Анализ финансовых результатов и рентабельности предприятия, основные показатели

Размещено на http://www.allbest.ru/

Анализ финансовых результатов и рентабельности предприятия, основные показатели



Содержание

Введение

1. Теоретические и методические основы анализа финансовых результатов и рентабельности предприятия

1.1 Теоретические основы

1.2 Методические основы анализа финансовых результатов и рентабельности предприятия

2. Анализ финансовых результатов и рентабельности организации

2.1 Анализ состава и динамики показателей "Отчета о прибылях и убытках" ООО "Колибри"

2.2 Анализ динамики структуры отношения доходов и расходов организации

2.3 Факторный анализ чистой прибыли

2.4 Анализ уровня среднереализационных цен на продукцию, работы, услуги

2.5 Анализ финансовых результатов от реализации продукции, работ и услуг

2.6 Анализ динамики показателей рентабельности

2.7 Факторный анализ рентабельности затрат и рентабельности продаж

Заключение

Список используемых источников



Введение

Все чаще организации сталкиваются с рядом ранее не возникавших проблем. Одна из них квалифицированный выбор партнера на внутреннем и внешнем рынке, поскольку от этого зависит эффективность будущего сотрудничества. Основным, если не единственным, источником информации об устойчивости финансового положения партнера является бухгалтерская отчетность. В рыночной экономике отчетность организации базируется на обобщении данных бухгалтерского учета и является информационным звеном, связующим организацию с обществом и ее партнерами - пользователями информации о деятельности организации. По данным отчетности проводится анализ результатов хозяйственной деятельности и на основании полученных результатов делается вывод об эффективности дальнейшего сотрудничества с этим партнером.

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль предприятия получают главным образом от реализации продукции, а также от других видов деятельности (сдача в аренду основных фондов, коммерческая деятельность на финансовых и валютных биржах и т.д.)

Основными задачами анализа финансовых результатов деятельности являются: прибыль реализация продукция биржа

- систематический контроль за выполнением планов реализации продукции и получением прибыли;

- определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на финансовые результаты;

- выявление резервов увеличения суммы прибыли и рентабельности;

- оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли и рентабельности;

- разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

Основными источниками информации при анализе финансовых результатов прибыли служат накладные на отгрузку продукции, данные аналитического бухгалтерского учета, финансовой отчетности (форма № 2 "Отчет о прибылях и убытках").

Данная работа является актуальной в силу того, что в современных условиях дороговизны кредитов, предоставляемых банками, прибыль предприятия является важнейшим источником получения необходимых предприятию для развития производства (обновления основных фондов, исследований, разработки и выпуска новой продукции) денежных средств.

Прибыль предоставляет предприятию возможность решать социальные проблемы работников.

Кроме того, за счет прибыли выполняется часть обязательств предприятия перед бюджетом, банками, другими предприятиями и организациями.

В данной курсовой работе проведен анализ финансовых результатов и рентабельности предприятия - Вагоноремонтное депо Чита, включающий:

- анализ состава и динамики балансовой прибыли;

- анализ финансовых результатов от реализации продукции, работ и услуг;

- анализ уровня среднереализационных цен;

- анализ внереализационных финансовых результатов;

- анализ рентабельности предприятия;

- подсчет резервов увлечения суммы прибыли и рентабельности;

- методику факторного анализа прибыли в системе директ-костинг.

Целью данной курсовой работы является изучение методики анализа финансовых результатов и рентабельности предприятия, а также изучение основных показателей, используемых для этих целей.

Объектом исследования данной курсовой работы является производственное предприятие ООО "Колибри" (производство и оптовая продажа детской одежды)



1. Теоретические и методические основы анализа финансовых результатов и рентабельности предприятия

1.1 Теоретические основы

При плановой экономике и государственной собственности на средства производства финансовый анализ являлся разделом общего анализа хозяйственной деятельности. Производственная деятельность рассматривалась как основной вид деятельности, основное внимание уделялось производственному анализу и поиску резервов повышения эффективности использования производственных ресурсов. Развитию финансового анализа не уделялось достаточного внимания, так как в нем не было особой нужды. Многие предприятия имели планово-убыточный характер, и убытки покрывались за счет средств бюджета. Внешняя среда оказывала на деятельность предприятий незначительное влияние.

При рыночной экономике меняется само представление о бизнесе. Любой вид хозяйственной деятельности начинается с вложения денег и заканчивается результатом, имеющим денежную оценку. Общим для всех предприятий является достижение запланированного использования выбранных ресурсов с целью создания через некоторое время обоснованной рыночной стоимости, способной покрыть все затраченные ресурсы и обеспечить приемлемый уровень дохода.

В связи с этим только финансовый анализ способен в комплексе исследовать и оценить все аспекты и результаты движения денежных средств, уровень отношений, связанных с денежными потоками, а также возможное финансовое состояние предприятия. Финансовый анализ может использоваться как инструмент обоснования краткосрочных и долгосрочных экономических решений, как средство оценки качества управления, как способ прогнозирования будущих результатов.

