В современных условиях процесс успешного функционирования и экономического развития предприятий во многом зависит от своевременности проведения анализа финансового состояния, а также совершенствования их деятельности в области обеспечения финансовой безопасности. Анализ финансового состояния предприятия осуществляется для установления уровня его неплатежеспособности, а также для выработки наиболее оптимальных на данном этапе развития (в зависимости от политики, стратегии и тактики управления финансами на предприятия) решений по его жизнедеятельности. Высокий уровень нестабильности экономической системы на современном этапе развития способствует возникновению внешних и внутренних угроз, отрицательно влияющих на развитие предприятий. Также высокий уровень угроз экономической безопасности можно объяснить тем, что на сегодняшний момент не все руководители предприятий готовы в полной мере оценить необходимость создания надежной системы экономической безопасности, в результате чего терпят финансовые потери при наступлении непредвиденных ситуаций. Результат такой деятельности может привести к банкротству и ликвидации предприятия, поэтому необходимо постоянно отслеживать сложившуюся ситуацию и проводить мониторинг по минимизации степени риска наступления того или иного события, а соответственно и повышению эффективности его деятельности.

Финансовая политика предприятия можно охарактеризовать как целенаправленное использование финансов для достижения стратегических и тактических задач [8, c. 10].

Термин финансовая безопасность предприятия, согласно литературным источникам можно сформулировать как - комплексное понятие, отражающее такое состояние финансов, при котором предприятие способно стабильно развиваться, сохраняя свою финансовую безопасность в условиях дополнительного уровня риска [15, c. 23]. Условиями для данного рода безопасности являются в первую очередь: наличие финансовых ресурсов для развития, а также платежеспособность (способность предприятия своевременно погашать свои обязательства).

Система показателей финансовой устойчивости включает в себя такие коэффициенты, которые позволяют выявлять резервы повышения эффективности использования финансовых ресурсов компании при разработке финансовой стратегии предприятия.

Главные внешние опасности и угрозы, влияющие на потерю финансовой безопасности предприятий, являются: наличие излишних финансовых обязательств у предприятия; долгов нежелательным партнерам; нестабильность рынков капитала и инвестиций; нестабильность внешней среды [15, с. 25].

Устойчивое финансовое состояние предприятия формируется в процессе всей его экономической деятельности под влиянием множества факторов. Негативное влияние совокупности факторов может стать причиной не только неустойчивого финансового состояния, но и привести к банкротству. Любое предприятие нуждается в эффективных методах и способах диагностики финансового состояния.

Кредитоспособность тесно связана с его финансовой устойчивостью. Она характеризуется тем, насколько аккуратно (то есть в полном объёме и в установленный срок) предприятие рассчитывается с раньше полученными кредитами, насколько проявляется его способность при необходимости мобилизовать денежные средства с разных источников на принятых условиях. Кредитоспособность определяется текущим финансовым положением, а так же прогнозные перспективы, его изменения и в какую сторону [14, c. 65].

Когда у предприятия на протяжении определённого периода наблюдается тенденция к снижению рентабельности, то падет и его кредитоспособность. Изменение финансового состояния в худшую сторону в связи со снижением рентабельности может привести к угрожающим последствиям в результате дефицита денежных средств снижение платежеспособности и ликвидности.

Платежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств, достаточных для расчётов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения [43, c. 20].

Основными признаками платежеспособности является: наличие денежных средств в достаточном объёме на расчётном счёте; отсутствие просроченной кредиторской задолженности.

Ликвидность - это способность активов предприятия трансформироваться в денежные средства [43, c. 21].

Большой объём прибыли и положительная динамика рентабельности влияет на финансовое положение предприятия. Но, как правило, большая прибыль связана с риском.

Если предприятие является производственным, следует начать его диагностику с качества и уровня квалификации сотрудников, занятых как в управлении, так и непосредственно на производстве. Затем провести анализ основных производственных показателей, как основного вида деятельности предприятия, именно данные результаты непосредственно окажут влияние на финансовый результат, и в конечном итоге провести экспресс-диагностику финансового состояния, дать его оценку и разработать рекомендации по его укреплению.

На производственном предприятии наибольшим риском является - поломка основного оборудования, из-за наступления которого не только компания может понести финансовые потери, о размере которых даже и говорить не приходится, также, если предприятие является социально значимым, могут пострадать непосредственные потребители данного сырья.

Если предприятие является социально значимым и остановка или приостановка его деятельности невозможна. Предположим, вышел из строя один из составных элементов основного оборудования (котел, турбина, генератор, трансформатор) - это и есть угроза экономической безопасности. Руководству компании необходимо извлечь из оборота колоссальную сумму денежных средств на его ремонт, при отсутствии таковых необходимо брать займы, т.е. наглядно видны убытки предприятия, это не говоря еще о штрафах за простой и об остальных "сопутствующих" финансовых потерях. Соответственно можно, заключить, что в данном периоде предприятие не получит желаемых финансовых результатов своей деятельности, по причине наступления угрозы экономической безопасности. Самое главное, что данную угрозу можно было предотвратить, проведя вовремя текущий ремонт собственными силами, не останавливая работу данного оборудования, и сохраняя при этом денежные средства.

Для того чтобы добиться желаемых финансовых результатов, мало проводить только финансовый анализ (он является, по сути, результатом деятельности компании), необходимо проводить мониторинг всей работы предприятия, его производственный потенциал и состояние основных фондов и так далее. Необходимо проводить постоянный мониторинг наступления тех или иных рисков и угроз, разрабатывать меры по их снижению. Такие мероприятия непременно приведут к финансовой устойчивости предприятия, позволят укрепить позиции в условиях конкурентной борьбы и обеспечат непрерывное и бесперебойное функционирование производственного процесса в целом.

В условиях рыночной экономики финансовый результат выступает в форме прибыли, величина которой является важным показателем качества управления бизнес-процессами хозяйствующего субъекта. Рост прибыли является результатом увеличения эффективности производства и повышения качества продукции, снижения ее себестоимости, роста производительности труда, улучшения использования земли и производственных фондов, рабочей силы. Система менеджмента должна обеспечить уровень доходности, позволяющий осуществлять процесс расширенного воспроизводства и финансировать социальное развитие.

