Размещено на http://www.allbest.ru/

Костанайский социально - технический университет имени академика З. Алдамжар

факультет ЭКОНОМИКИ, ПРАВА И УПРАВЛЕНИЯ

Кафедра ЭКОНОМИКИ И УПРАВЛЕНИЯ

Курсовая работа

по дисциплине Деньги, кредит и банки

ТЕМА: ДЕНЕЖНАЯ СИСТЕМА РК

Выполнил: Нуржанова А.Н

1 курса специальности

Финансы, очно-дист.

Научный руководитель

Аксенова Н.А.

Ст.преподаватель

Костанай

2010

Содержание

Введение

1. Денежная система Республики Казахстан

1.1 Элементы денежной системы

1.2 Денежно-кредитная политика

1.3 Денежное обращение и денежная единица

2. Деньги и их виды

2.1 Банкноты

2.2 Металлические монеты

3. Текущее состояние на денежном рынке

3.1 Инфляция

3.2 Международные резервы и денежные агрегаты

3.3 Валютный рынок

Заключение

Список использованной литературы

Введение

Деньги представляют собой неотъемлемый элемент нашего повседневного бытия. Современный человек не может представить себя рыночную экономику без денежного обращения.

С другой стороны население страны воспринимает выпускаемые в обращении бумажные деньги как общепризнанное средство обмена. Люди признают за "кусками бумаги" способность играть роль денег в экономике, поскольку они доверяют правительству, пологая, что оно не будет употреблять своим монопольным положением эмитента денег и сохранит бумажные деньги редким благом. Поэтому говорят, что современная денежная система носит фидуциарный характер (от лат."fiducia"- сделка основанная на доверии).

Представление о содержании, типах и элементах денежной системы вытекает из исторического анализа процесса эволюции денег. Как было выяснено, в процессе развития идет постепенный переход от товарных денег к металлическим, от металлических - к бумажным. В настоящее время бумажные деньги претерпевают качественное изменение в направлении к виртуальным формам выражения.

Денежная система страны - это исторически сложившаяся национальная система организации денежного обращения, закрепленная традициями и оформленная законодательно. Денежные системы государств возникают и эволюционируют по мере развития видов и форм денег.

Характеристика денежной системы страны основывается на определении ее типа и составляющих элементов.

Типы денежных систем определяются, прежде всего, в зависимости от формы денежного материала (металлической, бумажной).

На базе данного принципа можно дать следующую классификацию основных типов денежных систем:

-металлические (монометаллические и биметаллические);

-бумажно-кредитные.

Принцип управления денежной системой представляют собой совокупность правил, руководствуясь которыми государство организует денежную систему страны.

Структура денежной системы и ее элементы определяют мерой соблюдения общих принципов управления и функционирования и регламентируются законодательством страны. При существенных различиях в формах построения денежных систем на разных стадиях развития товарного хозяйства при неодинаковых формах национально-государственного устройства для всех систем характерны некоторые общие черты. Будучи оформленными законодательно, они составляют компоненты денежной системы.

Существование в стране денежной системы предопределялась многими экономическими и социально-политическими условиями, прежде всего уровнем развития общества. Поэтому при изучении и оценке денежных систем следует исходить из материального бытия и функционирования денег.

Цель данной работы является рассмотреть денежную систему.

Исходя из цели попытаемся выполнить следующие задачи:

- рассмотреть денежную систему и ее элементы;

- изучить денежное обращение;

- исследовать виды денег.

1. Денежная система Республики Казахстан

1.1 Элементы денежной системы

Денежная система Республики Казахстан функционирует в соответствии с Национальным Банком Республики Казахстан от 30 марта 1995 г., определившим правовые ее основы.

Официальной денежной единицей в нашей стране (национальной валютой) является тенге. Введение на территории РК других денежных единиц запрещено. Соотношение между тенге и золотом или другими драгоценными металлами Законом не установлено. Официальный курс тенге к иностранным денежным единицам определяется Национальным Банком РК и публикуется в печати. Исключительным правом эмиссии наличных денег, организации их обращения и изъятия на территории РК обладает Национальный Банк Казахстана. Он отвечает за состояние денежного обращения с целью поддержания нормальной экономической деятельности в стране.

На территории Республики Казахстана функционируют наличные деньги (банкноты и монеты) и безналичные деньги (в виде средств на счетах в кредитных учреждениях). В целях организации наличного денежного обращения на территории РК на Национальный Банк возложены следующие обязанности:

- прогнозирование и организация производства, перевозка и хранение банкнот и монет, а также создание их резервных фондов;

- установление правил хранения, перевозки и инкассации наличных денег для кредитных организаций;

- определение признаков платежеспособности денежных знаков и порядка замены поврежденных банкнот и монет, а также их уничтожения;

- разработка порядка ведения кассовых операций для кредитных организаций.

Все вопросы, связанные с организацией и регулированием безналичных расчетов, устанавливаются Национальным Банком Республики Казахстан в соответствии с действующим законодательством. Он определяет правила, формы, сроки и стандарты осуществления безналичных расчетов. В его обязанности входит лицензирование расчетных систем кредитных учреждений.

В качестве платежных документов для безналичных расчетов используются платежные поручения, расчетные чеки, аккредитивы, платежные требования-поручения и другие платежные документы, утвержденные Национальным Банком Республики Казахстан.

Как любая система, денежная система состоит из ряда элементов. Выделяются следующие элементы денежной системы:

-денежная единица;

-масштаб цен;

-виды денежных знаков;

-эмиссионная система;

Денежная единица - это установленный в законодательном порядке денежный знак, который служит для соизмерения и выражения цен всех товаров. Денежная единица, как правило, делится на мелкие пропорциональные части. В большинстве стран в настоящие время действует десятичная система деления. Так 1 доллар США равен 100 центам, 1 тенге равен 100 тиынам

Наименование денежной единицы складывается исторически, однако в некоторых случаях (например, в период революции) государство может установить новое наименование денежной единицы. Так во Франции, когда к власти пришел Бонапарт Наполеон, который стал император Наполеоном I, было установлено такое наименование денежное единицы как наполеондоров.

Денежной единицей (национальной валютой) Республики Казахстан является тенге.