Финансовый анализ представляет собой метод оценки текущего и перспективного финансового состояния предприятия на основе изучения финансовой информации с использованием аналитических инструментов и методов для определения существенных связей и характеристик, необходимых для принятия управленческих решений.

Роль финансового анализа в современных условиях не только усиливается, но и качественно изменяется. Это связано с тем, что:

- финансовый анализ превратился в главный метод оценки любого хозяйствующего субъекта;

- с его помощью можно принять оптимальные управленческие решения в области инвестирования, кредитования, взаимосвязей предприятия с партнерами;

- финансовый анализ является одним из инструментов исследования рынка и конкурентоспособности. Предприятия осуществляют свою деятельность на рынке самостоятельно в условиях конкуренции. Предприятия, неспособные обеспечить высокую конкурентоспособность, становятся банкротами. Чтобы этого не случилось, они должны постоянно следить за хозяйственной ситуацией на рынке;

- финансовый анализ может играть более значительную роль как один из самостоятельных видов услуг аудиторских фирм. Ознакомление с финансовым состоянием клиента имеет важное значение не только в период проведения проверки, но и на стадии заключения договора, когда аудитор выступает в качестве партнера предприятия. Предварительный обзор финансового состояния и использование методов финансового анализа в ходе проведения аудиторской проверки ведет к снижению риска аудиторской фирмы.

Таким образом, финансовый анализ, как часть экономического анализа, представляет систему определенных знаний, связанную с исследованием финансового положения предприятия и финансовых результатов, складывающихся под влиянием объективных и субъективных факторов, на основе данных бухгалтерской (финансовой) отчетности.

Целью финансового анализа - является получение наиболее информативных, ключевых параметров, дающих объективную и наиболее точную картину финансового состояния и финансовых результатов деятельности предприятия.

Цель финансового анализа достигается в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач:

- оценивает структуру имущества и источников их формирования;

- выявляет степень сбалансированности между движением материальных и финансовых ресурсов;

- оценивает структуру и потоки собственного и заемного капитала в процессе экономического кругооборота, нацеленного на извлечение максимальной прибыли, повышение финансовой устойчивости, обеспечение платежеспособности и т.п.;

- оценивает правильное использование денежных средств для поддержания эффективной структуры капитала;

- оценивает влияние факторов на финансовые результаты деятельности и эффективность использования активов;

- осуществляет контроль за движением финансовых потоков, соблюдением нормативов расходования финансовых и материальных ресурсов, целесообразностью осуществления затрат.

Необходимым элементом анализа финансового состояния является изучение результатов финансово - хозяйственной деятельности предприятия, которые характеризуются величиной прибыли или убытка.

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем устойчивее его финансовое состояние. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности - одна из основных задач в любой сфере бизнеса. Большое значение в процессе управления финансовыми результатами отводится экономическому анализу.

Основные его задачи:

Ш систематический контроль за формированием финансовых результатов;

Ш определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на финансовые результаты;

Ш выявление резервов увеличения суммы прибыли и уровня рентабельности и прогнозирование их величины;

Ш оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли и рентабельности;

Ш разработка мероприятий по освоению выявленных резервов.

В процессе анализа используются следующие показатели прибыли:

ь прибыль от реализации продукции, товаров, услуг;

ь чистая прибыль;

ь капитализированная прибыль (нераспределенная) прибыль;

ь потребляемая прибыль.

Основные источники информации: данные аналитического бухгалтерского учета, "Отчет о прибылях и убытках" (форма № 2), "Отчет об изменениях капитала" (форма № 3).

В процессе анализа необходимо изучить состав прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год.



1.2 Методические основы анализа финансовых результатов и рентабельности предприятия

В данной курсовой работе используются следующие методы экономического анализа: метод абсолютных разниц , метод цепной подстановки, балансовый метод.

Для анализа финансовых результатов и рентабельности организации применяются следующие формулы:

Таблица 1.1 - Показатели анализа финансовых результатов и рентабельности организации

№ п/п	Название	Формула	Условные обозначения
1	Прибыль от реализации продукции	П = ?[VPПобщ · Удi (Цi - Ci) (1)	VPП - объем реализации продукции; Удi - структура; Ci - себестоимость; Цi - уровень среднереализационных цен.
2	Прибыль	П = В - З (2)	П - прибыль; В - выручка от реализации продукции, товаров, услуг; З - полная себестоимость реализованной продукции.
3	Доходы от акций	П = К·Р·Кd (3)	К - количество акций, имеющихся в портфеле предприятия; Р - средняя стоимость одной акции; Кd - уровень дивидендной доходности.
4	Процентный доход по депозитам	Пд = Вд · СПд (4)	Вд - среднегодовая сумма депозитных вкладов; СПд - средний уровень депозитного процента.
5	Уровень рентабельности продукции (коэффициент окупаемости затрат)	Rз = Прп Зрп (5)	П - прибыль; З - полная себестоимость реализованной продукции/
6	Изменение суммы чистой прибыли	ДЧП = Д БП хi · Удчп0 (6)	Д БП хi - изменение брутто-прибыли за счет каждого фактора; Удчп0 - удельный вес чистой прибыли.