В экономической литературе сформировались разные подходы к определению понятия финансового результата деятельности организации и методике его исчисления.

В настоящее время величину финансового результата принято характеризовать не только размером чистой прибыли или убытка, но и суммой совокупного дохода. Следовательно, что стратегическая цель выбранного курса организации состоит в получении финансового результата, удовлетворяющего не только собственников предприятия, но и устойчивое социальное развитие коллектива, контрагентов, государства и иных заинтересованных лиц.

Финансовый результат, проявляющейся в виде совокупного дохода, полученного за определенный период, является одной из важнейших целей функционирования хозяйствующего субъекта. Важность этого показателя для управления обуславливает необходимость разработки комплекса мер, направленных на достижение заданного результата.

В рамках управления финансовыми результатами хозяйствующего субъекта необходимо предпринимать комплекс мер, направленных как на максимизацию абсолютной величины прибыли, так и на обеспечение положительной динамики различных показателей (коэффициентов) рентабельности. [39, c. 134-135]

Соответствующий комплекс мероприятий по управлению абсолютной величиной прибыли подразумевает такие воздействия на факторы финансово-хозяйственной деятельности, которые будут способствовать повышению доходов и снижению расходов.

При этом необходимо отметить, что доходы организации (выручка) в значительно большей степени подвержены влиянию внешних факторов, на которые менеджмент влиять не в состоянии. Поэтому в рамках управления прибыльностью управленческий акцент делается на снижение расходов (затрат) организации, так как они практически полностью обуславливаются факторами внутренней среды хозяйствующего субъекта, и, как следствие, находятся под контролем управленческого персонала.

Показатели рентабельности капитала являются главными относительными показателями в системе критериев оценки деятельности организации. Вследствие этого менеджмент предприятия стремиться управлять базовыми факторами, оказывающими воздействие на значения этих индикаторов [22, c. 15]

Наряду с существующими методами управления прибыльностью и рентабельностью организации необходимо отметить один инструмент, находящийся в распоряжении менеджера, который позволяет на своей основе принимать решения, направленные на максимизацию, как массы прибыли, так и ее нормы. Данным инструментом является анализ взаимосвязи "затраты - объем - прибыль" (CVP-анализ). Взаимосвязь "затраты - объем - прибыль" можно выразить графически (рисунок 1).

Рис. 1 - Взаимосвязь "затраты - объем - прибыль" в рамках CVP-анализа

Данные СVР - анализа могут быть полезны и дать точные сведения.

В условиях инфляционной экономики понимание сущности финансового результата, знание целей и задач управления им, а также умелое использование факторов, влияющих на его величину на основе использования научно-обоснованных методов, являются необходимыми условиями стабильного функционирования организаций. Менеджмент со своими знаниями и навыками обеспечивает систему мероприятий, которая позволяет организации преодолевать различные кризисные состояния в экономике, в том числе негативное воздействие инфляционных процессов.

Одним из методов снижения негативного влияния инфляционных процессов на уровне отдельной организации на ее финансовые результаты, является применение расчетов в иностранной валюте. Суть данного метода заключается в том, что иностранная валюта не подвержена влиянию национальной инфляции, и, соответственно, не обесценивается в рамках другой страны теми же темпами, что и национальная валюта. При этом возможное влияние инфляции одной страны на валюту другой через курс валюты однозначно не проявляется вследствие установления курсов валют на рыночной основе. Также к выше обозначенным методам можно отнести применение на предприятии авансовой формы расчетов (предоплаты). При такой форме расчетов поставщик получает дополнительное преимущество, так как он получает денежные средства в наиболее ранние сроки по сравнению с традиционными формами расчетов, оплата по которым происходит по отгрузке. Еще одним методом снижения негативного влияния инфляции можно назвать экспортные операции, которые частично по своей сути сходны с другим методом - расчетами в валюте. Однако, дополнительными преимуществом данного метода являются вариативность международного рынка, а также традиционно сложившаяся авансовая форма расчетов между компаниями разных стран.

Предоставление скидок с отпускной цены на продукцию может стимулировать покупателей на ускоренную оплату покупки.

Кредиторская задолженность также подвержена влиянию инфляции, как и дебиторская задолженность. Однако направление воздействия сумм кредиторской задолженности на величину финансового результата противоположно. В этой связи принято различать реальную и номинальную величину полученной прибыли. Реальная прибыль организации в условиях воздействия инфляционных процессов равна разнице между реальными доходами и реальными расходами. Если цены на сырье растут быстрее, чем на готовую продукцию, реальная прибыль и рентабельность продукции снижаются. В условиях инфляции увеличивается риск получения реального убытка вместо реальной или номинальной прибыли. Данные обстоятельства приводят к искажению величины полученного финансового результата и отвлечению оборотных средств для финансирования текущей деятельности организации. В результате уменьшаются возможности организации осуществлять не только расширенное, но и простое воспроизводство. Вследствие этого основное внимание управленческого персонала уделено краткосрочным задачам организации в ущерб долгосрочным проектам развития. [19, c. 554]

С ростом темпов инфляции степень представления недостоверной информации в финансовой отчетности организации увеличивается как вследствие субъективных факторов (стремления финансово-экономической службы составить более "привлекательную" отчетность, в том числе для получения кредитных ресурсов на более выгодных условиях), так и объективных (отсутствие в организации разработанной методики учета влияния инфляции на финансовый результат). Таким образом, финансовая отчетность перестает быть объективной основой для принятия обоснованных управленческих решений. С целью решения данной проблемы применяются различные методы отражения влияния инфляционных процессов в бухгалтерском учете.

