Фінансовий механізм функціонування пенсійних фондів в Україні

Размещено на http://www.allbest.ru/

НАЦІОНАЛЬНА АКАДЕМІЯ НАУК УКРАЇНИ ІНСТИТУТ РЕГІОНАЛЬНИХ ДОСЛІДЖЕНЬ

Спеціальність: 08.00.08 - Гроші, фінанси і кредит

УДК 336.13:364.5

Автореферат

дисертації на здобуття наукового ступеня кандидата економічних наук

Фінансовий механізм функціонування пенсійних фондів в Україні

Динь Ірина

Миколаївна

Львів - 2010

Дисертацією є рукопис.

Робота виконана у Волинському національному університеті імені Лесі Українки Міністерства освіти і науки України.

Науковий керівник: доктор економічних наук, професор, Карлін Микола Іванович, Волинський національний університет імені Лесі Українки Міністерства освіти і науки України, завідувач кафедри менеджменту, податкової та бюджетної політики, м. Луцьк.

Офіційні опоненти: доктор економічних наук, професор Алєксєєв Ігор Валентинович, Національний університет „Львівська політехніка” Міністерства освіти і науки України, завідувач кафедри фінансів, м. Львів;

кандидат економічних наук Мальований Михайло Іванович, Уманський національний університет садівництва Міністерства аграрної політики України, доцент кафедри фінансів і кредиту, м. Умань.

Захист відбудеться «10» червня 2010 р. о 1200 год. на засіданні спеціалізованої вченої ради К 35.154.02 по захисту дисертацій на здобуття наукового ступеня кандидата наук в Інституті регіональних досліджень НАН України за адресою: 79026, м. Львів, вул. Козельницька, 4.

З дисертацією можна ознайомитись у бібліотеці Інституту регіональних досліджень НАН України за адресою: 79026, м. Львів, вул. Козельницька, 4.

Автореферат розісланий «10» травня 2010 р.

В.о. вченого секретаря спеціалізованої вченої ради, доктор економічних наук Іщук С.О.

1. ЗАГАЛЬНА ХАРАКТЕРИСТИКА РОБОТИ

Актуальність теми дослідження. Трансформація економіки України є складним і багатогранним процесом, пов'язаним зі зміною форм фінансових відносин з однієї сторони та необхідністю забезпечення якісних умов життя громадян - з іншої. Важливим елементом матеріального забезпечення пенсіонерів є ефективно діюча система пенсійного страхування.

В умовах реформування пенсійної системи відбуваються певні функціональні зміни в організації фінансових відносин основних її суб'єктів, серед яких важливе місце займають пенсійні фонди. Зважаючи на важливість злагодженого поєднання державних та недержавних елементів пенсійної системи в Україні, нагальною потребою є розробка такого фінансового механізму функціонування вітчизняних пенсійних фондів, який сприятиме консенсусу у задоволенні потреб їх учасників та оптимальному співвідношенню видатків та надходжень при цьому. Це, у свою чергу, вимагає якісно нових підходів до вдосконалення фінансового механізму функціонування пенсійних фондів як важливої складової пенсійної реформи в Україні.

Теоретичним основам реформування системи пенсійного страхування присвячені праці багатьох вітчизняних науковців: Б. Зайчука, О. Залєтова, М. Кравченко, В. Куценко, Е. Лібанової, О. Макарової, М. Папієва, С. Реверчука, С. Румянцева, У. Садової, О. Ткача, В. Тропіної, В. Яценко. Питанням фінансового забезпечення пенсійних фондів в Україні та подальшого проведення пенсійної реформи приділяють увагу такі вчені, як І. Алєксєєв, В. Грушко, М. Карлін, М. Мальований, Б. Надточій, В. Федосов, С. Юрій та інші. На чільне місце проблеми в сфері пенсійного страхування ставлять у своїх працях такі зарубіжні вчені-економісти: Р. Гаврилов, Л. Забєлін, Е. Мачульська, В. Роік, П. Спікер, М. Таггарт, Е. Фулту.

Попри значне опрацювання вищезазначених питань, у науковій літературі відсутній єдиний підхід до визначення методів, інструментів та важелів фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні. Реформування пенсійного забезпечення та становлення системи пенсійного страхування потребує наукової узгодженості понятійного апарату. В умовах посилення кризових явищ в економіці постає необхідність нових підходів до формування ефективно діючого фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні.

Актуальність теоретичних та прикладних досліджень вдосконалення фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні зумовили вибір теми, окреслили мету та завдання дослідження.

Зв'язок роботи з науковими програмами, планами, темами. Дослідження, проведені автором, є частиною комплексної роботи, що проводилась у межах науково-дослідної держбюджетної теми “Вартісні чинники регулювання реального сектору економіки” (номер державної реєстрації 0106U000273) кафедри фінансів і кредиту Волинського національного університету імені Лесі Українки, в рамках якої автором досліджені особливості формування та використання фінансових ресурсів Пенсійного фонду України (ПФУ), фінансові результати функціонування недержавних пенсійних фондів (НПФ) в цілому по Україні, концептуальні засади вдосконалення фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні.

Результати дослідження теоретичних основ формування фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні та його впливу на соціально-економічний розвиток Волинської області, а також пропозиції з удосконалення інвестиційної політики регіону були використані під час виконання держбюджетної теми “Інвестиційно-інноваційний механізм регулювання розвитку прикордонного регіону” (номер державної реєстрації 0108U000402).

Мета і завдання дослідження. Метою дисертаційної роботи є поглиблення теоретичних положень та розробка практичних рекомендацій щодо вдосконалення фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні.

