспособности производимой продукции. Поэтому сначала необходимо проанализировать политику предприятия в этой области, сделать соответствующие выводы и только после этого принимать меры по улучшению положения.

Можно сделать вывод, что убытки возникают по вине большой себестоимости продукции и руководство должно разработать меры по устранению такого недостатка.

Основными резервами снижения себестоимости продукции является:

-увеличение объема производства продукции;

-сокращение затрат на ее производство за счет повышения уровня производительности труда, экономного использования материальных ресурсов, сокращения непроизводительных расходов, потерь и т. д.

Все резервы снижения затрат на производство продукции можно выявить за счет следующих источников:

-ликвидация перерасхода по отдельным статьям затрат в разрезе каждого вида продукции;

-снижение стоимости оказываемых услуг вспомогательными и обслуживающими производствами;

-приведение в действие резервов увеличения производства валовой продукции;

-ликвидации перерасхода по отдельным статьям общепроизводственных и общехозяйственных расходов.

К резервам снижения себестоимости продукции за счет ликвидации перерасхода по отдельным статьям следует относить перерасход, допущенный по причинам, зависящим от самого предприятия, и не включать отклонения, которые произошли по не зависящим от работников причинам.

Большое влияние на финансовое состояние предприятия оказывает квалифицированное управление финансовыми ресурсами.

Финансовые ресурсы - это денежные средства, имеющиеся в распоряжении предприятия и предназначенные для обеспечения его эффективной деятельности, выполнения финансовых обязательств и экономического стимулирования.

Также на предприятии может иметь место отвлечение части оборотных средств на цели, непредусмотренные планом и не имеющие законных источников покрытия. Такое отвлечение называют иммобилизацией оборотных средств, оно свидетельствует о нарушении финансовой дисциплины, поскольку представляет собой перерасход средств по сравнению с имеющимися источниками целевого назначения.

Эффективность использования оборотных средств зависит от их оборачиваемости. Для оценки эффективности использования оборотного капитала применяют следующие показатели:

-коэффициент оборачиваемости (Ко) - показывает сколько раз за отчетный период совершается полный цикл производства и обращения, исчисляется по формуле:

Ко=Выручка от реализации продукции / Среднегодовая стоимость всех активов

-продолжительность 1 оборота в днях (Од) - показывает время, в течении которого авансированные оборотные средства совершили оборот и возвратились к своей первоначальной форме, определяется по формуле:

Од= 360 дней / Ко

-коэффициент оборачиваемости всех оборотных активов (Коа) - количество оборотов, совершаемых всеми оборотными средствами за анализируемый период, рассчитывается по формуле:



Коа= Выручка от реализации / Среднегодовая стоимость оборотных активов

-коэффициент оборачиваемости дебиторской задоллженности (Кдз) - показывает эффективность кредитной политики предприятия по отношению к своим клиентам, рассчитывается по формуле:

Кдз= Выручка от реализации / Среднегодовая стоимость дебиторской задолженности.

-коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (Ккз) - характеризует сложившиеся отношения со своими партнерами, рассчитывается по формуле:

Ккз= Выручка от реализации / Среднегодовая стоимость кредиторской задолженности.

-коэффициент оборачиваемости собственного капитала (Кск) - показывает увеличение объема продаж или недостаток собственных средств, а также скорость оборота вложенного капитала, рассчитывается по формуле:

Кск= Выручка от реализации / Среднегодовая величина собственного капитала и резервов.

Анализируя можно сделать вывод что, с каждым годом финансовое состояние предприятия улучшается. Это доказывают и выше предложенные показатели. Так возрос коэффициент общей оборачиваемости капитала в 2008 году по сравнению с 2006 годом в два раза. В целом, можно сделать вывод: по всем показателям возросла оборачиваемость капитала, об этом также свидетельствует и длительность 1 оборота, в 2008 году она уменьшилась по сравнению с 2006 годом на 333 дня, т. е. практически на год.

Главное назначение активов предприятия - приносить доход. Предприятие может манипулировать своими активами любым, не запрещенным законом способом, чтобы максимизировать положительный конечный финансовый результат.

Поэтому, любая закупка должна иметь предварительное финансовое обоснование, основным критерием которого является максимизация доходов. Если окажется, что приобретенный актив не способен обеспечить ожидаемый доход, то он должен быть продан, а высвободившиеся средства вложены в другой более доходный объект.