Само название «тенге» взято из древнетюрского обозначения денег, вообще, а так же из названия серебряной монеты (тенга), распространенной в древних государствах Средней Азии (например, исторически знаменитая «бухарская тенга»). Русским языком она заимствована как «деньга», «деньги, арабским - «денек», персидским - дангх, санскритским - танке, древнегреческим - данака. Согласно античной мифологии такую монету платили лодочнику подземного мира Харону в качестве платы за перевод через реку Стикс, т.е. в загробный мир. Отсюда у греков обычай класть монету в рот покойнику.

Тенге состоит из 100 тиынов, которые выступают в качестве дробных долей денежной единицы. Таким образом, Казахстан придерживается, как и подавляющее большинство других стран, десятичной системы строения валюты.

Казахстанский тенге является законным платежным средством в Республики Казахстан за исключением случаев, предусмотренных законодательными актами, нормативными правовыми актами Нацбанка.

В подкрепление платежной силы тенге предусмотрено, что банкноты и монеты,. Выпущенные в обращение Национальным Банком обязательны к приемы по их нарицательной стоимости на всей территории Республики Казахстан по всем видам платежей, а также для зачисления на счета, во вклады, на аккредитивы и для перевода, без ограничения размениваются и

обмениваются во всех банках Республики Казахстан.

Никто, кроме Национального Банка Республики Казахстана, не может объявить недействительными банкноты и монеты, выпущенные этим банком.

Право на замену денежной единицы (скажем, переход с тенге на некую другую денежную единицу) имеет Президент Республики Казахстан.

Это довольно серьезное полномочие. К сожалению оно не имеет никакого конституционного обеспечения. К слову сказать, денежная система вообще не получила никого упоминания в Конституции, что безусловно можно рассматривать в качестве ее упущения.

Масштаб цен - это весовое количество денежного металла, при котором в стране в качестве денежной единицы и ее составных частей. При металлическом обращении, когда денежный товар - металл - выполняя все функции денег, масштаб цен представлял собой весовое количество денежного металла, принятое в стране в качестве денежной единицы или ее кратных частей. Государства фиксировали масштабы цен в законодательном порядке.

Первоначально весовое содержание монет совпадало с масштабом цен, что даже нашло отражение в названии некоторых денежных единиц (например, фунт стерлингов представлял фунт серебра). Однако в ходе исторического развития масштаба цен постепенно обособлялось от весового развития содержания монет. Это было связано с порчей монет (т.е. уменьшения веса или пробы монеты при сохранении ее прежней номинальной стоимости, которое предпринималось государством в условиях металлического денежного обращения с целью получения дохода в государственную казну) их снашиванием, переходом к чеканке монет из более дешевых металлов вместо дорогих (медных вместо серебряных).

С прекращением размена кредитных денег на золото официальный масштаб цен утратил свой экономический смысл, и наконец, в результате валютной реформы 1976 - 1978 г.г. (на основе Ямайского соглашения) официальная цена золота и золотого содержания денежных единиц были отменены. В настоящее время масштаб цен складывается стихийно и служит для соизмерения стоимостей товаров посредством цены.

Масштаб цен (золотое содержание) тенге не установлен, как не предусмотрено и иного золото валютного обеспечения национальной денежной единицы. Тем не менее в качестве средства обеспечения предусмотрено, что банкноты и монеты Национального Банка Казахстана являются безусловными обязательствами Национального Банка и обеспечиваются всеми его активами. Национальный Банк регулярно публикует в средствах массовой информации сообщения о размерах золото валютных активов.

Следует сказать, что, поскольку национальная валюта Казахстана относится к числу неразменных валют (т.е. не обменивает бумажных денежных знаков на золото и серебро), информация о размерах золото валютных активов имеет лишь психологическое значение.

Виды денежных знаков. В настоящее время ни в одной стране нет системы металлического обращения основными видами денежных знаков являются: кредитные банковские билеты (банкноты), а также государственные бумажные деньги (казначейские билеты) и разменная монета, являющиеся законными платежными средствами в стране.

Банкноты (банковские билеты) - это вид денежных знаков, законное платежное средство, выпускаемое в обращение центральными банками. Появление банкнот было обусловлено развитием рыночных отношений в целом и кредитных в частности. Впервые банкноты были выпущены в обращение в конце 17 века. Центральные банки выпускали банкноты на основе учета (покупки) частных коммерческих векселей, которые служили их обеспечением наряду с векселями обеспечением банкнот являлось золото находившееся в распоряжении центрального банка. Двойное обеспечение придавало «классическим» банкнотам высокую устойчивость и надежность. Выпущенные банкноты регулярно возвращались в центральный банк при поступлении срока платежа по учтенному векселю. После мирового кризиса 1929 -1933 г.г. размен банкнот на золото был окончательно прекращен. В современных условиях ни в одной стране банкноты не размениваются на благородный металл.

Казначейские билеты - бумажные деньги, выпускаемые непосредственно государственным казначейством - министерством финансов или специальным государственным финансовым органом, как правило, для покрытия бюджетного дефицита. Казначейские билеты никогда не обеспечивались в отличие от банковских билетов драгоценными металлами и не подлежали размену на золото и серебро. После отмены золотого стандарта разница между казначейскими билетами и банкнотами практически стерлась.

Разменная монета - слиток металла, имеющий установленные законом весовое содержание и форму. Монеты чеканятся, как правило, казначейством, причем стоимость металла монеты соответствует лишь части номинала (разменной монеты). Монеты служат в качестве размена

денег и позволяют совершать любые мелкие покупки.

Говоря о форме денежных знаков, закон предусматривает, что банкноты и монеты, выпущенные в Республике Казахстан, должны иметь номинальный состав, форму и орнаментальную графику. Указанные характеристики банкнот и монет публикуются в печати.

В момент ввода национальной валюты были установлены следующие номиналы банкнот: 1,3,5,10,20,50 и 100 тенге. Позже, в силу наличия информации явлений обесценивания валюты, в обращение были введены банкноты более высоких достоинств: 200, 500, 1000, 2000, 5000, 10000.