Досягнення вказаної мети зумовило необхідність розв'язання таких основних завдань:

- систематизувати теоретичні підходи до визначення пенсійного страхування та розмежувати його з поняттям пенсійного забезпечення;

- визначити принципи функціонування пенсійних фондів в Україні в системі пенсійного страхування;

- обґрунтувати сутність та структурувати складові фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні;

- з'ясувати основні тенденції формування та використання фінансових ресурсів пенсійних фондів в Україні;

- запропонувати концепцію структурно-функціональної взаємодії ПФУ та НПФ в Україні;

- розробити систему організаційних заходів щодо підвищення ефективності фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні в контексті формування та використання їх фінансових ресурсів;

- запропонувати новий підхід до функціонування та обґрунтувати етапи впровадження обов'язкового накопичувального пенсійного страхування, в тому числі шляхом поетапного встановлення норми відрахувань.

Об'єкт дослідження - процес функціонування пенсійних фондів в Україні.

Предметом дослідження є теоретичні та прикладні основи вдосконалення фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні.

Методи дослідження. Теоретико-методологічним підґрунтям дослідження є класичні положення економічної теорії, теорії фінансів та соціальної економіки. Для досягнення поставленої мети використано такі загальнонаукові та спеціальні методи: теоретичного узагальнення, єдності історичного та логічного - під час дослідження теоретичних основ пенсійного страхування; синтезу та аналізу - при обґрунтуванні сутності та структури фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні; структурного аналізу та економіко-статистичні методи - при проведенні аналітичних розрахунків фінансового стану вітчизняних пенсійних фондів; моделювання - для розробки схеми функціональних взаємозв'язків пенсійних фондів в Україні; анкетування - при визначенні норми відрахувань до обов'язкової накопичувальної системи пенсійного страхування.

Інформаційну базу дисертаційної роботи становлять офіційні дані Міністерства праці та соціальної політики України, Державного комітету статистики України, Державного комітету з питань регуляторної політики та нагляду за підприємництвом, Державної комісії з регулювання ринків фінансових послуг, ПФУ, Асоціації НПФ, законодавчі та нормативно-правові акти з питань функціонування пенсійних фондів в Україні; наукові публікації та монографічні видання вітчизняних та зарубіжних учених, аналітичні розрахунки, проведені під час дослідження.

Наукова новизна одержаних результатів. Основні результати, які визначають наукову новизну дисертаційної роботи, полягають у наступному:

вперше:

- запропоновано концепцію структурно-функціональної взаємодії ПФУ та НПФ, що ґрунтується на взаємоузгодженні пенсійних виплат залежно від функціональних характеристик пенсійних фондів. Це дозволило визначити сукупність адаптованих до сучасних умов змін щодо збалансування бюджету ПФУ, зростання фінансового потенціалу НПФ, підвищення рівня матеріального захисту пенсіонерів;

удосконалено:

- класифікацію принципів функціонування пенсійних фондів в Україні на загальносоціальні і спеціальні за ознаками значимості та особливостями функціонування. Це дало можливість визначити міру відповідності функцій та цілей основним положенням функціонування пенсійних фондів в умовах трансформаційних змін системи пенсійного страхування;

- інструментарій фінансового механізму функціонування пенсійних фондів, який, на відміну від існуючих, включає таку складову, як “гарантійні виплати”, що дозволило теоретично обґрунтувати гарантованість пенсійних виплат не нижче прожиткового мінімуму для непрацездатних осіб та розміру мінімальної пенсійної виплати, визначеної контрактом;

дістали подальшого розвитку:

- розмежування понять “пенсійне забезпечення” та “пенсійне страхування”, з огляду на різний ступінь охоплення застрахованих осіб, відмінні джерела формування та напрями використання фінансових ресурсів, наявність чи відсутність зв'язку між сплаченими пенсійними внесками та розміром пенсійних виплат, що дозволило в теоретичному аспекті визначити особливості функціонування пенсійних фондів у системі пенсійного страхування;

- концептуальний підхід до запровадження обов'язкового накопичувального пенсійного страхування з урахуванням європейського досвіду, що передбачає приватне управління фінансовими ресурсами, встановлення етапів сплати пенсійних внесків. Запропоновані зміни сприятимуть підвищенню рівня матеріальної захищеності осіб при настанні пенсійних умов та розвитку НПФ в Україні;

- система організаційно-економічних заходів підвищення ефективності фінансового механізму функціонування НПФ в Україні, що передбачає посилення державного впливу на зменшення їх територіальної диференціації, забезпечення доступності послуг НПФ та акумулювання додаткових пенсійних внесків.

Практичне значення отриманих результатів полягає в тому, що теоретичні положення дисертації та розроблені практичні рекомендації спрямовані на вдосконалення фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні та підвищення рівня соціально-економічного захисту застрахованих осіб у системі пенсійного страхування.

Поліпшення організації та обґрунтування державних заходів впливу на розвиток НПФ території Волинської області отримали позитивну оцінку в Головному управлінні економіки Волинської обласної державної адміністрації та використані при підготовці пропозицій від області до проекту Державної програми економічного та соціального розвитку Волинської області на 2010 рік (довідка 01.12.09 № 982/23).

При обґрунтуванні необхідності підвищення ефективності фінансового механізму функціонування ПФУ запропоновано комплекс заходів, спрямованих на розширення дохідної бази бюджету головного управління ПФУ по Волинській області (довідка від 19.12.09 № 89/03)

Результати дослідження також використовуються у навчальному процесі Волинського національного університету імені Лесі Українки Міністерства освіти і науки України при викладанні дисциплін “Соціальна економіка”, “Соціальне страхування” та “Фінанси” (довідка від 16.02.10 № 2/546).

Особистий внесок здобувача. Дисертація є результатом самостійного виконання наукових досліджень автора, де викладено наукові ідеї щодо вдосконалення фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні. З опублікованих праць у співавторстві використано лише ті ідеї та положення, які є результатом особистого дослідження автора.