Основной задачей любого аналитика является не только проведение анализа и представление его результатов, но и формулировка на их основе рекомендаций и путей по улучшению показателей или качественных характеристик анализируемого объекта. Поэтому, на основе проведенного выше финансового анализа предприятия, было бы немаловажным представить его руководству предложения по улучшению его финансового состояния.

Данные анализа показывают, что определенные меры должны быть приняты для повышения финансовой устойчивости и ликвидности, так как показатели рентабельности и деловой активности довольно низкие. Для этого необходимо добиться увеличения удельного веса основных источников формирования запасов и затрат в составе общей величины источников средств. Этого можно достичь тремя путями:

1) увеличением размера собственных источников средств;

2) увеличением размера заемных источников средств - достигается путем привлечения долгосрочных и краткосрочных банковских кредитов;

3) пересмотром средневзвешенных величин запасов продукции на складах на день, неделю, месяц. Возможно, размер запасов необоснованно завышен, что, конечно, влияет на кредиторскую задолженность, величину которой следовало бы снизить.

Самым желательным является осуществление второго варианта, так как получение заемных средств позволит практически до нуля снизить уровень кредиторской задолженности и тем самым повысить ликвидность предприятия. Третий вариант - регулирование размера запасов - может быть осуществлен только в случае снижения среднего срока оборота дебиторской задолженности. Для этого необходимо разработать и внедрить политику управления дебиторской задолженностью, основным содержанием которой является:

- определение доходности капитала предприятия (часть капитала вынужденно иммобилизуется в результате предоставления товарного кредита);

- разработка на основе предыдущего показателя гибкой системы скидок в зависимости от срока оплаты отгруженной продукции.

Таким образом, руководству ТОО «Мегастрой» следует принять меры по следующим направлениям:

- снижение в составе источников средств удельного веса кредиторской задолженности;

- сокращение среднего срока оборота дебиторской задолженности;

- привлечение заемных средств.

Этого можно добиться путем использования банковских кредитов, а также внедрения эффективной политики управления дебиторской задолженностью.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Переход к рыночной экономике требует от предприятия повышения эффективности производства, конкурентоспособности продукции и услуг на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, активизации предпринимательства и т.д. Важная роль в реализации этой задачи отводится анализу хозяйственной деятельности предприятий. С его помощью вырабатываются стратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляются контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, его подразделений и работников.

Чтобы выжить в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства предприятия, нужно хорошо знать, как управлять финансами, какой должна быть структура капитала по составу и источникам образования, какую долю должны занимать собственные и заемные средства. Следует знать и такие понятия рыночной экономики как деловая активность, ликвидность, платежеспособность, кредитоспособность предприятия, порог рентабельности, запас финансовой устойчивости (зона безопасности), степень риска, эффект финансового рычага и другие, а также методику их анализа.

Поэтому финансовый анализ является существенным элементом финансового менеджмента и аудита, Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий используют методы финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов.

Проведённый на предприятии аудит финансового состояния предприятия за 2008 год на основании финансовой отчётности никаких нарушений не выявил, что следует из предложенного аудиторского заключения.

В настоящее время, ТОО «Мегастрой» ведёт бухгалтерский учет в соответствии:

1. Закона «О бухгалтерском учете и финансовой отчетности» от 28.02.2007 года № 234-3;

2. НСФО;

3. МСФО;

4. Законодательными актами и постановлениями Правительства;

5. Методическими рекомендациями и инструкциями к ним;

6. Учетной политикой предприятия;

7. Налоговым Кодексом РК;

8. Трудовым Кодексом РК.

В предложенной работе был проведен комплексный анализ и аудит финансового состояния ТОО «Мегастрой».