Отечественный опыт в применении методов учета влияния инфляции (изменения цен) на финансовые результаты организаций сложно назвать значительным. Данное обстоятельство в первую очередь обусловлено историческими предпосылками - в СССР, предшественнике России, инфляция официально не признавалась и, соответственно, в бухгалтерском учете ее влияние никак не отражалось. Первые шаги в учете влияния инфляции в нашей стране были предприняты после распада Советского Союза, когда Россия официально перешла к рыночным отношениям и вследствие неконтролируемого государством спроса и предложения цены на многие товары и услуги увеличились в несколько раз, а по некоторым товарам - в несколько десятков раз. В 1993-1994 гг. согласно постановлению правительства предприятия должны были переоценивать находящиеся у них на балансе основные средства с помощью индексов цен производителей, публикуемых Госкомстатом РФ. В последующие периоды, наряду с индексами Госкомстата, существовала возможность использовать прямой пересчет стоимости основных фондов по текущим рыночным ценам. Достоинством указанного метода является дифференцированный подход к пересчету стоимости различных видов основных средств, что позволяет частично учесть влияние изменения относительных цен товаров, работ, услуг.

В бухгалтерском учете России в настоящий момент существуют 2 метода противодействия негативному влиянию инфляции: периодическая переоценка основных средств и применение механизма ускоренной амортизации.

При периодической переоценке основных средств происходит замена исторической стоимости объектов на восстановительную стоимость, которая способствует повышению достоверности учетных данных в бухгалтерском балансе и увеличению амортизационных отчислений, что позволяет избежать инфляционной прибыли и эрозии капитала. Данный метод представляется обоснованным в условиях значительных темпов инфляции.

1.2 Оценка и значение факторов, влияющих на финансовую политику и финансовую безопасность компании

Одним из важных факторов, оказывающим влияние на финансовые результаты, является уровень инфляции и общее состояние экономики страны. Обстоятельством, обуславливающим необходимость управления прибылью/убытком организации, является широкий круг участников экономических и управленческих отношений. В ходе формирования конечного финансового результата организации в той или иной степени затрагиваются интересы различных групп лиц.

Управление финансовым результатом является ступенчатым процессом, на каждой стадии которого происходит выработка и принятие управленческих решений по основным аспектам планирования, формирования, распределения и использования прибыли или покрытия убытка организации.

Одним из наиболее актуальных подходов к управлению финансовыми результатами, является реализация концепции ценностно-ориентированного управления, основанной на учете интересов широкого круга заинтересованных лиц. Искусство управления финансовыми результатами заключается в умелом использовании факторов, оказывающих влияние на рост прибыли и снижение убытка, для обеспечения воспроизводства с целью максимизации благосостояния собственников, устойчивого социально-экономического развития и удовлетворения интересов других групп заинтересованных лиц.

Установлено, что полученный размер прибыли в инфляционной экономике не всегда обеспечивает расширенное воспроизводство, а, следовательно, удовлетворение экономических и социальных интересов всех групп. Наряду с классическими группами заинтересованных лиц - пользователей отчетности (собственники, сотрудники, контрагенты, государство, инвесторы) в рамках стейкхолдерского подхода должны учитываться интересы бизнес-партнеров по производственной цепочке, местных сообществ (СМИ, общественные и благотворительные организации).

При этом, наряду с отмеченными группами стейкхолдеров, мной добавлена группа "общественные организации и СМИ", для которой представляет интерес совокупный финансовый результат периода, определяемый по правилам МСФО.

Необходимо отметить, что вследствие отсутствия учетного механизма, отражающего влияние инфляции, результативные показатели на рисунке 2 оказываются искаженными, что может привести к невозможности осуществления не только расширенного, но и простого воспроизводства, и, в конечном счете, к эрозии капитала предприятия и его банкротству.

Наряду с указанными показателями, определяющими финансовый результат организации, существуют и другие, используемые, как правило, для целей управления и принятия решений финансового характера (табл. 1). Данные показатели можно классифицировать по виду применяемой оценки при расчете - бухгалтерская, рыночная и денежная. При всем многообразии указанных подходов к определению финансового результата организации сложность расчетов согласно данным подходам различается. Кроме того, в силу наличия определенных допущений и ограничений при расчете точность вычисленного финансового результата неодинакова.

Таблица 1

Различные показатели финансового результата организации

Показатели, основанные на бухгалтерских (балансовых) оценках	Показатели результатов деятельности, основанные на денежных потоках	Показатели результатов деятельности, основанные на рыночных оценках
Остаточная прибыль (Residual Income - RI) - бухгалтерская прибыль организации за вычетом затрат на капитал	Денежная рентабельность инвестиций (Cash Flow Return on Investment - CFROI) измеряет ожидаемую отдачу, используя денежные потоки от инвестиций с учетом временной ценности денег	Общая акционерная отдача (Total Shareholder Return - TSR) - общая отдача, которую получает акционер компании за все время владения акциями, если он реинвестирует все полученные дивиденды в новые акции компании
Остаточная операционная прибыль (Residual Operating Income ReOI) - чистая операционная прибыль организации за вычетом затрат на весь капитал организации	Остаточная прибыль, основанная на рыночных (фундаментальных) стоимостях (Residual Income Based on Market Values - RIMV) - экономический доход организации за вычетом затрат на капитал, измеренный по своей рыночной (фундаментальной) стоимости
Остаточная чистая прибыль (Residual Earnings - RE) - чистая прибыль организации за вычетом затрат на собственный капитал	Чистый экономический доход (Net Economic Income - NEI) экономический доход за вычетом затрат на инвестированный в организацию капитал на начало периода в балансовой оценке	Общая отдача бизнеса (Total Business Return - TBR) превращенная форма показателя TSR применительно к закрытым компаниям (компаниям, не торгующим своими акциями на рынке) и к отдельным подразделениям внутри корпораций
Добавленная экономическая стоимость (Economic Value Added - EVA) - модификация показателя ReOI, при которой чистые операционные эффекты и сумма инвестированного капитала корректируются на капитальные эквиваленты	Добавленная акционерная стоимость (Shareholder Value Added - SVA) - изменение ценности бизнеса для акционеров (ценности собственного капитала), или акционерной стоимости	Акционерная добавленная стоимость (Shareholder Value Added-SVA) - капитализированное изменение текущей стоимости операционного денежного потока, скорректированное на текущую стоимость инвестиций во внеоборотный и оборотный капитал, вызвавших данное изменение
Добавленная рыночная стоимость (Market Value Added - MVA) - дисконтированный поток остаточной прибыли	Добавленная денежная стоимость (Cash Value Added - CVA) выражает остаточные денежные потоки, генерируемые инвестициями в организацию