Апробація результатів дисертації. Основні положення, висновки і рекомендації дисертації доповідалися і дістали схвалення на Міжнародній науково-практичній конференції “Проблеми розвитку фінансової системи України” (м. Сімферополь, 22-26 березня 2005 р.); Міжнародній науково-практичній конференції “Дні науки” (м. Луцьк, 18-12 квітня 2005 р.); VIII Всеукраїнській науково-практичній конференції студентів, аспірантів і молодих учених “Проблеми і перспективи становлення фінансової системи України” (м. Севастополь, 26-29 жовтня 2005 р.); Міжнародній науково-практичній конференції “Дні науки” (м. Луцьк, 10-14 квітня 2006 р.); VI-му Міжнародному науковому семінарі “Сучасні проблеми інформатики в управлінні, економіці, освіті” (смт. Шацьк Волинської області, 6 липня 2007 р.); ХІІ Міжнародній науково-практичній конференції “Проблеми економічної інтеграції України в Європейський Союз: світові економічні кризи і Україна” (м. Анталія, Туреччина, 15-22 вересня 2007р.); ХІІІ Міжнародній науково-практичній конференції “Проблеми і перспективи функціонування інноваційної системи держави в умовах глобалізації” (м. Луцьк, 27-28 вересня 2007 р.); Всеукраїнській науково-практичній конференції “Проблеми розвитку фінансових послуг в Україні” (м. Харків, 15-16 листопада 2007 р.); Міжнародній науково-практичній конференції “Парадигма соціальної політики” (м. Київ, 30 жовтня 2007 р.); ІІ Міжнародній науково-практичній конференції аспірантів і студентів “Волинь очима молодих науковців: минуле, сучасне, майбутнє” (м. Луцьк, 16-17 квітня 2008 р.); ХIV Міжнародній науково-практичній конференції “Перспективи розвитку економіки України: теорія, методологія, практика” (м. Луцьк, 26-27 травня 2009 р.), ІІ Науково-практичній конференції молодих науковців, аспірантів, здобувачів і студентів “Актуальні проблеми і перспективи розвитку економіки України” (м. Луцьк, 19-20 листопада 2009 р.).

Публікації. Основні положення, результати та висновки дослідження викладено у 16 наукових працях, з них 5 - у наукових фахових виданнях, загальним обсягом 4,67 д.а.

Структура і обсяг дисертації. Дисертація складається зі вступу, трьох розділів, висновків, списку використаних джерел із 165 найменувань, 10 додатків. Основний текст роботи становить 175 сторінок комп'ютерного набору, що містить 20 таблиць та 29 рисунків.

2. ОСНОВНИЙ ЗМІСТ ДИСЕРТАЦІЇ

У вступі обґрунтовано актуальність теми дисертаційної роботи, сформульовані мета, завдання, об'єкт і предмет дослідження, проаналізовано методи дослідження наукової проблематики, теоретичне та практичне значення отриманих результатів, наведено інформацію про зв'язок дисертаційної роботи із науковими програмами, темами і планами, а також відображено ступінь апробації основних положень дисертаційної роботи.

У першому розділі “Теоретичні основи дослідження фінансового механізму функціонування пенсійних фондів” розкрито теоретичне підґрунтя пенсійного страхування та розглянуто функціональні особливості вітчизняних пенсійних фондів у цій сфері, визначено основні елементи та структуру фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні.

Теоретичне узагальнення наукових підходів до понять “пенсійне забезпечення” та “пенсійне страхування” дало змогу визначити відмінності між ними, що полягають у різному ступені охоплення населення, джерелах формування пенсійних активів та напрямах їх використання, наявності чи відсутності зв'язку між сплаченими пенсійними внесками та розміром пенсійних виплат.

У роботі з'ясовано, що пенсійне забезпечення - це форма матеріального забезпечення пенсіонерів соціально-статусних професій та осіб, які не мають права на отримання трудової пенсії за рахунок коштів Державного бюджету, натомість, пенсійне страхування є формою матеріального забезпечення осіб при досягненні пенсійного віку, при втраті годувальника та інвалідів з дитинства за рахунок сплачених обов'язкових та додаткових пенсійних внесків у солідарній системі та в системі недержавного пенсійного страхування відповідно.

Виявлені відмінності дозволили детермінувати особливості функціонування пенсійних фондів у реформованій системі пенсійного страхування. На основі функціонального підходу визначено важливість здійснюваних пенсійними фондами функцій, які, на думку автора, ґрунтуються на аксіоматичних положеннях - принципах функціонування пенсійних фондів в Україні. Принципи функціонування пенсійних фондів в Україні автор поділяє на загальносоціальні, визначені чинним пенсійним законодавством, та спеціальні, до яких віднесено: гарантованості, цільового використання пенсійних ресурсів, стабільності, безризиковості, паритетності, прозорості, системності, структурованості, контрольованості та відповідальності.

При визначенні фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні враховано позиції, що стосуються загальнотеоретичних підходів до тлумачення категорій “фінансовий механізм” та відображено фінансові відносини в сфері пенсійного страхування з приводу формування та використання фінансових ресурсів.

З огляду на це запропоновано визначення “фінансового механізму функціонування пенсійних фондів” як сукупності методів, інструментів та важелів, властивих пенсійному страхуванню, що використовуються для формування фінансових ресурсів та їх ефективного використання пенсійними фондами в умовах взаємодії солідарної та накопичувальної пенсійних систем з метою матеріального забезпечення пенсіонерів. Фінансовий механізм функціонування пенсійних фондів в Україні наведено на.

Серед основних інструментів фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні виділено пенсійні внески та пенсійні виплати.

Проаналізовано форми внесків до пенсійних фондів в Україні та, з огляду на відсутність єдиного підходу, запропоновано визначенням “пенсійні внески” охопити всі види відрахувань та добровільні пенсійні внески до бюджету ПФУ, внески до НПФ за виключенням обов'язкових зборів, що мають разовий характер. Таке визначення, на думку автора, передбачає посилення страхових принципів у формуванні пенсії, оскільки для роботодавця такий внесок розглядається як міра його відповідальності за матеріальне забезпечення свого працівника, а для працівника - як особиста відповідальність за формування майбутньої пенсії.