Основной целью анализа финансовых результатов является разработка и принятие обоснованных управленческих решений, направленных на повышение эффективности деятельности предприятия. Для достижения данной цели в ходе проведения анализа решаются следующие задачи:

- оценка динамики и структуры показателей прибыли за анализируемый период;

- факторный анализ прибыли;

- анализ прочих доходов и расходов;

- оценка динамики показателей рентабельности продаж и капитала;

- факторный анализ рентабельности продаж и капитала;

- анализ затрат, произведенных предприятием, и оценка затрат на один рубль продукции;

- выявление резервов роста прибыли и рентабельности.



2. Анализ финансовых результатов и рентабельности организации

2.1 Анализ состава и динамики показателей "Отчета о прибылях и убытках" ООО "Колибри"

Показатели финансовых результатов (прибыли) характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, бытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу его экономического развития и укрепления финансовых отношений со всеми участниками коммерческого дела.

Анализ каждого слагаемого прибыли предприятия имеет не абстрактный, а вполне конкретный характер, потому что позволяет учредителям и акционерам, администрации выбрать наиболее важные направления активизации деятельности организации.

Анализ состава и динамики показателей "Отчета о прибылях и убытках" включает:

1. Исследование изменений каждого показателя за текущий анализируемый период;

2. Исследование структуры соответствующих показателей и их изменений;

3. изучение динамики изменения показателей за ряд отчетных периодов

Таблица 2.1.1- Отчет о прибылях и убытках

	Показатель	Предыдущий год	Отчетный год	Д абсолютное	Темп роста
1	Выручка(нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг	870421	1306341	435920	150,008
2	Себестоимость проданных товаров	654975	987604	332629	150,08
3	Валовая прибыль от продаж	215446	318737	103291	147,9
4	Коммерческие расходы	89581	132148	42567	147,52
5	Управленческие расходы	40082	55896	15814	139,45
6	Прибыль от продаж	85783	130693	44910	152,35
7	Проценты к получению	2699	1984	-715	73,51
8	Проценты к уплате	11713	16711	4998	142,67
9	Доходы от участия в других организациях
10	Прочие доходы	3447	9415	5968	2,7
11	Прочие расходы	6920	28143	21223	4,1
12	Прибыль(убыток) до налогообложения	73296	97238	23942	132,66
13	Отложенные налоговые активы		1232	1232
14	Отложенные налоговые обязательства		3794	3794
15	Текущий налог на прибыль	17591	25277	7686	143,69
16	Чистая прибыль	55705	69399	13694	124,58

Решение:

Д абсолютное = Отчетный год- Предыдущий год

Т роста прибыли, % =

отчетный период

Ч100 %

базовый период

Д абсолютное = 1306341-870421 = 435920

Т роста прибыли, % =1306341/870421 = 150,008

Далее расчеты ведутся аналогично.

Вывод: Данные таблицы позволяют увидеть, что в отчетном году по сравнению с предыдущим произошло увеличение прибыли от продаж на 44910 тыс.руб., прибыли до налогообложения на 23942 тыс.руб., чистой прибыли на 13694 тыс.руб. Положительная динамика результата от обычных видов деятельности сложилась вследствие опережающего роста выручки по сравнению с коммерческими и управленческими расходами. Отрицательным моментом в отчетном году является снижение процентов к получению на 715 тыс.руб., а положительным - рост прочих доходов на 5968тыс.руб. Одновременно наблюдается увеличение процентов к уплате на 4998 тыс.руб., других расходов на 21233 тыс.руб. При этом прочие расходы превышают прочие доходы.

2.2 Анализ динамики структуры отношения доходов и расходов организации

Финансовые результаты деятельности предприятия в виде прибылей и убытков определяются путем сопоставления доходов и расходов в рамках конкретных отчетных периодов.

В зависимости от характера доходов и расходов, условий осуществления и направлений деятельности организации выделяют две основные группы доходов и расходов: от обычных видов деятельности и прочие.

Проанализируем структуру и динамику и отношения доходов и расходов на примере ООО "Колибри" с помощью таблицы 2.2.1

Таблица 2.2.1 - Структура и отношение доходов и расходов организации

Показатели	Предыдущий год	Отчетный год	Д абсолютное	Д структуры	% прироста
	тыс. руб.	уд. вес	Тыс. руб.	уд. вес
1.Доходы всего	876567	100	1317740	100	441173	0	50,32963824
В том числе: 1.1Доходы от обычных видов деятельности(выручка от продажи, работ, услуг)	870421	99,3	1306341	99,2	435920	-0,1	50,08151228
1.2Прочие доходы	6146	0,7	11399	0,9	5253	0,2	85,47022454
2.Расходы всего:	803271	100	1220502	100	417231	0	51,9414992
В том числе: 2.1Расходы по обычным видам деятельности	784638	97,7	1175648	96,3	391010	-1,4	49,83317148
2.2Прочие расходы	18633	2,3	44854	3,7	26221	1,4	140,7234476
3.Kоэф.соотношения доходов и расходов [п.1/п.2]	1,091247	*	1,07967	*	-0,011576418	*	-1,060843132
4.Коэф.соотношения прочих доходов и расходов[п1.2/п.2.2]	0,329845	*	0,254136	*	-0,075709259	*	-22,95298761
5.Коэф.соотношения доходов и расходов по обычным видам деятельности[п1.1/п.2.1]	1,117161	*	1,111167	*	-0,005994257	*	-0,536561585