Источник: Артёменко В.Г., Белендир М.В., Финансовый анализ: учебное пособие / М: ДИС НГАЭиУ, 2011, с.44

Как видим, преимущество классического бухгалтерского подхода для определения прибыли/убытка, используемого при составлении финансовой отчетности, заключается в том, что он является самым простым среди указанных показателей. Данное обстоятельство объясняется тем, что в бухгалтерском учете используется в основном историческая оценка (оценка по себестоимости), которая может быть надежно оценена. Вместе с тем более точные методы расчета финансового результата (TSR - Total Shareholder Return, SVA - Shareholder Value Added) основаны на рыночных оценках, а также предполагают достаточно трудоемкую операцию дисконтирования (NPV - Net Present Value), что значительно повышает их сложность как при расчете, так и для восприятия всеми заинтересованными пользователями информации. Таким образом, различия в подходах к расчету результативных показателей, характеризующих финансовый результат организации порождают группы величин, однородных по специфическим областям применения. Данные группы можно объединить в системы, которые можно дифференцировать в зависимости от целей и задач управления финансовыми результатами.

Каждую из систем результативных показателей необходимо применять исходя из первоначальных целей и задач управления финансовыми результатами организации. Так, например, для целей определения наиболее предпочтительного инвестиционного проекта представляется целесообразным применение инвестиционной системы результативных показателей, для целей оценки финансового состояния организации - бухгалтерскую систему и т.д. Поэтому управленческий аппарат организации должен владеть всеми системами для использования соответствующей для каждого типа целей и задач управления результатами деятельности коммерческих предприятий.

Необходимо отметить, что в большинстве из рассмотренных систем показатели не учитывают влияние инфляции. В бухгалтерском учете данные об инфляционном искажении величины активов и пассивов не находят своего отражения, следовательно, показатели прибыли/убытка, основанные на бухгалтерских оценках не учитывают данное влияние, также, как и показатели, основанные на рыночных оценках (табл. 2).

Таблица 2

Предлагаемые системы результативных показателей в зависимости от целей и задач управления финансовыми результатами

Система результативных показателей	Цель	Задачи
1. Бухгалтерская (прибыль, EVA, ROE, NOPAT и т.д.)	Оценка финансового состояния организации	исчисление текущего финансового результата организации; подсчет величины средств, которые могут быть выплачены собственнику; расчет налога на прибыль на основе разниц налогового и бухгалтерского учетов.
2. Акционерная (TSR, TBR, SVA, MVA)	Оценка стоимости компании и ее изменения для владельцев	измерение благосостояния владельцев компании; определение цены продажи доли бизнеса; оценка справедливой стоимости акций компании.
3. Инвестиционная (CFROI, NEI, CVA)	Определение наиболее оптимального инвестиционного проекта	измерение эффекта от вложения средств в определенный момент времени; сравнение привлекательности различных инвестиционных проектов; определение необходимого размера вложения капитала для получения заданной доходности.
4. Управленческая (ReOI, RE)	Оценка текущей эффективности управления бизнесом и стадии его жизненного цикла	выработка текущих планов развития бизнеса; оценка деятельности менеджеров и определение размера их вознаграждения за труд; определение этапа развития компании.

Источник: Балабанов И.Т., Основы финансового менеджмента. М: Финансы и статистика, 2012, с. 79.

Показатели финансового результата, основанные на денежных потоках, в той или иной мере учитывают воздействие инфляционных процессов, однако сложность их расчета и ограниченность применения по сравнению с бухгалтерским подходом не позволяет в полной мере их применять для управленческих нужд организации.

Глава 2. Анализ организационно-экономической деятельности предприятия

2.1 Общая характеристика компании

ЗАО "Микояновский мясокомбинат" - крупнейшее мясоперерабатывающее предприятие России, с более чем двухсот летней историей. Первые упоминания о том, что на месте современных микояновских корпусов когда-то располагались мясницкие бойни, относятся к 1798 году. Сочетая вековые традиции и инновации предприятие продолжает и сегодня разработку и выпуск здоровой и качественной продукции. На предприятии сегодня эксплуатация самого новейшего технологического оборудования от мировых лидеров. На предприятии имеется первая в России производственная лаборатория для определения генно-модифицированных организмов в продукции мясоперерабатывающего производства. Отраслевые совещания, касающиеся самых важных тем, провидятся именно здесь. Безопасность продукции здесь является приоритетом, что выражается в постоянном жестком контроле качества сырья, продукции, и вспомогательных материалов осуществляемом в самой современной лабораторией в России, а подтверждения результатов производственного контроля качества и безопасности продукции на соответствие требованиям НД находят место в инспекционных испытаниях продукции Управлениями Роспотребнадзора, Государственной ветеринарной службой, РОСТЕСТ. "Микоян" имеет сертификат качества по ИСО 9001.

Технологи Микояновского мясокомбината разработали и внедрили в производство такие колбасы, как "Докторская", "Любительская", "Чайная", "Брауншвейгская" ставшие впоследствии символами отрасли. С 1998 года Микояновский мясокомбинат входит в состав корпорации "ЭКСИМА" - официального поставщика продуктов питания для Москвы, крупнейшего агропромышленного холдинга столицы, гарантирующего компании финансовую стабильность и перспективы дальнейшего развития

Современная структура управления на ЗАО "Микояновский мясокомбинат" выглядит на сегодня следующим образом (рисунок 3):

Рис. 3 - Структура управления ЗАО "Микояновский мясокомбинат"

Достоинством данной линейно-функциональной структуры управления является привлечение к руководству более компетентных в конкретной области специалистов, а также:

оперативность в решении нестандартных ситуаций;

быстрый рост профессионализма функциональных руководителей;

получение непротиворечивых заданий и распоряжений;

полная персональная ответственность за результаты работы.