Разменной единицей выступает тиын, равный одной сотой тенге. Он выполнен в виде монет национального банка. Следует отметить, что денежные знаки Республики Казахстан изготавливаются на достаточно высоком техническом уровне, имеют хороший (с эстетической точки зрения) внешний вид, передают национальный колорит, обладают эксплутационными характеристиками на уровне лучших мировых валют, снабжены несколькими степенями защиты, т.е. неплохо защищены от подделок.

Так, все денежные знаки национальной валюты выполнены на бумаге высокого качества. С лицевой стороны банкноты имеют глянцевую поверхность, с обратной стороны - матовую, цветовая гамма плавная, изображение деталей рисунков четкое. На всех купюрах имеются водяные знаки.

Эмиссионная система - это законодательно установленный порядок выпуска из обращения неразменных на золото кредитных и бумажных денежных знаков. Разные экономические и исторические предпосылки возникновения и использования кредитных и бумажных денег предопределили и разный порядок их эмиссии.

Эмиссионные операции (операции по выпуску и изъятию денег из обращения) в государствах исторически осуществляли:

- центральный (эмиссионный) банк, пользующийся монопольным правом выпуска банковских билетов (банкнот) составляющих подавляющую часть налично-денежного обращения;

- казначейство (министерство финансов или другой аналогичный орган), выпускающее мелко купюрные бумажно-денежные знаки, казначейские билеты и монеты, изготовленные из дешевых видом металла.

В настоящее время эмиссию неразменных на золото денежных знаков независимо от их вида осуществляют эмиссионные банки, которые организуют денежное обращение в стране и отвечают за его состояние. Поэтому нет четкой границе между кредитными и бумажными деньгами. И те и другие являются обязательными покупательными и платежными средствами. Эмиссия банковских билетов осуществляется эмиссионным банком страны в процессе кредитования коммерческих банков государства в процессе операций связанных с покупкой иностранной валюты и государственных ценных бумаг. В результате происходит увеличение денежной массы как за счет увеличения остатка, наличных денег, так и за счет увеличения остатков платежных или потенциально возможных платежных средств в сфере безналичных расчетов.

В экономически развитых странах денежный оборот более чем на 95% осуществляется в форме безналичных расчетов. Поэтому и увеличение денежной массы в обращении происходит главным образом не за счет эмиссии банкнот (наличных денег), а благодаря депозитно-чековой эмиссии.

Эмиссия банкнот связана с кассовым обслуживанием народного хозяйства: коммерческих банков, государственного бюджета,

государственного долга и т.д. Когда необходимо увеличение кассового резерва наличных денег.

Депозитно-чековая эмиссия осуществляется в процессе кредитования эмиссионными банком коммерческих банков.

1.2 Денежно-кредитная политика

Национальный Банк Казахстана является органом, определяющим и осуществляющим государственную денежно-кредитную политику Республики Казахстан. Целью денежно-кредитной политики Национального Банка Казахстана является обеспечение устойчивости национальной валюты Республики Казахстан: ее покупательной способности и курса по отношению к ведущим иностранным валютам.

Национальный Банк Казахстана может устанавливать целевые ориентиры роста одного или нескольких показателей денежной массы в обращении.

Основными инструментами денежно-кредитной политики являются:

-уровни ставок вознаграждения (интереса) по кредитам Национального Банка Казахстана банкам;

-норматив минимальных обязательных резервов, депонируемых в Национальном Банке Казахстана, в том числе с возможной дифференциацией по срокам, объемам и видам привлеченных средств (резервные требования);

-операции на открытом рынке по покупке и продаже государственных ценных бумаг;

-кредиты банкам;

-интервенции на валютном рынке;

-введение, в исключительных случаях, прямых количественных

ограничений на уровень и объемы кредитных операций отдельных видов;

-официальная учетная (дисконтная) ставка.

К инструментам денежно-кредитной политики также относятся и краткосрочные ноты Нацбанка, предназначенные для регулирования денежной массы в обращении. О порядке размещения, обращения и погашения краткосрочных нот Национального банка РК см. постановление Правления Нацбанка РК от 30 июня 1997 г. N 246. Также см. "Правила размещения, обращения и погашения краткосрочных валютных нот Национального Банка РК" утвержденные постановлением Правления Национального банка РК от 31 декабря 1998 г. N 359 и "Правила выпуска, обращения и погашения специальных валютных нот Национального банка РК" утвержденные постановлением правления Национального банка РК от 6 апреля 1999 года N 66

Национальный Банк Казахстана устанавливает официальную ставку рефинансирования, а также иные ставки вознаграждения (интереса) по проводимым им операциям. Официальная ставка рефинансирования устанавливается в зависимости от общего состояния денежного рынка, спроса и предложения по кредитам, уровня инфляции и инфляционных ожиданий.

Национальный Банк Казахстана использует политику ставок вознаграждения (интереса) для воздействия на рыночные ставки вознаграждения (интереса) в рамках осуществляемой государственной денежно-кредитной политики.

О ставках вознаграждения Нацбанка см. положение "О ставках вознаграждения (интереса) по операциям Нацбанка РК" утвержденное постановлением Правления Нацбанка РК от 27 ноября 1997 г. N 402

В целях регулирования объемов кредитов, представляемых банками, для снижения рисков неплатежа банками по их обязательствам, а также защиты интересов вкладчиков и акционеров банков Национальным Банком

Казахстана используется механизм резервных требований.

Норматив резервных требований рассчитывается как процент от общей суммы обязательств за вычетом обязательств перед банками и устанавливается в размере не более 40 процентов.

В исключительных случаях Национальный Банк Казахстана вправе вводить резервные требования на прирост обязательств.

Изменение норматива минимальных обязательных резервов вводится в действие не раньше чем через месяц со дня принятия такого решения.

При нарушении норматива минимальных обязательных резервов Национальным Банком Казахстана начисляется и взыскивается штраф в размере, устанавливаемом законодательными актами Республики Казахстан. (В случае нарушения банком минимального среднемесячного резервного требования, с банка взыскивается штраф в размере средневзвешенной ставки рефинансирования на сумму ежемесячного недостатка резервных активов.)

При прекращении деятельности банка Национальный Банк Казахстана в недельный срок возвращает банку зарезервированные в Национальном Банке Казахстана средства.