Вывод: Из данных таблицы следует, что в отчетном году по сравнению с предыдущим произошло увеличение доходов и расходов. При этом в составе доходов наибольший прирост ( на 435920 тыс.руб.) наблюдается по доходам от обычных видов деятельности, которые составляют более 99% от общей величины как в отчетном, так и в предыдущем году. Кроме того происходит значительное увеличение прочих доходов. Увеличение доходов организации в отчетном году по сравнению с предыдущим, так же произошло за счет роста расходов по обычным видам деятельности ( на 391010 тыс.руб.) данные расходы составляют наибольший удельный вес в общей величине расходов организации. Однако в отчетном году по сравнению с предыдущим их доля сократилась с 97,7 до 96,3%.

2.3 Факторный анализ чистой прибыли

Факторный анализ чистой прибыли балансовым методом:

Чистая прибыль(ЧП) = Выручка(В) - Себестоимость (С) - Коммерческие расходы (К) - Управленческие расходы (У) +Проценты к получению (%Пкп)-Проценты к уплате(%Пку) + Прочие доходы (Прд) - Прочие расходы (Прр) + ОНА - ОНО - Текущий налог на прибыль(Тн)

Таблица 2.3.1 - Отчет о прибылях и убытках, изменение чистой прибыли

	Показатель	Предыдущий год 0	Отчетный год 1	Д абс.	Д ЧП за счет изм. факторов
1	Выручка(нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг	870421	1306341	435920	435920
2	Себестоимость проданных товаров	654975	987604	332629	332629
3	Коммерческие расходы	89581	132148	42567	42567
4	Управленческие расходы	40082	55896	15814	15814
5	Проценты к получению	2699	1984	-715	715
6	Проценты к уплате	11713	16711	4998	4998
7	Доходы от участия в других организациях			0	0
8	Прочие доходы	3447	9415	5968	5968
9	Прочие расходы	6920	28143	21223	21223
10	Отложенные налоговые активы		1232	1232	1232
11	Отложенные налоговые обязательства		3794	3794	3794
12	Текущий налог на прибыль	17591	25277	7686	7686
13	Чистая прибыль	55705	69399	13694	13694

2.4 Анализ уровня среднереализационных цен на продукцию, работы, услуги

Цены обеспечивают предприятию запланированную прибыль, конкурентоспособность продукции, спрос на нее. Через цены реализуются конечные коммерческие цели, определяется эффективность деятельности всех звеньев производственно-сбытовой структуры предприятия.

Среднереализационная цена единицы продукции рассчитывается путем деления выручки от реализации соответствующего изделия на его объем продаж. На изменение её уровня оказывают влияние следующие факторы:

· Качество реализуемой продукции;

· Рынки сбыта;

· Конъюнктура рынка;

· Инфляционные процессы.

Изменение среднего уровня цены за счет качества можно определить следующим образом:

Расчет влияния сортности продукции можно выполнить способом цепных подстановок:

Таблица 2.4.1 - Расчет влияния качества изделия на среднюю цену реализации изделия С

Сорт прод.	Цена тыс.руб	Vреал,шт.	Удельный вес сортов,%	Vпродаж факт.при план.сортности,тыс.руб	В от продаж, тыс.руб
		план	факт	план	факт			при факт. сортности	при план. сортности
l	750	21600	25925	80	85	5	24400	19443750	18300000
ll	675	5400	4575	20	15	-5	6100	3088125	22417500
Всего		27000	30500	100	100		30500	22531875	22417500

Полученные данные свидетельствуют о том, что за счет повышения удельного веса продукции l и уменьшения ll сорта выручка от её реализации увеличилась на 11 43 75 ), а средняя цена увеличилась на 3,75.

Дальше рассчитываем изменение средней цены реализации за счет изменения рыков сбыта .

Таблица 2.4.2 - Влияние рынков сбыта на изменение средней цены изделия С

Рынки сбыта	Цена ,тыс.руб	Vреализации, шт.	Структура реализации,%	Изменение средней цены,тыс.руб.
		план	факт	план	факт		-33,5
Госзаказ	670	16200	16775	60	55	-5	35,5
По договорным ценам	750	8100	10675	30	35	5
Прочие	730	2700	3050	10	10		4
Всего		27000	30500	100	100

В связи с изменением пынков сбыла продукции средний уровень цены увеличился на 4 тыс.руб., а сумма прибыли - на 122 млн.руб.(4 тыс.руб.*30500шт.)