Встановлено, що згідно чинного пенсійного законодавства поняття “пенсія” вживається відносно виплат із солідарної системи пенсійного страхування. З метою комплексного врахування усіх виплат, які мають характер пенсійних, запропоновано визначенням “пенсійні виплати” охопити відтерміновані еквівалентні заробітній платі пенсійні виплати в солідарній системі та наслідувані додаткові пенсійні виплати в накопичувальній системі пенсійного страхування за рахунок пенсійних внесків і додаткового інвестиційного доходу при досягненні пенсійного віку чи інших умов, передбачених законодавством.

З метою підвищення рівня довіри до всіх суб'єктів пенсійної системи інструментарій фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні доповнено ще однією складовою - “гарантійними виплатами”, - що представляють зобов'язання, передбачені законом чи пенсійним контрактом, повністю або частково здійснити пенсійні виплати на користь їх отримувача.

Обґрунтування основних елементів фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні та критичний підхід до застосування методів, інструментів і важелів, адекватності нормативно-правового, організаційного та інформаційного забезпечення дав змогу зробити висновок про необхідність вдосконалення існуючого фінансового механізму, що є можливим лише при комплексному підході до формування та використання їх пенсійних ресурсів.

У другому розділі дисертації “Аналіз та оцінка функціонування пенсійних фондів в Україні” здійснено аналітичне дослідження тенденцій формування та динаміки використання фінансових ресурсів ПФУ, виявлено проблеми формування та ефективності використання фінансових ресурсів НПФ, виділено чинники та здійснено оцінку їх впливу на результати функціонування вітчизняних пенсійних фондів.

Аналіз тенденцій функціонування ПФУ упродовж 2004-2008 рр. засвідчив, що, попри позитивну динаміку зростання доходів і видатків (рис. 2), посилилась проблема залежності ПФУ від Державного бюджету. На основі структурного аналізу бюджету ПФУ виявлено, що необхідність дотацій була пов'язана зі зменшенням частки власних надходжень у структурі доходів Пенсійного фонду з 77,9 % у 2004 р. до 68,9 % у 2008 р.

Рис. Динаміка доходів бюджету ПФУ у 2004-2008 рр.

Детальний аналіз власних джерел формування бюджету ПФУ дав змогу зробити висновок, що зменшення надходжень було пов'язане із заборгованістю по заробітній платі, зростанням кількості підприємств, що не сплачували пенсійних внесків, наявністю пільгових категорій платників пенсійних внесків.

Встановлено, що зростання обсягів надходжень до ПФУ із Державного бюджету України було пов'язане як зі збільшенням видатків за пенсійними програмами, так і з необхідністю фінансування дефіциту ПФУ. Тому, з метою збалансування бюджету ПФУ, необхідним є дотримання принципу рівноправності застрахованих осіб у системі пенсійного страхування як в частині сплати пенсійних внесків, так і одержанні пенсійних виплат.

На підставі аналізу виявлено, що крім дотацій з Державного бюджету України, з огляду на тимчасові касові розриви, для фінансування пенсійних виплат Пенсійному фонду України надавалися безвідсоткові позики, що надходили з єдиного казначейського рахунку. Практика списання таких позик з однієї сторони ставить під сумнів питання щодо фінансової спроможності ПФУ повноцінно здійснювати свої функції, а з іншої - про можливість розбалансування платіжної системи України.

Проведений аналіз функціонування НПФ свідчить, що протягом 2004-2008 рр. відбулося зростання основних показників діяльності НПФ (табл. 1). Відтак, у 2008 р. пенсійні внески зросли у порівнянні з 2007 роком на 149 % або на 348,5 млн.грн., кількість учасників за укладеними пенсійними контрактами зросла на 73 % або на 203,5 тис. осіб і склала на кінець року 482,5 тис. осіб. Загальний обсяг пенсійних активів, сформованих пенсійними фондами станом на кінець 2008 р. становив 612,2 млн. грн. Протягом 2008 р. активи НПФ зросли на 117,8 %.

Таблиця 1 Основні показники функціонування НПФ в Україні у 2006-2008 рр.*

Показники	2005	2006	2007	2008	Темп зростання
					2006/ 2005	2007/ 2006	2008/2007
Кількість НПФ, на кінець періоду	54	79	96	109	1,46	1,22	1,14
Кількість учасників за укладеними пенсійними контрактами, тис. осіб	88,4	193	279	482,5	2,18	1,45	1,73
Кількість укладених пенсійних контрактів, тис. шт.	30,6	41,5	55,9	62,3	1,36	1,35	1,11
Загальна сума пенсійних внесків, млн. грн.	36,4	119,7	234,4	582,9	3,29	1,96	2,49
Сума інвестиційного доходу, млн. грн.	9,7	23,4	68,1	86,8	2,41	2,91	1,27
Здійснено пенсійних виплат, млн. грн.	1,7	4,0	9,1	27,3	2,35	2,28	3,00
Сума витрат, що відшкодовуються за рахунок пенсійних активів, тис. грн.	1,2	6,1	16,6	31,6	5,08	2,72	1,90

*Складено автором за даними Української асоціації інвестиційного бізнесу

Виявлена динаміка є позитивною. Однак в подальшому дослідженні щодо охоплення зайнятого населення працездатного віку недержавним пенсійним забезпеченням було виявлено низький рівень участі зайнятого населення працездатного віку в недержавних пенсійних фондах. Так, на кінець 2008 р. він складав лише 2,51%, що пов'язано з низькою довірою до НПФ в Україні.

З метою виявлення сегментів НПФ проаналізовано доступність послуг в розрізі областей на підставі радіусу територіальної доступності.

,

де R - радіус територіальної доступності;

Si - площа і-того регіону;

Ni - кількість фінансових установ (НПФ) в і-тому регіоні.