Под операциями на открытом рынке понимается купля-продажа казначейских векселей, государственных облигаций и прочих ценных бумаг, осуществляемая Национальным Банком Казахстана на вторичном рынке с целью регулирования денежной массы.

Лимит операций на открытом рынке утверждается Советом директоров Национального Банка Казахстана.

Национальный Банк Казахстана производит в соответствии с официальной учетной (дисконтной) ставкой переучет коммерческих векселей.

Национальный Банк Казахстана определяет официальную учетную (дисконтную) ставку в зависимости от общего состояния денежного рынка,

спроса и предложения по кредитам.

Национальный Банк Казахстана осуществляет учетную (дисконтную) политику для воздействия на учетные (дисконтные) ставки банков в рамках государственной денежно-кредитной политики.

Национальный Банк Казахстана устанавливает порядок переучета векселей и условия, предъявляемые для приема векселей к переучету Национальным Банком Казахстана.

Порядок, условия, виды, сроки и лимиты кредитования банков определяются Национальным Банком Казахстана.

Национальный Банк Казахстана регулирует общий объем кредитования банков в соответствии с принятыми ориентирами денежно-кредитной политики. Национальный Банк Казахстана, как кредитор последней инстанции, вправе предоставлять банкам кредиты в национальной и иностранной валюте, как обеспеченные, так и без обеспечения, в порядке и на сроки, установленные Правлением Национального Банка Казахстана.

Отдельные вопросы кредитования банков см. в положении Нацбанка РК от 31 декабря 1996 г. N 340 "О видах кредитов, предоставляемых Нацбанком РК, и формах их обеспечения".

Под интервенциями Национального Банка Казахстана на валютном рынке понимается купля-продажа иностранной валюты на межбанковском или биржевом рынке для воздействия на курс казахстанского тенге.

Интервенции на валютном рынке осуществляются Национальным Банком Казахстана самостоятельно с использованием любых видов валютных сделок через любые банки и валютные биржи.

Интервенции Национального Банка Казахстана на валютном рынке проводятся в рамках общей денежно-кредитной политики.

Под прямыми количественными ограничениями Национального Банка Казахстана понимаются максимальные уровни ставок по отдельным видам

операций и сделок, прямое ограничение кредитования, замораживание ставок вознаграждения (интереса), прямое регулирование конкретных видов кредита в целях стимулирования или сдерживания развития отдельных отраслей.

Национальный Банк Казахстана вправе применять прямые количественные ограничения в случае невозможности приостановления инфляционных процессов косвенными методами денежно-кредитного регулирования.

1.3 Денежное обращение и денежная единица

Денежной единицей (национальной валютой) Республики Казахстан является казахстанский тенге. Казахстанский тенге состоит из 100 тиынов.

Денежные знаки Республики Казахстан, находящиеся в обращении, состоят из банкнот и монет.

Структура номиналов банкнот и монет определяется Национальным Банком Казахстана. Законным платежным средством в Республике Казахстан, за исключением случаев, предусмотренных законодательными актами, нормативными правовыми актами Национального Банка Казахстана, является казахстанский тенге. Выпуск наличных денег, организация их обращения и изъятие из обращения на территории Республики Казахстан осуществляется исключительно Национальным Банком Казахстана в форме продажи банкнот и монет банкам с получением безналичного эквивалента.

Банкноты и монеты Национального Банка Казахстана являются безусловными обязательствами Национального Банка Казахстана и обеспечиваются всеми его активами. Национальный Банк Казахстана регулярно публикует в средствах массовой информации сообщение о размерах золотовалютных активов. В соответствии с Законом РК от 13

декабря 1993 г. N 2591-ХII "О денежной системе РК" Нацбанк должен не реже одного раза в месяц публиковать в средствах массовой информации сообщения об обеспечении тенге золотовалютными активами.

Национальный Банк Казахстана определяет потребность в необходимом количестве банкнот и монет, обеспечивает их изготовление, устанавливает порядок хранения, уничтожения и инкассации наличных денег.

Банкноты и монеты, выпущенные в Республике Казахстан, должны иметь номинальный состав, форму и орнаментальную графику. Указанные характеристики банкнот и монет публикуются в печати.

Банкноты и монеты, выпущенные в обращение Национальным Банком Казахстана, обязательны к приему по их нарицательной стоимости на всей территории Республики Казахстан по всем видам платежей, а также для зачисления на банковские счета и для перевода, без ограничения размениваются и обмениваются во всех банках Республики Казахстан.

Никто, кроме Национального Банка Казахстана, не может объявить недействительными банкноты и монеты, выпущенные Национальным Банком Казахстана. Право на замену денежной единицы имеет Президент Республики Казахстан. Президент Республики Казахстан определяет порядок, сроки и условия функционирования денежной единицы Республики Казахстан.

Порядок определения платежности и обмена бывших в употреблении банкнот и монет устанавливается Национальным Банком Казахстана и публикуется в печати. Национальный Банк Казахстана без ограничений обменивает ветхие поврежденные банкноты, если сохранилось более двух третьих их поверхности и не обязан компенсировать утерянные или уничтоженные банкноты и монеты.

Национальный Банк Казахстана обменивает ветхие и поврежденные банкноты в соответствии с установленными им правилами.

Лица, виновные в противоправном изготовлении банкнот и монет, а также в осуществлении несанкционированной эмиссии наличных денег, несут уголовную и имущественную ответственность в соответствии с действующим законодательством.

2. Деньги и их виды

2.1 Банкноты

Видами денег, имеющими законную платежную силу, являются банкноты и металлические монеты, которые обеспечиваются всеми активами Банка Казахстана, государственными ценными бумагами, резервами кредитных учреждений, находящимися на счетах в Национальном Банке Республики Казахстан.

Образцы банкнот и монет утверждаются Национальным Банком Казахстана. Сообщение о выпуске банкнот и монет новых образцов, а также их описание публикуются в средствах массовой информации. Они обязательны к приему по их нарицательной стоимости на всей территории республики и во всех видах платежей, а также для зачисления на счета, во вклады и для перевода. Банкноты и монеты могут быть объявлены по закону недействительными (утратившими силу законного платежного средства). Подделка и незаконное изготовление денег преследуются по закону.