Таблица 2.4.3 - Факторы изменения среднереализационых цен

Фактор	Изменение средней цены реаоизации,тыс.руб
	A	B	C	D
Качество продукции	45	-5	3,37	5,2
рынки сбыта	-40	-3,3	4	8,3

2.5 Анализ финансовых результатов от реализации продукции, работ и услуг

Основную часть прибыли предприятие получает от реализации продукции и услуг.

Прибыль от реализации продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности: объема реализации продукции (VPП); ее структуры (Удi); себестоимости (Сi) и уровня среднереализационных цен (Цi).

П = ? [VPПобщ. · Удi (Цi - Сi)].

Расчет влияния этих факторов на сумму прибыли можно выполнить способом цепной подстановки, используя данные, приведенные в таблице 2.5.1



Таблица 2.5.1 - Исходные данные для факторного анализа прибыли от продаж продукции, тыс.руб.

Показатель	Базовый период	Данные базового периода, пересчитанные на объем продаж отчетного периода	Отчетный период
Выручка (нетто) от реализации продукции,	?(VPПi o · Цi o) =870421	В'=?(VPПi 1 · Цi o) = 868416	?(VPПi 1 · Цi 1) = 1306341
Полная себестоимость реализованной продукции (З)	?(VPПi o · Сi o) = 654975	C'=?(VPПi 1 · Сi o) = 652936	?(VPПi 1 · Сi 1) = 158996
Прибыль от продаж (П)	85783	П'=87617	130693

1) (отч.);

2) =(скоррект.);

3) (отч.);

4) (отч.);

5) (скоррект..);

6) (отч.);

7) = (отч.)

8) (скоррект.);

9) (отч.);

10) = - 0,002;

11)

12)

13)

Вывод: Прибыль за счет изменения объема продаж снизалась на 171,6 , из-за низкого коэффициента прироста выручки. За счет изменения цены в отчетном году по сравнению с базисным - увеличилась на 437925. Это отрицательная тенденция, так как увеличение прибыли за счет цены ведет к тому, что качество продукции может ухудшиться. За счет изменения себестоимости выручка увеличивается на 493940- это положительная тенденция.

2.6 Анализ динамики показателей рентабельности

Для оценки рентабельности обычных видов деятельности рассчитывают и анализируют в динамике следующие показатели:

Ш Рентабельность продаж

Ш Рентабельность расходов по обычным видам деятельности

Ш Рентабельность производственных расходов

Ш Рентабельность управленческих расходов

Ш Рентабельность коммерческих расходов

Проанализируем динамику показателей рентабельности с помощью данных таблицы 2.6.1

Таблица 2.6.1 - Динамика показателей рентабельности обычных видов деятельности

Показатель	Предыдущий год	Отчетный год	Д абсолютное
Исходные данные для анализа
1.Выручка(нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг	870421	1306341	435920
2.Себестоимость проданных товаров, работ, услуг	654975	987604	332629
3.Прибыль от продаж	85783	130693	44910
Показатели рентабельности обычной деятельности
4.Рентабельность продаж, %(п.3/п.1)	9,86	10	0,14
5.Рентабельность затрат по обычным видам деятельности (затрат на производство и продажу продукции),%(п.3/п.2)	10,93	11,12	0,19
6.З на 1 руб.В, р/р[п.3/п.1]	10,93	11,12	19

Вывод: Полученные результаты позволяют увидеть, что в отчетном году по сравнению с предыдущим произошло повышение рентабельности обычной деятельности. В частности, рентабельность продаж возросла с 9,86 до 10%, рентабельность затрат на производство продукции - с 10,93 до 11,12%.

2.7 Факторный анализ рентабельности затрат и рентабельности продаж

Оценка отчета о прибылях и убытках методом маржинального анализа.

Таблица 2.7.1 - Оценка отчета о прибылях и убытках методом маржинального анализа

	Показатели	Пред.год	Отчетн.год	? абсолютное	% прироста
1	Впр.	870421	1306341	435920	50,08
2	Перем.(Спрод)	654975	987604	332629	50,78
3	МД	215446	318737	103291	47,94
4	Пост(Уи ком)	129663	188044	58381	45,025
5	Доля МД в выр,%[п.3/п.1*100%]	24,75	24,4	-0,35	-1,41
6	ПП[п.4/]п.5,тыс.руб	523890,9	770672,13	246781,23	47,1
7	ЗФП,тыс.руб	346530,1	535668,87	189138,77	54,58
8	ЗФП,%[п.7/п.1*100%]	99,8	41	-58,8	-58,9
9	Зона убытков,%[100%/-п.8]	60,2	59	-1,2	-1,9
10	ОР[п.4/п.2]	0,29	0,19	-0,1	-34,4

Из расчетов видно что ЗФП п отчетном году по сравнению с базисным увеличился на 189138,7.Зона убытков уменьшилась на -1,2.