Проведене дослідження дало можливість згрупувати регіони України за доступністю послуг НПФ: І група - послуга відсутня, ІІ група - з середнім рівнем територіальної доступності, ІІІ група - з високим рівнем територіальної доступності.

Групування показало, що до регіонів України, де відсутнє надання послуг НПФ, відносяться 13 областей, а до регіонів з високим рівнем територіальної доступності - лише 5. Значна територіальна диференціація не сприяє залученню потенційних клієнтів, а отже і можливих пенсійних внесків. пенсія страхування фонд фінансовий

Автором виявлено, що політика інвестування пенсійних внесків не повною мірою враховує економічну ситуацію, що склалась в Україні. Переважними напрямами інвестування протягом 2005-2008 рр. були депозити в банках (70% - у 2005 р., 56 % інвестованих активів - у 2008 р.), що пояснюється відсутністю досвіду з управління активами. У структурі витрат, що відшкодовувалися за рахунок пенсійних активів, основна частка припадала на оплату послуг адміністратора та витрат на оприлюднення інформації про його діяльність.

Окреслення виявлених проблем у функціонуванні пенсійних фондів потребує підвищення ефективності інструментів та важелів впливу на надходження, розподіл та резервування їх фінансових ресурсів. Відтак, удосконалення фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні повинно здійснюватися в трьох напрямах: у частині збільшення дохідної бази пенсійних фондів, мінімізації їх видатків та формування резерву з метою гарантії пенсійних виплат.

У третьому розділі “Вдосконалення фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні” запропоновано концепцію структурно-функціональної взаємодії ПФУ та НПФ, наведено основні взаємозв'язки елементів фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні, обґрунтовано напрями підвищення ефективності фінансових інструментів та важелів, запропоновано підхід до впровадження обов'язкового накопичувального страхування.

Обґрунтований у роботі структурно-функціональний підхід взаємодії ПФУ та НПФ (рис. 4), передбачає можливість додаткових пенсійних виплат застрахованим особам. Така модель є адаптованою до сучасних тенденцій формування та використання фінансових ресурсів пенсійних фондів. Запропоновані зміни щодо збалансування ПФУ, запровадження обов'язкового накопичувального пенсійного страхування, розвитку НПФ сприятимуть досягненню основної мети функціонування пенсійних фондів - забезпеченню належного рівня матеріального захисту застрахованих осіб при настанні пенсійних умов.

Основним інструментом фінансового механізму функціонування НПФ в Україні є пенсійні внески, для яких характерна ознака добровільності. З метою створення належної інфраструктури в роботі доведена необхідність здійснення заходів державної підтримки функціонування НПФ в Україні, як одного із напрямів зменшення їх територіальної диференціації. З огляду на це запропоновано створення НПФ для працівників бюджетних установ. З метою встановлення єдиних умов для учасників НПФ, розроблено критеріальний відбір та встановлено обмеження стосовно можливої участі тих осіб, які не набули мінімального трудового стажу в бюджетній сфері.

Оскільки функціонування НПФ для працівників бюджетних установ здійснюватиметься, в першу чергу, за рахунок державних коштів, як концептуальний напрям функціональної взаємодії пенсійних фондів в Україні обґрунтовано можливість здійснення пенсійних виплат, надбавок та підвищень до пенсій, призначених за різними пенсійними програмами, за рахунок фінансових ресурсів цих фондів. Функціонування НПФ для працівників бюджетних установ є одним із варіантів збалансування бюджету ПФУ при одночасному дотриманні інтересів усіх задіяних залучених сторін пенсійних відносин.

У рамках розробленої схеми структурно-функціональних взаємозв'язків між пенсійними фондами в Україні запропоновано новий підхід до функціонування обов'язкового накопичувального пенсійного страхування. Відповідно до соціально-економічних умов, наявних можливостей та функціонального досвіду пенсійних фондів в Україні автором обґрунтовано доцільність функціонування другого рівня пенсійної системи шляхом приватного управління фінансовими ресурсами та адміністрування їх Пенсійним фондом України.

З огляду на економічну та демографічну ситуацію, обмеження в часі щодо впровадження накопичувальних елементів пенсійного страхування обґрунтовано три етапи функціонального впровадження цього рівня з визначенням норми відрахувань застрахованих осіб на кожному з них: І етап - 2011-2015 рр. (норма відрахувань - 2 %), ІІ етап - 2016-2020 рр. (починаючи з 2016 р. відрахування збільшуються на 1% щорічно до встановлення норми відрахувань на рівні 7%), ІІІ етап - з 2021 р. (передбачається можливість збільшення норми відрахувань до 9%).

Зважаючи на необхідність підвищення ефективності фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні, що полягає в регулюванні фінансовими ресурсами ПФУ та НПФ, автором запропоновано сукупність заходів, спрямованих на збалансування бюджету ПФУ та НПФ. Серед них виділено: розширення чисельності застрахованих осіб у пенсійному страхуванні; перегляд наданих пільг щодо пенсійного забезпечення для окремих категорій осіб; дотримання принципу рівноправності щодо сплати пенсійних внесків; переведення пенсійних виплат, які мають компенсаційний та пільговий характер, із бюджету ПФУ до НПФ; закріплення механізму допустимого перерахунку пенсійних виплат, що здійснюються за рахунок власних джерел фінансування; обмеження максимального розміру пенсій для осіб соціально-статусних професій; фінансування адміністративно-управлінських видатків ПФУ із Державного бюджету України; створення Фонду гарантування пенсійних виплат; встановлення додаткових внесків до Фонду гарантування виплат НПФ, які порушують вимоги диверсифікації інвестування пенсійних активів; створення НПФ для працівників бюджетних установ.

В роботі доведено, що створення Фонду гарантування пенсійних виплат, внески до якого будуть сплачувати всі НПФ у розмірі 0,2% - 0,3% надходжень, сприятиме підвищенню рівня довіри громадян до НПФ, забезпечить опосередковану участь держави у функціонуванні НПФ.