С 2016 г. Предприятие начало осуществлять продажу разных видов сыров. Сбыт данной продукции на сегодняшний день осуществляется только в двух фирменных магазинах Микояновского мясокомбината: Талалихина, д.41; Алтуфьевское шоссе, д.88.

2.2 Характеристика финансово-экономического состояния предприятия

Анализ характеристики финансово-экономического состояние предприятия автором производился за 2013-2015 гг., общая результирующая часть которого представлена в табл. 3.

Таблица 3

Основные финансово экономические показатели

№п/п	Показатели	Ед. изм.	2013	2014	2015	Отклонение
						Динамика отношении	%
1	Уставный фонд (акционерный капитал)	тыс. руб.	8633299	10625567	10925167	299600	23,8
2	Выручка от реализации продукции	тыс. руб.	8879586	9103756	9803865	700709	52
3	Среднесписочная численность персонала	чел.	4009	4752	5129	404	9,2
5.	Годовой фонд заработной платы	тыс. руб.	3957896	4143840	4373760	229920	1,9
6.	Среднегодовая заработная плата одного работника	тыс. руб.	418	450	610	160	26,2
7.	Себестоимость продукции, услуг	тыс. руб.	6670797	6 837 808	7 152 448	167 011	2,5
9.	Балансовая прибыль	тыс. руб.	9503932	9703932	9865645	161713	0,1
10	Рентабельность продаж	%	1,4	1,85	2,87	1,02	64,4
11	Среднегодовая стоимость основных фондов	тыс. руб.	80546	84224	91621	7397	8,65
12	Фондоотдача	%	6,58	6,8	7,2	0,4	5,5
13	Собственный капитал	руб. /чел.	181376	1845189	1945417	100228	5,15
14	Прибыль от реализации	тыс. руб	345065	206639	396078	189439	4,1
15	Чистая прибыль	тыс. руб.	168282	174564	184987	104230	5,63

Источник: сформировано автором по материалам ежегодной финансовой отчетности ЗАО "Микояновский мясокомбинат" за 2013-2015 гг.

ЗАО "Микояновский мясокомбинат" удалось добиться увеличения выручки от реализации в 2015 г. по сравнению с 2014 г. на 299 600 тыс. руб.

Рост объемов выручки обусловлен очевидным ростом спроса на мясопродукты в среднем и высоком ценовых сегментах. Увеличение объема продаж особенно возросло в регионах. Так же на росте объемов выручки отразилось повышение цены на мясопродукты.

Согласно данным по Таблице 3 имеется увеличение себестоимости в 2015 г. по сравнению с 2014 г. на 167011 тыс. руб. (на 2,50 %).

С увеличением себестоимости увеличилась и выручка от продаж, это говорит о том, что увеличение себестоимости, происходящее за счет увеличения объема производства, влияет на увеличение выручки продаж предприятия.

Для характеристики движения рабочей силы был произведен расчет и анализ динамики следующих показателей:

1) Коэффициент оборота по приему персонала - это отношение численности всех принятых работников за отчетный период к среднесписочной численности работников за тот же период. Показывает долю принятых работников в их среднесписочной численности.

К _пр = (1)

где: К _{пр -} коэффициент оборота по приему персонала;

РП - количество принятого на работу персонала (человек);

Р-среднесписочная численность персонала (человек).

К^2015г _пр = = 0,19 %, К^2014г _пр = = 0,19 %

К^2013г _пр = = 0,20 %

Коэффициент оборота по приему персонала на ЗАО "Микояновский мясокомбинат" из года в год остается стабильным, что говорит о нормальной ситуации в кадровой политики предприятия.

2) Коэффициент оборота по выбытию - это отношение всех уволившихся работников в отчетном периоде к среднесписочной численности работников. Коэффициент оборота по выбытию характеризует долю выбывших работников в их среднесписочной численности.

К _{в =} (2)

Где: К _{в -} коэффициент оборота по выбытию;

РВ-количество уволившихся работников за отчетный период (человек); Р-среднесписочная численность персонала (человек).

К ^2015г _в = = 0,36 %

К^2014г _в = = 0,37 %

К^2013г _в = = 0,40 %

Коэффициент оборота по выбытию из года в год незначительно уменьшается, что говорит о оздоровления ситуации в анализируемом вопросе, несмотря на ухудшение внешней среды.

Из расчетов следует, что коэффициент оборота по приему персонала значительно меньше коэффициента оборота по выбытию , это, вероятно, говорит о проводимой на предприятии механизации процессов производства.

3) Коэффициент постоянства состава персонала предприятия. Коэффициент отражает долю работников, состоящих в списочном составе в течение периода в их среднесписочной численности.

К _{пс =} (3)

К _пс - коэффициент постоянства состава персонала предприятия; Рг - Количество работников проработавших весь год (человек); Р - среднесписочная численность персонала (человек).

К^2015г _пс = = 0,39 %

К^2014г _пс = = 0,40 %

К^2013г _пс = = 0,40 %

Коэффициент постоянства в 2013 и в 2014 году держится на одном уровне, в 2015 году снижается на 1%.

4) Коэффициент текучести кадров - отношение работников выбывших по причине (по собственному желанию, за нарушение трудовой дисциплины) к среднесписочной численности работников. Коэффициент показывает долю работников, выбывших в отчетном периоде по причинам, связанным с текучестью кадров в их среднесписочной численностью.

К _тк = , (4)

где: К_{тк -} коэффициент текучести кадров; РВП - количество работников, уволившихся по собственному желанию и по инициативе администрации (человек);

Р-среднесписочная численность персонала (человек).

К^2015г _тк = = 0,36 %

К^2014г _тк = = 0,41 %

К^2013г _тк = = 0,47 %

Коэффициент текучести кадров с каждым годом уменьшается, что говорит о положительной тенденции и принятых мерах по улучшению организации производства и труда.