Маржинальный анализ позволяет оценить изменение хозяйственной деятельности при помощи изменения точки безубыточности графически:

3. Выводы и рекомендации по улучшению финансовых результатов и рентабельности организации

3.1 Выводы по анализу финансовых результатов и рентабельности организации

По данным отчета о прибылях и убытках ООО "Колибри" можно отметить следующие положительные факты:

· Абсолютное изменение выручки в отчетном году по сравнению с базисным составило 435920 тыс.руб.

· Валовая прибыль от продаж в отчетном году составила 103291тыс.руб., на 318737 тыс.руб. больше чем в предыдущем.

Отрицательным моментом является увеличение себестоимости товаров на 332629 тыс.руб, так как возросли коммерческие и управленческие расходы.

Но несмотря на это темп роста чистой прибыли составил 124,58% и изменение 13694 тыс.руб. - это означает , что у предприятия есть резервы повышения прибыльности, для этого нужно сократить коммерческие и управленческие расходы.

В отчетном году по сравнению с предыдущим произошло увеличение доходов и расходов. При этом в составе доходов наибольший прирост ( на 435920 тыс.руб.) наблюдается по доходам от обычных видов деятельности, которые составляют более 99% от общей величины как в отчетном, так и в предыдущем году. Кроме того происходит значительное увеличение прочих доходов. Увеличение доходов организации в отчетном году по сравнению с предыдущим, так же произошло за счет роста расходов по обычным видам деятельности ( на 391010 тыс.руб.) данные расходы составляют наибольший удельный вес в общей величине расходов организации. Однако в отчетном году по сравнению с предыдущим их доля сократилась с 97,7 до 96,3%.

3.2 Мероприятия и рекомендации по улучшению финансовых результатов и рентабельности организации

Самым важным финансовым результатом деятельности предприятия является: сумма полученной прибыли и уровень рентабельности.

Предприятие должно работать интенсивно и постоянно приносить доход.

Таким образом, для того чтобы на данном предприятии наблюдался рост прибыли, ему нужно:

- во-первых, увеличивать объемы выпуска продукции;

- во-вторых, постоянно следить за контролем качества продукции, повышая его;

- в-третьих, найти постоянных потребителей и заказчиков, а также иметь постоянных поставщиков;

- в четвертых, получить доступ на рынок товаров и услуг не только нашего края, но и на другие регионы России;

- модернизировать оборудование для повышения качества продукции.

Для повышения уровня рентабельности необходимо:

- убрать с производства товары, спрос на которые либо очень низок, либо совсем отсутствует;

- снижать затраты на изготовление продукции, тем самым оставляя уровень себестоимости в допустимых пределах;

- реализация продукции на более выгодных рынках сбыта.

Так же для улучшения финансовых результатов предприятия можно провести оценку и прогнозирование объема продаж.

Выбор конкретного метода прогнозирования зависит от многих моментов.

Прогнозирование - это научное определение вероятных путей и результатов предстоящего развития экономической системы и оценка показателей, характеризующих это развитие в более или менее отдаленном будущем.

Рассмотрим прогнозирование объема продаж, используя метод анализа временных рядов.

Прогнозирование на основе анализа временных рядов предполагает, что происходившие изменения в объемах продаж могут быть использованы для определения этого показателя в последующие периоды времени.

Временной ряд - это ряд наблюдений, проводящихся регулярно через равные промежутки времени: год, неделю, сутки или даже минуты, в зависимости от характера рассматриваемой переменной.

Обычно временной ряд состоит из нескольких компонентов:

1) тренда - общей долгосрочной тенденции изменения временного ряда, лежащей в основе его динамики;

2) сезонной вариации - краткосрочного регулярно повторяющегося колебания значений временного ряда вокруг тренда;

3) циклических колебаний, характеризующих так называемый цикл деловой активности, или экономический цикл, состоящий из экономического подъема, спада, депрессии и оживления. Этот цикл повторяется регулярно.

Для объединения отдельных элементов временного ряда можно воспользоваться мультипликативной моделью:

Объем продаж = Тренд Ч Сезонная вариация Ч Остаточная вариация.

В ходе составления прогноза продаж учитывают показатели компании за последние несколько лет, прогноз роста рынка, динамику развития конкурентов. Оптимальное прогнозирование продаж и корректировку прогноза обеспечивает полный отчет о продажах компании.

Применим данный метод для определения объема продаж ОАО "Колибри" на 2011 г. В таблице 2.8.1 представлены объемы продаж , ОАО "Колибри" специализирующегося на розничной продаже детской одежды.



Таблица 2.8.1 . Динамика объема продаж ОАО "Колибри", тыс. руб.

Год	I квартал	II квартал	III квартал	IV квартал
2009	937,6	657,6	1001,8	1239,2
2010	1112,5	1056,2	1458,6	1715,7

Можно отметить:

· существующий тренд: объем продаж в соответствующих кварталах каждого года стабильно растет год от года;

· сезонная вариация: в первые три квартала каждого года продажи медленно растут, но остаются на относительно низком уровне; максимальные за год значения объема продаж всегда приходятся на четвертый квартал.

Такая динамика повторяется из года в год. Данный тип отклонений всегда носит название сезонных, даже если речь идет, например, о временном ряде еженедельных объемов продаж.