З метою уніфікації законодавства та з огляду на запропоновані рішення встановлено необхідність запровадження Соціального кодексу, який врегулює загальні, правові та організаційні засади функціонування пенсійних фондів в Україні, фінансові інтереси всіх залучених сторін пенсійних відносин.

ВИСНОВКИ

В дисертації здійснено теоретичне узагальнення та запропоновано нове вирішення наукового завдання, що виявляється в удосконаленні фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні. Результати проведеного дослідження дають змогу зробити наступні висновки і пропозиції:

1. Узагальнення теоретичних напрацювань дало змогу розмежувати поняття “пенсійне забезпечення” та “пенсійне страхування”. На підставі цього з'ясовано, що пенсійне страхування є системою економічних відносин з приводу перерозподілу національного доходу та накопичення активів шляхом формування фондів фінансових ресурсів (за рахунок пенсійних внесків) та їх використання (пенсійних виплат) з метою матеріального забезпечення громадян з огляду на набуття ними пенсійних умов, визначених чинним законодавством України. Доведено, що в умовах становлення системи пенсійного страхування функціонування пенсійних фондів в Україні обумовлюється певними особливостями, які виявляються в здійсненні ними своїх функцій.

2. Запропоновано класифікувати принципи функціонування пенсійних фондів за ознаками значимості та особливостями функціонування на загальносоціальні та спеціальні. Встановлено, що відповідність функцій пенсійних фондів їх принципам є тією мірою, що визначає дієвість фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні.

3. Обґрунтовано сутність “фінансового механізму функціонування пенсійних фондів” в Україні як сукупності фінансових методів, інструментів та важелів, властивих пенсійному страхуванню, що використовуються для формування фінансових ресурсів та їх ефективного використання пенсійними фондами в умовах взаємодії солідарної та накопичувальної пенсійних систем з метою належного матеріального забезпечення пенсіонерів. З огляду на властивості пенсійного страхування, визначено складові діючого фінансового механізму, що дозволило доповнити їх інструментом “гарантійні виплати”.

4. З'ясовано, що деструктивні тенденції формування та використання фінансових ресурсів ПФУ пов'язані зі зменшенням частки власних надходжень, збільшенням дотацій із Державного бюджету України, випереджаючим зростанням видатків над його доходами, що свідчить про необхідність підвищення ефективності фінансового механізму функціонування ПФУ. Досліджено, що попри позитивну динаміку основних показників функціонування НПФ в Україні, уповільнення темпів їх приросту протягом останніх років пояснюється низьким рівнем охоплення громадян України недержавним пенсійним забезпеченням, неналежною регіональною інфраструктурою, економічно необґрунтованою політикою інвестування пенсійних ресурсів НПФ України.

5. На підставі виконаних досліджень встановлено, що узгодження взаємопов'язаних складових фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні сприяє досягненню основних цілей їх функціонування. Окреслення структурно-функціональних взаємозв'язків між Пенсійним фондом України та недержавними пенсійними фондами дозволяє збільшити надходження пенсійних ресурсів та здійснювати їх розподіл більш ефективно. Успішність реалізованих заходів сприятиме підвищенню рівня матеріального забезпечення пенсіонерів.

6. Сучасний стан розвитку економіки України потребує впровадження обов'язкового накопичувального пенсійного страхування в Україні. На підставі досвіду постсоціалістичних країн-членів ЄС доведено, що найбільш виправданим способом управління фінансовими ресурсами цього рівня є приватне. Обґрунтовано, що поетапне встановлення норми відрахувань пенсійних внесків дозволяє акумулювати додаткові фінансові ресурси, збільшити їх та забезпечити належні пенсійні виплати майбутнім пенсіонерам.

7. В умовах наявності функціонально розвиненого недержавного сектору пенсійного страхування виникає можливість додаткової участі особи у формуванні власної пенсії. Виявлено, що значна територіальна диференціація послуг НПФ у нашій країні зменшує кількість потенційних учасників цієї системи. Запропоновано механізм створення НПФ для працівників бюджетних установ як один із заходів державної підтримки розвитку недержавного пенсійного страхування в Україні. Це дозволяє забезпечити вищий рівень доступності послуг у регіональному аспекті, залучити додаткові пенсійні внески, збільшити їх та здійснювати додаткові пенсійні виплати майбутнім пенсіонерам.

8. Одним із дієвих способів залучення додаткових пенсійних внесків до НПФ є гарантування пенсійних виплат шляхом створення Фонду гарантування пенсійних виплат. Функціонування такого Фонду сприятиме підвищенню рівня довіри до всіх фінансових установ накопичувального рівня пенсійного страхування та встановленню пропорційної відповідальності між державними та недержавними інституціями стосовно забезпечення прав застрахованих осіб.

9. Запропоновано комплекс заходів щодо підвищення ефективності фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні, які спрямовані на збільшення доходів до бюджету відповідного фонду; ефективний розподіл фінансових ресурсів; формування резерву як гаранту здійснення пенсійних виплат. Впровадження цих заходів дасть змогу послабити вплив фінансово-економічної кризи, сприятиме збалансуванню бюджету відповідного пенсійного фонду та, в кінцевому результаті, дозволить забезпечити належний матеріальний захист особам з огляду на набуття ними пенсійних умов, визначених чинним законодавством.

СПИСОК ОПУБЛІКОВАНИХ ПРАЦЬ ЗА ТЕМОЮ ДИСЕРТАЦІЇ

У наукових фахових виданнях:

1. Динь І. М. Подолання кризових явищ у сфері пенсійного страхування із врахуванням досвіду країн Європейського Союзу / І. М. Динь // Вісник Тернопільського національного економічного університету. - 2007. - № 5. - С. 161-164. (0,47 д.а.)

2. Динь І. М. Шляхи покращення персоніфікованого обліку та інформаційних технологій у системі пенсійного фонду України / І. М. Динь // Актуальні проблеми економіки. - 2007. - № 10. - С. 46-52. (0,3 д.а.)