Международные резервы и денежные агрегаты.

В сентябре 2010 года произошел рост чистых международных резервов Национального Банка на 3,4% до 27,3 млрд. долл. США (с начала года - рост на 21,1%). денежный система казахстан рынок

Операции по обслуживанию внешнего долга Правительства и снижение остатков на корреспондентских счетах банков в иностранной валюте в Национальном Банке были нейтрализованы поступлением валюты на счета Правительства в Национальном Банке и покупкой валюты на внутреннем валютном рынке. В результате чистые валютные запасы (СКВ) в сентябре 2010 года выросли на 3,1%, активы в золоте - на 6,3%. За сентябрь 2010 года международные резервы страны в целом, включая активы Национального фонда в иностранной валюте (29,3 млрд. долл. США), выросли на 3,3% и составили 57,1 млрд. долл. США (с начала года - рост на 20,4%).

Денежная база в сентябре 2010 года расширилась на 0,3% за счет роста чистых внешних активов Национального Банка и составила 2529,9 млрд. тенге (с начала года - расширение на 3,2%). Узкая денежная база, т.е. денежная база без учета срочных депозитов банков второго уровня в Национальном Банке, сжалась на 0,2% до 2162,2 млрд. тенге. За август 2010 года денежная масса выросла на 0,3% до 8424,7 млрд. тенге (с начала года - рост на 12,5%) за счет роста чистых внешних активов банковской системы.

За август 2010 года объем наличных денег в обращении снизился на 0,2% и составил 1069,8 млрд. тенге (с начала года - рост на 17,1%), депозиты в банковской системе выросли на 0,3% до 7354,8 млрд. тенге (с начала года - на 11,9%). Рост депозитов на фоне снижения объема наличных денег в обращении обусловили рост доли депозитов в структуре денежной массы с 87,2% в июле 2010 года до 87,3% по итогам августа 2010 года.

Денежный мультипликатор вырос с 3,23 в июле 2010 года до 3,34 в августе 2010 года вследствие роста денежной массы на фоне сжатия денежной базы.

В 1993 году Республика Казахстан ввела свою национальную валюту "тенге". Банкноты Национального Банка Республики Казахстан имеют характерные признаки, позволяющие отличить подлинную банкноту от поддельной, так как при изготовлении использованы технические приемы, затрудняющие их фальсифицирование с применением современных технических средств.

Отличительными особенностями являются: банкноты отпечатаны на высококачественной, жесткой на ощупь бумаге, что позволяет даже при изношенности банкнот не терять характерного хруста. Подавляющее же большинство фальшивых банкнот изготавливается на менее качественной бумаге, не обладающей такой жесткостью. На подлинных банкнотах водяные знаки четко прорисованы и хорошо видны на просвет.

На фальшивых банкнотах водяные знаки отсутствуют, либо весьма грубо имитируются тиснением бумаги или надпечаткой белой краской. Имитация водяного знака не позволяет сформировать контрастный четкий водяной знак, что легко отличает его от подлинного водяного знака при просмотре банкноты на просвет. Надпечатанный водяной знак выявляется при рассмотрении белого поля банкноты под острым углом т.к. из-за различной степени интенсивности отражения света линии надпечатки хорошо выделяются на фоне белой бумаги.

Изображения, воспроизведенные с помощью металлографической печати (обычно это изображение портретов и узорные виньетки) характеризуются чрезвычайно высокой четкостью рисунка, воспроизведением мельчайших деталей, а также тем, что элементы изображения имеют выступающий над плоскостью бумаги рельеф, легко определяющийся на ощупь.

В настоящее время современная копировальная техника позволяет очень точно копировать рисунки и цвета ценных бумаг. Однако в банкнотах Национального Банка Республики Казахстан включаются специальные элементы против копировальных машин, включая "Скрытое изображение": на высоких достоинствах невидимую цифру номинала можно увидеть при рассмотрении купюры в горизонтальном положении на уровне глаз. Кроме того, большое количество сложных одноцветных и многоцветных узоров и разнообразных рисунков не дает возможности правильного воспроизведения мелких деталей и особенностей этих рисунков. Фальшивые банкноты, выполненные методом цветного ксерокопирования, могут быть выявлены еще и по низкой прочности красочного покрытия. При многократном перегибе фальшивой банкноты по одной линии краска на линии сгиба осыпается. На некоторых видах фальшивок используется невлагостойкие красители. В этом случае при увлажнении банкноты рисунки расплываются и бледнеют.

2.2 Металлические монеты

В настоящее время на территории Республики Казахстан имеют хождение разменные монеты денежного обращения номиналом 1; 5; 10; 20 тенге образца 1993 года (на рисунке внизу расположены слева) и 1,5,10,20,50 образца 1997 года (на рисунке внизу расположены справа), а также памятные и юбилейные монеты. Кроме того, в 1996 году выпущены в обращение золотые инвестиционные монеты "Шелковый путь" достоинством 10000, 5000, 2500 и 1000 тенге.

Согласно постановления Правления Национального банка РК с 1 октября 2001 г. монеты образца 1993 года изымаются из обращения и будут приниматься и обмениваться только банками.

С февраля 2005 в обращение вошли новые монеты номиналом в 2 тенге, выпущенные Национальным Банком республики. Эти деньги изготовлены из легкого сплава металлов, как и многие казахстанские монеты. От других новая копейка отличается только размером. Дизайном и толщиной она схожа с остальными монетами. Такой монетный ряд был разработан специально, чтобы населению было удобно считать деньги, не отходя от кассы. Новую монету уже получили несколько банков страны. Теперь 2 тенге должен приниматься повсеместно.

3. Текущее состояние на денежном рынке

3.1 Инфляция

По официальным данным Агентства Республики Казахстан по статистике в сентябре 2010 года инфляция составила 0,6% (в сентябре 2009 года - 0,4%). Цены на продовольственные товары выросли на 0,4% (снижение на 0,3%), на непродовольственные товары - на 0,5% (на 0,7%) и на платные услуги - на 0,8% (на 1,0%).