В ходе анализа было выявлено:

-выручка каждый год увеличивается, так с 2006 года она увеличилась на 893 тыс. тг. в тоже время предприятие терпит убытки (в 2007 г. -1,5 тыс. тг., а в 2008 г. - 20 тыс. тг.), что говорит о высокой себестоимости производимой продукции;

-произошли изменения и в структуре собственного капитала: увеличился удельный вес уставного капитала в 2008 году по сравнению с 2006 годом на 2,8%, хотя в денежном выражении показатели не изменились, причиной этому послужило наличие непокрытого убытка в 2008 году (40 тыс. тг.);

-в ТОО «Мегастрой» материальные оборотные активы в 2006 году были обеспечены плановыми источниками финансирования на 49,6%, в 2007 году - 62,4%, а в 2008 году на 82,4%, что больше чем в 2006 и в2007 гг. на 32,8 и 20% соответственно;

-за отчетный период (2008 год) сумма собственного оборотного капитала увеличилась на 230,5 тыс. тг., это произошло главным образом за счет уменьшения суммы вложений капитала в основные фонды;

-увеличились показатели ликвидности в 2008 году по сравнению с 2006 годом.

Из всего выше сказанного можно сделать вывод, что за отчетный год производственная и финансовая ситуация на предприятии несколько улучшились, но положение до сих пор является крайне неустойчивым и нестабильным.

Вместе с тем, как показывают результаты проведенного анализа, предприятие располагает достаточными резервами для существенного улучшения своего финансового стояния, Для этого ему следует более полно и интенсивно использовать производственный потенциал предприятия, ускорить оборачиваемость капитала за счет интенсификации производства и сокращения дебиторской задолженности.

Для разработки путей оздоровления финансового состояния ТОО «Мегастрой» были изучены каналы реализации продукции, в ходе изучения было выявлено что, главным каналом реализации являются поставки на рынок, где цены по сравнению с другими каналами самые высокие.

При анализе порога рентабельности было выявлено: в 2008 году нужно было реализовать продукции на 1976,3 тыс. тг., чтобы покрыть все затраты. Фактически выручка составила 1953 тыс. тг., что ниже порога рентабельности на 23,3 тыс. тг. или на 1,2%.

Но, анализируя коэффициенты оборачиваемости, можно сделать вывод, что состояние предприятия улучшается, так в 2008 году произошло увеличение оборачиваемости капитала по всем показателям.

Для более эффективного развития ТОО «Мегастрой» рекомендуется рассчитать потребность в заемных средствах (при ее отсутствии - возможную выгоду от их привлечения), также целесообразно постоянно контролировать очередность сроков финансирования активов, выбирая один из нескольких существующих на практике способов; периодически проводить анализ структуры издержек производства, производя сравнение с различного рода базовыми данными и изучать природу отклонений от них; следует правильно выбрать базу для распределения косвенных расходов на себестоимость реализованной продукции.

Поэтому одной из задач руководства предприятия является переход к управлению финансами на основе анализа финансово-экономического состояния с учетом постановки стратегических целей деятельности предприятия, адекватных рыночным условиям, и поиска путей их достижения. Основными задачами предприятия являются: максимизация прибыли, оптимизация структуры капитала предприятия и обеспечение его финансовой устойчивости, обеспечение инвестиционной привлекательности предприятия, создание эффективного механизма управления предприятием, использованием предприятием рыночных механизмов привлечения финансовых средств.

Поэтому для стабилизации финансового состояния предприятия предлагается провести следующие мероприятия:

- необходимо в первую очередь изменить отношение к управлению производством,

- осваивать новые методы и технику управления,

- усовершенствовать структуру управления,

- самосовершенствоваться и обучать персонал,

- совершенствовать кадровую политику,

- продумывать и тщательно планировать политику ценообразования,

- изыскивать резервы по снижению затрат на производство,

- активно заниматься планированием и прогнозированием управления финансов предприятия,

- использовать огромные не занятые площади для сдачи в аренду складских помещений (например, под уголь),

- для обучения использовать собственные кадры.

Как уже говорилось выше, предприятия являются основными звеньями хозяйствования и формируют основу экономического потенциала государства.

Чем прибыльнее фирма, чем стабильнее её доход, тем большим становится её вклад в социальную сферу государства, в её экономический потенциал, наконец, тем лучше живут люди, работающие на таком предприятии.



СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1. Закон Республики Казахстан «О бухгалтерском учете и финансовой отчетности» от 28.02.2007.

2. Закон об аудиторской деятельности РК.

3. Налоговый Кодекс РК

4. НСФО

5. МСФО

6. Гражданский Кодекс РК.

7. Типовой план счетов бухгалтерского учета.

8. Стандарты аудита.

9. Практическое пособие по Типовому плану счетов бухгалтерского учета со схемами корреспонденции счетов.