3. Динь І. М. Необхідність та перспективи впровадження накопичувальної системи загальнообов'язкового державного пенсійного страхування в Україні / І. М. Динь // Науковий вісник Волинського державного університету імені Лесі Українки. - 2007. - № 12. - С. 117-121. (0,46 д.а.)

4. Динь І. М. Угорський досвід реалізації пенсійної реформи: можливості для України / І. М. Динь // Фінансова система України: [зб. наук. праць]. - Вип. 10. - Ч. 1. - Острог : Вид-во Нац. ун-ту “Острозька академія”, 2008. - С. 330-336. (0,88 д.а.)

5. Динь І. М. Історія становлення та розвитку пенсійного страхування / І. М. Динь // Науковий вісник Волинського національного університету імені Лесі Українки. - 2009. - № 26. - С. 96-99. (0,46 д.а.)

Публікації в інших наукових виданнях:

6. Динь І. М. Необхідність створення корпоративних недержавних пенсійних фондів в Україні / І. М. Динь // Проблеми розвитку фінансової системи України : міжнар. наук.-практ. конф. асп. і студ., 22-26 березня 2005 р. : тези доп. - Сімферополь : Вид-во МОО “Центр Стабілізації”, 2005. - С. 89-90. (0,13 д.а.)

7. Динь І. М. Роль НПФ в соціальному самозабезпеченні громадян / І. М. Динь // Проблеми і перспективи становлення фінансової системи України : VIII всеукр. наук.-практ. конф., 26-29 жовтня 2005 р. : тези доп. / редкол. Е. В. Пашков [та ін.]. - Севастополь : Вид-во СевНТУ, 2005. - С. 131. (0,1 д.а.)

8. Динь І. М. Особливості функціонування недержавних пенсійних фондів в Україні / І. М. Динь // Дні науки : мат. міжнар. наук.-практ. конф., 18-22 квітня 2005 р. - Луцьк : РВВ “Вежа” Волин. держ. ун-ту ім. Лесі Українки, 2006. - С. 45-48. (0,25 д.а.)

9. Динь І. М. Проблеми функціонування недержавних пенсійних фондів в Україні / І. М. Динь // Дні науки : мат. міжнар. наук.-практ. конф., 10-14 квітня 2006 р. - Луцьк : РВВ “Вежа” Волин. держ. ун-ту ім. Лесі Українки, 2006. - С. 56-58. (0,19 д.а.)

10. Динь І. М. Особливості реалізації пенсійної реформи в країнах Вишеградської групи / І. М. Динь // Проблеми і перспективи функціонування інноваційної системи держави в умовах глобалізації : ХІІІ міжнар. наук.- практ. конф., 27-28 вересня 2007 р. : тези доп. / відп. ред. М. І. Карлін. - Луцьк : РВВ “Вежа” Волин. держ. ун-ту ім. Лесі Українки, 2007. - С. 121-123. (0,18 д.а.)

11. Динь І. М. Порівняння пенсійних систем “нових” країн-членів ЄС та України / І. М. Динь // Проблеми розвитку фінансових послуг в Україні: всеукр. наук.-практ. конф., 15-16 листопада 2007 р. : тези доп. / редкол. Н. М. Внукова [та ін.].- Ч. 1. - Харків : Харк. держ. техн. ун-т будів. та архіт., 2007. - С. 28-30. (0,19 д.а.)

12. Динь І. М. Реалізація пенсійної реформи в Україні з урахуванням досвіду Польщі / І. М. Динь // Волинь очима молодих науковців: минуле, сучасне, майбутнє: ІІ міжнар. наук.-практ. конф. асп. і студ., 16-17 квітня 2008 р. : тези доп. - Т. 2. - Луцьк : РВВ “Вежа” Волин. нац. ун-ту ім. Лесі Українки, 2008. - С. 85-86. (0,23 д.а.)

13. Динь І. М. Суспільні фінанси України / М. І. Карлін, Л. М. Юревич, І. М. Динь [та ін.] / Навч. пос. - Луцьк: РВВ “Вежа” Волин. нац. ун-ту ім. Лесі Українки, 2008. - 260 с.

Особистий внесок автора: обґрунтовано роль, значення та особливості функціонування Пенсійного фонду України (0,29 д.а.)

14. Динь І. М. Аналіз виконання дохідної частини бюджету ГУ ПФУ у Волинській області у 2007-2008 рр. / І. М. Динь // Волинь очима молодих науковців: минуле, сучасне, майбутнє : мат. ІІІ міжнар. наук.-практ. конф. асп. і студ., 13-14 травня 2009 року : тези доп. - Т. 3. - Луцьк : РВВ “Вежа” Волин. нац. ун-ту ім. Лесі Українки, 2009. - С. 85-86. (0,2 д.а.)

15. Динь І. М. Політико-економічні аспекти розвитку пенсійного страхування в Україні / І. М. Динь // Перспективи розвитку економіки України: теорія, методологія, практика : мат. ХIV між нар. наук.-практ. конф., 26-27 травня 2009 р. : тези доп. / відп. ред. Л. Г. Ліпич. - Луцьк: РВВ “Вежа” Волин. нац. ун-ту ім. Лесі Українки, 2009. - С. 198-199. (0,23 д.а.)

16. Динь І. М. Теоретичні аспекти співвідношення понять “пенсійне страхування” та “пенсійне забезпечення” / І. М. Динь // Актуальні проблеми і перспективи розвитку економіки України : мат. ІІ наук.-практ. конф. мол. наук., асп., здоб. і студ., 19-20 листопада 2009 р. : тези доп. / відп. ред. Л. Г. Ліпич. - Луцьк: РВВ “Вежа” Волин. нац. ун-ту ім. Лесі Українки, 2009. - С. 306-307. (0,11 д.а.)

АНОТАЦІЯ

Динь І. М. Фінансовий механізм функціонування пенсійних фондів в Україні. - Рукопис.