На рынке продовольственных товаров в прошедшем месяце в наибольшей степени подорожали крупы - на 5,5%, мука пшеничная - на 3,6%, масла и жиры - на 3,2%, табачные изделия - на 1,9%, яйца и молочные продукты - по 1,1%. Стали дешевле фрукты и овощи - на 3,0%.

В группе непродовольственных товаров в наибольшей степени выросли цены на газ сжиженный - на 6,0%, на твердое топливо - на 1,1%, на газеты, книги и канцелярские товары - на 0,7%, на одежду и обувь - на 0,4%, на медикаменты и предметы домашнего обихода - по 0,3% и на бензин - на 0,2%.

В структуре платных услуг оплата за услуги жилищно-коммунальной сферы повысилась на 0,5%. При этом оплата за горячую воду подорожала на 1,0%, за электроэнергию и центральное отопление - не изменилась. Цены на услуги образования выросли на 5,9% (в основном за счет удорожания услуг высшего образования - на 11,0%), на услуги транспорта - на 0,6%.

По итогам января - сентября 2010 года инфляция сложилась на уровне 5,2% (за январь - сентябрь 2009 года - 4,7%).

По итогам сентября 2010 года инфляция в годовом выражении составила 6,7% (в декабре 2009 года - 6,2%). Цены на продовольственные товары выросли на 6,5% (на 3,0%), непродовольственные товары - на 5,6% (на 8,6%), платные услуги - на 8,1% (на 8,4%).

Инфляция (лат. Inflation - вздутие) означает переполнение сферы обращения денежными знаками сверх действительной потребности национального хозяйства. Обычно инфляция имеет в своей основе не одну, а несколько взаимосвязанных причин, и проявляется она не только в повышении цен - наряду с открытой ценовой имеет место скрытая, или подавленная, инфляция, проявляющаяся прежде всего в дефиците, ухудшении качества товаров.

Во время инфляции бумажные деньги обесцениваются по отношению: а) к золоту (при золотом стандарте), б) к товарам, в) к иностранным валютам. Вследствие этого происходит в первом случае - повышение рыночной цены золота в бумажных деньгах, во втором - рост цен товаров и в третьем случае - падение курса национальной валюты, по отношению к иностранным денежным единицам, сохранившим прежнюю реальную стоимость или обесценившимся в меньшей степени.

Под инфляцией понимается дисбаланс спроса и предложения (форма нарушения общего равновесия), проявляющийся в общем росте цен. Но это не означает, что в период инфляции растут все цены. Цены на одни товары могут расти, на другие оставаться стабильными; цены на одни товары могут расти быстрее, чем на другие. В основе этих пропорций лежит разное соотношение между спросом и предложением и различная эластичность.

Инфляцию можно определить как непрерывный общий рост цен. И в этом случае ключевыми словами при ее определении будут следующие: непрерывный, т.е. рост цен происходит постоянно; и общий, т.е. повышение цен охватывает все рынке и это характерно для экономики в целом.

Однако не всякое повышение цен служит показателем инфляции. Цены могут повышаться в силу улучшения качества продукции, ограниченности факторов производства, ухудшения условий добычи топливно-сырьевых ресурсов, изменение общественных потребностей. Но это будет, как правило, не инфляционный, а в определенной мере логичный, оправданный рост цен на отдельные товары.

Существует и несколько иной взгляд на природу инфляции, что вполне естественно, ибо инфляция представляет собой чрезвычайно сложный, противоречивый, недостаточно изученный процесс. Как считают некоторые экономисты, под инфляцией следует понимать повышение общего уровня цен в экономике. Полемизируя с этой точки зрения, П. Хейне писал, что не следует забывать: изменяются цены не только товаров, но и измерителей их ценности, т.е. денег. Инфляция - это не увеличение размера предметов, а уменьшение длины линейки, которой мы пользуемся. Он обращает внимание на то, что в условиях натурального обмена (при отсутствии денег) мы никоим образом не столкнулись бы с инфляцией, одновременное повышение всех цен было бы логически невозможно.

Бесспорно одно: падение покупательной способности денег и повышение цен теснейшим образом взаимосвязаны. Инфляция - это снижение покупательной силы денег и, можно сказать, это повышение денежных цен на блага.[6]

3.2 Международные резервы и денежные агрегаты

В марте 2010 года произошло снижение чистых международных резервов

Национального Банка на 1,5% до 26,6 млрд. долл. США (с начала года - рост на 17,4%).Покупка валюты на внутреннем валютном рынке, поступление валюты на счета Правительства в Национальном Банке были нейтрализованы снижением остатков на корреспондентских счетах банков в иностранной валюте Национальном Банке, операциями по обслуживанию внешнего долга Правительства и снижением курса евро к доллару США на мировых рынках. В результате чистые валютные запасы (СКВ) в марте 2010 года снизились на 2,1%. Активы в золоте выросли на 4,1% в результате проведенных операций при незначительном снижении его цены на мировых рынках. За март 2010 года международные резервы страны в целом, включая активы Национального фонда в иностранной валюте (по предварительным данным 25,4 млрд. долл.

США), снизились на 0,4%, и составили 52,5 млрд. долл. США (с начала года - рост на 10,3%). Активы Национального фонда в национальной валюте составили 750 млрд. тенге (облигации АО «ФНБ «Самрук-Казына» и АО «НХ «КазАгро»). Денежная база в марте 2010 года расширилась на 3,1% и составила 2736,3 млрд. тенге (с начала года - на 11,6%) вследствие роста чистых внутренних активов Национального Банка. Узкая денежная база, т.е. денежная база без учета срочных депозитов банков второго уровня в Национальном Банке, сжалась на 0,7% до 2027,1 млрд. тенге (с начала года -расширение на 3,3%). За февраль 2010 года денежная масса выросла на 2,1% до 7650,1 млрд. тенге (с начала года - на 3,6%) за счет роста чистых внешних активов банковской системы. За февраль 2010 года объем наличных денег в обращении вырос незначительно на 0,9% и составил 882,5 млрд. тенге (с начала года - снижение на 3,4%), депозиты в банковской системе выросли на 2,2% до 6767,7 млрд. тенге (с начала года - на 4,6%). Опережающие темпы роста депозитов по сравнению с ростом объема наличных денег в обращении обусловили увеличение доли депозитов в структуре денежной массы с 88,3% в январе 2010 года до 88,5% по итогам февраля 2010 года. Денежный мультипликатор снизился с 2,90 в январе 2010 года до 2,88 в феврале 2010 года вследствие опережающих темпов расширения денежной базы по сравнению с темпами роста денежной массы.