10. Конституция Республики Казахстан

11. Постановлением Правительства Республики Казахстан от 8 апреля 1996 года № 402 «О выдаче гражданам и юридическим лицам акт на право собственности на земельный участок, право постоянного пользования».

12. «Правила исполнения республиканского и местных бюджетов»

13. Особенности национального учета и МСФО

14. «Нормативные акты для бухгалтера» выпуск 5 2006 год

15. «Новый Казахстан в новом мире» Послание Президента Республики Казахстан Н.Назарбаева народу Казахстана 2007 год.

16. Архипов А.И., Нестеренко А.Н., Большакова А.К. «Экономика» Москва 2001 г.

17. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория анализа хозяйственной деятельности; Учеб. М.: Финансы и статистика, 2003.;

18. Булатов А.С. «Экономика» Москва 2004 г.

19. Борисов Е.Ф. «Экономическая теория» Москва: Юрайт -М , 2000 г.

20. Видянина В.И. , Добрынина А.И. «Экономическая теория» Инфра - М

21. Гиляровская Л.Т. Экономический анализ под ред. Профессора Гиляровской Л.Т., Москва, 2001 -

22. Горемыкин В.А. Планирование на предприятии. Учебник. - Изд. 3-е, переработанное и дополненное - М.: Информационно - издательский дом «Филинъ» 2003 г. - 520 с.

23. Дюсембаев К.Ш. Аудит и анализ финансовой отчетности: Учебное пособие.- Алматы: «Каржы-каражат»,2003.-512с.

24. Дюсембаев К.Ш. Анализ финансового положения предприятия. Учебное пособие, Алматы, 2002 - 293с

25. Ефимова О.В. Финансовый анализ, М.: Бухгалтерский учёт, 1998 - 314с

26. Жуйриков К.К., Раимов Г.Б., Танирбеогенова Г.Б. Финансовый анализ предприятия. Учебник, Алматы, 2003 - 225с

27. Ковалёв В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. Учебник, Москва, 2004 - 421сКох Р. Менеджмент и финансы от А до Я. - СПб - М.: Харьков - Минск, 1999 г. - 496 с.

28. Крупченко Е.А., Замыцкова О.И. «Аудит» Ростов-на-Дону, 2000 г.

29. Мамедов О.Ю. «Современная экономика» Ростов-на-Дону, Феникс 2000 г.

30. Родостовцев В.К., Родостовцев В.В., Шмидт О.И. «Бухгалтерский учет на предприятии» Алматы, 2002 г.

31. Салин А.П. «Принципы бухгалтерского учета» Алматы: Экономика 2003 г.

32. Сейдахметов Ф.С. «Налоги в Казахстане» Алматы, 2002 г.

33. Ходов Л.Г. «Налоги и налогообложение» Москва ФОРУМ Инфра -М, 2002 г.

34. Худяков А.И. «Налоговое право Республики Казахстан» Алматы, 2003 г.

35. Айтказы Д. «Денежно-финансовые проблемы макроэкономической стабильности» НПЖ «Транзитная экономика» №1, 2005 г.

36. Кондаков Н.П. Бухгалтерский учет, анализ хозяйственной деятельности и аудит. М Перспектива 2004 г. С156.

37. Ниулз Б.,Андерсон Х., Колдуэн Д. Принципы бухгалтерского учета-М. «Финансы и статистика», 2003г. С 54-62.

38. Палий В.Д., Палий В.В. Финансовый учет. Учебное пособие, часть 1, ФБК- пресс,М, 2003. С22-28.

39. Радостовец В.К., Радостовец В.В.,Шмидт О.И. Бухгалтерский учет на предприятии. Алматы 2003 г. С 4-778.

40. Радостовец В.К. Финансовый и управленческий учет на предприятии. Алматы 2002г С-268.

41. Радостовец В.В., Шмидт О.И. Теория и отраслевые особенности бухгалтерского учета. Алматы. Центр Аудит-Казахстан.2000 г. С-425.

42. Радостовец В.К., Радостовец В.В., Шмидт О.И. Бухгалтерский учет на предприятии. Алматы. Центр Аудит-Казахстан.2002 г. С-728.

43. Сейдахметова Ф. Реформа бухгалтерского учета- международный аспект.

44. Заочная школа бухгалтера № 1, Алматы «Центр обучения бухгалтеров и аудиторов», 2008

Размещено на Allbest.ru

...