Для того чтобы составить прогноз, необходимо сначала рассчитать тренд, а затем - сезонные компоненты.

Применим метод скользящей средней. Традиционным методом прогнозирования будущего значения показателя является усреднение n его прошлых значений.

Математически скользящие средние (служащие оценкой будущего значения спроса) выражаются так:

Скользящая средняя = Сумма спроса за предыдущие n-периоды

V продаж.ср.за первые четыре квартала = (937,6 + 657,6 + 1001,8 + 1239,2) / 4 = 959,075 тыс. руб.

Но для продолжения анализа временного ряда и расчета сезонной вариации необходимо знать значение тренда точно на то же время, что и исходные данные, поэтому необходимо центрировать полученные скользящие средние, сложив соседние значения и разделив их пополам



Таблица 2.8.2 .Анализ временного ряда

Год	Объем продаж, тыс. руб.	Четырехквартальная скользящая средняя	Сумма двух соседних значений	Тренд, тыс. руб.	Объем продаж / тренд Ч 100
I кв. 2009 г.	937,6	959,05 1002,775 1102,425 1216,625 1335,75
II кв. 2009 г.	657,6
III кв. 2009 г.	1001,8		1961,825	980,9125	102,1
IV кв. 2009 г.	1239,2		2105,2	1052,6	117,7
I кв. 2010 г.	1112,5		2319,05	1159,525	95,9
II кв. 2010 г.	1056,2		2552,375	1276,188	82,8
III кв. 2010 г.	1458,6
IV кв. 2010 г.	1715,7

Для составления прогноза продаж на каждый квартал 2011 г. надо продолжить на графике тренд скользящих средних. Так как процесс сглаживания устранил все колебания вокруг тренда, то сделать это будет несложно. Распространение тренда показано линией на рис. 1. По графику можно определить прогноз для каждого квартала

Рис.1

Таблица 2.8.3 Прогноз тренда на 2011 г.

2011г.	Объем продаж, тыс. руб.
I кв.	1346,378
II кв.	1420,429
III кв.	1498,553
IV кв.	1580,973
Итого	5846,333

Расчет сезонной вариации

Для того чтобы составить реалистичный прогноз продаж на каждый квартал 2011г., необходимо рассмотреть поквартальную динамику объема продаж и рассчитать сезонную вариацию. Если обратиться к данным о продажах за предыдущий период и пренебречь трендом, можно рассмотреть сезонную вариацию более четко. Так как для анализа временного ряда будет использована мультипликативная модель, необходимо разделить каждый показатель объема продаж на величину тренда, как показано в следующей формуле:

Мультипликативная модель = Тренд Ч Сезонная вариация Ч Остаточная вариация Ч Объем продаж / Тренд = Сезонная вариация Ч Остаточная вариация.

Результаты расчетов представлены в столбце 6 табл. 2.8.3 Для того чтобы выразить значения показателей в процентах и округлить их до первого десятичного знака, умножаем их на 100.

Теперь будем по очереди брать данные за каждый квартал и устанавливать, на сколько в среднем они больше или меньше значений тренда. Расчеты приведены в табл. 2.8.4.



Таблица 2.8.4. Расчет средней квартальной вариации, тыс. руб.

Год	I квартал	II квартал	III квартал	IV квартал
2009 г.			102,1	117,7
2010 г.	95,9	82,8
Нескорректированная средняя	95,9	82,8	102,1	117,7
Всего	398,6

Нескорректированные данные в табл. 2.8.5 содержат как сезонную, так и остаточную вариацию. Для удаления элемента остаточной вариации необходимо скорректировать средние. В долгосрочном плане величина превышения объема продаж над трендом в удачные кварталы должна уравниваться с величиной, на которую объем продаж ниже тренда в неудачные кварталы, чтобы сезонные компоненты в сумме составляли примерно 400 %. В данном случае сумма нескорректированных средних равна 398,6. Таким образом, необходимо умножить каждое среднее значение на корректирующий коэффициент, чтобы сумма средних составила 400.

Корректирующий коэффициент = 400 / 398,6 = 1,0036.

Расчет сезонной вариации представлен в табл.2.8.6.

Таблица 2.8.6. Расчет сезонной вариации

2009 г.	Процент
I квартал	95,9 Ч 1,0036 = 96,3
II квартал	82,8 Ч1,0036 =83,1
III квартал	102,1 Ч 1,0036 =102,46
IV квартал	117,7 Ч 1,0036 =118,12
Итого	400

На основании данных табл. 2.10.5 можно спрогнозировать, например, что в I квартале объем продаж в среднем будет составлять 96,3 % значения тренда, в IV - 118,1 % значения тренда.

Прогноз продаж

При составлении прогноза продаж исходим из следующих предположений:

· динамика тренда останется неизменной по сравнению с прошлыми периодами;

· сезонная вариация сохранит свое поведение.