3.3 Валютный рынок

На мировом валютном рынке американский доллар продемонстрировал умеренный рост против евро на фоне сообщений о том, что ФРС США рассматривает возможность поддержания замедляющейся экономики путем реализации программы покупок активов, которая будет более долгосрочной, но менее масштабной, чем первоначально предполагали некоторые инвесторы.

Несмотря на общенедельный плюс, в ходе недельных торгов «американец» падал против евро до самого низкого уровня с апреля текущего года. Доллар снижался против единой европейской валюты из-за ожиданий инвесторов, что ФРС вскоре начнет новые покупки активов, известные как количественное смягчение, для стимулирования замедляющегося экономического роста. Согласно сообщению, Федрезерв рассматривает возможность применения новой тактики в случае возобновления покупок долгосрочных казначейских ценных бумаг США. Помимо масштабных покупок облигаций с конечным сроком погашения, о которых было заявлено в 2009 году для стимулирования финансовой системы США, ФРС взвешивает другие варианты.

Тем временем инвесторы продолжали пристально следить за признаками интервенции японских властей на валютных рынках после того, как пара долл/иена упала до уровня 84,11, самого низкого со времени интервенции Японии 15 сентября, сумма которой составила 2 трл иен.

Пара долл/иена оставалась в узком диапазоне, тогда как инвесторы опасались оказаться в проигрыше в случае очередной возможной правительственной интервенции.

Управляющий Банка Японии Масааки Сиракава заявил, что центральный банк предпримет целесообразные меры, если рост иены будет оказывать понижательное давление на экономику страны. Он подчеркнул, что Банк Японии будет следить за развитием событий на валютных рынках с «большим интересом».

Касательно китайского юаня, то он вырос после того, как премьер-министр Китая Вэнь Цзябао исключил какое-либо широкомасштабное укрепление китайской валюты после своей встречи с президентом США Бараком Обамой во время визита в Нью-Йорк на прошлой неделе.

Рынок государственных ценных бумаг.

В сентябре 2010 года состоялось 6 аукционов по размещению государственных ценных бумаг Министерства финансов. На них были размещены 9-месячные МЕККАМ (14,8 млрд. тенге), 3-летние МЕОКАМ (8,1 млрд. тенге), 5-летние МЕОКАМ (10 млрд. тенге), 7-летние МЕУКАМ (10 млрд. тенге), 10-летние МЕУКАМ (18 млрд. тенге), 9-летние МЕУЖКАМ (17 млрд. тенге).

Эффективная доходность по размещенным ценным бумагам составила по 9-месячным МЕККАМ - 1,69%, 3-летним МЕОКАМ - 3,53%, 5-летним МЕОКАМ - 4,85%, 7-летним МЕУКАМ - 5,69%, 10-летним МЕУКАМ - 5,80%, по 9-летним МЕУЖКАМ доходность составила 0,01% над уровнем инфляции.

Объем ценных бумаг Министерства финансов в обращении на конец сентября 2010 года составил 1634,7 млрд. тенге, увеличившись по сравнению с предыдущим месяцем на 2,8%.

Краткосрочные ноты Национального Банка Казахстана. Объем эмиссии нот Национального Банка за сентябрь 2010 года по сравнению с августом 2010 года понизился на 46,4% и составил 191,9 млрд. тенге.

Доходность краткосрочных нот незначительно повысилась с 1,15% в августе 2010 года до 1,16% в сентябре 2010 года.

Объем нот в обращении увеличился на 4,4% по сравнению с августом 2010 года и на конец сентября 2010 года составил 1014,4 млрд. тенге.

Депозитный рынок. Общий объем вкладов резидентов в депозитных организациях за август 2010 года вырос на 0,3% до 7354,8 млрд. тенге (с начала года - на 11,9%). Депозиты юридических лиц увеличились на 0,5% до 5311,5 млрд. тенге (с начала года - на 13,5%), вклады физических лиц - понизились на 0,1% до 2043,3 млрд. тенге (с начала года - рост на 7,9%).

В августе 2010 года объем депозитов в иностранной валюте понизился на 1,0% до 2857,7 млрд. тенге, в национальной валюте - увеличился на 1,2% до 4497,1 млрд. тенге.

Удельный вес депозитов в тенге в августе 2010 года по сравнению с июлем 2010 года повысился с 60,6% до 61,1%.

Вклады населения в банках (с учетом нерезидентов) снизились за август 2010 года на 0,1% до 2096,5 млрд. тенге (с начала года - рост на 8,3%). В структуре вкладов населения тенговые депозиты увеличились на 0,5%, до 1107,1 млрд. тенге, депозиты в иностранной валюте снизились на 0,7% до 989,4 млрд. тенге. В результате, удельный вес тенговых депозитов повысился с 52,5% до 52,8%.

В августе 2010 года средневзвешенная ставка вознаграждения по привлеченным тенговым срочным депозитам небанковских юридических лиц понизилась с 2,7% до 2,1%, а по вкладам физических лиц - увеличилась с 8,6% до 9,8%

Кредитный рынок. Общий объем кредитования экономики банками за август 2010 года практически не изменился, составив 7451,4 млрд. тенге (с начала года - снижение на 2,5%).

Объем кредитов в национальной валюте за август 2010 года повысился на 1,0% до 4075,3 млрд. тенге, в иностранной валюте - понизился на 1,3% до 3376,1 млрд. тенге. Удельный вес тенговых кредитов в августе 2010 года по сравнению с июлем 2010 года повысился с 54,1% до 54,7%.

Долгосрочное и краткосрочное кредитование в августе 2010 года практически не изменилось, составив 6261,9 млрд. тенге и 1189,6 млрд. тенге, соответственно. В итоге удельный вес долгосрочных кредитов в августе 2010 года остался на уровне предыдущего месяца - 84,0%.