Следующим показателем анализа в вопросах кадров является классификация трудовых ресурсов по ЗАО "Микояновский мясокомбинат" представленной в табл. 4.

Таблица 4

Признаки классификации трудовых ресурсов

№	КЛАССИФИКАЦИЯ ТРУДОВЫХ РЕСУРСОВ	ЧИСЛЕННОСТЬ СОТРУДНИКОВ, %
1	По уровню образования: высшее средне - специальное без образования	25 37 6
2	По уровню менеджмента: белые воротнички синие воротнички черные воротнички	13 57 30
3	Гендерная классификация (пол): женский мужской	40 60
4	По возрасту: до 18 19-25 26-35 36-45 46-50 свыше 61	4 13 26 40 10 7

Источник: рассчитано и сформировано автором по документообороту Управления кадров на ЗАО "Микояновский мясокомбинат"

На предприятии наблюдается преобладание персонала со средне специальным образованием, который от общей численности персонала составляет 37%, со среднетехническим 34%, а с высшим всего лишь 25% (относящиеся к руководящему составу), без образования - 6% (уборщицы, грузчики). Структура персонала мясокомбината по полу показывает, что число мужчин преобладает над женщинами в связи с видом деятельности, которая подразумевает больших затрат сил. Среди персонала преобладает средний возраст - 40%.

Анализ по теории "Воротничков" показал, что:

Белых воротничков на предприятии - служащих, управленцев и пр. (13%).

Синих воротничков - квалифицированных рабочих (57%).

Черных воротничков - рабочих, выполняющие основную работу (30%) [16].

В рамках проведения анализа конкурентоспособности ЗАО "Микояновский мясокомбинат" по модели М. Портера "5 сил конкуренции", было выявлено, что на сегодня у мясокомбината налажены отношения со многими государственными учреждениями, больницами, школами, поставки в армию и другие. Это говорит о надежном рынке сбыта продукции, поэтому влияние покупателей на мясокомбинат незначительно.

Конкурентами предприятия являются крупнейшие мясокомбинаты страны, у которых свои рынки сбыта, широкомасштабное производство, они активно конкурируют, стремятся расширить рынок сбыта и увеличить объемы продаж. Так же к конкурентам относятся предприятия, выпускающие товары-заменители, их продукции схожи с "Микояном", но значительно отличаются по цене. При этом, каждое из проанализированных предприятий находится почти на одном уровне для привлечения новых покупателей.

Для начала подведем итоги анализа конкурентов (Табл. 5, рисунок 4):

Таблица 5

Анализ конкурентов, баллы (-5,5)

№	Критерий	Элементы
	Соперники	Цена	Ассортимент	Особенности сбыта	Коммуникация	Качество	У
1	ЗАО "Микояновский мясокомбинат"	3	5	5	3	3	20
2	ОАО "Царицыно"	4	5	3	4	3	20
3	ОАО "Останкинский мясоперерабатывающий завод" (ОМПК)	4	4	3	5	4	20
4	ПАО "Группа "Черкизово""	5	4	1	4	4	20
5	ОАО "Мясокомбинат Клинский"	5	3	2	3	3	26

Источник: рассчитано и сформировано автором на основе проведённого маркетингового анализа

Рис. 4 - Многоугольник конкурентоспособности, балл

Можно сказать, что все анализируемые мясокомбинаты и компании по переработке мясопродуктов находятся приблизительно на одном уровне, у каждого есть свои достоинства и недостатки в той или иной сфере. "Микояновскому мясокомбинату" необходимо срочно заняться рекламной политикой.

2.3 Анализ показателей финансовой устойчивости

В процессе проведения анализа показателей финансовой устойчивости ЗАО "Микояновский мясокомбинат" рассчитывался значительный ряд частных показателей рентабельности, которые можно в целом сгруппировать на коэффициенты рентабельности по продажам, затратам и капитала. Общеметодологический формат данных коэффициентов выглядит следующим образом:

Коэффициент рентабельности продаж позволяет определить, сколько прибыли компания имеет с каждого рубля выручки от реализации товаров, работ или услуг. Данный показатель рассчитывают как в целом, так и по отдельным товарным позициям.

К_РП = Ч 100 (5)

Коэффициент рентабельности прямых затрат характеризует эффективность затрат, т.е. какую прибыль получает компания с каждого рубля понесенных прямых затрат.

К_РЗ = Ч 100% (6)

Показатель рентабельности капитала или его частей позволяет судить об эффективности вложений в ту или иную деятельность. В общем виде формула расчета коэффициента рентабельности капитала и его частей имеет вид:

Р_СК = Ч 100% (7)

где: Р_СК - рентабельность собственного капитала; ЧП - чистая прибыль отчетного периода; СК - среднее значение раздела пассива баланса "капитал и резервы" за отчетный период.

Коэффициент рентабельности совокупного капитала иметь вид:

К_КАП = Ч 100% (8)

Коэффициент рентабельности текущих активов:

К_ТА = Ч 100% (9)

Коэффициент рентабельности активов:

К_А = Ч 100% (10)

Обобщающим показателем эффективности использования основных средств является фондоотдача капитала, вложенного в основные средства:

К_ФО = (11)

Где, К_ФО-фондоотдача,

Вр - выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг без НДС, акцизов и прочих отчислений из дохода;

ОПф - среднегодовая стоимость основных производственных фондов предприятия, руб.

Расчет фондоемкости в процессе проведения анализа финансово-экономической деятельности Микояновского мясокомбината производился как обратный показатель по отношению к фондоотдаче, на практике он используется для планирования и определения дополнительной потребности или экономии. Третьим показателем, характеризующим эффективность использования фондов, является показатель фондовооруженности (К_ФВ), который рассчитывается как отношение средней стоимости основных производственных фондов к численности работающих (ЧР):

К_ФВ = (12)

где: Чр - численность рабочих.