Дисертація на здобуття наукового ступеня кандидата економічних наук за спеціальністю 08.00.08 - Гроші, фінанси і кредит. - Інститут регіональних досліджень НАН України. - Львів, 2010.

Дисертація присвячена поглибленню теоретичних положень та розробці практичних рекомендацій щодо вдосконалення фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні. З цією метою обґрунтовано сутність та визначено елементи фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні. Розмежовано поняття “пенсійне страхування” і “пенсійне забезпечення” та наведено особливості функціонування пенсійних фондів в реформованій системі пенсійного страхування. Визначено принципи функціонування пенсійних фондів в Україні.

На підставі проведеного аналізу роботі з'ясовано основні тенденції формування та використання фінансових ресурсів пенсійних фондів в Україні, виділено проблемні аспекти, що потребують більш ефективного застосування елементів фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні.

В роботі акцентовано увагу на концептуальних засадах структурно-функціональних взаємозв'язків ПФУ та НПФ в Україні, запропоновано новий підхід до функціонування та обґрунтовано етапи впровадження обов'язкового накопичувального пенсійного страхування. Значна увага приділена підвищенню ефективності фінансового механізму функціонування пенсійних фондів в Україні в контексті формування та використання їх фінансових ресурсів.

Ключові слова: Пенсійний фонд України, недержавні пенсійні фонди, фінансовий механізм функціонування пенсійних фондів в Україні.

Дынь И. Н. Финансовый механизм функционирования пенсионных фондов в Украине. - Рукопись.

Диссертация на получение научной степени кандидата экономических наук за специальностью 08.00.08 - Деньги, финансы и кредит. - Институт региональных исследований НАН Украины. - Львов, 2010.

Диссертация посвящена обоснованию теоретических положений и практических рекомендаций относительно совершенствования финансового механизма функционирования пенсионных фондов в Украине. С этой целью обосновано сущность и определено элементы финансового механизма функционирования пенсионных фондов в Украине. Усовершенствован инструментарий финансового механизма функционирования пенсионных фондов в части выделения инструмента “гарантийные выплаты”.

В теоретическом аспекте определены особенности функционирования пенсионных фондов в реформированной системе пенсионного страхования. Усовершенствована классификация принципов функционирования пенсионных фондов в Украине на общесоциальные и специальные по признаку значимости и особенностям функционирования.

По итогам проведенного анализа в работе выяснены деструктивные тенденции формирования и использования финансовых ресурсов ПФУ, обусловленные уменьшением размера собственных доходов, увеличением дотаций с Государственного бюджета Украины, опережающим ростом расходов над его доходами, что свидетельствует о необходимости повышения эффективности финансового механизма функционирования ПФУ. Исследовано, что, невзирая на позитивную динамику основных показателей функционирования НПФ в Украине, замедление темпов их прироста в течение последних лет объясняется низким уровнем охватывания граждан Украины негосударственным пенсионным обеспечением, неподобающей региональной инфраструктурой, экономически необоснованной политикой инвестирования пенсионных ресурсов НПФ Украины.

Предложена концептуальная схема структурно-функциональных взаимосвязей между Пенсионным фондом Украины и негосударственными пенсионными фондами, что заключается в взаимосогласованности пенсионных выплат в зависимости от функциональных характеристик пенсионных фондов. Это позволило определить совокупность адаптированных к современным условиям изменений относительно сбалансирования бюджета Пенсионного фонда Украины, роста финансового потенциала негосударственных пенсионных фондов, повышения уровня материальной защиты пенсионеров.

Значительное внимание уделено повышению эффективности финансового механизма функционирования негосударственных пенсионных фондов в Украине. Обоснование необходимости мероприятий государственного влияния на уменьшение территориальной дифференциации НПФ позволит повысить уровень доступности услуг данного вида и привлечь дополнительные пенсионные взносы. Одним из механизмов реализации таких мероприятий предложено создание негосударственных пенсионных фондов для работников бюджетных учреждений. Это позволит обеспечить высший уровень доступности услуг в региональном аспекте, привлечь дополнительные пенсионные взносы, увеличить их и осуществлять дополнительные пенсионные выплаты будущим пенсионерам.

Учитывая влияние финансово-экономического кризиса на функционирование пенсионных фондов Украине, предложена совокупность мероприятий по повышению эффективности их финансового механизма в части увеличения доходов бюджета соответствующего фонда, эффективного распределения пенсионных выплат и формирования резерва, как гаранта предоставления пенсионных выплат.

Ключевые слова: Пенсионный фонд Украины, негосударственные пенсионные фонды, финансовый механизм функционирования пенсионных фондов в Украине.

Dyn I. M. Financial mechanism of functioning of pension funds in Ukraine. - Manuscript.

Dissertation for obtaining the degree of Candidate of Economic Sciences under the speciality 08.00.08 is Money, finances and credit. - Institute of Regional Research of NAS of Ukraine. - Lviv, 2010.

The dissertation is devoted a substantiation of theoretical positions and practical recommendations concerning perfection of the financial mechanism of functioning of pension funds in Ukraine. With that end in view prove essence also it is certain elements of the financial mechanism of functioning of pension funds in Ukraine. Features of functioning of pension funds in the reformed system of pension insurance are resulted. On the basis of the spent analysis in work the basic tendencies of formation and use of financial resources of pension funds in Ukraine are found out, problem aspects which need more effective application of elements of the financial mechanism of functioning of pension funds in Ukraine are allocated.

In work the attention is focused on conceptual principles of structurally functional interrelations of the Pension fund of Ukraine and private pension funds in Ukraine. The new approach to functioning and prove stages of introduction of obligatory memory pension insurance is offered. The considerable attention is given increase of efficiency of the financial mechanism of functioning of pension funds in Ukraine in a context of formation and use of their financial resources.

Keywords: the Pension fund of Ukraine, private pension funds, the financial mechanism of functioning of pension funds in Ukraine.

Размещено на Allbest.ru

...