Кредиты юридическим и физическим лицам за август 2010 года остались без изменений, составив 5332,5 млрд. тенге и 2118,9 млрд. тенге, соответственно. Удельный вес кредитов физическим лицам остался на уровне июля 2010 года (28,4%).

Объем кредитов субъектам малого предпринимательства за август 2010 года по сравнению с июлем 2010 года понизился на 0,3% до 1728,2 млрд. тенге (с начала года - рост на 1,2%), что составляет 23,2% от общего объема кредитов экономике.

В отраслевой разбивке наиболее значительная сумма кредитов банков экономике приходится на такие отрасли, как торговля (доля в общем объеме - 23,2%), строительство (18,9%), промышленность (9,8%) и сельское хозяйство (4,0%).

В августе 2010 года средневзвешенная ставка вознаграждения по кредитам, выданным в национальной валюте небанковским юридическим лицам, осталась на уровне июля 2010 года - 13,7%, а по физическим лицам - повысилась с 19,1% до 19,8%.

Заключение

Деньги как средство обращения обслуживают акты продажи и купли товаров и услуг. К этой посреднической функции непосредственно примыкает и переплетается с ней функция денег как средство платежа -оплата налогов, получение и возврат кредита, выплата зарплаты, пособий, оплата коммунальных услуг. При этом передвижение денег не сопровождается одновременным перемещением товаров. Использование денег в качестве платежного средства было подробно расписано еще в "Русской правде" XI в. - "Куны нужны для уплаты виры (штрафа), долга и реза (процента), оброка и дани (с плуга - рала и двора - дыма)".

По мере развития индустриального общества, средство платежа все чаще замещает средство обращения. В современной экономической литературе эти две функции денег обычно объединяются в одну.

Значение денег как средство обращения трудно преувеличить, поскольку они позволяют уйти от бартерной формы торговли. Замена бартера денежным обменом отделяет акт продажи от акта покупки. Если существуют деньги, то продавец товара должен лишь найти того, кто хочет купить его товар, а, получив деньги, он может покупать все, что ему вздумается. Замена механизма бартерных сделок механизмом, использующим деньги как средство обращения, приводит к снижению издержек обращения. Денежный обмен требует гораздо меньших усилий и времени, чем бартер. Снижая издержки обращения, деньги стимулировали развитие специализации и торговли.

Деньги, хорошо выполняющие функцию средства обращения, с готовностью должны приниматься каждым. Имеющие широкое распространение, деньги предоставляют их владельцу некую всеобщую покупательную способность, являющуюся весьма важным преимуществом.

Использование денег позволяет осуществлять гибкий выбор типов и количества покупаемых товаров, выбор времени и места совершения покупки, а также партнеров для сделки. Если некое средство обращения используется в течение достаточно длительного времени, то его приемлемость становится стабильной. Приемлемость денег зависит от готовности и желания населения их использовать.

Таким образом, современные денежные системы экономически развитых стран прошли определенные этапы развития и характеризуются следующими основными чертами:

- отмены официального золотого содержания денежных единиц, демонетизация золота;

- переход к неразменным на золото, кредитным деньгам, немногим отмечающимся по своей природе от бумажных денег;

- сохранение в денежном обороте некоторых стран наряду с кредитными деньгами бумажных денег в форме казначейских билетов;

- выпуск банкнот в обращение в порядке кредитования хозяйств, государства, а также под прирост официальных золотых и валютных резервов;

- развитие и преобладание в денежном обращении безналичного оборота при одновременном сокращении наличного;

- усиление государственного регулирования денежного обращения

Список использованной литературы

1. Указ Президента Республики Казахстан, имеющий силу закона, от 30 марта 1995 года N 2155 О Национальном Банке Республики Казахстан (внесены изменения и дополнения в соответствии с Указами Президента РК, имеющими силу Закона от 20.07.95 N 2370, от 02.08.95 N 2396, от 5.12.95 г. N 2672; от 27.01.96 г. N 2830; Законами РК от 03.07.96 N 18-1, от 07.12.96 N 50-1, от 11.07.97 г. N 154-1; N 200-1 от 08.12.97 г., от 29.06.98 г. N 236-1; от 16.07.99 г. N 436-1).

2. Закон Республики Казахстан от 11 июля 1997 года N 154-1 О внесении изменений и дополнений в некоторые законодательные акты Республики Казахстан по вопросам банковской деятельности.

3. Положение Национального банка РК от 31 декабря 1996 года N 340 О видах кредитов, предоставляемых Национальным Банком Казахстана, и формах их обеспечения.

4. Архипов А.И. «Экономика» - М.: «Проспект» 1998 г.

5. Борисов Е.Ф. Основа экономики. - М.: «Юрист» 1999 г.

6. Вестник КазГУ. Серия экономическая. Алматы, 1998, № 9.

7. Гуркина Г.Д. Лекции по предмету «экономическая теория».

8. Дрободина Л.А. «Финансы. Денежное обращение»- М.: Финансы, «ЮНИТИ», 1999 г.

9. Жуков Е.Ф. Деньги. Кредит. Банки. - М.: «ЮНИТИ» 1999 г.

10. Зубко Н.М. Экономическая теория. - М.: Изд. НТЦ АПИ 1998 г.

11. Иванов Е.В. Лекции по предмету «макроэкономика»

12. Кэмпебелл Р. Макконел Стенли Л. Брю «Экономикс» т. 1. Таллинн 1993 г.

13. Курс экономики 2-е изд. Под ред. Б. А. Райзберга М. ИНФРА-М 2000 г.

14. Любимов Л.Л., И.В. Липсиц "Основы экономики", Москва "Просвещение", 1994 г.

15. Лебедев О.Т. «Основы экономики» Изд. «МИМ» 1998 г.

16. Максимова В.Ф., Шишов А.Л. "Теория рыночной экономики" т.1. ч.2., Москва, Соминтэк, 1992г.

17. Мамедов О.Ю. «Современная экономика» Лекционный курс Ростов Н/Д «Феникс» 2000 г.

18. Национальная экономическая газета, информбанк, Деньги (в. за 1998-1999г.)

19. Национальный банк Республики Казахстан пресс-релиз № 012. 7 мая 2010 г.

Размещено на Allbest.ru

...