Согласно представленной методологии производился анализ данных за 2013-2015 гг. Обобщающие коэффициенты рентабельности "Микояновского мясокомбината" по годам составляли:

К_Р ^2013г = Ч 100% = 0,64%

К_Р ^2014г = Ч 100% = 0,73%

К_Р ^2015г = Ч 100% = 1,14%

Таблица 6

Коэффициент рентабельности

Изменение коэффициента рентабельности за 2013-2015гг. (%)
2013	0,64
2014	0,73
2015	1,14

Источник: рассчитано и сформировано автором по материалам ежегодной бухгалтерской и финансовой отчетности ЗАО "Микояновский мясокомбинат"

В 2015 г. по сравнению с 2014 г. рентабельность увеличилась на 0,41%, что свидетельствует о снижении затрат, оптимизации производства.

Коэффициент рентабельности продаж:

К ^2013г _РП = Ч 100% = 15%, К ^2014г _РП = Ч 100% = 16%

К ^2015г _РП = Ч 100% = 4,79%

Таблица 7

Коэффициент рентабельности продаж

Коэффициент рентабельности продаж за 2013/2015г
2013	15
2014	16
2015	4,79

Источник: рассчитано и сформировано автором по материалам ежегодной бухгалтерской и финансовой отчетности ЗАО "Микояновский мясокомбинат"

В 2015 г. произошло уменьшение рентабельности продаж на 11,21%, что свидетельствует об уменьшении доли бухгалтерской прибыли в выручке, что является отрицательной тенденцией.

Коэффициент рентабельности прямых затрат:

К ^2013г _РЗ = Ч 100% = 0,85%

К ^2014г _РЗ = Ч 100% = 0,92%

К ^2015г _РЗ = Ч 100% = 1,48%

Таблица 8

Коэффициент рентабельности прямых затрат.

Коэффициент рентабельности прямых затрат за 2013/2015г. (%)
2013	0,85
2014	0,92
2015	1,48

Источник: рассчитано и сформировано автором по материалам ежегодной бухгалтерской и финансовой отчетности ЗАО "Микояновский мясокомбинат"

В 2015 г. произошло увеличение рентабельности на 0,56%, что свидетельствует о повышении объема товарооборота, следовательно, об увеличении прибыли.

Коэффициент рентабельности капитала и его частей:

Р ^2013г _СК = Ч 100% = = 1,5%

Р ^2014г _СК = Ч 100% = = 1,9%

Р ^2015г _СК = Ч 100% = Ч 100% = 3,2%

Таблица 9

Коэффициент рентабельности капитала.

Коэффициент рентабельности капитала 2013/2015г. (%)
2013	1,5
2014	1,9
2015	3,2

Источник: рассчитано и сформировано автором по материалам ежегодной бухгалтерской и финансовой отчетности ЗАО "Микояновский мясокомбинат". В 2015 г. рентабельность увеличилась на 1,3%, что свидетельствует об увеличении спроса на готовую продукцию предприятия.

Коэффициент рентабельности текущих активов:

К ^2013г _ТА = Ч 100% = 5,1%

К ^2014г _ТА = Ч 100% = 5,69%

К ^2015г _ТА = Ч 100% = 12,5%

Таблица 10

Коэффициент рентабельности текущих активов.

Коэффициент рентабельности текущих активов 2013/2015г. (%)
2013	5,1
2014	5,69
2015	12,5

Источник: рассчитано и сформировано автором по материалам ежегодной бухгалтерской и финансовой отчетности ЗАО "Микояновский мясокомбинат"

В 2015 г. произошло повышение рентабельности на 6,81%, это говорит о повышении эффективности применения оборотных активов.

Коэффициент рентабельности активов:

К ^2013г _КАП = Ч 100% = Ч 100% = 3,03%

К ^2014г _КАП = Ч 100% = Ч 100% = 3,34%

К ^2015г _КАП = Ч 100% = Ч 100% = 8,32%

Таблица 11

Коэффициент рентабельности активов

Коэффициент рентабельности активов: 2013/2015г. (%)
2013	3,03
2014	3,34
2015	8,32

Источник: рассчитано и сформировано автором по материалам ежегодной бухгалтерской и финансовой отчетности ЗАО "Микояновский мясокомбинат"

В 2015 г. произошло увеличение активов на 4,98%, это говорит о том, что возросла эффективность использования внутренних ресурсов предприятия.

Коэффициент фондоотдачи капитала:

К ^2013г _ФО = = = 4,1%

К ^2014г _ФО = = = 4,23%

К ^2015г _ФО = = = 5,75%

Таблица 12

Коэффициент фондоотдачи капитала.

Коэффициент фондоотдачи капитал...

Страница:

•  1 
•  2 

дипломная работа "Финансовая политика и финансовая безопасность предприятия" скачать

Подобные документы

• Финансовая безопасность

  Роль финансовой системы в обеспечении экономической и национальной безопасности. Угрозы безопасности институтам финансово-кредитной системы. Безопасность системы государственных финансов. Система органов, контролирующих финансовую безопасность России.
  
  курсовая работа [360,8 K], добавлен 17.12.2014
  

• Финансовая устойчивость предприятия и пути ее укрепления

  Основные факторы, влияющие на финансовую устойчивость предприятия. Относительная и абсолютная оценка финансовой устойчивости предприятия на примере ООО "Мясокомбинат "Звениговский". Индекс финансовой напряженности. Анализ коэффициента капитализации.
  
  курсовая работа [54,4 K], добавлен 14.07.2015
  

• Анализ финансовой устойчивости предприятия

  Понятие и цели оценки финансовой устойчивости предприятия, характеристика ее основных видов. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия ПО "Красноборское". Оценка ключевых показателей, характеризующих финансовую устойчивость предприятия.
  
  курсовая работа [169,1 K], добавлен 29.03.2016
  

• Финансовая политика организации

  Цели, задачи и направления формирования финансовой политики. Основные показатели финансово-экономической деятельности ОАО "Лакомка". Анализ и оценка показателей финансового состояния предприятия. Мероприятия, повышающие эффективность финансовой политики.
  