Естественно, это предположение может оказаться неверным, придется вносить коррективы, учитывая экспертное ожидаемое изменение ситуации. Например, на рынок может выйти другой крупный торговец детской одеждой и сбить цены ОАО "Колибри", может измениться экономическая ситуация в стране и т. д.

Тем не менее, основываясь на вышеперечисленных предположениях, можно составить прогноз продаж по кварталам на 2011 г. Для этого полученные значения квартального тренда надо умножить на значение соответствующей сезонной вариации за каждый квартал. Расчет данных приведен в табл. 2.8.7.

Таблица 2.8.7Составление прогноза продаж по кварталам ОАО "Колибри" на 2011 г.

2011 г.	Объем продаж, тыс. руб.
I квартал	1346,378 Ч 102,46 % = 1380
II квартал	1420,429 Ч 118,12 % = 1678
III квартал	1498,553 Ч 96,3 % = 1443
IV квартал	1580,973 Ч 83,1 % = 1313
Итого	5814

Из полученного прогноза видно, что товарооборот ОАО "Колибри" в 2011 г. может составить 5814 тыс. руб., но для этого предприятию необходимо проводить различные мероприятия.

Данное производственное предприятие - ООО "Колибри" будет функционировать и работать более успешно на рынке товаров и услуг соблюдая ряд основных требований:

ь устанавливать допустимый уровень цен;

ь контролировать качество выпускаемой продукции;

ь увеличивать объемы выпуска основных видов продукции;

ь поиск новых потребителей;

ь переквалификация производства (оказание услуг сторонним организациям и физическим лицам).



Заключение

Поиск резервов повышения эффективности использования всех видов имеющихся ресурсов - одно из важнейших задач любого производства. Выявлять и практически использовать эти резервы можно только с помощью тщательного финансового экономического анализа.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия является неотъемлемой частью финансово-экономического анализа. Основными показателями, характеризующими эффективность деятельности предприятия является прибыль и рентабельность.

Как показал анализ финансовых результатов производственного предприятия "Колибри" , данное предприятие успешно работает на рынке города Читы, оно является конкурентным, а также в рассматриваемом периоде оно улучшило свои финансовые результаты.

Основной доход предприятие получает от производства и реализации детской одежды.

Абсолютное изменение выручки в отчетном году по сравнению с базисным составило 435920 тыс.руб.

Валовая прибыль от продаж в отчетном году составила 103291тыс.руб., на 318737 тыс.руб. больше чем в предыдущем.

Отрицательным моментом является увеличение себестоимости товаров на 332629 тыс.руб, так как возросли коммерческие и управленческие расходы.

Но несмотря на это темп роста чистой прибыли составил 124,58% и изменение 13694 тыс.руб. - это означает , что у предприятия есть резервы повышения прибыльности, для этого нужно сократить коммерческие и управленческие расходы.

Значительную роль в столь быстром приросте суммы прибыли сыграли инфляционные процессы. Однако и улучшение деятельности самого предприятия также сыграло немалую роль. Это показал факторный анализ прибыли и рентабельности.

Наибольшее изменение прибыли от реализации продукции произошло за счет изменения структуры реализуемой продукции. В структуре выпускаемой продукции удельный вес более доходной продукции возрастает.

Анализ также показал, что на рассматриваемом нами предприятии существуют резервы увеличения прибыли и рентабельности. К ним относятся: увеличение объема производства и реализации продукции, снижение удельной себестоимости продукции и повышения качества продукции.



Список используемых источников

1. Бухгалтерский учет: Учебник / П.С. Безруких, В.Б. Ивашкевич, Н.П. Кондраков и др.; Под ред. П.С. Безруких. 3-е изд., перераб. И доп. М.: Бухгалтерский учет, 2009. 624с.

2. Исследование операций в экономике: Учебн. Пособие для вузов/ Н.Ш. Кремер, Б.А. Путко, И.М. Тришин, М.Н. Фридман; Под ред. проф. Н.Ш. Кремера. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997. 407с.

3. Глущенко В.В., Глущенко И.И. "Разработка управленческого решения. Прогнозирование планирование. Теория проектирования экспериментов". г. Железнодорожный, Моск.обл.: ООО НПЦ "Крылья", 2000. 400с., изд. 2-е, испр.

4. Финансы предприятий: Учебник / Под ред. М.В. Романовского. Спб.: "Издательский дом "Бизнес-пресса", 2010. 528с.

5. Савицкая Г.В. "Анализ хозяйственной деятельности предприятия": 4-е изд., перераб. И доп. Минск: ООО "Новое знание", 1999. 688с.

6. Экономика предприятия: Учебник / Под ред. проф. О.И. Волкова. М.: ИНФРА-М, 2014. 416с.

7. Ковалев В.В. Финансовый анализ: управление капиталом, выбор инвестиций. Анализ отчетности. М.: Финансы и статиситка, 1998

8. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ. М.:ДИС, 1997.

9. Ефимова О.В. Финансовый анализ. М.: бухгалтерский учет, 2010.

10. Ермолович Л.Л.Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Мн.:БГЭУ, 2013.

Размещено на Allbest.ru

...