  контрольная работа [50,7 K], добавлен 27.03.2012
  

• Финансовая стратегия развития предприятия (на примере ООО "СтройДом")

  Анализ системы финансовых показателей предприятия на примере ООО "СтройДом", основных факторов, определяющих финансовую стратегию. Разработка стратегической модели финансового развития с целью повышения эффективности финансового состояния предприятия.
  
  дипломная работа [1,6 M], добавлен 27.06.2012
  

• Анализ и оценка финансовой устойчивости предприятия и резервы ее роста (на примере ООО "ПланетаСтрой")

  Экономическая сущность и содержание финансового состояния предприятия. Методы оценки финансовой устойчивости предприятия, система показателей, ее отражающих. Расчет основных коэффициентов, отражающих финансовую устойчивость предприятия ООО "ПланетаСтрой".
  
  дипломная работа [174,3 K], добавлен 29.09.2012
  

• Финансовая политика организации

  Понятие финансовая политика и её значение в развитии предприятия. Цели, задачи и направления формирования финансовой политики. Показатели финансово-экономической деятельности предприятия. Мероприятия, повышающие эффективность финансовой политики.
  
  контрольная работа [51,4 K], добавлен 28.03.2012
  

• Оценка финансового состояния предприятия

  Понятие и виды финансового состояния предприятия. Методы, задачи и объекты финансового анализа. Понятие платёжеспособности и финансовой устойчивости предприятия и определение их коэффициентов. Перечень факторов, влияющих на финансовую устойчивость.
  
  презентация [314,6 K], добавлен 03.10.2013
  

• Улучшение финансового состояния муниципального предприятия

  Платежеспособность и финансовая устойчивость как показатели финансового потенциала предприятия. Анализ финансово-хозяйственной деятельности МУП "Каскад". Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия и оценка их эффективности.
  
  дипломная работа [124,7 K], добавлен 29.06.2010
  

• Финансовая устойчивость организации - способы и методы оценки

  Сущность и показатели финансовой устойчивости предприятия, определение ее типов. Анализ внутренних и внешних факторов, влияющих на нее. Разработка мероприятий по ее повышению. Методы оценки ликвидности, платежеспособности, достаточности денежного потока.
  
  курсовая работа [43,1 K], добавлен 01.06.2013
  

• Краткосрочная финансовая политика предприятия

  Финансовая политика предприятия как составная часть его экономической политики. Концепции организации финансовой деятельности предприятия. Стратегия предприятия - комплекс политических установок и перспективных программ. Денежные расчеты и потоки.
  
  реферат [37,5 K], добавлен 07.01.2011
  

• Финансовый анализ предприятия

  Оценка финансового состояния предприятия с учетом динамики изменений, которые сложились в результате его хозяйственной деятельности за несколько последних лет. Расчет по данным баланса показателей, характеризующих финансовую устойчивость предприятия.
  
  курсовая работа [101,5 K], добавлен 15.12.2010
  

• Финансовая политика предприятия и пути ее совершенствования

  Финансовая политика организации: содержание, цели и задачи. Взаимосвязь финансовой политики с другими видами политики организации. Анализ финансового состояния предприятия ООО "Консалтинг-ЮГ". Пути совершенствования его финансовой стратегии и тактики.
  
  курсовая работа [369,7 K], добавлен 15.06.2014
  

• Бюджетно-финансовая политика

  Сущность, значение, формирование и модернизация бюджетно-финансовой политики, ее цели и задачи. Взаимосвязь бюджетно-финансовой и налоговой политики. Исполнение бюджета и бюджетно-финансовая политика в условиях финансово-экономического кризиса.
  
  курсовая работа [60,7 K], добавлен 22.11.2013
  

• Анализ финансовой устойчивости торговой организации

  Понятие и значение финансовой устойчивости предприятия. Система показателей, характеризующих финансовую устойчивость. Расчет показателей и анализ финансовой устойчивости и платежеспособности ООО "Мэтр". Пути укрепления платежеспособности организации.
  
  курсовая работа [133,5 K], добавлен 19.01.2012
  

• Финансовая устойчивость организации: сущность, анализ, тенденции

  Финансовая устойчивость и влияющие на нее факторы. Методика анализа финансовой устойчивости предприятия. Анализ и оценка финансовой устойчивости на примере ПО "Промторг", рекомендации по ее повышению. Анализ абсолютных и относительных показателей.
  
  курсовая работа [525,9 K], добавлен 19.03.2014
  

• Долгосрочная финансовая политика предприятия

  Характеристика составляющих элементов долгосрочной финансовой политики. Анализ финансового состояния, ликвидности и платежеспособности, оценка инвестиционной привлекательности предприятия. Разработка финансовой стратегии организации "АвангардСтрой".
  
  курсовая работа [257,8 K], добавлен 27.07.2010
  

• Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО "Сибирь"

  Методы расчета финансовой устойчивости предприятия, система ее обеспечения. Анализ основных экономических показателей ООО "Сибирь". Разработка мероприятий по повышению финансовой устойчивости предприятия, расчет экономической эффективности их внедрения.
  
  дипломная работа [143,4 K], добавлен 22.07.2015
  

• Долгосрочная финансовая политика предприятия

  Теоретическое исследование финансовой политики предприятия. Понятие долгосрочного финансирования. Анализ управления денежными средствами, их эквивалентами и дебиторской задолженностью. Оценка долгосрочной финансовой политики предприятия ТОО "Рудрем-1".
  
  курсовая работа [95,4 K], добавлен 16.01.2011
  

• Финансовая устойчивость организации общественного питания: понятие, оценка и пути повышения

  Понятие финансовой устойчивости. Факторы, влияющие на финансовую устойчивость. Теоретическая оценка финансовой устойчивости. Анализ финансового состояния организации. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат.
  
  курсовая работа [67,6 K], добавлен 22.01.2012
  

Другие документы, подобные "Финансовая политика и финансовая безопасность предприятия"

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам